giáo trình phân tích báo cáo tài chính ngành kế toán cao đẳng

Có thà khái quát ý ngh*a cąa phân tích báo cáo tài chính trên các điÃm sau: - Cung cÃp thông tin vÁ tình hình tài chính cąa doanh nghiáp t¿i thßi điÃm báo cáo cùng với những k¿t quÁ ho¿t

1

BÞ XÂY DĂNG TR¯âNG CAO ĐÀNG XÂY DĂNG SÞ 1

GIÁO TRÌNH MÔN HàC/MÔ ĐUN: PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH

NGÀNH/NGHÀ: K¾ TOÁN TRÌNH ĐÞ: CAO ĐÀNG

(Ban hành kèm theo Quyết định số: 368ĐT/QĐ-CĐXD1 ngày 10 tháng 08 năm 2021

của Hiệu trưởng Trường Cao đẳng Xây dựng số 1)

Hà nßi, nm 2021

3

LâI GIàI THIÞU

Báo cáo tài chính là sản phẩm cuối cùng của kế toán tài chính, cung cấp những thông tin hữu ích cho mọi đối tượng trong nền kinh tế thị trường cạnh tranh và phát triển Song để các thông tin trene hệ thống BCTC biết nói phải thông qua các phương pháp phân tích, khi đó các thông tin mới có ý nghĩa cho các đối tượng quan tâm đưa ra các quyết định có độ tin cậy cao

Phân tích BCTC là công cụ quan trọng không thể thiếu đối với các tổ chức tín dụng, các nhà đầu tư, các cơ quan kiểm toán, thuế, thống kê, các nhà quản trị trong doanh nghiệp… Các thông tin từ kết quả phân tích là cơ sở khoa học để đưa ra các quyết định tối ưu cho các đối tượng trong từng tình huống cụ thể của doanh nghiệp

Giáo trình Phân tích BCTC được biên soạn để gíup cho sinh viên ngành Kế toán hệ Cao đẳng Trường CĐXD số 1 có tài liệu nghiên cứu cơ bản nhằm nâng cao trình độ chuyên môn, nghiệp vụ

Việc hoàn thành giáo trình là sự cố gắng của tác giả, đóng góp của các giảng viên trong bộ môn Tài chính

Trong quá trình biên soạn giáo trình không thể tránh khỏi những thiếu sót, chúng tôi mong nhận được sự đóng góp của người đọc và đồng nghiệp để lần xuất bản sau được hoàn hảo hơn

Hà nái, ngày& tháng& nm&& Ng°ßi biên so¿n: Nguyßn Ngßc Thąy

1.5.Hà THâNG BÁO CÁO TÀI CHÍNH 27

1.5.1 Khái niám và phân lo¿i 27

1.5.2 Há thãng báo cáo tài chính 32

CÂUHàIÔNTÀP 36

CH¯¡NG 2: PHÂN TÍCH KHÁI QUÁT TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CĂA DOANH NGHIÞP 37

2.1.PHÂN TÍCH KHÁI QUÁT TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIàP 37

2.1.1 Măc đích 37

2.1.2 Nái dung 38

2.2.1 Măc tiêu 57

2.2.2 Nái dung 58

2.3.PHÂN TÍCH CHI PHÍ VÀ ĐÒN BÀY HO¾T ĐàNG 5

2.3.1 Phân tích giá thành sÁn xuÃt đ¢n vị 5

2.3.2 Phân tích điÃm hòa vãn và đòn bÁy ho¿t đáng 7

2.4.PHÂN TÍCH L¯U CHUYÂN TIÀN Tà 9

2.4.1 Mãi liên há giữa các dòng l°u chuyÃn tiÁn tá 9

2.4.2 Nái dung phân tích 9

CÂUHàIÔNTÀP 13

CH¯¡NG 3: PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH CÔNG Nþ VÀ KHÀ NNG THANH TOÁN 14

3.1.PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH CÔNG NĀ PHÀI THU, PHÀI TRÀ 14

3.1.1 Phân tích tình hình công nā phÁi thu 14

3.1.2 Phân tích tình hình công nā phÁi trÁ 16

3.1.3 Phân tích mãi quan há công nā phÁi thu và công nā phÁi trÁ 18

3.2.PHÂN TÍCH KHÀ NNG THANH TOÁN 21

3.2.1 Phân tích khÁ nng thanh toán nā ngắn h¿n 21

3.2.2 Phân tích khÁ nng thanh toán nā dài h¿n 23

3.2.3 Phân tích khÁ nng thanh toán thông qua báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá 27

CÂUHàIÔNTÀP 28

5

CH¯¡NG 4: PHÂN TÍCH HIÞU QUÀ KINH DOANH 29

4.1.KHÁI NIàM VÀ BÀN CHÂT CĄA HIàU QUÀ KINH DOANH 29

4.3.ĐÁNH GIÁ KHÁI QUÁT HIàU QUÀ KINH DOANH 33

4.3.1 Tỷ suÃt sinh lßi cąa vãn và tài sÁn 33

4.3.2 Tỷ suÃt sinh lßi cąa vãn chą sá hữu (ROE) 34

4.3.3 Tỷ suÃt sinh lßi cąa doanh thu (ROS) 35

4.4.PHÂN TÍCH HIàU QUÀ SĀ DĂNG TÀI SÀN 35

4.4.1 Phân tích hiáu quÁ sā dăng tài sÁn chung 35

4.4.2 Phân tích hiáu quÁ sā dăng tài sÁn thông qua mô hình tài chính 36

4.4.3 Phân tích hiáu quÁ sā dăng tài sÁn ngắn h¿n 38

4.4.4 Phân tích hiáu quÁ sā dăng tài sÁn dài h¿n 43

4.5.PHÂN TÍCH HIàU QUÀ SĀ DĂNG VâN 45

4.5.1 Phân tích hiáu quÁ sā dăng vãn chą sá hữu 45

4.5.2 Phân tích mãi quan há giữa hiáu quÁ sā dăng vãn chą sá hữu với đòn bÁy tài chính 45

4.5.3 Phân tích hiáu quÁ sā dăng vãn vay 46

4.6.PHÂN TÍCH HIàU QUÀ SĀ DĂNG CHI PHÍ 47

4.6.1 Tỷ suÃt sinh lßi cąa giá vãn hàng bán 47

4.6.3 Tỷ suÃt sinh lßi cąa chi phí quÁn lý doanh nghiáp 47

4.6.4 Tỷ suÃt sinh lßi cąa táng chi phí 47

CÂUHàIÔNTÀP 47

TÀI LIÞU THAM KHÀO 49

6

GIÁO TRÌNH MÔN HàC/MÔ ĐUN

Tên môn hác/mô đun: PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH Mã môn hác/mô đun: MH25

Vß trí, tính ch¿t, ý nghĩa và vai trò căa môn hác/mô đun:

- Vị trí: + Môn hßc đ°āc bã trí á kỳ hßc thć 4 + Môn hßc tiên quy¿t: K¿ toán tài chính doanh nghiáp 2 - Tính chÃt: là môn hßc chuyên ngành

- Ý ngh*a và vai trò cąa môn hßc/mô đun: Trang bị cho sinh viên những ki¿n thćc và kỹ nng c¢ bÁn đà có thà phân tích c¢ bÁn các chỉ tiêu tài chính thà hián thông qua các báo cáo tài chính cąa doanh nghiáp

Māc tiêu căa môn hác/mô đun:

- VÁ ki¿n thćc + Trình bày đ°āc táng quan vÁ phân tích báo cáo tài chính và há thãng báo cáo tài chính trong doanh nghiáp gßm: BÁng cân đãi k¿ toán, báo cáo k¿t quÁ kinh doanh, báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá và thuy¿t minh báo cáo tài chính

+ Trình bày đ°āc măc đích, nái dung phân tích các báo cáo tài chính: BÁng cân đãi k¿ toán, báo cáo k¿t quÁ kinh doanh, báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá

+ Trình bày đ°āc nái dung phân tích khái quát tình hình tài chính và tình hình đÁm bÁo ngußn vãn cho ho¿t đáng kinh doanh, nái dung phân tích chi phí và đòn bÁy ho¿t đáng, nái dung phân tích tình hình l°u chuyÃn tiÁn tá trong doanh nghiáp

+ Trình bày đ°āc nái dung phân tích tình hình công nā phÁi thu, phÁi trÁ và khÁ nng thanh toán cąa doanh nghiáp

+ Trình bày đ°āc nái dung phân tích hiáu quÁ kinh doanh trong doanh nghiáp - VÁ kỹ nng

+ Đßc và phân tích c¢ bÁn theo chiÁu dßc, theo chiÁu ngang cąa BÁng cân đãi k¿ toán, Báo cáo k¿t quÁ kinh doanh, Báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá và Thuy¿t minh báo cáo tài chính

+ Phân tích táng quát tình hình tài chính, tình hình công nā và khÁ nng thanh toán cąa doanh nghiáp, phân tích chi phí và đòn bÁy ho¿t đáng, phân tích tình hình l°u chuyÃn tiÁn tá trong doanh nghiáp

7 + Phân tích hiáu quÁ kinh doanh cąa doanh nghiáp - VÁ nng lực tự chą và trách nhiám

+ Có khÁ nng đßc và phân tích báo cáo tài chính cąa doanh nghiáp + Có nng lực d¿n dắt vÁ chuyên môn, nghiáp vă đã đ°āc đào t¿o; có sáng ki¿n trong quá trình thực hián nhiám vă đ°āc giao;

Nßi dung căa môn hác/mô đun:

CH¯¡NG 1: TâNG QUAN VÀ PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH VÀ HÞ

THÞNG BÁO CÁO TÀI CHÍNH Giái thißu: Ch°¢ng 1 cung cÃp các nái dung táng quan nhÃt vÁ báo cáo tài chính cũng

nh° ph°¢ng pháp đ°āc sā dăng đà phân tích báo cáo tài chính và cách thćc tá chćc phân tích báo cáo tài chính cąa doanh nghiáp

- Đßc và kiÃm tra đ°āc tính tin cÁy cąa các báo cáo tài chính cąa doanh nghiáp

8 Phân tích báo cáo tài chính là quá trình phân chia, phân lo¿i há thãng chỉ tiêu phÁn ánh trên các báo cáo tài chính theo nhiÁu h°ớng khác nhau rßi sā dăng các kỹ thuÁt liên há, so sánh, đãi chi¿u và táng hāp nhằm cung cÃp thông tin tài chính hữu ích cho quÁn lý

Với t° cách là công că cąa quÁn lý, phân tích báo cáo tài chính có măc đích chính là giúp ng°ßi sā dăng thông tin đánh giá chính xác sćc m¿nh tài chính, khÁ nng sinh lāi và triÃn vßng cąa doanh nghiáp; tÿ đó, lựa chßn ph°¢ng án kinh doanh tãi °u Bái vÁy, phân tích báo cáo tài chính là mãi quan tâm cąa nhiÁu nhóm ng°ßi khác nhau nh°: Ban giám đãc, Hái đßng quÁn trị, các nhà đ¿u t°, các cá đông, các chą nā, các khách hàng chính, những ng°ßi cho vay, các nhân viên ngân hàng, các nhà quÁn lý, các nhà bÁo hiÃm, các đ¿i lý& kà các c¢ quan chính phą và bÁn thân ng°ßi lao đáng Mßi mát nhóm ng°ßi có những nhu c¿u thông tin khác nhau và do vÁy, mßi nhóm có xu h°ớng tÁp trung vào những khía c¿nh riêng trong bćc tranh tài chính cąa mát doanh nghiáp Tuy nhiên, tùy thuác vào tính chÃt và mćc đá rąi ro cąa quy¿t định ban hành (quy¿t định mua hàng, bán hàng, cho vay, đi vay, góp vãn&) cũng nh° c°¢ng vị cąa chą thà ra quy¿t định mà các chą thà ra quy¿t định có những mãi quan tâm khác nhau vÁ đãi tác

1.1.2 Ý nghĩa

Với măc đích cung cÃp thông tin giúp cho những ng°ßi sā dăng đánh giá chính xác sćc m¿nh tài chính, khÁ nng sinh lāi và triÃn vßng cũng nh° những rąi ro trong t°¢ng lai cąa doanh nghiáp, phân tích báo cáo tài chính có ý ngh*a đặc biát quan trßng trong quÁn lý Có thà khái quát ý ngh*a cąa phân tích báo cáo tài chính trên các điÃm sau:

- Cung cÃp thông tin vÁ tình hình tài chính cąa doanh nghiáp t¿i thßi điÃm báo cáo cùng với những k¿t quÁ ho¿t đáng mà doanh nghiáp đ¿t đ°āc trong hoàn cÁnh đó;

- Đánh giá chính xác thực tr¿ng và an ninh tài chính, khÁ nng thanh toán cąa doanh nghiáp, tính hāp lý cąa cÃu trúc tài chính& Tÿ đó, các nhà quÁn lý có cn cć tin cÁy, khoa hßc đà đÁ ra các quy¿t định quÁn trị đúng đắn;

- Nắm bắt đ°āc sćc m¿nh tài chính, khÁ nng sinh lāi, dự báo đ°āc nhu c¿u tài chính và triÃn vßng phát triÃn trong t°¢ng lai cąa doanh nghiáp;

- Cung cÃp những chỉ tiêu kinh t¿ – tài chính c¿n thi¿t giúp cho viác kiÃm tra, đánh giá mát cách toàn dián và có há thãng tình hình k¿t quÁ và hiáu quÁ ho¿t đáng kinh

9 doanh, tình hình thực hián các chỉ tiêu kinh t¿ – tài chính chą y¿u cąa doanh nghiáp, tình hình chÃp hành các ch¿ đá kinh t¿ – tài chính cąa doanh nghiáp;

- Cung cÃp các thông tin và cn cć quan trßng đà xây dựng các k¿ ho¿ch kinh t¿ – kỹ thuÁt, tài chính cąa doanh nghiáp, đÁ ra há thãng các bián pháp xác thực nhằm tng c°ßng quÁn trị doanh nghiáp, không ngÿng nâng cao hiáu quÁ sā dăng vãn, nâng cao hiáu quÁ sÁn xuÃt kinh doanh, tng lāi nhuÁn cho doanh nghiáp

1.2 Nßi dung và quan điểm phân tích báo cáo tài chính

* Phân tích mối liên hệ giữa các chỉ tiêu trên từng báo cáo tài chính nhằm đánh giá những nội dung cơ bản về hoạt động tài chính như:

- Đánh giá khái quát tình hình tài chính - Phân tích cÃu trúc tài chính và tình hình đÁm bÁo vãn cho ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh cąa doanh nghiáp

- Phân tích tình hình và khÁ nng thanh toán - Phân tích hiáu quÁ sÁn xuÃt kinh doanh cąa doanh nghiáp - Phân tích khÁ nng sinh lßi cąa tài sÁn

- Định giá doanh nghiáp và phân tích rąi ro tài chính cąa doanh nghiáp - Dự báo các chỉ tiêu tài chính chą y¿u cąa doanh nghiáp

1.2.2 Quan điểm

* Tiếp cận từng báo cáo tài chính:

Ti¿p cÁn theo tÿng báo cáo tài chính là viác xem xét, phân tích nái dung cąa các chỉ tiêu phÁn ánh trên tÿng báo cáo tài chính cũng nh° mãi liên há giữa các chỉ tiêu phÁn ánh trên tÿng báo cáo tài chính Cách ti¿p cÁn này tuy đ¢n giÁn nh°ng không phÁn ánh sâu sắc và đ¿y đą vÁ nái dung mà ng°ßi phân tích quan tâm

10 Tùy theo nái dung phÁn ánh cąa tÿng báo cáo tài chính (BÁng cân đãi k¿ toán, Báo cáo k¿t quÁ ho¿t đáng kinh doanh, Báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá, Thuy¿t minh báo cáo tài chính), viác ti¿p cÁn phân tích theo tÿng báo cáo tài chính đ°āc ti¿n hành tr°ớc h¿t thông qua phân tích k¿ toán (phân tích nái dung và cách thćc ghi nhÁn k¿ toán); sau đó mới đi sâu phân tích theo nái dung phÁn ánh trên tÿng báo cáo tài chính

* Tiếp cận theo nhóm chỉ tiêu khái quát:

Viác ti¿p cÁn theo các nhóm chỉ tiêu khái quát đ°āc thực hián bằng cách thông qua há thãng chỉ tiêu đ°āc xác định dựa trên c¢ sá dữ liáu cąa báo cáo tài chính đà nắm bắt tình hình tài chính cąa doanh nghiáp trên những mặt chą y¿u nhÃt Theo đó, khi ti¿p cÁn báo cáo tài chính, thay vì đi sâu vào tÿng báo cáo tài chính, những nhà quÁn lý l¿i xem xét các nhóm chỉ tiêu tài chính khác nhau phÁn ánh các mặt khác nhau nh°: khÁ nng thanh toán, cÃu trúc tài chính, nng lực ho¿t đáng, khÁ nng sinh lāi, giá trị thị tr°ßng và tãc đá tng tr°áng

* Tiếp cận theo nội dung:

Khác với các cách thćc ti¿p cÁn trên đây, ti¿p cÁn theo tÿng chuyên đÁ (nái dung) sẽ cung cÃp cho ng°ßi sā dăng các thông tin đ¿y đą vÁ mát hay mát sã khía c¿nh mà hß quan tâm Khi ti¿p cÁn theo tÿng chuyên đÁ, các nhà phân tích không chỉ sā dăng dữ liáu trên mát báo cáo tài chính riêng biát mà sā dăng thông tin trên các báo cáo tài chính có liên quan đ¿n chuyên đÁ (nái dung) phân tích

1.3 Đßi t°ÿng và ph°¢ng pháp nghiên cứu phân tích báo cáo tài chính

1.3.1 Đối tượng

* Hệ thống chỉ tiêu thông tin kế toán được trình bày trên các báo cáo tài chính, nhằm cung cấp các thông tin hữu ích cho các đối tượng sử dụng thông tin trong và ngoài doanh nghiệp

Há thãng thông tin trình bày trên báo cáo tài chính gßm:

- Những thông tin trình bày trên bảng cân đối kế toán:

Thông tin phÁn ánh tài sÁn cąa doanh nghiáp, trong đó bao gßm các thong tin vÁ tài sÁn ngắn h¿n: tiÁn và t°¢ng đ°¢ng tiÁn, đ¿u t° tài chính ngắn h¿n, các khoÁn phÁi thu, các thông tin vÁ hàng tßn kho và tài sÁn ngắn h¿n khác Các thông tin vÁ tài sÁn dài h¿n nh°: các khoÁn phÁi thu dài h¿n, tài sÁn cã định, các thông tin vÁ bÃt đáng sÁn đ¿u t°, các khoÁn đ¿u t° tài chính dài h¿n và các tài sÁn dài h¿n khác

11 Viác phân tích sự bi¿n đáng tài sÁn cung cÃp cho các đãi t°āng sā dăng tr°ớc h¿t là thông tin vÁ tng giÁm quy mô tài sÁn và mćc đá Ánh h°áng cąa tÿng nhân tã đ¿n sự bi¿n đáng này Mặt khác, viác phân tích các chỉ tiêu vÁ tài sÁn cung cÃp thông tin vÁ sự thay đái c¢ cÃu tài sÁn và mćc đá Ánh h°áng cąa nó đ¿n tình hình sÁn xuÃt kinh doanh, giúp các đãi t°āng sā dăng thông tin có thà đánh giá khái quát tình hình tài chính cąa doanh nghiáp

Thông tin vÁ ngußn vãn cąa doanh nghiáp: nā phÁi trÁ trong đó bao gßm nā ngắn h¿n, nā dài h¿n và những thông tin vÁ ngußn vãn chą sá hữu: ngußn vãn chą sá hữu, các quỹ và các ngußn kinh phí khác Viác phân tích tình hình bi¿n đáng ngußn vãn giúp cho các đãi t°āng sā dăng thông tin có thà đánh giá đ°āc khÁ nng đác lÁp tự chą vÁ tài chính cąa doanh nghiáp

- Những thông tin trình bày trên báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh: bao gßm

các thông tin vÁ doanh thu nh° doanh thu bán hàng và cung cÃp dịch vă, doanh thu ho¿t đáng tài chính, thu nhÁp ho¿t đáng khác Các thông tin vÁ chi phí nh°: giá vãn hàng bán, chi phí bán hàng, chi phí quÁn lý doanh nghiáp, chi phí tài chính và chi phí ho¿t đáng khác Các thông tin vÁ lāi nhuÁn nh° lāi nhuÁn bán hàng và cung cÃp dịch vă, lāi nhuÁn thu¿n tÿ ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh, lāi nhuÁn k¿ toán tr°ớc thu¿, lāi nhuÁn sau thu¿, lãi c¢ bÁn trên cá phi¿u

Viác phân tích thông tin trên báo cáo k¿t quÁ kinh doanh sẽ cung cÃp cho các đãi t°āng sā dăng thông tin vÁ tình hình tng giÁm quy mô sÁn xuÃt kinh doanh, k¿t quÁ tài chính cuãi cùng cąa doanh nghiáp, những thông tin vÁ hiáu quÁ sÁn xuÃt kinh doanh, giúp các đãi t°āng sā dăng thông tin có t¿m nhìn chi¿n l°āc đãi với doanh nghiáp

- Những thông tin trình bày trên báo cáo lưu chuyển tiền tệ: bao gßm những

thông tin vÁ l°u chuyÃn tiÁn tÿ ho¿t đáng kinh doanh, những thông tin vÁ l°u chuyÃn tiÁn tÿ ho¿t đáng đ¿u t°, những thông tin vÁ l°u chuyÃn tiÁn tÿ ho¿t đáng tài chính

Viác phân tích báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá nhằm cung cÃp những thông tin vÁ lußng tiÁn vào và lußng tiÁn ra cąa tÿng ho¿t đáng trong doanh nghiáp, giúp các đãi t°āng sā dăng thông tin có thà đánh giá đ°āc thực tr¿ng vÁ các lußng tiÁn mặt đ°āc t¿o ra tÿ ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh cąa doanh nghiáp

- Những thông tin trình bày trên bản thuyết minh báo cáo tài chính: bao gßm đặc

điÃm ho¿t đáng cąa doanh nghiáp, kì k¿ toán, đ¢n vị tiÁn tá sā dăng trong k¿ toán, chuÁn mực và ch¿ đá k¿ toán áp dăng, các chính sách k¿ toán, các thông tin bá sung cho các

12 khoÁn măc trình bày trên bÁng cân đãi k¿ toán, báo cáo k¿t quÁ kinh doanh và báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá và những thông tin khác

Viác phân tích những thông tin trình bày trên bÁn thuy¿t minh báo cáo tài chính nhằm làm rõ h¢n, chi ti¿t h¢n những thông tin mà trong các báo cáo tài chính khác ch°a thà làm rõ

* Mối liên hệ giữa các chỉ tiêu thông tin kế toán trên từng báo cáo tài chính và giữa các báo cáo tài chính

Đãi t°āng nghiên cću cąa phân tích báo cáo tài chính ngoài viác phân tích thông tin trình bày trên báo cáo tài chính còn phân tích mãi liên há giữa các chỉ tiêu thông tin k¿ toán trên tÿng báo cáo tài chính và giữa các báo cáo tài chính Có nh° vÁy mới giúp các nhà quÁn trị tài chính và các đãi t°āng sā dăng thông tin ngoài doanh nghiáp đánh giá đ°āc thực tr¿ng tài chính và k¿t quÁ kinh doanh cąa doanh nghiáp mát cách sâu sắc, toàn dián và khách quan

1.3.2 Phương pháp nghiên cứu

Ph°¢ng pháp phân tích báo cáo tài chính doanh nghiáp bao gßm há thãng các công că và bián pháp nhằm ti¿p cÁn, nghiên cću các sự kián, hián t°āng, các mãi quan há bên trong và bên ngoài, các lußng dịch chuyÃn và bi¿n đái tình hình tài chính doanh nghiáp, các chỉ tiêu táng hāp, các chỉ tiêu chi ti¿t, các chỉ tiêu táng quát chung và các chỉ tiêu có tính chÃt đặc thù nhằm đánh giá toàn dián thực tr¿ng tài chính doanh nghiáp

Đà đÁm bÁo tính chÃt so sánh đ°āc cąa chỉ tiêu qua thßi gian c¿n đÁm bÁo tháa mãn các điÁu kián so sánh sau đây:

- ĐÁm bÁo sự thãng nhÃt vÁ nái dung kinh t¿ cąa chỉ tiêu - ĐÁm bÁo sự thãng nhÃt vÁ ph°¢ng pháp tính các chỉ tiêu

13 - ĐÁm bÁo sự thãng nhÃt vÁ đ¢n vị tính giữa các chỉ tiêu kà cÁ hián vÁt, giá trị và thßi gian

Khi so sánh mćc đ¿t đ°āc trên các chỉ tiêu á các đ¢n vị khác nhau, ngoài điÁu kián đã nêu c¿n đÁm bÁo các điÁu kián khác nh°: cùng ph°¢ng h°ớng kinh doanh, điÁu kián kinh doanh t°¢ng tự nhau

TÃt cÁ các điÁu kián trên đ°āc gßi là đặc tính <có thà so sánh đ°āc= hay tính chÃt <có thà so sánh đ°āc cąa các chỉ tiêu= phân tích

Ngoài ra c¿n xác định măc tiêu so sánh trong phân tích báo cáo tài chính, măc tiêu so sánh là nhằm xác định đ°āc mćc đá bi¿n đáng tuyát đãi và mćc bi¿n đáng t°¢ng đãi cùng xu h°ớng bi¿n đáng cąa chỉ tiêu phân tích

- Mćc bi¿n đáng tuyêt đãi: là k¿t quÁ so sánh cąa trị sã cąa chỉ tiêu giữa hai kỳ: kỳ thực t¿ và kỳ k¿ ho¿ch, kỳ sau và kỳ tr°ớc,

- Mćc bi¿n đáng t°¢ng đãi: là k¿t quÁ so sánh trị sã cąa chỉ tiêu á kỳ này với trị sã chỉ tiêu á kỳ gãc, nh°ng đã đ°āc điÁu chỉnh theo mát há sã với chỉ tiêu có liên quan mà chỉ tiêu liên quan này quy¿t định quy mô cąa chỉ tiêu phân tích

Nái dung so sánh bao gßm: - So sánh giữa sã thực t¿ kỳ phân tích và sã thực t¿ kỳ kinh doanh tr°ớc nhằm xác định rõ xu h°ớng thay đái vÁ tình hình ho¿t đáng tài chính cąa doanh nghiáp Đánh giá tãc đá tng tr°áng hay giÁm đi cąa các ho¿t đáng tài chính cąa doanh nghiáp

- So sánh giữa sã thực t¿ kỳ phân tích với sã kỳ k¿ ho¿ch nhằm xác định xem mćc phÃn đÃu hoàn thành nhiám vă k¿ ho¿ch trong mßi mặt cąa ho¿t đáng tài chính doanh nghiáp

- So sánh giữa sã liáu cąa doanh nghiáp và sã liáu trung bình tiên ti¿n cąa ngành, cąa doanh nghiáp khác nhằm đánh giá tình hình ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh cąa doanh nghiáp là tãt hay xÃu, khÁ quan hay không khÁ quan

Quá trình phân tích theo ph°¢ng pháp so sánh có thà thực hián theo các hình thćc:

- So sánh theo chiÁu ngang: chính là viác so sánh đãi chi¿u sự bi¿n đáng vÁ cÁ sã tuyát đãi và sã t°¢ng đãi trên tÿng chỉ tiêu trên báo cáo tài chính Thực chÃt cąa so sánh theo chiÁu ngang là phân tích sự bi¿n đáng vÁ quy mô tÿng khoÁn măc trên tÿng báo cáo tài chính cąa doanh nghiáp Qua đó thÃy đ°āc mćc đá bi¿n đáng tng hay giÁm vÁ quy mô tÿng chỉ tiêu phân tích và mćc đá Ánh h°áng cąa chỉ tiêu nhân tã đ¿n chỉ tiêu phân tích

14 Chẳng h¿n: so sánh sự bi¿n đáng vÁ quy mô tài sÁn qua sự so sánh tình hình bi¿n đáng cąa tÿng khoÁn măc á cÁ hai lo¿i tài sÁn ngắn h¿n và tài sÁn dài h¿n trên bÁng cân đãi k¿ toán cąa doanh nghiáp

- So sánh theo chiÁu dßc: là viác sā dăng các tỷ lá, các há sã thà hián mãi t°¢ng quan tài chính giữa các chỉ tiêu trên tÿng báo cáo tài chính, giữa các báo cáo tài chính cąa doanh nghiáp Thực chÃt cąa phân tích theo chiÁu dßc là sự phân tích bi¿n đái vÁ c¢ cÃu hay tỷ lá giữa các chỉ tiêu trong há thãng báo cáo tài chính doanh nghiáp

Chẳng h¿n nh° phân tích tình hình bi¿n đáng c¢ cÃu tài sÁn và ngußn vãn trên bÁng cân đãi k¿ toán cąa doanh nghiáp, hoặc phân tích mãi quan há tỷ lá giữa lāi nhuÁn với doanh thu, với táng giá vãn hàng bán, với táng tài sÁn trên các báo cáo tài chính cąa doanh nghiáp

- So sánh xác định xu h°ớng và tính chÃt liên há giữa các chỉ tiêu: các chỉ tiêu riêng biát hay các chỉ tiêu táng cáng trên báo cáo tài chính đ°āc xem xét trong mãi quan há với các chỉ tiêu phÁn ánh quy mô chung và chúng có thà đ°āc xem xét trong nhiÁu kỳ đà phÁn ánh rõ h¢n xu h°ớng phát triÃn cąa các hián t°āng kinh t¿ tài chính cąa doanh nghiáp

Ph°¢ng pháp so sánh là mát trong những ph°¢ng pháp quan trßng và đ°āc sā dăng phá bi¿n trong bÃt kỳ ho¿t đáng phân tích tài chính nào cąa doanh nghiáp Trong phân tích tình hình tài chính nó đ°āc sā dăng mát cách linh ho¿t và phong phú

Ví dụ: Phân tích quy mô cơ cấu tài sản và nguồn vốn của doanh nghiệp giữa hai

thời điểm cuối năm và đầu năm

1.3.2.2 Phương pháp loại trừ

Lo¿i trÿ là mát ph°¢ng pháp nhằm xác định đ°āc mćc đá Ánh h°áng l¿n l°āt tÿng nhân tã đ¿n chỉ tiêu phân tích và đ°āc thực hián bằng cách: khi xác định mćc đá Ánh h°áng cąa nhân tã này thì phÁi lo¿i trÿ bá Ánh h°áng cąa nhân tã khác

Các nhân tã có thà làm tng, giÁm hoặc không Ánh h°áng đ¿n k¿t quÁ kinh doanh cąa doanh nghiáp Đó có thà là các nhân tã khách quan, nhân tã chą quan, nhân tã sã l°āng hay nhân tã chÃt l°āng, nhân tã chą y¿u hay nhân tã thć y¿u, có thà là nhân tã tích cực hoặc nhân tã tiêu cực,&

Viác nhÁn thćc đ°āc mćc đá và tính chÃt Ánh h°áng cąa các nhân tã đ¿n chỉ tiêu phân tích là vÃn đÁ bÁn chÃt cąa phân tích và cũng là măc tiêu cąa phân tích

* Ph°¢ng pháp sß chênh lßch:

15

Là ph°¢ng pháp dựa vào sự Ánh h°áng trực ti¿p tÿng nhân tã Tr°ớc h¿t ta c¿n bi¿t

đ°āc sã l°āng các chỉ tiêu nhân tã Ánh h°áng, mãi quan há giữa các chỉ tiêu nhân tã Ánh h°áng đ¿n chỉ tiêu phân tích tÿ đó xác định đ°āc công thćc l°āng hóa sự Ánh h°áng cąa nhân tã đó Ti¿p đó phÁi sắp x¿p và l¿n l°āt xác định sự Ánh h°áng cąa tÿng nhân tã đ¿n chỉ tiêu phân tích theo thć tự l°āng bi¿n d¿n đ¿n chÃt bi¿n, hay nhân tã sã l°āng x¿p tr°ớc, nhân tã chÃt l°āng x¿p sau Trong tr°ßng hāp có nhiÁu nhân tã sã l°āng và nhiÁu nhân tã chÃt l°āng thì nhân tã chą y¿u x¿p tr°ớc, nhân tã thć y¿u x¿p sau Trình tự xác định sự Ánh h°áng l¿n l°āt tÿng nhân tã đ¿n chỉ tiêu phân tích cũng đ°āc thực hián theo nguyên tắc trên Có thà khái quát mô hình chung ph°¢ng pháp sã chênh lách nhằm xác định sự Ánh h°áng l¿n l°āt tÿng nhân tã đ¿n chỉ tiêu phân tích nh° sau:

N¿u gßi X là chỉ tiêu c¿n phân tích, X phă thuác vào 3 nhân tã Ánh h°áng và đ°āc sắp x¿p theo thć tự: a, b, c

X = a b c N¿u quy °ớc kỳ thực hián là chỉ sã d°ới 1, kỳ so sánh là chỉ sã d°ới 0 Chỉ tiêu phân tích kỳ thực hián và kỳ so sánh đ°āc xác định:

Ành h°áng cąa nhân tã a: = (a1 - a0 ) * b0 * c0

Ành h°áng cąa nhân tã b: = a1 * (b1 - b0 ) * c0

Ành h°áng cąa nhân tã c: = a1 * b1 * (c1 - c0 )Cuãi cùng là táng hāp, phân tích và ki¿n nghị: Trên c¢ sá xác định sự Ánh h°áng và mćc đá Ánh h°áng cąa tÿng nhân tã c¿n rút ra k¿t luÁn và ki¿n nghị những giÁi pháp thi¿t thực nhằm không ngÿng nâng cao hiáu quÁ cąa chỉ tiêu phân tích

Ví dụ: Vận dụng phương pháp số chênh lệch phân tích sự biến động lợi nhuận của doanh nghiệp thông qua sự ảnh hưởng của các nhân tố: tổng chi phí kinh doanh,

16

mức doanh thu tạo ra từ một đồng chi phí, mức lợi nhuận thuần tạo được từ một đồng doanh thu thuần

* Ph°¢ng pháp thay th¿ liên hoàn:

Là ph°¢ng pháp ti¿n hành thay th¿ l¿n l°āt tÿng nhân tã theo mát trình tự nhÃt định Nhân tã nào đ°āc thay thà sẽ xác định mćc đá Ánh h°áng cąa nhân tã đó đ¿n chỉ tiêu phân tích Còn các nhân tã khác giữ nguyên kỳ so sánh hay kỳ k¿ ho¿ch C¿n chú ý chỉ tiêu phân tích có bao nhiêu nhân tã Ánh h°áng thì có bÃy nhiêu nhân tã phÁi thay th¿ và cuãi cùng táng hāp sự Ánh h°áng cąa tÃt cÁ nhân tã bằng mát phép cáng đ¿i sã Sã táng hāp đó chính là đãi t°āng că thà cąa phân tích

Bằng những giÁ định và ký hiáu nh° trên có thà khái quát mô hình chung ph°¢ng pháp thay th¿ liên hoàn nhằm xác định sự Ánh h°áng cąa tÿng nhân tã đ¿n chỉ tiêu phân tích nh° sau:

Đãi t°āng phân tích:

Sã tuyát đãi: ∆X = X1– X0

Sã t°¢ng đãi: X = a/b * c Các nhân tã Ánh h°áng:

Do Ánh h°áng cąa nhân tã a: ∆Xa = a1 bo c0 – a0 bo c0

Do Ánh h°áng cąa nhân tã b: ∆Xb = a1 b1 c0 – a1 bo c0

Do Ánh h°áng cąa nhân tã c: ∆Xc = a1 b1 c1 – a1 b1 c0

Cuãi cùng là táng hāp ki¿n nghị:

Ví dụ: Áp dụng ví dụ trên thay bằng phương pháp thay thế liên hoàn

* Ph°¢ng pháp liên hß cân đßi:

C¢ sá cąa ph°¢ng pháp này là sự cân bằng vÁ l°āng giữa hai mặt cąa các y¿u tã trong quá trình kinh doanh Dựa vào nguyên lý cąa sự cân bằng vÁ l°āng giữa hai mặt cąa các y¿u tã và quá trình kinh doanh, ng°ßi ta có thà xây dựng ph°¢ng pháp mà trong đó các chỉ tiêu nhân tã có quan há với chỉ tiêu phân tích đ°āc biÃu hián d°ới d¿ng là táng sã hoặc hiáu sã Nh° vÁy khác với ph°¢ng pháp sã chênh lách và ph°¢ng pháp thay th¿ liên hoàn, ph°¢ng pháp liên há cân đãi đ°āc vÁn dăng đà xác định mãi quan há giữa các chỉ tiêu nhân tã với chỉ tiêu phân tích đ°āc biÃu hián d°ới d¿ng táng sã hoặc hiáu sã Bái vÁy, đà xác định đ°āc sự Ánh h°áng và mćc đá Ánh h°áng cąa tÿng nhân tã đ¿n chỉ tiêu phân tích c¿n xác định mćc đá Ánh h°áng cąa tÿng nhân tã giữa hai kỳ (thực t¿ so với k¿ ho¿ch, hoặc thực t¿ so với kỳ kinh doanh tr°ớc), giữa các nhân tã

17 mang tính chÃt đác lÁp Có thà khái quát mô hình chung cąa ph°¢ng pháp liên há cân đãi nhằm xác định đ°āc mćc đá Ánh h°áng cąa tÿng nhân tã đ¿n chỉ tiêu phân tích nh° sau:

Bằng những giÁ định nh°u trên, giÁ sā chỉ tiêu c¿n phân tích là A chịu Ánh h°áng cąa các nhân tã x, y, z và mãi quan há giữa ba chỉ tiêu nhân tã với chỉ tiêu đ°āc phân tích đ°āc biÃu hián d°ới d¿ng táng sã k¿t hāp với hiáu sã nh° sau:

A = x + y – z Cũng quy °ớc nh° trên có: Kỳ so sánh: A0 = x0 + y0 – z0 Kỳ thực hián: A = x1 + y1 – z1 Đãi t°āng phân tích:

Sã tuyát đãi: : ∆A = A1 – A0

Sã t°¢ng đãi: ∆A/ A0 *100 Các nhân tã Ánh h°áng: Ành h°áng cąa nhân tã x: ∆Ax = x1 – x0 Ành h°áng cąa nhân tã y: ∆Ay= y1 – y0 Ành h°áng cąa nhân tã z: ∆Az = z1 – z0 Táng hāp phân tích và ki¿n nghị: ∆A = ∆Ax + ∆Ay + ∆Az

Trên c¢ sá xác định sự Ánh h°áng và mćc đá Ánh h°áng cąa tÿng nhân tã đ¿n chỉ tiêu phân tích c¿n rút ra nguyên nhân và ki¿n nghị những giÁi pháp nhằm đ°a ra các quá trình sÁn xuÃt kinh doanh cąa doanh nghiáp ti¿p theo đ¿t đ°āc những k¿t quÁ cao h¢n

Trên đây là những ph°¢ng pháp chą y¿u đà phân tích báo cáo tài chính có thà vÁn dăng ráng rãi và phá bi¿n trong phân tích ho¿t đáng tài chính cąa doanh nghiáp Giữa các ph°¢ng pháp trên có mãi liên há mÁt thi¿t hữu c¢, bá sung, nhằm đáp ćng đa d¿ng và phćc t¿p cąa nái dung phân tích Còn viác vÁn dăng ph°¢ng pháp nào trong phân tích báo cáo tài chính cho phù hāp tùy thuác vào mãi liên há giữa các chỉ tiêu nhân tã với chỉ tiêu phân tích

Ví dụ: Vận dụng phương pháp liên hệ cân đối xác định những nhân tố làm tăng

giảm tài sản và nguồn vốn của doanh nghiệp

1.3.2.3 Mô hình Dupont

18 Trong phân tích tài chính ng°ßi ta th°ßng vÁn dăng mô hình Dupont đà phân tích mãi liên há giữa các chỉ tiêu tài chính Chính nhß sự phân tích mãi liên há giữa các chỉ tiêu mà ng°ßi ta có thà phát hián ra những nhân tã đã Ánh h°áng đ¿n chỉ tiêu phân tích theo mát trình tự logic chặt chẽ Chẳng h¿n vÁn dăng mô hình Dupont phân tích hiáu quÁ kinh doanh trong mãi liên há giữa các y¿u tã đ¿u vào và k¿t quÁ đ¿u ra cąa doanh nghiáp trong mát kỳ kinh doanh nhÃt định

Chi phí đ¿u vào cąa doanh nghiáp có thà là táng tài sÁn, táng chi phí sÁn xuÃt kinh doanh chi ra trong kỳ, vãn ngắn h¿n, vãn dài h¿n, vãn chą sá hữu,&

K¿t quÁ đ¿u ra cąa doanh nghiáp có thà là doanh thu bán hàng và cung cÃp dịch vă, doanh thu thu¿n và cung cÃp dịch vă, lāi nhuÁn gáp tÿ bán hàng và cung cÃp dịch vă, lāi nhuÁn thu¿n tÿ ho¿t đáng kinh doanh hoặc táng lāi nhuÁn sau thu¿ thu nhÁp doanh nghiáp,&

Mô hình Dupont th°ßng đ°āc vÁn dăng trong phân tích tài chính có d¿ng:

Tỷ su¿t lÿi nhu¿n theo tài

sÁn

= Lÿi nhu¿n thuÁn

=

Lÿi nhu¿n thuÁn

* Doanh thu

thuÁn Tãng tài sÁn Doanh thu

thuÁn

Tãng tài sÁn

Tÿ mô hình phân tích trên cho thÃy đà nâng cao khÁ nng sinh lßi cąa mát đßng tài sÁn mà doanh nghiáp đang sā dăng, quÁn trị doanh nghiáp đÁu phÁi nghiên cću và xem xét những bián pháp gì cho viác nâng cao khÁ nng sinh lßi cąa quá trình sā dăng tài sÁn cąa doanh nghiáp

Tÿ mô hình phân tích tài chính Dupont á trên cho thÃy sã vòng quay cąa tài sÁn càng cao cho thÃy sćc sÁn xuÃt tài sÁn cąa doanh nghiáp càng lớn Do vÁy làm cho tỷ lá sinh lßi cąa tài sÁn càng lớn ĐÃ nâng cao sã vòng quay cąa tài sÁn mát mặt phÁi tng quy mô vÁ doanh thu thu¿n, mặt khác phÁi sā dăng ti¿t kiám hāp lý vÁ c¢ cÃu táng tài sÁn Nh° vÁy táng doanh thu thu¿n và táng tài sÁn bình quân có quan há mÁt thi¿t với nhau, thông th°ßng chúng có quan há cùng chiÁu Ngh*a là táng tài sÁn tng thì táng doanh thu cũng tng

Tÿ mô hình trên cho thÃy tỷ lá lãi trên doanh thu thu¿n l¿i phă thuác vào hai nhân tã c¢ bÁn Đó là táng lāi nhuÁn thu¿n và doanh thu thu¿n Hai nhân tã này l¿i có quan há cùng chiÁu Ngh*a là n¿u doanh thu thu¿n tng thì cũng làm cho lāi nhuÁn thu¿n tng ĐÃ tng quy mô vÁ doanh thu thu¿n ngoài viác giÁm các khoÁn phÁi trÿ doanh thu, còn

19 phÁi giÁm chi phí sÁn xuÃt, h¿ giá thành sÁn phÁm bao gßm cÁ chi phí sÁn xuÃt và chi phí ngoài sÁn xuÃt Đßng thßi cũng phÁi th°ßng xuyên tng chÃt l°āng sÁn phÁm đà tng giá bán, góp ph¿n nâng cao lāi nhuÁn

Phân tích báo cáo tài chính dựa vào mô hình Dupont có ý ngh*a rÃt lớn đãi với quÁn trị doanh nghiáp ĐiÁu đó không chỉ đ°āc biÃu hián á chß có thà đánh giá hiáu quÁ kinh doanh mát cách sâu sắc và toàn dián Đßng thßi đánh giá đ°āc đ¿y đą và khách quan đ¿n nhân tã Ánh h°áng đ¿n hiáu quÁ kinh doanh cąa doanh nghiáp Tÿ đó đÁ ra đ°āc há thãng các bián pháp tỷ mỉ và xác thực nhằm tng c°ßng công tác cÁi ti¿n tá chćc quÁn lý doanh nghiáp, góp ph¿n nâng cao hiáu quÁ kinh doanh cąa doanh nghiáp á các kỳ kinh doanh ti¿p theo

Ví dụ: Vận dụng mô hình Dupont phân tích chỉ tiêu lợi nhuận theo tổng tài sản của doanh nghiệp

1.4 Nhißm vā và tã chức phân tích báo cáo tài chính

- Cung cÃp đ¿y đą thông tin cho các chą doanh nghiáp, các nhà đ¿u t°, các nhà cho vay và những ng°ßi sā dăng thông tin liên quan khác trong viác đánh giá khÁ nng và tính chắc chắn cąa dòng tiÁn mặt vào ra và tình hình sā dăng có hiáu quÁ nhÃt tài sÁn, tình hình và khÁ nng thanh toán cąa doanh nghiáp

- Cung cÃp những thông tin vÁ ngußn vãn chą sá hữu, các khoÁn nā, k¿t quÁ cąa quá trình ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh, sự kián và các tình huãng làm bi¿n đái các ngußn vãn và các khoÁn nā cąa doanh nghiáp

Những nhiám vă phân tích báo cáo tài chính trên có mãi quan há mÁt thi¿t với nhau, góp ph¿n cung cÃp những thông tin nÁn tÁng đặc biát quan trßng cho quÁn trị doanh nghiáp

1.4.2 Tổ chức phân tích

Tá chćc phân tích báo cáo tài chính là viác thi¿t lÁp trình tự các b°ớc công viác c¿n ti¿n hành trong quá trình phân tích, vÁn dăng táng hāp các ph°¢ng pháp phân tích

20 đà đánh giá đúng k¿t quÁ, chỉ rõ những sai l¿m và ki¿n nghị những bián pháp sāa chữa những thi¿u sót trong ho¿t đáng tài chính doanh nghiáp Đó chính là măc tiêu c¢ bÁn trong phân tích báo cáo tài chính doanh nghiáp Bái vÁy phân tích báo cáo tài chính phÁi đ°āc tá chćc mát cách khoa hßc, hāp lý, phù hāp với đặc điÃm kinh doanh, c¢ ch¿ ho¿t đáng, c¢ ch¿ quÁn lý kinh t¿ tài chisnh cąa doanh nghiáp, phù hāp với măc tiêu quan tâm cąa tÿng đãi t°āng sā dăng thông tin

- Đãi với nhà cho vay, mãi quan tâm hàng đ¿u cąa hß h°ớng chą y¿u vào khÁ nng trÁ nā cąa doanh nghiáp và thu nhÁp cąa hß là nhÁn đ°āc khoÁn trÁ lãi tiÁn vay cąa doanh nghiáp Do đó măc tiêu phân tích báo cáo tài chính đãi với các chą nā là xác định khÁ nng hoàn trÁ nā cąa doanh nghiáp Đặc biát hß chú ý đ¿n sã l°āng tiÁn và tài sÁn có thà chuyÃn thành tiÁn nhanh Tÿ đó so sánh với sã nā ngắn h¿n đà bi¿t đ°āc khÁ nng thanh toán tćc thßi cąa doanh nghiáp Bên c¿nh đó các chą nā cũng th°ßng quan tâm đ¿n tỷ suÃt tự tài trā, tỷ suÃt này càng cao thì khoÁn vãn chą sá hữu càng lớn, là khoÁn bÁo hiÃm cho hß trong tr°ßng hāp bị rąi ro Bái vÁy măc tiêu phân tích há thãng báo cáo tài chính đãi với các chą nā là khÁ nng thanh toán và k¿t quÁ kinh doanh cąa doanh nghiáp

- Đãi với các nhà đ¿u t°, các cá đông t°¢ng lai, mãi quan tâm hàng đ¿u cąa hß là h°ớng vào các mặt ho¿t đáng tài chính cąa doanh nghiáp, nh° tình hình rąi ro tài chính, thßi gian hoàn vãn, mćc sinh lßi, khÁ nng thanh toán Vì vÁy các nhà đ¿u t° các cá đông t°¢ng lai c¿n những thông tin vÁ điÁu kián tài chính, tình hình ho¿t đáng và k¿t quÁ kinh doanh, các ngußn lực tng tr°áng cąa doanh nghiáp Bái vÁy, măc tiêu phân tích đãi với hß là những tiÁm nng ho¿t đáng cąa doanh nghiáp và mćc lāi nhuÁn sẽ thu đ°āc

21 - Đãi với nhà cung cÃp, hß c¿n những thông tin đà quy¿t định trong thßi gian tới có cho phép doanh nghiáp mua chịu hàng hóa, vÁt t°, thi¿t bị, dịch vă hay thanh toán chÁm hay không Bái vÁy măc tiêu phân tích cąa các nhà cung cÃp cũng giãng nh° các nhà cho vay, hß c¿n phÁi bi¿t khÁ nng thanh toán hián t¿i và trong thßi gian tới cąa doanh nghiáp

- Đãi với các c¢ quan quÁn lý cÃp trên, nh° c¢ quan tài chính, c¢ quan thu¿, các c¢ quan thãng kê, các c¢ quan chą quÁn,& cũng rÃt c¿n đãi với những thông tin đà đánh giá thực tr¿ng tài chính và k¿t quÁ kinh doanh cąa doanh nghiáp bái nó liên quan đ¿n quyÁn lāi và trách nhiám cąa các đãi t°āng trên

- Đãi với những ng°ßi h°áng l°¢ng trong doanh nghiáp hß cũng c¿n những thông tin vÁ tình hình án định và phát triÃn cąa doanh nghiáp, vÁ thu nhÁp, giúp hß định h°ớng viác làm án định, ho¿t đáng tích cực, tng nng suÃt lao đáng, góp ph¿n phát triÃn sÁn xuÃt kinh doanh cąa doanh nghiáp

Nh° vÁy măc tiêu c¢ bÁn cąa phân tích báo cáo tài chính là cung cÃp những thông tin c¿n thi¿t, giúp những ng°ßi sā dăng thông tin có thà đánh giá đ°āc thực tr¿ng tài chính và tiÁm nng cąa doanh nghiáp Trên c¢ sá đó ra các quy¿t định lựa chßn ph°¢ng án kinh t¿ tãi °u

* Xây dăng ch°¢ng trình phân tích báo cáo tài chính doanh nghißp:

Xây dựng ch°¢ng trình phân tích là công viác đ¿u tiên cąa tá chćc phân tích Bái vÁy ch°¢ng trình phân tích đ°āc xây dựng càng tỷ mỉ và càng chi ti¿t bao nhiêu thì k¿t quÁ cąa phân tích càng cao bÃy nhiêu Khi xây dựng ch°¢ng trình phân tích c¿n nêu rõ những vÃn đÁ c¢ bÁn sau:

- Xác định rõ măc tiêu phân tích: cung cÃp những thông tin gì, cho đãi t°āng sā dăng thông tin nào,& c¿n phÁi đ°āc đÁ cÁp mát cách că thà và chi ti¿t

- Xác định rõ nái dung phân tích: nái dung phân tích c¿n đ°āc xác định rõ những vÃn đÁ c¿n đ°āc phân tích dựa trên măc tiêu phân tích đã đÁ ra nh°: phân tích toàn dián đà đánh giá thực tr¿ng tài chính doanh nghiáp hay chỉ phân tích mát báo cáo tài chính: phân tích bÁng cân đãi k¿ toán hay phân tích báo cáo k¿t quÁ kinh doanh, phân tích tình hình và khÁ nng thanh toán, phân tích hiáu quÁ kinh doanh, hay phân tích khÁ nng sinh lßi theo vãn, hoặc phân tích tình hình bi¿n đáng vÁ c¢ cÃu ngußn vãn, c¢ cÃu tài sÁn,& đây là c¢ sá rÃt quan trßng đà xây dựng đÁ c°¢ng chi ti¿t phân tích

22 - Ph¿m vi phân tích: tùy theo yêu c¿u và thực tißn cąa các đãi t°āng sā dăng thông tin trên báo cáo tài chính đà xác định nái dung và ph¿m vi phân tích phù hāp Có thà phân tích toàn bá há thãng báo cáo tài chính cąa doanh nghiáp, hay chỉ mát công ty nào đó trực thuác doanh nghiáp, hay chỉ mát lo¿i báo cáo tài chính nào đó trong há thãng báo cáo tài chính doanh nghiáp

- Thßi gian Ãn định trong ch°¢ng trình phân tích, bao gßm cÁ thßi gian chuÁn bị, thßi gian phân tích và thßi gian k¿t thúc phân tích đà báo cáo k¿t quÁ phân tích cho các đãi t°āng sā dăng thông tin

- S°u t¿m và kiÃm tra tài liáu Trên c¢ sá măc tiêu và nái dung phân tích c¿n s°u t¿m, thu thÁp và kiÃm tra tài liáu dùng đà phân tích vÿa đą, không thu thÁp quá nhiÁu, không có trßng tâm, trßng điÃm, hao tán thßi gian và sćc ng°ßi sćc kháe

- Xây dựng há thãng chỉ tiêu phân tích: c¿n phân tích những chỉ tiêu nào là đą và phù hāp cho tÿng đãi t°āng sā dăng thông tin

- Lựa chßn há thãng ph°¢ng pháp phân tích thích hāp - Lựa chßn cách k¿t hāp với các lo¿i hình phân tích phù hāp với nái dung và măc tiêu phân tích đã đ°āc đÁ ra

- Tá chćc lực l°āng cán bá và ph°¢ng tián thực hián măc tiêu phân tích đã đ°āc trình bày trong ch°¢ng trình phân tích

- Trong ch°¢ng trình phân tích c¿n phân công rõ trách nhiám cąa tÿng ng°ßi, tÿng bá phÁn tham gia trực ti¿p, phăc vă, cùng các điÁu kián hián có

- Ti¿n đá phân tích: trong ch°¢ng trình phân tích c¿n xác định rõ ti¿n đá hoàn thành phân tích, trong tÿng khoÁng thßi gian c¿n phÁi hoàn thành các b°ớc công viác nào cąa quá trình phân tích

- Tá chćc các hình thćc hái nghị phân tích nhằm thu thÁp nhiÁu ý ki¿n đánh giá đúng thực tr¿ng và phát triÃn đ¿y đą tiÁm nng vÁ tài chính, vÁ kinh t¿ và những bián pháp thi¿t thực đà đ°a các quá trình ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh cąa doanh nghiáp ti¿p theo đ¿t mćc tng tr°áng cao

- Hoàn thành công viác phân tích: đ°āc thà hián á viác hoàn thành báo cáo k¿t quÁ phân tích

1.4.2.2 Trình tự phân tích:

* S°u tÁm tài lißu và xÿ lý sß lißu:

23 Phân tích tài chính không phÁi chỉ giới h¿n những tài liáu thu thÁp đ°āc tÿ tÃt cÁ các báo cáo tài chính, mà c¿n phÁi thu thÁp đ¿y đą những thông tin liên quan đ¿n tình hình tài chính doanh nghiáp, nh°: các thông tin chung vÁ giá cÁ, thị tr°ßng tiÁn tá, thu¿, các thông tin vÁ kinh t¿ ngành, vÁ ph°¢ng h°ớng rÃt phong phú và đa d¿ng Ngoài báo cáo tài chính còn phÁi thu thÁp các tài liáu trên báo cáo k¿ toán quÁn trị, ngoài các chỉ tiêu táng hāp c¿n phÁi thu thÁp các chỉ tiêu chi ti¿t Có nh° vÁy mới cung cÃp đ¿y đą những thông tin hữu ích cho các đãi t°āng sā dăng thông tin

Đà đ¿t đ°āc hiáu quÁ cao trong phân tích báo cáo tài chính doanh nghiáp, viác thu thÁp sã liáu và xā lý tr°ớc h¿t c¿n bÁo đÁm đ¿y đą ba yêu c¿u: chính xác, toàn dián và khách quan

Những tài liáu làm cn cć phân tích th°ßng bao gßm: tÃt cÁ các sã liáu trên há thãng báo cáo tài chính nh°:

- Sã liáu vÁ quy mô vãn cąa doanh nghiáp, có thà chi ti¿t cho tÿng lo¿i tài sÁn, ngußn hình thành tài sÁn làm cn cć đà phân tích sự bi¿n đáng vÁ quy mô, c¢ cÃu tài sÁn và ngußn hình thành tài sÁn, hiáu quÁ sā dăng vãn cąa doanh nghiáp

- Sã liáu vÁ doanh thu đ¿t đ°āc - Sã liáu vÁ chi phí kinh doanh - Sã liáu vÁ lāi nhuÁn thu đ°āc Các tài liáu trên giúp cho viác phân tích k¿t quÁ cũng nh° hiáu quÁ ho¿t đáng tài chính cąa doanh nghiáp

Những sã liáu trên không chỉ đ°āc thu thÁp trong kỳ thực t¿ mà còn thu thÁp á các kỳ k¿ ho¿ch, các kỳ kinh doanh tr°ớc, hoặc nhiÁu kỳ kinh doanh tr°ớc đà đánh giá chung tình hình hoàn thành k¿ ho¿ch, hoặc tãc đá tng tr°áng vÁ tài chính cąa doanh nghiáp Ngoài viác thu thÁp và xā lý sã qua há thãng báo cáo tài chính định kỳ theo ch¿ đá hián hành cąa doanh nghiáp, há thãng chỉ tiêu kinh t¿, kỹ thuÁt tài chính cąa doanh nghiáp, còn phÁi thu thÁp thêm các báo cáo tài chính chi ti¿t vÁ tài sÁn và ngußn hình thành tài sÁn, doanh thu, chi phí và lāi nhuÁn cąa tÿng ho¿t đáng, tÿng đ¢n đặt hàng, tÿng nhóm sÁn phÁm hoặc tÿng lo¿i sÁn phÁm Ngoài ra còn có thà tham khÁo thêm các báo cáo bằng lßi vn, những nhÁn định khó khn thuÁn lāi trong ho¿t đáng tài chính nói riêng và trong ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh cąa doanh nghiáp nói chung, hoặc có thà pháng vÃn trực ti¿p những ng°ßi quÁn lý và theo dõi tÿng mặt ho¿t đáng cąa doanh nghiáp&Có nh° vÁy sã liáu thu thÁp đ°āc mới thực sự đÁm bÁo đ¿y đą những luÁn

24 chćng khoa hßc, nhằm phân tích sâu sắc và toàn dián mßi mặt ho¿t đáng tài chính cąa doanh nghiáp, cung cÃp đ¿y đą những thông tin đÁm bÁo yêu c¿u cho quÁn trị doanh nghiáp ngày càng tãt h¢n cÁ vÁ sã l°āng và chÃt l°āng

ChÃt l°āng phân tích phă thuác vào chÃt l°āng tài liáu thu thÁp đ°āc Bái vÁy sau khi thu thÁp sã liáu c¿n ti¿n hành kiÃm tra đá tin cÁy cąa những sã liáu Viác kiÃm tra đ°āc ti¿n hành trên nhiÁu mặt:

- Tính hāp pháp cąa tài liáu: trình tự lÁp có đúng với quy định đã đ°āc ban hành thãng nhÃt hay không, ng°ßi lÁp báo cáo có đą trình đá chuyên môn và đ¿o đćc nghÁ nghiáp hay không và phÁi đ¿y đą chữ ký và có con dÃu cąa cÃp có thÁm quyÁn phê duyát

- Nái dung và ph°¢ng pháp tính chỉ tiêu có đÁm bÁo đ¿y đą đ°āc sự thãng nhÃt hay không

- Tính chính xác cąa viác tính và ghi các con sã trên các bÁng biÃu C¿n kiÃm tra l¿i những con sã đ°āc tính ra đÁm bÁo chính xác, tính logic và có ghi đúng dòng, cát quy định cąa biÃu m¿u hay không

- Cách đánh giá với chỉ tiêu giá trị Ph¿m vi kiÃm tra không chỉ giới h¿n á các tài liáu trực ti¿p làm cn cć phân tích mà cÁ các tài liáu khác có liên quan Đặc biát là các chćng tÿ gãc – làm cn cć pháp lý cąa các nghiáp vă kinh t¿ phát sinh

Giai đo¿n ti¿p theo cąa quá trình thu thÁp và kiÃm tra thông tin là xā lý các thông tin đã thu thÁp đ°āc Xā lý thông tin là mát quá trình sắp x¿p các thông tin đã thu thÁp đ°āc theo những măc đích nhÃt định, nhằm tính toán, so sánh, giÁi thích, đánh giá và xác định những nguyên nhân Ánh h°áng đ¿n quá trình ho¿t đáng tài chính cąa doanh nghiáp, phăc vă cho viác ra các quy¿t định cho các ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh ti¿p theo Đßng thßi cũng là cn cć quan trßng phăc vă viác dự báo, dự đoán tình hình ho¿t đáng tài chính cąa doanh nghiáp trong t°¢ng lai

Tùy theo măc đích phân tích că thÃ, có thà lựa chßn những thông tin khác nhau Tùy theo các lo¿i thông tin khác nhay có thà lựa chßn và sā dăng ph°¢ng pháp xā lý thông tin khác nhau nhằm t¿o ra những thông tin k¿ toán phù hāp với viác đánh gía thực tr¿ng tài chính cąa doanh nghiáp trong tÿng thßi kỳ, đáp ćng cho mßi đãi t°āng sā dăng thông tin trên báo cáo tài chính doanh nghiáp

* Tính toán, phân tích và dă đoán:

25 Sau khi đã thu thâp đ°āc đ¿y đą tài liáu c¿n thi¿t, vÁn dăng các ph°¢ng pháp phân tích phù hāp, c¿n xác định há thãng các chỉ tiêu phân tích, bái các chỉ tiêu là sự biÃu hián bằng con sã cąa quá trình và k¿t quÁ ho¿t đáng trong sự thãng nhÃt giữa mặt l°āng và mặt chÃt Các chỉ tiêu tính ra có thà là sã tuyát đãi, sã bình quân hay sã t°¢ng đãi,&Các chỉ tiêu này có thà phÁn ánh khái quát tình hình tài chính doanh nghiáp, hoặc các chỉ tiêu phÁn ánh ngußn vãn và chính sách huy đáng vãn, các chỉ tiêu phÁn ánh tình hình và khÁ nng thanh toán cąa doanh nghiáp, các chỉ tiêu phÁn ánh hiáu quÁ sÁn xuÃt kinh doanh, hiáu quÁ sā dăng vãn sÁn xuÃt, các chỉ tiêu phÁn ánh tình hình đ¿u t° cąa doanh nghiáp hoặc có thà tính ra các chỉ tiêu táng hāp, các chỉ tiêu chi ti¿t,&Các chỉ tiêu này có thà so sánh với k¿ ho¿ch, các kỳ kinh doanh tr°ớc, hoặc với các tiêu chuÁn định mćc trong ngành, thâm chí so sánh với tiêu chuÁn định mćc á mát sã n°ớc tiên ti¿n trên th¿ giới Tính chính xác cąa viác tính toán các chỉ tiêu mang tính chÃt quy¿t định đ¿n chÃt l°āng cąa công tác phân tích Bái vÁy khi tính toán xong các chỉ tiêu c¿n ti¿n hành kiÃm tra l¿i các sã liáu

Các chỉ tiêu có thà trình bày d°ới d¿ng biÃu m¿u, biÃu đß hay đß thị hoặc có thà bằng ph°¢ng trình kinh t¿, & qua đó có thà vÁn dăng các ph°¢ng pháp thích hāp giúp cho viác đánh giá sâu sắc thực tr¿ng tài chính doanh nghiáp Đßng thßi cũng là c¢ sá đà dự báo, dự đoán xu th¿ phát triÃn tài chính cąa doanh nghiáp

Trên c¢ sá xác định mćc đá sự Ánh h°áng cąa tÿng nhân tã đ¿n chỉ tiêu phân tích, c¿n xác định rõ những nguyên nhân và chỉ ra những nguyên nhân chą y¿u, nguyên nhân thć y¿u, nguyên nhân táng quan và nguyên nhân că thÃ, nguyên nhân khách quan và nguyên nhân chą quan, nhân tã sã l°āng, nhân tã chÃt l°āng, nhân tã tích cực và nhân tã tiêu cực, Đó chính là cn cć quan trßng đà đÁ xuÃt những ki¿n nghị và giÁi pháp

Mát trong những măc tiêu c¢ bÁn cąa phân tích báo cáo tài chính là dự đoán xu th¿ phát triÃn vÁ tình hình tài chính cąa doanh nghiáp trong t°¢ng lai Đây là mát vÃn đÁ mà chắc chắn mßi đãi t°āng sā dăng thông tin trên báo cáo tài chính quan tâm Dự đoán á đây có thà là cn cć vào măc tiêu cąa ho¿t đáng tài chính doanh nghiáp, chẳng h¿n muãn tng táng lāi nhuÁn c¿n tng doanh thu Muãn tng doanh thu thì phÁi tng vãn, đà tng tr°áng vÁ vãn phÁi dự đoán nhu c¿u vãn, thị tr°ßng vãn cąa doanh nghiáp trong t°¢ng lai Đà ti¿n hành dự đoán, ng°ßi ta có thà áp dăng nhiÁu ph°¢ng pháp: dãy sã bi¿n đáng theo thßi gian, ph°¢ng pháp nái suy, ph°¢ng pháp t°¢ng quan và hßi quy

26 bái,& Ngoài ra còn phÁi tuân thą các y¿u tã khác nh°: giá cÁ, thị tr°ßng, quan há cung c¿u vÁ sÁn phÁm hàng hóa cąa doanh nghiáp trên thị tr°ßng,&

* Tãng hÿp k¿t quÁ, rút ra k¿t lu¿n:

Phân tích báo cáo tài chính có thà đ°āc ti¿n hành trên tÿng báo cáo tài chính hoặc chỉ mát sã chỉ tiêu nào đó trên mát báo cáo tài chính hoặc phân tích các chỉ tiêu có mãi liên há giữa các báo cáo tài chính hoặc phân tích toàn dián các mặt ho¿t đáng tài chính cąa doanh nghiáp Song cuãi giai đo¿n cąa quá trình phân tích c¿n phÁi táng hāp l¿i, đ°a ra mát sã chỉ tiêu táng hāp đà đánh giá chung toàn bá ho¿t đáng tài chính cąa doanh nghiáp hoặc phÁn ánh đúng theo măc tiêu và nái dung phân tích đã đ°āc đÁ ra trong ch°¢ng trình phân tích

Trên c¢ sá táng hāp những k¿t quÁ đã phân tích c¿n rút ra những nhÁn xét, những đánh giá, những °u điÃm và những tßn t¿i, những thành tích đ¿t đ°āc, những y¿u kém c¿n khắc phăc trong ho¿t đáng tài chính doanh nghiáp

1.4.2.3 Hoàn thành công việc phân tích:

* L¿p báo cáo phân tích:

SÁn phÁm cuãi cùng cąa quá trình phân tích báo cáo tài chính là báo cáo k¿t quÁ phân tích Báo cáo phân tích là bÁn táng hāp những đánh giá c¢ bÁn cùng những tài liáu chßn lßc đà minh hßa, rút ra tÿ quá trình phân tích Viác đánh giá cùng những sã liáu minh hßa c¿n nêu rõ cÁ thực tr¿ng và tiÁm nng c¿n khai thác Tÿ đó c¿n nêu rõ ph°¢ng h°ớng và bián pháp phÃn đÃu trong kinh doanh kỳ tới

Cuãi bÁn báo cáo phân tích đÁ xuÃt những ki¿n nghị và chỉ ki¿n nghị những vÃn đÁ liên quan đ¿n phân tích Những ki¿n nghị đÁ xuÃt phÁi rõ ràng, thi¿t thực và rÃt că thà kèm theo các điÁu kián thực hián đÁ các ki¿n nghị đó có thà thực hián đ°āc, góp ph¿n thúc đÁy quá trình phát triÃn sÁn xuÃt kinh doanh, cũng nh° thúc đÁy quá trình tng tr°áng cąa ho¿t đáng tài chính doanh nghiáp

Báo cáo tài chính c¿n trình bày trong hái nghị phân tích đà thu thÁp ý ki¿n đóng góp và thÁo luÁn các ph°¢ng h°ớng, bián pháp đã nêu trong báo cáo phân tích tài chính doanh nghiáp

* Hoàn thißn há s¢ phân tích:

Sau khi đã hoàn thián báo cáo phân tích há thãng báo cáo tài chính doanh nghiáp, mát mặt c¿n cung cÃp những thông tin cho các đãi t°āng sā dăng Mặt khác phÁi hoàn thián hß s¢ phân tích đà đ°a vào l°u trữ Hß s¢ phân tích th°ßng bao gßm:

27 - Báo cáo phân tích: đây là k¿t quÁ cuãi cùng cąa quá trình phân tích, ngoài viác cung cÃp thông tin c¿n đ°āc l°u trữ l¿i đà phăc vă cho các kỳ phân tích sau hoặc làm cn cć đà dự báo, dự đoán há thãng báo cáo tài chính cho những nm ti¿p theo hoặc làm c¢ sá đà xây dựng k¿ ho¿ch kinh t¿ tài chính cho doanh nghiáp trong những nm tới

- Há thãng báo cáo tài chính dùng đà phân tích cũng phÁi đ°āc l°u trữ làm c¢ sá đà kiÃm tra l¿i phòng khi có bÃt chắc xÁy ra

- Các tài liáu thu thÁp đ°āc qua há thãng báo cáo tài chính cąa những nm tr°ớc đây, há thãng thông tin vÁ kinh t¿ kỹ thuÁt tài chính cąa doanh nghiáp theo k¿ ho¿ch cũng phÁi đ°āc hoàn thián đà l°u giữ l¿i

- Những báo cáo cąa các cÃp Bá đÁng chính quyÁn, các đoàn thà đã thu thÁp đ°āc cũng phÁi l°u giữ cÁn thÁn

1.5 Hß thßng báo cáo tài chính

1.5.1 Khái niệm và phân loại

* Khái niệm:

Báo cáo tài chính là há thãng báo cáo đ°āc lÁp theo chuÁn mực và ch¿ đá k¿ toán hián hành phÁn ánh các thông tin kinh t¿, tài chính chą y¿u cąa đ¢n vị Theo đó, báo cáo tài chính chća đựng những thông tin hāp nhÃt vÁ tình hình tài sÁn, ngußn vãn chą sá hữu và công nā cũng nh° tình hình tài chính, k¿t quÁ kinh doanh trong kỳ cąa doanh nghiáp

Báo cáo tài chính phÁi đ°āc trình bày mát cách trung thực và hāp lý, phÁn ánh chính xác tình hình tài chính, tình hình và k¿t quÁ kinh doanh và các lußng tiÁn cąa doanh nghiáp Đà đÁm bÁo yêu c¿u trung thực và hāp lý, các báo cáo tài chính phÁi đ°āc lÁp và trình bày trên c¢ sá tuân thą các chuÁn mực k¿ toán, ch¿ đá k¿ toán và các quy định có liên quan hián hành

Theo ch¿ đá báo cáo tài chính hián hành, há thãng báo cáo tài chính áp dăng trong các doanh nghiáp nhà n°ớc và các doanh nghiáp có quy mô lớn bao gßm há thãng báo cáo tài chính nm, há thãng báo cáo tài chính giữa niên đá k¿ toán, há thãng báo cáo tài chính táng hāp và há thãng báo cáo tài chính hāp nhÃt

Đãi với các doanh nghiáp có quy mô nhá và vÿa, há thãng báo cáo tài chính nm đ°āc áp dăng cho tÃt cÁ các doanh nghiáp có quy mô nhá và vÿa thuác mßi l*nh vực, mßi thành ph¿n kinh t¿ trong cÁ n°ớc là công ty TNHH, công ty cá ph¿n, công ty hāp danh và doanh nghiáp t° nhân – kà cÁ hāp tác xã (trÿ hāp tác xã nông nghiáp và hāp tác

28 xã tín dăng) Báo cáo tài chính quy định cho các doanh nghiáp nhá và vÿa bao gßm các báo cáo bắt buác và báo cáo sau:

- BÁng cân đãi k¿ toán (m¿u B01 – DNN): là báo cáo bắt buác các doanh nghiáp nhá và vÿa phÁi lÁp hàng nm K¿t cÃu, nái dung và các chỉ tiêu phÁn ánh trên bÁng cân đãi k¿ toán áp dăng các doanh nghiáp nhá và vÿa cũng t°¢ng tự các doanh nghiáp khác

- Báo cáo k¿t quÁ kinh doanh (m¿u B02 – DNN): là báo cáo tài chính nm bắt buác đãi với doanh nghiáp nhá và vÿa Trên báo cáo k¿t quÁ ho¿t đáng kinh doanh cũng phÁn ánh các chỉ tiêu t°¢ng tự nh° các doanh nghiáp

- Thuy¿t minh báo cáo tài chính (m¿u B09 – DNN): là báo cáo tài chính nm bắt buác phÁi lÁp đãi với các doanh nghiáp nhá và vÿa Thuy¿t minh báo cáo tài chính cũng đ°āc sā dăng đà giÁi trình và bá sung thêm các chỉ tiêu mà trên báo cáo tài chính khác ch°a thà hián hoặc ch°a thà hián đ¿y đą

- BÁng cân đãi tài khoÁn (m¿u F01 – DNN): là phă biÃu bắt buác các doanh nghiáp phÁi lÁp đà náp riêng cho c¢ quan thu¿ BÁng cân đãi k¿ toán phÁn ánh sã d° đ¿u nm theo tÿng bên Nā/Có, sã phát sinh theo tÿng nm Nā/Có và sã d° cuãi nm tÿng bên Nā/Có cąa tÃt cÁ các tài khoÁn mà doanh nghiáp sā dăng BÁng chỉ có thà lÁp riêng cho các tài khoÁn cÃp 1 hoặc lÁp chung cho cÁ tài khoÁn cÃp 1 và tài khoÁn cÃp 2

- Báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá (m¿u B03 – DNN): là báo cáo tài chính không bắt buác các doanh nghiáp vÿa và nhá phÁi lÁp mà chỉ khuy¿n khích các doanh nghiáp lÁp đà nắm rõ l°āng tiÁn l°u chuyÃn trong kỳ cąa doanh nghiáp Nái dung và k¿t cÃu cąa báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá áp dăng trong các doanh nghiáp nhá và vÿa cũng t°¢ng tự nh° các doanh nghiáp khác

* Phân loại:

ĐÃ thuÁn lāi cho viác nghiên cću và sā dăng báo cáo tài chính doanh nghiáp c¿n thi¿t phÁi ti¿n hành phân lo¿i báo cáo tài chính Phân lo¿i báo cáo tài chính là viác sắp x¿p báo cáo tài chính theo tiêu thćc nhÃt định Do có nhiÁu báo cáo tài chính khác nhau, đ°āc lÁp vào những thßi gian khác nhau, sã l°āng thông tin phÁn ánh không giãng nhau nên báo cáo tài chính th°ßng đ°āc phân lo¿i theo nái dung phÁn ánh, theo thßi gian lÁp, theo tính bắt buác cąa báo cáo tài chính

• Phân lo¿i báo cáo tài chính theo nßi dung phÁn ánh:

- Báo cáo phản ánh tổng quát tình hình tài sản và nguồn vốn của doanh nghiệp:

29 ĐÃ phÁn ánh táng quát tình hình tài sÁn và ngußn vãn cąa doanh nghiáp, k¿ toán sā dăng <BÁng cân đãi k¿ toán= BÁng này đ°āc lÁp trên c¢ sá tính cân bằng vÁ mặt l°āng giữa giá trị tài sÁn và ngußn hình thành tài sÁn cąa doanh nghiáp và đ°āc lÁp vào mát thßi điÃm nhÃt định (cuãi tháng, cuãi nm, cuãi quý) Do đó bÁng cân đãi k¿ toán có ý ngh*a quan trßng với nhiÁu đãi t°āng có quan há sá hữu, quan há kinh t¿ tài chính pháp lý trong quá trình ho¿t đáng kinh doanh cąa doanh nghiáp

Cn cć vào bÁng cân đãi k¿ toán, các c¢ quan nhà n°ớc, các cá đông, các trái chą,& nắm đ°āc nng lực và thực tr¿ng tài chính cąa doanh nghiáp, dự đoán đ°āc xu h°ớng phát triÃn, tình hình và khÁ nng thanh toán, quy mô ho¿t đáng kinh doanh cũng nh° hiáu quÁ kinh doanh cąa doanh nghiáp Trên c¢ sá đó thực hián nhiám vă và chćc nng quÁn lý cąa nhà n°ớc, đÁ ra quy¿t định kinh doanh Đßng thßi thông tin do bÁng cân đãi k¿ toán cung cÃp còn là cn cć pháp lý đà giÁi quy¿t các vÃn đÁ liên quan đ¿n viác sáp nhÁp, hāp nhÃt, phân chia, tách, cho thuê, nh°āng bán, giÁi thà và phá sÁn& doanh nghiáp

- Báo cáo phản ánh doanh thu, thu nhập và chi phí, kết quả hoạt động kinh doanh:

Quá trình và k¿t quÁ kinh doanh là mát trong những bá phÁn quan trßng cąa đãi t°āng h¿ch toán k¿ toán Sau mát giai đo¿n nhÃt định, doanh nghiáp c¿n bi¿t đ°āc mát cách táng quát toàn bá chi phí bá ra và k¿t quÁ thu đ°āc theo tÿng l*nh vực ho¿t đáng Toàn bá những thông tin này đ°āc phÁn ánh trên <Báo cáo k¿t quÁ kinh doanh=

Thông qua báo cáo này, ng°ßi sā dăng thông tin có thà đánh giá đ°āc hiáu quÁ kinh doanh cąa doanh nghiáp Đßng thßi bi¿t đ°āc quy mô, chi phí, doanh thu, lāi nhuÁn tÿ ho¿t đáng kinh doanh cũng nh° táng lāi nhuÁn tr°ớc thu¿ và sau thu¿

- Báo cáo phản ánh tình hình thực hiện nghĩa vụ ngân sách nhà nước:

Ngh*a vă mà doanh nghiáp phÁi thực hián với ngân sách nhà n°ớc bao gßm các khoÁn thu¿ (thu¿ GTGT, thu¿ tiêu thă đặc biát, thu¿ xuÃt nhÁp khÁu, thu¿ thu nhÁp doanh nghiáp,&) và các khoÁn phÁi náp khác (phí, lá phí, phă thu,&) Viác thực hián ngh*a vă với ngân sách nhà n°ớc là mát trong những tiêu chí đánh giá tình hình chÃp hành pháp luÁt và kỷ c°¢ng cąa doanh nghiáp trong kinh doanh Tÿ đó suy ráng ra viác tôn trßng kỷ luÁt thanh toán cąa doanh nghiáp cùng nh° tình hình ho¿t đáng tài chính cąa doanh nghiáp

ĐÃ phÁn ánh đ°āc thông tin vÁ tình hình thực hián ngh*a vă với ngân sách nhà n°ớc, báo cáo lo¿i này th°ßng phÁn ánh tình hình đ¿u kỳ (phÁi náp, náp thÿa), tình hình

30 trong kỳ (phÁi náp, đã náp) và tình hình cuãi kỳ (còn phÁi náp hay náp thÿa) trên táng sã và theo tÿng khoÁn thanh toán

- Báo cáo phản ánh tình hình lưu chuyển tiền tệ:

ĐÃ bi¿t đ°āc lußng chÁy tiÁn tá trong kỳ cąa doanh nghiáp, qua đó đánh giá đ°āc khÁ nng thanh toán, xây dựng đ°āc k¿ ho¿ch đ¿u t°, dự đoán đ°āc lußng tiÁn trong t°¢ng lai&các nhà quÁn lý th°ßng sā dăng thông tin trên báo cáo l°u chuyÃn Báo cáo này đ°āc lÁp theo tÿng ho¿t đáng (ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh, ho¿t đáng tài chính và ho¿t đáng đ¿u t°) trong đó chi ti¿t theo tÿng nguyên nhân tng giÁm tiÁn tá

- Báo cáo thuyết minh:

Bên c¿nh các báo cáo tài chính nói trên, ng°ßi sā dăng thông tin còn phÁi sā dăng thêm mát d¿ng báo cáo tài chính nữa là <thuy¿t minh báo cáo tài chính= Báo cáo lo¿i này nhằm giÁi thích bá sung thêm mát sã chi ti¿t mà báo cáo tài chính khác ch°a phÁn ánh đ°āc hoặc phÁn ánh ch°a rõ nét Vì th¿ nái dung chính cąa báo cáo thuy¿t minh th°ßng đÁ cÁp đ¿n đặc điÃm, tình hình chung cąa doanh nghiáp, vÁ thu nhÁp ng°ßi lao đáng và các nguyên nhân tng giÁm tài sÁn cã định (theo nguyên giá, theo giá trị còn l¿i), vÁ tình hình tng giÁm các ngußn vãn, các quỹ cąa doanh nghiáp, các khoÁn nā tiÁm tàng, những khoÁn cam k¿t và những thông tin tài chính khác

• Phân lo¿i báo cáo tài chính doanh nghißp theo thãi gian l¿p:

- Báo cáo tài chính năm:

Há thãng báo cáo tài chính nm là há thãng báo cáo tài chính định kỳ, đ°āc lÁp khi k¿t thúc nm d°¢ng lịch hoặc kỳ k¿ toán nm là 12 tháng tròn sau khi thông báo cho c¢ quan thu¿ Trong tr°ßng hāp đặc biát doanh nghiáp đ°āc phép thay đái ngày k¿t thúc kỳ k¿ toán nm d¿n đ¿n viác lÁp báo cáo tài chính cho kỳ k¿ toán nm đ¿u tiên hay kỳ k¿ toán nm cuãi cùng có thà ngắn h¢n hoặc dài h¢n 12 tháng những không v°āt quá 15 tháng Theo quy định tÃt cÁ các doanh nghiáp thuác các ngành, các thành ph¿n kinh t¿ đÁu phÁi lÁp và trình bày báo cáo tài chính nm

- Báo cáo tài chính giữa niên độ:

Há thãng báo cáo tài chính giữa niên đá và há thãng báo cáo tài chính đ°āc lÁp vào cuãi mßi quý cąa nm tài chính (không bao gßm quý 4) Theo ch¿ đá quy định, há thãng báo cáo tài chính giữa niên đá đ°āc áp dăng cho các doanh nghiáp nhà n°ớc, các doanh nghiáp niêm y¿t trên thị tr°ßng chćng khoán và các doanh nghiáp khác khi tự nguyán lÁp báo cáo tài chính giữa niên đá Đãi với táng công ty nhà n°ớc và doanh

31 nghiáp nhà n°ớc có các đ¢n vị k¿ toán trực thuác còn phÁi lÁp báo cáo tài chính táng hāp hoặc báo cáo tài chính giữa niên đá, còn công ty mẹ và tÁp đoàn phÁi lÁp báo cáo tài chính giữa niên đá hāp nhÃt và báo cáo tài chính hāp nhÃt cuãi kỳ k¿ toán nm

Báo cáo tài chính giữa niên đá d¿ng đ¿y đą có các chỉ tiêu, mã sã chỉ tiêu, nái dung phÁn ánh và ph°¢ng pháp lÁp giãng nh° báo cáo tài chính nm t°¢ng ćng

• Phân lo¿i báo cáo tài chính doanh nghißp theo tính bắt bußc:

- Báo cáo tài chính bắt buộc:

Là những báo cáo mà mßi doanh nghiáp đÁu phÁi lÁp, gāi theo định kỳ, không phân biát hình thćc sá hữu và quy mô doanh nghiáp Báo cáo tài chính bắt buác th°ßng bao gßm BÁng cân đãi k¿ toán, Báo cáo k¿t quÁ ho¿t đáng kinh doanh, Báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá và thuy¿t minh báo cáo tài chính

- Báo cáo tài chính hướng dẫn:

Là báo cáo không mang tính bắt buác mà chỉ mang tính chÃt h°ớng d¿n Tÿng doanh nghiáp tùy thuác vào nhu c¿u thông tin và trình đá quÁn lý, trình đá k¿ toán cąa mình đà quy định viác lÁp hay không lÁp những báo cáo tài chính này

Thông th°ßng báo cáo tài chính h°ớng d¿n có thà là: báo cáo cąa giám đãc điÁu hành, báo cáo cąa kiÃm toán viên, báo cáo chi phí bán hàng, báo cáo chi phí quÁn lý,&

• Phân lo¿i báo cáo tài chính theo ph¿m vi thông tin phÁn ánh:

- Báo cáo tài chính doanh nghiệp độc lập:

Há thãng báo cáo tài chính trong các doanh nghiáp đác lÁp là há thãng báo cáo tài chính phÁn ánh những thông tin táng quát liên quan đ¿n mát doanh nghiáp đác lÁp Há thãng báo cáo tài chính áp dăng trong các doanh nghiáp đác lÁp bao gßm há thãng báo cáo tài chính nm và há thãng báo cáo tài chính giữa niên đá

- Hệ thống báo cáo tài chính hợp nhất:

Báo cáo tài chính hāp nhÃt cąa mát tÁp đoàn hay mát công ty mẹ đ°āc trình bày nh° báo cáo tài chính cąa mát doanh nghiáp đ°āc lÁp trên c¢ sá hāp nhÃt báo cáo tài chính cąa công ty mẹ và công ty con Báo cáo tài chính hāp nhÃt nhằm táng hāp và trình bày mát cách táng quát toàn dián tình hình tài sÁn, nā phÁi trÁ và ngußn vãn chą sá hữu á thßi điÃm k¿t thúc nm tài chính, tình hình k¿t quÁ ho¿t đáng kinh doanh nm tài chính cąa doanh nghiáp nh° mát tÁp đoàn đác lÁp không tính đ¿n các ranh giới pháp lý cąa các pháp nhân riêng biát là công ty mẹ hay là công ty con trong tÁp đoàn Trên c¢ sá

32 thông tin cąa báo cáo tài chính hāp nhÃt, các nhà quÁn lý có c¢ sá tin cÁy đà đÁ ra các quy¿t định quÁn lý, điÁu hành hay đ¿u t° vào tÁp đoàn mát cách đúng đắn, phù hāp

- Hệ thống báo cáo tài chính tổng hợp:

Báo cáo tài chính táng hāp cąa đ¢n vị cÃp trên đ°āc lÁp trên măc đích táng hāp và trình bày mát cách táng quát, toàn dián tình hình tài sÁn, nā phÁi trÁ, ngußn vãn chą sá hữu á thßi điÃm k¿t thúc nm tài chính, tình hình và k¿t quÁ ho¿t đáng kinh doanh nm tài chính cąa đ¢n vị Các đ¢n vị k¿ toán cÃp trên có các đ¢n vị k¿ toán trực thuác hoặc táng công ty nhà n°ớc thành lÁp và ho¿t đáng theo mô hình không có công ty con, phÁi lÁp báo cáo tài chính táng hāp

Đãi với công ty mẹ và tÁp đoàn vÿa phÁi lÁp báo cáo tài chính táng hāp vÿa phÁi lÁp báo cáo tài chính hāp nhÃt thì phÁi lÁp báo cáo tài chính táng hāp tr°ớc (táng hāp theo lo¿i hình ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh đ¿u t° xây d°ng c¢ bÁn hoặc sự nghiáp) sau đó mới lÁp báo cáo tài chính táng hāp hoặc báo cáo tài chính hāp nhÃt giữa các đ¢n vị sÁn xuÃt kinh doanh đã có thà phÁi thực hián các quy định vÁ hāp nhÃt báo cáo tài chính Các đ¢n vị vÿa phÁi lÁp báo cáo tài chính táng hāp vÿa phÁi lÁp báo cáo tài chính hāp nhÃt thì phÁi tuân thą cÁ các quy định vÁ lÁp báo cáo tài chính táng hāp và các quy định lÁp báo cáo tài chính hāp nhÃt

Ngoài các cách phân loai theo nái dung, báo cáo tài chính còn đ°āc phân lo¿i theo các tiêu thćc nh° phân theo tính bắt buác, phân theo thßi gian lÁp và náp, theo c¢ quan nhÁn báo cáo,&Mßi mát cách phân lo¿i sẽ có tác dăng trong quÁn lý và điÁu hành khác nhau do ngußn thông tin thu đ°āc khác nhau

1.5.2 Hệ thống báo cáo tài chính

Há thãng báo cáo tài chính nm áp dăng trong các doanh nghiáp bao gßm 4 báo cáo bắt buác là BÁng cân đãi k¿ toán (B01 – DN), báo cáo k¿t quÁ kinh doanh (B02 DN), báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá (B03 DN), và thuy¿t minh báo cáo tài chính (B09 DN) K¿t cÃu và nái dung phÁn ánh nh° sau:

1.5.2.1 Bảng cân đối kế toán:

BÁng cân đãi k¿ toán là mát báo cáo tài chính chą y¿u táng quát tình hình tài sÁn cąa doanh nghiáp theo giá trị ghi sá cąa tài sÁn và ngußn hình thành tài sÁn t¿i mát thßi điÃm cuãi nm Nái dung cąa bÁng cân đãi k¿ toán thà hián qua há thãng các chỉ tiêu phÁn ánh tình hình tài sÁn và ngußn hình thành tài sÁn Các chỉ tiêu đ°āc phân lo¿i, sắp x¿p thành tÿng lo¿i, măc và tÿng chi ti¿t că thà Các chỉ tiêu đ°āc mã hóa đà thuÁn tián

33 cho viác kiÃm tra, đãi chi¿u cũng nh° viác xā lý trên máy vi tính và đ°āc phÁn ánh theo sã đ¿u nm, sã cuãi nm

BÁng cân đãi k¿ toán đ°āc k¿t cÃu d°ới d¿ng bÁng cân đãi sã d° tài khoÁn k¿ toán và sắp x¿p trÁt tự các chỉ tiêu theo yêu c¿u quÁn lý BÁng cân đãi k¿ toán đ°āc chia làm 2 ph¿n là ph¿n Tài sÁn và ph¿n Ngußn vãn

Ph¿n Tài sÁn phÁn ánh giá trị ghi sã cąa toàn bá tài sÁn hián có doanh nghiáp đ¿n cuãi nm k¿ toán đang tßn t¿i d°ới các hình thái và tÃt cÁ các giai đo¿n, các khâu cąa quá trình kinh doanh Các chỉ tiêu phÁn ánh trong ph¿n tài sÁn đ°āc sắp x¿p theo nái dung kinh t¿ cąa các tài sÁn cąa doanh nghiáp trong quá trình sÁn xuÃt kinh doanh

Ph¿n Ngußn vãn phÁn ánh ngußn hình thành tài sÁn cąa doanh nghiáp đ¿n cuãi nm h¿ch toán Các chỉ tiêu á ph¿n ngußn vãn đ°āc sắp x¿p theo tÿng ngußn hình thành tài sÁn cąa đ¢n vị (ngußn vãn cąa bÁn thân doanh nghiáp – vãn chą sá hữu, ngußn vãn đi vay, ngußn vãn chi¿m dăng,&) Tỷ lá và k¿t cÃu cąa tÿng ngußn vãn trong táng sã vãn hián có phÁn ánh tính chÃt ho¿t đáng, thực tr¿ng tài chính cąa doanh nghiáp

à cÁ hai ph¿n, ngoài cát chỉ tiêu còn có các cát phÁn ánh mã sã thuy¿t minh, cát sã cuãi nm và cát đ¿u nm Ngoài các chỉ tiêu trong ph¿n chính, bÁng cân đãi k¿ toán còn có các chỉ tiêu ngoài bÁng cân đãi k¿ toán

Mẫu Bảng cân đối kế toán:

1.5.2.2 Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh:

Báo cáo k¿t quÁ ho¿t đáng kinh doanh là báo cáo tài chính phÁn ánh tóm l°āc các khoÁn doanh thu, chi phí, và k¿t quÁ kinh doanh cąa doanh nghiáp cho mát nm k¿ toán nhÃt định, bao gßm k¿t quÁ ho¿t đáng kinh doanh (ho¿t đáng bán hàng và cung cÃp dịch vă, ho¿t đáng tài chính) và ho¿t đáng khác

Báo cáo k¿t quÁ ho¿t đáng kinh doanh nm bao gßm các cát phÁn ánh các chỉ tiêu cąa bÁng, phÁn ánh mã sã cąa các chỉ tiêu trong bÁng, phÁn ánh đ°ßng d¿n đ¿n các chỉ tiêu c¿n giÁi thích bá sung á thuy¿t minh báo cáo tài chính, phÁn ánh trị sã cąa các chỉ tiêu kỳ báo cáo và phÁn ánh giá trị cąa các chỉ tiêu mà doanh nghiáp đ¿t đ°āc trong nm tr°ớc

Mẫu báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh

1.5.2.3 Báo cáo lưu chuyển tiền tệ:

L°u chuyÃn tiÁn tá là báo cáo tài chính táng hāp, phÁn ánh viác hình thành và sā dăng l°āng tiÁn phát sinh trong kỳ báo cáo cąa doanh nghiáp Thông tin vÁ l°u chuyÃn

34 tiÁn tá cąa doanh nghiáp cung cÃp cho ng°ßi sā dăng thông tin có c¢ sá đà đánh giá khÁ nng t¿o ra các khoÁn tiÁn và viác sā dăng những khoÁn tiÁn đã t¿o ra đó trong ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh cąa doanh nghiáp

TiÁn phÁn ánh trong báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá bao gßm tiÁn t¿i quỹ, tiÁn đang chuyÃn, các khoÁn tiÁn gāi không kỳ h¿n, các khoÁn t°¢ng đ°¢ng tiÁn là các khoÁn đ¿u t° ngắn h¿n (không quá 3 tháng kà tÿ ngày mua khoÁn đ¿u t° đó), có khÁ nng chuyÃn đái dß dàng thành môt l°āng tiÁn xác định và không có nhiÁu rąi ro trong chuyÃn đái thành tiÁn (kỳ phi¿u ngân hàng, tín phi¿u kho b¿c, chćng chỉ tiÁn gāi, )Doanh nghiáp đ°āc trình bày các lußng tiÁn tÿ ho¿t đáng kinh doanh, ho¿t đáng đ¿u t° và ho¿t đáng tài chính theo các cách phù hāp nhÃt với đặc điÃm kinh doanh cąa doanh nghiáp

Lußng tiÁn phát sinh tÿ ho¿t đáng kinh doanh là lußng tiÁn liên quan đ¿n các ho¿t đáng t¿o ra doanh thu chą y¿u cąa doanh nghiáp và các ho¿t đáng khác không phÁi là ho¿t đáng đ¿u t° và ho¿t đáng tài chính Nó cung cÃp thông tin c¢ bÁn đà đánh giá khÁ nng t¿o tiÁn cąa doanh nghiáp trong ho¿t đáng kinh doanh đà trang trÁi các khoÁn nā, duy trì các ho¿t đáng trÁ cá tćc và ti¿n hành các ho¿t đáng đ¿u t° mới mà không c¿n ngußn tài chính bên ngoài

Lußng tiÁn phát sinh tÿ ho¿t đáng đ¿u t° là lußng tiÁn có liên quan đ¿n viác mua sắm, xây dựng, nh°āng bán, thanh lý tài sÁn dài h¿n và các khoÁn đ¿u t° khác không thuác các khoÁn t°¢ng đ°¢ng tiÁn

Lußng tiÁn phát sinh tÿ ho¿t đáng tài chính là lußng tiÁn có liên quan đ¿n viác thay đái vÁ quy mô và k¿t cÃu vãn chą sá hữu và vãn vay cąa doanh nghiáp

Các lußng tiÁn phát sinh sau đây đ°āc báo cáo trên c¢ sá thu¿n (thu trÿ chi): - Thu tiÁn và chi trÁ tiÁn há khách hàng (tiÁn thuê thu há, tiÁn chi há và trÁ l¿i cho chą sá hữu tài sÁn, các quỹ đ¿u t° giữ cho khách hàng, _)

- Thu tiÁn và chi tiÁn đãi với các khoÁn có vòng quay nhanh, thßi gian đáo h¿n ngắn (mua bán ngo¿i tá, mua bán các khoÁn đ¿u t°, đi vay hoặc cho vay ngắn h¿n khác có thßi h¿n thanh toán không quá 3 tháng)

Các lußng tiÁn phát sinh tÿ giao dịch bằng ngo¿i tá phÁi đ°āc đái ra đßng tiÁn chính thćc dùng ghi sá k¿ toán và lÁp báo cáo tài chính theo tỷ giá hãi đoái t¿i thßi điÃm phát sinh giao dịch Báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá cąa các tá chćc ho¿t đáng á n°ớc ngoài phÁi đ°āc quy đái ra đßng tiÁn ghi sá và lÁp báo cáo tài chính cąa công ty mẹ theo tỷ giá thực t¿ ngày lÁp báo cáo Đãi v¢i các giao dịch vÁ đ¿u t° tài chính không trực ti¿p

35 sā dăng tiÁn hay các khoÁn t°¢ng đ°¢ng tiÁn không đ°āc trình bày trong báo cáo tài chính, chẳng h¿n nh° mua tài sÁn bằng cách nhÁn các khoÁn nā liên quan trực ti¿p hoặc thông qua nghiáp vă thuê tài chính, viác mua mát doanh nghiáp thông qua phát hành cá phi¿u chuyÃn nā thành vãn chą sá hữu

Đà lÁp báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá, đòi hái viác ghi sá k¿ toán chi ti¿t các tài khoÁn phÁi thu, phÁi trÁ, khoÁn tiÁn mặt, tiÁn gāi và tiÁn đang chuyÃn phÁi đ°āc chi ti¿t theo 3 ho¿t đáng (ho¿t đáng kinh doanh, ho¿t đáng đ¿u t° và ho¿t đáng tài chính) Đãi với các khoÁn đ¿u t° chćng khoán và các công că nā không đ°āc coi là t°¢ng đ°¢ng tiÁn, k¿ toán phÁi dựa vào măc đích đ¿u t° đà lÁp bÁng kê chi ti¿t xác định các khoÁn đ¿u t° chćng khoán và công că nā phăc vă cho măc đích th°¢ng m¿i và phăc vă cho măc đích nắm giữ đ¿u t° lâu dài đà thu lãi

Có hai ph°¢ng pháp lÁp báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá: ph°¢ng pháp gián ti¿p và ph°¢ng pháp trực ti¿p Hai ph°¢ng pháp này chỉ khác nhau trong ph¿n L°u chuyÃn tiÁn tá tÿ ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh còn ph¿n khác giãng nhau

Theo ph°¢ng pháp trực ti¿p, báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá đ°āc lÁp bằng cách xác định và phân tích trực ti¿p các khoÁn thực thu, thực chi bằng tiÁn theo tÿng nái dung thu, chi trên sá k¿ toán táng hāp và chi ti¿t cąa doanh nghiáp Theo ph°¢ng pháp gián ti¿p, báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá đ°āc lÁp bằng cách điÁu chỉnh lāi nhuÁn tr°ớc thu¿ TNDN cąa ho¿t đáng sÁn xuÃt kinh doanh khái Ánh h°áng các khoÁn măc không phÁi bằng tiÁn, các thay đái trong kỳ cąa hàng tßn kho, các khoÁn phÁi thu, phÁi trÁ tÿ ho¿t đáng kinh doanh và các khoÁn mà Ánh h°áng vÁ tiÁn cąa chúng thuác ho¿t đáng đ¿u t° Sau đó lußng tiÁn tÿ ho¿t đáng đ¿u t° đ°āc ti¿p tăc điÁu chỉnh với sự thay đái vãn l°u đáng, chi phí trÁ tr°ớc dài h¿n và các khoÁn thu chi khác tÿ ho¿t đáng kinh doanh

Mẫu báo cáo lưu chuyển tiền tệ

1.5.2.4 Thuyết minh báo cáo tài chính

Thuy¿t minh báo cáo tài chính là báo cáo nhằm thuy¿t minh và giÁi trình bằng lßi, bằng sã liáu mát sã chỉ tiêu kinh t¿ tài chính ch°a đ°āc hián trên các báo cáo tài chính trên BÁn thuy¿t minh này cung cÃp thông tin bá sung c¿n thi¿t cho viác đánh giá k¿t quÁ kinh doanh cąa doanh nghiáp trong nm báo cáo đ°āc chính xác

Khi lÁp các chỉ tiêu trên thuy¿t minh báo cáo tài chính, lßi vn phÁi ngắn gßn, rõ ràng, m¿ch l¿c, dß hiÃu Các chỉ tiêu thuác ph¿n ch¿ đá k¿ toán áp dăng t¿i doanh nghiáp

36 phÁi thãng nhÃt trong cÁ niên đá k¿ toán và với các báo cáo quý N¿u có thay đái phÁi trình bày rõ ràng sự thay đái

CÂU HâI ÔN T¾P

1 Nêu khái niám và măc đích cąa Báo cáo Tài chính doanh nghiáp? Đãi t°āng sā dăng Báo cáo tài chính doanh nghiáp? Há thãng báo cáo tài chính doanh nghiáp cąa Viát Nam có gì khác so với th¿ giới? Vai trò cąa báo cáo tài chính doanh nghiáp đãi với ng°ßi sā dăng nó ( Lãnh đ¿o doanh nghiáp, c¢ quan chą quÁn cÃp trên, c¢ quan tài chính, c¢ quan thanh tra, c¢ quan kiÃm tra)?

2 Những đãi t°āng nào ti¿n hành phân tích tài chính doanh nghiáp? Măc tiêu phân tích cąa tÿng đãi t°āng là gì? Tác dăng cąa phân tích báo cáo tài chính đãi với công tác quÁn lý tài chính cąa Doanh nghiáp?

3 Trình bày các ph°¢ng pháp phân tích tài chính doanh nghiáp? ĐiÁu kián áp dăng cąa tÿng ph°¢ng pháp?

4 Hãy cho bi¿t k¿t cÃu chính cąa bÁng Cân đãi k¿ toán? Cách trình bày bÁng cân đãi k¿ toán?

5 Hãy nêu những nái dung chính quan trßng nhÃt trong báo cáo k¿t quÁ ho¿t đáng kinh doanh?

6 Báo cáo l°u chuyÃn tiÁn tá là gì? Nêu nái dung cąa báo cáo LCTT? Cho bi¿t ý ngh*a cąa viác phân lo¿i lußng tiÁn theo các ho¿t đáng?

7 Có mÃy ph°¢ng pháp lÁp báo cáo LCTT? So sánh các ph°¢ng pháp đó? 8 Nêu các cách trình bày bÁng Cân đãi k¿ toán? ĐiÁu kián áp dăng cąa tÿng ph°¢ng

pháp? 9 Câu 13: Hãy trình bày nguyên tắc đßc BCTC? Trình bày ph°¢ng pháp kiÃm tra

báo cáo tài chính tr°ớc khi phân tích? Cho ví dă?

37

CH¯¡NG 2: PHÂN TÍCH KHÁI QUÁT TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CĂA

DOANH NGHIÞP

Giái thißu: Ch°¢ng 2 cung cÃp 4 nái dung c¢ bÁn đà đánh giá khái quát tình hình tài

chính cąa doanh nghiáp là tình hình huy đáng ngußn vãn, tính tự chą trong ho¿t đáng tài chính và đánh giá khÁ nng thanh toán, khÁ nng sinh lßi cąa doanh nghiáp; đßng thßi giới thiáu các chỉ tiêu và ph°¢ng pháp sā dăng đà phân tích tình hình đÁm bÁo ngußn vãn cho ho¿t đáng kinh doanh, nái dung phân tích chi phí và đòn bÁy ho¿t đáng, nái dung phân tích tình hình l°u chuyÃn tiÁn tá trong doanh nghiáp,

Māc tiêu:

- Trình bày nái dung phân tích khái quát tình hình tài chính cąa doanh nghiáp - Trình bày đ°āc nái dung phân tích tình hình đÁm bÁo ngußn vãn cho ho¿t đáng kinh doanh, nái dung phân tích chi phí và đòn bÁy ho¿t đáng, nái dung phân tích tình hình l°u chuyÃn tiÁn tá trong doanh nghiáp

- Phân tích đ°āc tình hình huy đáng ngußn vãn, tính tự chą trong ho¿t đáng tài chính và đánh giá khÁ nng thanh toán, khÁ nng sinh lßi cąa doanh nghiáp

- Phân tích tình hình đÁm bÁo ngußn vãn cąa doanh nghiáp theo các quan điÃm - Phân tích chi phí và đòn bÁy ho¿t đáng trong doanh nghiáp

- Phân tích tình hình l°u chuyÃn tiÁn tá trong doanh nghiáp

Nßi dung chính: 2.1 Phân tích khái quát tình hình tài chính doanh nghißp

2.1.1 Mục đích

- Đánh giá khái quát quy mô tài chính, thực tr¿ng và sćc m¿nh tài chính cąa doanh nghiáp, bi¿t đ°āc mćc đá đác lÁp vÁ mặt tài chính cũng nh° những khó khn vÁ tài chính mà doanh nghiáp đang phÁi đ°¢ng đ¿u Qua đó, các chą thà quÁn lý có thà đÁ ra các quy¿t định phù hāp với măc tiêu quan tâm cąa mình

- Giúp cho các chą thà quÁn lý có những nhìn nhÁn chung nhÃt vÁ quy mô tài chính cũng nh° các chính sách tài chính và nng lực tài chính cąa doanh nghiáp qua đó có thà đ°a ra các quy¿t định hiáu quÁ, kịp thßi và phù hāp với tình hình thực t¿ t¿i doanh nghiáp tÿ đó đ°a ra những định h°ớng cho DN trong t°¢ng l¿i nhằm nâng cao nng lực tài chính và tng nng lực c¿nh c¿nh cąa doanh nghiáp

38 - Phân tích khái quát tình hình tài chính cąa doanh nghiáp nhằm măc đích đ°a ra những nhÁn định s¢ bá, ban đ¿u vÁ thực tr¿ng quy mô tài chính, cÃu trúc tài chính cũng nh° nng lực tài chính cąa doanh nghiáp Qua đó, các nhà quÁn lý nắm đ°āc thực tr¿ng vÁ tài chính, an ninh tài chính cąa doanh nghiáp

* Chỉ tiêu phân tich

Sã vãn mà doanh nghiáp huy đáng trong kỳ vÿa phÁn ánh k¿t quÁ trực ti¿p cąa ho¿t đáng tài chính vÿa phÁn ánh tình hình tài chính cąa doanh nghiáp Tình hình bi¿n đáng (tng hay giÁm) cąa táng sã vãn theo thßi gian (giữa cuãi kỳ so với đ¿u nm, giữa nm s¢ với các nm khác&) phÁn ánh rõ nét k¿t quÁ t¿o lÁp, tìm ki¿m, tá chćc và huy đáng vãn phăc vă cho các ho¿t đáng cąa doanh nghiáp Sự tng tr°áng hay giÁm sút cąa tÿng bá phÁn vãn cąa doanh nghiáp(nā phÁi trÁ và vãn chą sá hữu) cũng nh° tỷ trßng cąa tÿng bá phÁn vãn chi¿m trong táng sã vãn và xu h°ớng bi¿n đáng vãn mà còn cho thÃy chính sách huy đáng vãn cąa doanh nghiáp Do vÁy, khi phân tích, bên c¿nh xem xét tình hình bi¿n đáng cąa táng sã vãn c¿n xem xét tình hình bi¿n đáng cąa tÿng bá phÁn và xu h°ớng bi¿n đßng cąa c¢ cÃu ngußn vãn Qua đó, các nhà phân tích sẽ đánh giá đ°āc k¿t quÁ tao lÁp và huy đáng vÁ qui mô cùng nguyên nhân Ánh h°áng đ¿n giá đ°āc tính hāp lý trong c¢ cÃu huy đáng, chính sách huy đáng và tá chćc ngußn vãn cũng nh° xu h°ớng bi¿n đáng cąa c¢ cÃu ngußn vãn huy đáng

Mặt khác đà đánh giá khái quát tình hình huy đáng vãn cąa doanh nghiáp không chỉ dÿng l¿i á viác đánh giá sự bi¿n đáng vÁ qui mô vãn (tng, giÁm) vÁ c¢ cÃu vãn(thay đái tỷ trßng) vÁ tãc đá tng tr°áng vãn (kỳ phân tích với kỳ gãc) vÁ nguyên nhân Ánh h°áng đ¿n sự bi¿n đáng vãn giữa kỳ phân tích so với kỳ gãc mà còn phÁi chỉ rõ xu h°ớng và nhịp điáu tng tr°áng vãn cąa doanh nghiáp Xu h°ớng tng tr°áng cÁ vãn

39 cho các nhà quÁn lý bi¿t đ°āc ph¿n nào mćc đá phát triÃn cąa doanh nghiáp Táng sã vãn tng theo thßi gian sẽ cho bi¿t qui mô kinh doanh cąa doanh nghiáp đ°āc ráng cÁ vÁ chiÁu sâu và chiÁu ráng, ho¿t đáng kinh doanh cąa doanh nghiáp đang trên đà tng tr°áng Ng°āc l¿i, n¿u sã vãn huy đáng ngày càng giÁm chćng tá qui mô cąa doanh nghiáp này càng thu hẹp, doanh nghiáp đang gặp khó khn nhÃt định trong ho¿t đáng Mát doanh nghiáp muãn tng tr°áng và phát triÃn bÁ vững đòi hái không chi tng tr°áng vãn vÁ qui mô mà còn vÁ phÁi tng tr°áng với nhịp điáu đÁu đặn, án định

Khi đánh giá khái quát tình hình huy đáng vãn do vãn cąa doanh nghiáp tng, giÁm do nhiÁu nguyên nhân khác nhau nên sự bi¿n đáng cąa táng sã ngußn vãn tng theo thßi gian cũng nh° ch°a thà hián đ¿y đą tình hình tá chćc và huy đáng vãn cąa doanh nghiáp Vì th¿ bên c¿nh chỉ tiêu <Táng sã ngußn vãn=, các nhà phân tích còn k¿t hāp sā dăng chỉ tiêu=táng sã nā phÁi trÁ=, chỉ tiêu <táng sã vãn chą sá hữu= và chỉ tiêu <c¢ cÃu ngußn vãn= Các chỉ tiêu này đ°āc thu thÁp trực ti¿p trên bÁng cân đãi k¿ toán Că thÃ:

- Táng sã ngußn vãn: cn cć vào sã liáu cąa chỉ tiêu <táng cáng ngußn vãn9 (mã sã 440)

- Táng sã nā phÁi trÁ: cn cć vào sã liáu cąa chỉ tiêu 8nā phÁi trÁ9(mã sã 300) - Táng sã vãn chą sá hữu: cn cć vào sã liáu cąa chỉ tiêu <vãn chą sá hữu= (mã sã 400)

- C¢ cÃu vãn: phÁn ánh tỷ trßng cąa tÿng bá phÁn vãn (vãn chą sá hữu và nā phÁi trÁ) chi¿m trong táng sã ngußn vãn cąa doanh nghiáp

Ngoài ra, các nhà phân tích còn xem xét tình hình tng tr°áng vãn thông qua tãc đá tng tr°áng, xu h°ớng tng tr°áng và nhịp điáu tng tr°áng vãn

* Ph°¢ng pháp phân tích

ĐÃ đánh giá tình hình huy đáng vãn cąa doanh nghiáp, các nhà phân tích sā dăng ph°¢ng pháp so sánh: so sánh sự bi¿n đáng cąa táng sã ngußn vãn và so sánh sự bi¿n đáng cąa c¢ cÃu ngußn vãn theo thßi gian cÁ vÁ sã tuyát đãi và sã t°¢ng đãi

- So sánh sự bi¿n đáng cąa táng sã ngußn vãn theo thßi gian giúp các nhà phân tích sẽ đánh giá đ°āc tình hình t¿o lÁp và huy đáng vãn vÁ qui mô

- So sánh bi¿n đáng cąa c¢ cÃu ngußn vãn theo thßi gian giúp các nhà phân tích sẽ đánh giá đ°āc tính hāp lý trong c¢ cÃu huy đáng, chính sách huy đáng và tá chćc ngußn vãn cũng nh° xu h°ớng bi¿n đáng cąa c¢ cÃu ngußn vãn huy đáng

40 Bên c¿nh viác xem xét tình hình bi¿n đáng theo thßi gian cąa táng sã ngußn vãn và c¢ cÃu ngußn vãn, đà s¢ bá bi¿t đ°āc các nhân tã Ánh h°áng đ¿n bi¿n đáng cąa tài sÁn ngußn vãn trong kì phân tích, các nhà phân tích còn xác định đ°āc Ánh h°áng cąa vãn chą sá hữu và nā phÁi trÁ đ¿n sự bi¿n đáng cąa ngußn vãn Sự tng hay giÁm cąa vãn chą sá hữu sẽ d¿n đ¿n sự tng hay giÁm t°¢ng ćng cąa táng sã ngußn vãn với cùng 1 l°āng nh° nhau, phÁn ánh tình hình tài trā tài sÁn bằng sã vãn cąa doanh nghiáp trong kỳ T°¢ng tự, sự tng hay giÁm cąa nā phÁi trÁ sẽ d¿n đ¿n sự tng hay giÁm t°¢ng ćng cąa táng sã ngußn vãn với cùng 1 l°¢ng nh° nhau, phÁn ánh tình hình tài trā tài sÁn sã vãn đi chi¿m dăng trong kỳ Viác tng vãn chą sá hữu vÁ qui mô sẽ tng c°ßng đ°āc mćc đá tự chą, đác lÁp vÁ mặt tài chính cąa doanh nghiáp và ng°āc l¿i, vãn chą sá hữu giÁm mćc đá đác lÁp vÁ mặt tài chính cąa doanh nghiáp Đãi với nā phÁi trÁ, n¿u nā phÁi trÁ tng sẽ đßng ngh*a với sự giÁm tính tự chą tài chính, an ninh tài chính và ng°āc l¿i

Khi đánh giá khái quát tình hình bi¿n đáng vãn, các nhà phân tích sẽ có bÁng sau: