phân tích báo cáo tài chính công ty licogi 16 1 vaa quản trị tài chính

H Ch Minh của Tổng Công ty Xây dựng v Phát triển Hạ tầng LICOGI.. Năm 2005: Thnh lập Công ty Cổ phần Bê tông v Xây dựng Nhơn Trạch nay là Công ty Cổ phần LICOGI 16.5 tham gia vo lĩ

HỌC VIỆN HÀNG KHÔNG VI T NAM Ệ

LỜI CM ƠN

Bài nghiên c u vứ ới đề tài “Phân tích báo cáo tài chính công ty cổ phần LICOGI

16” là k t qu quá trình c g ng cế ả ố ắ ủa tôi v i sự giúp đỡ ng viên khích lệ của thầy cô, ớ độbạn bè

Xin trân trọng cảm ơn đế ất cản t quý Th y/Cô gi ng viên, nhầ ả ững người đã truyền đạt kiến thức cho tôi trong suốt th i gian vừa qua ờ

Đặc biệt, xin gửi l i cờ ảm ơn sâu sắc đến giáo viên hướng dẫn Thầy Phạm Hữu Hà đã tận tình hướng dẫn tôi trong suốt quá trình thực hiện bài nghiên c u này ứ

Tôi xin g i l i cử ờ ảm ơn đến gia đình, bạn bè, những người đã luôn bên tôi động viên khích l trong su t th i gian qua ệ ố ờ

Trong quá trình th c hi n, mự ệ ặc dù đã cố ắng để g hoàn thiện nhưng luận văn không th tránh kh i nh ng h n ch và thi u sót R t mong nhể ỏ ữ ạ ế ế ấ ận được ý kiến đóng góp t quý th y cô và b n bè ừ ầ ạ

TP Hồ Chí Minh, ngày 16 tháng 1 năm 2022

Học viên

Trần Doãn Anh Thư

EBIT Lợi nhuận trước thuế v l ãi vay

DANH M C BỤNG

Bảng 2.1 Bảng cân đối kế toán 10

Bảng 2.2 Báo cáo kết quả kinh doanh hoạt động sản xuất 11

Bảng 2.3 Báo cáo lưu chuyển tiền tệ 13

Bảng 3.1 Bảng phân tích khái quát quy mô tài chính 14

Bảng 3.2 Bảng phân tích khái quát cấu trúc tài chính 15

Bảng 3.3 Phân tích khái quát khả năng sinh lời 16

Bảng 3.4 Bảng phân tích cơ cấu và sự biến động của nguồn vốn 19

Bảng 3.5 Bảng các chỉ tiêu về tự chủ tài chính 19

Bảng 3.6 Bảng phân tích hoạt động tài trợ của doanh nghiệp 24

Bảng 3.7 Bảng các chỉ tiêu về hoạt động tài trợ 24

Bảng 3.8 Bảng phân tích tình hình tài sản 27

Bảng 3.9 Các chỉ tiêu quy mô phân tích kết quả kinh doanh 30

Bảng 3.10 Các chỉ tiêu hệ số sinh lời và hệ số chi phí 30

Bảng 3.11 Bảng phân tích tình hình lưu chuyển tiền tệ 32

Bảng 3.12 Các chỉ tiêu quy mô phân tích công nợ 34

Bảng 3.13 Chỉ tiêu phản ánh mức độ nợ và trình độ quản trị nợ 35

Bảng 3.14 Bảng phân tích khả năng thanh toán 38

Bảng 3.15 Bảng phân tích các t số hoạt động 39

Bảng 3.16 Các thông số nh gi thị trường 40 đá á

DANH M C HÌNH ỤNH V SƠ ĐỒ

Hình 1.1 Sơ đồ ổ t chức công ty 8 Biểu đồ 3.1 Cơ cấu t suất nợ của công ty 22 Biểu đồ 3.2 Cơ cấu tính ổn định trong tài trợ 25 Biểu đồ 3.3 Cơ cấu của tài sản ngắn h n của công ty 28 ạ

Biểu đồ 3.4 Cơ cấu tài sản dài hạn của công ty 29

MỤC L C Ụ

DANH MỤC BNG iii

DANH MỤC HÌNH NH V SƠ ĐỒ iv

MỤC LỤC v

CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU CÔNG TY 1

1.1 Hồ sơ doanh nghiệp. 1

1.5 Chiến lược và phát triển đầu tư. 6

1.6 Vị thế của công ty. 7

1.7 Cơ cấu tổ chứ công ty. 7

CHƯƠNG 2: BO CO TI CHNH 9

2.1 Bảng cân đối kế toán. 9

2.2 Bảng báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh. 10

2.3 Bảng báo cáo lưu chuyển tiền tệ. 11

CHƯƠNG 3: PHÂN TCH 14

3.1 Phân tích khái quát tình hình tài chính 14

3.1.1 Phân tích khái quát quy mô tài chính doanh nghiệp 14

3.1.2 Phân tích khái quát cấu trúc tài chính cơ bản của doanh nghiệp 15

3.1.3 Phân tích khái quát khả năng sinh lời của doanh nghiệp 16

3.2 Phân tích chính sách huy động vốn của doanh nghiệp. 17

3.2.1 Phân tích tình hình nguồn vốn và tính tự chủ về tài chính của công ty 17

3.4.1 Phân tích kết quả kinh doanh của doanh nghiệp 29

3.4.2 Phân tích dòng tiền của doanh nghiệp 32

4.2 Một số giải pháp nâng cao hiệu quả công ty. 41

4.2.1 Tiết kiệm chi phí, gia tăng lợi nhuận 42

4.2.2 Đẩy mạnh công tác thu hồi nợ, thanh toán nợ nâng cao khả năng thanh toán của công ty, lập kế hoạch thu chi để cân đối dòng tiền 43

4.2.3 Xây dựng kế hoạch huy động, sử dụng các nguồn lực tài chính 44

4.2.4 Nâng cao hiệu quả sử dụng tài sản cổ định 46

4.3 Kiến nghị 47

4.3.1 Đối với công ty 47

4.3.2 Đối với Nhà nước 48

KẾT LUN 49

TI LIỆU THAM KHO 50

1

CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU CÔNG TY

1.1 H ồ sơ doanh nghiệp

Công ty c ph n LICOGI 16 là m t Công ty c phổ ầ ộ ổ ần được thành l p theo Luậ ật Doanh nghi p c a Vi t Nam theo Gi y ệ ủ ệ ấ Chứng nhận Đăng k Kinh doanh do S ế K hoạch v Đầu tư Thnh phố H Chí Minh cấp ngy 2 tháng 6 năm 2006.

Trụ s chính:  Tòa nh văn phòng LICOGI 16, số 24A Phan Đăng Lưu, Phường 6 Quận Bình Thạnh Thành phố H Chí Minh 

Số điện thoại: +84 28 3841137 Fax: +84 28 3841137 Mã số doanh nghi p: ệ 0302310209 do S K ho ế ạch v Đầu tư Thnh phố H Chí Minh c ấp ngy 2 tháng 6 năm 2006Website: www.licogi16.vn Email: info@licogi16.com

1.2 L ịch s hình thành ử

Năm 2001: Công ty Xây dựng số 16 được thành lập trên cơ s tổ chức lại Chi Nhánh tại Tp H Ch Minh của Tổng Công ty Xây dựng v Phát triển Hạ tầng LICOGI

Năm 2003: Công ty Xây dựng số 16 đã được tổ chức UKAS cấp chứng chỉ quản l chất lượng ISO 9001- 2000

Năm 2004: Nh máy cơ kh Nhơn Trạch tại Đng Nai (tiền thân của Công ty Cổ phần Cơ kh LICOGI 16) được đầu tư xây dựng v đi vo hoạt động với công suất 10.000 tấn/năm, cung cấp nhiều sản phẩm cơ kh v kết cấu thép

Năm 2005: Thnh lập Công ty Cổ phần Bê tông v Xây dựng Nhơn Trạch (nay là Công ty Cổ phần LICOGI 16.5) tham gia vo lĩnh vực thi công xây dựng dân dụng, hạ tầng kỹ thuật, giao thông, sản xuất v kinh doanh kết cấu bê tông, vật liệu xây dựng

Năm 2006

• Công ty Xây dựng số 16 chnh thức chuyển mô hình hoạt động từ doanh nghiệp Nh nước thnh Công ty Cổ phần :ICOGI 16 với vốn điều lệ 12 tỷ đng

• LICOGI 16 đón nhận Bằng khen của Thủ tướng chnh phủ dnh cho Đơn vị có thnh tch trong công tác từ 2001-2005, góp phần vào sự nghiệp xây dựng CNXH v bảo vệ Tổ quốc;

Năm 2007: Chuyển đổi mô hình hoạt động của X nghiệp LICOGI 16.1 thành Công ty Cổ phần LICOGI 16.1 trong lĩnh vực xây dựng các công trình dân dụng, công nghiệp

• Thành lập Công ty Cổ phần LICOGI 16.2 tham gia vo lĩnh vực xây dựng các công trình thủy điện, dân dụng, công nghiệp

• Thnh lập Công ty Cổ phần LICOGI 16.6 với mục tiêu tr thnh đơn vị đại diện pha Bắc tham gia vo lĩnh vực thi công xây dựng, sản xuất v kinh doanh vật liệu xây dựng thân thiện với môi trường

• Công ty Cổ phần LICOGI 16.5 được thnh lập, chuyển đổi từ Công ty Cổ phần Bê tông v Xây dựng Nhơn Trạch

• Thnh lập Công ty Cổ phần Cơ kh LICOGI 16 (nay l Công ty Cổ phần LICOGI 16 M&C)

• Góp vốn thành lập Công ty CP ĐT&PTHT Nghi Sơn với ngnh nghề kinh doanh chủ yếu đầu tư xây dựng v kinh doanh hạ tầng cơ s, sản xuất vật liệu xây dựng.

Giai đoạn 2008 cho đến nay: Đại chúng hóa, với các mốc sự kiện quan trọng sau: LICOGI 16 chnh thức niêm yết cổ phiếu công ty tại S giao dịch chứng khoán Thnh Phố H Ch Minh với mã chứng khoán LCG

Năm 2008

• Đầu tư mua lại 95% vốn của Công ty TNHH XD-TM-DV Điền phước với ngnh nghề chủ yếu l đầu tư xây dựng v kinh doanh cơ s hạ tầng khu công nghiệp, khu dân cư

• Thnh lập Công ty Cổ phần Tư vấn đầu tư LICOGI 16.8 với ngnh nghề chủ yếu l tư vấn đầu tư xây dựng, thiết kế, lập dự án v kinh doanh bất động sản

• Thnh lập Công ty Cổ phần LICOGI 16.9 với ngnh nghề kinh doanh chnh l xây dựng công trình dân dụng

3

• Đầu tư thiết bị sản xuất bê tông đầm lăn (RCC) hiện đại nhất Việt Nam phục vụ thi công Thủy điện Bản Chát với tổng kinh phí 230 là tỷ đng, thực hiện 1,6 triệu khối bê tông

• Liên doanh góp vốn thnh lập Công ty TNHH Khu đô thị mới Phú Hội đầu tư xây dựng v kinh doanh khu dân cư theo quy hoạch.

Năm 2010

• Tổ chức khánh thnh Tòa nh LICOGI 16 do chnh công ty đầu tư để lm trụ s văn phòng v cho thuê với quy mô 9 tầng, 1 tầng lửng, 1 tầng sân thượng v 2 tầng hầm trên diện tch đất 341 m2

• Khi công xây dựng Trường Cao đẳng nghề Công nghệ LICOGI ại Khu tKinh tế Nghi Sơn với quy mô 9.000 học viên/năm trên diện tch đất 8ha

• Đầu tư mua lại 80% vốn của Công ty TNHH Thương mại Xây dựng 12 đầu tư xây dựng v kinh doanh dự án Khu dân cư Hiệp Thnh v các dự án bất động sản khác

• Đầu tư mua lại 100% vốn của Công ty TNHH Siêu Thnh đầu tư xây dựng v kinh doanh dự án Chung cư Nam An v các dự án bất động sản khác

Năm 2011

• Tổ chức Lễ kỷ niệm khối bê tông thứ 1 triệu trên tổng số 1,6 triệu khối bê tông tại công trình Thủy điện Bản Chát, có sự có mặt của Thủ tướng Chnh phủ đã lm tăng thêm uy tn, thương hiệu của LICOGI 16 trong lĩnh vực thi công đập bê tông

• Triển khai đầu tư thi công Dự án Sky Park Residence trên diện tch 9,2 ha với quy mô 1 tháp gm tòa nh văn phòng 20 tầng, tòa nh căn hộ 30 tầng, khối đế 5 tầng v 1 tầng hầm

• Đầu tư dự án Quản trị tổng thể doanh nghiệp ERP SAP Năm 2012

• Hon thnh Công trình thủy điện Bản Chát theo đúng tiến độ đề ra

• Sáp nhập công ty 16.9 vo 16.6 thnh LICOGI 166

• Vận hnh chnh thức phần mềm ERP SAP Năm 2013

• Thnh lập Văn phòng đại diện LICOGI 16 tại H Tĩnh để triển khai thi công các công trình tại dự án Nh máy thép Formosa

• Thnh lập Văn phòng đại diện LICOGI 16 tại Quảng Trị để triển khai thi công công trình dự án Xây dựng cầu Thạch Hãn v m rộng quốc lộ 1A đi qua địa bn tỉnh Quảng Trị

• Thoái vốn khỏi Công ty CP Đầu tư v Phát triển Hạ tầng Nghi Sơn

• Thoái vốn khỏi Công ty CP LICOGI 16.5 Năm 2014

• Liên doanh góp vốn thnh lập công ty BOT để đầu tư nâng cấp v cải tạo quốc lộ 38 đoạn nối Bắc Ninh Hưng Yên theo hình thứ- c BOT

• Thnh lập Ban điều hnh thi công LICOGI 16 tại Bắc Ninh để triển khai thi công công trình Quốc lộ 38

• Thnh lập Ban điều hnh thi công LICOGI 16 tại Bảo Lộc Lâm Đng để triển khai thi công công trình Bệnh viên II Lâm Đng

• Hoàn thành công tác BT-GPMB v thnh lập Ban điều hnh thi công dự án khu dân cư Hiệp Thnh, quận 12, Tp.HCM

Năm 2015

• Thnh lập Ban điều hnh thi công Nh máy nhiệt điện Vĩnh Tân 4

• Phê duyệt cơ cấu tổ chức mới của công ty

• Giảm tỷ lệ nắm giữ cổ phần của LICOGI 16 (LCS) xuống còn 46,42%.Năm 2016

• Tổ chức thnh công Đại hội đng Cổ đông 2016 ngy 23/04/2016, bầu cử Hội đng Quản trị v Ban Kiểm soát công ty nhiệm kỳ III (2016-2020)

• 26/04/2016, cơ cấu tổ chức mới được phê duyệt

• Thnh lập Ban điều hnh thi công dự án cao tốc Quảng Ngãi – Đ Nẵng.

• Thông qua chủ trương chuyển nhượng ton bộ vốn góp của Công ty CP LICOGI 16 tại Công ty TNHH Siêu Thnh

• Tổ chức lễ kỷ niệm 15 năm thnh lập công ty ngy 21/10/2016

• 27/10/2016, nhận Chứng chỉ năng lực hoạt động xây dựng của Bộ Xây dựng

• 27/04/2017, bổ nhiệm Tổng Giám đốc điều hnh công ty

• 11/05/2017, phê duyệt điều chỉnh sơ đ tổ chức công ty.

• 26/05/2017, thnh lập Công ty CP Đầu tư Hạ tầng LICOGI 16, vốn góp công ty mẹ: 95%

• 13/06/2017, thnh lập Ban điều hnh số 1 v số 2 tại dự án Cao tốc Bắc Giang – Lạng Sơn

• 15/08/2017, Ban thường vụ Liên đon Lao động Quận Bình Thạnh quyết định công nhận Ban chấp hnh công đon cơ s Công ty CP LICOGI 16 nhiệm kỳ 2017-2020

• 18/10/2017, thnh lập Công ty CP Đầu tư Tiện ch LICOGI 16, vốn góp công ty mẹ: 75%

Năm 2018

• Thnh lập Công ty CP Đầu tư Năng lượng tái tạo LICOGI 16

• Thnh lập Công ty CP Bất động sản LICOGI 16

• Thnh lập Công ty CP Đầu tư Năng lượng tái tạo LICOGI 16 Gia Lai

• Thnh lập Công ty CP Đầu tư Năng lượng tái tạo LICOGI 16 Ninh Thuận

• Góp vốn thnh lập Công ty CP Cấp thoát nước Khu kinh tế Động Nam Quảng Trị

• Thnh lập X nghiệp Bê tông nhựa nóng

• Thnh lập X nghiệp Sản xuất v Thương mại Vật liệu xây dựng LICOGI 16

• Đầu tư mua 80% cổ phần Công ty CP LICONS Việt Nam

• Đầu tư mua 61% cổ phần Công ty CP Nước Si Gòn Cần Thơ.-

• Đầu tư mua 49% cổ phần Công ty CP Nước Si Gòn - An Khê Năm 2019

• Thnh lập Công ty CP Điện gió LICOGI 16 Quảng Trị 1 - Công suất 50MW.

• Thnh lập Công ty CP Điện gió LICOGI 16 Quảng Trị 2 Công suất 50MW.-

• Cao tốc Bắc Giang Lạng Sơn đưa vo sử dụng.-

• Khánh thnh Nh máy Điện mặt trời Chư Ngọc - Gia Lai.Năm 2020

• Khánh thnh Nh máy điện mặt trời Solar Farm Nhơn Hải - Công suất 35MWp

1.3 S ứ mệnh – ầ T m nhìn – Giá trị cốt lõi của công ty 1.3.1 Sứ mệnh.

- Áp d ng công ngh m i tiên tiụ ệ ớ ến để cung c p s n ph m xây d ng chấ ả ẩ ự ất lượng cao với giá thành h p ợ l, đáp ứng nhu c u thầ ị trường

- Tạo giá trị gia tăng bền vững cho Công ty, đáp ứng s k v ng c a c ự ỳ ọ ủ ổ đông v khách hàng

- Xây dựng môi trường làm việc chuyên nghiệp v nhân văn.

- Gia công, chế tạo cốp pha định hình, dn giáo, khung nh công nghiệp - Khai thác đá Khai thác đá có sử dụng vật liệu nổ công nghiệp

- Đầu tư, kinh doanh nh , khu đô thị mới, hạ tầng kỹ thuật khu công nghiệp - Sn giao dịch bất động sản (thực hiện theo Luật Kinh doanh bất động sản)

1.5 Chiến lược và phát triển đầu tư.

- Năng lượng tái tạo: ngoi Solar Gia Lai, Solar Nhơn Hải, LICOGI 16 ti p tế ục đầu tư v đề xuất các dự án đi n gió có tổng công suất đến 300 MWp và tổng mức đầu ệtư trên 12.000 tỷ đng

1.6 V ị thế của công ty

- Là doanh nghi p có kinh nghiệ ệm lâu năm trong hoạt động xây d ng c biự đặ ệt là xây d ng khu công nghi p, công trình thự ệ ủy điện, đường dây tải điện Công ty có lợi thế là s h ữu xưng bê tông đầm lăn (RCC) có công nghệ hiện đại nh t Vi t Nam ấ ệnhập kh u t Châu Âu và M ẩ ừ ỹ

- Công ty có l i th s h u quợ ế  ữ ỹ đất bất động s n l n, s ch v i chi phí th p ả ớ ạ ớ ấHiện nay, công ty s h u kho ữ ảng 300 ha đấ ạt t i huyện Nhơn Trạch, tỉnh Đng Nai là khu v c trự ọng điểm trong quy ho ch phát tri n kinh tạ ể ế Đng Nai và c khu v c phía ả ựNam

- Một s các d án l n nhố ự ớ ỏ m công ty đã xây dựng như: Nhiệt điện Vĩnh Tân 4, C u Th ch Hãn Qu ng Tr , B nh viầ ạ ả ị ệ ện II Lâm Đng, Thủy điện B n Chát - ả Lai Châu

1.7 Cơ cấu tổ chứ công ty

• Tiền năm 2020 tăng nh , cẹ ụ thể 4,20% về ỉ trọ t ng so với năm 2019 cho thấy khả năng thanh toán của doanh nghiệ tăng lênp

• Hàng tn kho năm 2020 đạt 573.907 triệu đng về ố lượ s ng (giảm 30,42%), giảm 10,95% v tề ỷ trọng Hàng t n kho  giảm đi do : công ty bán được nhi u bề ất động sản

• Các kho n ph i thu ng n hả ả ắ ạn tăng 35,47% v sề ố lượng v cũng tăng 7,37% về tỷ trọng Xem chi tiết ta thấy:

▪ Phải thu khách hàng chi m tế ỉ trọng ch yủ ếu, năm 2020 đạt 2.386.256 triệu đng chiếm 56,51%, tăng 10,54% về ỷ trọ t ng so với năm 2019

▪ Trả trước cho người bán giảm nhẹ trong khi các khoản phải thu khác tăng lên Cụ thể : Trả trước cho bán giảm 22,62% và gi m 7,09% về tỷ trọng ; trong ảkhi các kho n ph i thu khác lả ả ại tăng hơn 22.133 triệu đng ,03%) và gi m 3,55% v (6 ả ềmặt tỉ trọng

b Tài sản dài hạn

Năm 2020

Các khoản thu ngắn hạn Hàng tồn khoTài sản ngắn hạn khác

Năm 2019

29

Biểu đồ 4 3 Cơ cấu tài s n dài hạn của công ty ả

Tài s n dài hả ạn năm 2020 tăng 685.152 triệu đng (46,71%) và tăng 4,01% v ềmặt tỉ trọng Tài s n dài hả ạn tăng chủ ế y u là do tài s n cả ố định và các tài s n dài h n ả ạkhác tăng, trong khi các khoản đầu tư dài h n khác gi m ạ ả không đáng kể Cụ thể: Các khoản đầu tư ti chnh di hạn năm 2020 giảm 16,96% về mặt tỉ trọng

3.4 Phân tích kết qu kinh doanh và dòng ti n cả ề ủa doanh nghiệp.3.4.1 Phân tích kết qu kinh doanh c a doanh nghiả ủ ệp.

Chênh lệch Tuyệt đối Tỉ lệ (%) 1 Doanh thu thuần về bán

hàng và cung cấp dịch vụ 3.536.255 2.536.268 999.987 39,43

4 Giá vốn hng bán v dịch

vụ cung cấp (3.231.236) (2.075.982) -1.155.254 55,65 5 Lợi nhuận gộp về bán

Năm 2020

Tài sản cố địnhCác khoản đầu tư dài hạn Tài sản dài hạn khác

Năm 2019