Luận văn quản lý nợ xấu tại ngân hàng tmcp sài gòn hà nội chi nhánh vĩnh phúc

ĐẠI HỌC QUỐC GIA HÀ NỘI é l TRƯỜNG ĐẠI HỌC KI NH TẾ l é l ĐẶNG THỊ NHƯ QUỲNH é l l l QUẢN LÝ NỢ XẤU l l TẠI NGÂN HÀNG T MCP SÀI GÒN - HÀ NỘI l l l k l l CHI NHÁNH VĨNH PHÚC l l l LUẬN VĂN THẠC SĨ QUẢN LÝ KINH TẾ l l l l CHƯƠNG TRÌNH ĐỊNH HƯỚNG THỰC HÀ NH l l é l l Hà Nội – 2015 l ĐẠI HỌC QUỐC GIA HÀ NỘI é l TRƯỜNG ĐẠI HỌC KI NH TẾ l é l ĐẶNG THỊ NHƯ QUỲNH é l l l QUẢN LÝ NỢ XẤU l l TẠI NGÂN HÀNG T MCP SÀI GÒN - HÀ NỘI l l l k l l CHI NHÁNH VĨNH PHÚC l l l Ch u yê n n gà nh : Q uả n lý k i nh h m p p c p h p y o z p tế Mã số: 60 34 01 v k l LUẬN VĂN THẠC SĨ QUẢN LÝ KINH TẾ l l l l CHƯƠNG TRÌNH ĐỊNH HƯỚNG THỰC HÀ NH l l l é l l l NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS.TS PHÍ MẠNH HỒNG l l k XÁC NHẬN CỦA l l l XÁC NHẬN CỦA CHỦ TỊCH H Đ l l CÁN BỘ HƯỚNG DẪN l l l l é CHẤ M LUẬN VĂN k l l MỤC LỤC k DANH MỤC VIẾT TẮT i l k z DANH MỤC BẢNG BIỂU i i l k l z z LỜI MỞ ĐẦU .1 k é CHƯƠNG l l NHỮNG VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ NỢ XẤU TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN l l é l l l é l l DỤNG CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI l l l l l k 1.1 Tí n dụ n g n gâ n hà n g rủ i ro tí n dụ n g n gâ n hà n g p g p c p c p p c i e z e v p g p c p c p p c 1.1.1 Khá i n iệm tí n dụ n g n gâ n hà n g z p z l i v p g p c p c p p c 1.1.2 Rủ i ro tí n dụ n g N gâ n hà n g .4 z e v p g p c l c p p c 1.2 Nợ xấ u t ro n g hoạ t độ n g tí n dụ n g củ a n gâ n hà n g thươ n g mạ i .5 l p h v e p c v p p c v p g p c x p c p p c v p c l z 1.2.1 Q u a n n iệm nợ xấ u h x p p z l i p p h 1.2.2 N g u yê n nhâ n gâ y r a nợ xấ u 10 l c h m p p p c m e x p p h 1.2.3 Ả nh hưở n g củ a nợ xấ u đế n hoạ t độ n g NHT M nề n k i nh tế 17 p p c x p p h p p v p p c l k i p p o z p v 1.2.4 Cá c b iệ n phá p hạ n chế nợ xấ u đượ c p dụ n g .20 @ z p s s p p p h v p s g p c CHƯƠNG 28 l THỰC TRẠNG NỢ XẤU TẠI NGÂN HÀNG T MCP SÀI GÒN- HÀ NỘI l l l l l k l l CHI NHÁNH VĨNH PHÚC 28 l l l 2.1 Tổ n g q u a n SHB Vĩ nh Phú c 28 p c h x p i p 2.1.1 Lị ch sử hì nh nh phá t t riể n SHB Vĩ nh Phú c 28 l p v p i s v v e z p p 2.1.2 Cơ cấ u tổ c củ a N gâ n hà n g T MCP Sà i Gò n- Hà Nộ i .30 h v 3 x l c p p c k z p l z 2.1.3 Tì nh hì nh hoạ t độ n g củ a SHB Vĩ nh Phú c t ro n g thời g i a n q u a 31 p p v p p c x p v e p c v z c z x p h x 2.1.4 Tì nh hì nh hoạ t độ n g tí n dụ n g củ a SHB Vĩ nh Phú c từ 2012-2013 35 p p v p p c v p g p c x p v 2.2 Thự c t rạ n g nợ xấ u tạ i SHB Vĩ nh Phú c 37 v e p c p p h v z p 2.2.1 Và i né t nợ xấ u t rướ c năm 2012 37 z p v i p p h v e p l 2.2.2 Thự c t rạ n g nợ xấ u tạ i SHB Vĩ nh Phú c thờ i kỳ 2012 – 2013 38 v e p c p p h v z p v z o VND 38 l 2.3 Đá nh g iá cô n g tá c hạ n chế nợ xấ u tạ i N gâ n hà n g T MCP Sà i Gò n- Hà é l p c z i p c v p p p h v z l c p p c k z p Nộ i 44 z 2.3.1 Kế t q uả đạ t đượ c .44 v h p v p 2.3.2 Hạ n chế n g u yê n nhâ n 51 p i p c h m p p p CHƯƠNG 58 l CÁC GIẢI PHÁP NHẰ M HẠN CHẾ NỢ XẤU TẠI SHB VĨNH PHÚC .58 l k l l l 3.1 Phươ n g hướ n g hoạ t độ n g củ a SHB Vĩ nh Phú c t ro n g thời g i a n tớ i .58 p c p c v p p c x p v e p c v z c z x p v z 3.2 Cá c g iả i phá p hạ n chế nợ xấ u tạ i SHB Vĩ nh Phú c 59 c z z s s p p p h v z p 3.2.1 Nâ n g c ao nă n g lự c tà i chí nh củ a n gâ n hà n g 59 l p c x p p c y v z p x p c p p c 3.2.2 T iế p tụ c đá nh g iá khoả n v a y dự a t rê n cá c t iê u ch uẩ n thố n g nhấ t (5C) z s v p p c z o p i x m g x v e p 3 v z h h p v p c p v 59 3.2.3 Nâ n g c ao chấ t lượ n g thẩm đị nh phươ n g n v a y vố n 60 l p c x v y p c v l p p s p c p i x m i p 3.2.4 T iế p tụ c thự c h iệ n ch u yể n đổ i mơ hì nh phụ c vụ hướ n g tới ch hà n g z s v v z p h m p p z l p s i p c v z o p c 61 3.2.5 Hoà n th iệ n hệ thố n g ch uẩ n mự c chấm đ iểm xế p hạ n g tí n dụ n g.62 p v z p v p c h p l 3 l p z l i p s p c v p g p c 3.2.6 Mở rộ n g đố i tượ n g ch hà n g đ a n g hoá cá c sả n phẩm phụ c vụ k e p c p z v p c o p c i p x g p c 3 l p s l s i 63 3.2.7 Xâ y dự n g mộ t q u y t rì nh xử lý nợ xấ u kho a họ c, thố n g nhấ t 63 m g p c l v h m v e p p y p p h o x v p c p v 3.2.8 T iế p tụ c xâ y dự n g mộ t độ i n gũ cá n tâm h u yế t, đạo đứ c t rì nh z s v p m g p c l v p z p c p @ v l h m v p p i v e p độ c ao 66 p x 3.2.9 T iế p tụ c xâ y dự n g q u y t rì nh th a nh t r a, g iám sá t chặ t chẽ thô n g t i n z s v p m g p c h m v e p v x p v e x c z l l v v i v p c v z p cậ p nhậ t 66 s p v 3.3 Mộ t số k iế n n ghị .67 k v l o z p p c 3.3.1 K iế n n ghị vớ i Chí nh phủ 67 z p p c i z p s 3.3.2 K iế n n ghị đố i với N gâ n hà n g Nhà nướ c 70 z p p c p z i z l c p p c l p TÀI LIỆU THA M KHẢO 72 k DANH MỤC VIẾT TẮT l k Cô n g t y Q uả n lý Tà i sả n A MC D a nh mụ c tí n dụ n g D MTD p x c v p m h l p v y p z g p l p k c k Do a nh n gh iệ p Nhà nướ c DN NN Dự phò n g rủ i ro DPRR x p p s c p z c s e l z p l e l l Do a nh n gh iệ p nướ c n goà i FDI G iớ i hạ n tí n dụ n g GHTD Hộ i đồ n g q uả n t rị H ĐQT x p z z l l c z p z l p p v p s p p g c p h p p c z c v e é N gâ n hà n g Nhà nướ c c p p c l p l N gâ n hà n g Thươ n g mạ i c p p c p c l z l N gâ n sá ch Nhà nướ c c p l l p l Q uả n lý rủ i ro tí n dụ n g h p y e z e v p g p NHNN l l NHT M k NSNN l l QLRRTD c N gâ n hà n g T MCP Sà i Gò n- Hà Nộ i SHB Do a nh n gh iệ p vừ a nhỏ S ME Sả n x uấ t k i nh a nh SXKD Tổ c tí n dụ n g TCTD Ủ y b a n Nhâ n dâ n UBND Xâ y dự n g bả n XDCB l c p x p p p p p m x g z v o @ k c h m c v p z p s i p p p c x g g l p z x l z p k p c g @ i p p l p i DANH MỤC BẢNG BIỂU l k l STT BẢNG Sơ đồ 2.1 Cơ cấ u tổ c củ a SHB Vĩ nh Phú c Bả n g 2.1 Cơ cấ u n g uồ n vố n SHB Vĩ nh Phú c Bả n g 2.2 Dư nợ tổ n g tà i sả n củ a SHB Vĩ nh Phú c 20122013 Bả n g 2.3 Lợ i nh uậ n củ a SHB Vĩ nh Phú c từ 2011 - 2013 Bả n g 2.5 Dư nợ thờ i đ iểm 31/12/2012 tạ i SHB Vĩ nh Phú c Bả n g Phâ n loạ i nợ xấ u th eo nhóm tạ i SHB Vĩ nh Phú c 31/12/2012 l p p c p c p c p c p c l h v h p p c i z p h p p p z y z c z l p 3 x p p z p p x p l p v e p l v v h l p p v TRANG l x i v p v h p NỘI DUNG z v p z p Bả n g 2.7 Tổ n g hợp nợ xấ u tạ i SHB Vĩ nh Phú c 2012- 2013 Bả n g 2.9 Cơ cấ u d a nh mụ c tà i sả n chấ p, cầm cố tạ i SHB Vĩ nh Phú c p c p c p c s h g p x p p h l p Sơ đồ 3.2 p v z v p z l p v 3 s 3 Q u y t rì nh g iám sá t xử lý nợ xấ u h m v e p c z l l v i p y p p h l v z MỞ ĐẦU k é Lý chọ n đề tà i g p p v z V iệ t N am nhữ n g năm đầ u củ a kỷ 21 n g k iế n tă n g t rưở n g n goạ n z l v l x l p p c p l p h x v o p c o z p l v p c v e p c p c p mụ c củ a n gà nh tà i chí nh – n gâ n hà n g, t ro n g ấ n tượ n g nhấ t củ a cá c n gâ n 3 x p c p v z p p c p p c v e p c p p v p c p v y x 3 p c p hà n g thươ n g mạ i Số lượ n g vố n củ a cá c n gâ n hà n g thươ n g mạ i tă n g rấ t p c v p c l z y p c i i p x 3 p c p p c v p c l z v p c e v nh a nh, cù n g với n g góp q u a n t rọ n g vào tă n g t rưở n g củ a nề n p x p p c i z p y l p p c c s h x p v e p c i l v p c v e p c x p p k i nh tế Cù n g vớ i t iế n t rì nh i tổ, hệ thố n g n gâ n hà n g cũ n g đượ c đổ i mớ i o l i z p v p c i z v z p v e p z v v p c p c p p c p c p p z l z mộ t cá ch đá n g kể T u y nh iê n, V iệ t N am vẫ n mộ t nướ c n ghèo lạ c hậ u so v 3 p p c o h m p z p z v l x l i p y l v p p c i y h l vớ i cá c nướ c t ro n g kh u vự c t rê n nh iề u phươ n g d iệ n R iê n g hệ thố n g tà i chí nh z 3 p v e p c o h i v e p p z h s p c g z p z p c v p c v z p t ro n g nướ c với cá c n gâ n hà n g thươ n g mạ i ch iếm đ a số, cò n nh iề u yế u v e p c p i z 3 p c p p c v p c l z z l p x l p p z h m h o l i chư a đủ nă n g lự c h u y độ n g cá c n g uồ n lự c cầ n th iế t cho nh u cầ u tă n g t rưở n g x p p p c y h m p p c 3 p c h p y 3 p v z v p h h v p c v e p c k i nh tế, nợ xấ u cị n nh iề u có x u hướ n g g i a tă n g T ro n g bố i nh ch u n g o i z p v p p h p p z h i p h p c c z x v p c e p c @ z p h p c p vậ y, đò i hỏ i tấ t yế u đặ t r a cho cá c NHT M V iệ t N am i ch u n g N gâ n hà n g m p z z v v m h p v e x 3 l k z v l x l p z h p c i l c p p c T MCP Sà i Gò n- Hà Nộ i i r iê n g phả i có cá c b iệ n phá p i tổ mộ t cá ch n k z p l z p z e z p c s z 3 @ z p s s z v l v 3 v p d iệ n nhằm tă n g cườ n g h iệ u qủ a hoạ t độ n g, cũ n g khả nă n g cạ nh t r a nh g z p p l v p c p c z h x v p p c p c p o p p c p v e x p t ro n g mộ t mô i t rườ n g mớ i Mộ t t ro n g nhữ n g v iệ c cầ n g iả i q u yế t bướ c đầ u v e p c l v l z v e p c l z k v v e p c p p c i z 3 p c z z h m v @ p h củ a SHB q uả n lý nợ xấ u x p y h p y p p h Vậ y, thự c t rạ n g q uả n lý nợ xấ u tạ i SHB Vĩ nh Phú c nào? Cầ n m s v v e p c h p y p p h v z p p v p p phả i có g iả i phá p để q uả n lý nợ xấ u tạ i n gâ n hà n g? T rê n ý n ghĩ a ấ y, tô i z c z z s s c p h p y p p h v z p c p p c e p p c x m v z chọ n đề tà i “Q uả n lý nợ xấ u tạ i N gâ n hà n g T MCP Sài Gò n- Hà Nộ i ch i nhá nh p p v z h p y p p h v z l c p p c k z p l z z p p Vĩ nh Phú c” làm đề tà i l uậ n vă n thạ c sỹ củ a mì nh nhằm g iả i đá p vấ n đề p y l p v z y h p i p v l x l p i p l c z z p s i p p t rê n v e p Mụ c t iê u n gh iê n u k - v z h p c z p h T rì nh bà y nhữ n g vấ n đề q uả n lý nợ xấ u t ro n g hoạ t độ n g tí n dụ n g củ a e l - p @ m p p c i p p i h p y p p h v e p c v p p c v p g p c x NHT M n gh iê n u q uá t rì nh hì nh nh phá t s i nh nợ xấ u k i p c z p h h v e p p v p i s v l z p p p h Đá nh g iá tì nh hì nh q uả n lý nợ xấ u tạ i SHB Vĩ nh Phú c thờ i g i a n q u a Phâ n é p c z v p p h p y p p h v z p v z c z x p h x p tí ch cá c n g u yê n nhâ n phá t s i nh nợ xấ u tồ n tạ i t ro n g cô n g tá c q uả n lý nợ v 3 p c h m p p p s v l z p p p xấ u tạ i SHB Vĩ nh Phú c p h v z p h i v p v z v e p c p c v h p y p - Đề x uấ t cá c g iả i phá p đồ n g để q uả n lý nợ xấ u t ro n g tươ n g l a i tạ i SHB é p h v 3 c z z s s p p c @ p h p y p p h v e p c v p c y x z v z Vĩ nh Phú c p 3 Đố i tượ n g phạm v i n gh iê n u é z v p c i s l i z p c z p h 3.1 Đố i tượ n g nghiê n u é z v p c p c z p h Đố i tượ n g n gh iê n u củ a l uậ n vă n q uả n lý nợ xấ u củ a NHT M t ro n g é z v p c p c z p h x y h p i p y h p y p p h x l k v e p c hoạ t độ n g tí n dụ n g v p p c v p g p c 3.2 Phạm v i nghiê n u l i z p c z p h Phạm v i n gh iê n u củ a l uậ n vă n nhữ n g vấ n đề thự c t rạ n g q uả n lý nợ l i z p c z p h x y h p i p y p p c i p p i v v e p c h p y p xấ u t ro n g hoạ t độ n g tí n dụ n g tạ i SHB Vĩ nh Phú c t ro n g g i a i đoạ n 2012-2013 p h v e p c v p p c v p g p c v z p v e p c c z x z p p Phươ n g phá p n gh iê n u p c s s p c z p h T ro n g q uá t rì nh n gh iê n u để thự c h iệ n l uậ n vă n, tô i sử dụ n g tổ n g hợ p e p c h v e p p c z p h p v z p y h p i p v z l g p c v p c s cá c phươ n g phá p n gh iê n u c nh a u phươ n g phâ n tí ch hệ thố n g, 3 s p c s s p c z p h o p x h p s p c s p v v p c thố n g kê so sá nh để t iế n hà nh n gh iê n u đề tà i v p c o i l l p p v z p p p c z p h p v z Nhữ n g ng góp củ a l uậ n vă n l p c p p c c s x y h p i p L uậ n vă n hệ thố n g hó a đượ c nhữ n g vấ n đề bả n nợ xấ u q uả n lý h p i p p v p c x p p p c i p p @ p i p p h i h p y nợ xấ u Bê n cạ nh l uậ n vă n làm rõ đượ c thự c t rạ n g q uả n lý nợ xấ u tạ i p l p h p p p y h p i p p y l e p v v e p c h p y p p h v z N gâ n hà n g SHB ch i nhá nh Vĩ nh Phú c r a đượ c nh tự u, hạ n chế, c p p c z p p p i e x p v p v h p n g u yê n nhâ n N goà i r a l uậ n vă n cũ n g đư a r a đượ c g iả i phá p nhằm q uả n lý nợ p c h m p p p l c z e x y h p i p p c p x e x p c z z s s p l h p y p xấ u p h Kế t cấ u củ a l uậ n vă n v l h x y h p i p N goà i phầ n lờ i mở đầ u, kế t l uậ n d a nh mụ c tà i l iệ u th am khảo, nộ i c z s p y z l p h o v y h p i g x p l v z y z h v x l o p d u n g chí nh củ a l uậ n vă n b ao gồm 03 chươ n g: g h p c p x y h p i p @ x c l p c Chươ n g 1: Nhữ n g vấ n đề bả n q uả n lý nợ xấ u t ro ng hoạ t độ ng tí n p c l p c i p p @ p i h p y p p h v e p c v dụ ng củ a N gâ n hà ng Thươ n g mạ i g p c x l c p p c p c l z Chươ n g 2: Thự c t rạ ng q uả n lý nợ xấ u tạ i SHB Vĩ nh Phú c p c v e p c h p y p p h v z p Chươ n g 3: Cá c g iả i phá p nhằm q uả n lý nợ xấ u tạ i SHB Vĩ nh p Phú c c c z z s s p l h p y p p h v z p p p c v p z CHƯƠNG l NHỮNG VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ QUẢN LÝ NỢ XẤU TRONG l l l é l l l l HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI é l l l l l l l k 1.1 Tí n dụ ng n gâ n hà n g rủ i ro tí n dụ ng n gâ n hà n g p g p c p c p p c i e z e v p g p c p c p p c 1.1.1 Khá i niệm tí n dụ n g n gâ n hà n g N gâ n hà n g mộ t t ro n g cá c tổ c tà i chí nh q u a n t rọ n g nhấ t củ a nề n z l p c z l p i p v c p y g p l v v c p e p c p c p 3 c v 3 v z p h x p v e p c p v x p p k i nh tế N gâ n hà n g b ao gồm nh iề u loạ i tù y th uộ c vào phá t t r iể n củ a nề n o z p v l c p p c @ x c l p z h y z v m v h i l s v v e z p x p p k i nh tế i ch u n g hệ thố n g tà i chí nh i riê n g, t ro n g n gâ n hà n g thươ n g o l z p v p z h p c i v p c v z p p z e z p c v e p c p p c p p c v p c mạ i thườ n g ch iếm tỷ t rọ n g lớ n nhấ t q u i mô tà i sả n, thị phầ n số lượ n g z v p c z l v v e p c y p p v i h z l v z l p v s p i l y p c cá c n gâ n hà n g Có nh iề u cá ch t iế p cậ n để đư a r a đượ c mộ t i n iệm n gâ n 3 p c p p c p z h 3 v z s p p p x e x p l v o z p z l i p c p hà n g thươ n g mạ i, so n g cá ch t iế p cậ n thậ n t rọ n g nhấ t x em xé t cá c tổ p c v p c l z l p c 3 v z s p v p v e p c p v y v p e l p v 3 v c nà y t rê n phươ n g d iệ n nhữ n g loạ i hì nh dị ch vụ mà n g c u n g cấ p: N gâ n 3 p m v e p s p c g z p p p c y z p g i l p c h p c s l c p hà n g thươ n g mạ i tổ c tà i chí nh c u n g cấ p mộ t d a nh mụ c cá c dị ch vụ tà i p c v p c l z y v 3 v z p h p c s l v g x p l 3 g i v z chí nh đ a n g nhấ t- đặ c b iệ t tí n dụ n g, t iế t k iệm, dị ch vụ th a nh toá n thự c p p x g p c p v p @ z v y v p g p c v z v o z l g i v x p v p i v h iệ n nh iề u c nă n g tà i chí nh nhấ t so vớ i bấ t kỳ mộ t tổ c k i nh a nh z p p z h 3 p p c v z p p v l i z @ v o l v v 3 o z p g x p p t ro n g nề n k i nh tế T ro n g tí n dụ n g loạ i tà i sả n ch iếm tỷ t rọ n g lớ n nhấ t v s e p c p p o z p v e p c p v p g p c y y z v z l p z l v v e p c y p p v phầ n lớ n cá c NHT M, phả n nh hoạ t độ n g đặ c t rư n g củ a n gâ n hà n g p y p 3 l k s p p v p p c p v e p c x p c p p c Có thể thấ y tí n dụ n g n gâ n hà n g q u a n hệ tí n dụ n g bằ n g t iề n tệ g iữ a v l i v m v p g p c p c p p c y h x p v p g p c @ p c v z p v c z x mộ t bê n N gâ n hà n g – mộ t tổ c ch u yê n k i nh a nh t rê n lĩ nh vự c t iề n tệ v @ p y l c p p c l v v 3 h m p o z p g x p v e p y p i v z p v vớ i mộ t bê n tấ t cá c tổ c, cá nhâ n t ro n g xã hộ i, t ro n g N gâ n hà n g z l v @ p y v v 3 v 3 p p v e p c p z v e p c p l c p p c n g v a i t rị vừ a n gườ i h u y độ n g vừ a n gườ i cho v a y p p c i x z v e i x y p c z h m p p c i x y p c z i x m Vớ i tư cá ch n gườ i đ i h u y độ n g, N gâ n hà n g h u y độ n g mọ i n g uồ n vố n z v 3 y p c z p z h m p p c l c p p c h m p p c l z p c h p i p tạm thời nhà n rỗ i t ro n g xã hộ i bằ n g hì nh thứ c nhậ n t iề n gử i củ a cá c a nh v l v z p p e z v e p c p z @ p c p v p p v z p c z x 3 g x p n gh iệ p, cá c tổ c, cá nhâ n hoặ c phá t hà nh n g t iề n gử i, t rá i ph iế u để p c z s 3 v 3 p p s v p p c v z p c z v e z s z h p h u y độ n g vố n t ro n g xã hộ i Vớ i tư cá ch n gườ i cho v a y, N gâ n hà n g đá p ứ n g h m p p c i p v e p c p z z v 3 y p c z i x m l c p p c p s p c nh u cầ u cho cá c a nh n gh iệ p, tổ c, cá nhâ n kh i có nh u cầ u th iế u vố n cầ n p h h 3 g x p p c z s v 3 p p o z p h h v z h i p p đượ c bổ s u n g t ro n g hoạ t độ n g sả n x uấ t k i nh a nh t iê u dù n g Vớ i v a i t rò p @ l h nà y N gâ n p m l c p p c v e p c v p p c l p p h v o z p g x p i v z h g p c z i x z v e hà n g thự c h iệ n c nă n g phâ n phố i lạ i vố n t iề n tệ để đá p ứ n g nh u cầ u tá i p l i c p v z p 3 p p c s p s z y z i p v z p v p p s p c p h h v z sả n x uấ t xã hộ i Cơ sở ch q u a n để hì nh nh cá c c nă n g phâ n phố i lạ i p p h v p z l o h x p p p v p 3 3 p p c s p s z y z vố n t iề n tệ củ a tí n dụ n g N gâ n hà n g chí nh đặ c đ iểm t uầ n hoà n vố n t ro n g p v z p v x v p g p c l c p p c p y g p p z l v h p p i p v e p c q uá t rì nh tá i sả n x uấ t xã hộ i thườ n g x u yê n x uấ t h iệ n h iệ n tượ n g thừ a vố n h v e p v z l p p h v p z p v p c p h m p p h v z p z p v p c v x i p tạm thời cá c tổ c cá nhâ n nà y, t ro n g kh i cá c tổ c cá nhâ n c v l v z 3 v 3 p p p m v e p c o z p 3 v 3 p p o lạ i th iế u vố n cầ n đượ c bổ s u n g H iệ n tượ n g thừ a vố n phá t s i nh có chê nh y z v z h i p p p @ l h p c z p v p c v x i p s v l z p g l p lệ ch thời g i a n, số lượ n g g iữ a cá c khoả n th u nhậ p ch i t iê u tấ t cá c tổ y i v z c z x p l y p c c z x 3 o p v h p s i z v z h v v 3 v c, cá nhâ n t ro n g kh i q uá t rì nh tá i sả n x uấ t đị i hỏ i phả i đượ c t iế n hà nh l iê n 3 p p v e p c o z h v e p v z l p p h v p z z s z p v z p p y z p tụ c Tí n dụ n g thươ n g mạ i cũ n g g iả i q u yế t q u a n hệ t rự c t iế p g iữ a cá c a nh v p g p c v p c l z p c p c z z h m v h x p v e v z s c z x 3 g x p n gh iệ p cầ n t iê u thụ hà n g hó a với cá c a nh n gh iệ p có nh u cầ u sử dụ n g hà n g p c z s p v z h v p c x i z 3 g x p p c z s p h h l g p c p c hó a mà chư a có t iề n Như n g hạ n chế củ a tí n dụ n g thươ n g mạ i khô n g x l x v z p l p c g p 3 x v p g p c v p c l z p o p c đá p ứ n g đượ c nh u cầ u v a y vố n với khố i lượ n g, thờ i hạ n c nh a u Chỉ có p l s p c p p h h i x m i p i z o z y p c v z p o p x h N gâ n hà n g ch u yê n k i nh a nh t rê n lĩ nh vự c t iề n tệ mớ i có khả nă n g g iả i c p p c h m p o z p g x p v e p y p i v z p v l z o p p c c z z q u yế t mâ u th uẫ n kh i N gâ n hà n g vừ a g iữ v a i t rò n gườ i đ i h u y độ n g vừ a g iữ h i m v l h v h p o z l c p p c i x c z i x z v e y p c z p z h m p p c i x c z v a i t rò n gườ i cho v a y x z v e y p c z i x m 1.1.2 Rủi ro tí n dụ n g N gâ n hà ng Đâ y rủ i ro cầ n đượ c đề cậ p t rướ c t iê n đố i với N gâ n hà n g N gâ n hà n g z e é v m p y g e p z c e l c p p p p c p s v e v z p p z i z l c p p c l c p p c cho v a y đầ u tư n g khoá n, nhữ n g tà i sả n mà khơ n g có c hơ n mộ t i x m i p h v p c o p p p c v z l p l o p c c o p l v c am kế t th a nh toá n Kh i n gườ i v a y t iề n khô n g thể th a nh toá n đượ c vố n lã i, x l o v v x p v p z p c z i x m v z p o p c v v x p v p p i p i y z nhữ n g khoả n cho v a y, đầ u tư khô n g thể th u hồ i nà y c uố i cù n g ă n mò n hế t p i p c o p i x m p h v o p c v v h z p m h z p c l p l p v vố n củ a n gâ n hà n g Bở i vố n chủ sở hữ u củ a n gâ n hà n g thườ n g thấ p hơ n p x p c p p c z i i p l h x p c p p c v p c v s p 10% cá c khoả n cho v a y đầ u tư n g khoá n nê n cầ n mộ t lượ n g nhỏ cá c 3 o p i x m i p h v p c o p p p 3 p l v y p c p 3 khoả n cho v a y đầ u tư t rở nê n khô n g thể th u hồ i đượ c vố n n gâ n hà n g o p i x m i p h v v e p p o p c v v h z p v i p p c p p c l rơ i vào tì nh t rạ n g n g u y h iểm, khô n g đủ để gá nh chị u thêm bấ t khoả n th u a e z i v p v e p c p c h m z l o p c p p c p h v l @ v o p v h x lỗ c T ro n g tì nh t rạ n g nà y n gâ n hà n g phả i t u yê n bố phá sả n n g y p o e p c v p v e p c p m p c p p c l s z v h m p @ s l p i p p c cử a t rừ kh i nhữ n g nhà c t rá ch đồ n g ý d u y t rì tì nh t rạ n g “ lơ lử n g” cho x v e o z p p c p 3 v e p p c g h m v e p v p v e p c y y p c đế n kh i tìm đượ c tổ c đồ n g ý m u a lạ i n gâ n hà n g p p o z l v l p v 3 p p c l h x y z p c p p c Nó i ch u n g, rủ i ro tí n dụ n g khả nă n g ch hà n g khô n g t rả, hoặ c z h p c e z e v p g p c y o p p c o p c o p c v khô n g t rả đú n g hạ n, hoặ c khô n g t rả đầ y đủ gố c lã i cho n gâ n hà n g o p c v e p p c p o p c v e p m p c i y z p c p p c e