Hãy thu thập số liệu chuỗi thời gian về chỉ số chứng khoánvn index của ít nhất 100 phiên giao dịch gần nhất tại sàn hose

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ QUỐC DÂN -*** - BÀI TẬP NHĨM MƠN: DỰ BÁO KINH TẾ - XÃ HỘI Nhóm 9: Hãy thu thập số liệu chuỗi thời gian Chỉ số chứng khốn VN-Index 100 phiên giao dịch gần sàn HoSE, từ lựa chọn mơ hình dự báo phù hợp để để dự báo VN-Index cho phiên giao dịch Giảng viên : PGS.TS Lê Huy Đức Lớp HP : PTCC1126(122)_03 Hà Nội, 2022 MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Thị trường chứng khoán giới có lịch sử lâu đời ln nơi nhà đầu tư ưa chuộng mức sinh lợi cao Tại Việt Nam, năm gần “Chơi chứng khoán” dần trở thành xu hướng với nhà đầu tư “trẻ”, chưa có nhiều kinh nghiệm kiến thức lĩnh vực Tuy nhiên, hoạt động tiềm ẩn nhiều rủi ro Việc đưa dự báo xu hướng biến động số giá chứng khốn để có sách lược phù hợp cho hoạt đầu tư vấn đề cấp thiết lực lượng non trẻ bước vào thị trường Chứng khoán nhà đầu tư lớn Tại thị trường Việt Nam, biến động số Vn-Index phản ánh rủi ro hệ thống, vậy, việc dự báo tăng giảm Vn-Index đồng thời giúp nhà đầu tư nhận biết chiều hướng biến động giá cổ phiếu thị trường NỘI DUNG Phương pháp nghiên cứu 1.1 Phương pháp thu thập số liệu Số liệu lấy từ trang web stockbiz.vn - Hệ thống dịch vụ thơng tin tài chứng khốn Stockbiz Công ty đầu tư Stockbiz Với hệ thống này, nhà đầu tư khai thác tối đa thơng tin thị trường, từ định đầu tư hợp lý kịp thời Số liệu VnIndex lấy từ ngày 15/4/2022 tới ngày 19/10/2022 (130 phiên giao dịch gần nhất) Các phiên chứng khoán mở vào ngày đầu tuần, trừ ngày nghỉ lễ 1.2 Phương pháp phân tích số liệu Phương pháp lập mơ hình dự báo ARIMA thơng dụng phương pháp BoxJenkins This is a preview Nghiên cứu sử dụng phương pháp dự báo chuỗi thời gian, cụ thể sử dụng phương Do you want full access? Go Premium and unlock all 17 pages pháp Box-Jenkins với quy trình gồm bước sau: Bước 1: Nhận dạng mô hình: Trong to phương pháp Box-Jenkins, bước bao gồm Access all documents hai nội dung chính: (i) kiểm định tính dừng chuỗi thời gian hay đối tượng dự báo Get Unlimited Downloads (ii) Giả thiết dạng mô hình sử dụng mơ tả vận động đối tượng dự báo your grades Bước 2: Ước lượng mô hình Improve thử nghiệm Bước 3: Kiểm định tính phù hợp mơ hình Bước 4: Thực dự báo Sau xác định mơ hình dự báo nhóm tiến hành Upload dự báo điểm cách thay giá trị thời thời điểm dự báo vào mô hình có để Share yourgian documents to unlock có giá trị Bước 5: Phân tích đánh giá kết dự báo Tiến hành phương pháp Free Trial Get 30 days of free Premium Số liệu 130 phiên giao dịch từ ngày 15/4/2022 tới ngày 19/10/2022 Ngày t Chỉ số VN-INDEX Ngày t 15/04/2022 18/04/2022 1432.60 20/07/2022 67 1194.14 19/04/2022 20/04/2022 1406.45 1384.72 21/07/2022 22/07/2022 68 69 1198.47 1194.76 21/04/2022 22/04/2022 25/04/2022 1370.21 1379.23 1310.92 25/07/2022 26/07/2022 27/07/2022 70 71 72 1188.50 1185.07 1191.04 26/04/2022 27/04/2022 1341.34 1353.77 28/07/2022 29/07/2022 73 74 1208.12 1206.33 28/04/2022 29/04/2022 04/05/2022 10 11 12 1350.99 1366.80 1348.68 01/08/2022 02/08/2022 03/08/2022 75 76 77 1231.35 1241.62 1249.76 Already Log in 1458.56 Premium? 19/07/2022 66 Chỉ số VN-INDEX 1178.33 Ngày t Chỉ số VN-INDEX Ngày t Chỉ số VN-INDEX 05/05/2022 06/05/2022 09/05/2022 13 14 15 1360.68 1329.26 1269.62 04/08/2022 05/08/2022 08/08/2022 78 79 80 1254.15 1252.74 1256.75 10/05/2022 16 11/05/2022 17 1293.56 1301.53 09/08/2022 10/08/2022 81 82 1258.85 1256.50 12/05/2022 13/05/2022 16/05/2022 18 19 20 1238.84 1182.77 1171.95 11/08/2022 12/08/2022 15/08/2022 83 84 85 1252.07 1262.33 1274.20 17/05/2022 18/05/2022 19/05/2022 20/05/2022 23/05/2022 24/05/2022 21 22 23 24 25 26 1228.37 1240.76 1241.64 1240.71 1218.81 1233.38 16/08/2022 17/08/2022 18/08/2022 19/08/2022 22/08/2022 23/08/2022 86 87 88 89 90 91 1274.69 1275.28 1273.66 1269.18 1260.43 1270.81 25/05/2022 26/05/2022 27 28 1268.43 1268.57 24/08/2022 25/08/2022 92 93 1277.16 1288.88 27/05/2022 30/05/2022 29 30 1285.45 1293.92 26/08/2022 29/08/2022 94 95 1282.57 1270.80 31/05/2022 01/06/2022 02/06/2022 31 32 33 1292.68 1299.52 1288.62 30/08/2022 31/08/2022 05/09/2022 96 97 98 1279.39 1280.51 1277.35 03/06/2022 34 06/06/2022 35 1287.98 1290.01 06/09/2022 99 07/09/2022 100 1277.40 1243.17 07/06/2022 36 1291.35 08/09/2022 101 1234.60 08/06/2022 37 09/06/2022 38 10/06/2022 39 1370.91 1370.80 1284.08 09/09/2022 102 12/09/2022 103 13/09/2022 104 1248.78 1249.62 1248.40 13/06/2022 40 14/06/2022 41 1227.04 1230.31 14/09/2022 105 15/09/2022 106 1240.77 1245.66 15/06/2022 42 16/06/2022 43 17/06/2022 44 1213.93 1236.63 1217.30 16/09/2022 107 19/09/2022 108 20/09/2022 109 1234.03 1205.43 1218.93 Ngày t Chỉ số VN-INDEX Ngày t Chỉ số VN-INDEX 20/06/2022 45 1180.40 21/09/2022 110 1210.55 21/06/2022 46 22/06/2022 47 1172.47 1169.27 22/09/2022 111 23/09/2022 112 1214.70 1203.28 23/06/2022 48 24/06/2022 49 1188.88 1185.48 26/09/2022 113 27/09/2022 114 1174.35 1166.64 27/06/2022 50 28/06/2022 51 29/06/2022 52 1202.82 1218.10 1218.09 28/09/2022 115 29/09/2022 116 30/09/2022 117 1143.62 1126.07 1132.11 30/06/2022 01/07/2022 04/07/2022 05/07/2022 06/07/2022 07/07/2022 53 54 55 56 57 58 1197.60 1198.90 1195.53 1181.29 1149.61 1166.48 03/10/2022 04/10/2022 05/10/2022 06/10/2022 07/10/2022 10/10/2022 118 119 120 121 122 123 1086.44 1078.14 1104.26 1074.52 1035.91 1042.48 08/07/2022 59 11/07/2022 60 1171.31 1155.29 11/10/2022 124 12/10/2022 125 1006.20 1034.81 12/07/2022 61 13/07/2022 62 1174.82 1173.92 13/10/2022 126 14/10/2022 127 1050.99 1061.85 14/07/2022 63 15/07/2022 64 18/07/2022 65 1182.17 1179.25 1176.49 17/10/2022 128 18/10/2022 129 19/10/2022 130 1051.58 1063.66 1060.70 Nhập số liệu dãy CHI_SO vào phần mềm Eview, lựa chọn điều kiện sau: This is a preview Do you want full access? Go Premium and unlock all 17 pages Access to all documents Get Unlimited Downloads Improve your grades Upload 2.1 Kiểm tra tính dừng số liệuyour documents to unlock Share  Kiểm tra đồ thị Vẽ đồ thị dãy CHI_SO: Trên cửa sổ Series: CHI_SO, chọn View/Graph/Basic Type/Line & Symbol Free Trial Get 30 days of free Premium Already Premium? Log in Các giá trị đồ thị tăng giảm theo thời gian nên vi phạm điều kiện tính dừng Tuy nhiên cách chưa thể khẳng định chuỗi số liệu chuỗi không dừng  Kiểm tra kiểm định Unit Root Test eview Sử dụng dãy số, chọn view, chọn Unit Root Tests/ Standard Unit Root Test Kiểm tra dạng Augmented Dickey-Fuller, test for unit root in level, kết quả: Có Prob = 0.2764 > 0.05 => chuỗi không dừng Tiếp tục kiểm tra bậc 1: Chọn Test for unit root in 1st difference Có Prob = 0.000 nên chuỗi số liệu có tính dừng bậc 2.2 Xác định dạng mơ hình Mơ hình có dạng ARIMA (p,d,q) p bậc tự hồi quy d bậc sai phân chuỗi thời gian khảo sát q bậc trung bình trượt Vì chuỗi số liệu có tính dừng bậc d = This is a preview Sau xác định p,q cách xét đồ thị hàm tự tương quan hàm tự tương quan Do you want full access? Go Premium and unlock all 17 pages riêng phần, bước sau:  Chọn dãy CHI_SO Access to all documents  Chọn view Get Unlimited Downloads  Chọn Correlogram Improve your grades Kết quả: Upload Share your documents to unlock Free Trial Get 30 days of free Premium Already Premium? Log in Tính khoảng giới hạn SACF SPACF = ±2n = ±2130 ±0.175 Từ đồ thị ta xác định được: p = 2; 19 q=2; 19 Lần lượt kết hợp giá trị p,d,q ta có mơ hình nhận dạng là: ARIMA(2,1,2), ARIMA(2, 1, 19), ARIMA(19, 1, 2), ARIMA(19, 1, 19)  Mơ hình ARIMA(2,1,2) Chọn Quick/Estimate Equation, sau gõ câu lệnh: d(CHI_SO) c ar(2) ma(2)  Mơ hình ARIMA(2,1,19) Chọn Quick/Estimate Equation, sau gõ câu lệnh: d(CHI_SO) c ar(2) ma(19)  Mơ hình ARIMA(19,1,2) This is a preview Chọn Quick/Estimate Equation, sau gõ câu lệnh: d(CHI_SO) c ar(19) ma(2) Do you want full access? Go Premium and unlock all 17 pages Access to all documents Get Unlimited Downloads Improve your grades Upload Share your documents to unlock Free Trial  Get 30 days of free Premium Mơ hình ARIMA(19,1,19) Chọn Quick/Estimate Equation, sau gõ câu lệnh: d(CHI_SO) c ar(19) ma(19) Already Premium? Log in Hệ số mơ hình ARIMA(2,1,2) ARIMA(19,1,19) khơng có ý nghĩa thống kê (P-value hệ số ước lượng mơ hình lớn 0.05) Vậy, loại mơ hình ARIMA(2,1,2) ARIMA(19,1,19) Các hệ số ước lượng ba mơ hình ARIMA(2,1,19), ARIMA(19,1,2) có ý nghĩa thống kê Từ kết chạy mơ hình, ta có bảng so sánh: ARIMA(2,1,19) ARIMA(19,1,2) Số biến có ý nghĩa Log likelihood AIC SBIC R2 hiệu chỉnh -570.4202 9.045987 9.135568 0.055534 -570.0520 9.040189 9.129769 0.63308 Căn vào tiêu chuẩn thơng tin, mơ hình tốt mơ hình ARIMA(19,1,2) Xét giá trị tự tương quan tương quan riêng phần mơ hình ARIMA(19,1,2): Vẽ đồ thị Correlogram (tương tự bước trên) Ta thấy giá trị tự tương quan tương quan riêng phần mơ hình ARIMA(19,1,2) nằm khoảng giới hạn dãy phần dư nhiễu trắng,nên mơ hình mơ hình đầy đủ, chấp nhận mơ hình ARIMA(19,1,2) 2.3 Dự báo VNindex mơ hình xây dựng Trên cửa sổ mơ hình ARIMA(19,1,2), chọn Forecast/ Series to forecast: CHI_SO/ Forecast sample: 10/20/2022 10/26/2022: This is a preview Do you want full access? Go Premium and unlock all 17 pages Access to all documents Get Unlimited Downloads Improve your grades Upload your documents to unlock Kết dự báo thể ởShare cửa sổ CHI_SOF Thời điểm Giá trị dự báo 20/10/2022 1057.360 Free Trial 21/10/2022 1060.735 Get 30 days of free Premium 24/10/2022 1059.398 25/10/2022 1061.544 26/10/2022 1062.445 Already Premium? Log in Giá trị Vnindex thực ngày 20/10/2022 1058,45 gần với giá trị dự báo theo phương pháp KẾT LUẬN Kết dự báo cho thấy giá trị dự báo xấp xỉ với giá trị thực tế điều chứng tỏ độ tin cậy mô hình dự báo cao Trong vài phiên giao dịch tác động yếu tố ngoại lai lớn nhà tâm lý nhà đầu tư, tác động thị trường chứng khốn khác, thơng tin thay đổi sách làm cho sai số dự báo tăng cao Do kết mơ hình mang tính chất tham khảo nhiều Tuy nhiên nói mơ hình ARIMA mơ hình tốt để dự báo ngắn hạn Bảng phân công nhiệm vụ đánh giá công việc Thành viên MSV Nhiệm vụ Nhận xét Đỗ Thị Uyên 11216834 Thu thập số liệu lựa chọn mơ hình Rất tích cực Lê Thị Huyền Trang 11216822 Thu thập số liệu lựa chọn mơ hình Tích cực Phạm Duy Tuấn 11216082 Làm Powerpoint trình bày; Thu thập số liệu Tích cực Ninh Huỳnh Tâm Trang 11216826 Ước lượng mơ hình tiến hành dự báo Rất tích cực Nguyễn Ngọc Tú 11216830 Ước lượng mơ hình tiến hành dự báo Rất tích cực Chu Hải Yến 11216838 Làm word; Phân tích Tích cực đánh giá kết dự báo (Nhóm trưởng)