Nâng cao hiệu quả hoạt động môi giới tại công ty cổ phần chứng khoán fpt

Chuyên đề tốt nghiệp LỜI CẢM ƠN Trong trình thực tập hoàn thiện chuyên đề với đề tài “Nâng cao hiệu hoạt động môi giới công ty cổ phần chứng khốn FPT "tơi nhận giúp đỡ nhiệt tình anh chị Công ty Tôi xin cám ơn giúp đỡ nhiệt tình thầy giáo khoa Tài để tơi hồn thành chun đề tốt nghiệp Song trình thực chuyên đề tốt nghiệp, kiến thức cịn nhiều hạn chế nên khơng tránh khỏi thiếu sót Tơi mong nhận ý kiến đóng góp thầy giáo để viết hồn Tơi xin chân thành cảm ơn! Hà Nội,Tháng năm 2011 SV: Nguyễn Khánh Linh Lớp: CKB_K10 Chuyên đề tốt nghiệp LỜI CAM ĐOAN Tôi tên là: Nguyễn Khánh Linh - sinh viên lớp CKB_K10 Tôi xin cam đoan Chuyên đề tự viết sở tham khảo tài liệu đơn vị thực tập, giáo trình, giảng thầy chun đề khóa trước Tơi khơng chép nguồn tài liệu Sinh viên thực SV: Nguyễn Khánh Linh Lớp: CKB_K10 Chuyên đề tốt nghiệp MỤC LỤC DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT LỜI NÓI ĐẦU .1 CHƯƠNG CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY CHỨNG KHỐN .3 1.1.HOẠT ĐỘNG MƠI GIỚI TẠI CƠNG TY CHỨNG KHỐN .3 1.1.1 Khái qt cơng ty chứng khốn 1.1.1.1Khái niệm đặc điểm cơng ty chứng khốn .3 1.1.1.2 Hoạt động cơng ty chứng khốn 1.1.2 Hoạt đông mơi giới cơng ty chứng khốn 12 1.1.2.1 Khái niệm Đặc điểm hoạt động mơi giới chứng khốn 12 1.1.2.2 Phân loại môi giới 13 1.1.2.3 Vai trị hoạt động mơi giới chứng khốn 14 1.1.2.4 Quy trình hoạt động chứng khoán .16 1.2 Hiệu hoạt động mơi giới chứng khốn 18 1.2.1 Các tiêu đánh giá hiệu hoạt động môi giới .18 1.2.2 Nhân tố ảnh hưởng đến hiệu hoạt động môi giới 20 1.2.2.1 Nhân tố chủ quan .20 1.2.2.1.Các nhân tố khách quan 22 CHƯƠNG II: THỰC TRẠNG HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN FPT 24 2.1 KHÁI QUÁT VỀ CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN FPT 24 2.1.1 Lịch sử hoạt động Công ty 24 2.1.1.1.Những kiện quan trọng: 24 2.1.1.2 Quá trình phát triển 25 2.1.2 Cơ cấu tổ chức .26 2.1 Sơ đồ cấu tổ chức 27 2.1.3 Các dịch vụ chính: 28 SV: Nguyễn Khánh Linh Lớp: CKB_K10 Chuyên đề tốt nghiệp 2.1.4.Kêt kinh doanh năm 2010 .35 2 Thực trạng hoạt động môi giới công ty FPTS 37 2.2.1 Quy trình giao dịch FPTS 37 2.2.2 Các loại hình mơi giới FPTS 39 2.2.3 Kết hoạt động môi giới FPTS 40 2.3 Đánh giá thực trạng hiệu hoạt động mơi giới cơng ty Chứng khốn FPTS 44 2.3.1 Thành tựu đạt 44 2.3.2 Hạn chế nguyên nhân 46 2.3.2.1 Hạn chế 46 2.3.2.2 Nguyên nhân 46 CHƯƠNG GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI TẠI CÔNG TY CHỨNG KHOÁN FPT 49 3.1 Định hướng phát triển công ty thời gian tới 49 3.2 Giải pháp nâng cao hiệu hoạt động môi giới cơng ty chứng khốn FPT 50 3.2.1 Xây dựng chiến lược tìm kiếm khách hàng 50 3.2.2 Nâng cao chất lượng dich vụ môi giới .53 3.2.3 Đẩy mạnh công tác đào tạo nguồn nhân lực 54 3.2.4 Từng bước nâng cấp sở vật chất - kỹ thuật 55 3.2.5 Tạo môi trường làm việc lành mạnh 55 3.2.6 Tạo hứng thú công việc 57 3.3 KIẾN NGHỊ 57 KẾT LUẬN 59 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 60 SV: Nguyễn Khánh Linh Lớp: CKB_K10 Chuyên đề tốt nghiệp DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT FPTS : Cơng ty cổ phần chứng khốn FPT NDT : Nhà đầu tư TTCK : Thị trường chứng khốn DN : Doanh nghiệp CTCK : Cơng ty chứng khốn GDCK : Giao dịch chứng khốn CP : Chính phủ UBCKNN : Ủy ban chứng khoan nhà nước NHTM : Ngân hàng thương mại TNHH : Trách nhiệm hữu hạn SV: Nguyễn Khánh Linh Lớp: CKB_K10 Chuyên đề tốt nghiệp DANH MỤC SƠ ĐỒ BẢNG BIỂU Bảng 1.1: Điều kiện vốn .5 Sơ đồ 1.2 Quy trình mơi giới 18 Bảng 2.2 Báo cáo kết kinh doanh 35 Bảng 2.3 Chỉ tiêu đánh giá hoạt động kinh doanh công ty .36 Sơ đồ 2.4 đăng ký mở tài khoản 37 Bảng 2.5 Biểu phí giao dịch 38 Bảng 2.6 Mơi giới chứng khốn chưa niêm yết .38 Bảng 2.7 Top 10 thị phần giá trị giao dịch môi giới cổ phiếu chứng quỹ năm 2010 HOSE 40 Bảng 2.8: Top 10 thị phần môi giới cổ phiếu & chứng quỹ HNX năm 2010 41 Biểu đồ 2.9 Tống số Tài khoản khách hàng 42 Bảng 2.10 Bảng doanh thu môi giới qua năm 42 Biểu đồ 2.11 Doanh thu môi giới qua năm 43 Bảng 2.12 Cơ cấu doanh thu công ty 44 Bảng 2.13 Chỉ tiêu đánh giá hoạt động môi giới qua năm .44 Bảng 2.14 Doanh thu môi giới công ty khác 46 Bảng 2.15: Tỷ trọng giá trị giao dịch FPTS 2010 .46 Bảng 3.1Chỉ tiêu hoạt động công ty năm 2011 49 SV: Nguyễn Khánh Linh Lớp: CKB_K10 Chuyên đề tốt nghiệp LỜI NÓI ĐẦU TTCK định chế tài khơng thể thiếu đời sống kinh tế nước theo chế thị trường nước phát triển cần hút nguồn vốn dài hạn cho kinh tế quốc dân Nhận thức rõ tầm quan trọng TTCK kinh tế, Chính phủ Việt Nam tâm phát triển TTCK quy mô chất lượng hoạt động nhằm tạo kênh huy động vốn trung dài hạn cho đầu tư phát triển, góp phần phát triển thị trường tài Việt Nam Chính sôi động TTCK năm gần kéo theo đời hàng loạt CTCK phát triển hoạt động môi giới chứng khốn Mơi giới hoạt động quan trọng Công ty chứng khốn Nó có ảnh hưởng lớn tới q trình hình thành phát triển Thị trường chứng khốn nói chung Cơng ty chứng khốn nói riêng Mơi giới chứng khốn khơng đem lại lợi ích cho nhà đầu tư, cho thân Cơng ty chứng khốn mà cịn mang lại lợi ích cho phát triển Thị trường chứng khoán Sau nhiều năm chuẩn bị chờ đợi , ngày 11-7-1998 Chính phủ ký Nghị định số 48/CP ban hành chứng khoán TTCK thức khai sinh cho Thị trường chứng khốn Việt Nam đời Cùng ngày, Chính phủ ký định thành lập Trung tâm Giao dịch Chứng khoán đặt TP.HCM Hà Nội Việc chuẩn bị cho TTCKVN thực Uỷ Ban Chứng khoán Việt Nam đời Nghị định 75/CP ngày 28-11-1996 Trung tâm Giao dịch Chứng khoán TP.HCM (TTGDCK TP.HCM) thành lập theo Quyết định số 127/1998/QĐ-TTg ngày 11-7-1998 thức vào hoạt động thực phiên giao dịch vào ngày 28-7-2000 Trung tâm Giao dịch chứng khốn (TTGDCK) Hà Nội thức chào đời vào ngày 8/3/2005 Khác với TTGDCK TP.HCM (vốn nơi niêm yết giao dịch chứng khốn cơng ty lớn), TTGDCK Hà Nội “sân chơi” cho DN nhỏ vừa (với vốn điều lệ từ đến 30 tỷ đồng) Hiện nay, thị trường bắt đầu hoạt động 10 năm Các công ty chứng khoán thành lập để đáp ứng nhu cầu thị trường Cho đến nước có 200 cơng ty chứng khốn hoạt động nhằm phục vụ cho nhu cầu thị trường SV: Nguyễn Khánh Linh Lớp: CKB_K10 Chuyên đề tốt nghiệp Cơng ty cổ phần chứng khốn FPT (tên viết tắt FPTS) thành viên Tập đoàn FPT - cấp phép thành lập hoạt động theo Giấy phép Ủy ban Chứng khoán Nhà nước cấp ngày 13/7/2007, với nghiệp vụ kinh doanh: Mơi giới chứng khốn; Tự doanh chứng khoán; Tư vấn đầu tư chứng khoán; Lưu ký chứng khoán Bảo lãnh phát hành chứng khoán FPTS mong muốn trở thành định chế tài hùng mạnh, nỗ lực xây dựng đội ngũ cán lực công nghệ, mang lại sản phẩm dịch vụ chất lượng cao cho khách hàng sống đầy đủ vật chất, phong phú tinh thần cho thành viên Trong trình thực tập Cơng ty chứng khốn FPT dựa tìm hiểu hoạt động mơi giới chứng khốn Cơng ty hoạt động mơi giới thị trường chứng khoán, em chọn đề tài : “Nâng cao hiệu hoạt động môi giới cơng ty cổ phần chứng khốn FPT” Các nội dung sau trình bày chuyên đề Chương 1: Cơ sở lý luận hiệu hoạt động môi giới chứng khoán Chương : Thực trạng hiệu hoạt động mơi giới cơng ty chứng khốn FPT Chương 3: Giải pháp nâng cao hiệu hoạt động mơi giới cơng ty chứng khốn FPT SV: Nguyễn Khánh Linh Lớp: CKB_K10 Chuyên đề tốt nghiệp CHƯƠNG CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY CHỨNG KHỐN 1.1.HOẠT ĐỘNG MƠI GIỚI TẠI CƠNG TY CHỨNG KHỐN 1.1.1 Khái qt cơng ty chứng khốn 1.1.1.1Khái niệm đặc điểm cơng ty chứng khốn -Khái niệm Ngun tắc trung gian nguyên tắc hoạt động TTCK.Theo nguyên tắc này, hoạt động diễn TTCK tập trung phải thông qua tổ chức trung gian, cơng ty chứng khốn Cơng ty chứng khốn định chế tài trung gian chuyên kinh doanh chứng khoán, đơn vị có tư cách pháp nhân, có vốn riêng hạch toán độc lập.Tại Viêt Nam, theo qui chế tổ chức hoạt động cơng ty chứng khốn qui định: “Cơng ty chứng khốn cơng ty cổ phần công ty TNHH thành lập hợp pháp Việt Nam, UBCKNN cấp giấy phép thực loại hình kinh doanh chứng khốn” -Phân loại: Căn vào mơ hình tổ chức kinh doanh chứng khốn, phân chia cơng ty chứng khốn thành mơ hình sau: Cơng ty chứng khốn đa năng: loại hình CTCK thực tất nghiệp vụ kinh doanh chứng khoán, kinh doanh tiền tệ dịch vụ tài khác Đây mơ hình mà NHTM hoạt động với tư cách vừa chủ thể kinh doanh chứng khoán, vừa chủ thể kinh doanh tiền tệ Có hai loại cơng ty đa năng: + Công ty đa phần: Ở đây, NHTM muốn kinh doanh chứng khoán phải thành lập công ty kinh doanh độc lập hoạt động tách rời với kinh doanh tiền tệ + Công ty đa tồn phần: ngân hàng trực tiếp kình doanh chứng khoán, kinh doanh bảo hiểm kinh doanh tiền tệ dịch vụ khác SV: Nguyễn Khánh Linh Lớp: CKB_K10 Chuyên đề tốt nghiệp Công ty chứng khốn chun doanh: Theo mơ hình này, hình hoạt động kinh doanh chứng khoán CTCK độc lập, chun mơn hóa lĩnh vực chứng khốn đảm nhận, Ngân Hàng không tham gia vào kinh doanh chứng khốn Mơ hình áp dụng phổ biến nhiều nước Mỹ, Nhật, Hàn Quốc, Cannada… Nếu vào việc thực nghiệp vụ thị trường chứng khốn, phân chia CTCK thành loại sau: - Cơng ty mơi giới chứng khốn: CTCK thực việc trung gian mua bán chứng khoán cho khách hàng để hưởng hoa hồng - Cơng ty bảo lãnh phát hành chứng khốn: CTCK có lĩnh vực hoạt động chủ yếu thực nghiệp vụ bảo lãnh để hưởng phí chênh lệch giá - Cơng ty kinh doanh chứng khốn: CTCK chủ yếu thức nghiệp vụ tự doanh CTCK tự bỏ vốn đầu tư chứng khoán tự chịu trách nhiệm kết kình doanh - Cơng ty trái phiếu: CTCK chuyên mua bán loại trái phiếu - Cơng ty chứng khốn khơng tập trung: CTCK hoạt động chủ yếu thị trường OTC, họ đóng vai trị nhà tạo lập thị trường -Đặc điểm cơng ty chứng khốn: Thứ nhất: Cơng ty chứng khốn tổ chức kinh doanh có điều kiện Là pháp nhân hoạt động thị trường tài chính, để thành lập cơng ty chứng khốn phải đủ điều kiện sau + Điều kiện vốn: CTCK phải có mức vốn điều lệ tối thiểu vốn pháp định Vốn pháp định thường quy định cụ thể cho loại hình nghiệp vụ SV: Nguyễn Khánh Linh Lớp: CKB_K10