Giai phap nang cao hieu qua tham dinh du an dau 150141

Luận văn tốt nghiệp Khoa ngân hàng Tài Lời nói đầu Trong trình công nghiệp hoá, đại hoá đất nớc, hàng loạt dự án đầu t đợc hình thành, nguồn lực kinh tế hạn hẹp Để lựa chọn dự án đầu t phù hợp, có hiệu quả, thẩm định dự án đầu t vấn đề cần thiết hết Đầu t theo dự án phơng thức đầu t đợc đánh giá có hiệu Dự án điều kiện, tiền đề đổi phát triển Để dự án mang lại hiệu thực sự, cần phải thẩm định xác khía cạnh dự án mặt: pháp lý, thị trờng, tài chính, kü tht, tỉ chøc qu¶n lý kinh tÕ x· héi Bởi vậy, nghiên cứu vấn đề "thẩm định dự án đầu t" thu hút quan tâm nhà đầu t, chủ dự án nh nhà quản lý Cùng với tăng cờng quản trị nguồn vốn, ngân hàng ngày quan tâm đến quản trị danh mục tài sản Trong trình thực tập taị ngân hàng Ngoại thơng Hà nội, ngời viết nhận thấy vấn đề nhiều tồn cần tập trung phân tích Đợc khuyến khích thầy giáo hớng dẫn, em đà mạnh dạn chọn đề tài "Giải pháp nâng cao hiệu thẩm định dự án đầu t Ngân hàng Ngoại thơng Hà nội" làm nội dung luận văn tốt nghiệp Luận văn gồm ba chơng: Phạm Bá Trung D lớp ngân hàng 41 Luận văn tốt nghiệp Khoa ngân hàng Tài Chơng I : Phơng pháp luận thẩm định dự án đầu t ngân hàng thơng mại Chơng II : Thực trạng công tác thẩm định dự án đầu t ngân hàng Ngoại thơng Hà Nội Chơng III : Giải pháp khuyến nghị nâng cao hiệu công tác thẩm định dự án đầu t ngân hàng Ngoại thơng Hà nội Em xin chân thành cảm ơn Thầy giáo hớng dẫn TS Đào Hùng, cán phòng Tín dụng Tổng hợp Chi nhánh Ngân hàng Ngoại Thơng Hà Nội thầy cô giáo Khoa đà tận tình giúp đỡ em hoàn thành luận văn Sinh viên: Phạm Bá Trung Phạm Bá Trung D lớp ngân hàng 41 Luận văn tốt nghiệp Khoa ngân hàng Tài Chơng I: phơng pháp luận thẩm định dự án Đầu t ngân hàng thơng mại I Những vấn đề chung tín dụng ngân hàng thẩm định dự án đầu t Tín dụng ngân hàng 1.1 Ngân hàng tín dụng ngân hàng Ngân hàng thơng mại (NHTM) hƯ thèng tỉ chøc kinh doanh tiỊn tƯ víi nhiƯm vụ chủ yếu thờng xuyên nhận tiền gửi khách hàng dới hình thức khác nhau, với trách nhiệm hoàn trả sử dụng số tiền cho vay, chiết khấu, làm phơng tiện toán,nhằm thu lợi nhuận Ngân hàng có hoạt động bản: Huy động vốn với trách nhiệm hoàn trả: Ngân hàng thực huy động vốn từ chủ thể có vốn tạm thời nhàn rỗi Bao gồm nhận tiền gửi toán, tiền gửi tiết kiệm, tiền gửi kì hạn, Trung gian to¸n cho nỊn kinh tÕ: Thùc dịch vụ nh chuyển tiền, toán chứng từ, bảo lÃnh, đại lí, mở tài khoản, Cho vay (tín dụng ngân hàng): Ngân hàng sử dụng nguồn vốn huy động đợc đem cho vay kinh tế để thu lợi nhuận Tín dụng ngân hàng việc ngân hàng thoả thuận nhờng quyền sử dụng vốn cho khách hàng theo điêù kiện thu hồi vốn kèm theo lÃi Phạm Bá Trung D lớp ngân hàng 41 Luận văn tốt nghiệp Khoa ngân hàng Tài Trong khoản mục thuộc tài sản cã, nghiƯp vơ tÝn dơng cã tû träng lín nhÊt, khoảng 70%, nghiệp vụ sinh lời chủ yếu ngân hàng Nếu vào kỳ hạn, phân loại nghiệp vụ tín dụng ngắn hạn (dới năm), trung hạn (từ đến 3,5 năm) dài hạn (trên 3,5,10 năm) tuỳ nớc Nếu vào mục đích sử dụng vốn vay, phân thành: - Cho vay tiêu dùng: phục vụ mục đích chi trả khoản tiêu dùng - Cho vay s¶n xt kinh doanh: Nh»m bỉ sung ngn vèn phơc vơ s¶n xt kinh doanh cđa doanh nghiƯp - Cho vay toán, chi trả: phục vụ mục đích giao dịch, toán ngời vay Nếu xét theo thời hạn nghiệp vụ tín dụng NHTM chủ yếu cho vay ngắn hạn (dới 12 tháng) Chính loại vay giúp cho NHTM giữ đợc khả toán, thích ứng với kết cấu khoản mục bên tài sản nợ Tuy nhiên ngân hàng kinh doanh tổng hợp, NHTM lớn, tỷ trọng loại tiền gửi dài hạn tăng lên ngân hàng mở rộng khoản trung dài hạn cho kinh tế Tín dụng trung dài hạn bao gồm cho vay kinh doanh kỳ hạn, cho vay luân chuyển, cho vay theo dự án dài hạn Tín dụng trung dài hạn phục vụ tài trợ cho nhu cầu đầu t trung dài hạn, nh mua thiết bị, xây dựng công trình, xây dựng tài sản cố định đợc dự tính mang lại thu nhập tơng lai Phạm Bá Trung D lớp ngân hàng 41 Luận văn tốt nghiệp Khoa ngân hàng Tài Nhu cầu vốn dài hạn để thực dự án, hình thành tài sản cố định nhu cầu khách quan cần thiết doanh nghiệp hay kinh tế nào, động lực cho phát triển lâu dài Đối với Việt Nam, kinh tế phát triển, nhu cầu đầu t phát triển lớn nhng trung gian tài khác nh bảo hiểm, thị trờng chứng khoán, công ty tài nhỏ bé cha định hình vai trò tài trợ dài hạn ngân hàng thơng mại lại trở nên đặc biệt quan trọng 1.2 Rủi ro tín dụng dài hạn Tại ngân hàng cố gắng giành lấy đáp ứng nhu cầu vay trung dài hạn? Câu trả lời khoản cho vay dài hạn mang lại lÃi suất hấp dẫn nhiều so với khoản vay ngắn hạn, giá trị khoản vay dài hạn lớn Các khoản vay đợc ngân hàng xét duyệt sở kế hoạch trả nợ gốc lÃi, chủ yếu dựa vào dòng thu nhËp t¬ng lai cđa doanh nghiƯp Tuy vËy, thời hạn dài nên đà đặt ngân hàng trớc sức ép biến động bất lợi kế hoạch thu nợ Đó biến động lÃi suất, thị trờng, công nghệ, thất bại dự án, việc khả toán hay đơn giản ý định không tốt ngời vay khoản vay đó,.v.v Thông thờng, khoản vay đợc đảm bảo tài sản cố định thuộc sở hữu ngời vay, nhng nhờ mà ngân hàng hoàn toàn yên tâm Phạm Bá Trung D lớp ngân hàng 41 Luận văn tốt nghiệp Khoa ngân hàng Tài Trong khoản cho vay dài hạn cho vay theo dự án loại phổ biến nhÊt nhng cịng cã rđi ro cao nhÊt Do rđi ro cao nh nên lÃi suất chúng cao kèm theo nhng điều kiện vay vốn ngặt nghèo Dự án đầu t thẩm định dự án đầu t 2.1 Dự án đầu t 2.1.1 Hoạt động đầu t Đối với kinh tế, hoạt động đầu t nhằm tạo trì hoạt động sở vật chất kỹ thuật kinh tế Còn sở sản xuất, kinh doanh, dịch vụ, đầu t hoạt động quan trọng nhằm tăng thêm sở vật chất kỹ thuật mới, cải thiện hoạt động sở vật chất có, tạo điều kiện cho doanh nghiệp phát triển sản xuất kinh doanh Việc tiến hành công đầu t đòi hỏi phải có chuẩn bị cách cẩn thận nghiêm túc để đánh giá hết đợc tầm quan trọng hoạt động đầu t, đặc điểm phức tạp mặt kỹ thuật, hậu hiệu tài chính, kinh tế xà hội Sự chuẩn bị đợc thể việc soạn thảo dự án đầu t Nh vậy, công đầu t phải đợc thực theo dự án mong đạt hiệu mong muốn 2.1.2 Khái niệm dự án đầu t Dự án đầu t đợc xem xét nhiều giác độ: Về chất, dự án đầu t tập hợp đề xuất việc bỏ vốn để xây dựng mới, mở rộng đại hoá tài sản cố định nhằm đạt đợc tăng trởng số lợng nâng cao chất lợng sản phẩm khoảng thời gian xác định Phạm Bá Trung D lớp ngân hàng 41 Luận văn tốt nghiệp Khoa ngân hàng Tài Về mặt hình thức, dự án đầu t tập hồ sơ tài liệu trình bày cách chi tiết có hệ thống hoạt động chi phí theo kế hoạch để đạt đợc kết thực đợc mục tiêu định tơng lai 2.2 Thẩm định dự án đầu t 2.2.1 Khái niệm Các dự án đầu t đợc soạn xong dù đợc nghiên cứu tính toán kỹ qua bớc khởi đầu Để đánh giá tính hợp lý, tính hiệu quả, tính khả thi dự án định dự án có đợc thực hay có trình xem xét kiểm tra, đánh giá cách độc lập tách biệt với trình soạn thảo dự án Quá trình gọi thẩm định dự án Thẩm định dự án đầu t việc tổ chức xem xét cách khách quan, khoa học toàn diện nội dung có ảnh hởng tới công đầu t để định đầu t cho phép đầu t 2.2.2 Sự cần thiết công tác thẩm định dự án đầu t Một đặc điểm dự án đầu t thể khoản vốn lớn đợc bỏ khoảng thời gian dài với rủi ro lớn Một dự án đầu t đợc thực liên quan tới quyền lợi nhiều đối tợng rủi ro đà đặt công tác thẩm định tầm quan trọng 2.2.2.1 Đối với ngân hàng Một phận quan trọng hoạt động cho vay ngân hàng cho vay dự án đầu t ViƯc xem xÐt tríc cho vay ®èi víi dự án đầu t thể quan trọng bật so với Phạm Bá Trung D lớp ngân hàng 41 Luận văn tốt nghiệp Khoa ngân hàng Tài hình thức thẩm định tín dụng khác Nh đà nói dự án đầu t đợc thẩm định nhiều đối tợng khác với quan điểm mục tiêu không giống Chủ đầu t thờng mong muốn có đợc dự án đầu t có hiệu quả, đem lại thu nhập tối đa cho Còn ngân hàng với t cách nhà tài trợ họ có mục đích riêng Trớc tiên quan trọng : Lựa chọn dự án vay Để cho vay đợc dự án phải đảm bảo: Thứ có hiệu quả, nghĩa đảm bảo điều kiện để thực đầu t, có khả tạo lợi ích tài chính, lợi ích kinh tế, lợi ích xà hội; thứ hai phải đảm bảo khả trả nợ gốc lÃi hạn, có khả quản lý đợc rủi ro xảy trình đầu t vận hành dự án Thực tế, khả trả nợ đích thực dự án mối quan tâm hàng đầu cán thẩm định (cán tín dụng) ngân hàng cho dù điều có liên hệ trực tiếp với tính hiệu dự án Ngoài việc thẩm định DAĐT góp phần làm cho ngân hàng thực đợc sách tín dụng về: Cơ cấu vốn đầu t, lựa chọn mở rộng khách hàng Ngân hàng t vấn cho doanh nghiệp, quan nhà nớc hớng, qui mô, cấu đầu t, nguồn vốn đầu t kế hoạch đầu t hợp lý Các thẩm định viên chịu trách nhiệm phân tích, đánh giá dự án xin vay vốn Để ngân hàng có đợc khoản cho vay tốt thẩm định viên phải trả lời đợc thoả đáng câu hỏi sau: Khách hàng xin vay có đáng tin cậy không? Phạm Bá Trung D lớp ngân hàng 41 Luận văn tốt nghiệp Khoa ngân hàng Tài Ngân hàng nên cho vay ngời mà họ cảm thấy tin tởng, ngời cán thẩm định có trách nhiệm đánh giá tin cậy khách hàng qua khía cạnh: Trách nhiệm Khách hàng có mục tiêu xin vay rõ ràng có kế hoạch trả nợ nghiêm túc không? Nếu mục đích xin vay vốn khách hàng cán thẩm định phải trực tiếp điều tra Khi mục tiêu vay đà đợc làm rõ việc đối chiếu xem có phù hợp với quy định luật pháp sách cho vay ngân hàng không? Sự trung thực, mục đích vay sử dụng vốn nghiêm túc, kế hoạch trả nợ rõ ràng tạo nên tính trách nhiệm ngời vay khoản vay Nếu cán thẩm định thấy khách hµng nµy thiÕu sù trung thùc trong cam kÕt sử dụng vốn thiếu nghiêm túc kế hoạch trả nợ khoản vay không đợc duyệt, cho vay trở thành khoản nợ khó đòi Năng lực Cán thẩm định phải biết đợc chắn ngời xin vay có đủ lực pháp luật dân sự, lực hành vi dân sự, đủ lực vay vốn có đủ t cách pháp lý kí kết hợp đồng vay vốn Hiệu Liệu ngời xin vay có phải ngời biết sử dụng tốt đồng vốn ngời quản lý tốt kế hoạch kinh doanh mình? Bằng cách phân tích báo cáo tài đơn vị xin vay, cán thẩm định biết đợc tình hình làm ăn khả trả nợ nh tính minh bạch tài đơn vị vay vốn Đây yếu tố quan trọng tạo nên tin Phạm Bá Trung D lớp ngân hàng 41 Luận văn tốt nghiệp Khoa ngân hàng Tài cậy mắt cán thẩm định, điều tạo an toàn cho khoản cho vay ngân hàng Ngân hàng liệu có đầy đủ quyền với tài sản thu nhập ngời vay trờng hợp khoản vay có vấn đề liệu ngân hàng thu hồi vốn nhanh chóng với rủi ro chi phí thấp đợc không? Đây điều kiện bắt buộc, điều kiện cần hợp đồng vay vốn Bảo đảm tiền vay quy định nhằm bảo vệ ngân hàng tránh khỏi nhng rủi ro trình khách hàng sử dụng vốn mà có xảy vấn đề làm cho ngân hàng không thu hồi thu hồi không đủ vốn Có hai vấn đề đòi hỏi giải ngời cán thẩm định: Đánh giá tài sản chấp Đánh giá giá trị tài sản đem chấp, giá trị khoản phải thu, mức độ rủi ro, đánh giá đợc biến động giá trị, mức độ hao mòn, nh vấn đề liên quan nh bảo hiểm cho tài sản chấp, Đảm bảo cho với khả không hoàn đợc trả vốn vay khách hàng giá trị tài sản chấp đem bán giúp ngân hàng thu đủ khoản tiền đà cho vay Quyền ngân hàng thu nhập hay tài sản khách hàng đem chấp Trên thực tế có không trờng hợp khoản vay có tài sản chấp trả nợ đợc ngân hàng lại gặp khó khăn việc phát mại tài sản chấp Cán thẩm định phải xác định rõ ràng tài sản chấp không thuộc diện tranh chấp, kiện tụng, khoản phải Phạm Bá Trung D lớp ngân hàng 41