Các nhân tố ảnh hưởng đến hệ số an toàn vốn tại các ngân hàng thương mại việt nam

i MỤC LỤC LỜI CAM ĐOAN ii LỜI CẢM ƠN iv TÓM TẮT LUẬN VĂN v ABSTRACT vi DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT xii DANH MỤC BẢNG BIỂU xiii DANH MỤC HÌNH VẼ SƠ ĐỒ xiv CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI 1.1 Tính cấp thiết đề tài 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.5 Phương pháp nghiên cứu 1.6 Đóng góp nghiên cứu 1.7 Kết cấu luận văn TÓM TẮT CHƯƠNG CHƯƠNG 2: TỔNG QUAN VỀ HỆ SỐ AN TOÀN VỐN CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VÀ CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG 2.1 Lý thuyết hệ số an toàn vốn các ngân hàng thương mại 2.1.1 Khái niệm hệ số an toàn vốn ngân hàng thương mại .9 2.1.2 Ý nghĩa hệ số an toàn vốn 10 2.1.3 Cách thức đo lường hệ số an toàn vốn 11 2.1.3.1 Theo hệ số Basel I 11 ii 2.1.3.2 Theo hệ số Basel II .11 2.1.3.3 Theo hệ số Basel III 12 2.2 Các nhân tố ảnh hưởng đến hệ số an toàn vốn ngân hàng thương mại 15 2.2.1 Các nhân tố thuộc ngân hàng 15 2.2.1.1 Quy mô tài sản ngân hàng 15 2.2.1.2 Tỷ suất sinh lời 16 2.2.1.3 Chi phí hoạt động .16 2.2.1.4 Tính khoản 17 2.2.1.5 Hoạt động cho vay 18 2.2.1.6 Tỷ lệ dự phịng rủi ro tín dụng 18 2.2.1.7 Tỷ lệ nợ xấu .19 2.2.1.8 Hệ số địn bẩy tài 19 2.2.2 Các nhân tố vĩ mô 19 2.2.2.1 Tốc độ tăng trưởng kinh tế 19 2.2.2.2 Tỷ lệ lạm phát 20 2.3 Lược khảo số nghiên cứu trước có liên quan 20 2.3.1 Các nghiên cứu nước .20 2.3.2 Các nghiên cứu nước .21 2.3.3 Khoảng trống nghiên cứu 26 TÓM TẮT CHƯƠNG 28 CHƯƠNG 3: MÔ HÌNH VÀ PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU .29 3.1 Phương pháp nghiên cứu .29 3.1.1 Thiết kế nghiên cứu 30 iii 3.1.2 Thu thập xử lý số liệu 31 3.1.2.1 Mẫu nghiên cứu 31 3.1.2.2 Phương pháp thu thập xử lý số liệu .31 3.1.3 Phương pháp xử lý số liệu .31 3.1.3.1 Thống kê mô tả liệu .31 3.1.3.2 Lựa chọn mơ hình hồi quy phù hợp Pooled OLS, FEM REM 31 3.1.3.3 Phương pháp kiểm định hệ số hồi quy phù hợp mơ hình 32 3.1.3.4 Kiểm định khắc phục khuyết tật mơ hình 33 3.2 Mơ hình giả thuyết nghiên cứu 33 3.2.1 Mơ hình nghiên cứu 33 3.2.2 Giả thuyết nghiên cứu .38 3.2.2.1 Đối với quy mô ngân hàng 38 3.2.2.2 Đối với tỷ suất lợi nhuận 38 3.2.2.3 Đối với hiệu quản lý chi phí .38 3.2.2.4 Đối với tỷ lệ khoản 39 3.2.2.5 Đối với tỷ lệ dự phịng rủi ro tín dụng 39 3.2.2.6 Đối với tỷ lệ đòn bẩy tài 40 3.2.2.7 Đối với tốc độ tăng trưởng kinh tế 40 3.2.2.8 Đối với tỷ lệ lạm phát 41 TÓM TẮT CHƯƠNG 42 CHƯƠNG 4: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU VÀ THẢO LUẬN .43 4.1 Tổng quan hệ số an toàn vốn ngân hàng thương mại Việt Nam iv giai đoạn 2011-2021 43 4.2 Thống kê mô tả mẫu nghiên cứu xem xét tương quan biến độc lập mơ hình 44 4.2.1 Thống kê mô tả mẫu nghiên cứu .44 4.2.2 Sự tương quan biến độc lập 46 4.3 Kết mơ hình hồi quy 47 4.3.1 So sánh phù hợp mô hình tác động cố định (FEM) mơ hình tác động ngẫu nhiên (REM) 49 4.3.2 Kiểm định khuyết tật mô hình tác động ngẫu nhiên REM 49 4.3.2.1 Kiểm định tượng đa cộng tuyến 49 4.3.2.2 Kiểm định tượng phương sai thay đổi .50 4.3.2.3 Kiểm định tượng tự tương quan 51 4.3.2.4 Tổng hợp kết mơ hình tác động ngẫu nhiên REM 51 4.4 Thảo luận kết nghiên cứu kết luận giả thuyết thống kê 53 TÓM TẮT CHƯƠNG 57 CHƯƠNG 5: KẾT LUẬN VÀ HÀM Ý CHÍNH SÁCH .58 5.1 Kết luận 58 5.2 Hàm ý sách 59 5.2.1 Chính sách quản lý hệ số an tồn vốn NHTM Việt Nam .59 5.2.2 Nâng cao chất lượng tín dụng 59 5.2.3 Tăng tài sản có tính khoản .60 5.3 Hạn chế hướng nghiên cứu 61 5.3.1 Hạn chế nghiên cứu 61 5.3.2 Hướng nghiên cứu mở rộng 61 v TÀI LIỆU THAM KHẢO .i PHỤ LỤC 1: DỮ LIỆU CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM GIAI ĐOẠN 2012 – 2021 iii PHỤ LỤC 2: KẾT QUẢ TÍNH TỐN TỪ PHẦN MỀM THỐNG KÊ STATA 14.0 x vi DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT Từ viết tắt Nguyên nghĩa CAR Hệ số an tồn vốn FEM Mơ hình hồi quy tác động cố định NHNN Ngân hàng Nhà nước NHTM Ngân hàng thương mại Pooled OLS QĐ REM TT Mơ hình hồi quy bình phương nhỏ Quyết định Mơ hình hồi quy tác động ngẫu nhiên Thơng tư vii DANH MỤC BẢNG BIỂU Bảng 2.1: Bảng tổng hợp cách đo lường hệ số an toàn vốn theo phiên Basel 13 Bảng 2.2: Tóm tắt nghiên cứu liên quan 23 Bảng 3.1: Mô tả đo lường biến mơ hình nghiên cứu Error! Bookmark not defined Bảng 4.1: Kết thống kê mô tả mẫu nghiên cứu 44 Bảng 4.2: Ma trận hệ số tương quan biến độc lập mơ hình .47 Bảng 4.3: Tổng hợp kết hồi quy Pooled OLS, FEM REM 48 Bảng 4.4: Kết kiểm định phù hợp mơ hình FEM REM 49 Bảng 4.5: Kết kiểm định tượng đa cộng tuyến mơ hình tác động ngẫu nhiên REM 50 Bảng 4.6: Kết kiểm định tượng phương sai thay đổi mơ hình tác động ngẫu nhiên REM .51 Bảng 4.7: Kết kiểm định tượng tự tương quan 51 Bảng 4.8: Kết ước lượng mơ hình tác động ngầu nhiên REM 52 Bảng 4.9: Kết nghiên cứu theo giả thuyết thống kê 53 viii DANH MỤC HÌNH VẼ SƠ ĐỒ Hình 3.1: Quy trình nghiên cứu .29 Hình 4.1: Biểu đồ thể hệ số CAR NHTM Việt Nam giai đoạn 2012 – 2021 43 CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI 1.1 Tính cấp thiết đề tài Hệ số an toàn vốn sử dụng số để ngân hàng nhà đầu a a a tư nhận biết mức độ rủi ro ngân hàng Với mục đích tăng tính hiệu a a ổn định hệ thống Ngân hàng thương mại, hệ số an toàn vốn a sử dụng thước đo báo hiệu a a cho người gửi tiền trước rủi ro ngân hàng Thông qua hệ số an tồn vốn, nhà đầu tư a a a xác định khả ngân hàng việc thực toán a a khoản nợ có thời hạn bảo đảm rủi ro Trong thực tế, bảo đảm a a tỷ lệ an tồn vốn ngân hàng có khả bảo vệ bảo vệ a a a a a khách hàng trước cú sốc tài a Năm 2004 Ủy ban Basel lại giới thiệu phiên với tên gọi Basel 2, có hiệu lực từ năm 2007 kết thúc thời gian chuyển đổi đến năm 2010 Nội dung Basel bao gồm trụ cột chính: trụ cột thứ liên quan đến trì tỷ a a a lệ vốn bắt buộc, trụ cột thứ thứ liên quan đến quy trình đánh giá hoạt động tra, giám sát công bố thông tin Theo trụ cột 1, tỷ lệ vốn bắt a a a buộc tối thiểu 8% Các định nghĩa vốn khơng thay đổi tử số để a tính hệ số an toàn vốn bao gồm vốn cấp vốn cấp Tuy nhiên, phần a a a mẫu số để tính hệ số an tồn vốn có số thay đổi đáng kể: hệ số rủi ro tài sản không phụ thuộc vào tài sản đảm bảo nhóm khách hàng, mà a a a phụ thuộc vào độ nhạy rủi ro loại hệ số tín nhiệm khách hàng Mặc dù có số cải tiến đáng kể so với Basel 1, a tiêu chuẩn Basel cho chưa đủ mạnh để ngân hàng a a chống đỡ trước hàng loạt rủi ro Một lần nữa, vào ngày 12/9/2010, Ủy ban Basel giới thiệu tiêu chuẩn an toàn vốn tối thiểu với tên gọi Basel a Bộ tiêu chuẩn có hiệu lực từ năm 2013 kết thúc thời gian chuyển đổi a a a a vào đầu năm 2019 Đứng trước thay đổi cải tiến Hiệp ước Basel, Việt Nam a a a a không nằm danh sách quốc gia thành viên Ủy ban Basel giám sát ngân hàng, tức không chịu áp lực phải vận dụng quy định an a toàn a a hiệp ước này, song việc vận dụng hiệp ước Basel hoạt động quản a a trị ngân hàng vấn đề ý nghĩa cần thiết hệ thống ngân a hàng Việt Nam Với việc tuân thủ chuẩn mực quốc tế, hoạt động hệ a thống ngân hàng Việt Nam ngày lành mạnh hơn, khả cạnh tranh a a a a ngân hàng ngày nâng cao tính an tồn hoạt động ngày đảm bảo Tuy nhiên áp dụng chuẩn mực Hiệp ước Basel, hệ thống ngân hàng Việt Nam gặp khó khăn việc nâng a cao hệ số an toàn vốn theo thơng lệ quốc tế việc nghiên cứu hệ số an toàn vốn, hiểu a tác động hệ số an toàn vốn lên rủi ro lợi nhuận Ngân hàng a a thương mại Việt Nam vấn đề vô cần thiết đối a a a a với nhà quản trị Ngân hàng thương mại Việt Nam, từ đưa giải a pháp thúc đẩy nâng cao hệ số an toàn vốn theo chuẩn mực hiệp ước Basel Bên cạnh hệ số an tồn vốn tiêu chí quan trọng a a a a để đánh giá mức độ an toàn hoạt động kinh doanh ngân hàng theo a thông lệ quốc tế a Tại Việt Nam, tăng trưởng vốn ngân hàng quan tâm đặc a a a a biệt nhà quản trị ngân hàng mục tiêu, chiến lược, kế hoạch a a a thực Dưới phát triển ngày hoàn thiện lớn mạnh hệ thống a ngân hàng năm qua gắn liền với tiềm ẩn rủi ro nguy a a lớn tác động trực tiếp đến an toàn lành mạnh hệ thống Ngân a a a hàng thương mại Chính hệ số an tồn vốn có biến động theo thời a gian Theo quy định quản lý Ngân hàng Nhà nước (NHNN) tỷ lệ an toàn a a a vốn tối thiểu ban a hành thông a a qua quy định, thông tư, nghị qua thời kỳ sau: Ngày 25/08/1999, NHNN ban hành a Quyết a định 297/1999/QĐ-NHNN5 quy định Tổ chức tín dụng (trừ chi nhánh ngân hàng nước ngồi) phải trì tỷ lệ tối thiểu 8%, nhiên phương pháp tính cịn đơn giản chưa phản ánh đầy đủ nội dung Basel Ngày a a a a a a 19/04/2005, NHNN ban hành Quyết định 457/2005/QĐ-NHNN quy định a hệ số an toàn vốn 8% phương pháp tính tiếp cận Basel (trong a việc phân loại tài sản a