(Microsoft Word QLKS C3 QU?N L\335 K? TO\301N \226 T\300I CH\315NH3) CHƯƠNG 3 QUẢN LÝ KẾ TOÁN – TÀI CHÍNH (Thời lượng 5 tiết) MỞ ĐẦU Kỹ sư và công tác quản lý kế toán, tài chính I KẾ TOÁN 1 1 Khái niệ[.]
CHƯƠNG QUẢN LÝ KẾ TỐN – TÀI CHÍNH (Thời lượng: tiết) MỞ ĐẦU Kỹ sư công tác quản lý kế tốn, tài I KẾ TỐN 1.1 Khái niệm 1.2 Kế tốn tài 1.2.1 Các báo cáo tài Bảng cân đối kế tốn Báo cáo kết hoạt động sản xuất kinh doanh Báo cáo luân chuyển tiền mặt 1.2.2 Các nguyên tắc kế toán tài Phương trình kế tốn (Accounting equation) Nguyên tắc bút toán kép (Double entry) Chi phí trang bị tài sản chi phí hoạt động (Capital & Operating costs) Nguyên tắc đáp ứng kế toán dựa sở nghiệp vụ kinh tế phát sinh (Matching and Accrual Basis) Nguyên tắc tiếp tục (On-going) Các nguyên tắc khác 1.3 Kế tốn quản trị II QUẢN LÝ TÀI CHÍNH 2.1 Các khái niệm 2.2 Các định đầu tư 2.2.1 Rủi ro lợi nhuận kỳ vọng 2.2.2 Giá trị theo thời gian tiền tệ 2.3 Các định tài trợ 2.3.1 Tài trợ ngắn hạn 2.3.2 Tài trợ dài hạn Trái phiếu Cổ phiếu 2.4 Phân Tích Tài Chính 2.4.1 Các tỷ số tài 2.4.2 Phân Tích So Sánh 2.4.3 Nhược điểm phương pháp phân tích tỷ số Các nội dung sinh viên cần nắm sau học chương Sự khác Kế tốn tài kế toán quản trị Các nguyên tắc kế tốn tài Hiểu mục đích báo cáo tài nội dung khoản mục báo cáo tài Các nội dung cần cung cấp kế tốn quản trị Các bước q trình hoạch định ngân sách tổng thể Chức năng, nhiệm vụ quản lý tài Một số nguyên tắc tài Phân tích tỷ số tài MỞ ĐẦU: Kỹ sư công tác quản lý kế tốn, tài Người kỹ sư doanh nghiệp có vai trị đóng góp vào q trình tạo lợi nhuận cho doanh nghiệp thông qua nghiên cứu, ứng dụng, thiết kế, phát triển sản phẩm, phát triển sản xuất Trong trình thực chức này, kỹ sư cần có kiến thức kế tốn, tài để truyền đạt, thương lượng “bán” ý tưởng họ cho nhà kế toán cán tài khác doanh nghiệp Việc tính tốn chi phí xác định chi phí dự án, giá thành sản phẩm mặt vấn đề kỹ thuật kỹ sư, mặt khác vấn đề kế toán doanh nghiệp Một số kỹ sư có điều kiện trở thành nhà quản lý kỹ thuật, nhà quản lý doanh nghiệp, quản lý ngành, thành lập doanh nghiệp riêng mình, khơng có số kiến thức kế tốn, tài tổng quát, họ bị thất bại Việc trang bị kiến thức tổng qt cơng tác kế tốn, kỹ phân tích tài bước đầu để kỹ sư đánh giá phương diện kinh tế hoạt động kỹ thuật I KẾ TOÁN 1.1 Khái niệm Mục tiêu doanh nghiệp kinh tế thị trường lợi nhuận Lợi nhuận không để tạo thu nhập cho chủ đầu tư, lợi nhuận nguồn tái đầu tư cho trình hoạt động tương lai Kỹ quản lý yếu tố quan trọng để xây dựng chiến lược kinh doanh tạo lợi nhuận cho doanh nghiệp Các cán quản lý, vậy, thành cơng định họ cập nhật hố thơng tin mức lợi nhuận đạt qua giai đoạn Trách nhiệm cung cấp thông tin chức phận kế tốn thơng qua báo cáo tài chính, báo cáo quản trị định kỳ (tháng, quí, năm…) nhà quản lý có nhu cầu thơng tin Chức kế toán nhận dạng, đo lường, ghi chép, phân loại, giám sát, phân tích, tổng hợp, truyền đạt thơng tin tài hoạt động doanh nghiệp 1.1.1 Mục đích kế tốn Mục đích kế tốn cung cấp thơng tin hữu dụng, xác, kịp thời cho nhà định Nhập liệu công tác kế toán hoạt động kinh tế doanh nghiệp, sản phẩm cơng tác kế tốn báo cáo, thông tin hữu dụng tổng hợp Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính Cơng tác kế tốn Các hoạt động kinh tế Thơng tin kế tốn Những người định Hình 3.1: Vai trị cơng tác kế tốn doanh nghiệp 1.1.2 Các loại thơng tin kế tốn Mặc dù cơng tác kế tốn có mục đích cung cấp thơng tin cho người định, nhiên tuỳ đối tượng cần thông tin người định bên hay bên ngồi doanh nghiệp mà thơng tin kế tốn tổng hợp theo cách khác Từ đây, nói, cơng tác kế tốn phân thành hai loại: Kế tốn tài Kế tốn quản trị Kế tốn tài chính: mục đích kế tốn tài cung cấp thơng tin doanh nghiệp cho đối tượng bên doanh nghiệp Họ bao gồm: nhà phân tích thị trường, chủ đầu tư, chủ nợ, khách hàng, nhà cung cấp, quan thuế, quan phủ, thân chủ doanh nghiệp… Các thông tin phổ biến hình thức báo cáo tài theo qui định hệ thống kế toán Việt Nam (sẽ trình bày phần Các báo cáo tài chính) Trước cơng bố cơng chúng, báo cáo tài cần kiểm tra quan kiểm toán độc lập Kế toán quản trị: mục đích kế tốn quản trị cung cấp thông tin cho đối tượng bên doanh nghiệp, phần lớn cán quản lý doanh nghiệp cấp Những người sử dụng thông tin kế toán để lập kế hoạch, giám sát, kiểm tra cải thiện việc hồn thành kế hoạch tài phạm vi trách nghiệm họ Hầu hết thơng tin cung cấp hình thức báo cáo nội trình bày theo yêu cầu riêng biệt cán quản lý 1.2 Kế tốn tài 1.2.1 Các báo cáo tài Bộ báo cáo tài doanh nghiệp bao gồm báo cáo tài bản: (1) Bảng cân đối kế toán, (2) Báo cáo kết hoạt động sản xuất kinh doanh, (3) Báo cáo luân chuyển tiền mặt, (4) Bản thích cho báo cáo tài Theo qui định hệ thống kế tốn Việt Nam lần năm doanh nghiệp phải lập báo cáo tài nộp quan thuế quan chủ quản (1) Bảng cân đối kế toán Bảng cân đối kế toán xác định vị trí tài doanh nghiệp thời điểm cuối thời đoạn Báo cáo trình bày tài sản doanh nghiệp có nguồn vốn trang bị tài sản đó, tổng tài sản tổng nguồn vốn Bảng cân đối kế tốn trình bày dọc trình bày ngang Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TỐN CƠNG TY MẪU Vào ngày 31/12/2013 TÀI SẢN TÀI SẢN NGẮN HẠN Tiền mặt Khoản phải thu Tồn kho Tổng tài sản ngắn hạn TÀI SẢN DÀI HẠN Nhà cửa & Máy móc thiết bị Khấu hao tích luỹ – Nhà cửa & MMTB Đất Tổng tài sản dài hạn Tổng tài sản NGUỒN VỐN NỢ NGẮN HẠN Khoản phải trả Các khoản phải trả khác Vay ngân hàng ngắn hạn Tổng nợ ngắn hạn NỢ DÀI HẠN Vay ngân hàng dài hạn Tổng nợ ngắn hạn dài hạn VỐN CHỦ SỞ HỮU Vốn cổ phần Lợi nhuận giữ lại Tổng vốn chủ sở hữu Tổng nguồn vốn 900,000 4,000,000 5,400,000 10,300,000 9,700,000 (3,600,000) 900,000 7,000,000 17,300,000 3,000,000 640,000 860,000 4,500,000 5,000,000 9,500,000 4,400,000 3,400,000 7,800,000 17,300,000 Nội dung số thành phần bảng cân đối kế tốn tóm tắt sau: TÀI SẢN: toàn tài sản doanh nghiệp có thời điểm lập phương trình, bao gồm: tiền mặt, khoản phải thu, tồn kho, máy móc, thiết bị, nhà xưởng Tiền mặt: lượng tiền cần thiết để két sắt doanh nghiệp gửi tài khoản toán ngân hàng nhằm thực mục đích tốn nghiệp vụ tiền mặt phát sinh hàng ngày tiền mua văn phòng phẩm, trả tiền điện thoại, điện nước, tạm ứng cho khoản chi phí… Khoản phải thu: hoạt động bán hàng, doanh nghiệp thường cho phép khách hàng nợ tốn thời gian (tuỳ sách tín dụng doanh nghiệp), khoản mục gọi khoản phải thu thương mại Tồn kho: để đảm bảo hoạt động sản xuất kinh doanh liên tục, doanh nghiệp ln đảm bảo phải có đủ lượng tồn kho định Có ba loại tồn kho: tồn kho nguyên vật liệu, tồn kho bán thành phẩm, tồn kho thành phẩm Trong đó, tồn kho nguyên vật liệu yếu tố đầu vào sản xuất; tồn kho bán thành phẩm lượng nguyên vật liệu nằm dây chuyền sản xuất, chế biến; tồn kho thành phẩm sản phẩm doanh nghiệp hồn tất cơng đoạn sản xuất sẵn sàng để xuất bán đem lại doanh thu cho doanh nghiệp Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính Nhà cửa máy móc thiết bị: trang thiết bị cần có để doanh nghiệp thực hoạt động sản xuất kinh doanh Các tài sản thường có tỷ trọng lớn doanh nghiệp sản xuất, có tỷ trọng khiêm tốn doanh nghiệp dịch vụ Các trang thiết bị hao mịn có giá trị giảm dần theo thời gian, điều kế tốn phản ánh thơng qua việc trích khấu hao qua thời kỳ sử dụng trang thiết bị Khoản trích khấu hao hàng năm tích luỹ dần ghi vào khoản mục khấu hao tích luỹ Đất: giá trị quyền sử dụng diện tích đất thuộc phạm vi sử dụng doanh nghiệp Vì tính chất đặc biệt đất, loại vật chất không giảm giá trị theo thời gian mà ngược lại cịn tăng giá trị, kế tốn khơng thực khấu hao giá trị loại tài sản Đất ghi giá trị giá trị mà doanh nghiệp mua quyền sử dụng đất NỢ PHẢI TRẢ: nguồn doanh nghiệp huy động từ bên để tài trợ cho phần tài sản, bao gồm: khoản phải trả nhà cung cấp, khoản nợ lương nhân viên, nợ thuế, khách hàng ứng trước, nợ vay ngân hàng ngắn hạn, nợ vay ngân hàng dài hạn … Khoản phải trả: hoạt động mua nguyên vật liệu yếu tố đầu vào sản xuất, doanh nghiệp thường khơng có sẵn khoản tiền mặt lớn để chi trả nhà cung cấp cho đơn hàng lớn này, thời gian ngắn (tuỳ thoả thuận với nhà cung cấp) doanh nghiệp nợ nhà cung cấp, khoản mục cịn gọi tên khoản phải trả thương mại Các khoản phải trả khác: bên cạnh nợ nhà cung cấp, doanh nghiệp lúc thiếu tiền mặt phát sinh khoản nợ đối tượng khác, nợ thuế nhà nước, nợ lương nhân viên… Vay ngắn hạn ngân hàng: doanh nghiệp thực khế ước vay ngắn hạn ngân hàng để trang trải khoản thiếu hụt ngắn hạn, khế ước hạn mức tín dụng, tín dụng tuần hồn, vay tháng, tháng… Vay dài hạn ngân hàng: doanh nghiệp thực khế ước vay dài hạn ngân hàng để trang trải loại tài sản dài hạn vay để xây nhà xưởng, mua máy móc thiết bị… khế ước vay dài hạn năm, năm, 10 năm… VỐN CHỦ SỞ HỮU: nguồn vốn thuộc sở hữu chủ doanh nghiệp, dùng đầu tư để tài trợ cho phần tài sản doanh nghiệp Khác với nguồn nợ vay, nguồn vốn chủ sở hữu có tính chất ổn định lâu dài suốt trình tồn doanh nghiệp, bao gồm: vốn đầu tư tư nhân công ty tư nhân, vốn cổ phần công ty cổ phần; lợi nhuận giữ lại phần lợi nhuận hàng năm doanh nghiệp định giữ lại để tái đầu tư cho hoạt động tương lai doanh nghiệp thay trả cho chủ doanh nghiệp (2) Báo cáo kết hoạt động sản xuất kinh doanh Báo cáo kết hoạt động sản xuất kinh doanh, cịn gọi Báo cáo thu nhập chi phí (Income statement, Profit and Loss statement), trình bày kết hoạt động doanh nghiệp thời kỳ, thường quí hay năm Báo cáo trình bày loại doanh thu chi phí kỳ doanh nghiệp, từ cho biết khoản lợi nhuận khoản lỗ doanh nghiệp kỳ Doanh thu: khoản tiền doanh nghiệp thu bán sản phẩm dịch vụ cung cấp cho khách hàng Giá vốn hàng bán: chi phí kết tinh nên sản phẩm, bao gồm chi phí nguyên vật liệu, chi phí lao động trực tiếp, chi phí khác phát sinh phân xưởng sản xuất (điện nước sản xuất) Chi phí quản lý: chi phí phát sinh hoạt động quản lý doanh nghiệp, bao gồm: lương giám đốc, lương nhân viên quản lý, chi phí văn phịng phẩm, điện nước, điện thoại dùng quản lý… Quản Lý Kế Toán – Tài Chính BÁO CÁO KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG SẢN XUẤT KINH DOANH CƠNG TY MẪU Cho năm tài kết thúc vào ngày 31/12/2013 Doanh thu 22,000,000 Giá vốn hàng bán 16,400,000 Lợi nhuận gộp 5,600,000 Chi phí quản lý 2,000,000 Chi phí bán hàng 800,000 Chi phí khấu hao 600,000 Lãi vay ngân hàng 270,000 Lợi nhuận trước thuế 1,930,000 Thuế thu nhập doanh nghiệp 772,000 Lợi nhuận rịng sau thuế (Lỗ) 1,158,000 Chi phí bán hàng: chi phí phát sinh hoạt động bán hàng, bao gồm: lương nhân viên bán hàng, tiền thuê cửa hàng, điện thoại, điện nước dùng phận bán hàng… Ngồi cịn có loại chi phí khác lãi vay ngân hàng trường hợp doanh nghiệp có sử dụng vốn vay ngân hàng thực trả lãi vay lượng vốn sử dụng; thuế thu nhập doanh nghiệp hay gọi thuế lợi tức tính nộp cho nhà nước theo phần trăm lợi nhuận doanh nghiệp kỳ (3) Báo cáo luân chuyển tiền mặt Lợi nhuận doanh nghiệp đạt kỳ kinh doanh không thiết ln đem lại sức mạnh cho doanh nghiệp Có nhiều doanh nghiệp có lãi lại gặp khó khăn việc tốn trách nhiệm tài tình trạng thiếu tiền mặt, nhiều nguyên nhân bị khách hàng chiếm dụng vốn, hay đa số tài sản doanh nghiệp nằm dạng khoản, khó chuyển đổi thành tiền mặt Tình trạng thiếu tiền mặt thể sức khoẻ không tốt doanh nghiệp, thiếu tiền ngắn hạn làm uy tín doanh nghiệp, cịn thiếu tiền dài hạn hạn chế khả phát triển kinh doanh doanh nghiệp, khả khơng tốn lãi vay vốn gốc, khả bị tuyên bố phá sản Báo cáo luân chuyển tiền mặt trình bày dịng tiền vào doanh nghiệp từ ba hoạt động chính: (1) hoạt động sản xuất kinh doanh (tiền từ doanh thu, tiền cho khoản chi phí); (2) hoạt động đầu tư (tiền từ bán tài sản cố định, tiền chi cho việc mua tài sản cố định); (3) hoạt động tài (tiền từ vay nợ đầu tư chủ sở hữu, tiền chi trả nợ gốc lãi vay, tiền chi trả cổ tức cho cổ đông) BÁO CÁO LUÂN CHUYỂN TIỀN MẶT CƠNG TY MẪU Cho năm tài kết thúc vào ngày 31/12/2013 Dòng tiền từ hoạt động sản xuất kinh doanh: Lợi nhuận rịng Chi phí khấu hao Giảm (Tăng) Khoản phải thu Giảm (Tăng) Tồn kho Tăng (Giảm) Khoản phải trả Tăng (Giảm) Các khoản phải trả khác Dòng tiền ròng từ hoạt động sản xuất kinh doanh Quản Lý Kế Toán – Tài Chính 1,070,000 600,000 (500,000) 600,000 120,000 320,000 2,210,000 Dòng tiền từ hoạt động đầu tư: Giảm (Tăng) Nhà xưởng & Máy móc thiết bị Dịng tiền ròng từ hoạt động đầu tư Dòng tiền từ hoạt động tài chính: Tăng (Giảm) Tổng nợ dài hạn Tăng (Giảm) cổ phần thường Chi trả cổ tức Dịng tiền rịng từ hoạt động tài THAY ĐỔI TIỀN MẶT RÒNG (1,510,000) (1,510,000) (700,000) 400,000 (200,000) (500,000) $200,000 (4) Bản thích cho báo cáo tài Bản thích cho báo cáo tài trình bày cụ thể nguyên tắc, phương pháp kế toán sử dụng doanh nghiệp, ví dụ như: “Doanh nghiệp sử dụng phương pháp khấu hao theo đường thẳng”, “Doanh nghiệp tuân thủ hệ thống kế tốn Việt Nam” Ngồi thích cịn tính tốn sơ tiêu tài mà doanh nghiệp đạt kỳ nhằm hỗ trợ người đọc báo cáo tài hiểu rõ doanh nghiệp, ví dụ như: tỷ số nợ/tổng tài sản doanh nghiệp, tỷ lệ lợi nhuận tổng tài sản doanh nghiệp 1.2.2 Các ngun tắc kế tốn tài Mỗi quốc gia tự xây dựng cho hệ thống kế toán, tập hợp nguyên tắc kế toán mà doanh nghiệp hoạt động quốc gia phải tn thủ suốt q trình hoạt động (ngoại trừ doanh nghiệp làm thủ tục xin thực theo hệ thống kế toán khác) Dù có số khác biệt hệ thống kế tốn quốc gia, nhìn chung có số ngun tắc kế tốn giới cơng nhận (được gọi GAAP – General Accepted Accounting Principles), mà dựa hệ thống kế tốn quốc gia xây dựng Việc tuân thủ nguyên tắc kế toán giúp đem đến kết sau: Phương trình kế tốn (Accounting equation) Phương trình kế tốn sở cho việc thực tất nghiệp vụ kế tốn doanh nghiệp Phương trình kế tốn có nội dung sau: TÀI SẢN = NỢ PHẢI TRẢ + VỐN CHỦ SỞ HỮU Phương trình kế tốn có liên quan đến Bảng cân đối kế toán (Balance sheet) Bảng cân đối kế tốn chi tiết hố phương trình kế tốn Trong đó: TÀI SẢN: tồn tài sản doanh nghiệp có thời điểm lập phương trình, bao gồm: tiền mặt, khoản phải thu, tồn kho, máy móc, thiết bị, nhà xưởng NỢ PHẢI TRẢ: nguồn doanh nghiệp huy động từ bên để tài trợ cho phần tài sản, bao gồm: khoản phải trả nhà cung cấp, khoản nợ lương nhân viên, nợ thuế, khách hàng ứng trước, nợ vay ngân hàng ngắn hạn, nợ vay ngân hàng dài hạn … VỐN CHỦ SỞ HỮU: nguồn vốn thuộc sở hữu chủ doanh nghiệp, dùng đầu tư để tài trợ cho phần tài sản doanh nghiệp, bao gồm: vốn đầu tư ban đầu, lợi nhuận giữ lại dùng để tái đầu tư Nguyên tắc bút toán kép (Double entry) Nguyên tắc đòi hỏi nghiệp vụ kinh tế phát sinh phải thể qua thay đổi hai tài khoản khác nhau, cho phương trình kế tốn ln đảm bảo cân Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính Ví dụ: Nội dung nghiệp vụ Thao tác kế tốn Thoả mãn nguyên tắc bút toán kép Xuất tiền mua máy móc giá 10 triệu đồng Tiền mặt: -10trđ Máy móc: +10trđ loại tài sản giảm 10trđ loại tài sản tăng 10trđ Vay ngân hàng trả nợ nhà cung cấp: 15 triệu đồng Vay ngân hàng: +15trđ Khoản phải trả: - 15trđ loại nợ phải trả tăng 15trđ loại nợ phải trả giảm 15trđ Chủ sở hữu đầu tư thêm vốn mua nguyên vật liệu: triệu đồng Tồn kho: + 5trđ Vốn CSH: + 5trđ loại tài sản tăng 5trđ loại vốn CSH tăng 5trđ Dùng tiền mặt trả nợ nhà cung cấp: triệu đồng Tiền mặt: - 3trđ Khoản phải trả: - 3trđ loại tài sản giảm 3trđ loại nợ phải trả giảm 3trđ Trong suốt trình thực ghi chép kế toán, việc đảm bảo cho phương trình kế tốn cân giúp kế tốn viên kiểm tra tính xác bút tốn Chi phí trang bị tài sản chi phí hoạt động (Capital & Operating costs) Trong trình hoạt động sản xuất kinh doanh, doanh nghiệp phải thực đổi mới, thay phát triển mở rộng cơng nghệ sản xuất, máy móc thiết bị, sở vật chất kỹ thuật, khoản chi phí đem lại tài sản có thời gian hữu dụng thường dài năm, kéo dài đến 50 năm cho doanh nghiệp Hoạt động đầu tư gọi hoạt động trang bị tài sản Chi phí trang bị tài sản xem loại tài sản doanh nghiệp có đời sống dài, cần thực khấu hao qua thời kỳ sử dụng tài sản Tuy hoạt động trang bị tài sản không xảy thường xuyên, điều kiện cần để doanh nghiệp phát triển sản xuất Mặt khác chi phí xảy thường xuyên giúp doanh nghiệp vận hành hoạt động hàng ngày gọi chi phí hoạt động, ví dụ: lương trả cơng nhân viên, chi phí điện nước, điện thoại, chi phí mua văn phịng phẩm, chi phí mua ngun vật liệu cho sản xuất… Nguyên tắc đáp ứng kế toán dựa sở nghiệp vụ kinh tế phát sinh (Matching and Accrual Basis) Nguyên tắc đáp ứng yêu cầu q trình ghi chép phải ghi chi phí cho tương thích với mức thu nhập mà đem lại, tức chi phí thu nhập phải phát sinh thời đoạn Ví dụ: Cửa hàng XYZ tháng nhập 1000 tuýp kem đánh răng, nhiên bán có 850 tuýp tháng Như có chi phí mua 850 kem đánh tháng tính vào chi phí giá vốn hàng bán kỳ, cịn lại 150 tính vào lượng tồn kho cuối kỳ Cách làm giúp cho doanh thu thu từ việc bán 850 tuýp với chi phí để có 850 Để thực nguyên tắc đáp ứng trên, cần hiểu rõ Nguyên tắc kế toán dựa sở nghiệp vụ kinh tế phát sinh Hệ thống kế toán dựa sở nghiệp vụ kinh tế phát sinh ghi nhận thu nhập hàng hoá xuất bán dịch vụ cung cấp cho khách hàng, mà khơng tính đến việc thu tiền hay chưa Tương tự vậy, chi phí ghi nhận doanh nghiệp sử dụng hàng hoá dịch vụ để tạo thu nhập kỳ mà không quan tâm đến việc trả tiền hay chưa Hệ thống kế toán theo nguyên tắc khác với hệ thống kế toán dựa sở tiền mặt, tức ghi nhận thu nhập hay chi phí thực thu tiền thực trả tiền Hệ thống kế toán dựa sở tiền mặt không thoả mãn nguyên tắc đáp ứng việc thu chi tiền mặt không xảy thời điểm giao nhận hàng hoá, dịch vụ Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính Ví dụ: Ngày 1/5/2013 doanh nghiệp XYZ mua 1000 tuýp kem đánh giá 6.000đ/tuýp, tiền toán vào ngày 6/6/2013 Trong tháng XYZ bán 850 tuýp giá 8.000đ/tuýp, 500 tuýp bán cho doanh nghiệp ABC thu tiền ngày 6/6/2013, số lượng lại bán lẻ thu tiền Hai nguyên tắc dựa sở nghiệp vụ phát sinh dựa sở tiền mặt xử lý hạch toán nghiệp vụ sau Hạch toán Thu nhập Kế toán dựa sở tiền mặt Kế toán dựa sở nghiệp vụ phát sinh 350*8.000 = 2.800.000đ 850*8.000 = 6.800.000đ 0đ 850*6.000 = 5.100.000đ Lợi nhuận (lỗ) 2.800.000đ 1.700.000đ Tiền mặt vào (ra) 2.800.000đ 2.00.000đ Chi phí Lợi nhuận (lỗ) tiền mặt thực thu (thực chi) theo hệ thống kế tốn dựa sở tiền mặt ln ln trùng nhau, nhiên thông tin lợi nhuận không xác sử dụng hệ thống Mặt khác, hệ thống kế toán dựa sở nghiệp vụ phát sinh cung cấp thơng tin xác thu nhập chi phí kỳ doanh nghiệp, cung cấp thơng tin xác lợi nhuận kỳ Tuy nhiên để biết lượng tiền mặt vào kỳ, hệ thống kế toán dựa sở nghiệp vụ phát sinh phải điều chỉnh thông tin lợi nhuận để thông tin số tiền thực thu thực chi Vì Kế tốn dựa sở nghiệp vụ phát sinh cho thấy kết hoạt động doanh nghiệp, chấp nhận sử dụng chung đa số quốc gia giới Nguyên tắc tiếp tục (On-going) Nguyên tắc giả sử doanh nghiệp hoạt động tiếp tục tương lai, giá trị tài sản ghi theo giá trị lịch sử (giá mua vào, giá trị hình thành) mà khơng ghi theo giá lý (là giá thị trường tài sản bán thị trường thời điểm tại) Ví dụ: Thiết bị A cơng ty XYZ mua cách năm với giá $10.000, khấu hao đường thẳng Giá máy có tình trạng tương tự máy A thị trường $3.000 Giá trị bút toán máy A thể sổ sách công ty XYZ $5.000 (= Ngun giá – Khấu hao tích luỹ) thay phản ánh giá thị trường $3.000 Các nguyên tắc khác 6.1 Cẩn trọng (Prudence): Trong trình thực kế toán, kế toán viên cần dự báo lỗ khơng dự báo lãi Ví dụ: tài khoản Dự phịng nợ khó địi, Dự phịng chênh lệch tỷ giá… 6.2 Nhất quán (Consistency): Trong hệ thống kế toán doanh nghiệp, chọn phương pháp tính không nên thay đổi, chẳng hạn dùng thống theo thời gian phương pháp khấu hao máy móc thiết bị theo đường thẳng thay đổi từ mơ hình sang mơ hình khác sau thời kỳ kế tốn 6.3 Rõ ràng (Clarity): Bộ phận kế toán doanh nghiệp có trách nhiệm cung cấp thơng tin, báo cáo trình bày dễ hiểu, rõ ràng cho người định 6.4 Có thể so sánh (Comparability): Báo cáo tài doanh nghiệp cần trình bày cách thống để trở thành thơng tin so sánh tình hình doanh nghiệp qua thời kỳ khác, so sánh doanh nghiệp với doanh nghiệp khác Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính 6.5 Thời đoạn (Periodicity): Các doanh nghiệp chia q trình hoạt động thời đoạn nhỏ (tháng, quí, năm…) để lập báo cáo theo dõi tình hình hoạt động 6.6 Thích hợp (Relevance): Thơng tin cung cấp báo cáo kế toán cần nghiên cứu đối tượng sử dụng báo cáo để đảm bảo thông tin cung cấp thực thích hợp với mối quan tâm đối tượng Ví dụ: Ngân hàng cần thông tin hiệu hoạt động công ty (đang có nhu cầu vay vốn) qua q trình năm gần thay cần thơng tin cụ thể doanh số tạo xí nghiệp thành phần công ty 6.7 Tin cậy (Reliability): Các báo cáo phải xác, thơng tin phải đáng tin cậy Càng ngày, mối quan tâm xã hội tình hình hoạt động doanh nghiệp Việt Nam ngày nâng lên, phương tiện để tìm hiểu doanh nghiệp thơng qua báo cáo tài Để đảm bảo thơng tin cung cấp doanh nghiệp đáng tin cậy, báo cáo tài u cầu phải có xác nhận cơng ty kiểm tốn độc lập mức độ đáng tin cậy Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính 1.3 Kế tốn quản trị Kế toán quản trị gắn liền với chức quản lý doanh nghiệp, thể sơ đồ sau: CÁC CHỨC NĂNG QUẢN LÝ KẾ TOÁN QUẢN TRỊ Xác định mục tiêu Xây dựng tiêu kinh tế Hoạch định Triển khai dự toán chung dự toán chi tiết Tổ chức, lãnh đạo Tổng hợp kết thực Kiểm tra Soạn thảo báo cáo thực Hình 3.2: Vai trị kế tốn quản trị hỗ trợ quản lý doanh nghiệp Mục tiêu hoạt động doanh nghiệp lợi nhuận, xác định Doanh thu trừ Chi phí Kế tốn quản trị hỗ trợ công tác quản lý thông qua hai chức chính: (1) Kế tốn chi phí (2) Hoạch định ngân sách (1) Kế tốn chi phí Biết cấu trúc chi phí nhiệm vụ quan trọng quản lý nhằm xác định khâu hiệu hiệu nhằm thực cải tiến, đổi Phục vụ cho mục đích có nhiều báo cáo lập phục vụ mục tiêu quản lý, như: Báo cáo chi phí giá thành đơn vị sản phẩm, Báo cáo cấu trúc chi phí doanh nghiệp, Báo cáo tình hình thực chi phí xí nghiệp trực thuộc… Vì mục đích phục vụ quản lý nội bộ, báo cáo kế tốn quản trị xây dựng theo mẫu riêng tuỳ thuộc tính tiện lợi đối tượng sử dụng Sau mẫu báo cáo cấu trúc chi phí doanh nghiệp sản xuất Dựa báo cáo này, doanh nghiệp so sánh với cấu trúc chi phí doanh nghiệp ngành để biết tình hình quản lý chi phí doanh nghiệp có lỏng lẻo gây chi phí cao, khơng hiệu hoạt động hay khơng Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính 10 Ví dụ: BÁO CÁO CẤU TRÚC CHI PHÍ DOANH NGHIỆP XYZ Tháng 5/2013 Yếu tố Số tiền ( ‘000 đồng) Tỷ lệ doanh thu (%) Giá vốn hàng bán 2.240 64% Chi phí bán hàng 630 18% Chi phí quản lý 105 3% Chi phí nghiên cứu phát triển 210 6% Chi phí lãi vay 105 3% Lợi tức trước thuế 210 6% (2) Hoạch định ngân sách Bên cạnh cơng tác kiểm sốt chi phí, kế tốn quản trị hỗ trợ quản lý trình xây dựng kế hoạch, thực kế hoạch kiểm soát tiến độ thực kế hoạch tài doanh nghiệp Công cụ thực hoạch định ngân sách kế tốn quản trị thơng qua Ngân sách tổng thể (Master Budget) Thông thường Ngân sách tổng thể doanh nghiệp xây dựng theo bước sau Từ mục tiêu tổng quát doanh nghiệp (như phần trăm thị phần, tăng trưởng doanh thu…), kế toán quản trị dự trù doanh thu kỳ tới Để có doanh thu mong đợi, chi phí nguyên vật liệu, nhân cơng trực tiếp, chi phí sản xuất khác (cấu thành nên Giá vốn hàng bán) dự trù Dự tốn giá vốn hàng bán Để có qui mô hoạt động đem lại doanh thu mong muốn, Dự tốn chi phí quản lý chi phí bán hàng xây dựng Các chi phí khác phục vụ mục đích quản lý doanh nghiệp liệt kê, ước lượng Dự tốn chi phí khác (bao gồm chi phí hoạt động như: chi phí trả lãi vay ngân hàng, chi phí trả thuế, hay bao gồm chi phí trang bị tài sản: mua máy móc thiết bị mở rộng sản xuất, chi phí xây thêm nhà xưởng…) Dựa dự tốn doanh thu loại chi phí, Báo cáo thu nhập dự kiến xây dựng Bảng cân đối kế toán dự kiến xây dựng để hoàn chỉnh ngân sách tổng thể, làm cho phận quản lý theo dõi suốt trình thực chức hoạch định, tổ chức, lãnh đạo, kiểm tra Quản Lý Kế Toán – Tài Chính 11 DỰ TỐN DOANH THU DỰ TỐN GIÁ VỐN HÀNG BÁN DỰ TỐN CHI PHÍ BÁN HÀNG DỰ TỐN CHI PHÍ QUẢN LÝ NGÂN SÁCH TỔNG THỂ DỰ TỐN CÁC CHI PHÍ KHÁC BÁO CÁO THU NHẬP DỰ KIẾN BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TỐN DỰ KIẾN Hình 3.3: Các bước xây dựng ngân sách tổng thể Vai trò kế tốn khơng thể thiếu việc cung cấp thông tin cập nhật hoạt động doanh nghiệp Tuy thế, việc định liên quan đến quản lý tài doanh nghiệp lại khơng phải chức kế tốn, mà thay vào chức quản lý tài Các kỹ sư phần dựa thơng tin cung cấp kế tốn, thực phân tích định quản lý tài dựa kiến thức quản lý tài doanh nghiệp kiến thức kinh tế kỹ thuật Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính 12 II QUẢN LÝ TÀI CHÍNH 2.1 Các khái niệm Nói cách nơm na, tài nghệ thuật khoa học quản lý tiền Có thể xem doanh nghiệp kết hợp hai dòng tiền: dịng chảy vào dịng chảy Kiểm sốt hai dịng tiền nhiệm vụ then chốt phận tài Một cách cụ thể, tài có nhiệm vụ đảm bảo lượng tiền cần thiết để cơng ty hoạt động, ví dụ tiền để thu mua nguyên vật liệu, trả lương nhân viên, đầu tư vào dự án hấp dẫn Nguồn tiền lấy từ doanh thu, lợi nhuận cơng ty, huy động cách vay ngân hàng, phát hành trái phiếu hay cổ phiếu Các công việc chủ yếu nhà quản lý tài chia ba loại: Thực phân tích hoạch định tài chính: đánh giá tình hình tài cơng ty, nhu cầu tăng giảm qui mô sản xuất nhu cầu tài trợ Mục tiêu công việc ước lượng dịng tiền để đảm bảo cơng ty có đủ tiền thực mục tiêu Một cơng việc hoạch định quan trọng nhà quản lý tài giúp phận khác công ty lập ngân sách phận, sau tổng hợp chúng thành ngân sách cơng ty Ra định đầu tư liên quan đến cấu loại tài sản ngắn hạn/ dài hạn VD: tài sản cố định cần phải mua, bán hay thay Ra định tài trợ liên quan đến cấu phương pháp tài trợ ngắn hạn/ dài hạn VD: công ty nên dựa vào nguồn tài trợ có lợi nhất: vay ngân hàng, phát hành trái phiếu hay cổ phiếu? Hoạch định phân tích tài Bảng cân đối tài sản Các định đầu tư Tài sản ngắn hạn Nợ ngắn hạn Tài sản dài hạn Nguồn vốn dài hạn Các định tài trợ (Nợ dài hạn + Vốn sở hữu) Hình 3.4: Mối liên hệ chức tài với bảng cân đối tài sản 2.2 Các định đầu tư Nhằm đạt mục tiêu sinh lời, công ty bỏ tiền để đầu tư vào tài sản cố định dạng máy móc, trang thiết bị, nhà xưởng,… Để gia tăng giá trị cơng ty, nhà tài cần phải đánh giá kỹ lưỡng phương án đầu tư Có nhiều cách để đánh giá hiệu đầu tư, nhiên, tất dựa số nguyên tắc chung nguyên tắc rủi ro lợi nhuận kỳ vọng, giá trị thời gian tiền tệ 2.2.1 Rủi ro lợi nhuận kỳ vọng Rủi ro khả làm cho lợi nhuận công ty bị lệch khỏi kỳ vọng Nói cách khác, rủi ro cao khiến cho lợi nhuận trở nên khơng chắn, tức cao thấp nhiều so với mức dự kiến Theo nguyên tắc này, đầu tư có rủi ro cao thường đòi hỏi suất thu lợi dự kiến cao tương ứng Ví dụ, việc đầu tư để sản xuất sản phẩm thường xem có nhiều rủi ro việc mở rộng dây chuyền để gia tăng sản lượng ta chưa biết liệu sản phẩm có thị Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính 13 trường chấp nhận hay khơng Hơn nữa, xây dựng qui trình sản xuất thường rủi ro so với việc mở rộng dây chuyền Vậy theo nguyên tắc rủi ro lợi nhuận kỳ vọng, để chấp nhận, phương án đầu tư sản xuất sản phẩm phải có lợi nhuận kỳ vọng cao so với phương án mở rộng dây chuyền gia tăng sản lượng Ngược lại, phương án đầu (rủi ro cao) có lợi nhuận kỳ vọng xấp xỉ phương án sau (rủi ro thấp hơn) chắn khơng chọn Một ví dụ khác việc gởi tiền tiết kiệm ngân hàng thường rủi ro việc đầu tư vào cổ phiếu Vì vậy, lợi nhuận kỳ vọng cổ phiếu thường phải cao so với lãi suất ngân hàng Nhiệm vụ nhà tài lựa chọn phương án đầu tư có độ rủi ro suất thu lợi kỳ vọng phù hợp với công ty Ngồi định đầu tư vào tài sản cố định, nhà quản lý tài phải quan tâm đến quản lý cấu tài sản ngắn hạn tiền mặt, hàng tồn kho,… Công ty gặp rủi ro khơng có tiền mặt hàng tồn kho Tuy nhiên, tỷ lệ nhiều ảnh hưởng xấu đến cơng ty tài sản khơng sinh lời sinh lời 2.2.2 Giá trị theo thời gian tiền tệ Tiền đẻ tiền Một đồng ngày hôm có giá trị lớn đồng ngày mai chúng đầu tư sinh lời, gởi vào ngân hàng để lãi suất Đầu tư vào tài sản cố định thường đòi hỏi nhiều năm để hoàn vốn nên đồng tiền bỏ ngày hơm có giá trị lớn so với đồng tiền mà việc đầu tư mang lại tương lai Vì vậy, nhà quản lý tài cần phải “điều chỉnh” lại giá trị đồng tiền tương lai tính tốn hiệu phương án đầu tư Hệ số điều chỉnh thường gọi tỷ số chiết khấu 2.3 Các định tài trợ Để có tiền cho hoạt động đầu tư vào tài sản ngắn hạn dài hạn, công ty thường phải dựa vào nguồn vốn chủ sở hữu nguồn vay nợ khác Các nguồn vay nợ vốn thường khác khoảng thời gian đáo hạn (khi phải trả) chi phí huy động 2.3.1 Tài trợ ngắn hạn Về ngắn hạn, cơng ty vay ngân hàng, nợ nhà cung cấp Các khoản nợ đáp ứng nhanh chóng nhu cầu vốn thời cơng ty, lại có điểm bất lợi chúng khơng ổn định lãi suất thường xuyên biến động Về nguyên tắc, nguồn vốn ngắn hạn thường để tài trợ cho tài sản ngắn hạn, không nên dùng để tài trợ cho tài sản dài hạn 2.3.2 Tài trợ dài hạn Về dài hạn, cơng ty vay ngân hàng Tuy nhiên, nhiều công ty thường huy động vốn dài hạn cách phát hành trái phiếu cổ phiếu • Trái phiếu Trái phiếu loại giấy nợ, thể nghĩa vụ người phát hành người nắm giữ trái phiếu Nghĩa vụ bao gồm việc trả trái tức hàng năm (lãi suất trái phiếu) hoàn lại vốn đáo hạn trái phiếu Thời gian đáo hạn thường dài vài năm Đây nguồn vốn dài hạn tương đối ổn định, nhiên việc phát hành thường phức tạp, nên tính linh hoạt có phần bị hạn chế • Cổ phiếu Cổ phiếu thể quyền sở hữu người giữ cổ phiếu công ty Người giữ cổ phiếu thường hưởng cổ tức hàng năm Cổ phiếu khơng có thời gian đáo hạn, đệm cho cơng ty trường hợp khó khăn tài Tuy nhiên chi phí huy động vốn việc phát hành cổ phiếu thường cao hơn, phản ánh mức độ rủi ro cổ phiếu cao loại chứng khoán khác Quản Lý Kế Toán – Tài Chính 14 Vì nguồn tài trợ khác khoảng thời gian đáo hạn chi phí huy động vốn, nên nhà quản lý tài phải định lựa chọn cấu tài thích hợp cho cơng ty 2.4 Phân Tích Tài Chính Phân tích tài nhằm xác định tình hình tài chính, điểm mạnh điểm yếu để từ đưa định quản lý thích hợp Một cơng cụ để phân tích tình hình tài công ty sử dụng rộng rãi phân tích tỷ số tài 2.4.1 Các tỷ số tài Phân tích tỷ số giúp cho người quản lý đạt hai mục tiêu: đánh giá hiệu hiệu hoạt động kinh doanh công ty, đánh giá hiệu sử dụng tài nguyên cơng ty Đối với người cho vay, phân tích tỷ số cho biết khả trả nợ lãi khả sinh lợi công ty Đánh giá khả trả nợ công ty Tỷ số toán nhanh (Quick ratio): Tài sản lưu động – Tồn kho Tỷ số toán nhanh = Nợ ngắn hạn Tỷ số toán thời (Current ratio) Tài sản lưu động Tỷ số toán thời = Nợ ngắn hạn Tỷ số nợ (Debt ratio) Tổng nợ (ngắn hạn + dài hạn) Tỷ số nợ = Tổng nợ + Vốn Khả trả lãi (Time-interest earned ratio) Lời trước thuế + CP trả lãi Tỷ số khả trả lãi = Tiền lãi Đánh giá khả sinh lợi công ty + Tỷ lệ lợi tức doanh thu (Profit margin on sales): Lợi tức ròng sau thuế Tỷ lệ lợi tức doanh thu = Doanh thu + Tỷ lệ lợi tức tổng tài sản (Return On Assets - ROA) Lợi tức ròng sau thuế Tỷ lệ lợi tức tổng tài sản = Tổng tài sản Quản Lý Kế Toán – Tài Chính 15 + Tỷ lệ lợi tức vốn (Return on common equity - ROE) Lợi tức ròng sau thuế Tỷ lệ lợi tức vốn = Vốn cổ đông Đánh giá hiệu hoạt động công ty + Vòng quay tồn kho (Inventory turnover): Doanh thu = Vòng quay tồn kho Tồn kho (lớn tốt) + Vòng quay tài sản (Total assets turnover) Doanh thu = Vòng quay tài sản Tổng tài sản (lớn tốt) + Vòng quay tài sản cố định (Fixed assets turnover) Doanh thu Vòng quay tài sản cố định = Tài sản cố định (lớn tốt) + Kỳ thu tiền bình quân (Days sales outstanding - DSO) Khoản phải thu Thời gian thu hồi khoản phải thu = Doanh thu / 360 (nhỏ tốt) 2.4.2 Phân Tích So Sánh Bản thân tỷ số tài khơng nói lên nhiều điều xét Để hiểu ý nghĩa tỷ số đó, người ta thường phải so sánh chúng theo thời gian so với đối thủ cạnh tranh nghành Phân tích tỷ số tài theo thời gian nghĩa so sánh tỷ số tài loại cơng ty theo khoản thời gian khác Phương pháp cho thấy khuynh hướng hoạt động công ty (tốt hay xấu hơn) Phân tích tỷ số so sánh với đối thủ cạnh tranh so sánh tỷ số tài công ty với tỷ số loại ngành hay đối thủ cạnh tranh trực tiếp 2.4.3 Nhược điểm phương pháp phân tích tỷ số Bên cạnh ưu điểm kể trên, phương pháp phân tích tỷ số tài có số điểm hạn chế định Thứ nhất, phương pháp dựa báo cáo tài cơng ty, nên thân khơng giúp nhận tình hình xác báo cáo tài (do cơng ty cố tình vi phạm hay lý khách quan khác) Thứ hai, khó kết luận xác tình hình tài cơng ty tốt hay xấu, nhiều trường hợp, số tỷ số tốt số khác xấu Thứ ba, khó áp dụng cho cơng ty hoạt động đa lãnh vực, tỷ số tài lãnh vực khác nhiều, dẫn đến tỷ số trung bình khơng phản ánh xác tình hình Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính 16 CÁC BẢNG BÁO CÁO TÀI CHÍNH CỦA CƠNG TY ABC BÁO CÁO THU NHẬP NĂM 2013 (Triệu VND) 1,200 700 500 160 70 270 20 250 100 150 Doanh thu Trị giá hàng bán Lời gộp Chi phí bán hàng Khấu hao Lợi tức trước thuế trả lãi Lãi vay ngân hàng Thu nhập trước thuế Thuế lợi tức (40%) Lời rịng BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TỐN Ngày 31-12-2013 TÀI SẢN Tiền mặt Khoản phải thu Tồn kho Σ Tài sản LĐ Tài sản CĐ ròng 300 500 200 1,000 500 Tổng cộng 1,500 Tỷ số toán nhanh = Tỷ số toán ngắn hạn = Tỷ số nợ =0.2 Tỷ số khả trả lãi = 13.5 Vịng quay tồn kho = Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính (Triệu VND) NGUỒN VỐN Khoản phải trả 80 Nợ ngân hàng 100 Nợ khác 20 200 Σ Nợ ngắn hạn Trái phiếu 100 Vốn cổ phần 1,200 Tổng cộng 1,500 Vòng quay tài sản cố định = 2.4 DSO = 150 ROA =0.1 ROE =0.125 17 BÀI TẬP THỰC HÀNH Hoàn tất báo cáo kết hoạt động kinh doanh năm 2013 công ty A, B, C, D theo bảng BÁO CÁO KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH Cho năm tài kết thúc vào ngày 31/12/2013 A Doanh thu C D 360.000 …B1 550.000 …D1 …A1 150.000 200.000 80.000 Lợi nhuận gộp 250.000 270.000 …C1 220.000 Chi phí quản lý 40.000 65.000 80.000 30.000 Chi phí bán hàng 70.000 …B2 100.000 50.000 Chi phí khấu hao 20.000 25.000 …C2 15.000 Lãi vay ngân hàng 5.000 4.000 10.000 …D2 Lợi nhuận trước thuế …A2 143.000 …C3 …D3 Thuế thu nhập DN (20%) …A3 …B3 25.000 …D4 Lợi nhuận ròng sau thuế (Lỗ) …A4 …B4 …C4 95.200 Giá vốn hàng bán B Phân tích ảnh hưởng nghiệp vụ kinh tế phát sinh đến bảng cân đối kế tốn (phương trình kế toán) theo bảng đây: Nội dung nghiệp vụ Thao tác kế toán Tài sản = Nợ phải trả + Vốn chủ sở hữu Cổ đơng góp vốn thêm 500 triệu tiền mặt Tiền mặt: +500trđ Vốn CSH: +500trđ +500trđ +500trđ Mua thiết bị giá 300 triệu trả tiền mặt Tiền mặt: -300trđ Thiết bị: +300trđ ? ? ? Trả nợ ngân hàng 200 triệu tiền mặt Tiền mặt: ? Nợ ngân hàng: ? ? ? ? Thu 150 triệu từ khoản phải thu Tiền mặt: ….? Khoản phải thu: ….? ? ? ? Chủ sở hữu rút vốn 400 triệu Tiền mặt: …? Vốn CSH: …? ? ? ? Quản Lý Kế Tốn – Tài Chính 18