1 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC THƯƠNG MẠI BÀI THẢO LUẬN HỌC PHẦN QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH 1 ĐỀ TÀI PHÂN TÍCH THỰC TRẠNG KHOẢN PHẢI THU TẠI MỘT DOANH NGHIỆP CỤ THỂ TẠI VIỆT NAM Giảng viên Nguyễn Nhậ[.]
BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC THƯƠNG MẠI BÀI THẢO LUẬN HỌC PHẦN: QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH ĐỀ TÀI: PHÂN TÍCH THỰC TRẠNG KHOẢN PHẢI THU TẠI MỘT DOANH NGHIỆP CỤ THỂ TẠI VIỆT NAM Giảng viên: Nguyễn Nhật Linh Nhóm: Mã lớp HP: 2158FMGM0231 Hà Nội, tháng 10 năm 2021 Lời mở đầu…………………………………………………………………… CHƯƠNG 1: LÝ THUYẾT VỀ KHOẢN PHẢI THU VÀ QUẢN TRỊ KHOẢN PHẢI THU 1.1 Khái niệm liên quan đến khoản phải thu 1.2 Khái niệm liên quan đến quản trị khoản phải thu mô hình quản trị khoản phải thu Error! Bookmark not defined 1.3 Chính sách tín dụng nhân tố ảnh hưởng tới sách tín dụng 1.3.1 Chính sách tín dụng .6 1.3.2 Các nhân tố ảnh hưởng tới sách tín dụng 1.4 Phân tích đánh giá khoản phải thu 1.5 Phịng ngừa rủi ro xử lí khoản phải thu khó địi .9 1.5.1 Phịng ngừa rủi ro 1.5.2 Xử lí khoản phải thu khó địi 10 CHƯƠNG 2: THỰC TẾ CÔNG TÁC QUẢN TRỊ KHOẢN PHẢI THU TẠI CƠNG TY CP TẬP ĐỒN HOA SEN .11 1, Tổng quan Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen .11 1.1, Giới thiệu Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen 11 2, Thực trạng quản trị khoản phải thu CTCPTĐ Hoa Sen 14 2.1, Phân tích khoản phải thu CTCPTĐ Hoa Sen 15 2.2, Mơ hình quản trị khoản phải thu Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen .17 2.3, Hiệu công tác quản trị khoản phải thu công ty 18 2.4, Nguyên nhân khoản thu khó địi cơng ty 19 CHƯƠNG 3: GIẢI PHÁP HOÀN THIỆN QUÁ TRÌNH QUẢN TRỊ KHOẢN THU .20 3.1, Giải pháp 20 a, Quản trị khoản phải thu khách hàng 20 b, Trích lập dự phòng 21 c, Quản trị phòng ban .21 d, Quản trị khoản phải thu nội 22 3.2 Kiến nghị 22 Kết luận .23 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO : 24 Lời mở đầu Ngày nay, chứng kiến phát triển kinh tế nhanh chóng Việt Nam nói riêng giới nói chung Việc Việt Nam gia nhập Tổ chức thương mại giới WTO (World Trade Organization) hội nhập kinh tế giới mở nhiều hội phát triển cho doanh nghiệp nước Bên cạnh đó, có khơng khó khăn, thách thức Điều địi hỏi doanh nghiệp phải có chiến lược kinh doanh hợp lý để cạnh tranh với doanh nghiệp nước tạo vị thị trường giới Trong kinh tế phát triển hội nhập quan hệ tín dụng ngày trở nên đa dạng phức tạp Sự phát sinh nợ yếu tố tất nhiên hoạt động kinh doanh, bao gồm tín dụng ngân hàng tín dụng thương mại Tình trạng nợ việc kiểm sốt nợ cần nhìn nhận từ góc độ: bên cung cấp tín dụng (chủ nợ) bên vay (khách nợ) Nhiều doanh nghiệp phải đối mặt với mức độ rủi ro tín dụng cao, rủi ro tổn thất nợ khó địi yếu tố cần kiểm soát chặt chẽ Vốn nguồn cung quan trọng cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Để sử dụng vốn có hiệu quả, doanh nghiệp phải quản trị tốt nguồn vốn, cơng tác quản trị “khoản phải thu” có tầm quan trọng hàng đầu CHƯƠNG 1: LÝ THUYẾT KHOẢN PHẢI THU VÀ QUẢN TRỊ KHOẢN PHẢI THU 1.1 Khái niệm liên quan đến khoản phải thu Các khoản phải thu, thường viết tắt A / R, số tiền mà khách hàng nợ công ty hàng hoá dịch vụ mua tín dụng A / R đơn giản bao gồm khoản nợ ngắn hạn mà khách hàng nợ doanh nghiệp mua hàng tín dụng Các điều khoản, ngày đến hạn giới hạn tín dụng khác doanh nghiệp ngành Nhiều công ty cung cấp chương trình tín dụng cho khách hàng thường xun kinh doanh nhà cung cấp thường xuyên đặt hàng sản phẩm Mục đích chương trình tín dụng khuyến khích khách hàng mua sắm khuyến khích họ mua hàng họ khơng có tiền để tốn cho họ 1.2 Khái niệm liên quan đến quản trị khoản phải thu mơ hình quản trị khoản phải thu Khoản phải thu số tiền khách hàng nợ doanh nghiệp mua chịu hàng hóa dịch vụ Có thể nói hầu hết cơng ty phát sinh khoản phải thu với mức độ khác nhau, từ mức không đáng kể mức kiểm soát Kiểm soát khoản phải thu liên quan đến việc đánh đổi lợi nhuận rủi ro Nếu khơng bán chịu hàng hóa hội bán hàng, đó, lợi nhuận Nếu bán chịu hàng hóa q nhiều chi phí cho khoản phải thu tăng có nguy phát sinh khoản nợ khó địi, đó, rủi ro khơng thu hồi nợ gia tăng Vì vậy, doanh nghiệp cần có sách bán chịu phù hợp Khoản phải thu doanh nghiệp phát sinh nhiều hay phụ thuộc vào yếu tố tình hình kinh tế, giá sản phẩm, chất lượng sản phẩm, sách bán chịu doanh nghiệp Trong yếu tố này, sách bán chịu ảnh hưởng mạnh đến khoản phải thu kiểm soát giám đốc tài Giám đốc tài thay đổi mức độ bán chịu để kiểm soát khoản phải thu cho phù hợp với đánh đổi lợi nhuận rủi ro Hạ thấp tiêu chuẩn bán chịu kích thích nhu cầu dẫn tới gia tăng doanh thu lợi nhuận, bán chịu làm phát sinh khoản phải thu, có chi phí kèm theo khoản phải thu nên giám đốc tài cần xem xét cẩn thận đánh đổi Liên quan đến sách bán chịu, xem xét vấn đề tiêu chuẩn bán chịu, điều khoản bán chịu, rủi ro bán chịu, sách quy trình thu nợ Quản trị khoản phải thu đòi hỏi trả lời năm tập câu hỏi sau: – Doanh nghiệp đề nghị bán hàng hay dịch vụ với điều kiện gì? Dành cho khách hàng thời gian để toán tiền mua hàng? Doanh nghiệp có chuẩn bị để giảm giá cho khách hàng tốn nhanh khơng? – Doanh nghiệp cần bảo đảm số tiền khách hàng nợ? Chỉ cần khách hàng ký vào biên nhận hay buộc khách hàng ký loại giấy nhận nợ thức khác? – Phân loại khách hàng: loại khách hàng trả tiền vay ngay? Để tìm hiểu, doanh nghiệp có nghiên cứu hồ sơ khứ hay báo cáo tài qua khách hàng khơng? Hay doanh nghiệp dựa vào chứng nhận ngân hàng? – Doanh nghiệp chuẩn bị dành cho khách hàng với hạn mức tín dụng để tránh rủi ro? Doanh nghiệp có từ chối cấp tín dụng cho khách hàng mà doanh nghiệp nghi ngờ? Hay doanh nghiệp chấp nhận rủi ro có vài nợ khó địi điều xem chi phí việc xây dựng nhóm khách hàng thường xuyên? – Biện pháp mà doanh nghiệp áp dụng thu nợ đến hạn? Doanh nghiệp theo dõi toán nào? Doanh nghiệp làm với khách hàng trả tiền miễn cưỡng hay kiệt sức họ? *Mơ hình quản trị khoản phải thu: Mơ hình tổng qt – Mơ hình tổng qt để định quản trị khoản phải thu Bán chịu hàng hoá Cơ hội Tăng doanh thu Tăng khoản phải thu Tăng lợi nhuận Tăng chi phí So sánh Rủi ro Quyết định sách bán chịu 1.3 Chính sách tín dụng nhân tố ảnh hưởng tới sách tín dụng 1.3.1 Chính sách tín dụng Bán chịu hàng hóa hình thức doanh nghiệp cấp tín dụng cho khách hàng nguyên nhân phát sinh khoản phải thu Chính sách tín dụng doanh nghiệp thực thơng qua việc kiểm sốt biến số sau: • Tiêu chuẩn tín dụng: Ngun tắc đạo phải xác định tiêu chuẩn tín dụng tức sức mạnh tài tối thiểu uy tín hay vị tín dụng chấp nhận khách hàng mua chịu Chính vậy, trước định có bán chịu hàng hố cho khách hàng hay khơng, doanh nghiệp cần tìm hiểu kỹ khách hàng Với khách hàng có tiêu chuẩn thấp doanh nghiệp nên từ chối cấp tín dụng theo hình thức bán chịu hàng hố để đảm bảo an tồn cho hoạt động kinh doanh • Chiết khấu tốn: Là biện pháp khuyến khích khách hàng trả tiền sớm cách thực việc giảm giá trường hợp mua hàng trả tiền trước thời hạn Hiện nay, biện pháp sử dụng phổ biến mang lại lợi ích cho hai bên • Thời hạn bán chịu (thời hạn tín dụng): Là việc quy định độ dài thời gian khoản tín dụng đồng thời rõ hình thức khoản tín dụng • Chính sách thu tiền: Bao gồm quy định cách thức thu tiền thu lần hay nhiều lần, hay trả góp biện pháp xử lý khoản tín dụng hạn 1.3.2 Các nhân tố ảnh hưởng tới sách tín dụng • Điều kiện doanh nghiệp: Đặc điểm sản phẩm, ngành nghề kinh doanh tiềm lực tài yếu tố tác động trực tiếp đến sách tín dụng doanh nghiệp Doanh nghiệp có quy mơ lớn, có tiềm lực tài mạnh, sản phẩm có thời gian sử dụng lâu bền thường cho phép mở rộng sách tín dụng doanh nghiệp vốn, sản phẩm dễ bị hư hỏng, phẩm chất, khó bảo quản Đối với doanh nghiệp sản xuất kinh doanh có tính thời vụ, thời kỳ cần sản phẩm có nhu cầu tiêu thụ lớn cần khuyến khích tiêu thụ để thu hồi vốn • Điều kiện khách hàng: - Vốn hay sức mạnh tài chính: thước đo tình hình tài doanh nghiệp, ảnh hưởng đến rủi ro toán Yếu tố xác định dựa vào quy mô vốn chủ sở hữu, tổng giá trị tài sản doanh nghiệp, khả sinh lợi từ hoạt động kinh doanh - Khả toán: đánh giá qua hệ số toán chung, hệ số toán nhanh, hệ số toán lãi vay… khách hàng - Tư cách tín dụng: thái độ tự giác việc toán nợ khách hàng Yếu tố coi quan trọng giao dịch tín dụng ngầm hiểu hứa hẹn toán - Vật chấp: tài sản khách hàng dùng đảm bảo cho nợ Điều kiện kinh tế: phát triển kinh tế nói chung mức độ phát triển vùng địa lý nói riêng có ảnh hưởng đến việc toán khách hàng nợ • Lợi ích kinh tế đạt thực sách tín dụng: Để đánh giá lợi ích kinh tế đạt thực sách tín dụng, doanh nghiệp cần dự báo, tính tốn thông số sau: - Số lượng giá bán sản phẩm, hàng hóa, dịch vụ dự kiến tiêu thụ Thơng thường, doanh thu có xu hướng tăng lên tiêu chuẩn tín dụng nới lỏng, tỷ lệ chiết khấu tăng, thời gian bán chịu kéo dài phương thức thu tiền bớt gắt gao - Các chi phí phát sinh tăng khoản nợ: chi phí quản lí nợ phải thu, chi phí thu hồi nợ, chi phí rủi ro - So sánh lợi nhuận gộp doanh số bán tăng lên với chi phí tăng thêm thay đổi sách tín dụng gây Nếu tiêu chuẩn tín dụng cao loại bỏ nhiều khách hàng tiềm làm giảm lợi nhuận Ngược lại, tiêu chuẩn tín dụng q thấp làm tăng doanh số bán đồng thời làm cho rủi ro tín dụng tăng, gia tăng khoản nợ khó địi, chi phí thu tiền tăng lên Cho nên, việc thiết lập sách tín dụng có ảnh hưởng lớn tới tình hình kinh doanh doanh nghiệp 1.4 Phân tích đánh giá khoản phải thu Người làm cơng tác tài phải mở sổ theo dõi chi tiết khoản thu, đồng thời thường xuyên đôn đốc khách nợ để thu hồi hạn Theo định kỳ định, doanh nghiệp phải tiến hành phân loại tổng nợ phải thu chi tiết theo khách nợ Tổng nợ phải thu phân loại theo tiêu thức sau: - Nhóm 1, nợ loại A (nợ có độ tin cậy cao hay nợ đủ tiêu chuẩn): Thường bao gồm khoản nợ hạn mà doanh nghiệp đánh giá có đủ khả thu hồi hạn Các khách nợ thường doanh nghiệp vững tài chính, tổ chức, uy tín thương hiệu - Nhóm 2, nợ loại B (nợ có rủi ro thấp hay nợ cần ý): Thường bao gồm khoản nợ hạn 90 ngày khoản nợ cấu lại thời hạn nợ Các khách nợ thường doanh nghiệp có tình hình tài tốt, khách nợ truyền thống, có độ tin cậy - Nhóm 3, nợ loại C (nợ hạn thu hồi hay nợ tiêu chuẩn): Thường bao gồm khoản nợ hạn từ 90 ngày đến 180 ngày khoản nợ cấu lại thời hạn trả nợ hạn 90 ngày theo thời hạn cấu lại Các khách nợ thường doanh nghiệp có tình hình tài khơng ổn định, có khó khăn có triển vọng phát triển cài thiện - Nhóm 4, nợ loại D (nợ có khả thu hồi nợ q hạn khó địi hay nợ nghi ngờ): Thường bao gồm khoản nợ hạn từ 181 đến 360 ngày khoản nợ cấu lại thời hạn trả nợ hạn từ 90 đến 180 ngày theo thời hạn cấu lại Các khách nợ thường doanh nghiệp có tình hình tài xấu, khơng có triển vọng rõ ràng khách nợ cố ý khơng tốn nợ - Nhóm 5, nợ loại E (nợ thu hồi đưoc hay nợ có khả vốn): Thường bao gồm khoản nợ hạn 360 ngày khoản nợ cấu lại thời hạn trả nợ hạn 180 ngày theo thời hạn cấu lại Các khách nợ thường doanh nghiệp phá sản chuẩn bị phá sản khơng có khả trả nợ không tồn Kết phân loại nợ sở quan trọng giúp nhà quản trị xác định thực trạng tính hữu hiệu sách thu tiền doanh nghiệp Nếu tỷ lệ nợ xấu (bao gồm khoản nợ thuộc nhóm 3, 4, 5) cao, chứng tỏ chất lượng quản trị khoản phải thu doanh nghiệp yếu Doanh nghiệp cần nhanh chóng triển khai biện pháp giải thích hợp Đồng thời, để xây dựng sách tín dụng kỳ Ngoài ra, để theo dõi khoản phải thu (KPT) sử dụng cơng cụ sau: (1) Kỳ thu tiền bình quân (The Average Collection Period - ACP): Kỳ thu tiền bình qn (cịn gọi số ngày vòng quay khoản phải thu) phản ánh số ngày cần thiết bình quân để thu khoản phải thu Nó tính cách lấy số dư bình quân khoản phải thu nhân (x) với 360 ngày chia cho tổng doanh thu kỳ 𝐾ỳ 𝑡ℎ𝑢 𝑡𝑖ề𝑛 𝑏ì𝑛ℎ 𝑞𝑢â𝑛 = 360 𝑆ố 𝑑ư 𝑏ì𝑛ℎ 𝑞𝑢â𝑛 𝐾𝑃𝐼 = × 360 𝑆ố 𝑣ị𝑛𝑔 𝑞𝑢𝑎𝑦 𝐾𝑃𝐼 𝐷𝑜𝑎𝑛ℎ 𝑡ℎ𝑢 𝑡𝑟𝑜𝑛𝑔 𝑘ỳ Kỳ thu tiền bình quân ngắn, chứng tỏ doanh nghiệp không bị đọng vốn khâu toán Ngược lại, kỳ thu tiền dài chứng tỏ thời gian thu hồi khoản phải thu chậm Tuy nhiên, để đánh giá thực trạng tốt hay xấu phụ thuộc vào sách tín dụng thương mại thực tế toán nợ khoản phải thu Trong nhiều trường hợp công ty muốn chiếm lĩnh thị trường thông qua bán hàng trả chậm, hay tài trợ cho chi nhánh đại lý nên dẫn tới kỳ thu tiền bình quân tăng lên (2) Phân tích “tuổi" khoản phải thu: Phương pháp phân tích dựa thời gian biểu tuổi khoản phải thu tức khoảng thời gian thu tiền khoản phải thu để phân tích Các bước phân tích tuổi khoản phải thu: - Xác định doanh số bán chịu tháng - Xác định cấu tuổi khoản phải thu chưa thu tiền Xác định tổng khoản phải thu đến ngày thu Xác định tuổi khoản phải thu với dãn cách 15 ngày tương ứng với % tổng KPI - Phát triển phân tích (3) Mơ hình số dư khoản phải thu Phương pháp đo lường quy mô doanh số bán chịu chưa thu tiền thời điểm cuối tháng kết bán hàng tháng tháng trước đó, Thực tế cho thấy, khối lượng hàng bán chịu phụ thuộc nhiều vào đặc điểm ngành mặt hàng kinh doanh, điều kiện khách hàng khu vực địa lý Do dựa vào số mơ hình để so sánh đánh giá thực trang khoan phải thu chi nhánh phận khu vực khác cơng ty khơng phù hợp Bởi vậy, cách tốt nên phân loại theo dõi số dư nợ nhóm khách hàng theo tập qn tốn họ 1.5 Phịng ngừa rủi ro xử lí khoản phải thu khó địi 1.5.1 Phịng ngừa rủi ro Khi doanh nghiệp nới lỏng sách tín dụng thường góp phần làm mở rộng thị trường tiêu thụ, tăng doanh thu chứa đựng nhiều rủi ro tiềm ẩn Vì vậy, phịng ngừa rủi ro khoản phải thu nhu cầu cần thiết doanh nghiệp để ổn định tình hình tài chính, tăng hiệu sách tín dụng Rủi ro khoản phải thu thường bao gồm: • Rủi ro khơng thu hồi nợ (rủi ro tín dụng) • Rủi ro tác động thay đổi tỷ giá, lãi suất (1) Phịng ngừa rủi ro tín dụng Để phịng ngừa rủi ro tín dụng, trước hết doanh nghiệp cần phải tìm hiểu kỹ khách hàng tình hình tài chính, khả tốn,…của khách hàng để xác định giới hạn tín dụng phù hợp với khách hàng Bên cạnh đó, vào kết phân loại nợ phải thu doanh nghiệp cần phải lập dự phịng khoản phải thu khó địi Việc lập dự phịng xác định theo tỷ lệ% định loại khoản phải, theo khách nợ đáng ngờ Cách thức giúp doanh nghiệp chủ động đối phó có rủi ro xảy (2) Rủi ro khoản Một doanh nghiệp hoạt động bình thường phải đảm bảo khả toán kể trường hợp bất thường Khi doanh nghiệp thiếu khả tốn khơng giải kịp thời dẫn tới khả toán Mặt khác, doanh nghiệp dự trữ tiền cho hoạt động toán dễ dẫn tới việc doanh nghiệp tự động vốn kinh doanh Rủi ro toán khoản phải thu nguyên nhân: Quy mô khoản phải thu lớn, số nợ phải thu hạn nhiều, khách hàng không trả nợ, (3) Rủi ro lãi suất Do tiền có giá trị theo thời gian, nên sách tín dụng doanh nghiệp, doanh nghiệp bán hàng với giá cao khách hàng trả chậm, mức giá cao giá chi phí hội doanh nghiệp chưa thu hồi khoản phải thu Mặt khác, tính chất thị trường biến động không ngừng, số lãi suất (4) Rủi ro tác động thay đổi tỷ giá Tỉ giá hối đoái giá đơn vị ngoại tệ tính theo đồng nội tệ Rủi ro hối đoái rủi ro biến động tỷ giá hối đoái gây Rủi ro hối đoái xảy doanh nghiệp hoạt động xuất nhập hàng hóa, khoản phải thu doanh nghiệp thực ngoại tệ 1.5.2 Xử lí khoản phải thu khó địi Các doanh nghiệp bán chịu cho khách hàng cần phải xem xét kỹ khả toán sở hợp đồng ký kết bên Có buộc chặt chẽ hợp đồng, vượt thời hạn tốn hợp đồng doanh nghiệp thu lãi phạt tương ứng lãi hạn ngân hàng Các khoản nợ phát sinh phải có chứng từ hợp lệ chứng minh Doanh nghiệp phải thường xuyên đôn đốc áp dụng biện pháp cần thiết để thu hồi khoản nợ hạn Định kỳ doanh nghiệp phải đối chiếu, tổng hợp, phân tích tình hình khoản phải thu, đặc biệt khoản nợ hạn khoản nợ khó địi Các tổn thất khơng thu hồi kịp đầy đủ cần xác định rõ mức độ, nguyên nhân khoản nợ có biện pháp xử lý kịp thời gia hạn nợ, thoả ước xử lý nợ, xoá phần nợ cho khách hàng khởi kiện trước pháp luật Các doanh nghiệp phải có biện pháp phịng ngừa rủi ro lựa chọn khách hàng, giới hạn tín dụng, yêu cầu đặt cọc, tạm ứng, 10 Đối với doanh nghiệp nhà nước, khoản nợ khó địi thực khơng có khả địi, quan quản lý vốn tài sản nhà nước doanh nghiệp xem xét, thẩm định cho phép hạch toán vào kết kinh doanh Doanh nghiệp phải tiếp tục theo dõi sổ kế tốn đơn đốc thường xun để thu hồi khoản phải thu sau trừ chi phí thu nợ, hạch tốn vào thu nhập bất thường doanh nghiệp Đối với khoản nợ hạn, doanh nghiệp áp dụng quy trình thu hồi nợ theo cấp độ: gọi điện thoại, thư nhắc lại, thư khuyên nhủ thư gửi cho quan chuyên trách thu hồi giúp Nếu biện pháp khơng có hiệu lực, doanh nghiệp nhờ đến hãng chuyên thu nợ tư vấn cảu luật sư Đồng thời khách hàng không trả nợ hạn, doanh nghiệp cần ngừng cấp tín dụng họ tốn xong nợ cũ Ngồi doanh nghiệp áp dụng hình thức mua nợ để tránh nợ khó địi chuyển rủi ro sang cơng ty mua nợ CHƯƠNG 2: THỰC TẾ CÔNG TÁC QUẢN TRỊ KHOẢN PHẢI THU TẠI CƠNG TY CP TẬP ĐỒN HOA SEN 1, Tổng quan Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen 1.1, Giới thiệu Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen tiền thân Công ty CP Hoa Sen thành lập vào ngày 08/08/2001 với vốn điều lệ ban đầu 30 tỷ đồng Ngày 08/11/2007, công ty đổi thành Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen (Hoa Sen Group) Là doanh nghiệp có vốn ngồi quốc doanh Việt Nam xây dựng nhà máy sản xuất thép cán nguội Trong bối cảnh kinh tế cịn nhiều khó khăn, Tập đoàn Hoa Sen giữ vững vị doanh nghiệp sản xuất kinh doanh tôn, ống thép số Việt Nam với 40% thị phần tôn, gần 20% thị phần ống thép, đồng thời doanh nghiệp xuất tôn hàng đầu Đông Nam Á Tiếp nối dây chuyền sản xuất tôn sử dụng công nghệ N.O.F số (Non Oxidising Furnace - Lị đốt khơng oxy làm bề mặt tôn), công suất 120 ngàn tấn/năm đưa vào hoạt động tháng 3/2013, Tập đoàn Hoa Sen đưa vào hoạt động dây chuyền sản xuất giai đoạn dự án Nhà máy Tôn Hoa Sen Phú Mỹ theo tiến độ đầu tư, nâng tổng công suất thép cán nguội lên 980.000 tấn/năm 1.2, Tình hình tài sản – nguồn vốn, kết kinh doanh công ty (2018,2019,2020) ● Tài sản – nguồn vốn 11 Năm 2018 Năm 2019 Năm 2020 Cân đối kế toán (01/10 – 30/09) KT/HN (01/10 – 30/09) KT/HN (01/10 – 30/09) KT/HN Tài sản ngắn 10,800 7,356 9,022 10,455 9,870 8,734 21,255 17,225 17,756 Nợ ngắn hạn 12,638 8,767 8,991 Nợ dài hạn 3,466 2,990 2,174 Nợ phải trả 16,103 11,757 11,166 Vốn chủ sở hữu 5,152 5,468 6,591 21,255 17,225 17,756 hạn Tài sản dài hạn TỔNG SẢN TÀI TỔNG NGUỒN VỐN Đơn vị: tỷ đồng Theo bảng thơng kê năm 2018 tổng nguồn vốn tổng tài sản mức cao so với năm 2019, 2020 Bởi năm 2018 thị trường nội địa thị trường xuất gặp nhiều khó khăn, thị trường nội địa doanh nghiệp cạnh tranh gay gắt với cung lớn cầu Hoa Sen thực tái cấu trúc mạnh mẽ hệ thống phân phối theo mơ hình chi nhánh tỉnh: từ 470 chi nhánh đến cịn lại 53 chi nhánh cấp tỉnh quản lý 536 cửa hàng trực thuộc toàn quốc Số chi nhánh giảm tới 88,7% thời kỳ giúp giảm nhanh chi phí quản lý Khoản phải thu tài sản ngắn hạn có dấu hiệu giảm mạnh từ 3.700 tỷ đồng mức 2.277 tỷ đồng, tức giảm tỷ lệ từ 17,4% 14,4% tổng tài sản Như vậy, từ ngày 30/09/2018 đến ngày 31/03/2020 doanh nghiệp đẩy mạnh giảm tồn kho, tăng thu hồi nợ kiểm soát tài sản ngắn hạn tốt Nhờ thế, dòng tiền từ hoạt động kinh doanh Hoa Sen tăng mạnh trở lại Kết thúc NĐTC 2017 - 2018, dòng tiền từ hoạt động kinh doanh 500 tỷ đồng kết thúc NĐTC 2018 - 2019 dòng tiền lên tới 5.181 tỷ đồng kết thúc tháng đầu NĐTC 2019 - 2020 61.260 tỷ đồng Sở dĩ năm 2019, 2020 có suy giảm tổng tài sản tổng nguồn vốn dịch Covid-19 làm hoạt động kinh doanh phần bị suy giảm Năm 2019, tài sản ngắn hạn nợ ngắn hạn giảm 30% so với năm 2018 ● Kết kinh doanh 12 ❖ Doanh thu Năm 2019, doanh thu giảm 6.489 tỷ đồng so với năm 2018 Ông Lê Phước Vũ đặt mục tiêu 31.500 tỷ đồng doanh thu 500 tỷ đồng lợi nhuận sau thuế Tuy nhiên, số doanh thu ghi nhận thực tế đạt 28.035 tỷ mức lợi nhuận sau thuế 361 tỷ, hoàn thành 89% doanh thu 72% lợi nhuận kế hoạch Điều dễ hiểu năm 2019, dịch Covid-19 bùng phát làm cho tổng sản lượng bán hàng Hoa Sen giảm Cụ thể, NĐTC 2018 -2019, tổng sản lượng bán hàng Hoa Sen Group (HSG) đạt gần 1,49 triệu giảm 20% so với NĐTC 2017 - 2018 Năm 2020 doanh thu giảm 81 tỷ đồng so với năm 2019 nhiên việc lên kế hoạch tiếp tục tái cấu trúc, giảm áp lực nợ… khiến HSG kỳ vọng nâng cao biên lợi nhuận, lợi nhuận sau thuế thu gần 400 tỷ đồng, tăng 11% so với niên độ 2018 - 2019 ❖ Lợi nhuận Nhờ tái cấu hiệu quả, dòng tiền HSG tăng trước, lợi nhuận theo sau Bước sang NĐTC 2019 - 2020, khơng dịng tiền từ hoạt động kinh doanh mà lợi nhuận HSG bắt đầu bùng nổ trở lại Trong tháng đầu niên độ, doanh nghiệp ghi nhận lợi nhuận 382,1 tỷ đồng tăng 228,4% so với kỳ NĐTC 2018 – 2019 Lợi nhuận tăng mạnh mẽ doanh thu giảm nhẹ biên lợi nhuận gộp tăng mạnh mẽ Biên lợi nhuận gộp tháng đầu năm NĐTC 2018 - 2019 từ 9,6% tăng gần gấp đôi đạt tỷ lệ 16,4% tháng đầu NĐTC 2019 - 2020 Hiệu đạt nhờ HSG thực tái cấu sản phẩm, tập trung kinh doanh mặt hàng có biên lợi nhuận gộp cao mà không chạy theo sản phẩm chịu áp lực cạnh tranh giá Xem xét biên lợi nhuận ròng có tăng vượt bậc từ 0,8% tháng NĐTC trước lên mức 3,1% tháng đầu NĐTC 2019 - 2020 Đây hệ tất yếu thực thành công chiến lược tái cấu nói gỉảm nợ vay, giảm hàng tồn kho 13 giúp giảm chi phí lãi vay, giảm chi nhánh trực thuộc giúp giảm chi phí bán hàng chi phí quản lý Mới nhất, HSG tiếp tục cơng bố kết tháng khả quan với doanh thu 2.233 tỷ đồng, lợi nhuận 90 tỷ đồng Luỹ kế tháng đầu NĐTC 2019 - 2020, HSG đạt doanh thu 14.597 tỷ đồng, lợi nhuận sau thuế 472 tỷ đồng, hoàn thành 52% kế hoạch doanh thu 118% kế hoạch lợi nhuận năm 2, Thực trạng quản trị khoản phải thu CTCPTĐ Hoa Sen Công tác quản trị khoản phải thu CTCPTĐ Hoa Sen gồm: - Xác định tiêu chuẩn tín dụng - Thời hạn tín dụng - Thủ thuật đánh giá tín dụng - Chính sách thu nợ Các khoản phải thu CTCPTĐ Hoa Sen gồm: - Phải thu khách hang - Phải thu nội - Thế chấp, ký quỹ, ký cược - Phải thu khác - Tạm ứng trả trước - Thuế GTGT khấu trừ Trong khoản phải thu KH chiếm tỉ trọng lớn Tình hình tài sản NH cơng ty: Chỉ tiêu 2019 2020 Chênh lệch Tổng TS ngắn hạn 7,356,652 9,022,315 1,665,663 Tiền khoản tương đương tiền 288,708 574,767 286,059 Các khoản đầu tư tài ngắn hạn 76,250 516 -75,734 Các khoản phải thu ngắn hạn 1,327,687 2,024,273 696,586 4,414,459 5,523,844 1,109,385 1,103,902 898,914 -204,988 Hàng tồn kho Tài sản ngắn hạn khác Đơn vị: 1,000,000đ 14 Có thể thấy khoản phải thu ngắn hạn kì 2020 tăng đáng kể so với 2019 Cụ thể tăng 696 tỷ đồng Điều cho thấy công tác quản trị khoản phải thu cải thiện đáng kể năm 2020 Hoa Sen 2.1, Phân tích khoản phải thu Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen Tài sản Mã số Các khoản Thuyết minh 130 30/9/2020 1/10/2019 2.024.273.013.463 1.339.263.670.053 phải thu ngắn hạn Phải thu khách hàng 131 7(a) 1.778.136.480.894 1.049.450.621.720 Trả trước cho người bán 132 100.085.092.644 135.583.407.831 Phải thu cho vay ngắn 135 hạn Phải thu ngắn hạn khác 136 9(a) 171.749.127.453 164.521.607.196 Dự phịng phải thu ngắn hạn khó địi 137 7(c) (25.697.687.528) (10.291.966.694) Các khoản phải thu dài hạn 210 184.949.529.000 226.761.293.160 Phải thu cho vay dài hạn 215 Phải thu dài hạn khác 216 184.949.529.000 226.761.293.160 9(b) Chỉ tiêu 2020 2019 Biến động khoản phải thu (398.108.982.805) 1.207.687.182.269 15 ➢ Nhận xét: Các khoản phải thu chủ yếu khoản phải thu khách hàng ➢ Các khoản phải thu ngắn hạn năm 2020 tăng 51,15% so với năm 2019, tương ứng tăng 685.009.343.400 đồng Khoản phải thu ngắn hạn tăng mạnh chứng tỏ vốn công ty bị chiếm dụng nhiều đối tác Các khoản phải thu dài hạn năm 2020 có xu hướng giảm nhẹ, giảm 18,44% so với năm 2019, tương ứng giảm 41.811.764.160 đồng Khoản phải thu dài hạn không đáng kể, nhiên cho thấy phần vốn bị chiếm dụng có xu hướng nhỏ tốt cho doanh nghiệp Khoản phải thu Công ty cổ phần tập đoàn Hoa Sen phát sinh chia thành mức độ khác nhau, từ nợ có độ tin cậy cao đến nợ thu hồi Tuy nhiên công ty phải đánh đổi lợi nhuận rủi ro Nếu công ty thắt chặt khoản phải thu hội bán hàng tạo lợi nhuận Như cơng ty phải xem xét liệu chi phí cho khoản phải thu có lớn lợi nhuận để lựa chọn Nếu bán chịu chi phí khoản phải thu tăng lên, cơng ty cần có sách hợp lí cho chi phí khoản phải thu mức thấp nhất, hạn chế nhóm nợ D E Theo báo cáo kết hoạt động kinh doanh năm 2020: Chỉ tiêu 2020 2019 Doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ 27.765.155.626.306 28.081.303.783.088 Doanh thu 27.530.749.513.834 28.034.775.118.675 Lợi nhuận gộp 4.627.267.348.411 3.198.620.082.003 Lợi nhuận từ 1.378.928.413.328 239.566.040.636 Kết từ hoạt động khác (3.285.249.804) 222.503.255.485 Lợi nhuận sau thuế TNDN 1.153.014.017.309 361.371.503.746 bán hàng cung cấp dịch vụ hoạt động kinh doanh Từ báo cáo tài Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen cho thấy doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ giảm nhẹ tương ứng với 316.148.156.782 đồng Doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ giảm nhẹ tương ứng giảm 504.025.604.841 đồng Lợi 16 nhuận sau thuế năm 2020 tăng mạnh so với năm 2019, tương ứng tăng 791.642.513.663 đồng Lợi nhuận tăng 1.139.362.373.308 đồng Lợi nhuận gộp tăng nhẹ tương ứng tăng 1.428.647.266.408 đồng Mặc dù tiêu doanh thu giảm kết từ lợi nhuận lợi nhuận gộp tăng mạnh nên kéo theo lợi nhuận sau thuế TNDN tăng Các khoản phải thu tăng 51,15% lợi nhuận tăng mạnh cho thấy công ty hoạt động kinh doanh đạt hiệu nhiên việc thu hồi nợ khách hàng rủi ro mà doanh nghiệp cần giải Cơng ty cần có nhiều chiến lược để đẩy mạnh doanh thu năm sau cao năm trước thực hiệu công tác thu hồi nợ doanh nghiệp tránh rủi ro tương lai Kỳ thu tiền bình qn Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2020: (1.681.768.342.258 + 205.855.411.080) × 360 = 24,69 (𝑛𝑔à𝑦) 27.530.749.513.834 Kỳ thu tiền bình qn cơng ty ngắn, kết hợp khoản phải thu có xu hướng tăng chứng tỏ doanh nghiệp bị đọng phần vốn khâu toán Tuy nhiên để đánh giá số tốt hay xấu phụ thuộc vào sách tín dụng thương mại thực tế toán nợ khoản phải thu Năm 2020 doanh thu không tăng nên muốn mở rộng thị trường, tăng doanh thu cần đẩy mạnh khoản phải thu thông qua bán hàng trả chậm, hay tài trợ cho chi nhánh đại lý Nếu làm kỳ thu tiền bình quân lại tăng lên Doanh nghiệp lúc phải tính tốn khoản phải thu kỳ thu tiền cho đạt lợi nhuận tối đa 2.2, Mơ hình quản trị khoản phải thu Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen Nhà quản trị tài ln quan tâm phải giảm tối đa khoản phải thu mức thấp tránh mát mức cho phép chấp nhận được, khách hàng làm cho lâm vào tình cảnh nguy rủi ro tài cao họ cố tình kéo dài khoản nợ khơng chịu tốn, điều buộc doanh nghiệp phải phát sinh chi phí để tiếp tục hoạt động Do đó, doanh nghiệp phải đề sách thu nợ hợp lí, hiệu để giảm tỉ lệ mát, rủi ro mức chấp nhận Mơ hình quản trị khoản phải thu coi quan trọng, có tính linh hoạt, an toàn phù hợp cơng ty lớn Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen Công tác thu nợ Công ty CP Tập đồn Hoa Sen: • Thứ nhất, xây dựng hệ thống nợ có tính chun nghiệp - Thiết lập phận chuyên môn quản lý chặt chẽ công nợ, soạn thảo sách chi trả rõ ràng Mục đích hạn chế tối đa vấn đề phát sinh tầm kiểm soát, yêu cầu khách hàng ký thỏa thuận, yêu cầu việc toán Cam kết phải thực 17 theo thời hạn, quy định hợp đồng… Cần phân loại rõ khách hàng, từ khách hàng loại A đến khách hàng loại E, xếp hạng tín dụng Căn vào xếp hạng xây dựng sách bán chịu, xác định hạn mức tín dụng điều khoản tốn tương ứng khách hàng • mại Thứ hai, tăng cường đào tạo nghiệp vụ quản lý nợ phân tích tín dụng thương - Ở cơng ty cần trọng việc đầu tư, bồi dưỡng đào tạo cho cán quản lí cán tài cơng tác quản lí nợ, khoản phải thu Mỗi cán thực theo quy trình quản lý cơng nợ phải thu chuẩn cơng ty Bám sát mục tiêu: Xác định rõ cá nhân chịu trách nhiệm làm việc với khách hàng; Quy định rõ thời gian nhắc nhở khách hàng, cách thức gửi thư Email, gọi điện trực tiếp Các cá nhân cần phải có ý thức trách nhiệm với việc quản lý thu hồi công nợ Gửi hóa đơn đến khách hàng hình thức nhanh để rút ngắn trình thu hồi Trong hóa đơn cần phải thể cụ thể thời gian tối đa khách hàng cần chi trả công nợ • Thứ ba, thu hút khách hàng có mức độ tín nhiệm cao - Khoản phải thu thực phần vốn lưu động công ty bị chiếm giữ Như vòng xoay vốn cao thể doanh nghiệp sử dụng vốn lưu động tốt Doanh nghiệp cần khách hàng tiềm tốn nhanh tín dụng Khách hàng có mức độ tín nhiệm cao (A) tập khách hàng mà doanh nghiệp hướng đến việc cấp tín dụng Cấp tín dụng cho khách hàng có độ tín nhiệm cao giúp doanh nghiệp giảm rủi ro, thiệt hại giao dịch 2.3, Hiệu công tác quản trị khoản phải thu công ty Thông qua tiêu tổng hợp, tiêu đánh giá khoản phải thu giúp tập đoàn Hoa Sen thấy rõ vấn đề cần phải chấn chỉnh, cải thiện cho kỳ sau hiệu tốt cần trì Để hiểu rõ cơng tác quản lý khoản phải thu xem xét tốc độ thu nợ công ty qua số tiêu sau: Chỉ tiêu 2020 2019 Doanh thu 27.530.749.513.834 28.034.775.118.675 Các khoản phải thu bình qn 1.887.623.753.000 1.943.564.277.000 Vịng quay khoản phải thu 14,58 vòng 14,42 vòng 18 Kỳ thu tiền bình 24,69 ngày 24,97 ngày quân ❖ Nhận xét: Hiệu công tác quản trị khoản phải thu cơng ty - Số vịng quay khoản phải thu năm 2020 tăng so với năm 2019 0,16 vòng Vòng quay khoản thu chứng tỏ khả thu hồi hiệu khoản phải thu khoản nợ từ khách hàng tăng nhẹ so với năm 2019 Khách hàng trả nợ sớm hạn xảy nhiều khách hàng trì hỗn trả nợ Doanh nghiệp lúc hoạt động chủ yếu dựa vào tiền mặt, cơng ty có phần thận trọng việc cấp tín dụng khách hàng - Trong năm 2019 cơng ty trung bình 25 ngày để thu hồi khoản nợ sang năm 2020 cơng ty đến 25 ngày để thu hồi khoản nợ Điều cho thấy chất lượng thu hồi khoản nợ cơng ty ổn định chưa có ảnh hưởng nhiều tới doanh thu công ty 2.4, Nguyên nhân khoản thu khó địi cơng ty - Về phía khách hàng: khả tốn nợ khách hàng yếu: việc kinh doanh sản xuất khơng tiêu thụ hàng hóa, kinh doanh thua lỗ, bị bên thứ 3, đơn vị khác chiếm dụng vốn - Công ty chưa cụ thể chi tiết điều khoản điều kiện toán, phương thức toán thời gian toán - Doanh nghiệp không coi trọng công tác kiểm tra, xác minh thống tin khách hàng trước hợp tác - Sự quản lý lỏng lẻo, thiếu kinh nghiệm xử lý nợ cúa phận quản lý doanh nghiệp - Tỷ lệ chiết khấu công ty chưa phù hợp khách hàng thường xuyên khách hàng mới, từ chưa khuyến khích khách hàng trả nợ sớm - Công ty phân loại nợ theo khoản thu ngắn hạn khoản thu dài hạn chưa phân loại đối tượng nợ, từ khó đưa hệ thống cấu nợ cho khách hàng suy giảm khả chi trả chi trả cấu thời hạn nợ - Công ty trả trước tiền nguyên vật liệu cho nhà cung ứng, không xác định rõ khoản cần thiết nên trả trước khoản trả sau 19 CHƯƠNG 3: GIẢI PHÁP HỒN THIỆN QUÁ TRÌNH QUẢN TRỊ KHOẢN THU 3.1, Giải pháp a, Quản trị khoản phải thu khách hàng - Với khoản phải thu khách hàng: CTCPTD Hoa Sen thực tốt cơng tác thu hồi nợ, tránh tình trạng chiếm dụng vốn ảnh hưởng đến tính liên tục hoạt động kinh doanh, làm giảm hiệu sử dụng vốn lưu động cơng ty Bên cạnh đó, cơng ty hạn chế việc sử dụng chi phí vào điều không cần thiết số biện pháp: ▪ Trong hợp đồng ký kết có điều khoản ràng buộc chặt chẽ quy định rõ ràng thời hạn trả tiền, phương thức toán Bên vi phậm hợp đồng bên phải chịu trách nhiệm bồi thường thực đầy đủ cam kết hợp đồng, điều khoản quy định tuân thủ theo sách chế độ hành ▪ Cơng ty xác định tỷ lệ chiết khấu hợp lý, giảm giá tốn cho hợp đồng có giá trị lớn, khách hàng thường xuyên khách hàng toán tiền sớm; góp phần thúc đẩy khách hàng tốn nhanh hơn, giảm nợ ngắn hạn, tránh bị chiếm dụng vốn lâu ▪ Thiết lập số đo lường hiệu khoản phải thu: giúp người quản lý CTCPTD Hoa Sen quan sát phân tích hiệu hoạt động khoản phải thu Hiện nay, có ba số doanh nghiệp ý nhất, là: vịng quay khoản phải thu, tỷ lệ khoản phải thu doanh thu, xếp tuổi nợ khoản phải thu… ▪ Tạo hệ thống theo dõi hoàn chỉnh: Để theo dõi nợ khách hàng cập nhật phát sinh nhất: Bộ phận kế toán bắt buộc phải có file theo dõi: excel phần mềm kế tốn Căn vào thơng tin hợp đồng, hóa đơn, phiếu xuất/nhập kho, phiếu chi, giấy báo có ngân hàng, khoản chiết khấu, hàng trả lại, tỷ giá … kế tốn cơng nợ cập nhật vào file theo dõi công nợ, theo dõi cách liên tục thường xuyên ▪ Gửi hóa đơn, chứng từ đến khách hàng nhanh chóng: Gửi hóa đơn cho khách hàng việc quan trọng Kế toán phải theo dõi chặt chẽ đường hóa đơn xuất bán để đảm bảo khách hàng nhận hóa đơn thời gian Tránh sai sót, thất lạc, chậm trễ 20 ... TẾ CÔNG TÁC QUẢN TRỊ KHOẢN PHẢI THU TẠI CÔNG TY CP TẬP ĐOÀN HOA SEN .11 1, Tổng quan Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen .11 1.1, Giới thiệu Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen 11 2, Thực trạng. .. khoản phải thu CTCPTĐ Hoa Sen 14 2.1, Phân tích khoản phải thu CTCPTĐ Hoa Sen 15 2.2, Mơ hình quản trị khoản phải thu Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen .17 2.3, Hiệu công tác quản trị khoản phải. .. khoản phải thu: giúp người quản lý CTCPTD Hoa Sen quan sát phân tích hiệu hoạt động khoản phải thu Hiện nay, có ba số doanh nghiệp ý nhất, là: vịng quay khoản phải thu, tỷ lệ khoản phải thu doanh