LỜI NÓI ĐẦU LỜI CAM ĐOAN Tác giả xin cam đoan luận văn này là công trình nghiên cứu khoa học độc lập của tác giả Các số liệu, kết quả nêu trong luận văn là trung thực và có nguồn gốc rõ ràng TÁC GIẢ L[.]
i LỜI CAM ĐOAN Tác giả xin cam đoan luận văn cơng trình nghiên cứu khoa học độc lập tác giả Các số liệu, kết nêu luận văn trung thực có nguồn gốc rõ ràng TÁC GIẢ LUẬN VĂN Nguyễn Kim Quang Luan van ii LỜI CẢM ƠN Để hồn thành chương trình cao học luận văn này, bên cạnh nỗ lực thân, tác giả nhận quan tâm, động viên, góp ý tận tình thầy cơ, gia đình bạn bè suốt q trình học tập, cơng tác Tác giả xin gửi lời cảm ơn chân thành tới: - Các thầy cô giáo Khoa Sau đại học thầy cô giáo khoa Tài Ngân hàng Trường Đại Học Thương Mại - Lãnh đạo Quỹ Đầu tư phát triển Thành phố Hà Nội tạo điều kiện cho tác giả tiến hành khảo sát đồng nghiệp, bạn bè giúp đỡ cung cấp tài liệu cho tác giả q trình học tập, cơng tác thực luận văn thạc sĩ - Người hướng dẫn khoa học: TS Nguyễn Thị Minh Hạnh Mặc dù có nhiều cố gắng để hoàn thành luận văn tất nhiệt tình lực thân, nhiện luận văn khơng tránh khỏi thiếu sót Tác giả mong nhận ý kiến đóng góp chân thành để luận văn hoàn thiện Trân trọng cảm ơn! Tác giả luận văn Nguyễn Kim Quang Luan van iii MỤC LỤC LỜI CAM ĐOAN i LỜI CẢM ƠN ii MỤC LỤC iii DANH MỤC BẢNG BIỂU, SƠ ĐỒ, HÌNH VẼ vi DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT vii LỜI NÓI ĐẦU .1 Tính cấp thiết nghiên cứu đề tài Tổng quan tình hình nghiên cứu 3 Mục tiêu nghiên cứu 4 Đối tượng nghiên cứu, phạm vi nghiên cứu Phương pháp nghiên cứu .5 Dự kiến đóng góp luận văn .6 Kết cấu luận văn CHƯƠNG I CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG CHO VAY CỦA CÁC TỔ CHỨC TÍN DỤNG .7 1.1 Cho vay tổ chức tín dụng 1.1.1 Khái niệm cho vay tổ chức tín dụng 1.1.2 Phân loại cho vay tổ chức tín dụng 1.1.3 Rủi ro hoạt động cho vay 11 1.2 Thẩm định tài doanh nghiệp hoạt động cho vay tổ chức tín dụng .13 1.2.1 Khái niệm, đặc điểm thẩm định tài doanh nghiệp hoạt động cho vay tổ chức tín dụng 13 1.2.2 Vai trò thẩm định TCDN hoạt động cho vay tổ chức tín dụng 14 1.2.3 Quy trình, nội dung thẩm định tài doanh nghiệp hoạt động cho vay tổ chức tín dụng 18 Luan van iv 1.2.4 Các nhân tố ảnh hưởng tới thẩm định tài doanh nghiệp cho vay 36 CHƯƠNG II THỰC TRẠNG CÔNG TÁC THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG CHO VAY CỦA QUỸ ĐTPT TP.HÀ NỘI 40 2.1 Giới thiệu Quỹ Đầu tư phát triển TP Hà Nội 40 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển 40 2.1.2 Chức năng, nhiệm vụ cấu tổ chức 41 2.1.3 Cơ cấu tổ chức Quỹ ĐTPT thành phố Hà Nội 43 2.1.3 Kết hoạt động Quỹ 45 2.2 Thực trạng công tác thẩm định tài doanh nghiệp hoạt động cho vay Quỹ ĐTPT TP Hà Nội 52 2.2.1 Chính sách cho vay Quỹ ĐTPT TP Hà Nội 52 2.2.2 Quy trình nội dung thẩm định tài doanh nghiệp hoạt động cho vay Quỹ 55 2.2.3 Một số dự án điển hình thẩm định tài doanh nghiệp hoạt động cho vay Quỹ 64 2.3 Đánh giá kết cơng tác thẩm định tài doanh nghiệp hoạt động cho váy dự án Quỹ ĐTPT TP Hà Nội 74 2.3.1 Kết đạt 74 2.3.2 Một số hạn chế .76 2.3.3 Nguyên nhân hạn chế .77 CHƯƠNG III MỘT SỐ GIẢI PHÁP HỒN THIỆN CƠNG TÁC THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG CHO VAY TẠI QUỸ ĐTPT TP HÀ NỘI .80 3.1 Định hướng hoạt động cho vay Quỹ ĐTPT TP Hà Nội 80 3.1.1 Định hướng phát triển Quỹ ĐTPT TP Hà Nội .80 3.1.2 Định hướng cho vay dự án Quỹ ĐTPT TP Hà Nội 83 Luan van v 3.2 Một số giải pháp nhằm hoàn thiện thẩm định tài doanh nghiệp hoạt động cho vay Quỹ ĐTPT TP Hà Nội 84 3.2.1 Hoàn thiện máy tổ chức, hoạt động Quỹ 84 3.2.2 Nâng cao chất lượng nguồn thông tin 88 3.2.3 Hồn thiện quy trình thẩm định 90 3.3 Kiến nghị .94 3.3.1 Kiến nghị với Hội đồng Quản lý UBND TP Hà Nội 94 3.3.2 Kiến nghị với Bộ Tài đơn vị liên quan 95 KẾT LUẬN 96 TÀI LIỆU THAM KHẢO 98 PHỤ LỤC i Luan van vi DANH MỤC BẢNG BIỂU, SƠ ĐỒ, HÌNH VẼ BẢNG Bảng 2.1: Kết hoạt động kinh doanh Quỹ giai đoạn 2011-2015 .47 Bảng 2.2: Kết cấu doanh thu Quỹ giai đoạn 2011-2015 47 Bảng 2.3 Kết hoạt động huy động vốn Quỹ giai đoạn 2011-2015 49 Bảng 2.4 Danh mục dự án đầu tư Quỹ thực .50 Bảng 2.5 Kết hoạt động cho vay Quỹ giai đoạn 2011-2015 51 Bảng 2.6 Kết hoạt động vốn ủy thác Quỹ giai đoạn 2011-2015 52 Bảng 2.7 Mẫu tiêu đánh giá tình hình tài 64 Bảng 2.8 Kết thẩm định tài dự án Nhà máy nước Yên Phụ 66 Bảng 2.9 Kết thẩm định tài dự án Nhà máy giết mổ Vinh Anh 72 Bảng 2.10 Bảng số dự án giải cho vay giai đoạn từ 2011-2015 75 Bảng 3.1 Trọng số nhóm tiêu tài 93 Bảng 3.2: Phân loại rủi ro tín dụng 94 Bảng 3.3: Bảng điểm xếp loại rủi ro tín dụng 95 SƠ ĐỒ Sơ đồ 1.1 Rủi ro cho vay .13 Sơ đồ 1.2 Sơ đồ quy trình thẩm định tài doanh nghiệp 20 Sơ đồ 2.1 Cơ cấu tổ chức máy Quỹ đầu tư phát triển TP Hà Nội 44 Sơ đồ 2.2 Quy trình cho vay dự án XHH Quỹ ĐTPT Hà Nội .55 Sơ đồ 2.3 Quy trình thẩm định tài doanh nghiệp Quỹ 56 Luan van vii DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT Ký hiệu Diễn giải BCTC Báo cáo tài DA Dự án HĐND Hội đồng nhân dân HĐTD Hợp đồng tín dụng HTKT Hạ tầng kỹ thuật HĐQL Hội đồng quản lý GPMB Giải phóng mặt JBIC Ngân hàng hợp tác quốc tế Nhật Bản TCDA Tài dự án TCTD Tổ chức tín dụng TCDN Tài doanh nghiệp TSBĐ Tài sản bảo đảm UBND Ủy ban nhân dân WB Ngân hàng giới Luan van LỜI NÓI ĐẦU Tính cấp thiết nghiên cứu đề tài Tồn cầu hố, hội nhập kinh tế quốc tế tự hoá thương mại xu bật kinh tế giới đương đại Từ năm 1986 đến nay, Việt Nam tiến hành công đổi đẩy mạnh hội nhập kinh tế quốc tế Trong q trình đó, tổ chức tài tín dụng Việt Nam có bước phát triển mạnh mẽ Nhưng, để tồn phát triển bền vững trước áp cạnh tranh ngày liệt, tổ chức tài mặt cần không ngừng gia tăng số lượng dịch vụ mặt khác phải nâng cao lực quản trị, chất lượng dịch vụ Thực tế, thời gian qua hệ thống tài ngân hàng Việt Nam đáng đối mặt với nhiều vấn đề sở hữu chéo, tỷ lệ nợ xấu cao Tỷ lệ nợ xấu cao hệ thống tài ngân hàng xuất phát từ nhiều nguyên nhân Trong đó, có nguyên nhân từ việc chưa trọng đến công tác thẩm định cho vay Rủi ro hoạt động tín dụng khó bị loại trừ Tuy nhiên, thẩm định kỹ lưỡng khách hàng, dự án xin vay cách toàn diện trước định cho khách hàng vay tiền phần giúp giảm thiểu rủi ro.Trong đó, thẩm định TCDN thẩm định tài dự án quan trọng Thẩm định tài dự án phân tích, đánh giá khía cạnh hiệu tài khả thi dự án tương lai nhằm xác định khả thu hồi vốn dự án, khả trả nợ khoản vay từ dự án xin vay Còn thẩm định TCDN đánh giá lực tài doanh nghiệp qua dự đốn xác tiêu tài tương lai, rủi ro tài mà doanh nghiệp gặp phải Hiểu khứ bước mở đầu cần thiết để dự tính cho tương lai Thẩm định TCDN có vai trị quan trọng việc định tín dụng, thẩm định khơng xác dẫn đến sai lầm định cho vay, cho doanh nghiệp không đủ lực tài vay Do đó, việc thẩm định xác lực tài khách hàng vay vốn ln địi hỏi mang tính tất yếu, khách quan Quỹ Đầu tư phát triển Thành phố Hà Nội (gọi tắt Quỹ) thành lập Luan van sở tổ chức lại Quỹ Đầu tư phát triển nhà Thành phố Hà Nội (theo Quyết định 126/2004/QĐ-UB ngày 11/08/2004 UBND TP Hà Nội mơ hình thí điểm) Đến năm 2007, Nghị định số 138/2007/NĐ-CP ngày 28/8/2007 Chính phủ đời, có quy định thức chức năng, nhiệm vụ, tổ chức hoạt động Quỹ đầu tư phát triển địa phương với chức là: huy động vốn, đầu tư trực tiếp, cho vay đầu tư, góp vốn thành lập tổ chức kinh tế nhận ủy thác vốn ngân sách Thành phố Ra đời hoạt động đến 10 năm, năm qua hoạt động Quỹ tập trung chủ yếu hoạt động giải ngân nguồn vốn ủy thác cấp phát từ ngân sách Đến năm 2011, UBND TP Hà Nội thành lập Quỹ phát triển Đất Hà Nội với nhiệm vụ giải ngân nguồn vốn ủy thác cấp phát từ ngân sách Do đó, hoạt động chuyển sang cho Quỹ phát triển Đất Hà Nội Vì vậy, thời gian qua Quỹ hoạt động cho vay trọng đẩy mạnh Do định chế tài mới, mơ hình chế quản lý cịn nhiều bất cập, nhìn nhận Sở, ngành UBND TP chưa đầy đủ nên chưa phát huy vai trò, nhiệm vụ Quỹ Đặc biệt, năm qua hoạt động cho vay đầu tư Quỹ dự án xã hội hóa gặp nhiều khó khăn, vướng mắc dẫn đến hiệu hoạt động cho vay dự án xã hội hóa ln mức thấp Từ đầu năm 2010 đến Quỹ ký Quyết định cho vay 29 dự án (trên tổng số 47 hồ sơ dự án xin vay) Quá trình thực hoạt động cho vay cho thấy thực tế cho vay Quỹ khó khăn so với ngân hàng thương mại nhiều, thời gian thẩm định hồ sơ vay vốn kéo dài, thường từ vài tháng đến vài năm Một phần nguyên nhân lực tài doanh nghiệp vay vốn công tác thẩm định tài doanh nghiệp hoạt động cho vay cịn nhiều bất cập, hướng dẫn quy trình thẩm định tài doanh nghiệp cịn sơ sài, chung chung, chưa có sở lý luận cho thẩm định tài doanh nghiệp hoạt động cho vay Do đó, trình thẩm định thường xuyên phải tham khảo tư vấn từ ngân hàng xin ý kiến đạo từ phía UBND TP Sự phối hợp phịng ban, phận tham gia thẩm định thiếu đồng bộ, kết thẩm định chưa đảm bảo tính xác, đầy đủ để lãnh đạo định kịp thời Luan van Việc tìm nguyên nhân để khắc phục bất cập nói trên, có sở lý luận vững để đề số định hướng để đẩy mạnh thẩm định tài doanh nghiệp hoạt động cho vay Quỹ thời gian tới việc làm quan trọng mà Quỹ cần tìm lời giải để đẩy mạnh cơng tác cho vay Quỹ Với tính cấp thiết nhận thức nói trên, cán công tác Quỹ, định lựa chọn đề tài nghiên cứu: “Thẩm định tài doanh nghiệp hoạt động cho vay Quỹ đầu tư Phát triển thành phố Hà Nội” để tìm câu trả lời cho vấn đề Tổng quan tình hình nghiên cứu Quỹ Đầu tư phát triển địa phương định chế tài mới, mơ hình tổ chức chế quản lý nhiều bất cập, chưa thể vai trị cơng cụ tài cơng địa phương nên chưa thu hút nhiều quan tâm nhà kinh tế Đến nghiên cứu tổ chức, hiệu hoạt động mơ hình Quỹ đầu tư phát triển địa phương hoi Năm 2008, Phạm Phan Dũng bảo vệ luận án tiến sỹ kinh tế Học viện Tài với đề tài “Giải pháp nâng cao hiệu hoạt động Quỹ Đầu tư phát triển địa phương Việt Nam nay” Luận án phân tích, làm rõ thêm nội dung lý luận Quỹ Đầu tư phát triển địa phương, đánh giá thực trạng hiệu hoạt động Quỹ Việt Nam Trên sở với việc tham khảo kinh nghiệm phát triển Quỹ Đầu tư số nước giới đưa số giải pháp nâng cao hiệu hoạt động Quỹ Đầu tư phát triển địa phương Việt Nam Về phương diện mơ hình tổ chức, Lê Hà (2010) nghiên cứu đề tài “Nghiên cứu chuyển đổi mơ hình tổ chức Quỹ Đầu tư phát triển thành phố Hà Nội” Luận văn thạc sỹ kinh tế vận dụng kiến thức quản trị kinh doanh nói chung, quản trị thay đổi nói riêng để phân tích q trình chuyển đổi mơ hình tổ chức Quỹ Đầu tư phát triển thành phố Hà Nội thành Công ty Đầu tư tài Hà Nội, đưa số giải pháp hạn chế khó khăn, thúc đẩy q trình thay đổi mơ hình tổ chức Quỹ Đầu tư phát triển thành phố Hà Nội Các hoạt động Quỹ Đầu tư phát triển địa phương quan tâm Luan van ... CƠNG TÁC THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG CHO VAY TẠI QUỸ ĐTPT TP HÀ NỘI .80 3.1 Định hướng hoạt động cho vay Quỹ ĐTPT TP Hà Nội 80 3.1.1 Định hướng phát triển Quỹ ĐTPT... TÁC THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG CHO VAY CỦA QUỸ ĐTPT TP.HÀ NỘI 40 2.1 Giới thiệu Quỹ Đầu tư phát triển TP Hà Nội 40 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển. .. quan Quỹ Đầu tư phát triển Thành phố Hà Nội (gọi tắt Quỹ) thành lập Luan van sở tổ chức lại Quỹ Đầu tư phát triển nhà Thành phố Hà Nội (theo Quyết định 126/2004/QĐ-UB ngày 11/08/2004 UBND TP Hà Nội