Lêi nãi ®Çu Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan đây là công trình nghiên cứu của riêng tôi Các số liệu, kết quả nêu trong chuyên đề là trung thực, xuất phát từ tình hì[.]
Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp LỜI CAM ĐOAN Tơi xin cam đoan cơng trình nghiên cứu riêng Các số liệu, kết nêu chuyên đề trung thực, xuất phát từ tình hình thực tế đơn vị thực tập Tác giả chuyên đề Lê văn Lự Sv: Lê văn Lự i Luan van Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp MỤC LỤC LỜI CAM ĐOAN i MỤC LỤC .ii DANH MỤC VIẾT TẮT v DANH MỤC BẢNG BIỂU, DỒ THỊ vi LỜI NÓI ĐẦU CHƯƠNG 1NHỮNG VẤN ĐỀ CHUNG VỀ HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI CHỨNG KHỐN CỦA CƠNG TY CHỨNG KHỐN 1.1 CƠNG TY CHỨNG KHỐN: .3 1.1.1 Khái niệm công ty chứng khoán: 1.1.2 Phân loại cơng ty chứng khốn: 1.1.3 Vai trị cơng ty chứng khốn: 1.1.4 Khái quát nghiệp vụ cơng ty chứng khốn 1.2 NGHIỆP VỤ MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN 12 1.2.1 Khái niệm 12 1.2.2 Vai trò nghiệp vụ môi giới 14 1.2.3 Đặc điểm nghiệp vụ môi giới chứng khốn: 19 1.2.4 Quy trình nghiệp vụ mơi giới chứng khốn: 19 1.3 HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG CỦA NGHIỆP VỤ MÔI GIỚI CHỨNG KHOÁN .22 1.3.1 Quan điểm hiệu hoạt động nghiệp vụ mơi giới chứng khốn: .22 1.3.2 Các nhân tố ảnh hưởng tới hiệu hoạt động nghiệp vụ môi giới chứng khoán 23 1.3.3 Một số tiêu định lượng 27 1.4.Nguyên tắc hoạt động kinh doanh cơng ty chứng khốn 29 1.4.1 Nguyên tắc tài 29 1.4.2 Nguyên tắc đạo đức 32 CHƯƠNG 2THỰC TRẠNG HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI TẠI CÔNG TY CP CHỨNG KHOÁN TP HCM( HSC) .34 2.1 GIỚI THIỆU VỀ CÔNG TY CP CHỨNG KHOÁN TP.HCM( HSC) 34 Sv: Lê văn Lự ii Luan van Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp 2.1.1 Quá trình hình thành Phát triển .34 2.1.2 Ngành nghề kinh doanh .38 2.1.3 Cơ cấu tổ chức công ty .42 2.1.4 Mạng lưới hoạt động 43 2.1.5 Môi trường hoạt động .45 2.1.6 Nhân lực HSC 49 2.1.7 Trình độ cơng nghệ 50 2.2 THỰC TRẠNG HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI CỦA CƠNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHỐN TP.HCM .52 2.2.1 Kết hoạt động kinh doanh HSC năm qua 53 2.2.2 Các tiêu khả sinh lời 57 2.3 Thực trạng hoạt động môi giới hiệu hoạt động môi giới Công ty cổ phần chứng khoán TP HCM 57 2.3.1 Thực trạng hoạt động môi giới Cơng ty Cổ Phần chứng khốn TP.HCM 57 2.3.2 Đánh giá thực trạng hiệu hoạt động mơi giới cơng ty chứng khốn HSC 65 2.3 ĐÁNH GIÁ HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MÔI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHỐN TP.HCM 71 2.3.1 Những kết đạt .71 2.3.2 Tồn nguyên nhân 74 CHƯƠNG 3GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY TNHH CHỨNG KHỐN NHNO&PTNT VIỆT NAM 76 3.1 ĐỊNH HƯỚNG PHÁT TRIỂN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM ĐẾN NĂM 2020 76 3.1.2 Định hướng phát triển HSC thời gian tới 78 3.2.1 Định hướng phát triển bền vững 79 3.1.2 Các mục tiêu phát triển bền vững 80 3.2 MỘT SỐ GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG CỔ PHẦN CHỨNG KHỐN TP.HCM .81 Sv: Lê văn Lự iii Luan van Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp 3.2.1 Nâng cao chất lượng sản phẩm dịch vụ Cơng ty Cổ phần Chứng khốn TP HCM 81 3.2.2 Xây dựng chương trình tiếp thị phát triển thương hiệu 85 3.2.3 Hiện đại hóa cơng nghệ - thông tin .85 3.2.4 Nâng cao chất lượng nguồn nhân lực 85 3.2.5 Nâng cao chất lượng quản trị kinh doanh 86 3.2.6 Xây dựng sách khách hàng phù hợp 87 3.2.7 Các giải pháp khác .89 3.3 Giải pháp điều kiện hỗ trợ .89 KẾT LUẬN 92 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 93 NHẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN HƯỚNG DẪN 95 Sv: Lê văn Lự iv Luan van Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp DANH MỤC VIẾT TẮT CTCK : Cơng ty chứng khốn TP.HCM : Thành Phố Hồ Chí Minh TTGDCK: Trung tâm giao dịch chứng khốn HSC: Cơng ty cổ phần chứng khốn thành phố Hồ Chí Minh SSI: Cơng ty cổ phần Chứng khốn Sài Gịn SHS: Cơng ty Cổ phần Chứng Khốn Sài Gịn Hà Nội TTCK: Thị trường chứng khốn Sv: Lê văn Lự v Luan van Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp DANH MỤC BẢNG BIỂU, DỒ THỊ Biểu đồ 2.1 Tổ chức máy HSC 43 Biểu đồ 2.2: Biểu đồ thể số lượng nhân viên HSC qua năm 49 Biểu đồ 2.3: Nhân cơng ty chứng khốn nửa đầu năm 2015 .49 Bảng 2.1: Kết hoạt động kinh doanh HSC .54 Bảng 2.2 Các tiêu khả sinh lời 57 Bảng 2.3 Biểu phí giao dịch HSC 58 Bảng 2.4 Giá trị giao dịch HSC thực cho khách hàng qua năm 59 Bảng 2.5 Thị phần môi giới HSC qua năm .60 Biểu đồ 2.5 top 10 thị phần môi giới sàn HNX quý 4/2015( Nguồn: cafef.com) 61 Bảng 2.6: Doanh thu tỷ trọng hoạt động môi giới 62 Biểu đồ 2.6 doanh thu hoạt động môi giới tổng doanh thu 63 Bảng 2.7 Chi phí hoạt động môi giới 63 Biểu đồ 2.7 chi phí doanh thu mơi giới 64 Bảng 2.8 Lợi nhuận tỷ trọng lợi nhuận hoạt động môi giới 64 Bảng 2.9 Hiệu hoạt động môi giới HSC năm qua .65 Bảng 2.10 Hiệu hoạt động môi giới SSI năm qua .66 Bảng 2.11 Hiệu hoạt động môi giới SHS năm qua 66 Bảng 2.12 Tốc độ tăng trưởng doanh thu môi giới công ty 67 Bảng 2.13 Tỷ trọng doanh thu môi giới tổng doanh thu công ty công ty 67 Bảng 2.14 Tốc độ tăng chi phí mơi giới cơng ty 68 Bảng 2.15 Tốc độ tăng doanh thu mơi giới Tốc độ tăng chi phí mơi giới .69 Bảng 2.16 Tỷ lệ chi phí mơi giới doanh thu môi giới công ty .69 Bảng 2.17 Tốc độ tăng lợi nhuận hoạt động môi giới 70 Bảng 2.18 Tỷ trọng lợi nhuận môi giới tổng lợi nhuận HĐKD 70 Sv: Lê văn Lự vi Luan van Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Sv: Lê văn Lự Luận văn Tốt nghiệp vii Luan van Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp LỜI NĨI ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Thị trường chứng khoán Việt Nam vào hoạt động 15 năm Đây thời gian dài thị trường chứng khoán giới, sơ khai Việt Nam đạt thành tựu định việc xây dựng thị trường, kênh dẫn vốn hiệu cho kinh tế kênh truyền thống khác Các cơng ty niêm yết sử dụng nguồn vốn nhàn rỗi từ nhà đầu tư hay cá nhân để phục vụ hoạt động sản xuất, tạo giá trị cho đất nước Nhưng để thực việc đó, khơng thể thiếu cơng ty chứng khốn, gọi người trung gian dẫn vốn, mà đáng kể nhà môi giới Với việc kinh tế hồi phục, theo kênh chứng khốn kênh đầu tư hấp dẫn, nơi tốt để nhà đâu tư giải ngân thời gian Và nhận biết xu hướng đầu tư này, cạnh tranh liệt cơng ty chứng khốn để giành thị phần ngày khốc liệt Bất kì thời kì tăng trưởng hay suy thối nghiệp vụ mang lại lợi nhuận cao cho cơng ty chứng khốn mơi giới, muốn góp vốn hay rút vốn phải thơng qua dù thị trường Và HSC cơng ty chứng khốn hàng đầu thị phần, ngang ngửa với SSI năm theo thống kê công bố với thị phần 10% riêng sàn HOSE Từ thực tế trên, môi giới hoạt động thiếu quan trọng thị trường chứng khoán Nhưng để làm để thị phần môi giới HSC tiếp tục giữ vững vị dẫn đầu ngành Trong q trình thực tập HSC, có hội kiểm nghiệm kiến thức trường, tác giả xin chọn đề tài “ Giải pháp nâng cao hiệu hoạt động môi giới công ty cổ phần chứng Sv: Lê văn Lự Luan van Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp khốn TP.HCM” để làm báo cáo kết thúc trình thực tập Qua đề xuất đề nghị phần giúp HSC đạt mục tiêu Đối tượng phạm vi nghiên cứu Đề tài tập trung nghiên cứu sở lý luận thực tiễn hiệu hoạt động nghiệp vụ môi giới chứng khoán CTCK Thị trường chứng khoán Việt Nam nói chung Cơng ty Cơng ty cổ phần Chứng khốn Hồ chí minh thời gian qua, từ đưa giải pháp nâng cao hiệu hoạt động nghiệp vụ Công ty cổ phần Chứng khoán TP.HCM Phương pháp nghiên cứu Đề tài nghiên cứu dựa sở sử dụng kết hợp phương pháp vật biện chứng, vật lịch sử, phương pháp so sánh phương pháp phân tích hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Đề tài hệ thống lý thuyết, kết hợp với thực tiễn để phân tích, đánh giá rút kết luận đề xuất chủ yếu Đồng thời đề tài cịn sử dụng phương pháp mơ hình hoá, lượng hoá làm vấn đề trở nên trực quan hơn, thông qua bảng, biểu đồ thị Kết cấu đề tài Bên cạnh phần giới thiệu chung, đề tài gồm ba chương: Chương 1: Những vấn đề chung hoạt động mơi giới chứng khốn CTCK Chương 2: Thực trạng hiệu hoạt động môi giới chứng khốn Cơng ty cổ phần Chứng khốn TP HCM Chương 3: Giải pháp nâng cao hiệu hoạt động mơi giới chứng khốn Cơng ty cổ phần Chứng khốn TP HCM Mặc dù có nhiều có gắng hạn chế thời gian nghiên cứu Sv: Lê văn Lự Luan van Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp kiến thức thực tế nên chuyên đề tránh khỏi thiếu sót Em mong nhận quan tâm đóng góp ý kiến thầy giáo bạn để chuyên đề hoàn thiện Em xin chân thành cảm ơn! Sv: Lê văn Lự Luan van Lớp: CQ50-17.02 ... mơi giới Cơng ty cổ phần chứng khốn TP HCM 57 2.3.1 Thực trạng hoạt động môi giới Công ty Cổ Phần chứng khoán TP. HCM 57 2.3.2 Đánh giá thực trạng hiệu hoạt động môi giới công ty. .. hoạt động mơi giới chứng khốn CTCK Chương 2: Thực trạng hiệu hoạt động mơi giới chứng khốn Cơng ty cổ phần Chứng khốn TP HCM Chương 3: Giải pháp nâng cao hiệu hoạt động môi giới chứng khốn Cơng ty. .. MỘT SỐ GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG CỔ PHẦN CHỨNG KHỐN TP. HCM .81 Sv: Lê văn Lự iii Luan van Lớp: CQ50-17.02 Học viện Tài Chính Luận văn Tốt nghiệp