Thực trạng thẩm định DAĐT tại NHNT VN

Luận văn : Thực trạng thẩm định DAĐT tại NHNT VN

Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc MinhCh ơng I: Lý luận chung về dự án đầu t (DAĐT) và thẩm định DAĐT.I.Đầu t và dự án đầu t1.Đầu ta.Khái niệm:Đầu t theo nghĩa rộng là sự hy sinh các nguồn lực hiện tại để tiến hành hoạt động nào đó nhằm thu về cho chủ đầu t các kết quả nhất định trong tơng lai lớn hơn các nguồn lực đã bỏ ra để đạt đợc kết quả đó. Nguồn lực đó có thể là tiền, là tài nguyên thiên nhiên, là sức lao động hay trí tuệ .Đầu t phát triển là hoạt động sử dụng các nguồn lực tài chính, nguồn lực vật chất, nguồn lực lao động và trí tuệ để xây dựng, sửa chữa nhà cửa và cấu trúc hạ tầng, mua sắm trang thiết bị và lắp đặt chúng trên nền bệ, bồi dỡng và đào tạo nguồn nhân lực, thực hiện chi phí thờng xuyên gắn liền với sự hoạt động của các tài sản này nhằm duy trì tiềm lực hoạt động của các cơ sở đang tồn tại và tạo tiềm lực mới cho nền kinh tế-xã hội, tạo việc làm và nâng cao đời sống của mọi thành viên trong xã hội.b.Các đặc tr ng của hoạt động đầu t phát triển -Hoạt động đầu t phát triển đòi hỏi một khối lợng vốn lớn, vốn này năm khê đọng, không vận động suốt quá trình thực hiện dự án.-Hoạt động đầu t là hoạt động mang tính chất lâu dài đợc thể hiện: thời gian để tiến hành một công cuộc đầu t cho đến khi các thành quả của nó phát huy tác dụng thờng kéo dài trong nhiều năm tháng; thời gian vận hành các kết quả đầu t cho đến khi thu hồi đợc vốn hoặc cho đến khi thanh lý tài sản do vốn đầu t tạo ra cũng thờng kéo dài nhiều năm.-Các kết quả và hiệu quả của hoạt động đầu t phát triển chịu ảnh hởng của nhiều yếu tố không ổn định của tự nhiên, của kinh tế xã hội. Do đó, hoạt động đầu t phát triển là hoạt động mang nặng yếu tố rủi ro.-Các thành quả của hoạt động đầu t phát triển là các công trình xây dựng sẽ hoạt động ngay tại nơi nó đợc tạo dựng lên. Do đó, các điều kiện về địa lý, địa hình tại đó sẽ ảnh h-ởng đến sự hoạt động của các kết quả đầu t sau này.Để đảm bảo cho công cuộc đầu t phát triển đạt đợc hiệu quả kinh tế-xã hội cao thì phải làm tốt công tác chuẩn bị đầu t. Sự chuẩn bị này đợc thể hiện trong quá trình soạn thảo DAĐT.2.Dự án đầu t (DAĐT)a.Khái niệm-Theo nghị định 52/1999/NĐ-CP định nghĩa, DAĐT là một tập hợp những đề xuất có liên quan đến việc bỏ vốn để tạo mới, mở rộng hoặc cải tạo những cơ sở vật chất nhất 1 Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc Minhđịnh nhằm đạt đợc sự tăng trởng về số lợng hoặc duy trì, cải tiến, nâng cao chất lợng của sản phẩm hoặc dịch vụ trong khoảng thời gian xác định (chỉ bao gồm hoạt động đầu ttrực tiếp). b.Vai trò của DAĐT *Đối với chủ đầu t:-DAĐT giúp cho chủ đầu t biết có nên đầu t hay không.-Xác định đợc cơ hội đầu t tốt, giảm thiểu rủi ro, giảm chi phí cơ hội.-Cơ sở (sau khi đã quyết định đầu t) cho các nhà đầu t xây dựng các kế họach đầu t, theo dõi, đôn đốc vầ kiểm tra quá trình thực hiện dự án.-Là công cụ để tìm kiếm các đối tác liên doanh, tài trợ vốn cho dự án.-Là căn cứ để soạn thảo hợp đồng liên doanh ngay sau khi hợp tác với nhau.-Là căn cứ để giải quyết các mối quan hệ tranh chấp giữa các đối tác trong quá trình thực hiện dự án.*DAĐT đối với Nhà Nớc:-Là tài liệu để các cấp có thẩm quyền xét duyệt cấp giấy phép đầu t.-Là căn cứ để toà án xem xét, giải quyết khi có sự tranh chấp giữa các bên tham gia đầu t.*DAĐT đối với tổ chức tài trợ vốn: đối với các tổ chức tài trợ vốn, chẳng hạn nh các NHTM -một nhà tài trợ lớn thờng xuyên và quan trọng, ngoài những ý nghĩa đợc hcú trọng trên đây, DAĐT là căn cứ để các tổ chc này xem xét tính khả thi của dự án, từ đó quyết định có tài trợ vốn hay không, tài trợ đến mức độ nào cho dự án, nhằm đảm bảo thu hồi đợc vốn, hận chế tối đa mọi rủi ro. Trong thực tế, có thể nói đó chính là điều bận tâm lớn nhất và cũng hầu nh là duy nhất đối với các chủ Ngân hàng. Để đạt đợc mục tiêu đó, trên cơ sở các DAĐT, các nhà tài trợ, chủ Ngân hàng sẽ xem xét, thẩm định một cách kỹ lỡng trên nhiều phơng diện dự án bằng các phơng pháp, nhiêm vụ khác nhau.c.Những yêu cầu đối với một DAĐT: Với đặc điểm phát triển nền kinh tế thị trờng hiện nay, một DAĐT có sức thuyết phục đòi hỏi phải đảm bảo đầy đủ những yêu cầu chủ yếu sau đây:*Tính khoa học: Tính khoa học của một DAĐT đợc thể hiện trên các mặt sau:-Về số lợng thông tin phải đảm bảo trung thực, tức là phải chứng minh nguồn gốc và xuất xứ của những thông tin và số liệu đã thu thập đợc.-Về phơng pháp tính toán phải đảm bảo tính chính xác của các số liệu. Việc sử dụng các đồ thị, các bản vẽ kỹ thuật phải đảm bảo chính xác về kích thớc, tỷ lệ.2 Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc Minh-Về phơng pháp lý giải phải đảm bảo thật hợp lý, logíc và chặt chẽ giữa các nội dung riêng lẻ trong dự án.-Về hình thức phải đảm bảo sạch, đẹp và rõ ràng.*Tính khả thi: Tính khả thi của DAĐT đợc thể hiện ở chỗ nó có khả năng ứng dụng và khai triển trong thực tế.Thật vậy, một DAĐT khi không có tính khả thi, tức là một dự án không phản ánh đúng hiện thực, thiếu các yếu tố cần thiết để lợng định đợc biên độ an toàn khi bỏ vốn đầu t. Vì vậy, muốn bảo đảm yêu cầu tính khả thi, đòi hỏi dự án phải phản ánh đúng mục tiêu đầu t, tức là phải xây dựng trong những hoàn cảnh điều kiện cụ thể về thời gian, mặt bằng, vốn, nguồn nguyên liệu .đặc biệt đối với những dự án gọi vốn đầu t nớc ngoài, để bảo đảm tính khả thi của nó đòi hỏi việc soạn thảo dự án phải hết sức tranh thủ ý kiến t vấn của các văn phòng làm dịch vụ đầu t ở các nớc tiếp nhận đầu t. Vì lẽ, họ là ngời am t-ờng khá đầy đủ mọi đặc điểm môi trờng đầu t ở nứơc họ.*Tính pháp lý. Tính pháp lý của DAĐT đợc thể hiện ở chỗ nó không vi phạm những điều cấm kỵ về mặt an ninh, quốc phòng, môi trờng sinh thái, thuần phong mỹ tục, cũng nh không chứa đựng những điều trái với pháp luật và chính sách của Nhà nớc. Để có một DAĐT đáp ứng đầy đủ tính pháp lý đòi hỏi trớc tiên phải nghiên cứu đầy đủ hệ thống pháp luật có liên quan đến lĩnh vực dự định đầu t nh: luật lao động, luật đất đai, luật thuế, các văn bản pháp lý dới luật, các chính sách, chế độ .*Tính hiệu quả. Tính hiệu quả của DAĐT đợc phản ánh thông qua chỉ tiêu lợi nhuận và những chỉ tiêu nói lên lợi ích kinh tế-xã hội mà dự án mang lại. Thật vậy, không một nhà đầu t nào khi bỏ vốn đầu t vào lĩnh vực kinh doanh mà không nghỉ đến lợi nhuận của mình đợc hởng. Song, cần nhận thấy rằng phần lời ích mà nhà đầu t đợc hởng chỉ có hiệu quả khi nó không gây ảnh hởng xấu hoặc vi phạm đến lợi ích của xã hội. Vì vậy, để đảm bảo tính hiệu quả của DAĐT đòi hỏi khi soạn thảo dự án cần tính toán kỷ lỡng và nắm chắc số l-ợng các yếu tố đầu vào, đầu ra cũng nh thị trờng tiêu thụ sản phẩm của dự án.Nói tóm lại, DAĐT đảm bảo đầy đủ 4 yếu tố nói trên, một mặt sẽ giúp nhà đầu t giảm thiểu đợc những rủi ro trong quá trình thực hiện; Mặc khác, giúp cho cơ quan thẩm định dễ dàng chấp nhận ra quyết định cấp GPĐT. II.Thẩm định DAĐT.1.Khái niệm: 3 Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc MinhThẩm định DAĐT là quá trình kiểm tra, đánh giá lại dự án (đã đợc soạn thảo) một cách kỹ lỡng trên nhiều phơng diện bằng các kỷ thuật phân tích dựa trên căn cứ, dữ liệu và chuẩn mức khác nhau để đi đến các quyết định liên quan việc triển khai thực hiện dự án hay không.2.Sự cần thiết phải thẩm định DAĐT.-Đầu t là hy sinh nguồn lực hiện tại để mu cầu lợi ích trong tơng lai. Một khi vốn đã bỏ ra thực hiện đầu t thì việc sữa chữa sai lầm là rất khó.-Soạn thảo dự án mang tính chủ quan. Vì ngời soạn thảo có cái nhìn hẹp, còn ngời thẩm định có tầm nhìn rộng hơn trong đánh giá do vị trí của ngời thẩm định tạo nên.-Thẩm định DAĐT là để phát hiện và hiệu chỉnh các khiếm khuyết.-Điều phối giữa các đối tác tham gia dự án hớng tới mục tiêu chung.Do đó, thẩm định là không thể thiếu trớc khi thực hiện dự án.3.Mục đích của thẩm định DAĐT.-Thẩm định giúp cho chủ đầu t, các tổ chức tài chính tín dụng, các cơ quan Nhà Nớc lựa chọn đợc phơng án tốt nhất đánh giá đợc tính hợp lý, hiệu quả dự án trên các giác độ khác nhau.-Phân tích làm sáng tỏ một loạt các vấn đề có liên quan đến tính khả thi trong quá trình thực hiện dự án.-Đánh giá tính phù hợp của dự án. ở tầm vĩ mô là xem xét chơng trình dự án và chiến lợc phát triển kinh tế-xã hội.-Đánh giá tính hợp pháp hình thành nên tài sản vốn đầu t.-Giúp các tổ chức tài chính tín dụng ra quyết định chính xác về cho vay hay tài trợ vốn cho dự án.-Giúp mọi ngời nhìn nhận rõ cái lợi, cái hại của dự án trên các quan điểm khác nhau để khai thác hay khống chế.-Xác địng rõ quyền hạn và trách nhiệm của các đối tác tham gia thực hiện dự án.-Đánh giá tính thực thi của dự án.4.Các chủ thể thẩm định dự án:DAĐT đợc thẩm định bởi các chủ thể khác nhau và với các mục đích khác nhau.-Đối với các cơ quan quản lý Nhà Nớc:Thẩm định dự án đầu t là một bộ phận công tác quản lý quá trình đầu t, từ bớc xây dựng DAĐT để có cơ sở thực hiện đầu t đến cả quá trình đa dự án vào khai thác, sử dụng đạt mục tiêu đã định. Thẩm định DAĐT trên góc độ quản lý Nhà nớc chính là xem xét các lợi ích kinh tế-xã hội (với các tiêu chuẩn thẩm định của nó) mà dự án mang lại có phù hợp với các mục tiêu của chiến lợc phát triển kinh tế-xã hội của đất nớc hay không.4 Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc Minh-Đối với chủ DAĐT, ngoài hiệu quả của dự án(khả năng sinh lời cao hay thấp) mục đích thẩm định còn là xem xét đến những rủi ro, những trở ngại có thể gặp phải khi đi vào thực hiện dự án nhằm có các đối pháp quản lý thích hợp.-Đối với các nhà tài trợ dự án, ngoài những điều trên họ còn quan tâm đến tuổi thọ và khả năng hoàn vốn một cách cụ thể của dự án.-Đối với NHTM, một trong những nhà tài trợ chủ yếu cho các DAĐT, thì nghiệp vụ mang lại lợi nhuận chủ yếu chính là hoạt động cho vay. Cho vay để kiếm đợc lợi nhuận cũng là cơ sở để các NHTM tiến hành hoạt động huy động vốn. Nếu không có triển vọng mở rộng cho vay thì NHTM cũng không giám đẩy mạnh huy động vốn để tránh rủi ro ứ đọng vốn. Thế nhng, dẫu biết rằng cho vay là để thu lãi, nhng tất cả các NHTM trên thế giới đều e sợ thêm một rủi ro thứ hai, là khách hàng không có khả năng hoàn trả vốn vay do làm ăn thua lỗ. Lúc đó thì mất cả chì lẫn chài, chẳng những không thu đợc lãi mà còn mất cả vốn. Biểu hiện của tình trạng này là nợ quá hạn ngày càng nhiều hơn cho đến khi hoàn toàn mất khả năng chi trả. Để đề phòng cho loại rủi ro thứ hai này, một trong các biện pháp truyền thống của ngành Ngân Hàng là yêu cầu các khoản bảo đảm cho món vay nh cầm cố, thế chấp các loại tài sản khác .Nhng biện pháp này rõ ràng là một biện pháp chữa cháy, có tính tiêu cực. Biện pháp tích cực hơn là phải làm sao đảm bảo nguồn vốn tài trợ của Ngân hàng không nhầm địa chỉ, cho vay đúng các dự án sản xuất kinh doanh có hiệu quả. Do vậy, nghiệp vụ thẩm định dự án đầu t có ý nghĩa rất quan trọng trong hoạt động cho vay nói riêng và toàn bộ hoạt động kinh doanh nói chung của NHTM.Việc thẩm định DAĐT sẽ giúp đánh giá chính xác hiệu quả tài chính và hiệu quả kinh tế-xã hội của việc đầu t, ngăn ngừa trớc, hạn chế bớt rủi ro, tránh gây thất thoát, không thu hồi đợc vốn đầu t, gây thiệt hại lớn cho chủ đầu t, nhà tài trợ cũng nh xã hội. Kết quả thờng thấy ở nhiều DAĐT không đợc thẩm định kỹ lỡng là kỷ thuật lạc hậu, công nghệ lỗ thời, máy móc thiết bị thiếu đồng bộ, thời gian xây dựng kéo dài, thiếu vốn xây dựng cơ bản, nguồn nguyên liệu cung cấp thiếu đảm bảo về số lợng và chất lợng, không có thị trờng tiêu thụ, gây ô nhiểm môi trờng .5. Cơ sở và phơng pháp thẩm định dự án đầu t.a. Cơ sở thẩm định:Dự án đầu t đợc các cơ quan có thẩm quyền thẩm định khi hồ sơ của dự án đợc xem là đầy đủ và đúng thủ tục sau:- Đơn xin đầu t.- ý kiến của cấp quản lý trực tiếp chủ đầu t.5 Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc Minh- Bản dự án ( nghiên cứu tiền khả thi hoặc khả thi), các báo cáo chuyên đề, bản vẽ, bản đồ.- ý kiến của Bộ quản lý ngành, UBND tỉnh, thành phố quản lý lãnh thổ và các ngành có liên quan.- Các căn cứ có giá trị pháp lý về khả năng huy động các nguồn lực.- Các căn cứ pháp lý khác.b. Các ph ơng pháp thẩm định dự án Một dự án sẽ đợc thẩm định đầy đủ và chính xác khi có các phơng pháp thẩm định khoa học, kết hợp với kinh nghiệm quản lý thực tiễn và các nguồn thông tin đáng tin cậy. Việc thẩm định có thể đợc tiến hành theo nhiều phơng pháp khác nhau tuỳ thuộc vào từng nội dung của dự án cần xem xét.* Phơng pháp so sánh các chỉ tiêuĐây là phơng pháp phổ biến và đơn giản, các chỉ tiêu kinh tế - kỹ thuật của dự án đợc so sánh với các dự án đã và đang đợc xây dựng hoặc đang hoạt động. Sử dụng phơng pháp này giúp cho việc đánh giá tính hợp lý và chính xác các chỉ tiêu của dự án. Từ đó có thể rút ra các kết luận đúng đắn về dự án để đa ra quyết định đầu t đợc chính xác. Phơng pháp so sánh đợc tiến hành theo một số chỉ tiêu sau:- Tiêu chuẩn thiết kế, xây dựng, tiêu chuẩn về cấp công trình do Nhà nớc quy định hoặc điều kiện tài chính mà dự án có thể chấp nhận đợc.- Tiêu chuẩn về công nghệ, thiết bị, trong quan hệ chiến lợc đầu t công nghệ quốc gia, quốc tế.- Tiêu chuẩn đối với loại sản phẩm của dự án mà thị trờng đòi hỏi.- Các chi tiêu tổng hợp nh cơ cấu vốn đầu t, suất đầu t.- Các định mức về sản xuất, tiêu hao năng lợng, nguyên liệu, nhân công, tiền lơng, chi phí quản lý . của ngành theo các định mức kinh tế - kỹ thuật hoặc các chỉ tiêu kế hoạch và thực tế.- Các chỉ tiêu về hiệu quả đầu t ( ở mức trung bình và tiên tiến).- Các tỷ lệ tài chính doanh nghiệp theo thông lệ phù hợp với các hớng dẫn, chỉ đạo của Nhà nớc, của ngành đối với các doanh nghiệp cùng loại.- Các chỉ tiêu trong trờng hợp có dự án và cha có dự án.Trong việc sử dụng phơng pháp so sánh cần lu ý, các chỉ tiêu dùng làm căn cứ so sánh phải đợc vận dụng phù hợp với điều kiện và đặc điểm cụ thể của dự án và doanh nghiệp, cần hêt sức tranh thủ ý kiến của các cơ quan chuyên môn, chuyên gia (kể cả thông tin trái ngợc), tránh khuynh hớng so sánh máy móc.* Phơng pháp thẩm định theo trình tự.6 Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc MinhViệc thẩm định dự án đợc tiến hành theo một trình tự từ tổng quát đến chi tiết, kết luận trớc làm tiền đề cho kết luận sau.- Thẩm định tổng quát:Là việc xem xét tổng quát các nội dung cần thẩm định của dự án, qua đó phát hiện các vấn đề hợp lý hay cha hợp lý cần phải đi sâu chi tiết. Thẩm định tổng quát cho phép hình dung khái quát dự án, hiểu rõ quy mô, tầm quan trọng của dự án. Vì xem xét tổng quát các nội dung của dự án, do đó ở giai đoạn này khó phát hiện các vấn đề cần phải bác bỏ, hoặc các sai sót của dự án cần phải bổ sung hoặc sửa đổi. Chỉ khi tiến hành thẩm định chi tiết, những vấn đề sai sót của dự án mới đợc phát hiện.- Thẩm định chi tiết: Đợc tiến hành sau thẩm định tổng quát. Việc thẩm định này đợc tiến hành với từng nội dung của dự án từ việc thẩm định các điều kiện pháp lý đến phân tích hiệu quả tài chính và kinh tế - xã hội của dự án. Mỗi một nội dung xem xét đều đa ra những ý kiến đánh giá đồng ý hay cần phải sửa đổi thêm hoặc không thể chấp nhận đợc. Tuy nhiên mức độ tập trung cho những nội dung cơ bản có thể khác nhau tuỳ theo đặc điểm và tình hình cụ thể của dự án.Trong bớc thẩm định chi tiết, kết luận rút ra nội dung trớc đó có thể là điều kiện để tiếp tục nghiên cứu. Nếu một số nội dung cơ bản của dự án bị bác bỏ thì có thể bác bỏ dự án mà không cần phải đi vào thẩm định toàn bộ các chỉ tiêu tiếp theo sau. Chẳng hạn, thẩm định mục tiêu dự án không hợp lý, nội dung phân tích kỹ thuật và tài chính không khả thi thì dự án sẽ không thể thực hiện.III. Nội dung thẩm định DAĐT xin vay vốn tại các Ngân hàng thơng mại (NHTM).1.Sự ra đời của NHTM.Nh chúng ta đã biết, nghề Ngân hàng trên thế giới đã bắt đầu rất sớm. Từ những năm giữa thề kỷ 20 đến nay, hệ thống Ngân hàng mỗi quốc gia đều định hình thành hai bộ phận rõ rệt: NHTW- thực hiện chức năng quản lý Nhà Nớc về tiền tệ, tín dụng và các Ngân hàng trung gian. Tuỳ thuộc mỗi quốc gia, hệ thống Ngân hàng trung gian có nhiều loại hình khác nhau với những tên gọi khác nhau. Song khái quát có thể chia thành ba loại chính: Ngân hàng thơng mại (commercial Bank) Ngân hàng đặc biệt (Special Bank) Ngân hàng tiết kiệm (saving Bank)7 Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc MinhNgân hàng thơng mại còn đợc gọi là Ngân hàng ký thác, là loại hình ra đời sớm nhất. Với mục đích kinh doanh (khác với các Ngân hàng đặc biệt trên đây), hoạt động chủ yếu của Ngân hàng này là nhận tiền gửi và cho vay.Ngày nay, các hoạt động cơ bản của NHTM thờng bao gồm các hoạt động nh sau:2.Hoạt động của NHTM trong nền kinh tế thị trờng.a.Hoạt động tạo lập vốn:Hoạt động này tạo nên nguồn vốn cho Ngân hàng. Nguồn vốn của Ngân hàng là tất cả các phơng tiện tiền tệ của xã hội mà Ngân hàng thu hút, quản lý để cho vay, đầu t và thực hiện các dịch vụ khác. Nguồn vốn của NHTM có ý nghĩa quyết định đến quy mô hoạt động và hiệu quả kinh doanh của NHTM, là cơ cở đảm bảo nguồn vốn cho hoạt động tiêu dùng và đầu t trong nền kinh tế, góp phần thực hiện chính sách tiền tệ tín dụng. Nguồn vốn của NHTM có thể bao gồm:- Vốn tự có: đây là nguồn vốn mà Ngân hàng có thể sử dụng dài hạn vì mang tính ổn định cao, nó quyết định quy mô hoạt động và đảm bảo khả năng an toàn của Ngân hàng trong suốt quá trình kinh doanh.- Các loại tiền gửi: bao gồm tiền gửi không kỳ hạn, tiền gửi có kỳ hạn và tiền gửi tiết kiệm. Tiền gửi không kỳ hạn là khoản tiền gửi với thời gian không xác định, nhằm đảm bảo an toàn tài sản, thực hiện chi trả trong sản xuất kinh doanh và tiêu dùng. Đây không phải là tiền để dành mà là tiền cho thanh toán và phần lớn các giao dịch thanh toán đợc thực hiện bằng séc. Do đó ngời ta còn gọi tiền gửi không kỳ hạn là tiền gửi thanh toán hay tiền gửi tài khoản séc. Tiền gửi có kỳ hạn là khoản tiền gửi với thời gian xác định nhằm hởng lãi. Lãi suất tiền gửi có kỳ hạn cao hơn so với lãi suất tiền gửi không kỳ hạn và thời hạn gửi càng dài thì lãi suất càng cao. Tiền gửi tiết kiệm là những khoản tiền gửi của dân c dới hình thức để dành với mục đích sử dụng cho nhu cầu tiêu dùng trong tơng lai, bao gồm tiền gửi tiết kiệm không kỳ hạn và tiền gửi tiết kiệm có kỳ hạn.- Tiền thu do phát hành chứng chỉ tiền gửi, kỳ phiếu và trái phiếu Ngân hàng. Đây là hình thức huy động vốn của Ngân hàng, song không thờng xuyên, chỉ khi có nhu cầu.- Vốn đi vay ở NHTW hoặc các tổ chức tín dụng khác. Nguồn vốn này đợc hình thành bởi các tổ chức tín dụng có quan hệ vãng lai với nhau hoặc giữa các tổ chức tín dụng với NHTW nhằm bù đắp thiếu hụt trong thanh toán, chi trả hoặc dự trữ pháp định.b.Hoạt động cho vay:- Bên cạnh một bộ phận nguồn vốn của Ngân hàng đợc để lại dới dạng dự trữ ngân quỹ nhằm bảo đảm khả năng chi trả tiền gửi, đảm bảo chi tiêu cho Ngân hàng, phần lớn nguồn vốn của Ngân hàng đợc sử dụng để cho vay và đầu t.8 Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc Minh- Ngày nay, các hình thức tài trợ tín dụng của Ngân hàng rất đa dạng và ngày càng phát triển. Hoạt động cho vay của NHTM, gồm ngắn hạn, trung hạn và dài hạn, luôn là hoạt động sinh lời chủ yếu của Ngân hàng song cũng chứa đựng rủi ro nhiều nhất.- Cho vay ngắn hạn là loại cho vay có thời hạn từ 12 tháng trở xuống. Đây là loại hình cho vay phổ biến của NHTM, nhằm giúp các doanh nghiệp bổ sung vốn tạm thời thiếu hụt, đáp ứng các nhu cầu sản xuất kinh doanh và sinh hoạt của dân c. Với loại hình này, Ngân hàng có khả năng đảm bảo thanh toán hơn và hạn chế đợc rủi ro do khách hàng gây nên. Cho vay trung hạn và dài hạn là loại hình cho vay đợc thực hiện đối với những ch-ơng trình, dự án sản xuất kinh doanh, phát triển kinh tế-xã hội có thời hạn trên 12 tháng. Loại cho vay này ngày càng chiếm tỷ trọng lớn bởi nó không chỉ đáp ứng yêu cầu vốn trung và dài hạn cho xã hội mà còn phù hợp với khả năng huy động ngày càng tăng của NHTM.- Ngoài nghiệp vụ cho vay kiếm lời, để đa dạng hoá các loại tài sản nhằm phân tán rủi ro, nâng cao mức doanh lợi vốn, các NHTM còn tiến hành đầu t vào các dạng tài sản khác nh: hùn vốn liên doanh hoặc góp cổ phần, kinh doanh chứng khoán, kinh doanh ngoại tệ và các tài sản khác .- Ngoài ra, các NHTM còn cung cấp các dịch vụ cho khách hàng để hởng hoa hồng mà không phải sử dụng vốn một cách trực tiếp nh: thanh toán, thu chi hộ khách hàng, bão lãnh, t vấn, môi giới, cho thuê tủ sắt, quản lý hộ tài sản, môi giới chứng khoán .Ngày nay ở phần lớn các quốc gia, mặt bằng lãi suất đã tới ngỡng, vì vậy các Ngân hàng chủ yếu tạo ra lợi thế cạnh tranh bằng các dịch vụ tài chính cung cấp cho khách hàng.3.Trình tự và nội dung thẩm định DAĐT của các NHTM:a.Trình tự: Để đảm bảo tính hiệu quả, công tác đầu t thờng phải trải qua một trình tự gồm các bớc với nội dung nhất định. Các bớc và nội dung cụ thể cũng còn tuỳ thuộc vào từng hoàn cảnh thẩm định, nhng thờng bao gồm các bớc căn bản sau:-Tiếp nhận, kiểm tra hồ sơ dự án có đầy đủ và đúng quy định cha.-Thu thập các thông tin tài liệu và các quy định có liên quan làm cơ sở cho quá trình thẩm định-Tiến hành thẩm định DAĐT trên các phơng diện khác nhau.-Lập báo cáo (tờ trình) thẩm định để cấp có thẩm quyền xem xét quyết định.b.Nội dung:Thẩm định sự cần thiết và mục tiêu của DAĐT: đây là bớc đầu tiên quan trọng, là tiền đề cho các bớc tiếp theo. ở bớc này phải trả lời cho đợc một cách cụ thể các câu hỏi: vì sao cần phải tiến hành dự án? thực hiện dự án nhằm tới mục tiêu cụ thể nào?9 Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc MinhThẩm định tính pháp lý của dự án: xem xét dự án có mâu thuẩn với các quy định trong các văn bản của Nhà nớc, có đi ngợc với mục tiêu phát triển kinh tế-xã hội hay không. Ngoài những quy định chung trên, DAĐT còn bị điều tiết, chi phối bởi các văn bản pháp lý khác. Do đó đòi hỏi phải xem xét một cách cụ thể.Thẩm định phơng diện thị trờng: Lợi nhuận là một mục tiêu quan trọng của dự án, nếu sản phẩm của dự án đợc sản xuất ra mà thị trờng không chấp nhận xem nh dự án đã phá sản. Do đó phải thẩm định thị trờng, tức là phải xem xét nhu cầu hiện tại, triển vọng của thị trờng, đối thủ cạnh tranh, thị hiếu ngời tiêu dùng .Thẩm định phơng diện kỹ thuật-công nghệ: kỹ thuật công nghệ quyết định sự sống còn của dự án đặc biệu đối với các dự án công nghệ cao, mũi nhọn trong thời đại khoa học, công nghệ tiến nhanh nh vũ bão hiện nay.Thẩm định về phơng diện tổ chức, quản trị dự án: đặc biệt là đối với các dự án tầm cỡ (quy mô lớn) thì việc xem xét đến khả năng chuyên môn, năng lực quản lý của ban giám đốc cũng nh đảm bảo nguồn nhân lực cho việc khai thác, vận hành khi dự án hoàn thành nó sẽ giúp cho dự án vận hành một cách liên tục, không bị gián đoạn, tránh lãng phí các nguồn lực khác.Thẩm định về phơng diện tài chính của dự án: tài chính là yếu tố biểu hiện tổng hợp, cuối cùng của các hoạt động trên. Do vậy, thẩm định tài chính có ý nghĩa rất quan trọng đối với việc quyết định chấp thuận hay không chấp thuận dự án, nhất là đối với các nhà tài trợThẩm định về phơng diện kinh tế-xã hội-môi trờng: Một dự án có khi đạt hiệu quả tài chính, tức có lợi cho nhà đầu t nhng cha hẳn có lợi cho nền kinh tế, cho xuất hiện và môi trờng. Việc thẩm định kinh tế-xã hội-môi trờng sẽ dựa trên những tiêu chuẩn khác, nói chung là nghiêm ngặt hơn.Nh vây, nội dung công tác thẩm định DAĐT bao gồm nhiều phơng diện khác nhau. Việc thẩm định toàn diện nh thế trong thực tế thờng phải có một tập thể các chuyên gia trên các lĩnh vực khác nhau.4. Các phơng pháp thẩm định tài chính (TĐTC) của dự án:Đối với NHTM, trong khi dành sự chú ý nhất định đến các phơng diện thẩm định khác, thì thẩm định tài chính dự án vẫn là một công tác trung tâm, quan trọng nhất khi tài trợ cho dự án.TĐTC liên quan DAĐT có hai hớng cơ bản: đó là TĐTC của DAĐT và thẩm định tình hình tài chính (TĐTHTC) của doanh nghiệp vay vốn:- Thẩm định tài chính của dự án sẽ xem xét tất cả nhng nội dung tài chính có liên quan của dự án, từ các vấn đề kiểm tra việc dự đoán chi phí cho dự án, đến việc xác định hiệu 10 [...]... vay vốn Thẩm định hồ sơ pháp lý Thẩm định DN vay vốn Thẩm định DAĐT III Thực trạng thẩm định DAĐT tại NHNT 1 Quy trình và nội dung thẩm định DAĐT tại NHNT Thẩm định Quy trình: điều kiện BĐTV 27 Ra quyết định cho vay 0.40% 7.48% 3.873.146 3.347.317 860.727 328.951 81.495.678 29.295.180 56.422.150 4.397.848 Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc Minh Đây là quy trình và nội dung báo cáo thẩm định của... đóng góp của công tác thẩm định cho vay theo dự án đầu t Hoạt động thẩm định của NHNT đã đạt đợc những kết quả sau đây: - Việc thẩm định dự án đã kết hợp khá chặt chẽ các nội dung trong một quy trình thống nhất đặc biệt là thẩm định các yếu tố thị trờng, thẩm định kỹ thuật, thẩm định tình hình tài chính của chủ đầu t, thẩm định hiệu quả tài chính dự án Ngoài ra, công tác thẩm định về mặt pháp lý, công... tác thẩm định Nội dung thẩm định đợc quy định đầy đủ, chi tiết sẽ làm cho cán bộ tín dụng có cơ sở để thực hiện Trên thực tế, đối với các dự án thuộc các lĩnh vực khác nhau, có mục đích xin vay, quy mô và thời hạn không giống nhau, chúng ta cần cáp dụng các nội dung thẩm định phù hợp để thực hiện Do đó, việc lựa chọn nội dung nào thẩm định, sao cho vẫn đảm bảo tính chính xác, hiệu quả của kết quả thẩm. .. trởng Công ty đều có quyết định bổ nhiệm hợp pháp của cấp có thẩm quyền 35 Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc Minh - Công ty mở tài khoản tiền gửi số 01.03698.0101 tại Ngân hàng TMCP Hàng Hải Việt Nam Hội sở giao dịch Hải Phòng b Nội dung thẩm định của NHNT 3.Đánh giá tình hình thẩm định DAĐT tại NHNT Việt Nam a Những kết quả đạt đợc Trong suốt chặng đờng hoạt động của mình, NHNT đã không ngừng đổi... học thì quá trình thẩm định càng thuận lợi và nhanh chóng, kết quả thẩm định có chất lợng, đó là cơ sở vững chắc cho việc đa ra các quyết định của Ngân hàng Tuy nhiên, để đạt đợc kết quả nh mong muốn, các khâu thẩm định cần phải đợc đặt trong một quy trình hợp lý với các khâu thẩm định khác Mọi khâu trong quá trình thẩm định dự án đều có mối liên hệ với nhau theo một trật tự nhất định Nếu ta xem xét... hiệu quả của kết quả thẩm định là điều cần đợc lu tâm Phơng pháp thẩm định dự án đợc hiểu là cách thức thu thập, xử lý thông tin, lựa chọn các chỉ tiêu dùng để thẩm định, cũng nh cách phân tích, đánh giá, cách tiến hành công việc để có đợc kết quả cuối cùng Điều này rất quan trọng, chất lợng và tiến độ thẩm định sẽ phụ thuộc rất nhiều vào phơng pháp thẩm định Nếu phơng pháp thẩm định hợp lý, hiệu quả,... công cán bộ trực tiếp thẩm định theo một trình tự và thời gian xác định Thời gian thẩm định và ra quyết định cho vay không quá 25 ngày làm việc kể từ khi chi nhánh nhận đợc đầy đủ hồ sơ vay vốn hợp lệ và thông tin cần thiết của khách hàng theo yêu cầu của ngân hàng 1.2 Thẩm định hồ sơ pháp lý: Báo cáo rất chú trọng và yêu cầu thực hiện một cách đầy đủ các nội dung trong thẩm định hồ sơ pháp lý của... lợi tức; nêu thực trạng sản xuất kinh doanh, tiêu thụ, xu hớng phát triển tốt hay xấu của doanh nghiệp ) 1.4 .Thẩm định dự án đầu t: 1.4.1 Thẩm định tính pháp lý của dự án đầu t Ngân hàng Ngoại thơng Hà Nội thực hiện theo quyết định 1627/QĐ-NHNN ngày 31/12/2001 của Ngân hàng Nhà nớc Việt Nam và quyết định số 407/QĐ -NHNT- HĐQT ngày 29/03/2002 của Ngân hàng Ngoại thơng Việt Nam hớng dẫn thực hiện quy... vực để t vấn thẩm định dự án nhng đôi khi chi phí thuê chuyên gia lại quá lớn lại giảm hiệu quả của món cho vay Vậy thì cán bộ thẩm định phải tích luỹ đợc kinh nghiệm khi thẩm định nhiều dự án cùng ngành T cách đạo đức cũng là yếu tố cần thiết, nếu thiếu có thể vì những lợi ích riêng mà cán bộ thẩm định đa ra những nhận định sai lệch, gây ra những hậu quả nghiêm trọng Ngoài ra, cán bộ thẩm định cũng phải... xác, kịp thời là yêu cầu không thể thiếu đợc đối với chất lợng của công tác thẩm định 22 Một số giải pháp nhằm nâng cao Lê Ngọc Minh Chơng II: Thực trạng thẩm định DAĐT tại NHNT Việt Nam I Khái quát về NHMT Việt Nam 1 Quá trình hình thành và phát triển của NHNT a Quá trình hình thành Cục quản lý ngoại hối - tổ chức tiền thân của NHNT Việt Nam - là một bộ phận của Ngân hàng Trung ơng Việt Nam Hoạt động . hớng tới mục tiêu chung.Do đó, thẩm định là không thể thiếu trớc khi thực hiện dự án.3.Mục đích của thẩm định DAĐT. -Thẩm định giúp cho chủ đầu t, các tổ. hành thẩm định chi tiết, những vấn đề sai sót của dự án mới đợc phát hiện.- Thẩm định chi tiết: Đợc tiến hành sau thẩm định tổng quát. Việc thẩm định này