Tác động của đa dạng hóa đến khả năng sinh lời và rủi ro của ngân hàng thương mại tại Việt Nam.pdf

BỘ GIÁO DỤC-ĐÀO TẠO BỘ CÔNG THƯƠNG TRƯỜNG ĐẠI HỌC CƠNG NGHIỆP TP.HCM KHOA TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG  KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP TÁC ĐỘNG CỦA ĐA DẠNG HÓA ĐẾN KHẢ NĂNG SINH LỜI VÀ RỦI RO CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT NAM Người hướng dẫn: ThS NGUYỄN VỸ BẢO YẾN Người thực hiện: LÊ THỊ THU HUYỀN MẠC BÙI PHƯƠNG UYÊN NGUYỄN NGỌC NHÃ UYÊN Lớp: DHTN14ATT Khố: 2018-2022 THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH, NĂM 2022 BỘ GIÁO DỤC-ĐÀO TẠO BỘ CÔNG THƯƠNG TRƯỜNG ĐẠI HỌC CƠNG NGHIỆP TP.HCM KHOA TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG  KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP TÁC ĐỘNG CỦA ĐA DẠNG HÓA ĐẾN KHẢ NĂNG SINH LỜI VÀ RỦI RO CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT NAM Người hướng dẫn: ThS NGUYỄN VỸ BẢO YẾN Người thực hiện: LÊ THỊ THU HUYỀN MẠC BÙI PHƯƠNG UYÊN NGUYỄN NGỌC NHÃ UN Lớp: DHTN14ATT Khố: 2018-2022 THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH, NĂM 2022 LỜI CẢM ƠN  Trong trình thực khóa luận tốt nghiệp, chúng em ln nhận quan tâm, hướng dẫn giúp đỡ giảng viên với động viên, khích lệ từ bạn bè, người thân Trước hết, nhóm chúng em xin gửi lời cảm ơn chân thành tri ân sâu sắc đến cô ThS Nguyễn Vỹ Bảo Yến, người trực tiếp giúp đỡ, tận tình hướng dẫn nhóm em suốt thời gian thực đề tài khóa luận tốt nghiệp Cơ nhiệt tình góp ý, bổ sung nhiều kiến thức bổ ích để giúp nhóm hồn thành tốt khóa luận với định hướng phương pháp thực khoa học phù hợp Nhóm xin cảm ơn thầy, cô trường Đại học Công nghiệp TP.HCM, đặc biệt thầy, Khoa Tài – Ngân hàng tận tình truyền đạt kiến thức tạo điều kiện tối đa cho sinh viên hồn thành thật tốt việc học tập nghiên cứu suốt thời gian qua Do thời gian có hạn, kinh nghiệm thực tiễn hạn chế sinh viên nên báo cáo khóa luận tốt nghiệp khơng tránh khỏi thiếu sót định Vì vậy, nhóm chúng em mong nhận bảo, đóng góp ý kiến từ q thầy để nhóm có điều kiện bổ sung hồn thiện khóa luận hơn, nâng cao kiến thức phục vụ tốt công tác thực tế sau Sau cùng, nhóm em xin kính chúc ThS Nguyễn Vỹ Bảo Yến với quý thầy cô trường Đại học Cơng nghiệp Thành phố Hồ Chí Minh dồi sức khỏe, thành cơng đạt thành tích cao cơng tác giảng dạy Chúc trường Đại Học Công Nghiệp Thành phố Hồ Chí Minh niềm tin, tảng vững cho nhiều hệ sinh viên với bước đường học tập Nhóm em xin chân thành cảm ơn! TP.HCM, ngày 18 tháng 05 năm 2022 i MỤC LỤC CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU 1.1 Tính cấp thiết đề tài 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.5 Phương pháp nghiên cứu 1.6 Ý nghĩa khoa học đề tài nghiên cứu 1.7 Cấu trúc nghiên cứu CHƯƠNG II: CƠ SỞ LÝ THUYẾT 2.1 Tổng quan Ngân hàng thương mại 2.1.1 Khái niệm 2.1.2 Chức Ngân hàng thương mại 2.1.3 Các hoạt động kinh doanh Ngân hàng thương mại 2.1.3.1 Hoạt động huy động vốn 2.1.3.2 Hoạt động tín dụng 2.1.3.3 Các hoạt động khác 2.2 Khả sinh lời Ngân hàng thương mại 10 2.2.1 Khái niệm khả sinh lời Ngân hàng thương mại 10 2.2.2 Các tiêu đánh giá khả sinh lời 11 2.3 Rủi ro hoạt động kinh doanh Ngân hàng thương mại 11 2.3.1 Tổng quan rủi ro kinh doanh Ngân hàng thương mại 11 2.3.2 Đo lường rủi ro hoạt động Ngân hàng thương mại 13 2.4 Đa dạng hóa hoạt động kinh doanh Ngân hàng thương mại 14 2.4.1 Khái niệm 14 ii 2.4.2 Tác động đa dạng hóa đến hoạt động kinh doanh Ngân hàng thương mại 14 2.5 Các tiêu ảnh hưởng đến khả sinh lời rủi ro Ngân hàng thương mại 15 2.5.1 Nhóm yếu tố đa dạng hoá 15 2.5.2 Nhóm yếu tố nội khác 18 2.5.3 Nhóm yếu tố vĩ mơ 21 2.6 Một số nghiên cứu thực nghiệm 23 2.6.1 Trong nước 23 2.6.2 Nước 25 CHƯƠNG III: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU VÀ DỮ LIỆU 27 3.1 Dữ liệu nghiên cứu 27 3.2 Các biến nghiên cứu 27 3.2.1 Các biến phụ thuộc: 27 3.2.1.1 Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu bình quân (ROAE) 28 3.2.1.2 Tỷ suất sinh lời tổng tài sản bình quân (ROAA) 28 3.2.1.3 Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu bình qn có hiệu chỉnh rủi ro (AROAE) 29 3.2.1.4 Tỷ suất sinh lời tổng tài sản bình qn có hiệu chỉnh rủi ro (AROAA) 29 3.2.1.5 Rủi ro phá sản ngân hàng (Z_SCORE) 30 3.2.1.6 Thực trạng khả sinh lời rủi ro Ngân hàng thương mại Việt Nam giai đoạn 2010-2020 31 3.2.2 Các biến độc lập 32 3.2.2.1 Đa dạng hóa thu nhập (HHI_ID) 32 3.2.2.2 Đa dạng hóa tài sản (HHI_AD) 34 iii 3.2.2.3 Đa dạng hóa nguồn vốn (HHI_FD) 36 3.2.2.4 Dư nợ cho vay khách hàng/tổng tài sản (LTA) 37 3.2.2.5 Quy mô ngân hàng (SIZE) 39 3.2.2.6 Tỷ lệ Chi phí hoạt động/ Thu nhập (CIR) 40 3.2.2.7 Tỷ lệ trích lập dự phịng rủi ro tín dụng (MCR) 41 3.2.2.8 Mức độ tập trung thị trường (MAR) 42 3.2.2.9 Tốc độ tăng trưởng kinh tế (GDP) 43 3.2.2.10 Tác động dịch bệnh COVID-19 (COVID) 45 3.3 Mơ hình nghiên cứu 45 3.4 Phương pháp nghiên cứu 48 3.5 Kiểm tra xử lý khiếm khuyết mơ hình 49 CHƯƠNG IV: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU VÀ THẢO LUẬN 51 4.1 Thống kê mô tả biến nghiên cứu 51 4.2 Ma trận hệ số tương quan 51 4.3 Kết hồi quy 56 4.3.1 Các nhân tố tác động đến ROAA, ROAE 56 4.3.2 Các nhân tố tác động đến AROAA, AROAE 56 4.3.3 Các nhân tố tác động đến Z_SCORE 64 CHƯƠNG V: KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ 64 5.1 Kết luận đánh giá 69 5.1.1 Kết nghiên cứu đạt 69 5.1.2 Hạn chế 69 5.1.3 Hướng nghiên cứu tương lai 70 5.2 Định hướng phát triển Ngân hàng Thương mại Việt Nam 70 5.3 Giải pháp kiến nghị nhằm tăng khả sinh lời giảm rủi ro Ngân hàng thương mại 71 iv 5.3.1 Giải pháp từ Ngân hàng thương mại 71 5.3.1.1 Nhóm giải pháp đa dạng hóa 71 5.3.1.2 Các yếu nội ngân hàng 73 5.3.2 Kiến nghị 75 KẾT LUẬN 78 v DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT STT Từ viết Nguyên nghĩa tiếng Việt tắt NHTM Ngân hàng thương mại NHNN Ngân hàng nhà nước Việt Nam NHTMCP Ngân hàng thương mại cổ phần GDP Tổng sản phẩm quốc nội TCTD Tổ chức tín dụng KNSL Khả sinh lời CSTT Chính sách tiền tệ QĐ Quyết định TT Thông tư 10 TSĐB 11 Pool OLS 12 FEM Fixed Effects Model-Mơ hình tác động cố định 13 REM Random Effects Model-Mơ hình tác động ngẫu nhiên 14 GLS Tài sản đảm bảo OLS – Ordinary Least Square-Phương pháp bình phương nhỏ Generalized Least Squares-Phương pháp bình phương tối thiểu tổng quát vi Generalized Method of Moments-Phương pháp ước lượng 15 GMM 16 ROAA Tỷ suất sinh lời tài sản bình quân 17 ROAE Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu bình quân 18 AROAA 19 AROAE 20 moment tổng quát Tỷ suất sinh lời tài sản bình qn có hiệu chỉnh rủi ro Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu bình quân có hiệu chỉnh rủi ro Z_SCORE Rủi ro phá sản 21 HHI_ID Đa dạng hóa thu nhập 22 HHI_AD Đa dạng hóa tài sản 23 HHI_FD Đa dạng hóa nguồn vồn 24 LTA Dư nợ cho vay 25 SIZE Quy mơ ngân hàng 26 CIR Tỷ lệ cho phí hoạt động 27 MCR Tỷ lệ dự phòng rủi ro tín dụng 28 MAR Mức độ tập trung thị trường 29 GDP Tăng trưởng kinh tế 30 COVID Tác động đại dịch COVID-19 vii DANH MỤC BẢNG Bảng 2.1: Một số tiêu đo lường khả sinh lời NHTM Bảng 3.1: Khả sinh lời rủi ro 28 NHTM Việt Nam (2010-2020) Bảng 3.2: Tổng hợp giả thuyết nghiên cứu Bảng 4.1: Thống kê mơ tả biến Bảng 4.2: Ma trận hệ số tương quan biến Bảng 4.3: Kết kiểm định đa cộng tuyến Bảng 4.4: Kết hồi quy mơ hình với biến phụ thuộc ROAA, ROAE Bảng 4.5: Kết kiểm định với ROAA, ROAE Bảng 4.6: Kết hồi quy mơ hình với biến phụ thuộc AROAA, AROAE Bảng 4.7: Kết kiểm định với AROAA, AROAE Bảng 4.8: Kết ước lượng mơ hình với biến phụ thuộc Z_SCORE Bảng 4.9: Kết kiểm định với Z_SCORE Bảng 4.10: Tổng hợp kết kiểm định mơ hình với biến phụ thuộc viii ... CÔNG THƯƠNG TRƯỜNG ĐẠI HỌC CƠNG NGHIỆP TP.HCM KHOA TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG  KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP TÁC ĐỘNG CỦA ĐA DẠNG HÓA ĐẾN KHẢ NĂNG SINH LỜI VÀ RỦI RO CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT... giá khả sinh lời 11 2.3 Rủi ro hoạt động kinh doanh Ngân hàng thương mại 11 2.3.1 Tổng quan rủi ro kinh doanh Ngân hàng thương mại 11 2.3.2 Đo lường rủi ro hoạt động Ngân hàng thương mại. .. nghiên cứu ? ?Tác động đa dạng hóa đến khả sinh lời rủi ro ngân hàng thương mại Việt Nam” nhằm tập trung đánh giá ảnh hưởng đa dạng hoá thu nhập, tài sản, nguồn vốn đến KNSL rủi ro ngân hàng dựa mẫu