Hoàn thiện thông tin trình bày trên báo cáo tài chính của hoạt động đầu tư tài chính trong các công ty niêm yết trên thị trường

B® GIÁO DUC VÀ ÐÀO TAO TRƯèNG ÐAI HOC KINH TE TP HO CHÍ MINH - NGUYEN TH± THU NGUY½T HỒN THI½N THƠNG TIN TRÌNH BÀY TRÊN BÁO CÁO TÀI CHÍNH CUA HOAT ЮNG ÐAU TƯ TÀI CHÍNH TRONG CÁC CƠNG TY NIÊM YET TRÊN TH± TRƯèNG CHÚNG KHỐN VI½T NAM LU¾N VĂN THAC SĨ KINH TE TP Ho Chí Minh – 2012 B® GIÁO DUC VÀ ÐÀO TAO TRƯèNG ÐAI HOC KINH TE TP HO CHÍ MINH - NGUYEN TH± THU NGUY½T HỒN THI½N THƠNG TIN TRÌNH BÀY TRÊN BÁO CÁO TÀI CHÍNH CUA HOAT ЮNG ÐAU TƯ TÀI CHÍNH TRONG CÁC CƠNG TY NIÊM YET TRÊN TH± TRƯèNG CHÚNG KHỐN VI½T NAM Chun ngành: Ke tốn Mã so : 60.34.30 LU¾N VĂN THAC SĨ KINH TE NGƯèI HƯéNG DAN KHOA HOC: PGS.TS NGUYEN XUÂN HƯNG TP Ho Chí Minh - 2012 LèI CAM ÐOAN Tôi cam doan dây công trình nghiên cúu cúa riêng tơi Các so li¾u, ket nêu lu¾n văn trung thnc Tác giá Nguyen Th% Thu Nguy¾t MUC LUC Trang phn bìa Lịi cam doan Mnc lnc Danh mnc tù viet tat Danh mnc báng Mé ÐAU Trang CHƯƠNG 1: M®T SO VAN ÐE CHUNG VE KE TỐN HOAT ЮNG ÐAU TƯ TÀI CHÍNH 1.1 Nhung van de chung 1.1.1 Khái ni¾m ve hoat d®ng dau tư tài 1.1.2 Vai trị cúa dau tư tài .1 1.1.3 Phân loai hoat d®ng dau tư tài .4 1.2 Thông tin trình bày Báo cáo tài 1.2.1 Phương pháp ke toán hoat d®ng dau tư tài 1.2.2 Van de ghi nh¾n xú lý thơng tin hoat d®ng dau tư tài 14 1.3 Ke tốn hoat d®ng dau tư tài tai m®t so quoc gia phát trien 18 1.3.1 Tình hình ke tốn hoat d®ng dau tư tài ó m®t so quoc gia phát trien 20 1.3.2 Bài hoc kinh nghi¾m cho Vi¾t Nam 24 CHƯƠNG 2: TRÌNH BÀY THƠNG TIN TRÊN BCTC CUA HOAT ЮNG ÐAU TƯ TÀI CHÍNH TAI CÁC CƠNG TY NIÊM YET e VI½T NAM 27 2.1 Sơ lưoc tình hình hoat d®ng dau tư tài cua cơng ty niêm yet th% trưịng chúng khốn Vi¾t Nam 27 2.2 Các quy d%nh pháp lý chi phoi hoat dđng dau t ti chớnh Viắt Nam 28 2.3 Ke tốn hoat d®ng dau tư tài theo quy d%nh pháp lý chi phoi tai Vi¾t Nam .32 2.3.1 Phân loai hoat d®ng dau tư tài 32 2.3.2 Tài khoán sú dnng 34 2.3.3 Phương pháp ke toán 36 2.3.4 Van de ghi nh¾n xú lý thơng tin .37 2.4 Thnc trang ve vi¾c trình bày thơng tin hoat d®ng dau tư tài cua doanh nghi¾p niêm yet th% trưịng chúng khốn Viắt Nam 41 2.5 Mđt so dỏnh giỏ 49 2.5.1 Ðánh giá ve h¾ thong quy d%nh ke tốn hoat d®ng dau tư tài tai Vi¾t Nam 49 2.5.2 Ðánh giá ve thơng tin ke tốn hoat d®ng dau tư tài cúa doanh nghi¾p niêm yet th% trưịng chúng khốn Vi¾t Nam 56 2.6 Nguyên nhân ton tai .57 CHƯƠNG 3: HỒN THI½N THƠNG TIN TRÌNH BÀY TRÊN BCTC HOAT ЮNG ÐAU TƯ TÀI CHÍNH TRONG CÁC CƠNG TY NIÊM YET TRÊN TH± TRƯèNG CHÚNG KHỐN VI½T NAM 61 3.1 Nhung u cau có tính ngun tac doi vúi viắc hon thiắn ke toỏn hoat dđng dau tư tài 61 3.2 Các giói phỏp hon thiắn ve ke toỏn hoat dđng dau tư tài .63 3.2.1 Giái pháp liên quan den nguyên tac ke toán 63 3.2.2 Giái pháp liên quan den vi¾c trình bày thơng tin BCTC riêng doi vói khốn von dau tư vào công ty liên ket không thuđc doi tong lắp BCTC hop nhat 66 3.2.3 Giái pháp liên quan den trình bày thơng tin cơng cn tài chính………… 72 3.3 M®t so kien ngh% khác .79 Tài li¾u tham kháo DANH MUC TÙ VIET TAT IAS Chuan mnc ke tốn quoc te VAS Chuan mnc ke tốn Vi¾t Nam FASB Úy ban chuan mnc ke tốn tài (My) IASB Úy ban chuan mnc ke toán quoc te IFRS Chuan mnc báo cáo tài quoc te US GAAP Nhung ngun tac ke tốn dưoc chap nh¾n chung tai My GAAP Nhung nguyên tac ke toán dưoc chap nh¾n chung CMKT Chuan mnc ke tốn CM Chuan mnc TK Tài khốn BCTC Báo cáo tài BC.KQKD Báo cáo ket q kinh doanh CÐKT Che d® ke tốn UBCKNN Úy ban chúng khốn nhà nưóc TTGDCK Th% trưịng giao d%ch chúng khốn TP.HCM Thành Ho Chí Minh QÐ Quyet d%nh DN Doanh nghi¾p DANH MUC CÁC BÃNG Trang Bãng 1.1: Phương pháp ke tốn vói loai hình dau tư Bãng 1.2: Nhung khác bi¾t bán giua IFRS US GAAP 19 Bãng 1.3: Nhung khác bi¾t bán giua IFRS French GAAP 23 Bãng 2.1: Báng kháo sát thông tin hoat d®ng dau tư tài cúa cơng ty niêm yet thuđc diắn lắp BCTC hop nhat .40 Bãng 2.2: Báng kháo sát thơng tin hoat d®ng dau tư tài cúa cỏc cụng ty niờm yet khụng thuđc diắn lắp BCTC hop nhat 44 Bãng 2.3: Nhung khác bi¾t bán giua IAS / IFRS VAS 47 Bãng 3.1: Mau so chi tiet khoán von dau tư vào công ty liên ket, liên doanh theo phương pháp von só huu 62 Bãng 3.2: Báo cáo tài minh hoa .63 Bãng 3.3: So chi tiet minh hoa khoán dau tư vào công ty liên ket, liên doanh theo phương pháp von só huu 64 Bãng 3.4: Báng tính minh hoa giá goc có chiet khau theo lãi suat thnc te th% trưòng tai thòi diem mua 70 Me ÐAU Tính cap thiet cua de tài Cho den thũi diem hiắn tai, Bđ ti chớnh dó ban hnh 26 Chuan mnc ke tốnVi¾t Nam (VAS) – h¾ thong chuan mnc dã giúp doanh ngh¾p nhà quán lý hồn thi¾n to chúc qn lý cơng tác ke tốn Tuy nhiên, d¾c diem l%ch sú, kinh te, lu¾t pháp, văn hóa giua quoc gia khác nên hi¾n tai h¾ thong chuan mnc ke tốn Vi¾t Nam van cịn chưa day dú có nhieu khác bi¾t so vói thơng l¾ quoc te Trong xu húng hđi nhắp v phỏt trien ton cau, ngày nhieu doanh nghi¾p Vi¾t Nam tham gia vào th% trưòng quoc te nhieu lĩnh vnc; t¾p dồn lón the giói, nhà dau tư nưóc ngồi dang tiep tnc gia tăng dau tư trnc tiep gián tiep tai Vi¾t Nam Hơn nua, vói sn hình thành phát trien cúa th% trưịng chúng khốn dã làm cho hoat d®ng dau tư tài ngày da dang phúc tap Vì v¾y, dúng trưóc xu the cúa thịi dai dịi hói h¾ thong chuan mnc ke tốn Vi¾t Nam hi¾n tai can phái có nhung thay doi k%p thịi, hưóng tói yêu cau l¾p BCTC theo chuan mnc BCTC quoc te (IFRS) de dáp úng nhu cau thơng tin ngưịi sú dnng Vói nhung lý nêu trên, tác giá chon nđi dung nghiờn cỳu Hon thiắn thụng tin trỡnh bày BCTC cúa hoat d®ng dau tư tài cơng ty niêm yet th% trưịng chúng khốnVi¾t Nam” de tài nghiên cúu cho lu¾n án thac sĩ kinh te Mnc dích nghiên cúu N®i dung cúa lu¾n văn nham mnc dích só nghiên cúu chuan mnc ke toán quoc te liên quan, quy d%nh pháp lý hi¾n tai cúa Vi¾t Nam ve hoat d®ng dau tư tài de dánh giá diem tương dong khác bi¾t giua hai h¾ thong chuan mnc ke tốn này, tù dó dưa giái pháp giúp hồn thi¾n thơng tin trình bày BCTC cúa hoat d®ng dau tư tài cơng ty niêm yet th% trưịng chúng khốn Vi¾t Nam Ðoi tưong, pham vi nghiên cúu Tác giá giói han pham vi nghiên cúu tong the quy d%nh liên quan den trình bày thơng tin hoat d®ng dau tư tài cúa h¾ thong chuan mnc ke tốn quoc te v Viắt Nam, khụng di vo nđi dung phương pháp l¾p BCTC hop nhat quy d%nh ke tốn ve cơng cn tài Tù dó, tác giá t¾p trung vào nghiên cúu giái quyet van de bán sau: -Nghiên cúu quy d%nh ke tốn doi vói hoat d®ng dau tư tài theo chuan mnc ke toán quoc te theo quy d%nh pháp lý tai Vi¾t Nam, tù dó dánh giá thơng tin hoat d®ng BCTC cúa m®t so công ty niêm yet de nêu lên han che hi¾n tai vi¾c trình bày thơng tin dưa giái pháp hồn thi¾n Phương pháp nghiên cúu Tác giá áp dnng nhung phương pháp sau dây: -Ve m¾t d%nh tính: dúc ket nhung van de hi¾n tai de dưa giái pháp hồn thi¾n -Ve m¾t d%nh lưong: tien hành thu th¾p bang chúng cúa quoc gia nguon du li¾u thú cap Ngồi ra, luắn cũn ket hop sỳ dnng dong bđ cỏc phương pháp phân tích, tong hop, so sánh, de làm sáng tó van de can nghiên cúu Nhung dóng góp cua luắn -Hắ thong lai nđi dung ke toỏn ve hoat d®ng dau tư tài theo chuan mnc ke tốn quoc te -H¾ thong lai quy d%nh ve hoat d®ng dau tư tài theo quy d%nh pháp lý tai Vi¾t Nam -Ðưa giái pháp hồn thi¾n thơng tin trình bày BCTC cúa hoat d®ng dau tư tài Bo cnc lu¾n văn Lu¾n văn gom 83 trang, dưoc chia làm chương sau: Chương 1: M®t so van de chung ve ke tốn hoat d®ng dau tư tài Chương 2: Trình bày thơng tin BCTC cúa hoat d®ng dau tư tài tai cơng ty niêm yet Vi¾t Nam Chương 3: Hồn thi¾n thơng tin trình bày BCTC hoat d®ng dau tư tài cơng ty niêm yet th% trưịng chúng khốn Vi¾t Nam 70 Bãng 3.3: So chi tiet minh hoa khốn dau tư vào cơng ty liên ket, liên doanh theo phương pháp von só huu SO CHI TIET CÁC KHỖN ÐAU TƯ VÀO CƠNG TY LIÊN DOANH, LIÊN KET THEO PHƯƠNG PHÁP VON CHU Se HUU Chúng tù So Ngày N®i dung - Giá goc khốn dau tư vào công ty liên ket XYZ - Phan só huu tương úng vói KQKD cúa cơng ty XYZ nhung năm trưóc - Phan só huu tương úng vói KQKD cúa cơng ty XYZ - Phan só huu tương úng vói khốn phân phoi tù cơng ty XYZ - Phan só huu tương úng vói khốn loi nhuắn cha thnc hiắn tự cỏc giao d %ch nđi b® tai cơng ty Tong phát sinh So dư cuoi kỳ Giá tr% khốn dau tư No Có 2.800.000 Ket dau tư No Có 1.280.000 = 40% x 3.200.000 880.000 2.160.000 4.540.000 Ghi 880.000 = 40% x 2.100.000 400.000 400.000 = 40% x 1.000.000 20.000 20.000 = 40% x 50.000 420.000 880.000 420.000 81 Báo Cáo Ket Quã Hoat Юng Kinh Doanh theo phương pháp Von só huu tai cơng ty ABC Chí tiêu PP Giá goc Ðieu PP Von só huu Loi nhu¾n hoat 13.000.000 13.000.000 d®ng kinh doanh Phan só huu + 860.000 860.000 - 400.000 - loi nhu¾n tai cơng ty liên ket Co túc dưoc chia 400.000 tù XYZ 13.400.000 13.860.000 nh¾p 3.350.000 3.350.000 Loi nhu¾n sau thue 10.050.000 10.510.000 Loi nhu¾n trưóc thue Thue thu doanh nghi¾p Bãng giãi thích ve sn thay doi chi tiêu loi nhu¾n chưa phân phoi - So dư tai ngày 14.200.000 + 1.280.000 15.480.000 10.050.000 + 10.510.000 31/12/2009 - Loi nhu¾n 460.000 năm 2010 - Co túc dã chia - Loi nhu¾n chưa 24.250.000 + 1.740.000 25.990.000 phân phoi 2010 Bãng Cân Ðoi Ke Tốn theo phương pháp Von só huu tai cơng ty ABC Chí tiêu PP Giá goc Ðieu PP Von só huu TÀI SÃN 15.650.000 15.650.000 - Tài sán co d%nh 32.000.000 32.000.000 - Ðau tư vào công 2.800.000 A Tài sán ngan han B Tài sán dài han + 1.740.000 4.540.000 ty liên ket Tong Tài sãn 50.450.000 52.190.000 6.200.000 6.200.000 - Von só huu 20.000.000 20.000.000 - Loi nhu¾n chưa 24.250.000 NGUON VON - No ngan han + 1.740.000 25.990.000 phân phoi Tong Nguon von 50.450.000 52.190.000 3.2.3 Giãi pháp liên quan den vi¾c trình bày thơng tin cơng cn tài Hi¾n tai, cơng cn tài tai Vi¾t Nam yeu rơi vào trưịng hop dau tư vào chúng khốn thương mai, dau tư vào chúng khoán no trưịng hop góp von kinh doanh mà doanh nghi¾p khơng có ánh hưóng dáng ke thơng tin hoat dđng ny trờn BCTC doanh nghiắp cú nhieu khỏc biắt so vói IAS/IFRS xuat phát tù khâu d%nh nghĩa, dánh giá xú lý ke tốn, dó tác giá dưa nhung giái pháp cn the sau: 3.2.3.1 Ve d%nh nghĩa Ðe có the phán ánh trung thnc hop lý tình hình hoat d®ng dau tư vào loai chúng khoán, theo ý kien tác giá can dưa thêm m®t so d%nh nghĩa liên quan den chúng khoán sau: - Chúng khoán thương mai: chúng khốn có d¾c diem dưoc mua vào vói mnc dích hưóng chênh l¾ch giá ngan han - Chúng khoán giu den ngày dáo han: chúng khốn có khốn tốn co d %nh, kỳ han co d%nh, doanh nghi¾p có ý d%nh nam giu cho den ngày dáo han dưoc tn giao d%ch th% trưịng - Chúng khốn khác: chúng khốn khơng xep vào hai loai Như v¾y, vói nhung quy d%nh hiắn tai cựng vúi nhung nđi dung bo sung dưoc nêu trên, hoat d®ng dau tư tài dưoc phân loai thành hình thúc dau tư sau: Ðau tư tài ngan han Chúng khốn thương mai Chúng khoán giu den ngày dáo han Ðau tư ngan han khác Ðau tư tài dài han Ðau tư vào công ty Von góp liên doanh Ðau tư vào cơng ty liên ket Ðau tư dài han khác - Chúng khoán giu den ngày dáo han - Chúng khoán khác - Ðau tư dài han khác 3.2.3.2 Ve tài khoãn su dnng Vói nhung khái ni¾m mói dưoc dưa vào, h¾ thong tài khốn ke tốn can dieu chính, bo sung tài khoán sau: Tài khoán liên quan den dau tư tài ngan han Thay doi tên n®i dung tài khoán cap cho TK 121 sau: - TK 1211: Chúng khoán thương mai Tài khoán dùng de phán ánh sn bien d®ng cúa chúng khoán nam giu de kinh doanh (như: co phieu, hop dong kỳ han, hop dong hoán doi …) - TK 1212: Chúng khoán giu den ngày dáo han Tài khốn dùng de phán ánh sn bien d®ng cúa khoán dau tư giu den ngày dáo han dưoc phân loai ngan han (như trái phieu Chính phú, trái phieu doanh nghi¾p …) Tài khốn liên quan den dau tư tài dài han Thay doi n®i dung tài khoán cap cho TK 228 sau: - TK 2281: Chúng khoán giu den ngày dáo han Tài khốn dùng de phán ánh sn bien d®ng cúa khoán dau tư giu den ngày dáo han dưoc phân loai dài han (như: trái phieu Chính phú, trái phieu doanh nghi¾p …) - TK 2282: Chúng khốn khác Tài khoán dùng de phán ánh sn bien d®ng cúa khốn dau tư chúng khốn nam giu khơng mnc dích kinh doanh, khơng nam giu cho den ngày dáo han (như trái phieu chuyen doi, co phieu ưu dãi …) - TK 2288: Ðau tư dài han khác Tài khoán dùng de phán ánh sn bien d®ng cúa khốn dau tư khác phát sinh tai doanh nghi¾p (như cơng cn phái sinh mang tính chat phịng ngùa rúi ro …) Như v¾y, h¾ thong tài khốn dưoc sú dnng de ghi nh¾n thơng tin khốn dau tư tài sau: Ðau tư tài ngan TK 121: Ðau tư chúng khốn ngan han han TK 1211: Chúng khoán thương mai TK 1212: Chúng khoán giu den ngày dáo han TK 128: Ðau tư ngan han khác TK 129: Dn phòng giám giá dau tư ngan han Ðau tư tài dài han TK 221: Ðau tư vào công ty TK 222: Von góp liên doanh TK 223: Ðau tư vào công ty liên ket TK 228: Ðau tư dài han khác - TK 2281: Chúng khoán giu den ngày dáo han - TK 2282: Chúng khoán khác - TK 2288: Ðau tư dài han khác TK 229: Dn phòng giám giá dau tư dài han 3.2.3.3 Ve n®i dung phương phỏp hach toỏn Do dắc diem mđt so chỳng khoỏn de dàng chuyen hóa thành tien, nhà dau tư can quan tâm cá sn snt giám giá sn tăng giá (tương tn ngoai t¾) Vì v¾y, phương pháp tính giá hi¾n tai theo quy d%nh cúa VAS se khơng phán ánh xác thơng tin tài cúa doanh nghi¾p, doi vói khốn dau tư vào chúng khốn phương pháp tính giá nên phù hop vói quy d%nh IAS, cn the là: Ðoi vói chúng khốn thương mai: dưoc ghi nh¾n ban dau theo giá goc, cuoi kỳ phái dưoc dánh giá theo giá tr% hop lý, chênh l¾ch lãi, lo dưa vào chí tiêu doanh thu, chi phí BC.KQKD Ví dn: Năm N, cơng ty mua co phieu công ty A nam giu nham mnc dớch thu loi nhuắn dna trờn bien dđng giỏ, tai thòi diem dau tư, giá tr% hop lý là: 100.000.000 d Khi mua chúng khoán thương mai, cú vào chi phí thnc te mua, ke tốn ghi: No 1211: Có 112: 100.000.000 100.000.000 Cuoi niên d® năm N (31/12/N), trưòng hop th% trưòng, giá tr% hop lý co phieu cơng ty A giám xuong cịn: 90.000.000 d, ke tốn ghi: No 635 : Có 1211: 10.000.000 10.000.000 Cuoi niên d® năm N (31/12/N), trưịng hop th% trưịng, giá tr% hop lý co phieu công ty A tăng lên den: 120.000.000 d, ke tốn ghi: No 1211: Có 515: 20.000.000 20.000.000 Ðoi vói chúng khốn nam giu cho den ngày dáo han: dưoc ghi nh¾n ban dau theo giá goc, sau thịi diem ghi nh¾n ban dau, chúng khoán giu cho den ngày dáo han can dưoc lưịng theo giá goc có chiet khau sú dnng phương pháp lãi suat thnc te phan chiet khau se giúp dieu thơng tin ve doanh thu thu dưoc tù chúng khốn Ví dn: 01/01/N, cơng ty mua trái phieu kỳ han năm, m¾nh giá: 100.000.000 d, giá mua: 93.930.000 d có lãi suat co d%nh ghi trái phieu % / năm Công ty dn d %nh nam giu trái phieu cho den ngày dáo han Tai thòi diem mua trái phieu (giá sú trái phieu dưoc toán bang tien gúi ngân hàng), ke tốn ghi: No 2281: 93.930.000 Có 112: 93.930.000 Bãng 3.4: Báng tính minh hoa giá goc có chiet khau theo lãi suat thnc te th% trưòng tai thòi diem mua: Năm (dvt: 1.000 d) Giá goc Thu nh¾p tính So tien nh¾n dưoc Giá goc chiet khau chiet khau theo lãi suat moi năm cuoi năm dau năm thnc te [ = 100.000 x 6% ] [ = (a) + (b) – (c) ] (c) (d) [ = (a) x 7.5% ] (a) (b) N 93.930 7.045 6.000 94.975 N+1 94.975 7.123 6.000 96.098 N+2 96.098 7.207 6.000 97.305 N+3 97.305 7.298 6.000 98.603 N+4 98.603 7.397 6.000 100.000 Tong c®ng 36.070 Do lãi suat thnc te (7.5 %) cao so vói lãi suat co d%nh trái phieu (6%), v¾y dã làm cho giá th% trưịng trái phieu giám so vói m¾nh giá, ví dn giá trái phieu giám: 6.070.000 d (= 100.000.000 – 93.930.000 d) Vì v¾y, áp dnng phương pháp lãi suat thnc te de tính giá goc có chiet khau cho trái phieu se phân bo phan chênh l¾ch suot vịng dịi trái phieu Tong thu nh¾p ghi BC KQKD là: 36.070.000 d (Báng 3.1) se cân bang vói thu nh¾p moi năm cơng ty nh¾n dưoc năm năm: 30.000.000 d (= 6.000.000 x 5) cđng vúi phan chờch lắch giỏ tai thũi diem dau tư Giá sú moi năm lãi trái phieu dưoc chuyen vào tài khốn cơng ty Năm N, ke tốn ghi: No 112 : 6.000.000 No 2281: 1.045.000 Có 515: 7.045.000 V¾y giá tr% trái phieu tính theo phương pháp giá goc có chiet khau dưoc ghi nh¾n cuoi năm N là: 94.975.000 d Năm N +1, ke toán ghi: No 112 : 6.000.000 No 2281: 1.123.000 Có 515: 7.123.000 V¾y giá tr% trái phieu tính theo phương pháp giá goc có chiet khau dưoc ghi nh¾n cuoi năm N +1 là: 96.098.000 d Năm N + 2, ke tốn ghi: No 112 : 6.000.000 No 2281: 1.207.000 Có 515: 7.207.000 V¾y giá tr% trái phieu tính theo phương pháp giá goc có chiet khau dưoc ghi nh¾n cuoi năm N +2 là: 97.305.000 d Năm N + 3, ke toán ghi: No 112 : 6.000.000 No 2281: 1.298.000 Có 515: 7.298.000 V¾y giá trái phieu tính theo phương pháp giá goc có chiet khau dưoc ghi nh¾n cuoi năm N +3 là: 98.603.000 d Năm N + 4, ke toán ghi: No 112 : 6.000.000 No 2281: 1.397.000 Có 515: 7.397.000 V¾y giá tr% trái phieu tính theo phương pháp giá goc có chiet khau dưoc ghi nh¾n cuoi năm N +4 là: 100.000.000 d V¾y den thịi diem dáo han trái phieu, giá trái phieu dưoc ghi nh¾n bang dúng m¾nh giá trái phieu Sau dây báng the hi¾n sn thay doi giá trái phieu moi năm theo phương pháp giá goc có chiet khau: (dvt: 1.000 d) Thòi Năm N Năm N+1 Năm N+2 Năm N+3 Năm N+4 diem ghi nh¾n ban dau Giá tr% 93.930 94.975 96.098 97.305 98.603 100.000 trái phieu Chúng khoán khác: dưoc ghi nh¾n ban dau theo giá goc, sau thịi diem ghi nh¾n ban dau dưoc tính theo giá tr% hop lý, chênh l¾ch tù sn thay doi giá tr% hop lý khơng ánh hưóng den lãi/lo cúa BC.KQKD, thay vào dó sn chênh l¾ch se dưoc ghi nhắn vo khoỏn mnc thuđc von chỳ sú huu, giúp phán ánh sn chênh l¾ch giua giá th% trưịng so vói giá goc cuoi moi kỳ Ví dn: Năm N, công ty mua co phieu công ty A dưoc phân loai chúng khốn khác vói giá tr% hop lý là: 100.000.000 d Tai thòi diem mua co phieu (giá sú co phieu dưoc toán bang tien gúi ngân hàng), ke tốn ghi: No 2282: Có 112: 100.000.000 100.000.000 Cuoi niên d® năm N (31/12/N), trưịng hop th% trưịng, giá tr% hop lý co phieu cơng ty A giám xuong cịn: 90.000.000 d, ke tốn ghi: No 412: Có 2282: 10.000.000 10.000.000 Cuoi niên d® năm N (31/12/N), trưòng hop th% trưòng, giá tr% hop lý co phieu công ty A tăng lên den: 120.000.000 d, ke tốn ghi: No 2282: 20.000.000 Có 412: 20.000.000 Như v¾y, vói cách xú lý thơng tin trình bày cơng cn tài se huu ích cho ngưòi sú dnng, cn the: - Trên Báng CÐKT: chúng khốn von se trình bày theo giá tr% hop lý cịn chúng khốn no trình bày theo giá goc có chiet khau - Trên BC KQKD: lãi / lo tù hoat d®ng dau tư vào cơng cn tài có sn khác bi¾t khốn chênh l¾ch dánh giá lai chúng khốn thương mai khốn chiet khau dieu cúa chúng khốn giu den ngày dáo han 3.3 M®T SO KIEN NGH± KHÁC : Ðoi vói B® Tài Chính: Mơi trưịng pháp lý nhung só pháp lý mà ke tốn cú vào dó de hành nghe, dám báo cho hoat d®ng cúa ke tốn phù hop vói lu¾t pháp dã quy d%nh Hoat dđng ke toỏn Viắt Nam hiắn b% chi phoi búi Luắt ke toỏn Quoc hđi ban hnh năm 2003, B® tài ban hành Chuan mnc ke tốn, che d® ke tốn thơng tư hưóng dan Ðoi vói hoat d®ng dau tư tài chính, quy d %nh ve ke tốn hi¾n thieu m®t tam nhìn tong the dài han Ve tính tong the, dó sn phát trien cúa doanh nghi¾p dã hình thành quan h¾ tài phúc tap giua doanh nghi¾p d%nh che tài Sn dịi phát trien cúa th% trưịng chúng khốn giúp cho doanh nghi¾p dưoc phát hành co phieu, trái phieu thay chí nh¾n von vay von tù ngân hàng Ngồi hoat d®ng dau t cỳa doanh nghiắp khụng cũn bú buđc khn kho chí hoat d®ng mua kỳ phieu ngân hàng, trái phieu Chính phú mà doanh nghi¾p có the mua co phieu cúa doanh nghi¾p khác, ngân hàng … Hơn nua, hoat d®ng dau tư tài cúa doanh nghi¾p phong phú dau tư vào chúng khốn phái sinh sú dnng cơng cn phịng ngùa rúi ro Do dó, m®t nhìn hep ve hoat dđng ti chớnh doanh nghiắp khụng cũn phự hop 90 Ve tính dài han, xu hưóng dưịng tat yeu cúa ke tốn hoat d®ng dau tư tài tai Vi¾t Nam, khơng nam ngồi q trình phát trien cúa the giói Dưói góc d® dài han, van de can giái quyet l phỏc thỏo mđt khung hắ thong v lan lot xú lý tùng phan cho hi¾u q nhat Vì v¾y, lu¾n văn kien ngh% rà sốt thay doi, súa, ban hành mói quy d%nh ke tốn thnc hi¾n cho tat cá văn bán lu¾t ve hưóng dan ke tốn Ðoi vói Lu¾t ke tốn, can bo sung giá tr% hop lý vi¾c dánh giá lai doi tưong ke tốn Ðoi vói chuan mnc ke toán, can rà soát lai chuan mnc hi¾n có de thay doi, súa theo chuan mnc ke tốn quoc te hi¾n hành nhanh chóng ban hành chuan mnc hưóng dan vi¾c ghi nh¾n, lưịng, trình bày cơng bo ve Cơng cn tài chính, chuan mnc ve Giá tr% hop lý, chuan mnc Ton that tài sán Dna nhung thay doi dó súa lai che d® ke tốn quy d%nh hi¾n hành liên quan Hi¾n hoat d®ng dau tư vào cơng cn tài chưa có chuan mnc quy d%nh riêng, doanh nghi¾p cú vào nguyên tac bán Chuan mnc chung Che dđ ke toỏn hiắn hnh de ỏp dnng bờn canh thơng tư 201 Ðe phù hop vói sn phát trien cúa th% trưịng chúng khốn vói thơng l¾ ke tốn quoc te, lu¾n văn kien ngh% ban hành chuan mnc ve Cơng cn tài chính, dna só chuan mnc IAS 39 Trong h¾ thong ke tốn hi¾n hành, Vi¾t Nam chưa có chuan mnc ve Ton that tài sán é m®t so chuan mnc cn the tài sán b% giám giá tr%, chuan mnc chí hưóng dan áp dnng theo chuan mnc “ Ton that giá tr%” B® tài chưa k %p ban hành chuan mnc Theo IAS 36 “Ton that tài sán” dám báo cho tài sán dưoc ghi nh¾n khơng thap giá tr% có the thu hoi quy d%nh cách tính tốn giá tr% có the thu hoi IAS 36 dưa dau hi¾u nh¾n biet m®t tài sán b% giám giá tr% Khi có bang chúng ve sn giám giá tr% cúa tài sán, doanh nghi¾p phái dánh giá xác d%nh giá tr% có the thu hoi cúa tài sán Phan giám giá tr% cỳa mđt ti sỏn l phan chờnh lắch giua giá tr% ghi so giá tr% có the thu hoi dó Phan ton that se dưoc ghi nh¾n vào chi phí kỳ Theo IAS 36, vi¾c dánh giá ton that khơng liên quan nhieu den khốn dau tư chúng khốn mà chí liên quan den khốn dau tư ngồi IAS 39, khốn dau tư vào công ty con, công ty liên ket công ty liên doanh Ðoi vói doanh nghi¾p: Trên só luắt ke toỏn, chuan mnc, che dđ ke toỏn hiắn hành, doanh nghi¾p phái tn xây dnng sách ke tốn phù hop de áp dnng tai doanh nghi¾p éõy l mđt bđ phắn khụng the thieu hắ thong kiem soỏt nđi bđ doanh nghiắp, tự dú giỳp ngũi quỏn lý sỳ dnng mđt cỏch huu hiắu vai trò, chúc quán lý chúc cung cap thơng tin cúa ke tốn Bên canh dó, nđi dung thuyet minh BCTC, cỏc doanh nghiắp can khai báo cn the ve tình hình thơng tin hoat d®ng dau tư tài de giúp ngưịi doc BCTC có the dánh giá dưoc múc d® thơng tin cúa hoat d®ng này, cn the: - Ðoi vói dau tư chúng khoán thương mai: nêu chi tiet ve loai chúng khoán, so lưong nam giu, giá tr% ghi so giá th% trưịng - Ðoi vói chúng khốn giu den ngày dáo han: nêu chi tiet ve loai chúng khốn, so lưong nam giu, giá tr% ghi so, m¾nh giá, lãi suat danh nghĩa lãi suat th% trưòng - Ðoi vói chúng khốn khác: nêu chi tiet ve loai chúng khốn, so lưong nam giu, thơng tin ve doanh nghi¾p phát hành, tý l¾ von só huu tý l¾ quyen bieu quyet - Ðoi vói thơng tin ve bên liên quan: nêu thông tin ve giao d%ch, sn ki¾n quan loi nhu¾n, co túc dưoc chia kỳ Ngồi ra, de tiep c¾n vói thơng tin the giói, nhà qn lý phái khụng ngựng cắp nhắt kien thỳc, nõng cao trỡnh dđ tao dieu ki¾n cho nhân viên tham gia lóp tao, boi dưõng, t¾p huan ve che d® ke tốn, chuan mnc ke tốn mói ban hành de có the dám báo thơng tin BCTC trung thnc hop lý phù hop vói chuan mnc ke tốn Vi¾t Nam quy d%nh pháp lý liên quan ❖ Ket lu¾n chương 3: Vói nhung han che hi¾n tai dưoc rút tù chương só tìm hieu quy d%nh theo IAS/IFRS ó chương 1, tác giá xây dnng nhóm giái pháp hồn thi¾n chương bao gom: - Nhóm giái pháp hồn thi¾n ve ngun tac ke tốn - Nhóm giái pháp liên quan den vi¾c trình bày thơng tin BCTC riêng doi vói khốn von dau tư vào cụng ty liờn ket khụng thuđc doi tong lắp BCTC hop nhat - Nhóm giái pháp hồn thi¾n liên quan den vi¾c trình bày thơng tin cơng cn tài BCTC doanh nghi¾p Nhung giái pháp dưa dã giúp khac phnc nhung han che cúa quy d%nh hi¾n tai, góp phan nâng cao chat lưong thơng tin hoat d®ng dau tư tài BCTC doanh nghi¾p Tuy nhiên bên canh dó, de tài van cịn nhung han che sau: - Khơng trình bày n®i dung ve giái pháp liên quan den nguyên tac ke tốn - Ðưa giái pháp mó r®ng phương pháp von só huu chưa thnc hi¾n kháo sát can thiet de xác d%nh sn tương xúng giua loi ích cúa vi¾c cung cap thơng tin chi phí DN bó de có the chuyen doi sang phương phỏp ny KET LUắN Trong xu húng hđi nhắp phát trien toàn cau, ngày nhieu doanh nghi¾p Vi¾t Nam tham gia vào th% trưịng quoc te nhieu lĩnh vnc; ngày nhieu t¾p dồn lón the giói, nhà dau tư nưóc ngồi dang tiep tnc gia tăng dau tư trnc tiep gián tiep tai Vi¾t Nam; nua, vói sn hình thành phát trien cúa th% trưịng chúng khốn dã làm cho hoat d®ng dau tư tài ngày tró nên da dang phúc tap Vì v¾y, dúng trưóc xu the cúa thịi dai dịi hói h¾ thong chuan mnc ke tốn Vi¾t Nam hi¾n tai can phái có nhung thay doi k%p thịi, hưóng tói u cau l¾p BCTC theo chuan mnc BCTC quoc te (IFRS) de dáp úng nhu cau thơng tin ngưịi sú dnng Vói de tài “Hồn thi¾n thơng tin trình bày BCTC cúa hoat d®ng dau tư tài cơng ty niêm yet th% trưịng chúng khốnVi¾t Nam”, tác giá tien hành nghiên cúu quy d%nh ke tốn doi vói hoat d®ng dau tư tài theo chuan mnc ke tốn quoc te theo quy d%nh pháp lý tai Vi¾t Nam de làm só so sánh, doi chieu, sau dó dánh giá thơng tin hoat d®ng BCTC cúa m®t so cơng ty niêm yet nham nêu lên han che hi¾n tai vi¾c trình bày thơng tin xây dnng nhóm giái pháp hồn thi¾n góp phan nâng cao chat lưong thơng tin ve hoat d®ng dau tư tài BCTC doanh nghi¾p DANH MUC TI LIẵU THAM KHO Ti liắu tieng Viắt: Luắt ke toỏn (2003) Che dđ ke toỏn doanh nghi¾p theo Quyet d%nh so 15/2006/QÐ - BTC Các chuan mnc ke tốn Vi¾t Nam thơng tư hưóng dan Tran Xn Nam (2010), Ke tốn tài chính, nhà xuat bán thong kê Hà N®i Nguyen Văn Nơng (2010), Hồn thi¾n phát trien th% trưịng chúng khốn Vi¾t Nam, lu¾n án tien sĩ kinh te PGS.TS Hà Xn Thanh (2008), Hồn thi¾n phương pháp ke tốn trình bày báo cáo tài ve dau tư chúng khốn h¾ thong ke tốn Vi¾t Nam hiắn nay, de ti nghiờn cỳu khoa hoc cap bđ Huỳnh Vũ Báo Trâm (2008), Hồn thi¾n lý lu¾n ke tốn hoat d®ng dau tư tài theo hưóng tong the dài han, lu¾n văn thac sĩ kinh te PGS.TS Bùi Kim Yen (2010), Giáo trình th% trưịng Chúng Khốn - trưịng dai hoc Kinh Te TP Ho Chí Minh, nhà xuat bán giao thơng v¾n tái Giáo trình b® mơn kiem tốn – trưịng dai hoc Kinh Te TP.HCM (2010), Áp dcng chuan mnc Ke tốn quoc te, nhà xuat bán lao d®ng – xã hđi Ti liắu tieng Anh: Alan Melville, FCA, BSc, Cert Ed; International Financial Reporitng Ralph Tiffin, The Complete Guide to Internaitional Financial Reporting Standards LARRY M WALTHER, Financial Accouting Trang web liên quan http://www.guidemesingapore.com/taxation/reports/singapore-accounting-standards http://www.iasplus.com/resource/sg2002.pdf http://www.kpmg.com http://en.wikipedia.org http://www.ey.com http://www.principlesofaccounting.com http://www.tapchikiemtoan.com ... Trưịng hop cơng ty me phái trình bày lý khơng l¾p trình bày Báo cáo tài hop nhat só ke tốn khốn dau tư vào công ty báo cáo tài riêng bi¾t cúa cơng ty me; dong thịi phái trình bày rõ tên d%a diem... TIN TRÌNH BÀY TRÊN BÁO CÁO TÀI CHÍNH Nhà dau tư phái có trách nhi¾m l¾p BCTC riêng de trình bày thơng tin liên quan den hoat d®ng dau tư tài Trưịng hop nhà dau tư cơng ty me có khốn von dau tư. .. nhat báo cáo tài Trong dó: 2.3.3.1 Phương pháp giá goc Phương pháp giá goc dưoc áp dnng ke toán khoán dau tư vào công ty con, công ty liên ket, công ty liên doanh l¾p trình bày báo cáo tài riêng