(LUẬN văn THẠC sĩ) hoàn thiện hệ thống xếp hạng tín dụng tại ngân hàng thương mại cổ phần việt nam thịnh vượng

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH TRẦN THỤY DIỆU HIỀN HỒN THIỆN HỆ THỐNG XẾP HẠNG TÍN DỤNG TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH – NĂM 2014 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH TRẦN THỤY DIỆU HIỀN HỒN THIỆN HỆ THỐNG XẾP HẠNG TÍN DỤNG TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG Chuyên ngành: Tài - Ngân hàng Mã số: 60340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Người hướng dẫn khoa học: PGS.TS TRẦM THỊ XUÂN HƯƠNG TP HỒ CHÍ MINH – NĂM 2014 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan cơng trình nghiên cứu tôi, hướng dẫn từ PGS.TS Trầm Thị Xuân Hương Các nội dung nghiên cứu kết luận văn trung thực chưa cơng bố cơng trình Những số liệu sử dụng cho việc chạy mơ hình tác giả thu thập ghi nguồn gốc rõ ràng Ngoài luận văn sử dụng số nhận xét tác giả khác thích nguồn gốc rõ ràng để dễ tra cứu, kiểm chứng Nếu phát gian lận nào, tơi xin hồn tồn chịu trách nhiệm trước Hội đồng nhà trường TP.HCM, ngày… tháng… năm 2014 Người cam đoan TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA LỜI CAM ĐOAN MỤC LỤC DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT DANH MỤC BẢNG BIỂU LỜI MỞ ĐẦU 1 Tính cấp thiết đề tài Mục tiêu nghiên cứu Đối tượng phạm vi nghiên cứu Phương pháp nghiên cứu Điểm đề tài Kết cấu đề tài CHƢƠNG 1: TỔNG QUAN VỀ HỆ THỐNG XẾP HẠNG TÍN DỤNG TRONG HOẠT ĐỘNG KINH DOANH NGÂN HÀNG 1.1 Tổng quan hệ thống xếp hạng tín dụng ngân hàng thƣơng mại 1.1.1 Khái quát hệ thống xếp hạng tín dụng 1.1.2 Vai trị xếp hạng tín dụng ngân hàng thương mại 1.1.3 Đối tượng xếp hạng tín dụng 1.1.4 Chức hệ thống xếp hạng tín dụng 1.1.5 Nguyên tắc xếp hạng tín dụng 1.1.6 Quy trình xếp hạng tín dụng 1.1.7 Phương pháp 10 1.1.8 Mơ hình 15 1.2 Kinh nghiệm xếp hạng tín dụng giới học kinh nghiệm cho Ngân hàng thƣơng mại Việt Nam 28 1.2.1 Kinh nghiệm xếp hạng tín dụng giới 28 1.2.2 Bài học kinh nghiệm xếp hạng tín dụng cho ngân hàng thương mại Việt Nam 36 KẾT LUẬN CHƢƠNG 37 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com CHƢƠNG 2: THỰC TRẠNG HỆ THỐNG XẾP HẠNG TÍN DỤNG CỦA NGÂN HÀNG TMCP VIỆT NAM THỊNH VƢỢNG 38 2.1 Giới thiệu tổng quan Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vƣợng 38 2.2 Tình hình hoạt động tín dụng Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vƣợng 40 2.2.1 Hoạt động tín dụng 40 2.2.2 Sự cần thiết phải áp dụng hệ thống xếp hạng tín dụng ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng 42 2.3 Thực trạng hệ thống xếp hạng tín dụng Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vƣợng 45 2.3.1 Giới thiệu hệ thống xếp hạng tín dụng Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng 45 2.3.2 Nguyên tắc xếp hạng tín dụng 47 2.3.3 Mơ hình xếp hạng tín dụng 48 2.4 Đánh giá hệ thống xếp hạng tín dụng VPBank 56 2.4.1 Những kết đạt 56 2.4.2 Một số hạn chế 57 2.4.3 Nguyên nhân hạn chế 58 2.5 Lựa chọn mơ hình xếp hạng tín dụng phù hợp 61 2.6 Ứng dụng mơ hình Binary Logistic xếp hạng 100 khách hàng doanh nghiệp ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam Thịnh Vƣợng 63 2.6.1 Quá trình thực 63 2.6.2 Thống kê mô tả mẫu 63 2.6.3 Ma trận hệ số tương quan biến 64 2.6.4 Kết ước lương mơ hình Binary Logistic 64 2.6.5 Xếp hạng tín dụng khách hàng theo mơ hình Binary Logistic 67 2.6.6 Nhận xét cấu hạng 99 khách hàng VPBank theo mô hình Binary Logistic 72 2.6.7 Ưu nhược điểm mơ hình Binary Logistic 73 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com KẾT LUẬN CHƢƠNG 74 CHƢƠNG 3: GIẢI PHÁP HỒN THIỆN HỆ THỐNG XẾP HẠNG TÍN DỤNG TẠI NGÂN HÀNG TMCP VIỆT NAM THỊNH VƢỢNG 75 3.1 Định hƣớng nhiệm vụ phát triển VPBank giai đoạn 2014-2017 75 3.2 Yêu cầu hồn thiện hệ thống xếp hạng tín dụng 77 3.3 Giải pháp hoàn thiện hệ thống xếp hạng tín dụng Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vƣợng 77 3.3.1 Kiến nghị Nhà nước 78 3.3.2 Giải pháp ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng 80 3.4 Xây dựng quy trình xếp hạng tín dụng với mơ hình Binary Logistic 84 KẾT LUẬN CHƢƠNG 85 KẾT LUẬN 87 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT DN : Doanh nghiệp NH : Ngân hàng NHNN : Ngân hàng nhà nước NHTM : Ngân hàng thương mại PD : Probability of Default TMCP : Thương mại cổ phần TPHCM : Thành phố Hồ Chí Minh TSCĐ : Tài sản cố định VPBank : Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng XHTD : Xếp hạng tín dụng TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU Bảng Bảng 1.1: So sánh số Z’’ điều chỉnh với xếp hạng tín nhiệm S&P Bảng 1.2: Những hạng mục điểm số tín dụng tín dụng tiêu dùng ngân hàng Mỹ Bảng 1.3: Hạn mức tín dụng tương ứng với tổng số điểm khách hàng tín dụng tiêu dùng ngân hàng Mỹ Bảng 1.4: Hệ thống ký hiệu xếp hạng Moody Bảng 1.5: Cho điểm quy mô doanh nghiệp Bảng 1.6: Tỷ trọng tiêu chí đánh giá mơ hình điểm số tín dụng Biểu đồ 2.1: Dư nợ khách hàng giai đoạn 2011 – 2013 Trang 19 20 21 29 30 35 42 Biểu đồ 2.2: Dư nợ theo cấu khách hàng giai đoạn 2011-2013 43 Bảng 2.3: Hạng lực tín dụng khách hàng 51 Bảng 2.4: Bảng nhóm tiêu đánh giá khách hàng cá nhân Bảng 2.5: Bảng thang điểm xếp hạng nội khách hàng doanh nghiệp Bảng 2.6: Kết thống kê mô tả mẫu 52 Bảng 2.7: Kết ước lượng mơ hình Binary Logistic 64 Bảng 2.8: Kết ước lượng mơ hình Binary Logistic 65 Bảng 2.9: Kiểm định Ominibus 66 Bảng 2.10: Mức độ dự báo xác mơ hình 67 Bảng 2.11: Bảng kết xếp hạng tín dụng 99 khách hàng 68 Bảng 2.12: Cơ cấu xếp hạng 99 khách hàng theo mơ hình Binary Logistic 71 Biểu đồ 2.13: Cơ cấu hạng khách hàng theo mơ hình Binary Logistic năm 2013 72 56 63 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com LỜI MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Trong năm vừa qua, với thành tựu đổi đất nước, hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam có đổi đóng góp vào việc ổn định tiền tệ, thúc đẩy tăng trưởng kinh tế theo hướng cơng nghiệp hóa đại hóa đất nước, mở rộng quan hệ kinh tế với nước khu vực giới Tuy nhiên, hoạt động ngân hàng kinh tế thị trường có nhiều khó khăn, tồn rủi ro tiềm ẩn gây ảnh hưởng không nhỏ đến kết kinh doanh uy tín ngân hàng Thực tiễn cho thấy thất bại NHTM hoạt động tín dụng gắn chặt với thiếu hiểu biết khách hàng Một kỹ thuật quản trị rủi ro tín dụng NHTM sử dụng phân tích chấm điểm để xếp hạng tín dụng khách hàng cách thường xuyên.Trong hoạt động kinh doanh, NHTM nói chung, Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng nói riêng, việc xây dựng áp dụng hệ thống xếp hạng tín dụng ln hoạt động chủ yếu ngân hàng qua thời kỳ, việc hồn thiện hệ thống xếp hạng tín dụng yêu cầu cần thiết ngân hàng Với thực trạng đó, tác giả chọn đề tài “Hoàn thiện hệ thống xếp hạng tín dụng Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng” hy vọng giúp VPBank xây dựng hồn thiện hệ thống xếp hạng tín dụng để phát triển bền vững thời kỳ hội nhập Mục tiêu nghiên cứu Mục tiêu luận văn nghiên cứu vấn đề sau: Trình bày lý luận hệ thống xếp hạng tín dụng khái niệm, cần thiết phải xếp hạng tín dụng,đối tượng xếp hạng tín dụng, Bên cạnh đó, trình bày sơ lược kinh nghiệm XHTD giới từ đưa học ngân hàng thương mại Việt Nam Giới thiệu thực trạng hệ thống xếp hạng tín dụng VPBank, qua đánh giá thành tựu, hạn chế nguyên nhân hạn chế TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com Trên sởnguyên nhân hạn chế, đề xuất kiến nghị giải pháp để hồn thiện hệ thống xếp hạng tín dụng Đồng thời,xây dựng hệ thống xếp hạng tín dụng cách ứng dụng mơ hình Binary Logistic việc xếp hạng tín dụng khách hàng nhằm bổ sung, hồn thiện hệ thống XHTD hành mà VPBank áp dụng Đối tƣợng phạm vi nghiên cứu Đối tượng nghiên cứu luận văn hệ thống xếp hạng tín dụng áp dụng cho khách hàng doanh nghiệp khách hàng cá nhân VPBank Phạm vi nghiên cứu luận văn: nghiên cứu thực VPBank giai đoạn từ năm 2011 – 2013 Phƣơng pháp nghiên cứu Luận văn sử dụng phương pháp nghiên cứu: Phương pháp định tính: tổng hợp, so sánh sốliệu Phương pháp định lượng: Thống kê mô tả, phương pháp hồi quy mơ hình Binary Logistic Vận dụng phương pháp trên,luận văn sâu vào phân tích khía cạnh vấn đề Hệ thống xếp hạng tín dụng.Kết hợp lý luận thực tiễn, luận văn đưa giải pháp nhằm hoàn thiện hệ thống xếp hạng tín dụng VPBank Điểm đề tài: Trên sở khái quát lý luận, nghiên cứu thực trạng hệ thống xếp hạng tín dụng VPBank, kinh nghiệm xếp hạng tổ chức khác ngồi nước luận văn đãcó đóng góp sau: - Kiến nghị giải pháp để hoàn thiện hệ thống xếp hạng tín dụng VPBank - Đưa hệ thống xếp hạng tín dụng khách hàng cách ứng dụng mơ hình Binary Logistic.Đây hệ thống xếp hạng cho kết nhanh chóng, đầy đủ thực triển khai, áp dụng toàn hệ thống VPBank Kết cấu đề tài Ngoài lời mở đầu kết luận, đề tài chia làm chương: Chƣơng 1: Tổng quan hệ thống xếp hạng tín dụng ngân hàng thương mại TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com PHỤ LỤC QUY TRÌNH XẾP HẠNG TÍN DỤNG DOANH NGHIỆP NHỎ VÀ VỪA Bƣớc Mô tả công việc Ngƣời chịu trách nhiệm Ngƣời phối hợp Lấy thông tin CIC tổng hợp - Thông tin tổng hợp Doanh nghiệp Kiểm tra thơng tin CIC tình trạng dư nợ Khách hàng Công ty liên quan thời điểm Thông tin CIC sử dụng Chuyên viên dịch để trả lời cho K01 K02 Chỉ lấy thông tin CIC 12 tháng Khách hàng đáp ứng tiêu chí vụ khách hàng MBO/SBO K01 K02 CIC 12 tháng sử dụng để trả lời cho câu hỏi K03 Có trách nhiệm kiểm tra tình trạng dư nợ Khách hàng VPBank TCTD khác (nếu có dư nợ) TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (CSR): Đối Chi nhánh có vị trí CSR Nhập báo cáo tài nội năm tài liền kề vào hệ thống quản lý báo cáo tài khách hàng doanh nghiệp VPBank theo quy định thời kỳ Vào hệ thống xếp hạng khách hàng để: Điền thông tin Khách hàng Phần thông tin khách hàng Trả lời câu hỏi K01, K02, K03 hình Knock-out Nếu khách hàng hệ thống chấp nhận (đạt tiêu chí KO) MBO/SBO thực điền thơng tin Màn hình chấm điểm, chuyển Khỏi tạo hồ sơ chấm (KS01) điểm bước Trường hợp khách hàng khơng thỏa mãn câu hỏi KO thực MBO/SBO tiếp bước chấm điểm cấp có thẩm quyền phê duyệt phủ định KO chấp thuận: Nếu trình phê duyệt phủ định, chuyến bước 3.1, khơng trình phủ định, kết thúc quy trình Nếu kết CIC chưa cập nhật cập nhật chưa xác tình trạng nợ khách hàng điều chỉnh thơng tin xác hệ thống chấm điểm (nếu thơng tin có chứng rõ ràng) nêu rõ đề xuất cấp tín dụng/tờ trình để trình cấp có thẩm quyền định điều chỉnh thông tin CIC Khách hàng cho phù hợp MBO/SBO biết kết xếp hạng sau có thẩm định duyệt xếp hạng TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com 3.1 Trình phê duyệt phủ định KO 3.2 phủ Phê định (KS02) duyệt KO Trình Phủ định (Override) tiêu chí Knock-out (nếu có) MBO/SBO phải nêu rõ lý do/cơ sở hỗ trợ cho việc phủ định KO Xem xét việc phủ định tiêu chí Knock-out định chấp thuận từ chối phủ định tiêu chí Knock-Out Nếu chấp thuận, thông báo cho MBO/SBO để chuyển bước 4; Nếu từ chối, kết thúc quy trình MBO/SBO Lãnh đạo đơn vị kinh doanh Giám đốc khối quản trị rủi ro (CRO)/Người CRO ủy quyền TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com MBO/SBO a) Đăng nhập vào hệ thống FINNONE/ALFRESCO/scorecard để lấy hồ sơ thông tin khách hàng, thẩm định khách hàng kiểm tra nội dung chấm điểm Các nội dung cần kiểm tra hệ thống chấm điểm gồm: Tính xác thơng tin lấy từ CIC điền vào phần Knock- out phần chấm điếm Có trách nhiệm kiểm tra tình trạng dư nợ Khách hàng VPBank TCTD khác (nếu có dư nợ), kết CIC chưa cập nhật cập nhật chưa xác tình trạng nợ khách hàng, đề nghị đơn vị kinh Lấy thơng tin doanh (ĐVKD) điều chỉnh thơng tin xác hệ thống chấm điểm kiểm tra nội (nếu thơng tin có chứng rõ ràng) nêu rõ đề xuất cấp dung chấm điểm tín dụng/tờ trình để trình cấp có thẩm quyền định điều chỉnh thông tin (KS03) Cán thẩm định (CO) CIC Khách hàng cho phù hợp Kiểm tra báo cáo tài thơng tin gồm: + Báo cáo tài báo cáo nội bộ/thuế/kiểm tốn có đầy đủ chữ ký, dấu cấp có thấm quyền Khách hàng + Báo cáo tài năm tài liền kề trước + Các thơng tin tài khách hàng điền đầy đủ chinh xác phần mềm scorecard + Báo cáo tài khơng có có dấu hiệu tay xóa, làm giả + Báo cáo tài có thơng tin không chân thực không phản ảnh TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com MBO/SBO Chuyên gia phê duyệt(CGPD)/ HĐTD tình hình hoạt động khách hàng (thơng qua thẩm định thực tế), có số liệu mâu thuẫn loại báo cáo tài chính, độ lệch doanh thu nội doanh thu thuế > 50% qua thẩm định thực tế giải trình chi nhánh số liệu doanh thu nội không đáng tin cậy, b) Trong trường hợp sau, CO không phê duyệt kết xếp hạng, trả lại cho ĐVKD ứng xử sau: - Phát báo cáo tài có dấu hiệu tẩy xóa, làm giả, CO báo cáo CGPD nghị từ chối hồ sơ có dấu hiệu giả mạo gửi ĐVKD (bằng email) đồng thời chuyển hồ sơ phận Kiểm sốt tn thủ(KSTT) - Báo cáo tài nội khách hàng không đáng tin cậy, CO gửi thông báo (bằng email) cho ĐVKD, báo cáo lãnh đạo phịng ĐVKD khơng nhập thơng tin CIC, số liệu báo cáo tài vào phần mềm scorecard, co gửi thông báo (bằng email) cho ĐVKD để thực nhập liệu lại Kết PD thuộc vùng “Từ chối cấp tín dụng” (xếp hạng khách hàng mức Cut-off) ĐVKD nhận thông báo từ CO: - Nếu nhập sai CIC, số liệu báo cáo tài chính, chuyển bước 2; - Nếu trình phê duyệt phủ định, chuyển bước 5.2; - Nếu khơng trình phê duyệt phủ định, kết thúc quy trình TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com CO xử lý: - CO tiếp tục xử lý hồ sơ tín dụng trình cấp phê duyệt phù hợp theo quy định có phê duyệt phủ kết xếp hạng (Override) cấp có thẩm quyền theo quy định VPBank (CRO người CRO ủy quyền) Trường hợp ĐVKD khơng có phản hồi lại sau tối đa 8h làm việc từ nhận thông báo phản hồi khơng trình phê duyệt phủ định, CO báo cáo CGPD để định “từ chối cấp tín dụng” c) Trường họp CO đồng thuận với thông tin mà MBO/SBO nhập liệu vào hệ thống CO thực phê duyệt kết xếp hạng, chuyển bước 5.1 d) CO tiếp nhận thông tin từ CGPD thực điều chỉnh thông tin phù hợp trường hợp CGPD phát sai sót không đồng ý với kết chấm điểm CO TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com Trường hợp kết PD thuộc vùng “Đồng ý cấp tín dụng” (xếp hạng khách 5.1 Phê duyệt kết hàng từ mức Cut-off trở lên), CO thực phê duyệt kết xếp hạng Hệ xếp hạng thống tính tốn PD quy đổi hạng khách hàng tương ứng tiếp tục xử lý hồ sơ tín dụng trình cấp phê duyệt phù hợp theo quy định (bước 7) 5.2 Trình phê duyệt phủ định kết xếp hạng Trình Phê duyệt phủ kết xếp hạng (Oveưide Score) MBO/SBO phải nêu rõ lý do/cơ sở hỗ trợ cho việc phủ định KO Phê duyệt phủ Phê duyệt phủ kết xếp hạng (Override Score) định kết xếp Nếu chấp thuận, CO tiếp tục xử lý hồ sơ chuyển hồ sơ lên cấp phê duyệt; hạng (KS04) Nếu từ chối, kết thúc quy trình MBO/SBO CRO/Người CRO ủy quyền a) Sau CO phê duyệt thông tin hệ thống xếp hạng, hệ thống trả Trả kết kết xếp hạng khách hàng gồm PD, Thứ tự hạng, Hạng khách xếp hạng khách hàng hàng b) Kết xếp hạng đầu vào quy trình phê Lãnh đạo ĐVKD Phần mềm Scorecard duyệt cấp tín dụng, sở để định cấp tín dụng TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com MBO/SBO CGPD/HĐTD thẩm định khách hàng sở báo cáo thẩm định CO/kết xếp hạng khách hàng hệ thống xếp hạng để định phù hợp Phê duyệt tín Nếu cấp phê duyệt phát sai sót không đồng ý với kết xếp hạng dụng khách hàng COthì cấp phê duyệt thơng báo lại với COvà yêu cầu chỉnh CGPD/HĐTD sửa thông tin, xếp hạng lại trước định (bước 4) Nếu cấp phê duyệt đồng ý kết xếp hạng thực phê duyệt tín dụng theo Quy định phê duyệt tín dụng hành TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com CO PHỤ LỤC 4: PHIẾU XẾP HẠNG TÍN DỤNG (Dùng cho khách hàng doanh nghiệp) Tên khách hàng: Loại hình hoạt động (TM-DV hay trực tiếp sản xuất) Nhân viên tín dụng: Ngày xếp hạng: Chỉ tiêu Kết đánh giá Điểm tiêu tƣơng ứng YẾU TỐ TÀI CHÍNH Chỉ tiêu khoản Khả toán Khả toán nhanh Chỉ tiêu hoạt động Vòng quay hàng tồn kho (v/năm) Kỳ thu tiền bình quân (ngày) Tài sản đảm bảo nợ vay (lần) Chỉ tiêu đòn cân nợ Nợ phải trả/Tổng tài sản (%) Nợ phải trả/Vốn chủ sở hữu (%) Nợ hạn/Tổng dư nợ NH (%) CÁC YẾU TỐ KHÁC Trình độ quản lý Kinh nghiệm ngành ban GĐ Tính khả thi phương án KD Tình hình giao dịch (với VPB NH khác) Trả nợ hạn TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com Số lần giãn nợ gia hạn nợ Nợ hạn khứ Thời gian quan hệ tín dụng Các yếu tố bên Triển vọng ngành Vị cạnh tranh Số lượng đối thủ cạnh tranh TỔNG CỘNG ĐIỂM Kết xếp hạng rủi ro (A+, A, B+, …) Kết xếp hạng tài sản đảm bảo (mạnh/TB/yếu) Đánh giá TC kết hợp (Xuất sắc/Tốt/TB/Từ chối) Xác nhận Trƣởng phòng Ngày tháng năm Ngƣời đánh giá TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com PHỤ LỤC MA TRẬN HỆ SỐ TƢƠNG QUAN X1 X1 Pearson Correlation X2 * -.218 Sig (2-tailed) N X2 Pearson Correlation Sig (2-tailed) N X3 Pearson Correlation Sig (2-tailed) N X4 Pearson Correlation Sig (2-tailed) N X5 Pearson Correlation Sig (2-tailed) N X6 Pearson Correlation Sig (2-tailed) N X7 Pearson Correlation Sig (2-tailed) N X3 030 99 -.218* 99 ** 99 331** -.128 001 207 99 99 X5 ** 331 428 001 000 99 -.128 030 99 X4 99 - X6 ** 237 99 -.120 237 629 99 99 ** 335 99 ** ** -.142 584 491 001 161 99 99 000 000 028 -.009 -.271** -.095 062 000 492 780 929 007 352 544 99 99 99 99 99 99 -.095 491** -.045 157 -.049 -.437** -.013 223* 99 120 632 000 898 026 99 99 99 99 99 99 -.220* 087 113 172 127 016 007 029 389 267 088 211 873 943 99 99 99 99 99 99 -.220 * -.048 082 * -.061 167 029 637 419 795 046 546 099 99 99 99 99 99 -.083 -.038 -.034 249 99 99 000 657 99 99 99 -.045 -.115 -.070 -.045 087 -.048 389 637 99 99 99 99 99 99 99 -.084 584** -.070 99 99 492 657 99 99 161 257 99 257 99 -.142 -.115 -.323** 99 659 99 99 99 407 351 99 99 99 351 049 -.084 -.095 007 99 99 485 99 428** -.219* 635** 99 000 99 99 99 99 610 000 99 99 087 231 99 000 ** 071 269 002 407 030 ** -.052 -.486 X12 122 000 000 99 X11 001 629 635** 99 173 X10 121 -.366** 207 030 99 001 659 X9 157 313** 049 99 X8 -.120 335 -.045 * 219 X7 99 ** 332 -.027 -.201 * 001 413 706 740 013 99 99 99 99 99 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com X8 Pearson Correlation Sig (2-tailed) N X9 Pearson Correlation Sig (2-tailed) N X10 Pearson Correlation Sig (2-tailed) N X11 Pearson Correlation Sig (2-tailed) N X12 Pearson Correlation Sig (2-tailed) N 173 -.323 ** 028 157 113 082 332 087 001 780 120 267 419 001 99 99 99 99 157 -.009 -.049 610 122 99 99 -.052 99 929 632 99 99 -.486** 313** -.271** -.437 000 002 99 99 007 000 ** 022 -.430 831 000 570 000 99 99 99 99 99 172 -.027 -.083 022 142 008 064 088 795 413 831 161 935 531 99 99 99 99 99 99 99 127 -.201* -.038 -.430** 142 211 000 161 99 99 99 046 706 000 99 99 99 -.065 071 121 -.095 -.013 016 -.061 -.034 -.058 008 075 485 231 873 546 740 570 935 460 99 99 99 99 99 99 007 000 99 99 99 99 523 99 99 062 223* 007 167 249* 069** 544 026 943 099 013 000 531 000 523 99 99 99 99 99 99 99 99 075 -.425** 460 99 352 898 ** -.058 069 99 99 99 99 269** -.366** 99 ** 99 99 99 99 064 -.425** -.065 * Correlation is significant at the 0.05 level (2tailed) ** Correlation is significant at the 0.01 level (2-tailed) TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com 99 PHỤ LỤC 6: Q TRÌNH ƢỚC LƢỢNG MƠ HÌNH Loại biến Lợi nhuận sau thuế doanh thu Nợ phải trả vốn - chủ sở hữu Variables in the Equation B a Step KNTTNHANH S.E Wald df Sig Exp(B) -1.676 1.450 1.335 248 187 -33.099 30.312 1.192 275 000 000 002 035 851 1.000 vòngquayhàngtnkho -.254 206 1.518 218 776 TSDAMBAO 4.102 2.178 3.549 060 60.477 KINHNGHIEMQL -1.335 852 2.457 117 263 Tinhkhathi -7.696 7.984 929 335 000 Noquahan 8.655 8.361 1.072 301 5.739E3 trienvong 1.544 1.704 821 365 4.686 TGQHTD -2.146 1.288 2.775 096 117 Constant 10.624 6.893 2.376 123 4.111E4 ROE Kthutienbìnhquan a Variable(s) entered on step 1: KNTTNHANH, ROE, Kthutienbìnhquan, vịngquayhàngtnkho, TSDAMBAO, KINHNGHIEMQL, Tinhkhathi, Noquahan, trienvong, TGQHTD Loại tiếp biến Kỳ thu tiền bình quân: - Variables in the Equation B a Step KNTTNHANH S.E Wald df Sig Exp(B) -1.646 1.410 1.362 243 193 -33.909 30.169 1.263 261 000 vòngquayhàngtnkho -.278 171 2.636 104 758 TSDAMBAO 4.120 2.156 3.650 056 61.550 KINHNGHIEMQL -1.321 840 2.474 116 267 Tinhkhathi -7.513 7.515 1.000 317 001 Noquahan 8.422 7.829 1.157 282 4.547E3 trienvong 1.467 1.618 822 365 4.337 TGQHTD -2.092 1.205 3.013 083 123 ROE TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com Constant 10.656 6.832 2.433 119 4.244E4 a Variable(s) entered on step 1: KNTTNHANH, ROE, vòngquayhàngtnkho, TSDAMBAO, KINHNGHIEMQL, Tinhkhathi, Noquahan, trienvong, TGQHTD Loại tiếp biến triển vọng ngành: - Variables in the Equation B a Step KNTTNHANH S.E Wald df Sig Exp(B) -1.467 1.718 729 393 231 -21.180 24.983 719 397 000 vòngquayhàngtnkho -.332 179 3.448 063 717 TSDAMBAO 3.384 1.890 3.204 073 29.479 KINHNGHIEMQL -1.336 812 2.705 100 263 Tinhkhathi -8.551 10.081 720 396 000 Noquahan 9.592 10.452 842 359 1.464E4 TGQHTD -2.211 1.248 3.141 076 110 Constant 12.431 6.577 3.573 059 2.504E5 ROE a Variable(s) entered on step 1: KNTTNHANH, ROE, vòngquayhàngtnkho, TSDAMBAO, KINHNGHIEMQL, Tinhkhathi, Noquahan, TGQHTD - Loại tiếp biến Tính khả thi phƣơng án kinh doanh Variables in the Equation B Step 1a KNTTNHANH S.E Wald df Sig Exp(B) -2.291 1.048 4.777 029 101 -34.471 21.321 2.614 106 000 vòngquayhàngtnkho -.183 124 2.159 142 833 TSDAMBAO 4.365 1.898 5.288 021 78.620 -1.069 580 3.393 065 343 Noquahan 1.694 1.721 969 325 5.443 TGQHTD -1.792 855 4.386 036 167 Constant 9.173 5.279 3.020 082 9.630E3 ROE KINHNGHIEMQL a Variable(s) entered on step 1: KNTTNHANH, ROE, vòngquayhàngtnkho, TSDAMBAO, KINHNGHIEMQL, Noquahan, TGQHTD - Loại tiếp biến Nợ hạn khứ Variables in the Equation TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com B Step 1a KNTTNHANH S.E Wald df Sig Exp(B) -2.567 992 6.701 010 077 -43.331 20.178 4.611 032 000 vòngquayhàngtnkho -.183 125 2.144 143 833 TSDAMBAO 4.585 1.898 5.833 016 97.964 KINHNGHIEMQL -1.252 545 5.284 022 286 TGQHTD -1.662 780 4.540 033 190 Constant 11.450 5.020 5.202 023 9.386E4 ROE a Variable(s) entered on step 1: KNTTNHANH, ROE, vòngquayhàngtnkho, TSDAMBAO, KINHNGHIEMQL, TGQHTD - Loại tiếp biến Vòng quay hàng tồn kho: Variables in the Equation B Step 1a KNTTNHANH S.E Wald df Sig Exp(B) -2.398 848 8.007 005 091 -48.697 20.336 5.734 017 000 4.507 2.047 4.847 028 90.615 KINHNGHIEMQL -1.157 519 4.975 026 315 TGQHTD -1.509 744 4.111 043 221 Constant 9.330 4.500 4.298 038 1.127E4 ROE TSDAMBAO a Variable(s) entered on step 1: KNTTNHANH, ROE, TSDAMBAO, KINHNGHIEMQL, TGQHTD TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com ... TRẠNGHỆ THỐNG XẾP HẠNG TÍN DỤNG TẠINGÂN HÀNG TMCP VIỆT NAM THỊNH VƢỢNG 2.1 Giới thiệu tổng quan Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vƣợng VPBank hay gọi Ngân hàng cổ phần thương mại Việt Nam Thịnh Vượng. .. ngân hàng khác xếp hạng tín dụng dựa kết xếp hạng tổ chức xếp hạng uy tín (như Moody S&P) Hệ thống xếp hạng tín dụng hai chiều xây dựng để cân kết xếp hạng tín dụng nội với kết xếp hạng tín dụng. .. hệ thống xếp hạng tín dụng Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vƣợng 45 2.3.1 Giới thiệu hệ thống xếp hạng tín dụng Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng 45 2.3.2 Nguyên tắc xếp