(LUẬN văn THẠC sĩ) quản trị ngân hàng thương mại, một số vấn đề nhìn từ tình huống tái cơ cấu ngân hàng xây dựng việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HỒ CHÍ MINH CHƯƠNG TRÌNH GIẢNG DẠY KINH TẾ FULBRIGHT HỒ TRỌNG THẮNG QUẢN TRỊ NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI, MỘT SỐ VẤN ĐỀ NHÌN TỪ TÌNH HUỐNG TÁI CƠ CẤU NGÂN HÀNG XÂY DỰNG VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ CHÍNH SÁCH CƠNG TP Hồ Chí Minh – Năm 2017 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HỒ CHÍ MINH CHƯƠNG TRÌNH GIẢNG DẠY KINH TẾ FULBRIGHT HỒ TRỌNG THẮNG QUẢN TRỊ NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI, MỘT SỐ VẤN ĐỀ NHÌN TỪ TÌNH HUỐNG TÁI CƠ CẤU NGÂN HÀNG XÂY DỰNG VIỆT NAM Chun ngành: Chính sách cơng Mã số: 60340402 LUẬN VĂN THẠC SĨ CHÍNH SÁCH CƠNG NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: TS TRẦN THỊ QUẾ GIANG TP Hồ Chí Minh – Năm 2017 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -i- LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan luận văn hồn tồn tơi thực Các đoạn trích dẫn số liệu sử dụng luận văn dẫn nguồn có độ xác cao phạm vi hiểu biết Luận văn không thiết phản ánh quan điểm Trường Đại học Kinh tế thành phố Hồ Chí Minh hay Chương trình giảng dạy kinh tế Fulbright Học viên Hồ Trọng Thắng TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -ii- LỜI CÁM ƠN Đầu tiên, xin gửi lời cảm ơn sâu sắc đến cô Trần Thị Quế Giang người thầy trực tiếp hướng dẫn bước thực luận văn Cảm ơn cô đưa góp ý để đề tài hướng Tơi xin bày tỏ lịng cảm ơn đến PGS TS Nguyễn Minh Kiều TS Huỳnh Thế Du, người thầy có buổi nói chuyện hữu ích giúp định hướng đề tài làm rõ vấn đề sách Tơi xin cảm ơn q thầy anh chị cơng tác Chương trình giảng dạy Kinh tế Fulbright tạo điều kiện để thụ hưởng môi trường học thuật nghiêm túc Cuối cùng, xin gửi lời cảm ơn đến gia đình, bạn bè, đặc biệt tập thể học viên lớp MPP8 động viên góp ý giúp tơi hồn thiện khung phân tích cho luận văn buổi Seminar Hồ Trọng Thắng TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -iii- TÓM TẮT LUẬN VĂN Thực tiễn hoạt động hệ thống tổ chức tín dụng cho thấy đối tượng cần quản lý, giám sát chặt chẽ, doanh nghiệp hoạt động có ảnh hưởng lớn đến ổn định xã hội, kinh tế đất nước tổ chức có quyền lực lớn việc sử dụng, phân bổ nguồn vốn huy động từ xã hội Tuy nhiên thời gian qua, trục trặc quản lý điều hành hệ thống tổ chức tín dụng tạo bất ổn tiềm ẩn rủi ro cho tồn hệ thống, làm lịng tin nhà đầu tư vào thị trường tài lành mạnh Nhìn nhận bất ổn, Chính Phủ Ngân hàng Nhà nước xây dựng “Đề án cấu lại hệ thống tổ chức tín dụng giai đoạn 2011 – 2015" thực việc tái cấu nhằm làm lành mạnh hệ thống Sau bốn năm thực hiện, bất ổn hệ thống mà cịn trầm trọng thêm Ngun nhân bất cân xứng thông tin hoạt động ngân hàng q lớn, bất cân xứng thơng tin hệ rủi ro đạo đức hay tâm lý ỷ lại, lựa chọn ngược hay lựa chọn bất lợi, với mâu thuẫn mối quan hệ ủy quyền – thừa hành hữu làm cho Chính phủ, Ngân hàng Nhà nước gặp khó khăn quản lý, giám sát tái cấu hoạt động ngân hàng thương mại Những vấn đề làm mơi trường kinh doanh trở nên khó khăn từ ảnh hưởng đến khả hoạt động ngân hàng thương mại làm tăng nợ xấu, khoản cuối vốn chủ sở hữu Nhất giai đoạn tái cấu tổ chức tín dụng, tâm lý ỷ lại lựa chọn ngược, lựa chọn bất lợi – hệ bất cân xứng thơng tin – mà Chính Phủ Ngân hàng Nhà nước lựa chọn người chưa phù hợp tham gia tái cấu hệ thống ngân hàng làm cho tình hình ngày trầm trọng thêm Từ phân tích trên, luận văn khuyến nghị Chính phủ nên tạo mơi trường ổn định để thị trường tài phát triển lành mạnh, công bằng, minh bạch thông qua giải pháp nhằm làm giảm bất cân xứng thông tin như: công bố thông tin đầy đủ, kịp thời cá nhân, tổ chức tham gia tái cấu tổ chức tín dụng; tăng tính minh bạch hoạt động giám sát làm giảm thiểu rủi ro đạo đức hoạt động ngân hàng; xóa bỏ tâm lý ỷ lại nhà đầu tư thông qua việc không bảo hộ, cho phá sản ngân hàng thương mại yếu Đồng thời, luận văn đề xuất biện pháp giúp cán ngân hàng chủ động hạn chế yếu kém, tự bảo vệ trước rủi ro đạo đức hoạt động để góp phần xây dựng hệ thống ngân hàng vững mạnh TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -iv- MỤC LỤC LỜI CAM ĐOAN i LỜI CÁM ƠN ii TÓM TẮT LUẬN VĂN .iii MỤC LỤC iv DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU, TỪ VIẾT TẮT vi DANH MỤC BẢNG BIỂU vii Chương GIỚI THIỆU TỔNG QUAN VÀ VẤN ĐỀ CHÍNH SÁCH 1.1 Bối cảnh nghiên cứu 1.2 Vấn đề nghiên cứu 1.3 Mục tiêu nghiên cứu câu hỏi sách 1.3.1 Mục tiêu nghiên cứu 1.3.2 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.5 Phương pháp nghiên cứu nguồn thông tin số liệu 1.6 Cấu trúc luận văn Chương CƠ SỞ LÝ THUYẾT CHUNG 2.1 Lý thuyết chung quản trị công ty 2.1.1 Các nguyên tắc quản trị, điều hành công ty 2.1.2 Nguyên tắc quản trị công ty tổ chức ngân hàng 2.2 Lý thuyết thông tin bất cân xứng (vai trò người ủy quyền – người thừa hành) 2.2.1 Chi phí ủy quyền vốn cổ phần 10 2.2.2 Chi phí ủy quyền nợ 10 2.2.3 Các hệ bất cân xứng thông tin 11 Chương HỆ THỐNG NGÂN HÀNG VIỆT NAM 13 3.1 Khung pháp lý quản trị công ty ngân hàng Việt Nam 13 3.1.1 Cơ cấu tổ chức Hội đồng quản trị, Ban Giám đốc, Ban Kiểm soát 13 3.1.2 Quyền nghĩa vụ Hội đồng quản trị, Ban Giám đốc, Ban Kiểm soát 14 3.1.3 Quy định đạo đức nghề nghiệp 14 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -v- 3.2 Vấn đề xử lý khủng hoảng tái cấu hệ thống ngân hàng 15 3.2.1 Kinh nghiệm số nước giới 15 3.2.2 Tái cấu hệ thống ngân hàng Việt Nam 16 3.2.3 Khung pháp lý quy định mua NHTMCP với giá đồng 17 Chương TÌNH HUỐNG NGÂN HÀNG XÂY DỰNG VIỆT NAM 19 4.1 Khái quát trường hợp tự tái cấu Ngân hàng Xây dựng Việt Nam 19 4.1.1 Giới thiệu Ngân hàng Xây dựng Việt Nam 19 4.1.2 Giới thiệu cổ đông Phạm Công Danh 20 4.1.3 Giới thiệu hoạt động Tổ Giám sát đặc biệt ngân hàng 22 4.2 Ủy quyền tác nghiệp bất cân xứng thông tin 23 4.2.1 Xung đột lợi ích cổ đơng lớn cổ đông nhỏ 23 4.2.2 Xung đột lợi ích cổ đơng lớn người gửi tiền 24 4.3 Các hậu bất cân xứng thông tin hoạt động ngân hàng 25 4.3.1 Bất cân xứng thông tin hoạt động Hội đồng quản trị, Ban kiểm soát 25 4.3.2 Vấn đề rủi ro đạo đức hoạt động ngân hàng 26 4.4 Kết luận bất cập quản lý điều hành hệ thống ngân hàng 30 Chương KHUYẾN NGHỊ CHÍNH SÁCH VÀ KẾT LUẬN 33 5.1 Khuyến nghị sách 33 5.1.1 Cơng bố tiêu chí rõ ràng cho cá nhân, tổ chức tham gia tái cấu 33 5.1.2 Xóa bỏ tâm lý ỷ lại 34 5.1.3 Cán ngân hàng cần trau dồi nâng cao nghiệp vụ, đạo đức nghề nghiệp 34 5.2 Kết luận 34 TÀI LIỆU THAM KHẢO 36 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -vi- DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU, TỪ VIẾT TẮT Từ viết tắt Tên tiếng Việt AMC.VNCB : Công ty Quản lý Nợ Tài sản Ngân hàng Xây dựng Việt Nam Agribank : Ngân hàng Nông nghiệp phát triển nông thôn BIDV : Ngân hàng Đầu tư phát triển Việt Nam BKS : Ban Kiểm soát BGĐ : Ban Giám đốc CBBANK : Ngân hàng trách nhiệm hữu hạn thành viên Xây Dựng Việt Nam TGĐ : Tổng Giám đốc CQTTGS : Cơ quan tra giám sát CQCSĐT : Cơ quan cảnh sát điều tra, Bộ Công An CT.HĐQT : Chủ tịch Hội đồng quản trị GPBANK : Ngân hàng thương mại cổ phần Dầu Khí Tồn Cầu HĐQT : Hội đồng quản trị NH : Ngân hàng NHNN : Ngân hàng Nhà nước NHTM : Ngân hàng Thương mại NHTMCP : Ngân hàng Thương mại Cổ phần Oceanbank : Ngân hàng thương mại cổ phần Đại Dương PCD : Phạm Công Danh QTCT : Quản trị công ty Sacombank : Ngân hàng thương mại cổ phần Sài Gịn Thương Tín TPBank : Ngân hàng thương mại cổ phần Tiên Phong TĐ : Tập đoàn TGĐ : Tổng Giám đốc TGSĐB : Tổ Giám sát đặc biệt Trustbank : Ngân hàng thương mại cổ phần Đại Tín VĐL : Vốn điều lệ VNCB : Ngân hàng thương mại cổ phần Xây Dựng Việt Nam TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -vii- DANH MỤC BẢNG BIỂU Hình 2-1 Hệ thống quản trị cơng ty Hình 2-2 Các mối quan hệ ủy quyền – thừa hành hoạt động NH Hình 4-1 Mơ tả sở hữu Doanh nghiệp – Ngân hàng – Cá nhân 21 Hình 4-2 Mơ tả dịng tiền PCD rút từ tài khoản khách hàng VNCB 25 Hình 4-3 Mơ tả đường dịng tiền vay từ VNCB NH khác 27 Hình 4-4 Mơ tả đường dòng tiền ủy thác đầu tư 28 Hình 4-5 Mơ tả đường dòng tiền thuê trụ sở VNCB 29 Hình 4-6 Mơ tả đường dòng tiền đầu tư CoreBanking 30 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -1- Chương GIỚI THIỆU TỔNG QUAN VÀ VẤN ĐỀ CHÍNH SÁCH 1.1 Bối cảnh nghiên cứu Năm 2015, năm cuối Ngân hàng Nhà nước Việt Nam (NHNN) phải thực việc tái cấu lại tổ chức tín dụng (TCTD) yếu theo “Đề án cấu lại hệ thống tổ chức tín dụng giai đoạn 2011 – 2015" Chính phủ (CP) phê duyệt.1 Trước đó, kinh tế chứng kiến phát triển nhanh chóng TCTD vốn chủ sở hữu sổ sách, dư nợ cho vay, tổng tài sản, mạng lưới hoạt động Tiếp cạnh tranh không lành mạnh lãi suất huy động, cho vay công ty sân sau dẫn đến việc vi phạm quy định đảm bảo an toàn hoạt động, khoản, làm bùng nổ nợ xấu tạo nên giai đoạn bất ổn kinh tế vĩ mô Việt Nam Những trục trặc TCTD bắt đầu hình thành từ giai đoạn 2005 – 2007, thị trường chứng khoán Việt Nam bùng nổ cổ phiếu ngân hàng (NH) thời kỳ mệnh danh cổ phiếu "vua", cổ đơng NH nóng lịng muốn tăng vốn với kỳ vọng mua ưu đãi cổ phiếu bán lại để kiếm lời Các đợt phát hành cổ phiếu liên tục diễn làm cho vốn điều lệ NH tăng nhanh chóng Hịa theo hứng khởi thị trường chứng khốn, tháng 11/2006, CP sửa đổi quy định mức vốn pháp định TCTD2 thống mức vốn pháp định cho ngân hàng thương mại (NHTM) 3.000 tỷ đồng đến 31/12/2010 Giai đoạn 2008 – 2009, khủng hoảng tài nổ ra, thị trường chứng khốn xuống, NHTM tăng vốn theo quy định, để tồn không quyền kiểm sốt, cổ đơng lớn tìm cách rút vốn từ NHTM kiểm sốt để mua cổ phần tăng vốn điều lệ Đây nguyên nhân hình thành nên "siêu" cổ đơng, người chủ thật NHTM Vì để đảm bảo tỷ lệ góp vốn tối đa theo quy định,3 cổ đông cá nhân không sở hữu vượt 5% cổ đông tổ chức không vượt 15% vốn điều lệ (VĐL) TCTD, "siêu" cổ đông dùng người thân, nhân viên quyền đứng tên NHNN (2012), “Đề án cấu lại hệ thống TCTD giai đoạn 2011-2015”, theo QĐ 254/QĐ-TTg Chính Phủ (2006), Nghị định 141/2006/NĐ-CP Luật tổ chức tín dụng 2010 – Điều 55 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -26- Chính vậy, thơng qua cá nhân tổ chức có liên quan, bà Phấn trước rút 4.619,6 tỷ đồng57 để tăng vốn, đầu tư vào công ty khiến NH lỗ âm vốn chủ sở hữu, sau này, PCD dùng phương pháp để mua lại NH, tăng vốn điều lệ 4.3.2 Vấn đề rủi ro đạo đức hoạt động ngân hàng Nắm quyền kiểm soát VNCB TĐ Thiên Thanh, PCD thao túng tồn hoạt động có hành vi tác nghiệp gây tổn thất đến người ủy quyền PCD sử dụng người quen, nhân viên quyền để thành lập nhiều công ty con58 đứng tên sở hữu cổ phần VNCB tất dấu giấy chứng nhận cổ phần PCD nắm giữ sử dụng Sau dùng cơng ty u cầu NH cho vay, đầu tư theo định Như vậy, ủy quyền tác nghiệp VNCB, PCD lợi dụng việc hành vi khơng giám sát chặt chẽ trục lợi cho thân gây thiệt hại cho người ủy quyền 4.3.2.1 Rút tiền hình thức vay vốn  Vay tiền VNCB Từ ngày 28/12/2012 đến ngày 10/03/2014, PCD đạo HĐQT, BGĐ, công ty Quản lý Nợ khai thác tài sản trực thuộc NH (AMC.VNCB) nhân viên TĐ Thiên Thanh dùng 14 pháp nhân59 để vay 5.000 tỷ đồng VNCB, tất toán khoản 300 tỷ đồng.60 Số lại 4.700 tỷ đồng PCD sử dụng:61 trả 2.600 tỷ đồng phần nợ vay BIDV; 135 tỷ đồng trả bà Phấn cho việc mua cổ phần; chi chăm sóc khách hàng 1.965 tỷ đồng  Lấy tiền VNCB đem gửi NH khác để bảo lãnh vay vốn Để có 4.500 tỷ đồng tăng vốn điều lệ từ 3.000 lên 7.500 tỷ đồng giới thiệu mục 4.1, tháng 03/2013, PCD đạo lấy 6.630 tỷ đồng VNCB gửi Sacombank, TPBank BIDV62 để bảo lãnh cho công ty vay 5.969 tỷ đồng Theo kết tra NHNN, bà Phấn rút Trustbank tổng số 4.619,6 tỷ đồng (dưới hình thức vay trực tiếp: 3.581,7 tỷ, tạm ứng: 135 tỷ, đầu tư vào công ty con: 902,9 tỷ) 58 Mỹ Linh, Ngọc Nhiên, Nguyên Phúc (2016) 59 Hoàng Điệp (2016) 60 Petrotimes.vn (2016) 61 Cáo trạng dẫn, trang 94 62 Cáo trạng dẫn, trang 86 57 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -27- Ba NH cho công ty TĐ Thiên Thanh vay mà không thẩm định cụ thể ba NH có tâm lý ỷ lại khoản tiền gửi VNCB, cơng ty khơng trả nợ dùng nguồn tiền gửi VNCB ba NH để thu nợ Tháng 4/2014, khoản vay bị Sacombank, TPBank BIDV dùng tiền bảo lãnh tất toán nợ vay Đây khoản mà TGSĐB đồng ý cho gửi, nhiên, sau TGSĐB khơng tiếp tục giám sát mà PCD sử dụng để bảo lãnh vay tiền Hình 4-3 Mơ tả đường dòng tiền vay từ VNCB NH khác TGSĐB không đồng ý, đề nghị cung cấp hồ sơ, giải trình báo cáo NHNN TGSĐB đề nghị giải trình nhiều lần, yêu cầu thu hồi khoản hạn, báo cáo NHNN Vay trực tiếp thông qua 14 pháp nhân 4.700 tỷ VNCB BIDV, TPBank, Sacombank (6.630,12 tỷ) Khoản TGSĐB đồng ý cho thực Bảo lãnh vay Phạm Công Danh 5.969 tỷ Trả nợ BIDV: 2.600 tỷ Trả bà Phấn: 135 tỷ Chăm sóc khách hàng: 1.965 tỷ công ty thuộc TĐ Thiên Thanh (5.969 tỷ) TGSĐB không tiếp tục giám sát, để PCD bảo lãnh vay vốn Nguồn: Tác giả tự vẽ theo cáo trạng Có thể rút ba vấn đề thơng qua tình 4.3.2.1 (1) PCD chi phối để VNCB cho vay theo đạo Tuy nhiên, nhân viên thực khơng hiểu rõ nghiệp vụ thơng tin bất cân xứng nên khơng lường hết rủi ro xảy rõ hành vi gây hậu (2) Các NH BIDV, Sacombank TPBank cho vay mà khơng thẩm định cho TĐ Thiên Thanh NHNN đánh giá đủ lực tài nên tin tưởng (3) Tâm lý ỷ lại TGSĐB, TGSĐB cho PCD CP, NHNN thẩm định có lực, đồng ý cho tái cấu NH nên không liệt xử lý TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -28- 4.3.2.2 Rút tiền hình thức đầu tư  Rút tiền thông qua hoạt động ủy thác đầu tư Do cần tiền trả nợ, đồng thời che dấu thông tin nhằm không cho TGSĐB phát mối quan hệ trực tiếp VNCB TĐ Thiên Thanh, PCD vừa CT.HĐQT VNCB, vừa Chủ tịch TĐ Thiên Thanh, nên PCD ủy thác cho Quỹ Lộc Việt đầu tư vào ba công ty Quỹ Lộc Việt Công ty Thạch Hà, Công ty An Lộc Công ty Minh Quang,63 để ba công ty mua trái phiếu TĐ Thiên Thanh.64 Ngày 21, 23 27/05/2013 VNCB chuyển 903 tỷ đồng (trong có tỷ phí ủy thác) cho ba công ty Quỹ Lộc Việt, để công ty mua 900 tỷ đồng trái phiếu doanh nghiệp TĐ Thiên Thanh, dù TĐ Thiên Thanh Báo báo tài kiểm tốn có lãi năm trước (2012) nên khơng đủ điều kiện để phát hành trái phiếu theo quy định65 TGSĐB không đồng ý.66 Số tiền PCD sử dụng67 trả 851 tỷ đồng cho bà Phấn; lại 49 tỷ đồng khơng xác định được.68 Hình 4-4 Mơ tả đường dịng tiền ủy thác đầu tư Cơng ty An Lộc (300 tỷ) VNCB Quỹ Lộc Việt 903 tỷ (3 tỷ phí ủy thác) Cơng ty Thạch Hà (300 tỷ) TGSĐB không đồng ý Công ty Minh Quang (300 tỷ) Phạm Công Danh 851 tỷ đồng trả bà Phấn 49 tỷ đồng không xác định Nguồn: Tác giả tự vẽ theo cáo trạng Bản án phúc thẩm, dẫn, trang 32 Cáo trạng, dẫn, trang 32 65 Điều 13, Nghị định 90/2011/NĐ-CP 66 Trí thức trẻ (2016) 67 Sao Mai (2016) 68 Cáo trạng, dẫn, trang 30 63 64 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -29-  Thuê mặt làm trụ sở làm việc NH Ngày 18/06/2013, PCD đạo AMC.VNCB ký hợp đồng thuê tài sản công ty Trung Dung,69 công ty TĐ Thiên Thanh, thời hạn 20 năm, với giá 403 tỷ đồng, tiền đặt cọc trả trước 36 tháng 201,6 tỷ đồng Ngày 26/07/2013, VNCB cho AMC.VNCB tạm ứng 201,6 tỷ đồng AMC.VNCB chuyển cho Công ty Trung Dung TGSĐB yêu cầu dừng thực hợp đồng, thu hồi tiền tạm ứng báo cáo NHNN Ngày 09/09/2013, NHNN yêu cầu VNCB hủy bỏ hợp đồng ký thu hồi tiền.70 Sau cơng ty Trung Dung trả lại 20 tỷ, 181,6 tỷ đồng PCD sử dụng:71 36,4 tỷ trả lãi vay công ty Sacombank; 134,91 tỷ trả nợ cho TĐ Thiên Thanh; cịn 10,29 tỷ chăm sóc khách hàng Ngày 06/03/2014, PCD tiếp tục đạo VNCB ký hợp đồng thuê tài sản công ty Hương Việt, công ty thuộc TĐ Thiên Thanh, với giá 756,72 tỷ đồng trả làm đợt (1) 400 tỷ (2) 356,72 tỷ Theo đó, VNCB chuyển 400 tỷ đồng đợt 1, tiền công ty Hương Việt chuyển TĐ Thiên Thanh hòa vào dòng tiền chung nên khơng xác định mục đích sử dụng.72 Hình 4-5 Mơ tả đường dịng tiền th trụ sở VNCB AMC.VNCB (201,6 tỷ) VNCB Trả nợ vay TĐ Thiên Thanh Công ty Trung Dung (201,6 tỷ) TGSĐB, NHNN không đồng ý, đề nghị thu hồi Công ty Hương Việt (400 tỷ) Phạm Công Danh Chi chăm sóc khách hàng, phục vụ khoản Hịa vào dịng tiền chung , khơng xác định mục đích sử dụng Nguồn: Tác giả tự vẽ theo cáo trạng Cáo trạng, dẫn, trang 12 Bản án hình sơ thẩm số 332/2016/HSST, Tòa Án Nhân Dân Thành phố Hồ Chí Minh (2016), trang 41 71 Cáo trạng, dẫn, trang 13,14 72 Cáo trạng, dẫn, trang 16 69 70 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -30-  Nâng cấp hệ thống CoreBanking Ngày 12/06/2013, PCD ký định thành lập Ban đạo đầu tư đại hóa cơng nghệ NH.73 Trên sở đó, VNCB Cơng ty An Phát, công ty TĐ Thiên Thanh, ký hợp đồng tư vấn giải pháp nâng cấp hệ thống Core Banking trị giá 12.000.000 USD Sau vào ngày 14/6/2013 28/6/2013, VNCB lần tạm ứng cho Công ty An Phát với tổng giá trị 3.000.000 USD (tương đương quy đổi 63,276 tỷ đồng).74 Công ty An Phát nhận 63,276 tỷ đồng, chuyển cho PCD sử dụng 47,538 tỷ đồng trả lãi vượt trần cho nhóm Tân Hiệp Phát; 13,833 tỷ đồng chi chăm sóc khách hàng; cịn 1,905 tỷ đồng khơng xác định mục đích.75 Hình 4-6 Mơ tả đường dòng tiền đầu tư CoreBanking 47,538 tỷ đồng chi lãi vượt cho nhóm Tân Hiệp Phát VNCB Cơng ty An Phát (63,276 tỷ) TGSĐB không đồng ý, yêu cầu thu hồi 13,833 tỷ đồng chi chăm sóc khách hàng 1,905 tỷ đồng không xác định Nguồn: Tác giả tự vẽ theo cáo trạng 4.4 Kết luận bất cập quản lý điều hành hệ thống ngân hàng PCD người không đủ điều kiện thiếu lực tài phân tích trên, CP, NHNN phê chuẩn CT.HĐQT NH, cho tham gia tái cấu Trustbank kết PCD phải rút tiền NH để: mua NH, chăm sóc khách hàng phục vụ khoản, tái cấu, đầu tư vào TĐ Thiên Thanh công ty Hành vi PCD làm bất ổn thị trường tài Bất cân xứng thơng tin, hậu bất cân xứng thơng tin vai trị người tác nghiệp nguyên nhân dẫn đến việc này, cụ thể Bản án phúc thẩm số 30/2017/HSPT ngày 24/01/2017 TANDCC Tp.HCM, trang19, 20, dẫn An Dương (2016) 75 Cáo trạng, dẫn, trang 73 74 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -31- Thứ nhất, việc ép NHTM tăng vốn đồng loạt mệnh lệnh hành mà khơng xuất phát từ nhu cầu thân NHTM nguyên nhân sâu xa gây nên vi phạm quản lý rủi ro, nguyên nhân làm cho bà Hứa Thị Phấn chiếm tới gần 85% vốn điều lệ Trustbank Bà Phấn che đậy thông tin dùng người quen, nhân viên quyền đứng tên cổ phần gây khó khăn cho CQTTGS NHNN việc xác minh tỷ lệ góp vốn cổ đơng lớn NH Ông PCD sau dùng cách để mua lại NH từ bà Phấn Cũng nắm lượng cổ phần áp đảo nên bà Phấn trước ơng Danh sau vơ hiệu hóa hồn toàn chức quyền hạn HĐQT, BKS đạo BGĐ thực tác nghiệp nhằm trục lợi thân Cho nên, thay áp đặt mức vốn điều lệ cách chủ quan cho NHTM để NHTM tự điều chỉnh theo nhu cầu mình, tùy thuộc vào khả quản trị rủi ro NH mà có quy mơ hoạt động tương ứng Thứ hai, bất cân xứng thông tin nguyên nhân làm cho người dân lòng tin vào CP CP khơng cơng khai hết khoản tiền sử dụng từ tiền thuế dân nên người dân chắn tiền thuế sử dụng vào việc Do vậy, người dân không tin tưởng để CP dùng tiền thật để giải cứu NH Cho nên, hệ thống NH bất ổn, CP, NHNN lúng túng chịu áp lực việc tìm nhà đầu tư để giải cứu NH, thành cơng NHNN hồn thành kế hoạch, khơng nhà đầu tư chịu trách nhiệm định đầu tư hành động tác nghiệp Cịn NHNN áp lực mà dễ dãi việc thẩm định xét duyệt nhân tham gia tái cấu Trustbank, lựa chọn ngược, hệ bất cân xứng thông tin Thứ ba, sau đề bạt thành cơng PCD cho CP, NHNN khơng cịn nỗ lực việc tìm kiếm nhân khác thay không chấp nhận thật việc chọn PCD lựa chọn thất bại nên có xu hướng che đậy thông tin, không thông tin kịp thời đến nhà đầu tư liệt việc ngăn chặn PCD Thứ tư, TGSĐB Trustbank thành lập để giám sát hoạt động từ bà Phấn kiểm sốt NH, lúc TGSĐB thực vai trị giám sát mình, đến CP NHNN chọn PCD TĐ Thiên Thanh tham gia tái cấu NH, TGSĐB có tâm lý ỷ lại, cho PCD thẩm định, có lực, nên khơng cịn liệt việc giám sát chặt chẽ ông Danh giám sát bà Phấn trước TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -32- Thứ năm, thân PCD CP, NHNN đồng ý cho tham gia xuất tâm lý ỷ lại, PCD cho CP, NHNN phải hỗ trợ việc tái cấu giúp CP việc tái cấu lại TCTD yếu kém, ơng nghĩ ngồi khó tìm người phù hợp để làm Do vậy, ông dễ dàng thuyết phục người thân, nhân viên quyền hợp tác để tái cấu NH Thứ sáu, BGĐ, nhân viên NH giám đốc cơng ty phần tin tưởng PCD, phần muốn nhanh chóng đạt kế hoạch nên không xem xét thẩm định kỹ khách hàng, phần thực đạo nên ông chủ tăng lương, đề bạt chức vụ, nên có tâm lý ỷ lại, khơng cịn phấn đấu nỗ lực tự trau dồi kiến thức để bảo vệ thân trước hành vi vi phạm pháp luật TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -33- Chương KHUYẾN NGHỊ CHÍNH SÁCH VÀ KẾT LUẬN 5.1 Khuyến nghị sách Như kết luận phần 4.4, trục trặc quản trị NHTM đến từ yếu CP, NHNN việc quản lý, điều hành, giám sát mà ngun nhân bất cân xứng thơng tin Chính vậy, luận văn đưa khuyến nghị nhằm làm giảm bớt bất cân xứng thông tin quản lý điều hành NHTM sau, 5.1.1 Công bố tiêu chí rõ ràng cho cá nhân, tổ chức tham gia tái cấu NHNN cần công bố công khai tiêu chuẩn người tham gia tái cấu TCTD, đó, nêu cụ thể tiêu chuẩn để ứng cử vào HĐQT, BKS NH Luật có quy định thành viên HĐQT, BGĐ, BKS muốn tham gia vào TCTD phải nộp lý lịch cá nhân cho NHNN công khai trước ĐHĐCĐ để cổ đông xem xét đánh giá, lý lịch sơ xài, hình thức, khơng nhận thấy rõ mối quan hệ với người quản lý TCTD, có NHNN đủ thẩm quyền định Vì vậy, NHNN cần thêm quy định thành viên tham gia HĐQT, BKS phải chứng minh lực tài rõ ràng, kinh nghiệm cơng tác linh vực liên quan, trình độ chuyên môn nghiệp vụ mối quan hệ với người quản lý TCTD CP NHNN nên công khai tiêu chuẩn, điều kiện cụ thể thành viên HĐQT, BKS muốn tham gia tái cấu NH, bao gồm tổ chức, cá nhân có liên quan tới thành viên này, phương tiện thông tin đại chúng để nhà đầu tư theo dõi, giám sát Cùng với quyền lợi cụ thể cho cá nhân, tổ chức tham gia để kích thích cá nhân có lực tham gia Thơng qua việc cơng khai phương tiện thơng tin giúp NHNN tạo danh sách ứng viên tiềm năng, từ có nhiều lựa chọn phù hợp TCTD dựa vào kinh nghiệm công tác lĩnh vực hoạt động Ví dụ trường hợp VNCB, đặc thù cổ đông lớn trước NH hoạt động lĩnh vực bất động sản nên nợ xấu VNCB chủ yếu dự án bất động sản cịn dang dở, vậy, tiêu chí chọn người tham gia tái cấu VNCB, ngồi việc có nghề NH, cịn phải có nghề bất động sản để tái khởi động dự án dang dở đem lại doanh thu, trả nợ NH TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -34- 5.1.2 Xóa bỏ tâm lý ỷ lại Bản thân NHTM người gửi tiền có tâm lý ỷ lại CP bảo hộ, không để NH giải thể, phá sản nên NHTM sẵn sàng vi phạm quy định an toàn hoạt động người gửi tiền sẵn sàng đem tiền gửi vào NH có sách chăm sóc khách hàng tốt, trả lãi cao mà khơng quan tâm tới việc NH hoạt động nào, có ổn định khơng Vì vậy, CP cần xóa bỏ tâm lý ỷ lại việc thí điểm cho NH yếu giải thể, phá sản Tuy nhiên đưa thông tin NH phá sản khiến người dân đồng loạt rút tiền gây rủi ro hệ thống Do vậy, CP cần phải xây dựng lộ trình chi tiết thực tiến hành phá sản NH, công bố thông tin đầy đủ, kịp thời đến nhà đầu tư, tăng số tiền nhận từ bảo hiểm tiền gửi 5.1.3 Cán ngân hàng cần trau dồi nâng cao nghiệp vụ, đạo đức nghề nghiệp Một điểm yếu NHTM trình độ cán nghiệp vụ yếu, NHTM thường xuyên có lớp đào tạo nghiệp vụ từ nâng cao hầu hết NHTM Việt Nam thành lập Trung tâm đào tạo trực thuộc NH Nhưng tự đào tạo nội bộ, người có kinh nghiệm nhiều tổ chức truyền đạt lại cho người kinh nghiệm hơn, hay thiếu lớp đào tạo chuyên sâu, đào tạo đạo đức nghề nghiệp, nên thực tế thường xuyên xảy rủi ro liên quan đến trình độ nghiệp vụ đạo đức cán NH Việc cán nhân viên nâng cao nghiệp vụ khơng giúp hoạt động diễn nhanh chóng thơng suốt mà cịn giúp thân phịng ngừa rủi ro tác nghiệp theo đạo Nếu cá nhân nắm vững nghiệp vụ hiểu biết luật pháp tránh rủi ro đáng tiếc xảy tự bảo vệ 5.2 Kết luận Hệ thống NH Việt Nam thời gian qua có nhiều bất ổn, giai đoạn tái cấu ngành NH (2011 – 2015), CP NHNN có biện pháp liệt đưa hàng loạt vụ trọng án ngành NH xét xử, vụ án "Phạm Cơng Danh đồng phạm" truyền thông dư luận quan tâm theo dõi TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -35- Những trục trặc quản trị NHTM khơng xảy có khơng gây tổn thất nghiêm trọng NHNN có quy định chặt chẽ cá nhân tham gia tái cấu NH biện pháp chế tài, giám sát hiệu Luận văn tìm hiểu vấn đề quản trị NHTM thông qua việc nghiên cứu tình tái cấu VNCB với mục đích trả lời hai câu hỏi: + Quản trị ngân hàng thương mại Việt Nam quy định thực thi sao? + Nhà nước cần làm để đảm bảo ngân hàng thương mại hoạt động an tồn, hiệu quả, đặc biệt tình tái cấu trúc ngân hàng? Luận văn sử dụng văn quy định pháp luật, Cáo trạng VKSNDTC, lời khai cá nhân lãnh đạo nhân viên TĐ Thiên Thanh, VNCB, NHNN, Bản án Sơ thẩm Phúc thẩm để phân tích Qua đó, luận văn vấn đề cịn tồn quản trị NHTM, trục trặc CP, NHNN giám sát hoạt động NHTM, lựa chọn nhân tham gia tái cấu NH Trên sở việc phân tích trục trặc này, luận văn gợi ý ba khuyến nghị sách nhằm góp phần nâng cao việc quản trị, giám sát hoạt động NH, góp phần thúc đẩy thị trường hoạt động lành mạnh công TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -36- TÀI LIỆU THAM KHẢO Tiếng việt An Dương (2016) “Xét xử Phạm Công Danh đồng phạm: Xem xét lại số tiền 63 tỷ đồng” Báo Công Lý, địa chỉ: http://congly.vn/phap-dinh/nhat-ky-vanhmong-ngua/xet-xu-pham-cong-danh-va-dong-pham-xem-xet-lai-so-tien-hon-63-tidong-169440.html, truy cập ngày 20/10/2016 Bùi Văn (2015), Trường Doanh Nhân PACE, địa chỉ: http://pace.edu.vn/so-taydoanh-tri/ChiTiet/922/giai-cuu-ngan-hang-bang-niem-tin?term_taxonomy_id=32, truy cập ngày 10/10/2016 Cảnh Kiên – Thu Huyền (2016), “Mua Ngân hàng VNCB giá đồng: Tổn thất ai?”, báo tintucmoi24h.net, địa chỉ: http://tintucmoi24h.net/-Mua-Ngan-hangVNCB-gia-0-dong-Ton-that-ve-ai?_3_3367_.html, truy cập ngày 15/03/2017 Chính Phủ (2006), Nghị định số: 141/2006/NĐ-CP “Về ban hành danh mục mức vốn pháp định Tổ chức tín dụng” ngày 22/11/2006 Chính Phủ (2011), Nghị định số: 90/2011/NĐ-CP “Nghi định phát hành trái phiếu doanh nghiệp” ngày 14/10/2011 Chính Phủ (2012), Quyết định 254/2012/QĐ-TTg Thủ tướng Chính phủ phê duyệt đề án cấu lại hệ thống TCTD giai đoạn 2011-2015 Chính Phủ (2012), Quyết định số 255/2012/QĐ-TTg "Về việc mua ngân hàng đồng" ngày 01/03/2012 Thủ tướng Chính phủ Chính Phủ (2013), Quyết định số 48/2013/QĐ-TTg "Về việc góp vốn mua cổ phần bắt buộc Tổ chức tín dụng kiểm sốt đặc biệt" ngày 01/08/2013 Thủ tướng Chính phủ Đá Bàn (2016), “Đưa vụ án sai phạm Ngân hàng Xây dựng xét xử”, Thời báo kinh tế sài gòn, địa chỉ: http://www.thesaigontimes.vn/148973/Dua-vu-an-sai- TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -37- pham-tai-Ngan-hang-Xay-dung-ra-xet-xu.html, truy cập ngày 15/03/2017 10 David L Weimer Aidan R Vining, tài liệu đọc môn Phương pháp nghiên cứu cho phân tích sách FETP, Chương “Hướng tới đạo đức nghề nghiệp” 11 Hà Tâm (2014), “Ngân hàng Xây dựng chào bán 450 triệu cổ phiếu”, Báo đầu tư địa chỉ: http://baodautu.vn/ngan-hang-xay-dung-chao-ban-450-trieu-co-phieu- d17640.html, truy cập ngày 19/10/2016, 12 Hải Duyên (2016) “17 giám đốc giúp cựu chủ tịch Ngân hàng Xây dựng 'rút ruột' 6.630 tỷ”, Báo điện tử VNExpress, địa chỉ: http://vnexpress.net/tin-tuc/phapluat/17-giam-doc-giup-cuu-chu-tich-ngan-hang-xay-dung-rut-ruot-6-630-ty3433972.html, truy cập ngày 20/10/2016 13 Hoàng Điệp (2016) “Đại án 9.000 tỉ: Cho vay trăm tỉ thẩm định hồ sơ” Báo Tuổi Trẻ, địa chỉ: http://tuoitre.vn/tin/phap-luat/20160728/dai-an-9000-ti-chovay-ca-tram-ti-chi-tham-dinh-tren-ho-so/1145209.html, truy cập 20/10/2016 14 Hồng Dung (2016) “Quyết định mua lại ngân hàng đồng cần thiết” Đầu tư chứng khoán, địa chỉ: http://tinnhanhchungkhoan.vn/tien-te/quyet-dinh-mua-lai-nganhang-0-dong-la-can-thiet-133031.html, truy cập ngày 20/10/2016 15 IFC (2004), Các nguyên tắc quản trị công ty OECD 16 IFC (2010), Cẩm nang quản trị cơng ty 17 Lê Bình (2015) “Bắt giam thêm hai lãnh đạo ngành ngân hàng”, Báo Công an Thành phố Hồ Chí Minh, địa http://congan.com.vn/an-ninh-kinh-te/bat-giamthem-hai-lanh-dao-cua-nganh-ngan-hang_4402.html, Truy cập ngày 20/10/2016, 18 Mỹ Linh, Ngọc Nhiên, Nguyên Phúc (2016) “VNCB thiệt hai 9.000 tỷ: Tịa khơng hỗn, tiếp tục xử”, Báo Mới, địa chỉ: http://www.baomoi.com/vncb-thiet-hai-9000-ty-toa-khong-hoan-van-tiep-tuc-xu/c/19885324.epi, truy cập ngày 25/10/2016 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -38- 19 Nguyễn Như Ý (1999), Đại từ điển tiếng Việt, NXB Văn Hóa – Thơng tin, Hà Nội 20 NH Thế Giới (2006), Báo cáo tình hình tuân thủ, chuẩn mực nguyên tắc (ROSC), Đánh giá Tình hình Quản trị Công ty Việt Nam 21 NHNN (2010), Thông tư số 08/2010/TT-NHNN " Quy định việc kiểm soát đặc biệt Tổ chức tín dụng", ngày 22/03/2010 22 NHNN (2011), Thông tư số 02/2011/TT-NHNN "Quy định mức lãi suất huy động tối đa đồng Viêt Nam", ngày 03/03/2011 NHNN 23 NHNN (2012), "Đề án cấu lại hệ thống TCTD giai đoạn 2011-2015”, ban hành theo QĐ 254/QĐ-TTg Thủ tướng Chính Phủ ngày 1/3/2012 24 Petrotimes.vn (2016) "Đại án VNCB: Gần 1.500 tỷ đồng Phạm Công Danh chi không xác định địa chỉ", Báo An ninh tiền tệ, địa chỉ: http://antt.vn/dai-an-vncb-gan1500-ty-dong-pham-cong-danh-chi-khong-xac-dinh-duoc-dia-chi-0121274.html, truy cập ngày 25/10/2016 25 Phan Minh Ngọc (2015), “Mua ngân hàng đồng - đâu chuyện câu chữ”, Thời báo kinh tế sài gòn, địa chỉ: Http://www.thesaigontimes.vn/137670/Mua-ngan-hang-0dong -dau-chi-chuyen-cau-chu.html, truy cập ngày 15/03/2017, 26 Phan Thương (2016) 'Đại án' Phạm Công Danh: Tranh luận căng thẳng khoản tiền 5.490 tỷ đồng, Báo Thanh Niên, địa chỉ: http://thanhnien.vn/thoi-su/dai-an-phamcong-danh-tranh-luan-cang-thang-ve-khoan-tien-5490-ti-dong-738080.html, truy cập ngày 20/10/2016, 27 Phương Linh - Chí Hiếu (2014), “Thống đốc giải trình sai phạm VNCB” Báo Điện tử VNExpress, địa chỉ: http://kinhdoanh.vnexpress.net/tin-tuc/ebank/nganhang/thong-doc-giai-trinh-ve-sai-pham-tai-vncb-3086230.html, truy cập 19/10/2016 28 Quốc hội (2010), Luật tổ chức tín dụng 2010 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com ngày -39- 29 Sao Mai (2016) “Đại án Phạm Công Danh: Kiến nghị xử Tổng GĐ Quỹ Lộc Việt” Báo Giao thông, địa chỉ: http://www.baogiaothong.vn/dai-an-pham-cong-danhkien-nghi-xu-tong-gd-quy-loc-viet-d161798.html, truy cập ngày 20/10/20016 30 Tân Châu (2015), Báo tiền Phong “Kết thúc điều tra vụ Ngân hàng Xây dựng: Thiệt hại nghìn tỷ đồng”, địa chỉ: http://www.tienphong.vn/kinh-te/ket-thuc-dieutra-vu-ngan-hang-xay-dung-thiet-hai-hon-9-nghin-ty-dong-940761.tpo, truy cập ngày 20/10/2016 31 Tập đoàn Thiên Thanh (2016), địa chỉ: http://ww.thienthanhgroup.vn, truy cập ngày 20/10/2016 32 Theo Công an nhân dân (2016) “Đại án 9.000 tỷ: Tự ý chuyển tiền người gửi tiền “tạo chứng cứ”, Báo điện tử Đài tiếng nói Việt Nam VOV, địa chỉ: http://vov.vn/tin-nong/dai-an-9000-ty-tu-y-chuyen-tien-cua-nguoi-gui-tien-va-taochung-cu-538182.vov, truy cập ngày 25/10/2016 33 Tòa Án Nhân Dân Thành phố Hồ Chí Minh (2017), Bản án phúc thẩm số 30/2017/HSPT ngày 24/01/2017 34 Tòa Án Nhân Dân Thành phố Hồ Chí Minh (2016), Bản án sơ thẩm số 332/2016/HSST ngày 09/09/2016 35 Trí thức trẻ (2016), địa chỉ: http://cafef.vn/big-story/phien-toa-chieu-29-12-phanthanh-mai-nhan-la-nguoi-de-xuat-uy-thac-qua-quy-loc-viet-20161229152558307.chn, truy cập ngày 15/03/2017 36 UBCKNN (2014) Thông tin công bố từ UBCKNN, tại: http://bit.ly/2wcaVzg, truy cập ngày 26/09/2016 37 Ủy ban Basel giám sát NH (2010), Các nguyên tắc tăng cường quản trị công ty tổ chức NH TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com -40- 38 Viện kiểm sát nhân dân tối cao (2016), Cáo trạng số 20/CT-VKSTC-V3 ngày 9/5/2016 39 Xuân Duy (2016), “Những cánh tay đắc lực giúp Phạm Công Danh rút ruột hàng nghìn tỷ đồng”, Báo dân Trí, địa chỉ: http://dantri.com.vn/phap-luat/nhung-canhtay-dac-luc-giup-pham-cong-danh-rut-ruot-hang-nghin-ty-dong20160711150218596.htm, truy cập ngày 25/10/2016 Tiếng Anh 40 Albert O Hirschman (1970): Exit, Voice, and Loyalty Albert O Hirschman (Cambridge, MA: Harvard University Press, 1970) 41 Jensen, Michael C Meckling, Wiliam H (1976), Theory of the Firm: Managerial Behavior, Agency Costs and Ownership Structure TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com ... FULBRIGHT HỒ TRỌNG THẮNG QUẢN TRỊ NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI, MỘT SỐ VẤN ĐỀ NHÌN TỪ TÌNH HUỐNG TÁI CƠ CẤU NGÂN HÀNG XÂY DỰNG VIỆT NAM Chuyên ngành: Chính sách cơng Mã số: 60340402 LUẬN VĂN THẠC SĨ CHÍNH SÁCH... án lớn số tiền thất thoát số lượng bị can thời điểm Những bất cập lý hình thành đề tài ? ?Quản trị ngân hàng thương mại, số vấn đề nhìn từ tình tái cấu Ngân hàng Xây Dựng Việt Nam? ?? 1.2 Vấn đề nghiên... Chương TÌNH HUỐNG NGÂN HÀNG XÂY DỰNG VIỆT NAM Việc nghiên cứu tình tái cấu VNCB làm rõ số tồn quản trị NHTM phân tích chương 3, HĐQT không tuân thủ nguyên tắc quản trị cơng ty vai trị Cơ quan quản