Tài liệu so giao dich chung khoan ha noi ppt

Lễ ra mắt chính thức Sở GDCK Hà Nội; Khai trương vận hành thị trường đăng ký giao dịch cho chứng khoán công ty đại chúng chưa niêm yết UPCoM.Sở GDCK HN được thành lập trên cơ sở tổ chức

Trang 1

S Ở GIAO DỊCH CHỨNG

KHOÁN HÀ NỘI

NHÓM 7

Trang 2

I/ LỊCH SỬ HÌNH THÀNH

-Tên gọi đầy đủ:

Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội (HNX) -Tên giao dịch quốc tế:

Hanoi Stock Exchange

-Tên gọi đầy đủ:

Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội (HNX) -Tên giao dịch quốc tế:

Hanoi Stock Exchange

Trang 3

Phương thức giao dịch ban đầu áp dụng duy nhất là giao dịch thỏa thuận

Chính thức áp dụng bổ sung phương thức giao dịch báo giá trung tâm (khớp lệnh liên tục) song song

thức giao dịch thoả thuận

08/03/2005

14/07/2005

02/11/2005

Trang 4

• Mở rộng thời gian giao

dịch từ 8h30

đến 11h (thay vì

từ 9h đến 11h) trên cả 2 sàn

GDCK tại Việt Nam

19/03/2008

• Nhận Huân chương Lao

động hạng Ba của Chủ tịch

nước.

Trang 5

Lễ ra mắt chính thức Sở GDCK Hà Nội; Khai trương vận hành thị trường đăng ký giao dịch cho chứng khoán công ty đại chúng chưa niêm yết (UPCoM).

Sở GDCK HN được thành lập trên cơ sở tổ chức lại TTGDCK

HN, từ đơn vị sự nghiệp có thu sang hoạt động theo mô hình công ty TNHH một thành viên thuộc sở hữu Nhà nước

Sở GDCK HN được thành lập trên cơ sở tổ chức lại TTGDCK

HN, từ đơn vị sự nghiệp có thu sang hoạt động theo mô hình công ty TNHH một thành viên thuộc sở hữu Nhà nước

30/10/2008 02/01/2009 24/06/2009

Trang 6

Á và Châu Đại Dương

(AOSEF)

15/04/2010

• Sở GDCK Hà Nội đón nhận Huân chương Lao động

hạng Nhì của Chủ tịch

nước

18/07/2010

Trang 7

Hà Nội tại tòa nhà số 2 Phan Chu Trinh, Hoàn Kiếm, Hà Nội.

15/01/2012

Áp dụng quy định mới về việc tăng thời gian giao dịch từ

14h15, thời gian nghỉ từ 11h30 đến 13h30,

05/03/2012 I/ LỊCH SỬ HÌNH THÀNH

Trang 8

II/ HÌNH THỨC SỞ HỮU

Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội là pháp nhân thuộc

sở hữu Nhà nước, được tổ chức theo mô hình công ty trách nhiệm hữu hạn một thành viên

Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội là pháp nhân thuộc

sở hữu Nhà nước, được tổ chức theo mô hình công ty trách nhiệm hữu hạn một thành viên

SGDCK HN có con dấu riêng; được mở tài khoản bằng đồng VN và ngoại tệ tại Kho bạc Nhà nước và các NHTMại trong nước, nước ngoài

Là đơn vị hạch toán độc lập, tự chủ về tài chính, thực hiện chế độ tài chính, chế độ báo cáo thống kê, kế toán, kiểm toán và nghĩa vụ tài chính theo quy định của pháp luật

Trang 9

Bộ Tài chính ủy quyền cho Hội đồng quản trị thực hiện một số quyền và nghĩa vụ của chủ sở hữu nhà nước tại Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội theo quy định tại Điều lệ này.

Người Đại diện theo pháp luật của Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội là Tổng Giám đốc Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội

Trang 10

1 mức giá xác định hoặc tốt hơn

Là lệnh mua hoặc bán chứng khoán ở

1 mức giá xác định hoặc tốt hơn

Có hiệu lực kể từ khi lệnh được nhập vào

hệ thống giao dịch cho đến khi lệnh bị huỷ bỏ hoặc khi kết thúc phiên giao dịch

Trang 11

B) Thời gian giao dịch

III/ NGUYÊN TẮC GIAO DỊCH

Đối với thị trường

giao dịch Trái phiếu chính phủ

Luật Lao động

Trang 12

B) Thời gian giao dịch

niêm yết và đăng

kí giao dịch

niêm yết và đăng

Trang 13

NGUYÊN TẮC KHỚP LỆNH

PHƯƠNG THỨC GIAO DỊCH KHỚP LỆNH LIÊN

TỤC

PHƯƠNG THỨC GIAO DỊCH KHỚP LỆNH LIÊN

TỤC

PHƯƠNG THỨC GIAO DỊCH

THỎA THUẬN

PHƯƠNG THỨC GIAO DỊCH

THỎA THUẬN

Sàn niêm yết

và UPCOM Sàn niêm yết

và UPCOM

Trang 14

Phương thức giao dịch khớp lệnh liên tục: là phương thức trong đó

bên mua, bên bán nhập lệnh vào hệ thống, hệ thống sẽ tự so khớp các lệnh giao dịch theo các nguyên tắc :

Phương thức giao dịch khớp lệnh liên tục: là phương thức trong đó

bên mua, bên bán nhập lệnh vào hệ thống, hệ thống sẽ tự so khớp các lệnh giao dịch theo các nguyên tắc :

các lệnh cùng phía có giá như nhau thì lệnh nào vào trước

sẽ được ưu tiên thực hiện trước.

Giá thực hiện là giá của lệnh được nhập vào hệ thống trước

các lệnh cùng phía có giá như nhau thì lệnh nào vào trước

sẽ được ưu tiên thực hiện trước.

Giá thực hiện là giá của lệnh được nhập vào hệ thống trước

giá mua cao hơn được ưu tiên thực hiện trước, giá bán thấp hơn được ưu tiên thực hiện trước

nếu mức giá và cả thời gian điều như nhau thì lệnh nào có

khối lượng giao dịch lớn nhất thì sẽ được ưu tiên thực hiện trước

nếu mức giá và cả thời gian điều như nhau thì lệnh nào có

khối lượng giao dịch lớn nhất thì sẽ được ưu tiên thực hiện trước

Trang 15

có trên hệ thống để thỏa thuận

các điều kiện giao dịch

bên mua, bên bán có thể thỏa thuận trước và báo cáo kết quả vào hệ thống giao dịch hoặc tìm các lệnh quảng cáo

có trên hệ thống để thỏa thuận

các điều kiện giao dịch

C) NGUYÊN TẮC KHỚP LỆNH

Trang 16

Đối với cổ phiếu mới được niêm

yết và cổ phiếu bị tạm ngừng giao

dịch trên 25 phiên, trong ngày

giao dịch đầu tiên hoặc ngày giao

dịch trở lại, SGDCKHN chỉ nhận

lệnh mua và lệnh bán chứng

khoán theo phương thức giao dịch

khớp lệnh liên tục

Đối với cổ phiếu mới được niêm

yết và cổ phiếu bị tạm ngừng giao

dịch trên 25 phiên, trong ngày

giao dịch đầu tiên hoặc ngày giao

được xác lập

Trang 17

d ĐƠN VỊ GIAO DỊCH & ĐƠN VỊ YẾT GIÁ

Đơn vị giao dịch (lô chẵn) đối với giao dịch

phiếu hoặc 1.000 trái phiếu

Không quy định đơn vị giao dịch đối với giao dịch thoả thuận Áp dụng khối lượng giao dịch tối thiểu đối với giao dịch thỏa thuận là 5.000 cổ

phiếu hoặc 1.000 trái phiếu

Trang 18

SGDCKHN quyết định thay đổi đơn vị giao dịch khi cần thiết sau khi được UBCKNN

chấp thuận

Giao dịch lô lẻ: Giao dịch có khối lượng từ 1 đến

99 chứng khoán niêm yết có thể được thực hiện theo phương thức giao dịch thỏa thuận trên hệ thống giao dịch của SGDCKHN hoặc các hình thức

khác theo quy định của pháp luật

99 chứng khoán niêm yết có thể được thực hiện theo phương thức giao dịch thỏa thuận trên hệ thống giao dịch của SGDCKHN hoặc các hình thức

khác theo quy định của pháp luật

Trang 19

Đơn vị giao dịch (lô chẵn) đối với giao dịch

phiếu/trái phiếu

Không quy định đơn vị giao dịch đối với giao dịch thoả thuận Áp dụng khối lượng giao dịch tối thiểu đối với giao dịch thỏa thuận là 10 cổ

Sàn UPCOM

Trang 20

chấp thuận

99 chứng khoán niêm yết có thể được thực hiện theo phương thức giao dịch thỏa thuận ở Công ty

Chứng khoán – Giao dịch ngoài sàn

99 chứng khoán niêm yết có thể được thực hiện theo phương thức giao dịch thỏa thuận ở Công ty

Chứng khoán – Giao dịch ngoài sàn

Sàn UPCOM

Trang 21

Đối với giao dịch cổ phiếu:

phiếu

Không quy định đối với giao dịch thỏa thuận và giao dịch trái

phiếu

Sàn niêm yết

và UPCOM Sàn niêm yết

và UPCOM

Trang 22

Khái

niệm

Khái

niệm

- Biên độ Dao động giá là giới hạn giá chứng khoán

có thể biến đổi tối đa trong phiên giao dịch so với

giá tham chiếu

- Biên độ Dao động giá là giới hạn giá chứng khoán

có thể biến đổi tối đa trong phiên giao dịch so với

giá tham chiếu

Ví dụ:Giá tham chiếu của cổ phiếu A ngày 21/02/2013 là 18.700 đồng / cổ phiếu, biên độ dao động giá theo quy định hiện hành đối với tất cả các loại cổ phiếu là +/- 10% tức là giá của cổ phiếu A thực hiện trong phiên giao dịch chỉ được phép dao động trong khoảng +/- 10%

so với giá 18.700 đồng

Ví dụ:Giá tham chiếu của cổ phiếu A ngày 21/02/2013 là 18.700 đồng / cổ phiếu, biên độ dao động giá theo quy định hiện hành đối với tất cả các loại cổ phiếu là +/- 10% tức là giá của cổ phiếu A thực hiện trong phiên giao dịch chỉ được phép dao động trong khoảng +/- 10%

so với giá 18.700 đồng

E BIÊN ĐỘ DAO ĐỘNG GIÁ

Trang 23

Biên độ dao động giá

quy định trong ngày giao

dịch: đối với cổ phiếu

đang giao dịch là ±10%

Biên độ dao động giá trong ngày giao dịch đầu tiên của cổ phiếu mới niêm yết và ngày đầu tiên giao dịch trở lại đối với cổ phiếu bị tạm ngừng giao dịch trên 25 phiên là ±30% so với giá tham chiếu

Biên độ giao động giá

Không áp dụng biên độ giao động giá

với các giao dịch trái phiếu

Sàn

niêm yết

Sàn

niêm yết

Trang 24

Không áp dụng biên độ dao động giá trong ngày giao dịch đầu tiên của

cổ phiếu mới niêm yết

và ngày đầu tiên giao dịch trở lại đối với cổ phiếu bị tạm ngừng giao dịch trên 25 phiên

Không áp dụng biên độ dao động giá trong ngày giao dịch đầu tiên của

cổ phiếu mới niêm yết

và ngày đầu tiên giao dịch trở lại đối với cổ phiếu bị tạm ngừng giao dịch trên 25 phiên

Biên độ giao động giá

Sàn

UPCOM

Sàn

UPCOM

Trang 25

Cách tính giới hạn biên độ dao động giá

Giá trần = Giá tham chiếu + 10% Giá sàn = Giá tham chiếu – 10% Giá trần = Giá tham chiếu + 10% Giá sàn = Giá tham chiếu – 10%

Trang 26

Cách tính giới hạn biên độ dao động giá

TH giá trần và giá sàn bằng giá tham chiếu:

Giá trần điều chỉnh = Giá tham chiếu + 01 đơn vị yết giáGiá sàn điều chỉnh = Giá tham chiếu – 01 đơn vị yết giá

TH giá trần và giá sàn bằng giá tham chiếu:

Giá trần điều chỉnh = Giá tham chiếu + 01 đơn vị yết giáGiá sàn điều chỉnh = Giá tham chiếu – 01 đơn vị yết giá

Trường hợp giá tham chiếu bằng 100 đồng:

Giá trần điều chỉnh = Giá tham chiếu + 01 đơn vị yết giá

Giá sàn điều chỉnh = Giá tham chiếu

Trường hợp giá tham chiếu bằng 100 đồng:

Giá trần điều chỉnh = Giá tham chiếu + 01 đơn vị yết giá

Giá sàn điều chỉnh = Giá tham chiếu

Trang 27

GIÁ THAM

CHIẾU

GIÁ THAM

CHIẾU Giá tham chiếu CP đang giao dịch là giá cơ sở ngày giao dịch gần nhất trước đó

Giá tham chiếu CP đang giao dịch là giá cơ

sở ngày giao dịch gần nhất trước đó

Sàn niêm yết: Giá cơ sở là mức giá bình quân gia quyền của

các giá giao dịch thực hiện theo phương thức khớp lệnh liên tục trong 15 phút cuối cùng của thời gian giao dịch trong ngày theo quy định

Sàn niêm yết: Giá cơ sở là mức giá bình quân gia quyền của

các giá giao dịch thực hiện theo phương thức khớp lệnh liên tục trong 15 phút cuối cùng của thời gian giao dịch trong ngày theo quy định

Trường hợp không có giao dịch được thực hiện trong thời gian trên, giá cơ sở được xác định bằng mức giá thực hiện cuối cùng trong ngày giao dịch theo phương thức khớp lệnh liên tục.

Sàn UpCom: Giá TC là bình quân gia quyền các mức giá thực

hiện của ngày giao dịch gần nhất trước đó

Sàn UpCom: Giá TC là bình quân gia quyền các mức giá thực

hiện của ngày giao dịch gần nhất trước đó

Trang 28

Việc xác định giá của cổ phiếu mới niêm yết trong ngày giao dịch đầu

tiên được quy định như sau:

Việc xác định giá của cổ phiếu mới niêm yết trong ngày giao dịch đầu

tiên được quy định như sau:

Giá tham chiếu được áp dụng đối với chứng khoán mới niêm yết

trong ngày giao dịch đầu tiên sẽ do tổ chức niêm yết và tổ chức tư vấn niêm yết (nếu có) đề xuất và được SGDCKHN phê duyệt.

Giá tham chiếu được áp dụng đối với chứng khoán mới niêm yết

trong ngày giao dịch đầu tiên sẽ do tổ chức niêm yết và tổ chức tư vấn niêm yết (nếu có) đề xuất và được SGDCKHN phê duyệt.

Nếu trong 3 ngày giao dịch liên tục kể từ ngày giao dịch đầu tiên chưa xác định được mức giá bình quân gia quyền được sử dụng là giá tham chiếu trong ngày giao dịch kế tiếp, tổ chức

niêm yết và tổ chức tư vấn niêm yết (nếu có) sẽ phải xác định

lại giá tham chiếu

Nếu trong 3 ngày giao dịch liên tục kể từ ngày giao dịch đầu tiên chưa xác định được mức giá bình quân gia quyền được sử dụng là giá tham chiếu trong ngày giao dịch kế tiếp, tổ chức

niêm yết và tổ chức tư vấn niêm yết (nếu có) sẽ phải xác định

lại giá tham chiếu

Trang 29

Trường hợp giao dịch chứng khoán không được hưởng cổ tức và các quyền kèm theo, giá tham chiếu tại ngày không hưởng quyền được xác định theo nguyên tắc lấy giá cơ sở của ngày giao dịch gần nhất điều chỉnh theo giá trị cổ tức được nhận hoặc giá trị của các quyền kèm theo

Trường hợp tách hoặc gộp CP, giá tham chiếu tại ngày giao dịch trở lại được xác định theo nguyên tắc lấy giá cơ sở của ngày giao dịch trước ngày tách, gộp điều chỉnh theo tỷ lệ tách, gộp cổ phiếu.

Trường hợp chứng khoán bị tạm ngừng giao dịch trên 25 phiên, khi được giao dịch trở lại, giá tham chiếu do SGDCKHN quyết định sau khi được sự chấp thuận của UBCKNN.

Trang 30

Ví dụ Giá tham chiếu cp A là

Trang 31

III Nguyên tắc giao dịch

f Giao dịch của nhà đầu tư nước ngoài

Lệnh chưa khớp hoặc phần còn lại của lệnh chưa được khớp, sẽ tự động chuyển sang

ngày hôm sau.

Lệnh chưa khớp hoặc phần còn lại của lệnh chưa được khớp, sẽ tự động hủy.

Lệnh chưa khớp hoặc phần còn lại của lệnh chưa được khớp, sẽ tự động chuyển sang

ngày hôm sau.

Trang 32

III Nguyên tắc giao dịch

f Giao dịch của nhà đầu tư nước ngoài

 Giao dịch khớp lệnh:

Khối lượng mua được trừ vào khối lượng được phép mua, ngay sau khi lệnh mua được thực hiện

Khối lượng bán được cộng vào khối lượng được phép mua ngay sau khi kết thúc thanh toán giao dịch

Lệnh mua hoặc 1 phần lệnh mua chưa được thực hiện sẽ tự động bị hủy nếu khối lượng được phép mua đã hết; lệnh mua nhập tiếp vào hệ thống sẽ không được chấp thuận

Định dạng
Số trang	50
Dung lượng	1,13 MB