vesaf-monthly-factsheet-march-2021-vn

Slide 1 1 Classified Public Ngày thành lập 18/04/2017 Phí quản lý 1,75%/ năm Phí phát hành 0% Phí mua lại • 2,0% < 12 tháng • 1,5% >= 12 tháng • 0,5% >= 24 tháng Mức đầu tư tối thiểu 2 000 000 VNĐ Ngâ[.]

Quỹ Đầu Tư Cổ Phiếu Tiếp Cận Thị Trường Việt Nam (VESAF) Chiến lược đầu tư VESAF Ngày 31/03/2021 Phân bổ tài sản Tối đa hóa lợi nhuận đầu tư từ trung đến dài hạn cách tập trung chủ yếu vào cổ phiếu vốn hóa vừa nhỏ có tiềm % Giá trị tài sản rịng 6% tăng trưởng lợi nhuận cao, dòng tiền kinh doanh ổn định mức định giá thấp; cổ phiếu nhà đầu tư nước quan tâm hết room ngoại Tăng trưởng NAV từ ngày thành lập 90% 94% VESAF 80% Cổ phiếu VN Index 70% 60% Tiền tương đương tiền Thông tin Quỹ 50% 40% 30% Ngày thành lập 18/04/2017 20% Phí quản lý 1,75%/ năm Phí phát hành 0% Phí mua lại • • • Mức đầu tư tối thiểu 2.000.000 VNĐ 10% 0% 02/2021 12/2020 10/2020 08/2020 06/2020 02/2020 04/2020 12/2019 10/2019 08/2019 06/2019 02/2019 04/2019 12/2018 10/2018 08/2018 06/2018 02/2018 04/2018 12/2017 10/2017 08/2017 06/2017 04/2017 -10% Dữ liệu kết đầu tư khứ không phản ánh hiệu đầu tư tương lai Lợi nhuận đầu tư vốn đầu tư thay đổi Quý nhà đầu tư lời lỗ bán chứng quỹ Kết đầu tư cao thấp giá trị thể Hiệu suất đầu tư quỹ VESAF VESAF Tổng tài sản Quỹ (AUM) (tỷ VNĐ) Giá trị tài sản ròng/CCQ (NAV) (VNĐ) Ngân hàng giám sát Ngân hàng Standard Chartered (Việt Nam) & Lưu ký Cơng ty kiểm tốn PwC Việt Nam Định kỳ giao dịch lần/tuần, vào thứ Ba VN Index 395,4 18.066,5 1,4 2,0 Tính từ đầu năm 2021 (%) 15,5 7,9 Năm 2020 (%) 25,6 14,9 Tính từ ngày thành lập (%) 80,7 68,0 Lợi nhuận trung bình hàng năm từ thành lập (%) 16,2 14,1 Tháng 3/2021 (%) 2,0% < 12 tháng 1,5% >= 12 tháng 0,5% >= 24 tháng (Giá trị tài sản rịng quỹ trừ chi phí vận hành phí quản lý) Bộ Phận Quan Hệ Nhà Đầu Tư: irwm@vinacapital.com Tel: +84 28 38 27 85 35 Classified: Public Chỉ số danh mục đầu tư P/E (x) P/B (x) ROE (%) Lợi suất cổ tức (%) Tăng trưởng EPS 2021 (%) Vòng quay danh mục 12 tháng (%) Hệ số Sharpe Số lượng cổ phiếu (Số liệu 12 tháng gần nhất) VESAF VN Index 15,7 18,5 2,4 2,5 17,9 13,6 1,9 1,3 33,8 24,4 49,8 0,59 27 0,43 397 Nguồn: Bloomberg, Dự báo VinCapital Quỹ Đầu Tư Cổ Phiếu Tiếp Cận Thị Trường Việt Nam (VESAF) Ngày 31/03/2021 Cập nhật thị trường hoạt động quỹ VESAF Danh mục đầu tư phân bổ theo ngành CẬP NHẬT THỊ TRƯỜNG % Giá trị tài sản rịng Tài 30.4 Cơng nghiệp 15.3 Cơng nghệ 13.5 Bất động sản Hoạt động giao dịch chứng khoán diễn sôi động, với giá trị giao dịch trung bình HoSE tăng 10,5% tháng nhà đầu tư nước giải ngân mạnh mẽ đợt điều chỉnh thị trường Số lượng tài khoản mở nhà đầu tư cá nhân tiếp tục phá vỡ kỷ lục, tăng 58% so với số trung bình tháng đầu năm Lo ngại áp lực bán ròng khối ngoại phần giải tỏa, với kỳ vọng giải ngân tiền từ quỹ ETF Đài Loan, Fubon FTSE Vietnam ETF Quỹ huy động gần 4.300 tỷ đồng đợt IPO dự tính tăng lên 8.000 tỷ đồng đến cuối năm 9.1 Nguyên vật liệu 6.4 Tiện ích 5.8 Tiêu dùng khơng thiết yếu 5.2 Y tế 3.3 Năng lượng 2.8 Tiêu dùng thiết yếu 2.5 Sau tăng 10,6% tháng 2, số VN Index dao động biên độ hẹp 1.160 1.200 điểm tháng Mức 1.200 điểm ngưỡng kháng cự mạnh, bối cảnh khối ngoại tiếp tục bán ròng nhà đầu tư nước nghi ngại trước nghẽn lệnh hệ thống giao dịch HoSE Thị trường Việt Nam có mức tăng trưởng cao khối ASEAN EM tính từ đầu năm 2021, với mức tăng 8,0% (USD) so với mức giảm trung bình 3.8% thị trường khu vực Ngành tài (+3,3%) bất động sản (+2,3%) đóng góp chủ yếu vào mức tăng 2,0% thị trường tháng Cổ phiếu ngành ngân hàng tăng trưởng nhờ vào kết tăng trưởng lợi nhuận quý trung bình 76% so với kỳ, vượt dự báo thị trường Kết chủ yếu đến từ tăng trưởng NIM chi phí dự phịng thấp bối cảnh kinh tế phục hồi tích cực Ngoài ra, Vingroup (VIC) tăng 8,2% tháng đóng góp 1/3 mức tăng Index 10 khoản đầu tư lớn % Giá trị tài sản ròng Kinh tế Việt Nam ghi nhận số tích cực quý GDP quý tăng 4,5% so với kỳ (quý 1/2020: 3,7%), nhờ lĩnh vực sản xuất tăng trưởng 9,5% tiêu dùng nội địa tăng trưởng khoảng 4,5% Đáng ý, số quản trị mua hàng (PMI) tăng lên 53,6, mức cao kể từ tháng 12/2018, kim ngạch nhập quý tăng 26,3% (chủ yếu nguyên liệu sản xuất máy móc thiết bị) Đây hai báo cho thấy lĩnh vực sản xuất tiếp tục tăng trưởng cao thời gian tới Quan trọng số CPI trung bình quý tăng 0,3% so với kỳ, cho thấy tác động việc tăng giá hàng hóa khơng đáng kể Cổ phiếu Ngành FPT Cơng nghệ MBB Tài 8.1 ACB Tài 5.9 Chúng tơi kỳ vọng thị trường chứng khoán tiếp tục lên nhờ vào số liệu kinh tế tích cực, dịng vốn từ quỹ nước ngồi quan trọng nhiều cơng ty niêm yết công bố kế hoạch tăng trưởng lợi nhuận cao 20% cho năm 2021 MWG Tiêu dùng không thiết yếu 5.2 CẬP NHẬT QUỸ VESAF HPG Nguyên vật liệu 4.6 KDH Bất động sản 4.3 TCB Tài 4.2 REE Cơng nghiệp 3.9 VESAF tăng trưởng 1,4% tháng so với mức tăng 2,0% Vn Index Cổ phiếu ngân hàng danh mục đóng góp tích cực, với VPB, CTG TCB tăng 11,6%, 7,8% 2,9% tháng, với kết lợi nhuận sơ quý đạt tăng trưởng 37%, 152% 92% Cổ phiếu ngành dược phẩm IMP tăng 15,6%, tăng trưởng lợi nhuận tháng đạt 39% so với kỳ, cổ đông chiến lược SK Group tiếp tục thực kế hoạch tăng sở hữu chi phối doanh nghiệp Cổ phiếu VCI tăng 18,8%, mức tăng trưởng cao so với cổ phiếu khác ngành chứng khốn GMD Cơng nghiệp 3.9 VPB Tài 3.7 13.5 Chúng tơi trì quan điểm lạc quan thị trường, tiếp tục đầu tư vào cổ phiếu ngành tài chính, cổ phiếu vốn hóa vừa nhỏ với mơ hình kinh doanh hiệu tiềm tăng trưởng dài hạn Thông tin quan trọng Những thông tin Công ty cổ phần quản lý Quỹ VinaCapital (“Cơng ty”) soạn thảo cập nhật, hoàn chỉnh, sửa đổi, điều chỉnh xác nhận thêm mà không cần phải thông báo Các thông tin tài liệu khơng có hàm ý hay dẫn phê duyệt quan có thẩm quyền Thơng tin khơng cấu thành hình thành nên phần chào bán gạ gẫm mua đăng ký mua cổ phiếu không tạo thành sở liên quan đến hành động thuyết phục tham gia vào hợp đồng cam kết hình thức Đối với thông tin dự báo dựa việc ước lượng ý kiến Công ty thời điểm thông tin đưa ra, Công ty nghĩa vụ xác nhận cập nhật thơng tin tương lai ước lượng ý kiến tình thay đổi Khơng có cam đoan, cam kết, bảo đảm chắn dù rõ ràng hay ngụ ý đưa thay mặt Công ty giám đốc, nhân viên, đối tác, người lao động, đại lý bên tư vấn người khác xác hồn chỉnh thơng tin ý kiến nêu người nói khơng có trách nhiệm nghĩa vụ thông tin ý kiến lỗi, thiếu sót, tuyên bố sai, bất cần vấn đề khác thông tin liên lạc văn cách khác Những thông tin không chép, chuyển giao lại cho người phát hành toàn phần mục đích Thơng qua việc chấp nhận văn này, Quý khách hàng đồng ý bị ràng buộc hạn chế nêu Khơng có trang thực chuyển phân phối phạm vi quyền tài phán nơi mà việc chuyển giao tài liệu bị cấm theo luật chứng khốn áp dụng Việc khơng tn thủ hạn chế dẫn đến việc vi phạm luật chứng khoán quốc gia Classified: Public