Fintech là một từ viết tắt của công nghệ tài chính, fintech là một ngành công nghiệp sử dụng công nghệ để làm cho hệ thống tài chính và cung cấp các dịch vụ tài chính hiệu quả hơn. Fintech đóng vai trò quan trọng trong việc nâng cao việc tiếp cận các dịch vụ tài chính cho mọi đối tượng và thúc đẩy phổ cập tài chính.
Giải thưởng Sinh viên nghiên cứu khoa học Euréka lần 20 năm 2018 Kỷ yếu khoa học ẢNH HƯỞNG CỦA SỰ PHÁT TRIỂN FINTECH ĐẾN PHỔ CẬP TÀI CHÍNH: TRƯỜNG HỢP CÁC QUỐC GIA CHÂU Á Hoàng Thị Ngọc Ánh* Trường Đại học Kinh tế - Đại học Quốc gia Hà Nội *Tác giả liên hệ: anhhtn1404@gmail.com TÓM TẮT Fintech từ viết tắt cơng nghệ tài chính, fintech ngành công nghiệp sử dụng công nghệ để làm cho hệ thống tài cung cấp dịch vụ tài hiệu Fintech đóng vai trò quan trọng việc nâng cao việc tiếp cận dịch vụ tài cho đối tượng thúc đẩy phổ cập tài Phổ cập tài hiểu cá nhân doanh nghiệp tiếp cận sản phẩm dịch vụ tài hữu ích với giá hợp lý Nghiên cứu kiểm tra mối liên hệ phát triển fintech phổ cập tài 45 quốc gia châu Á Bằng việc sử dụng phương pháp hồi quy GMM, nghiên cứu khẳng đinh mối tương quan phát triển fintech phổ cập tài thơng qua việc nâng cao sở hạ tầng fintech hệ sinh thái fintech nhằm thúc đẩy tiếp cập dịch vụ tài phổ cập tài Từ khóa: Fintech, phát triển fintech, phổ cập tài chính, châu Á THE IMPACT OF FINTECH DEVELOPMENT ON FINANCIAL INCLUSION IN ASIA COUNTRIES Hoang Thi Ngoc Anh* University of Economics and Business – VNU Ha Noi *Corresponding Author: anhhtn1404@gmail.com ABSTRACT Fintech is an acronym for financial technology, fintech is an industry that uses technology to make financial systems and provide financial services more efficient Fintech plays an important role in improving access to financial services for all and promoting financial inclusion Financial inclusion refers to individuals and businesses having access to useful financial products and services at reasonable prices The study examined the relationship between fintech development and financial inclusion in 45 Asian countries Using the GMM regression technique, the paper confirms the correlation between fintech development and financial inclusion through the enhancement of fintech infrastructure and fintech ecosystems to facilitate access to financial services and financial inclusion Keywords: Fintech, fintech development, financial inclusion, Asia TỔNG QUAN Các yếu tố ảnh hưởng đến phổ cập tài bao gồm sáng tạo đổi tài chính, khả tiếp cận với dịch vụ tài chính, hiệu trung gian hiểu biết tài Một số lượng lớn dân số khó tiếp cận dịch vụ tài điện thoại việc cung cấp dịch vụ tài qua điện thoại di động thiết bị liên quan cải thiện khả tiếp cận tài cho đối tượng Chi phí cao lý ngăn khách hàng nhận sản phẩm dịch vụ mà họ 410 Giải thưởng Sinh viên nghiên cứu khoa học Euréka lần 20 năm 2018 cần, đặc biệt người nghèo, bị loại trừ khỏi dịch vụ tài Fintech giảm đáng kể chi phí cách cung cấp dịch vụ thông qua cách sáng tạo đơn giản Tài số quốc tế coi phương tiện cung cấp đầy đủ hội để thúc đẩy việc phổ cập tài thơng qua giảm chi phí cung cấp Cải thiện phổ cập tài thơng qua việc đưa vào kỹ thuật số Nghiên cứu Francis Agyekum cộng xem xét mối quan hệ tăng khả tiếp cận với dịch vụ tài số (DFS) việc phổ cập tài nước có thu nhập thấp Kết nghiên cứu nhận thấy xu hướng tích cực việc sử dụng tiền điện thoại di động xu hướng tiêu cực sở DFS ngân hàng giai đoạn 2011-2014 Ghana việc tăng cường cơng nghệ kích thích kết tích cực việc phổ cập tài PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU Số liệu phát triển fintech lấy từ báo cáo ING Fintech Index lấy từ nguồn ITU World Bank Dữ liệu đánh giá Cơ sở hạ tầng Hệ sinh thái cho fintech 73 quốc gia phát triển Dựa vào đó, nghiên cứu xây dựng sở liệu 45 quốc gia Châu Á từ năm 2011-2105 Các biến lựa chọn gồm: Cơ sở hạ tầng fintech đánh giá phần tảng quốc gia cho phép fintech phát triển mạnh Phần gồm biến liệu đại diện mật độ thuê bao di động 100 cư dân (𝑴𝑶𝑩𝑰𝒊,𝒕 ), phần trăm người dùng Internet dân số (𝑰𝑵𝑻𝒊,𝒕 ), phần trăm dân số mạng lưới điện (𝑬𝑳𝑬𝑪𝒊,𝒕 ) Nghiên cứu Francis Agyekum cộng tác động dương số ICTs gồm số lượng thuê bao di động Internet đến Kỷ yếu khoa học phổ cập tài Vì vậy, hệ thống số fintech, nghiên cứu lựa chọn biến số phụ Hạ tầng fintech mật độ thuê bao di động, phần trăm người dùng internet phần trăm dân số truy cập mạng điện để đại diện cho Hạ tầng fintech sẵn sàng để phục vụ dịch vụ cơng nghệ tài Hệ sinh thái fintech đánh giá môi trường kinh doanh nước cho công ty fintech Chỉ số môi trường trị pháp lý thể thời gian khởi nghiệp doanh nghiệp đại diện cho hệ sinh thái đầu tư fintech quốc gia (𝑺𝑻𝑨𝒊,𝒕 ) Đồng thời, số sáng tạo đổi nhìn nhận cho phát triển hệ sinh thái fintech (𝑰𝑵𝑵𝑶𝒊,𝒕 Trong số phụ Hệ sinh thái fintech, nghiên cứu chọn biến Sự thu hút startup thể dễ dàng thành lập công ty startup thông qua thời gian khởi nghiệp để thể sở phát triển cho startup fintech Theo kinh nghiệm, nghiên cứu Kama Adigun phổ cập tài Nigeria, thách thức kinh nghiệm khu vực pháp lý khác cho thấy thiếu lãng phí văn phòng đổi dựa sở tiền liên quan, hạn chế hoàn thành phần mở rộng quan trọng mức độ kết hợp ngân sách Nigeria Ngoài ra, số sáng tạo đổi tảng quan trọng cho fintech Trong nghiên cứu, để đánh giá ảnh hưởng phát triển fintech đến phổ cập tài chính, nghiên cứu sử dụng số phổ cập tài dựa nghiên cứu Sarma Sethy [8,9]: Số tài khoản ngân hàng 1000 người trưởng thành (𝑨𝑪𝑪𝒊,𝒕 ); Số ATMs 100000 người trưởng thành (𝑨𝑻𝑴𝒊,𝒕 ) dựa theo số nghiên cứu phía sử dụng Ngồi ra, nghiên 411 Giải thưởng Sinh viên nghiên cứu khoa học Euréka lần 20 năm 2018 Kỷ yếu khoa học quốc gia châu Á nào? Câu hỏi 2: Sự phát triển fintech có ảnh hưởng đến phổ cập tài khơng tác động châu Á? So sánh kết mơ hình tĩnh OLS, REM, FEM với mơ hình động GMM cho thấy khác biệt kết quả, kết hợp phân tích tối ưu phương pháp, nghiên cứu chọn mơ hình ước lượng động GMM mơ hình tối ưu để phân tích kết thực nghiệm Bảng Kết hồi quy mơ hình Hệ số Biến Hệ Số Biến Hệ số 0.23 𝑨𝑻𝑴𝒊,𝒕−𝟏 -0.01 𝑪𝑹𝑬𝑫𝒊,𝒕−𝟏 0.93** 𝑴𝑶𝑩𝑰𝒊,𝒕 -7.07* 𝑴𝑶𝑩𝑰𝒊,𝒕 -0.13 -0.003 𝑰𝑵𝑻𝒊,𝒕 𝑰𝑵𝑻𝒊,𝒕 362.85** 14.82* -0.15 𝑬𝑳𝑬𝑪𝒊,𝒕 𝑬𝑳𝑬𝑪𝒊,𝒕 -0843.12 -0.43 0.88 𝑺𝑻𝑨𝒊,𝒕 𝑺𝑻𝑨𝒊,𝒕 19.81 -1.49 -0.11** 𝑰𝑵𝑵𝑶𝒊,𝒕 -6.37 𝑰𝑵𝑵𝑶𝒊,𝒕 -0.59 0.002 cứu dùng thêm số làm biến phụ thuộc để làm rõ phổ cập tài Đó là: Tổng tín dụng nội địa khu vực tư nhân GDP (%) (𝑪𝑹𝑬𝑫𝒊,𝒕 )(Okyo, 2014) Số liệu lựa chọn từ năm 2011 – 2015 Trong đề tài, nghiên cứu tập trung trả lời câu hỏi câu hỏi: Câu hỏi 1: Tình hình phát triển fintech phổ cập tài Biến 𝑨𝑪𝑪𝒊,𝒕−𝟏 𝑴𝑶𝑩𝑰𝒊,𝒕 𝑰𝑵𝑻𝒊,𝒕 𝑬𝑳𝑬𝑪𝒊,𝒕 𝑺𝑻𝑨𝒊,𝒕 𝑰𝑵𝑵𝑶𝒊,𝒕 Ghi chú: Mức ý nghĩa: *** 1%, ** 5%, * 10% KẾT QUẢ VÀ THẢO LUẬN Với độ tin cậy 95%, mơ hình thu có ý nghĩa thống kê, chấp nhận giả thiết ban đầu mà nghiên cứu đưa là: Mật độ người dùng Internet ảnh hưởng đến số tài khoản ngân hàng; Thời gian khởi nghiệp ảnh hưởng đến Tín dụng nội địa Với độ tin cậy 90%, mơ hình chấp nhận giả thiết: Mật độ thuê bao di động 100 dân cư ảnh hưởng đến số tài khoản ngân hàng; chấp nhận giả thiết: Phần trăm người sử dụng Internet ảnh hưởng đến số lượng ATM 1000 người trưởng thành Mơ hình chứng minh có ảnh hưởng phát triển fintech đến phổ cập tài thơng qua việc giải thích tượng nghiên cứu Kết nghiên cứu phù hợp với nghiên cứu trước cho thấy mật độ thuê bao di động phần trăm người dùng Internet làm cải thiện phổ cập tài Việc áp dụng rộng rãi mạng di động mang đến thuận lợi cho dịch vụ tài cơng nghệ nay, fintech cung cấp chủ yếu dịch vụ thông qua công nghệ thiết bị di động Kopodar Andrianaivo (2011b) tìm mối tương quan phổ cập tài thâm nhập mạng lưới di động Thực tế cho thấy Ấn Độ với 220 triệu người dùng điện thoại thông minh, việc cho vay thực dễ dàng thơng qua việc áp dụng cơng nghệ cao, giúp tiếp cận đối tượng rộng so sánh với phương pháp tiếp cận Theo báo cáo Business Insider, có khoảng 53% người dân Ấn Độ sở hữu tài khoản ngân hàng, lại có đến 80% tương đương với 900 triệu người sở hữu điện thoại di động Từ đó, Ấn Độ khởi xướng “ngân hàng tóa n” tích hợp với điện thoại di động để thúc đẩy người dân sử dụng dịch vụ, gọi Unified Payment Interface (UPI) Thông qua UPI, nhiều người dân tiếp cận dịch vụ tài chính thống thơng qua điện thoại di động 412 Giải thưởng Sinh viên nghiên cứu khoa học Euréka lần 20 năm 2018 Tiện ích qua điện thoại làm thu hẹp khoảng cách người nghèo đến với dịch vụ tài đơn việc sở hữu tài khoản ngân hàng Bằng chứng thực nghiệm cho thấy việc tăng thêm luông thông tin thông qua Internet giúp fintech dễ dàng tiếp cận khách hàng để nâng cao hiểu biết tài cho người dân, điều gián tiếp thúc đẩy phổ cập tài Trong đó, phổ cập tài đề cập đến việc tiếp cận dịch vụ tài cho MSME Đây đối tượng mà chưa cung cấp tín dụng hình thức doanh nghiệp tổ chức, mà cung cấp tín dụng phương thức cá nhân hóa Kết mơ hình nhận định việc giảm thiểu thời gian thủ tục pháp lý thành lập doanh nghiệp bước đầu làm doanh nghiệp dễ dàng nhanh Kỷ yếu khoa học chóng tiếp cận đến khoản vay tín dụng nhanh thành cơng KẾT LUẬN Nghiên cứu khẳng định vai trò quan trọng fintech việc thúc đẩy phổ cập tài Khi việc phổ cập tài cho đối tượng khó tiếp cận tài khơng sử dụng dịch vụ tài với tham gia fintech thơng qua việc mở rộng di động sử dụng Internet làm giảm chi phí giao dịch cân thơng tin, kể cho người nghèo Lợi ích việc giảm chi phí việc cung cấp dịch vụ thơng qua việc mở rộng fintech cho nhà cung cấp người sử dụng dịch vụ tài Các nhà hoạch định sách, nhà tài trợ ngành cần thúc đẩy fintech phát triển để đạt hệ thống tài rộng phổ cập tài TÀI LIỆU THAM KHẢO AGUFA MIDIKA MICHELLE (2016) The effect of digital finance on financail inclusion in the banking in Kenya AGYEKUM, FRANCIS & LOCKE, STUART & HEWA-WELLALAGE, NIROSHA (2016) Financial Inclusion and Digital Financial Services: Empirical evidence from Ghana MPRA Paper 82885, University Library of Munich, Germany, revised 15 May 2017 ING (2016) The FinTech Index Assessing Digital and Financial Inclusion in Developing and Emerging Countries 413 ... khoa học quốc gia châu Á nào? Câu hỏi 2: Sự phát triển fintech có ảnh hưởng đến phổ cập tài khơng tác động châu Á? So sánh kết mơ hình tĩnh OLS, REM, FEM với mơ hình động GMM cho thấy khác biệt... gia phát triển Dựa vào đó, nghiên cứu xây dựng sở liệu 45 quốc gia Châu Á từ năm 2011-2105 Các biến lựa chọn gồm: Cơ sở hạ tầng fintech đánh giá phần tảng quốc gia cho phép fintech phát triển. .. Nigeria Ngoài ra, số sáng tạo đổi tảng quan trọng cho fintech Trong nghiên cứu, để đánh giá ảnh hưởng phát triển fintech đến phổ cập tài chính, nghiên cứu sử dụng số phổ cập tài dựa nghiên cứu Sarma