7. Nội dung của đề tài
3.3.2Dựa vào cỏc bài học kinh nghiệm rỳt ra ở chương
Trong nghiờn cứu chương 1, mục 1.6.1, cú thể rỳt ra một số lưu ý mấu chốt trong nghiờn cứu NLTC của NHTM, đú là:
- Bài học về tự do hoỏ thị trường tài chớnh
Cỏc nước Chõu Âu, Mỹ, Nhật Bản đó thực hiện tự do hoỏ thị trường tài chớnh nhằm tạo điều kiện thuận lợi cho việc di chuyển cỏc luồng vốn từ nước này sang nước khỏc bằng việc thả nổi cỏc giao dịch ngoại hối; thả nổi lói suất, lói suất được xỏc định trờn cơ sở cung cầu trờn thị trường, Nhà nước chỉ tham gia với vai trũ điều tiết vĩ mụ mà khụng can thiệp trực tiếp.
- Bài học về nõng cao năng lực tài chớnh
Cỏc NHTM ở Trung Quốc đặt mục tiờu trong chiến lược củng cố sức cạnh tranh của mỡnh như: Xõy dựng cơ chế NH tự chủ về mặt tài chớnh; Cải thiện cơ sở hạ tầng thụng tin để trở thành một ngõn hàng toàn cầu cú khả năng quản lý vốn tầm cỡ quốc tế.
- Cấp thờm vốn và cổ phần hoỏ cỏc NHTM Nhà nước
Chớnh phủ Trung Quốc quyết định bỏ ra 45 tỷ USD từ quỹ dự trữ ngoại hối quốc gia để hiện đại hoỏ hai ngõn hàng quốc doanh là Bank of China và ngõn hàng xõy dựng với mục đớch chớnh là tăng cường cỏc chỉ số phản ỏnh năng lực cõn đối về vốn, cũng như chuyển đổi từ hỡnh thức quốc doanh sang cổ phần.
- Cơ cấu lại ngõn hàng: Cỏc ngõn hàng Đụng Nam Á, Nhật Bản và Trung Quốc,
sau khủng hoảng tài chớnh tiền tệ năm 1997 đó tỏi cơ cấu ngõn hàng nhằm tăng năng lực cạnh tranh của cỏc NHTM trong nước.
- Thành lập cỏc Cụng ty mua bỏn nợ hay cụng ty khai thỏc tài sản (Trung Quốc, Thỏi Lan, Hàn Quốc, Nhật Bản…) cú nhiệm vụ mua lại nợ của cỏc NHTM với mục tiờu đẩy nhanh quỏ trỡnh lành mạnh hoỏ tài chớnh.
- Bỏn đấu giỏ nợ xấu cho ngõn hàng nước ngoài để cỏc NHTMNN thu hồi một phần vốn từ tài sản cú khụng sinh lời, nõng cao tiềm lực tài chớnh.
Việc sỏp nhập ngõn hàng để trở thành tập đoàn tài chớnh ngõn hàng cú số vốn lớn với sức cạnh tranh cao.
- Trung Quốc cho phộp cỏc tổ chức tài chớnh nước ngoài mua cổ phần hạn chế trong một số NHTMNN.
Tựu trung lại, cú thể rỳt ra kinh nghiệm cho ngành ngõn hàng Việt Nam giải quyết dứt điểm và nhanh chúng nợ xấu, tỏi cơ cấu ngõn hàng, tạo hành lang phỏp lý và giỏm sỏt hoạt động kinh doanh của cỏc ngõn hàng chặt chẽ hơn. Cú như thế mới nõng cao NLTC cho hệ thống NHTM Việt Nam.
3.3.3. Dựa vào cỏc tồn tại hiện nay của cỏc Ngõn hàng thương mại Việt Nam
Trong chương 2, mục 2.3 đó phõn tớch, hiện tại cỏc ngõn hàng thương mại Việt Nam đang tồn tại cỏc điểm yếu như sau:
- Rủi ro trong hoạt động ngõn hàng rất lớn, đặc biệt rủi ro tớn dụng của cỏc NHTM Việt Nam
- Nhúm lợi ớch và sở hữu chộo giữa cỏc NHTM rất lớn làm cho rủi ro hệ thống rất cao nếu như một ngõn hàng gặp khú khăn hoặc đổ vỡ.
- Năng lực quản trị của cỏc NHTM cũn nhiều bất cập so với quy mụ, tốc độ tăng trưởng và mức độ rủi ro trong cỏc hoạt động
- Cạnh tranh giữa cỏc NHTM thiếu lành mạnh, thiếu sự hợp tỏc giữa cỏc NHTM dẫn đến kỷ cương, kỷ luật, chớnh sỏch, phỏp luật trong hoạt động ngõn hàng khụng tụn trọng
- Cỏc NHTM trong nước nhỡn chung cú năng lực tài chớnh cũn hạn chế và hiệu quả kinh doanh thấp
- Mức độ an toàn của hệ thống ngõn hàng Việt Nam hết sức yếu và dễ đổ vỡ trước tỏc động bất lợi, đột ngột từ mụi trường kinh doanh. Hệ số an toàn vốn của cỏc NHTM thấp
- Số lượng cỏc NHTM nhiều nhưng một bộ phận khụng nhỏ NHTM tiềm ẩn nhiều rủi ro, tài chớnh kộm lành mạnh, khả năng cạnh tranh thấp và dễ bị tổn thương khi mụi trường kinh doanh cú sự thay đổi.
3.3.4. Dựa vào dữ liệu phõn tớch từ SPSS và kết quả hồi quy từ mụ hỡnh Probit
Trong chương 2, tỏc giả đó trỡnh bày khỏ đầy đủ về kết quả nghiờn cứu, cụ thể giả thuyết ban đầu đặt ra cú 14 nhõn tố tỏc động đến NLTC của cỏc NHTM Việt Nam: Quy mụ vốn CSH (vcsh); Đũn bẩy tài chớnh (dfl); Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu (car); Dư nợ/tổng tài sản cú (duno_ts); Nợ xấu/ Tổng dư nợ (noxau_duno); ROA; ROE; NIM; NniM; Chỉ số CPHĐ; Tỷ lệ thanh khoản tài sản; Hệ số đảm bảo tiền gửi; Hệ số thanh khoản ngắn hạn; Dư nợ cho vay/ Tiền gửi. Tuy nhiờn bằng phương phỏp kiểm định giả thuyết, hồi quy riờng và hồi quy tổng hợp tất cả cỏc biến cho thấy kết quả cuối cựng gồm 13 nhõn tố cú tỏc động nhất định đến NLTC của cỏc NHTM Việt Nam đú là: Quy mụ vốn CSH(vcsh); Đũn bẩy tài chớnh (dfl); Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu (car); Dư nợ/tổng tài sản cú (duno_ts); Nợ xấu/ Tổng dư nợ (noxau_duno); ROA; ROE; NIM; Chỉ số CPHĐ; Tỷ lệ thanh khoản tài sản; Hệ số đảm bảo tiền gửi; Hệ số thanh khoản ngắn hạn; và Dư nợ cho vay/ Tiền gửi với mức ý nghĩa sig<5% đỏng tin cậy. Từ kết quả nghiờn cứu hàm ý nhiều vấn đề và hướng giải quyết cho cỏc nhà quản lý ngành ngõn hàng.
Túm lại, cú thể thấy rằng NLTC của cỏc ngõn hàng tăng lờn, trước hết bản thõn cỏc ngõn hàng phải thực sự quan tõm đến 13 yếu tố mới vừa được kiểm định qua mụ hỡnh, nghĩa là phải cú những biện phỏp cải thiện lần lượt hoặc đồng bộ 13 khớa cạnh của cỏc nhõn tố đó tớnh toỏn và kiểm định được. Điều này chỉ làm được và phỏt huy
hiệu quả trước tiờn phải do chớnh nhận thức của cỏc ngõn hàng, đồng thời rất cần sự điều chỉnh hữu hiệu từ phớa NHNN.
3.4. MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO NĂNG LỰC TÀI CHÍNH CHO HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM GIAI ĐOẠN 2014-2020 3.4.1. Giải phỏp 1: Tăng vốn chủ sở hữu cho cỏc NHTM Việt Nam
3.4.1.1. Mục tiờu giải phỏp
Nhằm đỏm ứng yờu cầu về vốn theo khung an toàn Camel. Như đó phõn tớch ở chương 2, số lượng ngõn hàng đạt chuẩn theo CAMEL chỉ được 5 ngõn hàng cũn lại là khụng đạt, và theo kết quả hồi quy đõy là một yếu tố tỏc động cựng chiều với NLTC của cỏc NHTM Việt Nam, do đú mục tiờu của giải phỏp là nõng tầm về quy mụ vốn cho cỏc NHTM Việt Nam để đỏp ứng nhu cầu hoạt động, ứng phú với rủi ro rất lớn trong giai đoạn hiện nay, đồng thời nõng cao khả năng cạnh tranh với cỏc ngõn hàng liờn doanh và ngõn hàng nước ngoài hoạt động tại Việt Nam và sau đú vươn xa hơn nữa ra cỏc nước trong khu vực và thế giới.
3.4.1.2. Biện phỏp thực hiện (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
Theo kết quả thống kờ về quy mụ vốn, tài sản và phõn tớch đỏnh giỏ kết quả hoạt động từ 2003-2012, nghiờn cứu sử dụng phần phần mềm SPSS để nhúm cỏc ngõn hàng cú cựng đặc điểm về quy mụ vốn, về kết quả hoạt động, về phương hướng kinh doanh tương đồng nhau thành từng nhúm, và dựa trờn kết quả này sẽ đề xuất mua lại và sỏp nhập cỏc ngõn hàng trong cựng nhúm.
Biểu đồ 3.1: Nhúm cỏc NHTM Việt Nam cú cựng cơ cấu và kết quả kinh doanh
REGR factor score 3 for analysis 1
3 2 1 0 -1 -2 R E G R f a ct o r sco re 1 f o r a n a lysi s 1 2 1 0 -1 -2 -3 28 27 26 25 24 23 22 21 20 19 18 17 16 15 14 13 12 11 10 9 8 7 6 5 4 3 2 1 Nguồn: Kết quả từ SPSS
Qua biểu đồ tọa độ của cỏc tổ chức tớn dụng trờn cỏc trục và cỏc biểu đồ chiếu lờn cỏc mặt phẳng ta cú thể phõn 28 NHTM thành 8 nhúm mà mỗi nhúm cú cỏc chỉ số tài chớnh tương đối giống nhau như sau:
Nhúm 1: Ngõn hàng số 1, 8. Nhúm 2: Ngõn hàng số 28. Nhúm 3: Ngõn hàng số 10, 11, 13, 19. Nhúm 4 : Ngõn hàng số 20. Nhúm 5: Ngõn hàng 17,22 Nhúm 6: Ngõn hàng số 21,26,27. Nhúm 7 : Ngõn hàng số 7,23,5,9. Nhúm 8: Cỏc ngõn hàng cũn lại.
Nghiờn cứu cũng căn cứ trờn kết quả xếp hạng của 32 ngõn hàng, do Văn phũng Chủ tịch nước, Phũng Thương mại và Cụng nghiệp Việt Nam cựng cụng ty cổ phần
xếp hạng tớn nhiệm doanh nghiệp thực hiện, theo kết quả cụng bố ở cuối năm 2012 cho thấy.
Nhúm A gồm: ACB, BIDV, DongA Bank, Eximbank, MB, Sacombank, Techcombank, Vietcombank và VietinBank.
Nhúm B gồm: Bac A Bank, HDBank, Maritime Bank, OCB, Saigonbank, Southern Bank, PG Bank, VIB và VietABank.
Nhúm C gồm: ABBank, Baoviet Bank, DaiABank, Habubank (vừa sỏp nhập vào SHB), Kienlong Bank, MHB, NamABank, Navibank, OceanBank, SHB, VPBank.
Nhúm D gồm: MDB, VietBank và Western Bank.
Mặt khỏc, tỏc giả PGS.TS. Nguyễn Hồng Sơn và TS. Trần Thị Thanh Tỳ, đó nghiờn cứu về hướng sỏp nhập cỏc NHTM Việt Nam, giả thuyết nghiờn cứu đưa ra, thứ 1: Sỏp nhập ngõn hàng mạnh với ngõn hàng yếu, để vực cỏc ngõn hàng yếu; Thứ 2: Sỏp nhập cỏc ngõn hàng mạnh với nhau để tăng tớnh cạnh trạnh và trở thành tập đoàn tài chớnh lớn mạnh, kết quả khảo sỏt cho thấy:
Giải phỏp 1: Sỏp nhập ngõn hàng mạnh với ngõn hàng yếu 10% đồng ý, vỡ họ cho rằng việc sỏp nhập ngõn hàng mạnh vào ngõn hàng yếu sẽ phỏt sinh những chi phớ nhất định, và cú thể làm cho ngõn hàng mạnh yếu đi.
Giải phỏp 2: Sỏp nhập ngõn hàng mạnh với ngõn hàng mạnh 45% đồng ý, vỡ họ cho rằng việc sỏp nhập như thế sẽ làm tăng khả năng cạnh trạnh với cỏc NHNNg.
Căn cứ trờn cỏc kết quả đó nờu, nghiờn cứu đề xuất là sẽ phõn nhúm cỏc ngõn hàng dựa trờn quy mụ vốn chủ sở hữu và quy mụ tài sản, từ cỏc nhúm này sẽ cú từng giải phỏp tăng quy mụ vốn chủ sở hữu cụ thể cũng như cơ cấu, sỏp nhập hợp lý, cụ thể:
Nhúm 1: Cỏc ngõn hàng cú quy mụ vốn CSH từ 15.000 tỷ VNĐ trở lờn
Nhúm 2: Cỏc ngõn hàng cú quy mụ vốn CSH từ 8.000 tỷ VNĐ đến dưới 15.000 tỷ VNĐ
Nhúm 3: Cỏc ngõn hàng cú quy mụ vốn CSH dưới 8.000 tỷ VNĐ
Đối với nhúm 1 và nhúm 2, việc tăng vốn chủ sở hữu cần thực hiện cỏc giải phỏp như sau:
Ngõn hàng sẽ đàm phỏn với khỏch hàng về cỏc khoản nợ xấu, xỏc định nguyờn nhõn dẫn đến nợ xấu, từ nguyờn nhõn đó xỏc định, thỡ phớa ngõn hàng sẽ xem xột cỏc khoản nợ cũn cú thể thu hồi nhưng ở giai đoạn này tạm thời chưa thu hồi được thỡ sẽ thương thảo với khỏch hàng để chuyển thành vốn gúp hoặc cổ phần.
Thứ 2: Tăng vốn điều lệ
Cỏc ngõn hàng sẽ phỏt hành cổ phiếu bổ sung, tăng vốn từ cỏc cổ đụng, thành viờn gúp vốn hiện hành và cỏc chủ đầu tư trong nước và ngoài nước.
Đối với nhúm 3, việc tăng vốn chủ sở hữu cần thực hiện cỏc giải phỏp như sau: Thứ 1: Sỏp nhập hợp nhất cỏc ngõn hàng Bảng 3.1: Cỏc ngõn hàng thuộc nhúm 3 Ngõn hàng 2012(triệu đồng) Nhúm NH ANBINH 4,862,336.00 3 NH DONG A 6,104,191.00 2 NH HDBANK 5,393,746.00 2 NH KIENLONG 3,000,000.00 3 NH ME KONG 3,750,000.00 1 NH MHB 3,439,916.00 1 NH NAM A 3,000,000.00 3 NH NAM VIET 3,010,216.00 1 NH PHUONGDONG 3,234,000.00 4 NH XANGDAU 3,000,000.00 4 NH SEABANK 5,000,000.00 2 NH PHUONG NAM 4,000,000.00 4 NH DAITIN 3,000,000.00 3 NH QUOCTE 4,250,000.00 4 NH VIETTABANK 3,000,000.00 4 NH VPBANK 5,770,000.00 3 NH PHUONGTAY 3,000,000.00 2
Nguồn: Theo đề xuất của tỏc giả
Căn cứu trờn kết quả phõn nhúm SPSS, kết quả xếp loại đó được cụng bố kết và hợp kết quả khảo sỏt thực tế của cỏc tỏc giả PGS.TS. Nguyễn Hồng Sơn, nghiờn cứu đề xuất hợp nhất cỏc ngõn hàng nhỏ cú kết cấu tài chớnh tương đồng nhau, cụ thể:
Nhúm 2: Hợp nhất ngõn hàng Đụng Á, HDBank, SEABANK, PHUONGTAY. Nhúm 3: Hợp nhất ngõn hàng ANBINH, KIENLONG, NAM A, DAITIN, VPBANK
Nhúm 4: Hợp nhất ngõn hàng PHUONGDONG, XANGDAU, PHUONG NAM, QUOCTE, VIETTA.
Như vậy, khi thực hiện sỏp nhập, hợp nhất sẽ làm cho quy mụ vốn của cỏc ngõn hàng sẽ tăng.
Tuy nhiờn khi thực hiện giải phỏp này cũng cần khảo sỏt thực tế ở cỏc Ngõn hàng thờm 1 lần nữa, để xem xột tõm tư nguyện vọng của cỏc Ngõn hàng như thế nào mục đớch giỳp cho việc sỏp nhập mang lại hiệu quả cao nhất. (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
Thứ 2: Bỏn nợ để thu hồi vốn
Sau khi sỏp nhập cỏc ngõn hàng sẽ rà soỏt lại nợ xấu và tiến hành bỏn cỏc khoản nợ xấu này cho Cụng ty quản lý tài sản của cỏc tổ chức tớn dụng Việt Nam (VAMC), từ đú củng cố quy mụ vốn để phỏt triển bền vững.
3.4.1.3. Kết quả kỳ vọng
Với biện phỏp đó đề cập, khi đó thực hiện thỡ quy mụ vốn chủ sở hữu sẽ tăng, cụ thể mức tăng được dự bỏo như sau:
Bảng 3.2: Dự bỏo xỏc suất NLTC tăng khi Vốn CSH tăng
Vốn CSH(đồng) Xỏc suất tăng NLTC (%) Quy mụ vốn hiện tại 0.00000007170 1,000,000,000.00 71.70 2,000,000,000.00 143.40 3,000,000,000.00 215.10 4,000,000,000.00 286.80 5,000,000,000.00 358.50 6,000,000,000.00 430.20 7,000,000,000.00 501.90 8,000,000,000.00 573.60
Nguồn: Tỏc giả tớnh toỏn từ kết quả hồi quy
Với kết quả hồi quy ở chương 2 mục 2.3, khi vốn CSH tăng 1 đơn vị thỡ xỏc suất NLTC sẽ tăng 7.17 e-8(%), như vậy khi thực hiện giải phỏp trờn vốn CSH sẽ tăng, giả sử mức tăng kỳ vọng như bảng 3.2 và cỏc yếu tố khỏc khụng đổi thỡ xỏc suất NLTC
của hệ thống NHTM Việt Nam tăng đỏng kể. Như vậy quy mụ vốn sẽ đạt chuẩn quốc tế yờu cầu, trở thành hệ thống NHTM mạnh cú thể cạnh tranh được với cỏc ngõn hàng liờn doanh và ngõn hàng nước ngoài cũng như cỏc ngõn hàng trong khu vực và thế giới.
3.4.1.4. Một số khuyến nghị khi cỏc ngõn hàng triển khai giải phỏp
Để tăng vốn chủ sở hữu cho chớnh cỏc ngõn hàng, thỡ hơn ai hết, chớnh cỏc ngõn hàng phải chủ động thực hiện kế hoạch chi tiết để đảm bảo cho quy mụ vốn tăng trong thời gian tới:
Rà soỏt lại cỏc khoản nợ xấu, sau đú đỏnh giỏ khoản nợ xấu đú ở mức độ nào, khoản nào cú thể chuyển thành vốn gúp, cổ phần được.
Khi thực hiện sỏp nhập với cỏc ngõn hàng khỏc thỡ phải đặt lợi ớch chung của cả hệ thống ngõn hàng lờn trờn hết, khụng vỡ lợi ớch của cỏ nhõn cỏc ngõn hàng riờng lẻ, như thế thỡ sớm hay muộn đối thủ cạnh tranh cũng sẽ thõu túm, và lỳc đú cũn thiệt hại nhiều hơn.
3.4.2. Giải phỏp 2: Xử lý nợ xấu cho cỏc Ngõn hàng thương mại Việt Nam
3.4.2.1. Mục tiờu giải phỏp
Qua kết quả phõn tớch cũng như kết quả hồi quy ở chương cho thấy nợ xấu cú xu hướng tăng và đặc biệt tăng mạnh ở năm 2012 và đõy cũng là một nhõn tố tỏc động ngược chiều với NLTC của cỏc NHTM Việt Nam, cụ thể khi tỷ lệ nợ xấu tăng lờn 1 đơn vị thỡ NLTC giảm 9.61%. Vỡ vậy mục tiờu của giải phỏp này là giải quyết nợ xấu nhằm lành mạnh húa trong hoạt động của cỏc ngõn hàng, đồng thời gúp phần cơ cấu lại tài chớnh cho hệ thống NHTM Việt Nam.
3.4.2.2. Biện phỏp thực hiện
Bước 1: Đỏnh giỏ lại nợ xấu hiện tại
- Cỏc NHTM phải thực hiện đồng bộ việc đỏnh giỏ lại chất lượng tài sản và từ đú đỏnh giỏ khả năng thu hồi và giỏ trị của nợ xấu bằng bảng thống kờ chi tiết
Bảng 3.3: Thống kờ chi tiết nợ xấu Nhúm nợ Giỏ trị cú
thể thu hồi
Cú tài sản đảm bảo Khụng cú tài sản đảm bảo Nhúm 2 Giỏ trị thị trường của TSĐB Mức lập dự phũng đó trớch Mức lập dự phũng đó trớch Nhúm 3 Nhúm 4 Nhúm 5
Nguồn: Tỏc giả mụ hỡnh húa
Sau khi đó đỏnh giỏ chi tiết cỏc khoản nợ xấu rồi cỏc NHTM sẽ thực hiện bước tiếp theo:
Bước 2: Tiến hành bỏn nợ xấu cú tài sản đảm bảo cho cỏc cụng ty mua bỏn nợ