Chương 4: PHÂN TÍCH HIỆU QUẢ KINH DOANH, NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN KẾT QUẢ KINH DOANH CỦA CÔNG TY TNHH DỆT MAY NGỌC NGA
4.2 Phân tích tình hình hoạt động kinh doanh của Công ty TNHH Dệt may Ngọc Nga
4.2.3 Phân tích lợi nhuận
Lợi nhuận là kết quả tài chính cuối cùng của mọi đơn vị kinh doanh, có vai trò hết sức quan trọng trong việc phân tích đánh giá kết quả hoạt động sản xuất của mỗi doanh nghiệp, là chỉ tiêu chất lượng tổng hợp biểu hiện kết quả của quá trình sản xuất kinh doanh, lợi nhuận phản ánh đầy đủ về mặt số lượng và chất lượng của doanh nghiệp. Do đó, phân tích lợi nhuận được tiến hành thường xuyên, cụ thể để phục vụ cho công tác quản lý doanh nghiệp và cả những mục tiêu kinh tế khác.
39 4.2.3.1 Phân tích các thành phần lợi nhuận
Bảng 4.8: Các thành phần lợi nhuận của công ty năm 2011, 2012, 2013, 6 tháng 2013 và 6 tháng 2014.
ĐVT: triệu đồng
Nguồn: Phòng kế toán công ty TNHH Dệt may Ngọc Nga, 2011,2012,2013, 6 tháng 2013,6 tháng 2014
Chỉ tiêu
Lợi nhuận
Chênh lệch
2012/2011 2013/2012 6th 2014/6th 2013 Năm
2011
Năm 2012
Năm
2013 6th 2013 6th 2014 Số tiền Tỷ lệ(%) Số tiền Tỷ lệ(%) Số tiền Tỷ lệ(%) Lợi nhuận
HĐKD 5.217,82 6.659,30 5.112,70 2.009,55 3.389,45 1.441,48 27,63 (1.546,60) (23,22) 1.379,91 68,67 Lợi nhuận
HĐTC (159,34) (350,00) (458,00) (183,20) (229,00) (190,66) 119,66 (108,00) 30,86 (45,80) 25,00 Tổng 5.058,48 6.309,30 4.654,70 1.826,35 3.160,45 1.250,82 24,73 (1.654,60) (26,22) 1.334,11 73,05
40
Nhìn chung tình hình tăng giảm lợi nhuận của công ty không đồng đều qua các năm. Năm 2011 lợi nhuận của công ty đạt 5.058,48 triệu đồng, đến năm 2012 con số này tăng lên 6.309,30 triệu đồng, tức tăng 1.250,82 triệu đồng, tương đương tăng 24,73% so với năm 2011. Đến năm 2013 lợi nhuận của công ty giảm xuống còn 4.654,70 triệu đồng, tức giảm 1.654,60 triệu đồng tương đương giảm 26,22% so với năm 2012, trở thành mức lợi nhuận thấp nhất trong 3 năm, thấp hơn cả năm 2011. Sang đầu năm 2014 tổng lợi nhuận của công ty có dấu hiệu khả quan hơn khi đạt 3.160,45 triệu đồng, tăng 1.334,11 triệu đồng, tương đương tăng 73,05% so với cùng kỳ năm 2013.
Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh
Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh là phần lợi nhuận đạt được sau khi lấy lợi nhuận gộp về bán hàng và cung cấp dịch vụ (doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ trừ cho giá vốn hàng bán) trừ cho chi phí bán hàng và chi phí quản lý doanh nghiệp, chính vì vậy mà sự tăng giảm của lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh hoàn toàn phụ thuộc vào sự biến động của các khoản mục này. Theo số liệu thì các khoản giảm trừ là không có nên mức biến động doanh thu thuần về bán hàng và cung cấp dịch vụ qua các năm bằng với mức biến động của doanh thu về bán hàng và cung cấp dịch vụ.
Qua bảng số liệu ta thấy, lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh là phần lợi nhuận chính của công ty, có xu hướng tăng giảm không ổn định qua các năm.
Năm 2011 khoản lợi nhuận này của công ty là 5.217,82 triệu đồng, năm 2012 có sự tăng mạnh lên thành 6.659,30 triệu đồng, tăng 1.441,48 triệu đồng, tương đương tăng 27,63% so với năm 2011. Lý do là vì trong năm 2012 chi phí giá vốn hàng bán giảm, công ty tiết kiệm được một khoản chi phí nên lợi nhuận của công ty theo đó cũng tăng lên.
Năm 2013 mức lợi nhuận của công ty giảm xuống một khoản lớn và chỉ còn 5.112,70 triệu đồng, tức giảm 1.546,60 triệu đồng, tương đương giảm 23,22% so với năm 2012, giảm xuống mức thấp kỷ lục, thấp hơn cả lợi nhuận năm 2011. Tuy doanh thu về bán hàng và cung cấp dịch vụ năm 2013 so với năm 2012 có tăng 3.301,00 triệu đồng nhưng do chi phí giá vốn hàng bán năm 2013 tăng cao, tăng 4.774,38 triệu đồng so với năm 2012, khoản làm tăng doanh thu thấp hơn khoản làm giảm dẫn đến lợi nhuận công ty giảm theo.
6 tháng đầu năm 2014, lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh của công ty có sự ổn định trở lại khi đạt mức 3.389,46 triệu đồng tăng 1.379,91 triệu đồng, tương đương tăng 68,67% so với cùng kỳ năm 2013, lý do là vì ngay từ đầu năm công ty đã ổn định được phần nào các xưởng sản xuất cũng như các dây chuyền may, bên cạnh đó do mở rộng chi nhánh bán hàng tại thành phố Cà
41
Mau nên số lượng hàng bán tăng lên làm doanh thu bán hàng tăng theo, góp phần làm lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh của công ty tăng.
Lợi nhuận từ hoạt động tài chính
Lợi nhuận từ hoạt động tài chính được tính trên doanh thu hoạt động tài chính trừ đi chi phí hoạt động tài chính.
Như ta đã thấy lợi nhuận hoạt động tài chính của công ty qua các năm luôn âm, nguyên nhân là do công ty không có doanh thu từ hoạt động tài chính và luôn phải trả lãi các khoản vay từ ngân hàng. Cụ thể năm 2011, lợi nhuận từ hoạt động này là -159,34 triệu đồng, sang năm 2012 tiếp tục giảm xuống còn -350,00 triệu đồng, năm 2013 là -458,00 triệu và 6 tháng đầu năm 2014 là -229,00 triệu. Lợi nhuận từ hoạt động tài chính luôn giảm qua các năm chứng tỏ công ty vẫn còn đi vay nhiều từ các ngân hàng, do đó công ty cần có những biện pháp khắc phục, tránh để tình trạng lãi vay từ ngân hàng làm ảnh hưởng đến lợi nhuận của công ty.
Nhận xét: Nhìn vào bảng các thành phần lợi nhuận của công ty ta thấy trong 2 loại lợi nhuận: lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh và lợi nhuận hoạt động tài chính diễn biến trái chiều nhau qua các năm, có ảnh hưởng rất lớn đến tổng lợi nhuận của công ty. Ta thấy lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh luôn chiếm tỷ trọng cao và có sự tăng giảm không ổn định qua các năm. Điều này cho thấy hoạt động kinh doanh của công ty đóng vai trò hết sức quan trọng, ảnh hưởng nhiều đến hiệu quả hoạt động kinh doanh chung của công ty, do vậy công ty cần quan tâm lập nhiều kế hoạch sản xuất, kế hoạch kinh doanh, đầu tư phát triển hình ảnh công ty cùng với việc sử dụng các biện pháp tiếp cận thị trường, tiếp cận khách hàng để biết được nhu cầu cũng như thị hiếu của khách hàng giúp công ty có thể liên tục cập nhật và thay đổi mẫu mã sản phẩm đáp ứng kịp thời nhu cầu của thị trường. Tuy nhiên, việc quan tâm đến lĩnh vực hoạt động tài chính cũng không thể xem nhẹ được. Ta thấy rằng chi phí hoạt động tài chính luôn tăng kéo theo lợi nhuận hoạt động này âm, ảnh hưởng trái chiều với tổng lợi nhuận, thực chất thì hoạt động kinh doanh và hoạt động tài chính có liên quan chặt chẽ với nhau, hoạt động tài chính có thể nói là phát sinh từ hoạt động kinh doanh do công ty sử dụng nguồn vốn vay bên ngoài để hoạt động kinh doanh nên cũng cần điều chỉnh mức lợi nhuận này hợp lý, tránh để tình trạng lãi vay làm ảnh hưởng đến lợi nhuận của công ty.
4.2.3.2 Phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận
Lợi nhuận của công ty bị ảnh hưởng bởi nhiều nhân tố khác nhau. Tuy nhiên ở đây ta chỉ xem xét một vài nhân tố: doanh thu, chi phí giá vốn, chi phí bán hàng, chi phí quản lý, chi phí hoạt động tài chính. Và việc phân tích các
42
nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận được thực hiện bằng phương pháp thay thế liên hoàn, dùng phương pháp số chênh lệch của từng nhân tố qua các năm, lần lượt thay thế, tính toán từng nhân tố rồi tổng hợp lại ta xác định mức độ ảnh hưởng của chúng đến lợi nhuận.
Ta có: LN thuần = TDT – GV – CPBH – CPQL – CPTC Trong đó: LN thuần là lợi nhuận thuần
TDT là tổng doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ GV là giá vốn hàng bán
CPBH là chi phí bán hàng CPQL là chi phí quản lý
CPTC là chi phí hoạt động tài chính
Từ phương trình trên ta thấy rằng lợi nhuận của công ty chịu ảnh hưởng bởi các nhân tố:
Nhân tố doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ quan hệ tỷ lệ thuận với lợi nhuận.
Nhân tố giá vốn hàng bán quan hệ tỷ lệ nghịch với lợi nhuận.
Nhân tố chi phí bán hàng quan hệ tỷ lệ nghịch với lợi nhuận.
Nhân tố chí phí quản lý doanh nghiệp quan hệ tỷ lệ nghịch với lợi nhuận.
Nhân tố chi phí tài chính quan hệ tỷ lệ nghịch với lợi nhuận.
Bảng 4.9: Các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận của công ty năm 2011, 2012, 2013, 6 tháng 2013 và 6 tháng 2014.
ĐVT: triệu đồng Chỉ tiêu 2011 2012 2013 6th 2013 6th 2014 Tổng doanh thu BH&CCDV 98.356,28 99.278,54 102.579,54 41.031,80
2
45.225,77 Giá vốn hàng bán 92.137,09 91.560,15 96.334,53 38.533,80
1
39.267,27 Chi phí bán hàng 502,73 537,64 572,16 264,39 2.278,35
Chi phí QLDN 498,63 521,45 560,15 224,06 290,70
Chi phí HĐTC 159,34 350,00 458,00 183,20 229,00
Lợi nhuận thuần 5.058,48 6.309,30 4.654,70 1.826,35 3.160,45 Nguồn: Phòng kế toán công ty TNHH Dệt may Ngọc Nga, 2011,2012,2013,
6 tháng 2013,6 tháng 2014
43
4.2.3.2.1 Các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận năm 2012 a) Đối tượng phân tích:
LN = LN2012 – LN2011 = 6.309,30 – 5.058,48 = 1.250,82 (triệu đồng) b) Nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận
- Nhân tố doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ thay đổi
TDT = TDT2012 – TDT2011 = 99.278,54 – 98.356,28 = 922,26 (triệu đồng) - Nhân tố giá vốn hàng bán thay đổi
GV = GV2012 – GV2011 = 91.560,15 – 92.137,09 = - 576,94 (triệu đồng) - Nhân tố chi phí bán hàng thay đổi
CPBH = CPBH2012 – CPBH2011 = 537,64 – 502,73 = 34,91 (triệu đồng) - Nhân tố chi phí quản lý doanh nghiệp thay đổi
CPQL = CPQL2012 – CPQL2011 = 521,45 – 498,63 = 22,82 (triệu đồng) - Nhân tố chi phí tài chính thay đổi
CPTC = CPTC2012 – CPTC2011 = 350,00 – 159,34 = 190,66 (triệu đồng) Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận
= TDT – GV – CPBH – CPQL – CPTC
Bảng 4.10: Các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận năm 2012
ĐVT: triệu đồng
Nhân tố ảnh hưởng Mức độ ảnh hưởng
Doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ 922,26
Giá vốn hàng bán (576,94)
Chi phí bán hàng 34,91
Chi phí quản lý doanh nghiệp 22,82
Chi phí hoạt động tài chính 190,66
Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng 1.250,82
Nguồn: Phòng kế toán công ty TNHH Dệt may Ngọc Nga, 2012
Qua bảng tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận năm 2012 ta thấy lợi nhuận tăng 1.250,82 triệu đồng là do doanh thu tăng 922,26 triệu đồng và giá vốn hàng bán giảm 576,94 triệu đồng. Các chi phí bán hàng, chi phí quản lý, chi phí hoạt động tài chính tăng chỉ làm cho lợi nhuận giảm xuống,
44
tuy nhiên do mức làm giảm ít hơn so với mức làm tăng lợi nhuận nên làm cho tổng lợi nhuận năm 2012 tăng so với năm 2011.
4.2.3.2.2 Các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận năm 2013 a) Đối tượng phân tích:
LN = LN2013 – LN2012 = 4.654,70– 6.309,30 = - 1.654,60 (triệu đồng) b) Nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận
- Nhân tố doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ thay đổi
TDT = TDT2013 – TDT2012 = 102.579,54 – 99.278,54 = 3.301,00 (triệu đồng) - Nhân tố giá vốn hàng bán thay đổi
GV = GV2013 – GV2012 = 96.334,53 – 91.560,15 = 4.774,38 (triệu đồng) - Nhân tố chi phí bán hàng thay đổi
CPBH = CPBH2013 – CPBH2012 = 572,16 – 537,64 = 34,52 (triệu đồng) - Nhân tố chi phí quản lý doanh nghiệp thay đổi
CPQL = CPQL2013 – CPQL2012 = 560,15 – 521,45 = 38,70 (triệu đồng) - Nhân tố chi phí tài chính thay đổi
CPTC = CPTC2013 – CPTC2012 = 458,00 – 350,00 = 108,00 (triệu đồng) Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận
= TDT – GV – CPBH – CPQL – CPTC
Bảng 4.11: Các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận năm 2013.
ĐVT: triệu đồng
Nhân tố ảnh hưởng Mức độ ảnh hưởng
Doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ 3.301,00
Giá vốn hàng bán 4.774,38
Chi phí bán hàng 34,52
Chi phí quản lý doanh nghiệp 38,70
Chi phí hoạt động tài chính 108,00
Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng (1.654,60)
Nguồn: Phòng kế toán công ty TNHH Dệt may Ngọc Nga, 2013
Qua bảng tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận năm 2013 ta thấy lợi nhuận giảm 1.654,60 triệu đồng là do giá vốn hàng bán tăng mạnh, tăng 4.774,38 triệu đồng, chi phí bán hàng tăng 34,52 triệu đồng , chi phí quản
45
lý tăng 38,70 triệu đồng và chi phí hoạt động tài chính tăng 108,00 triệu đồng.
Mặc dù tổng doanh thu có tăng 3.301,00 triệu đồng nhưng do mức làm tăng ít hơn mức làm giảm lợi nhuận nên làm cho lợi nhuận năm 2013 giảm so với năm 2012.
4.2.3.2.3 Các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận 6 tháng đầu năm 2014 a) Đối tượng phân tích:
LN = LN6th2014 – LN6th2013 = 3.160,45 – 1.826,35 = 1.334,10 (triệu đồng) b) Nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận
- Nhân tố doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ thay đổi
TDT = TDT6th2014 – TDT6th2013 = 45.225,77 – 41.031,82 = 4.193,95 (triệu đồng)
- Nhân tố giá vốn hàng bán thay đổi
GV = GV6th2014 – GV6th2013 = 39.267,27 – 38.533,81 = 733,46 (triệu đồng) - Nhân tố chi phí bán hàng thay đổi
CPBH = CPBH6th2014 – CPBH6th2013 = 2.278,35 – 264,39 = 2.013,96 (triệu đồng)
- Nhân tố chi phí quản lý doanh nghiệp thay đổi
CPQL = CPQL6th2014 – CPQL6th2013 = 290,70 – 224,06 = 66,64 (triệu đồng) - Nhân tố chi phí tài chính thay đổi
CPTC = CPTC6th2014 – CPTC6th2013 = 229,00 – 183,20 = 45,80 (triệu đồng) Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận
= TDT – GV – CPBH – CPQL – CPTC
46
Bảng 4.12: Các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận 6 tháng đầu năm 2014.
ĐVT: triệu đồng
Nhân tố ảnh hưởng Mức độ ảnh hưởng
Doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ 4.193,95
Giá vốn hàng bán 733,46
Chi phí bán hàng 2.013,96
Chi phí quản lý doanh nghiệp 66,64
Chi phí hoạt động tài chính 45,80
Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng 1.334,10
Nguồn: Phòng kế toán công ty TNHH Dệt may Ngọc Nga, 6 tháng 2014
Qua bảng tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận ta thấy lợi nhuận tăng 1.334,10 triệu đồng là do doanh thu tăng 4.193,95 triệu đồng. Các chi phí khác như chi phí giá vốn hàng bán tăng 733,46 triệu đồng, chi phí bán hàng tăng 2.013,96 triệu đồng, chi phí quản lý doanh nghiệp tăng 66,64 triệu đồng, chi phí hoạt động tài chính tăng 45,80 triệu đồng chỉ làm cho lợi nhuận giảm xuống, tuy nhiên do mức làm giảm ít hơn so với mức làm tăng lợi nhuận nên làm cho tổng lợi nhuận 6 tháng đầu năm 2014 tăng so với 6 tháng đầu năm 2013.
47