Nhận xét chung về công ty

2.2 Đặc điểm cơ bản của công ty

2.2.4 Nhận xét chung về công ty

2.2.4.1 Những thuận lợi

Trên địa bàn huyện Mai Châu tính đến nay chƣa có nhiều cơng ty hoạt động về lĩnh vực xây lắp và sản xuất nên có thể nói đây là một lợi thế lớn nhất cảu công ty để mở rộng quy mô và phát triển trong thời gian tới.

Cơng ty đã có nhiều năm hoạt động trong lĩnh vực xây lắp vì thế đã tạo đƣợc thƣơng hiệu và uy tín trên thị trƣờng trong huyện và các huyện lân cận.

Ngồi ra, cơng ty có đội ngũ nhân viên, cơng nhân lành nghề, trình độ tiên tiến cùng với sự chỉ đạo giám sát của giám đốc có kinh nghiệm nhiều năm trong nghề nên việc hoạt động kinh doanh đƣợc tốt hơn.

Vì đặc điểm tự nhiên của địa phƣơng chủ yếu là núi đá vôi nên nguyên liệu đầu vào tại chỗ sẽ rẻ hơn, tiết kiệm đƣợc chi phí vân chuyển, dự trữ.

2.2.4.2 Những khó khăn

Huyện Mai Châu là một huyện vùng cao của tỉnh Hịa Bình, khó khăn nhất ở đây là địa hình hiểm trở, đƣờng giao thơng cịn yếu kém làm hƣ hỏng các phƣơng tiện vận tiện vật tƣ xây dựng, có lúc cơng việc bị gián đoạn bởi vật liệu không đƣợc vận chuyển kịp thời.

Các cơ chế chính sách, đơn giá, gái cả vật liệu xây dựng thƣờng xuyên thay đổi, biến động làm ảnh hƣởng đến công tác thiết kế, thẩm tra, thẩm định theo đúng tiến độ.

Thị trƣờng bất động sản khơng cịn thu hút nhiều nhà đầu tƣ do đó có nhiều sự rủi ro và biến động. Tuy nhiên, nhu cầu về nhà ở của ngƣời dân vẫn còn rất cao đòi hỏi doanh nghiệp phải lựa chọn đầu tƣ theo sát với nhu cầu và khả năng của từng đối tƣợng khách hàng về chất lƣợng, giá trị, vị trí và thời hạn thanh tốn…

Vốn luôn là nhân tố quan trọng trong sản xuất kinh doanh của đơn vị. Tuy nhiên các ngân hàng thƣơng mại hiện nay đang có xu hƣớng hạn chế cho vay, đầu tƣ vào lĩnh vực bất động sản, nhất là các khoản vay có nguồn gốc trả nợ từu kinh doanh bất động sản vì thị trƣờng nhà đất không ổn định, giao dịch trầm

29

lắng trong khi tài sản bảo đảm chủ yếu là giá trị quyền sử dụng đất và tài sản gắn liền tiềm ẩn nhiều rủi ro, khó nắm bắt đƣợc xu hƣớng thay đổi thị trƣờng.

Từ những khóa khăn thuận lợi đó đã tạo nên những thách thức và cơ hội cho doanh nghiệp đòi hỏi doanh nghiệp cần linh hoạt, phối hợp chăt chẽ với các cấp chính quyền địa phƣơng để cùng phát triển.

30

CHƢƠNG 3

PHÂN TÍCH HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG SẢN XUẤT KINH DOANH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN XÂY DỰNG THƢƠNG MẠI 559

3.1 Thực trạng hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty Cổ phần Xây dựng Thƣơng mại 559 dựng Thƣơng mại 559

Hiệu quả hoạt động kinh doanh là thƣớc đo đánh giá đúng năng lực, trình độ của một doanh nghiệp. Thông qua đánh giá hiệu quả SXKD ta có thể biết đƣợc doanh nghiệp đó năng động, nhạy bén và hoạt động có hiệu quả hay không. Qua bảng 3.1 ta thấy:

Doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ có xu hƣớng tăng qua các năm. Với tốc độ phát triển bình quân đạt 102,15%. Có đƣợc kết quả nhƣ vậy là do 3 năm qua công ty đã ký kết đƣợc nhiều hợp đồng có giá trị cao. Doanh thu thuần năm 2017 đạt 375.736.394.000 đồng. Năm 2018 là 386.765.015.000 đồng, tăng 2,94% tƣơng ứng với mức tăng tuyệt đối là 11.028.621.000 đồng so với năm 2017, năm 2019 đạt 386.765.015.000 đồng tăng 1,36% tƣơng ứng với mức tăng tuyệt đối là 5.266.254.200 đồng so với năm 2018. Trong 3 năm công ty khơng có khoản giảm trừ doanh thu. Vì cơng ty không phải chiết khấu cho khách hàng, không phải giảm giá hàng bán, các cơng trình do cơng ty xây dựng đều có chất lƣợng tốt, đáp ứng nhu cầu sử dụng của chủ đầu tƣ. Đạt đƣợc kết quả nhƣ vậy là nhờ vào sự cố gắng nỗ lực khơng ngừng của tồn thể nhân viên trong công ty, nhất là sự lãnh đạo sáng suốt của ban lãnh đạo công ty đã đƣa cơng ty vƣợt qua những khó khăn. Đó là một thành tích của cơng ty, cần duy trì và phát huy hơn nữa trong thời gian tới.

Giá vốn hàng bán tăng tƣơng đối qua các năm do doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ tăng, có ảnh hƣởng trực tiếp tới lợi nhuận gộp và có tác dụng rất lớn đến hiệu quả SXKD. Giá vốn hàng bán qua 3 năm có tốc độ phát triển bình quân đạt 101,90%. Năm 2017 GVHB đạt 353.202.369.400 đồng, năm 2018 tăng 2,68% so với năm 2017 đạt 362.682.540.200 đồng, năm 2019 đạt 366.769.985.600 tăng 1,13% tƣơng ứng với mức tăng tuyệt đối là 4.087.445.400

31

đồng so với năm 2018. Nguyên nhân tăng do số lƣợng cơng trình tăng lên làm GVHB tăng lên, giá cả NVL đầu vào tăng, chi phí cơng nhân, chi phí vận chuyển tăng lên, cơng ty cần phải có biện pháp cụ thể để tiết kiệm chi phí đầu vào một cách tối đa nhất, để đảm bảo giá vốn hàng bán không quá cao, không gây ảnh hƣởng xấu đến doanh thu của công ty.

Lợi nhuận gộp về bán hàng và CCDV của năm 2017 đạt 22.534.024.600 năm 2018 tăng 1.548.450.200 đồng so với năm 2017 đạt 24.082.474.800 đồng, năm 2019 tăng 4,89% so với năm 2018 đạt 25.261.283.600 đồng. Nhìn chung LNG năm sau đều cao hơn năm trƣớc, đây cũng là thành công của cơng ty, cần duy trì và phát huy.

Chi phí tài chính của cơng ty chủ yếu là chi phí lãi vay phát sinh do các khoản vay ngắn hạn của công ty. Chi phí tài chính của cơng ty tăng giảm qua các năm. Chi phí hoạt động tài chính năm 2018 tăng 74,46% tƣơng ứng tăng 419.795.617 đồng so với năm 2017 do trong quá trình hoạt động bị thiếu vốn tạm thời nên công ty cần vay thêm vốn để hoạt động các khoản vay ngắn hạn lên đến 982.423.100 đồng nên chi phí lãi vay cũng tăng theo. Đến năm 2019 là 562.462.253 đồng giảm 42,25% so với năm 2018 do các khoản nợ ngắn hạn đã đƣợc giải quyết một phần. Tuy khoản chi phí này chiếm tỷ trọng nhỏ trong tổng chi phí của cơng ty nhƣng khi nó tăng lên cũng góp phần làm lợi nhuận của cơng ty bị giảm xuống. Do đó cơng ty nên hạn chế các khoản vay để giảm thiểu loại chi phí này, cơng ty nên có biện pháp thu hồi các khoản phải thu ngắn hạn của mình để sử dụng trong quá trình hoạt dộng, tránh tình trạng bị thiếu vốn phải đi vay ngân hàng làm phát sinh chi phí.

Việc mở rộng quy mơ sản xuất địi hỏi một hệ thống quản lý phù hợp để đem lại hiệu quả cao nhất. Chi phí quản lý kinh doanh qua 3 năm đều tăng với tốc độ phát triển bình quân đạt 104,61%. Năm 2018 tăng 573.892.673 đồng tƣơng ứng 3,12% so với năm 2017, năm 2019 tăng 1.161.120.900 đồng tƣơng ứng tăng 6,12% so với 2018.

32

Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh của công ty đạt mức tăng trƣởng khá cao qua các năm. Năm 2018 tăng 567.721.330 đồng tƣơng ứng tăng 15,73% so với năm 2017, năm 2019 tăng 445.318.927 đồng tƣơng ứng tăng 10,66% so với năm 2018. LNT các năm đều tăng vì chi phí quản lý kinh doanh tăng ít qua các năm.

Lợi nhuận trƣớc thuế trong 3 năm qua có tốc độ phát triển bình qn đạt 113,17% . Năm 2018 lợi nhuận tăng 567.721.330 đồng tƣơng ứng tăng 15,73% so với năm 2017, đến năm 2019 tăng 445.318.927 đồng tƣơng ứng 10,66% so với năm 2018. Lợi nhuận trƣớc thuế đều tăng qua các năm vì khơng có lợi nhuận khác làm ảnh hƣởng đến LNTT của cả doanh nghiệp.

Qua khái quát về kết quả sản xuất kinh doanh của công ty trong 3 năm 2017, 2018, 2019, ta nhận thấy công ty không ngừng cố gắng phấn đấu trong sản xuất kinh doanh, hƣớng mạnh ra thị trƣờng nhằm nâng cao lợi nhuận. Biểu hiện của kinh doanh ngày càng tiến triển thuận lợi là sự tăng nhanh về doanh thu và lợi nhuận của công ty. Tuy nhiên, trong q trình hoạt động cơng ty cũng gặp phải những khó khăn, trở ngại làm giảm tốc độ phát triển của cơng ty. Do đó, cơng ty phải tận dụng và phát huy tối đa những thế mạnh của mình, từng bƣớc khắc phục khó khăn để nâng cao vị thế cạnh tranh và hiệu quả hoạt động kinh doanh.

33

Bảng 3.1: Kết quả sản xuất kinh doanh của công ty qua 3 năm 2017 – 2019

STT Chỉ tiêu Năm 2017 Năm 2018 Năm 2019

Chênh lệch

ѲBQ(%)

2018/2017 2019/2018

±Δ ѲLH(%) ±Δ ѲLH(%)

1 Doanh thu BH và CCDV 375,736,394,000 386,765,015,000 392,031,269,200 11,028,621,000 102.94 5,266,254,200 101.36 102.15

2 Các khoản giảm trừ doanh thu - - - - - - - -

3 Doanh thu thuần về BH và

CCDV 375,736,394,000 386,765,015,000 392,031,269,200 11,028,621,000 102.94 5,266,254,200 101.36 102.15 4 Giá vốn bán hàng 353,202,369,400 362,682,540,200 366,769,985,600 9,480,170,800 102.68 4,087,445,400 101.13 101.90 5 Lợi nhuận gộp về BH và

CCDV 22,534,024,600 24,082,474,800 25,261,283,600 1,548,450,200 106.87 1,178,808,800 104.89 105.88 6 Doanh thu hoạt động tài chính 35,782,900 48,742,320 56,412,500 12,959,420 136.22 7,670,180 115.74 125.56 7 Chi phí tài chính 562,627,483 982,423,100 562,462,253 419,795,617 174.61 -419,960,847 57.25 99.99

Trong đó: Chi phí lãi vay 562,627,483 982,423,100 562,462,253 419,795,617 174.61 -419,960,847 57.25 99.99 8 Chi phí quản lý kinh doanh 18,398,473,827 18,972,366,500 20,133,487,400 573,892,673 103.12 1,161,120,900 106.12 104.61 9 Lợi nhuận thuần từ HĐKD 3,608,706,190 4,176,427,520 4,621,746,447 567,721,330 115.73 445,318,927 110.66 113.17

10 Thu nhập khác - - - - - - - -

11 Chi phí khác - - - - - - - -

12 Lợi nhuận khác - - - - - - - -

13 Tổng lợi nhuận kế toán trƣớc

thuế 3,608,706,190 4,176,427,520 4,621,746,447 567,721,330 115.73 445,318,927 110.66 113.17 14 Chi phí thuế TNDN 721,741,238 835,285,504 924,349,289 113,544,266 115.73 89,063,785 110.66 113.17 15 Lợi nhuận sau thuế TNDN 2,886,964,952 3,341,142,016 3,697,397,158 454,177,064 115.73 356,255,142 110.66 113.17

34

3.1 Hiệu quả sản xuất kinh doanh

3.1.1 Phân tích hiệu quả sản xuất kinh doanh tổng hợp trong 3 năm 2017 – 2019 2019

Việc phân tích kết quả sản xuất kinh doanh chỉ cho ta thấy đƣợc quy mô và kết quả SXKD mà chƣa cho biết đƣợc hiệu quả của việ sử dụng các nguồn lực đó nhƣ thế nào. Để đánh hiệu quả SXKD ta đi phân tích các chỉ tiêu hiệu quả SXKD tổng hợp trong bảng 3.2:

 Chỉ tiêu liên quan đến doanh thu:

- Chỉ tiêu doanh thu thuần trên một đồng vốn sản xuất (sức sản xuất của vốn): Chỉ tiêu này cho biết một đồng VKD bỏ ra thì thu đƣợc bao nhiêu đồng doanh thu.

Qua bảng 3.2 ta thấy chỉ tiêu sức sản xuất của vốn của công ty qua các năm đều lớn hơn 1 điều này cho thấy công ty làm ăn tƣơng đối hiệu quả. Năm 2017 khi bỏ ra một đồng VKD công ty thu đƣợc 1,873 đồng doanh thu nghĩa là có lãi 0,873 đồng trên một đồng VKD. Năm 2018 hiệu quả sử dụng vốn của công ty giảm đi gần một nửa chỉ còn 1,456 đồng tƣơng ứng giảm 22,23% so với năm 2017. Đến năm 2019 tiếp tục giảm đi 3,57% tƣơng ứng giảm đi chỉ còn 1,404 đồng doanh thu so với năm 2018. Nhìn chung ta thấy qua các năm đều giảm nhƣng sức sản xuất của vốn vẫn đạt hiệu quả vì bỏ ra một đồng VKD thì thu về đƣợc hơn một đồng vốn doanh thu. Tuy nhiên, cơng ty cần có những biện pháp khắc phục trong thời gian tới để SXKD không bị giảm đi.

- Chỉ tiêu doanh thu trên một đồng chi phí

Qua bảng 3.2 cho thấy qua 3 năm chỉ tiêu này đều lớn hơn 1 chứng tỏ công ty làm ăm tƣơng đối hiệu quả nhƣng hiệu quả là chƣa cao. Năm 2017 bỏ ra một đồng chi phí thì thu đƣợc 1,011 đồng doanh thu nghĩa là có lãi 0,011 đồng trên một đồng chi phí. Năm 2018 doanh thu trên chi phí đạt 1,013 đồng tăng 0,22% so với năm 2017. Doanh thu và chi phí có tốc độ tăng gần nhƣ nhau. Năm 2019 khi doanh thu chỉ tăng 1,36% thì chi phí tăng tƣơng ứng là 1,38% nên

35

doanh thu trên chi phí chỉ đạt 1,013% bằng với năm 2018. Chỉ tiêu này của công ty là chƣa thực sự tốt, cho dù công ty vẫn hoạt động tốt nhƣng tốc độ tăng doanh thu tƣơng ứng với mức độ tăng chi phí nên hiệu quả SXKD chƣa thực sự cao. Địi hỏi cơng ty cần có biện pháp tiết kiệm chi phí, tăng doanh thu và chủ động hơn về nguồn vốn để nâng cao hiệu quả SXKD trong những năm tiếp theo.

 Chỉ tiêu liên quan đến lợi nhuận

- Chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận trên doanh thu thuần

Chỉ tiêu này cho biết trogn một đồng doanh thu sẽ có bao nhiêu đồng lợi nhuận

Qua bảng 3.2 ta thấy chỉ tiêu lợi nhuận trƣớc thuế trên doanh thu thuần của cơng ty có sự biến động qua các năm. Năm 2018 trong một đồng doanh thu có 0,011 đồng lợi nhuận tăng 0,001 đồng tƣơng ứng tăng 12,43% so với năm 2017. Năm 2019 so với 2018 tăng lên 0,001 đồng tƣơng ứng tăng 9,18%, lợi nhuận trên doanh thu đạt 0,012 đồng. Tốc độ phát triển bình quân của 3 năm đạt 110,79%. Nhƣ vậy, hàm lƣợng lợi nhuận trong doanh thu của công ty chƣa cao, hoạt động SXKD chƣa thực sự hiệu quả.

- Chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận trƣớc thuế trên vốn kinh doanh bình quân

Chỉ tiêu này hay còn gọi là doanh lợi vốn kinh doanh cho biết khả năng sinh lời của toàn bộ VKD. Khi bỏ ra một đồng VKD thì cơng ty có thể tạo ra bao nhiêu đồng lợi nhuận trƣớc thuế.

Nhìn chung ta thấy chỉ tiêu doanh lợi VKD của cơng ty có sự biến động. Năm 2017 doanh lợi VKD đạt 0,018 tức là với một đồng VKD công ty tạo ra đucợ 0,018 đồng lợi nhuận trƣớc thuế. Năm 2018 trong khi lợi nhuận trƣớc thuế tăng 15,73% thì VKD tăng cao hơn là 32,36% so với 2017 nên doanh lợi VKD chỉ đạt 0,016 đồng. Nhƣ vậy năm 2018 công ty hoạt động SXKD chƣa hiệu qủa. Đến năm 2019 doanh lợi VKD đạt 0,017 tăng 0,001 đồng tƣơng ứng tăng 5,28% so với năm 2018. Năm 2019 mức doanh lợi tăng về lợi nhuận trƣớc thuế tăng 10,66% trong khi đó VKD chỉ tăng 5,115 so với năm 2108. Tốc độ phát triển bình quân của chỉ tiêu này trong 3 năm đạt 95,94%. Trong 3 năm mức doanh lợi

36

VKD của công ty tăng giảm khơng đồng đều, trong những năm tiếp theo cần có những biện pháp thiết thực hơn nữa để SXKD đạt hiệu quả cao hơn.

- Chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận trƣớc thuế trên chi phí sản xuất

Chỉ tiêu này cho biết khi bỏ ra một đồng chi phí thì doanh nghiệp sẽ thu về đƣợc bao nhiêu đồng lợi nhuận trƣớc thuế.

Qua bảng 3.2 ta thấy tỷ suất lợi nhuận sau thuế trên chi phí của cơng ty có sự biến động. Năm 2017 khi bỏ ra một đồng chi phí đạt 0,010 đồng doanh thu trƣớc thuế. Năm 2018 tăng 0,001 đồng tƣơng ứng tăng 12,68% so với năm 2017 đạt 0,011 đồng. Năm 2019 lợi nhuận trƣớc thuế trên chi phí đạt 0,012 tăng 0,001 đồng tƣơng ứng tăng 9,16% so với năm 2018. Tốc độ phát triển bình quân đạt 110,91%. Chỉ tiêu lợi nhuận trƣớc thuế trên chi phí của cơng ty khơng cao chứng tỏ hoạt động SXKD chƣa hiệu quả cần có biện pháp khắc phục.

37

Bảng 3.2: Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sản xuất kinh doanh tổng hợp của công ty qua 3 năm 2017-2019

STT Chỉ tiêu ĐVT Năm 2017 Năm 2018 Năm 2019

Chênh lệch

ѲBQ%

2018/2017 2019/2018

±Δ ѲLH% ±Δ ѲLH%

1 Doanh thu thuần VNĐ 375,736,394,000 386,765,015,000 392,031,269,200 11,028,621,000 102.94 5,266,254,200 101.36 102.15 2 Chi phí SXKD VNĐ 372,163,470,710 382,637,329,800 387,465,935,253 10,473,859,090 102.81 4,828,605,453 101.26 102.04 3 Lợi nhuận trƣớc thuế VNĐ 3,608,706,190 4,176,427,520 4,621,746,447 567,721,330 115.73 445,318,927 110.66 113.17 4 Vốn kinh doanh bình

quân VNĐ 200,639,926,779 265,566,664,527 279,146,390,589 64,926,737,748 132.36 13,579,726,062 105.11 117.95 5

Tỷ suất doanh thu thuần/chi phí SXKD (1/2)

Lần 1.011 1.013 1.013

6

Tỷ suất doanh thu thuần/VKD bình quân (1/4)

Lần 1.873 1.456 1.404

7

Tỷ suất lợi nhuận trƣớc thuế/doanh thu thuần (3/1)

Lần 0.010 0.011 0.012

8

Tỷ suất lợi nhuận trƣớc thuế/VKD bình quân (3/4)

Lần 0.018 0.016 0.017

9 Tỷ suất lợi nhuận trƣớc

thuế/chi phí SXKD (3/2) Lần 0.010 0.011 0.012

38

3.2.2 Phân tích hiệu quả sản xuất kinh doanh bộ phận trong 3 năm 2017 – 2019 2019