Biến giả SIZE có giá trị trung bình tương đương 0,18 chứng tỏ phần lớn các doanh nghiệp trong mẫu nghiên cứu chọn các cơng ty kiểm tốn thuộc nhóm thứ 2 (43,1%) và nhóm thứ 3 (37,56%) mà không chọn Big 4. Do các công ty này chấp nhận việc lựa chọn các cơng ty kiểm tốn phù hợp với tình hình và khả năng tài chính của mình, giảm chi phí kiểm tốn và vẫn đạt được mục tiêu kiểm toán ở mức chấp nhận được và đáp ứng quy định về công bố thông tin đề ra trên thị trường chứng khốn. Mặt khác, tại các cơng ty quy mơ vừa và nhỏ, nhà quản trị dễ có cơ hội “thỏa thuận” về giá phí kiểm tốn hơn và dễ gây áp lực với các kiểm tốn viên về chương trình, phạm vi và các thủ tục kiểm tốn phải thực hiện. Do đó, các nhà quản trị sẽ dễ dàng trong việc “điều chỉnh thông tin lợi nhuận” hơn.
Về biến APT có giá trị cao nhất là 5 năm, giá trị trung vị là 1 và giá trị Mode là 1. Qua đó cho thấy, các doanh nghiệp thay đổi kiểm toán viên khá thường xuyên. Nguyên nhân đầu tiên là do phần lớn các quan sát nằm trong giai đoạn nghị định 105/2004/NĐ-CP của chính phủ và thơng tư 64/2004/TT-BTC có hiệu lực. Vì vậy, phần lớn các cơng ty kiểm tốn phải tuân thủ các quy định về luân chuyển kiểm toán viên sau mỗi 3 năm. Nguyên nhân thứ hai không thể loại trừ đó là xuất phát từ ý muốn chủ quan của nhà quản trị doanh nghiệp về vấn đề thay đổi kiểm toán viên và cơng ty kiểm tốn đương nhiệm. Như đã trình bày ở trên, các nhà quản lý có một quyền lực nhất định trong việc thay đổi và bổ nhiệm kiểm toán viên mới cũng như thay đổi cả công ty kiểm toán. Động cơ của các nhà quản lý có thể xuất phát từ những bất đồng với cơng ty kiểm tốn hay kiểm tốn viên đương nhiệm; hoặc cũng có thể là do xung đột lợi ích giữa nhà quản lý và kiểm tốn viên; hoặc là về vấn đề giá phí kiểm tốn.
Biến AFT thể hiện nhiệm kỳ cơng ty kiểm tốn cũng cho thấy kết quả tương tự biến APT (Min bằng 1 và Max bằng 8) khi giá trị có tần suất lớn nhất (mode) là 3 và giá trị trung vị Median có giá trị là 3. Từ đó, ta có thể thấy các doanh nghiệp thường thay đổi kiểm toán viên đương nhiệm hơn là thay đổi cơng ty kiểm tốn.Vấn đề này có thể được giải thích là do chi phí của việc ln chuyển ở mức độ cơng ty
và các cơng ty kiểm tốn cũng có xu hướng muốn giữ chân khách hàng đồng thời vẫn tuân thủ quy định của nghị định 105 và thông tư 64 trước đây về luân chuyển KTV bắt buộc.
Biến AGE thể hiện số năm kinh nghiệm của kiểm toán viên kể từ khi được cấp chứng chỉ hành nghề với Min bằng 2 và Max bằng 14, mặc dù giá trị có tần suất lớn nhất (mode) là 2 nhưng giá trị trung vị Median là 6 và giá trị trung bình là 6,6. Như vậy, có thể nói kiểm tốn viên phụ trách các cơng ty niêm yết có tuổi nghề tương đối cao vì báo cáo tài chính của các cơng ty niêm yết được sử dụng rộng rãi đi kèm với rủi ro cao nên cần thiết được thực hiện bởi các kiểm tốn viên có kinh nghiệm để hạn chế rủi ro cho bản thân kiểm tốn viên và cho cơng ty kiểm tốn.
4.2 Kiểm định Hausman test để lựa chọn mơ hình hồi quy phù hợp
Để lựa chọn mơ hình hồ quy phù hợp ta tiến hành kiểm định Hausman test. Kết quả kiểm định được thể hiện trong bảng 4.2:
Correlated Random Effects - Hausman Test Equation: Untitled
Test cross-section random effects
Test Summary
Chi-Sq.
Statistic Chi-Sq. d.f. Prob.
Cross-section random 1,340048 5 0,9308