1.2. Quản trị rủi ro tín dụng trong hoạt động kinh doanh của Ngân
1.2.2. Quy trình quản trị rủi ro tín dụng
1.Nhận biết RRTD
4.Xử lý RRTD 2.Đo lƣờng RRTD
3.Kiểm sốt RRTD
Hình 1.1: Quy trình quản trị rủi ro tín dụng
Theo hình 1.1, mặc dù quy trình quản trị rủi ro tín dụng đƣợc chia thành 4 giai đoạn nhƣng các khâu trong quy trình này lại ln có mối liên hệ gắn bó đan xen với nhau và tạo thành một chu trình khép kín để đảm bảo kiểm sốt đƣợc rủi ro theo mục tiêu đã đề ra. Cụ thể các giai đoạn nhƣ sau:
1.2.2.1. Nhận biết rủi ro tín dụng
Để nhận biết rủi ro, những công việc mà Ngân hàng cần phải làm là: – Phân tích danh mục tín dụng của Ngân hàng:
Phân tích chung tồn bộ danh mục tín dụng của Ngân hàng để nhận biết đƣợc những rủi ro về quy mơ, cơ cấu tín dụng, về ngành, về loại tiền,... Cần kết hợp với dự báo kinh tế vĩ mô để đánh giá rủi ro chung của toàn bộ danh mục.
– Phân tích đánh giá khách hàng:
Việc phân tích này nhằm phát hiện các nguy cơ rủi ro trong từng khách hàng, từng khoản nợ cụ thể. Công việc này đƣợc thực hiện từ khi bắt đầu tiếp xúc khách hàng, phân tích trong q trình cho vay và phân tích sau khi cho vay. Ngân hàng cần thu thập thơng tin về khách hàng rồi phân tích theo các tiêu chí định tính và định lƣợng để có những kết luận chính xác về tình trạng khách hàng.
Các chỉ tiêu định tính : Mơ hình 6C đƣợc xem nhƣ cơng cụ hữu hiệu. Trọng tâm mơ hình này là xem xét liệu ngƣời vay có thiện chí và khả năng thanh tốn khoản vay khi đến hạn hay không.
o (1) Tƣ cách khách hàng: Khách hàng phải có mục đích vay vốn rõ ràng và có thiện chí trả nợ khi đến hạn.
Hình 1.2: Mơ hình 6C
o (2) Năng lực của khách hàng: Khách hàng phải có năng lực pháp luật và năng lực hành vi dân sự, là đại diện hợp pháp của doanh nghiệp.
o (3) Thu nhập của khách hàng: Là cơ sở để xác định nguồn trả nợ cho khoản vay.
o (4) Bảo đảm tiền vay: Là nguồn để thu hồi nợ khi khách hàng khơng cịn khả năng trả nợ.
o (5) Các điều kiện: Tùy theo xu hƣớng phát triển của nền kinh tế mà Ngân hàng có những chính sách tín dụng, những điều kiện quy định cho khách hàng trong từng thời kỳ.
o (6) Kiểm soát: Đánh giá những ảnh hƣởng do sự thay đổi của luật pháp, quy chế hoạt động, khả năng khách hàng đáp ứng các tiêu chuẩn của Ngân hàng.
Mơ hình 6C là tƣơng đối đơn giản, tuy nhiên nó lại phụ thuộc q nhiều vào mức độ chính xác của nguồn thơng tin thu thập đƣợc, khả năng dự báo cũng nhƣ trình độ phân tích, đánh giá chủ quan của cán bộ tín dụng.
Các chỉ tiêu định lƣợng: Dựa vào Báo cáo tài chính của doanh nghiệp và nguồn thơng tin khác, cán bộ tín dụng tiến hành các bƣớc: o Bƣớc 1: Thu thập thơng tin và phân tích tài chính khách hàng.
Bảng 1.1: Các chỉ tiêu tài chính doanh nghiệp
TT Nhóm 1 Chỉ tiêu thu nhập 2 Chỉ tiêu chi phí 3 Chỉ tiêu lợi nhuận Chỉ tiêu
4 thanh khoản
5 Chỉ tiêu
cân nợ
6 Chỉ tiêu
hoạt động
Nguồn: Hướng dẫn phân tích tài chính doanh nghiệp của SHB, [6]
o Bƣớc 2: Xử lý thơng tin. Cán bộ tín dụng sàng lọc các thơng tin thu đƣợc để phân tích, từ đó làm cơ sở đánh giá năng lực tài chính của khách hàng, xác định/tiếp tục cho vay hay từ chối cho vay. o Bƣớc 3: Xác định các nguy cơ rủi ro của khách hàng. Một số rủi
ro có thể kể đến nhƣ bảng sau:
Bảng 1.2: Nguy cơ rủi ro đối với khách hàng
TT Nguy cơ
1 Rủi ro hoạt
động
2 Rủi ro tài
3 Rủi ro quản lý Rủi ro thị 4 trƣờng 5 Rủi ro chính sách
Nguồn: Cossin & Pirotte, Advanced credit risk analysis, [14]
1.2.2.2. Đo lƣờng rủi ro tín dụng Mơ hình điểm số Z
Đây là mơ hình do E.I.Altman xây dựng dùng để cho điểm tín dụng đối với các doanh nghiệp của Mỹ. Đại lƣợng Z dùng làm thƣớc đo tổng hợp để phân loại rủi ro tín dụng đối với ngƣời vay và phụ thuộc vào: (i) trị số của các chỉ số tài chính của ngƣời vay (Xj); (ii) tầm quan trọng của các chỉ số này trong việc xác định xác suất vỡ nợ của ngƣời vay trong quá khứ. Từ đó Altman đã xây dựng mơ hình cho điểm:
Z=1,2X1+1,4X2+3,3X3+0,6X4+1,0X5
Trong đó:
o X1 = Tỷ số Vốn lƣu động rịng/Tổng tài sản o X2 = Tỷ số Lợi nhuận giữ lại/Tổng tài sản
o X4 = Tỷ số Thị giá cổ phiếu/ Giá trị ghi số của nợ dài hạn o X5 = Tỷ số Doanh thu /Tổng tài sản
Sau khi thay lần lƣợt các giá trị X vào mơ hình, ta tính đƣợc Z. Nếu: Z < 1,81: Doanh nghiệp có rủi ro vỡ nợ lớn
1,81 < Z < 2,99: Doanh nghiệp có thể đƣợc coi là có rủi ro vỡ nợ trung bình.
Z > 2,99: Doanh nghiệp có rủi ro vỡ nợ thấp.
Trị số Z càng cao, ngƣời vay có xác suất vỡ nợ thấp. Vậy khi trị số Z thấp hoặc là một số âm sẽ là căn cứ xếp khách hàng vào nhóm có nguy cơ vỡ nợ cao. Kỹ thuật đo lƣờng RRTD này tƣơng đối đơn giản, nhƣng có một số nhƣợc điểm lớn sau:
- Mơ hình này chỉ cho phép phân loại nhóm khách hàng vay “vỡ nợ” và “không vỡ nợ”. Tuy nhiên trong thực tế mức độ RRTD tiềm năng của mỗi khách hàng khác nhau từ mức thấp nhƣ chậm trả lãi, không đƣợc trả lãi cho đến mức mất hoàn toàn cả vốn và lãi của khoản vay.
- Khơng có lý do thuyết phục để chứng minh rằng các thông số phản ánh tầm quan trọng của các chỉ số trong công thức trên là bất biến, dù trong ngắn hạn. Tƣơng tự nhƣ vậy, bản thân các biến số Xj đƣợc chọn cũng không phải là bất biến, đặc biệt khi điều kiện kinh doanh cũng nhƣ điều kiện thị trƣờng tài chính ln thay đổi liên tục. Các biến số Xj thực tế có phụ thuộc lẫn nhau chứ khơng phải hồn tồn độc lập nhƣ theo giả thiết của mơ hình.
- Mơ hình khơng tính đến một số nhân tố khó định lƣợng nhƣng có thể đóng một vai trị quan trọng ảnh hƣởng đến mức độ của các khoản vay (danh tiếng của khách hàng, mối quan hệ lâu dài giữa
Ngân hàng và khách hàng hay yếu tố vĩ mô nhƣ sự biến động của chu kỳ kinh tế).
Mơ hình đo lường rủi ro khoản vay:
EL=PD*LGD*EAD
Trong đó:
o EL (Expected Loss): Tổn thất dự kiến.
o PD (Probability of Default): Xác suất không trả nợ của khách hàng. Cơ sở của xác suất này là các số liệu về các khoản nợ trong quá khứ của khách hàng, gồm các khoản nợ đã trả, khoản nợ trong hạn và khoản nợ không thu hồi đƣợc.
o LGD (Loss Given Default): Tỷ trọng tổn thất ƣớc tính. Đây là tỷ trọng phần vốn bị tổn thất trên tổng dƣ nợ tại thời điểm khách hàng không trả đƣợc nợ.
o EAD (Explosure at Default): Tổng dƣ nợ của khách hàng tại thời điểm khách hàng không trả đƣợc nợ.
Với PD, LGD và EAD thì các yếu tố có tầm quan trọng hàng đầu tƣởng chừng rất định tính, mà các ngân hàng thƣờng xuyên nhắc đến trong quyết định cấp tín dụng là khả năng trả nợ và mong muốn trả nợ của khách hàng đã đƣợc lƣợng hóa cụ thể. Tuy nhiên, việc tính tốn bất kỳ chỉ tiêu nào trong số 3 chỉ tiêu PD, LGD hay EAD luôn hết sức phức tạp, địi hỏi Ngân hàng phải có một cơ sở dữ liệu đầy đủ, đƣợc lƣu trữ khoa học với những chƣơng trình phần mềm xử lý dữ liệu hiện đại.
Mơ hình điểm số tín dụng tiêu dùng:
Để đáp ứng nhanh chóng nhu cầu vay tiêu dùng ngày một gia tăng của khách hàng cá nhân mà các ngân hàng áp dụng phƣơng pháp cho điểm này. Mơ hình cho điểm tín dụng thƣờng sử dụng từ 7 đến 12 hạng mục, mỗi hạng mục có giới hạn điểm từ 1 đến 10.
Bảng 1.3: Những hạng mục và biểu điểm đƣợc sử dụng tại các Ngân hàng của Mỹ trong mơ hình điểm số tín dụng tiêu dùng
STT Các hạng mục xác định chất lƣợng tín dụng Nghề nghiệp của ngƣời đi vay
- Chuyên gia hay phụ trách kinh doanh - Cơng nhân có kinh nghiệm
1 - Nhân viên văn phịng - Sinh viên
- Cơng nhân khơng có kinh nghiệm - Công nhân bán thất nghiệp
Trạng thái nhà ở
2 - Nhà riêng
- Nhà thuê hay căn hộ
- Sống cùng bạn hay ngƣời thân
Xếp hạng tín dụng
- Tốt 3- Trung bình
- Khơng có hồ sơ - Tồi
Kinh nghiệm nghề nghiệp
4 - Nhiều hơn 1 năm - Từ 1 năm trở xuống
Thời gian sống tại địa chỉ hiện hành
5 - Nhiều hơn 1 năm - Từ 1 năm trở xuống Điện thoại cố định 6 - Có - Khơng có Số ngƣời sống cùng (phụ thuộc) - Khơng 7 - Một - Hai - Ba - Nhiều hơn ba
Các tài khoản tại Ngân hàng
- Cả tài khoản tiết kiệm và phát hành Séc 8 - Chỉ tài khoản tiết kiệm
- Chỉ tài khoản phát hành Séc - Khơng có
Nguồn: Nguyễn Văn Tiến, Giáo trình Ngân hàng thương mại, [1, tr.385]
Khách hàng có điểm số cao nhất theo mơ hình với 8 mục tiêu là 43 điểm, thấp nhất là 9 điểm. Giả sử Ngân hàng biết mức 28 điểm là ranh giới giữa khách hàng có tín dụng tốt và khách hàng có tín dụng xấu, từ đó Ngân hàng hình thành khung chính sách tín dụng theo mơ hình điểm số nhƣ sau:
Bảng 1.4: Quy đổi điểm sang hạn mức cho vay STT 1 Từ 28 điểm trở xuống 2 29 – 30 điểm 3 31 – 33 điểm 4 34 – 36 điểm 5 37 – 38 điểm 6 39 – 40 điểm 7 41 – 43 điểm
Nguồn: Nguyễn Văn Tiến, Giáo trình Ngân hàng thương mại, [1, tr.386]
Mơ hình trên loại bỏ đƣợc sự phán xét chủ động trong quá trình cho vay và giảm đáng kể thời gian ra quyết định tín dụng. Tuy vậy, mơ hình khơng thể tự điều chỉnh một cách nhanh chóng để thích ứng với những thay đổi trong nền kinh tế và cuộc sống gia đình.
Mơ hình chấm điểm và xếp hạng tín dụng với khách hàng doanh
nghiệp
Đối với hầu hết các Ngân hàng, đối tƣợng khách hàng là các doanh nghiệp chiếm một tỷ lệ khơng nhỏ. Do đó việc xây dựng một hệ thống chấm điểm và xếp hạng tín dụng đối với đối tƣợng khách hàng này là vô cùng quan trọng. Mơ hình này đƣợc nhiều Ngân hàng sử dụng trong việc đánh giá mức độ rủi ro của khách hàng doanh nghiệp nhằm mục đích hỗ trợ Ngân hàng trong việc ra quyết định cấp tín dụng, giám sát các khoản vay của khách hàng, đánh giá rủi ro của danh mục cho vay.
Việc chấm điểm và xếp hạng tín dụng khách hàng đƣợc thực hiện định kỳ trên cơ sở căn cứ vào các thơng tin tài chính, phi tài chính của khách hàng tại
thời điểm chấm điểm tín dụng và hệ thống các chỉ tiêu, tiêu chí do Ngân hàng xây dựng. Thơng thƣờng kết quả xếp hạng tín dụng của khách hàng đƣợc phân thành các loại: AAA, AA, A, BBB, BB, B, CCC, CC, C, D.
o Khách hàng xếp các hạng A: Là khách hàng có tình hình kinh doanh tốt, tình hình tài chính lành mạnh, rủi ro tín dụng thấp, Ngân hàng sẵn sàng đáp ứng tín dụng.
o Khách hàng xếp các hạng B: Là khách hàng kinh doanh có hiệu quả từ khá đến trung bình nhƣng bị hạn chế nhất định về tài chính, kinh doanh, Ngân hàng cho vay với những điều kiện nhất định.
o Đối với khách hàng xếp các hạng C, D: Là khách hàng có tình hình kinh doanh và tài chính yếu kém, Ngân hàng nên hạn chế và ngừng cho vay.
1.2.2.3. Kiểm sốt rủi ro tín dụng
Kiểm sốt rủi ro tín dụng là việc sử dụng các biện pháp, kỹ thuật, công cụ, chiến lƣợc nhằm điều khiển, biến đổi rủi ro tín dụng bằng cách kiểm soát tần suất, mức độ rủi ro. Căn cứ vào mức độ rủi ro đã đƣợc tính tốn, các hệ số an tồn tài chính và khả năng chấp nhận rủi ro mà có những biện pháp phịng chống khác nhau nhằm làm giảm mức độ thiệt hại. Có các phƣơng pháp để kiểm soát rủi ro nhƣ sau:
Thứ nhất: Xây dựng chiến lƣợc kinh doanh tín dụng một cách hợp lý.
Các Ngân hàng phải đề ra chiến lƣợc kinh doanh tín dụng trên cơ sở phân tích tình hình kinh doanh hiện tại, đánh giá khả năng chịu đựng rủi ro của mình, cân đối giữa mục tiêu sinh lời với mục tiêu đảm bảo an toàn, mục tiêu đạt thị phần cao với việc đảm bảo uy tín cũng nhƣ tính an tồn trong hoạt động vay vốn. Chiến lƣợc này phải đƣợc Ban điều hành Ngân hàng xem xét lại hàng năm, lập kế hoạch tổng thể của việc kinh doanh tín dụng, chẳng hạn
nhƣ lập đƣợc kế hoạch tăng trƣởng tín dụng cho từng ngành nghề, địa bàn, loại hình và đối tƣợng cho vay,... để đạt đƣợc mức độ đa dạng hóa nhƣ Ngân hàng mong muốn.
Thứ hai: Xây dựng quy trình tín dụng cụ thể và minh bạch.
Trên cơ sở xem xét phạm vi, sự phức tạp và tính rủi ro của hoạt động kinh doanh tín dụng của tổ chức mình, NHTM phải tổ chức đƣợc hoạt động tín dụng với quy trình tín dụng phù hợp, hiệu quả nhƣng đảm bảo rủi ro tín dụng đƣợc hạn chế trong phạm vi kiểm soát đƣợc, đƣợc ghi thành văn bản rõ ràng và đƣợc phổ biến đến từng cán bộ, nhân viên có liên quan. Quy trình hoạt động tín dụng phải đƣợc xem xét lại theo định kỳ, phải thể hiện rõ các đặc điểm sau:
Có sự phân tách chức năng giữa bộ phận giao dịch với khách hàng (front office) với bộ phận thẩm định, theo dõi cho vay (back office). Sự phân tách chức năng này đảm bảo đƣợc tính khách quan trong việc đƣa ra những đánh giá và quyết định.
Cấp quản lý ở cấp độ khác nhau đƣợc quyền ra quyết định cho vay trong phạm vi hạn mức đƣợc giao của mình (phân quyền phán quyết tín dụng).
Đảm bảo đƣợc ngun tắc kiểm sốt nội bộ, các chốt kiểm sốt ngay trong quy trình tín dụng phải đƣợc bố trí một cách phù hợp.
Quy trình tín dụng phải thể hiện đầy đủ và chi tiết từng công đoạn xử lý, bao gồm công đoạn thẩm định cho vay, ra quyết định cho vay, giải ngân, theo dõi khoản vay, xử lý các khoản vay có vấn đề, trích lập dự phịng rủi ro,…
Các chứng từ, tài liệu và thơng tin liên quan đến hoạt động tín dụng phải đƣợc lƣu trữ trong một thời gian và không gian hợp lý, việc tiếp cận các tài liệu này cũng cần theo quy tắc an toàn bảo mật.
Thứ ba: Thực hiện chuyển rủi ro tín dụng.
Tín dụng là hoạt động mang lại nguồn lợi nhuận lớn cho Ngân hàng, và rủi ro thì ln cùng chiều với lợi nhuận dự kiến. Nhƣng nhƣ thế khơng có nghĩa là biện pháp ngăn ngừa rủi ro tín dụng cũng là nguyên nhân làm giảm lợi nhuận. Một trong những giải pháp cho bài toán lợi nhuận – rủi ro của Ngân hàng là sử dụng biện pháp chuyển rủi ro giữa các Ngân hàng.
Đồng tài trợ: Trong hoạt động kinh doanh Ngân hàng có những khách hàng có nhu cầy vay vốn lớn, khả năng đáp ứng của một Ngân hàng không đủ hay việc tập trung quá mức vào một khách hàng dễ dẫn đến rủi ro lớn nếu khách hàng không trả đƣợc nợ. Thông thƣờng trong trƣờng hợp này các Ngân hàng sẽ cùng liên kết tham gia thẩm định dự án và góp vốn cho vay để chia sẻ rủi ro, đảm bảo an toàn trong kinh doanh. Với các hợp đồng đồng tài trợ, quá trình thẩm định dự án cũng nhƣ việc đánh giá chất lƣợng các khoản vay sẽ chặt chẽ hơn, chính xác