2.2.1.4 .Hệ số rủi ro tín dụng
2.2.1.5. Hệ số giới hạn huy động
Bảng 2.10 Hệ số giới hạn huy động vốn (%) Tên ngân hàng 2006 2007 2008 2009 Vietcombank 7.36 8.50 7.19 8.22 Vietinbank 5.85 9.01 9.48 10.41 Eximbank 14.82 27.47 39.73 33.79 Sacombank 7.02 13.20 13.39 17.16 ACB 5.20 10.47 10.48 10.37
Nguồn: báo cáo tài chính 2006-2009 của các ngân hàng
Việc huy động vốn của các NHTM cũng bị giới hạn theo pháp lệnh ngân hàng năm 1990. Theo đó, tổng nguồn vốn huy động của NHTM phải nhỏ hơn hoặc bằng 20 lần vốn tự có. Hay nói cách khác là hệ số giới hạn huy động vốn của một ngân hàng phải lớn hơn hoặc bằng 5%. Hệ số này càng nhỏ thì chứng tỏ NHTM huy
động vốn càng vượt con số 20 lần vốn tự có của chính bản thân mình và từ đó có
thể dẫn đến rủi ro mất khả năng chi trả cho khách hàng. Qua bảng tổng hợp trên ta có thể thấy, các ngân hàng đều đạt chuẩn theo theo định của NHNN đưa ra (lớn hơn 5%) . Điều đó có nghĩa là các ngân hàng đều huy động vốn trong một giới hạn an tồn (ln nhỏ hơn 20 lần vốn tự có). Hệ số này càng cao chứng tỏ sự chênh lệch giữa vốn tự có & vốn huy động càng nhỏ. Ví dụ như so sánh giữa Vietcombank & Eximbank, ta có thể thấy rằng Việtcombank huy động vốn khá tốt do Vietcombank
được lợi thế là ngân hàng TMCP quốc doanh là nơi có lượng tiền gởi rất lớn của các
doanh nghiệp lớn & bộ tài chính nên hệ số này càng tiến gần về 5% chứng tỏ Vietcombank huy động vốn xấp xỉ 12 lần vốn tự có của mình. Trong khi Eximbank chỉ huy động vốn khoảng 3 lần vốn tự có. Nếu vốn huy động chênh lệch khơng nhiều với phần vốn tự có thì dễ xảy ra tình trạng thiếu vốn cho vay. Cịn nếu chênh lệch lớn hơn 20 lần thì vượt quá mức bảo vệ của vốn tự có. Từ đó, nếu có các vấn
đề nhảy cảm về thơng tin hoặc biến cố xảy ra ngân hàng có thể mất khả năng chi
trả. Vì vậy, NHNN kiểm sốt rất chặt chẽ hệ số này. Các NHTM phải báo cáo thường xuyên theo định kỳ cho NHNN về hệ số này.
2.2.2. Nhận biết rủi ro & xác định khả năng xảy ra rủi ro tín dụng tại các NHTM
Các khoản tín dụng & nợ có vấn đề sẽ gia tăng khi khách hàng không thể thực hiện đầy đủ các cam kết hoặc thường xuyên xảy ra việc cố ý không thực hiện cam kết, vi phạm nghiêm trọng tài chính. Việc đầu tiên và quan trọng nhất trong việc xử lý những khoản vay có vấn đề chính là nhận biết rủi ro của khỏan vay đó. Bất kỳ khoản vay nào cũng có thể có rủi ro, việc sớm nhận biết rủi ro và có những biện
pháp theo dõi nhanh chóng, chuyên nghiệp giúp các rủi ro, tổn thất có thể giảm đến mức thấp nhất. Mối quan tâm hàng đầu của hầu hết các ngân hàng đó là danh mục cho vay được bảo đảm an toàn, các ngân hàng thường xuyên bị ru ngủ bởi cảm giác an tâm sai lầm về một khoản cho vay cụ thể nào đó vì nó “được bảo đảm” hay nói cách khác là “được thế chấp”. Nếu cho rằng cho vay là rất an tồn vì có bảo đảm mà khơng hề băn khoăn đến các loại thế chấp khác nhau, sự thay đổi theo chiều hướng xấu của nền kinh tế sẽ ảnh hưởng thế nào đến giá trị thế chấp ngân hàng đang nắm giữ là rất nguy hiểm. Cần phải nhận thức được rằng một khoản tín dụng có thế chấp giúp ngân hàng quyết định tiếp tục cho vay vì có khả năng thu hồi nợ trong chừng
mực nào đó nhưng khơng có nghĩa là hồn tồn được bảo đảm. Những dấu hiệu
cảnh báo sẽ giúp ngân hàng có thể nhận biết và có giải pháp xử lý sớm các vấn đề một cách hiệu quả.
Trường hợp Công ty Minh Phụng - vụ phá sản lớn nhất thế kỷ 20 của Việt Nam, hay công ty Bông Bạch Tuyết với khoản nợ quá hạn hơn 6,4 tỷ đồng vẫn chưa trả
được cho ngân hàng, hay Vinashin với các khoản nợ hơn 86.000 tỷ đồng … cho
thấy vấn đề xuất phát từ việc không kiểm soát chặt chẽ quản lý khoản vay, cũng
như việc nhận biết sớm dấu hiệu rủi ro của cán bộ các ngân hàng
2.2.2.1. Những dấu hiệu báo động sớm liên quan đến hoạt động ngân hàng ngân hàng
Đối với các dấu hiệu báo động sớm liên quan đến hoạt động ngân hàng thì
nhân viên tín dụng là người giám sát theo dõi & phát hiện sớm nhất các thông qua các biểu hiện sau đây:
- Khách hàng có số dư tài khoản giảm.
- Vay đáo hạn quá nhiều hoặc không theo kế hoạch. - Phụ thuộc quá nhiều vào vay ngắn hạn.
- Có những thay đổi đáng kể đối với các thời điểm có nhu cầu vay vốn. - Có sự nhảy vọt trong số lần yêu cầu vay và số tiền vay.
- Các khoản vay mà nguồn tiền trả nợ phải huy động từ nhiều nơi và không thể kiểm tra được.
- Các nhà cung cấp hiện tại, tương lai của khách hàng liên lạc với ngân hàng
để hỏi thăm những thơng tin về tín dụng của khách nợ.
- Sự xuất hiện của các nhà cho vay tài chính khác, đặc biệt là cho vay có tài sản thế chấp.
- Thay đổi trong vấn đề về hôn nhân, thái độ đối với ngân hàng hoặc nhân
viên ngân hàng, đặc việt là thái độ bất hợp tác.
- Không thực hiện những nghĩa vụ cá nhân, những cam kết đúng hạn. - Thay đổi về quản lý, chủ sở hữu hoặc các nhân sự chủ chốt; các nhân sự chủ chốt qua đời hoặc đau ốm, khơng có sự kế thừa trong ban lãnh đạo.
- Các vấn đề trước đây đã được giải quyết lại xảy ra. - Công tác báo cáo và kiểm sốt tài chính yếu kém.
- Tham gia vào việc mua lại công ty khác, các ngành kinh doanh mới, mở rộng kinh doanh đến các vùng địa lý mới, hoặc thêm dây chuyền sản xuất mới.
- Có mong muốn tham gia vào việc kinh doanh rủi ro cao; hoặc thay đổi công việc kinh doanh.
- Định giá sản phẩm hoặc dịch vụ cao một cách không hợp lý.
- Không chú trọng, ngừng những ngành kinh doanh đem lợi nhuận cơ bản. - Chần chừ trong hành động khi đối phó với nền kinh tế thị trường có chiều hướng đi xuống.
- Hoạt động kinh doanh phụ thuộc vào một người và khả năng phát triển của doanh nghiệp phụ thuộc vào năng lực và sự kiểm soát của một cá nhân đó.
- Có vấn đề về nhân sự
2.2.2.2. Những dấu hiệu báo động sớm liên quan đến hoạt động kinh doanh & tài chính kinh doanh & tài chính
Muốn nhận biết sớm các dấu hiệu này thì nhân viên tín dụng phải thường xuyên thăm thực địa khách hàng theo định kỳ có thể hàng quý, hàng nửa năm để kiểm tra tình hình sản xuất kinh doanh của khách hàng & nhận diện sớm một số thay đổi xảy ra như sau:
- Kết quả tài chính và kiểm sốt hoạt động kinh doanh yếu kém.
- Mất những dây chuyền sản xuất chủ lực, quyền được phân phối hoặc
nguồn cung cấp hàng.
- Mất một hay nhiều khách hàng quan trọng có tình hình tài chính lành mạnh & thay đổi đột ngột số lượng đơn đặt hàng có thể bị hạn chế do hạn chế năng lực sản xuất hiện tại.
- Bảo trì máy móc thiết bị khơng đạt chất lượng.
- Trì hỗn việc thay thế các thiết bị máy móc lạc hậu hoặc hiệu quả thấp. - Có những bằng chứng cho thấy có bán giảm giá hàng tồn kho, duy trì lượng hàng tồn kho lớn, hoặc các mặt hàng tồn kho không cần thiết.
- Khơng có bản báo cáo tài chính đúng thời hạn
- Báo cáo tài chính thể hiện: Vòng quay quay hàng tồn kho giảm, lượng tiền mặt nhận từ khách hàng giảm mạnh, vay dài hạn tăng đột biến, vốn sở hữu thấp so với các khoản nợ vay,…
- Trong báo cáo lãi lỗ thể hiện: doanh thu bán hàng giảm hoặc tăng đột
biến, chi phí tăng đột biến, lợi nhuận giảm sút, đột biến lỗ do nợ khó địi, tổng tài
sản tăng đột biến so với doanh thu & lợi nhuận,…
- Thời hạn của các khoản phải thu: có quà nhiều khỏan phải thu khơng
được thu hồi, có nhiều khoản phải thu từ các cơng ty có liên quan, nới lỏng các
khỏan phải thu,…
Đối với những dấu hiệu cảnh báo nêu trên thì việc nhận biết sớm vấn đề từ những
dấu hiệu cảnh báo là quan trọng nhất giúp ngân hàng có những kế hoạch hành động nhanh chóng, hiệu quả, giảm thiểu được rủi ro
2.2.2.3. Ví dụ điển hình về những dấu hiệu cảnh báo có tác động đến việc quản lý rủi ro tín dụng.
* Công ty bông Bạch Tuyết
Từ những năm 2004, công ty Bơng Bạch Tuyết đã có khá nhiều khó khăn và thách thức về vốn lưu động, mất cân đối trong thu chi, thị trường tiêu thụ bị mất, hệ thống phân phối tan rã, máy móc thiết bị khơng đồng bộ.
Đến năm 2006 thay đổi công ty kiểm tốn từ cơng ty kiểm tốn A&C sang
cơng ty kiểm toán AISC, đây là điểm nhấn quan trọng cần phải chú ý, xem xét đến của các nhân viên ngân hàng khi thẩm định hồ sơ vay vốn cũng như kiểm soát hồ sơ sau khi cho vay. Báo cáo tài chính năm 2006 được cơng bố với khá nhiều nghi vấn, thay đổi chính sách khấu hao, chế độ kế tốn, sau khi điều chỉnh thì lợi nhuận từ lãi 2,2 tỷ đồng xuống lỗ gần 8,4 tỷ đồng.
Trong năm 2007, tình hình cơng ty ngày càng xấu hơn, thiếu vốn ngày càng trở nên trầm trọng, khơng cịn tài sản thế chấp để vay vốn, tình hình tài chính khơng minh bạch, khơng phát hành được cổ phiếu tăng vốn, trong khi đó nợ phải trả tăng cao, nợ phải thu khó địi cũng nhiều khơng kém. Thị trường đầu ra không được cải thiện do đã mất từ trước, nguyên liệu đầu vào tăng làm cho giá vốn hàng bán tăng
đáng kể, có sự thay đổi lớn trong tình hình nhân sự, từ cán bộ quản lý cho đến lãnh đạo, chỉ trong 1 năm, cơng ty đã thay Kế tốn trưởng, rồi đến Giám đốc sản xuất,
Giám đốc R&D, đặc biệt hơn nữa là thay Tổng giám đốc vào giữa năm 2007. Những tháng đầu năm 2008, tình hình cơng ty càng trở nên bi thảm hơn, người lao động tạo áp lực đình cơng, cơng ty khất nợ, để nợ chuyển sang quá hạn tại ngân hàng Maritime Bank.
Các biến động và những thay đổi lớn của công ty khơng được ngân hàng
nhận định, phân tích, đánh giá nên mới dẫn đến tình trạng nợ vay của công ty Bông Bạch Tuyết trở thành nợ quá hạn khó địi.
Đây là bài học vơ cùng bổ ích cho các ngân hàng thương mại trong công tác
* Tập đoàn Vinashin
Vinashin (tập đồn cơng nghiệp tàu thủy Việt Nam) là một tập đồn được sự bảo trợ của chính phủ nhằm phát triển ngành cơng nghiệp đóng tàu của Việt Nam nổi tiếng với sự kiện được chính phủ cho vay lại trái phiếu chính phủ đã phát hành ra thị trường Mỹ với giá trị 750 triệu USD (đáo hạn vào 2012). Hiện nay, Vinashin
đang đứng trước bờ vực phá sản do sử dụng vốn khơng đúng mục đích & đầu tư dàn
trải với số nợ bao gồm của 200 công ty thành viên lên đến 86.000 tỷ đồng. Chỉ
trong vòng 3 năm, Vinashin đã thanh lập hơn 200 cơng ty thành viên mà trong đó có khơng ít những lĩnh vực chưa hề đụng tới của những người lãnh đạo chủ chốt. Những khoản vốn lớn lại được liên tục được đổ vào từ nguồn vốn phát hành trái
phiếu chính phủ ra nước ngồi đến các khỏan vay thương mại tại các ngân hàng nước ngồi, tín dụng trong nước ở BIDV,Vietcombank,.. Trong khi đó, năng lực
quản lý của những người lãnh đạo thì chưa đủ tầm , đầu tư thì dàn trải, sử dụng vốn khơng đúng mục đích, đầu tư kém hiệu quả,… & cũng qua 11 cuộc thanh tra, giám sát , kiểm toán (từ năm 2006 – 2009) nhưng vẫn không chỉ ra được các sai phạm của tập đồn này. Và kết quả như ngày hơm nay, Vinashin phải sát nhập một số
công ty thành viên của mình vào tập đồn dầu khí Việt Nam & tổng cơng ty hàng hải Việt Nam để góp phần chia sẻ gánh nặng nợ nần & thực hiện tái cơ cấu lại Vinashin.
Trong khi đó, về phía các ngân hàng đã cho Vinashin vay như BIDV, Vietcombank, … phải thực hiện theo chỉ đạo của chính phủ là khoanh nợ & giản nợ các khỏan vay đối với tập đồn này. Việc sử dụng vốn khơng đúng mục đích, đầu tư dàn trải, ban lãnh đạo khơng có đủ kinh nghiệm, mất cân đối vốn, tình hình kinh tế thế giới biến động, khủng hỏang tài chính là một trong những rủi ro ảnh hưởng lớn
đến các khoản vay tại các NHTM. Với giải pháp khoanh nợ & giản nợ thì ở một
Bài học kinh nghiệm cho các ngân hàng là cần thiết phải xem xét các rủi ro, nhận định tình hình trong từng giai đoạn, từng thời kỳ & trong từng biến cố xảy ra
đối với nền kinh tế.
Từ 2 ví dụ nêu trên cho chúng ta thấy việc nhận diện khả năng xảy ra rủi ro là rất cần thiết trong hoạt động tín dụng. Tuy nhiên, trong q trình cho vay & kiểm sốt rủi ro vẫn còn tồn tại những điểm cần lưu ý & cần thiết phải xử lý, phòng ngừa
2.2.3. Thực trạng áp dụng các mơ hình quản lý rủi ro tín dụng tại các NHTMCP Việt Nam
Mỗi mơ hình quản lý rủi ro tín dụng đều có những ưu và nhược điểm, mặt khác các mơ hình này khơng loại trừ lẫn nhau, nên thông thường các ngân hàng thường kết hợp sử dụng nhiều mơ hình để phân tích đánh giá mức độ rủi ro tín dụng. Trong điều kiện thực tế ở Việt Nam, các ngân hàng thường sử dụng mơ hình 6C để đánh
giá khoản vay từ khâu thẩm định đến việc quản lý, theo dõi, kiểm tra và giám sát
các khoản nợ vay
Yếu tố 1: Thẩm định cho vay: nhìn chung các ngân hàng đều có quy định về
quy trình thẩm định khoản vay bao gồm các yếu tố bản sau đây:
- Thẩm định tính pháp lý: Kiểm tra tư cách pháp nhân, năng lực pháp luật
của khách hàng vay, hồ sơ vay vốn, kiểm tra mục đích vay vốn của khách hàng có hợp pháp khơng.
- Thẩm định uy tín của khách hàng vay vốn, năng lực quản lý điều hành của khách hàng hay là ban quản lý doanh nghiệp: về phẩm chất đạo đức, thiện chí, uy tín trong giao dịch, năng lực quản lý điều hành, hệ thống kiểm tra - kiểm soát nội bộ…
- Thẩm định về khả năng tài chánh, năng lực hoạt động: thông qua các chỉ số như khá năng thanh tốn, tỷ trọng vốn tự có, vòng quay hàng tồn kho, hiệu suất sử dụng tài sản, tỷ suất lợi nhuận…
- Thẩm định về tính hiệu quả của phương án vay vốn: về khả năng thực hiện phương án kinh doanh, nguồn cung cấp nguyên vật liệu, thị trường tiêu thụ, về nguồn vốn tài trợ cho phương án, về vốn vay từ ngân hàng có hợp lý khơng…
- Thẩm định về nguồn trả nợ: khách hàng dự kiến dùng những nguồn thu nào
để thanh toán nợ gốc và lãi, các nguồn thu này có ổn định khơng…
- Thẩm định về tài sản thế chấp khoản vay: tài sản thế chấp có thuộc sở hữu hợp pháp của người vay khơng, có dễ chuyển nhượng, dễ bán khơng, có bị hao mịn vơ hình khơng…
Yếu tố 2: Kiểm tra tín dụng: các ngân hàng hầu hết đều có quy trình tín dụng
riêng để kiểm tra tín dụng, tuy nhiên những nguyên lý chung nhất đang được áp
dụng tại hầu hết các ngân hàng là: