IV. TÌNH HÌNH VÀ ĐẶC ĐIỂM CỦA TỔ CHỨC PHÁT HÀNH
11. Tình hình hoạt động tài chính
11.2. Các chỉ tiêu tài chính chủ yếu
Bảng 17: Các chỉ tiêu tài chính chủ yếu
Các chỉ tiêu Đơn vị 2008 2009
6 tháng đầu năm
2010
1. Chỉ tiêu về khả năng thanh toán (lần) Lần
+ Hệ số thanh toán ngắn hạn (TSLĐ/Nợ ngắn hạn) 1,09 1,20 1,14 + Hệ số thanh toán nhanh ((TSLĐ – Hàng tồn kho)/Nợ
ngắn hạn) 0,42 0,41 0,38
+ Hệ số khả năng thanh toán bằng tiền (Tiền và các
khoản tương đương tiền /Nợ ngắn hạn) 0,09 0,10 0,10
2. Chỉ tiêu về cơ cấu vốn %
+ Hệ số Nợ/Tổng tài sản 57,93 49,72 59,05
+ Hệ số Nợ/Vốn chủ sở hữu 137,69 98,90 144,22
3. Chỉ tiêu về năng lực hoạt động
+ Vòng quay hàng tồn kho (Giá vốn hàng bán/Hàng
tồn kho BQ) Vòng 4,6 4,5 1,77
+ Doanh thu thuần/Tổng tài sản % 161,5 199,6 89,20 4. Chỉ tiêu về khả năng sinh lời %
+ Tỷ suất Lợi nhuận sau thuế/Doanh thu thuần 5,86 7,47 5,04 + Tỷ suất Lợi nhuận sau thuế/Nguồn vốn chủ sở hữu 22,51 29,64 10,99 + Tỷ suất Lợi nhuận sau thuế/Tổng tài sản 9,47 14,90 4,50 + Tỷ suất Lợi nhuận thuần HĐSXKD/Doanh thu thuần 7,41 8,55 6,36
Nguồn: Báo cáo tài chính kiểm toán của Công ty năm 2008,2009 và BCTC Quý 2 năm 2010
v Chỉ tiêu về khả năng thanh toán: Hiện nay công ty có số liệu về các
chỉ tiêu tài chính là tương đối tốt so với các công ty cùng lĩnh vực kinh doanh. Hệ số khả năng thanh toán nợ ngắn hạn năm 2008 là 1,09 và năm 2009 là 1,20. Khả năng thanh toán nợ của Công ty tăng lên chứng tỏ công ty đã và rất chú trọng trong việc lành mạnh hoá tình hình tài chính, nâng cao khả năng thanh toán, tạo uy tín với các tổ chức tín dụng cũng như các đối tác trong khu vực.
v Chỉ tiêu về cơ cấu vốn: Hệ số nợ năm 2008 là 57,93% và năm 2009 là
49,72%. Hệ số nợ qua các năm giảm, chứng tỏ công ty đã chủ động hơn với nguồn vốn đi vay. Tuy nhiên vì công ty liên tục ký hợp đồng cung cấp xi măng cho các dự án lớn trên khắp cả nước và với mức vốn chủ sở hữu hiện có nhỏ so với quy mô hoạt động, công ty đã vay vốn để thực hiện các dự án đó nên hệ số nợ của công ty còn cao. Tuy nhiên trong thời gian tới khi Công ty thực hiện xong kế hoạch tăng vốn thì hệ số nợ sẽ có xu hướng giảm xuống.
v Chỉ tiêu năng lực hoạt động: Vòng quay hàng tồn kho của Công ty trong năm 2008 là 4,6 vòng và năm 2009 là 4,5 vòng. Mặc dù năm 2009 vẫn chịu ảnh hưởng tác động của cuộc khủng hoảng kinh tế năm 2008 nhưng vòng quay vốn tồn kho của Công ty không thay đổi nhiều, doanh thu năm 2009 tăng 14% và lợi nhuận sau thế tăng 45% so với năm 2008. Điều đó chứng tỏ Công ty hoạt động sản xuất kinh doanh có hiệu quả
v Khả năng sinh lời: Các chỉ tiêu về khả năng sinh lời của Công ty năm
2009 đều tăng so với năm 2008 do Công ty mở rộng hoạt động sản xuất kinh doanh, mở rộng thị trường, đại lý tiêu thụ sản phẩm trên khắp cả nước dẫn đến doanh thu tăng, lợi nhuận tăng, khả năng sinh lời tăng.