1.3.2.1. Xây dựng chiến lược quản trị rủi ro tín dụng
Chiến lược quản trị RRTD của NH là hệ thống các quan điểm, các mục đích và mục tiêu cơ bản cùng các giải pháp, chính sách nhằm sử dụng một cách tốt nhất các nguồn lực, lợi thế của NHTM nhằm đạt được các mục đích, mục tiêu đặt ra trong việc kiểm soát RRTD của NH.
Trong điều kiện nền kinh tế thị trường biến động phức tạp, một chiến lược quản trị rõ ràng, chính xác trong dự báo, đảm bảo cho bản thân các NH có thể linh hoạt trong phòng ngừa và xử lý RRTD. Điều này còn góp phần định hướng cho các hoạt động tín dụng trong tương lai nhằm đảm bảo mục tiêu an toàn và lợi nhuận cao. Một chiến lược quản trị RRTD hợp lý cần phải được xây dựng trên những căn cứ sau:
Thứ nhất là căn cứ vào nguồn vốn của NH, bao gồm cả vốn huy động và vốn chủ sở hữu. Dựa vào quy mô nguồn vốn, NH có thể lựa chọn kỳ hạn đầu tư, loại hình cho vay phù hợp.
Thứ hai là căn cứ vào các chính sách kinh tế vĩ mô của Nhà nước. Điều này ảnh hưởng đến nhu cầu tín dụng của thị trường. Do đó NH phải có chiến lược thống nhất, phù hợp với những điều chỉnh vĩ mô của Nhà nước.
Thứ ba là căn cứ vào các quy định của cơ quan quản trị. Với các chính sách, văn bản pháp quy đã được ban hành, các NH phát triển theo hướng chủ động kinh doanh và hoàn tự chịu trách nhiệm trước các hoạt động của mình.
Thứ tư là căn cứ vào thị trường mục tiêu của NH. Nguồn lực vật chất và trình độ của đội ngũ nhân viên là nhân tố tác động đến khả năng hoạt động của NH trên những khu vực thị trường nhất định. Chính những nhân tố này sẽ phát huy lợi thế cạnh tranh của NH trên thị trường.
Thứ năm là căn cứ vào những phân tích, dự báo rủi ro trong hoạt động kinh doanh nói chung và hoạt động tín dụng nói riêng. Đây là những phân tích mang tính chất kỹ thuật, kinh tế, chính trị, xã hội, điển hình là những phân tích, dự báo về tình hình tài chính tiền tệ như lãi suất, lạm phát, tỷ giá,...
- Nguyên tắc 1: Chiến lược quản trị RRTD phải phù hợp với chiến lược phát triển và chính sách tín dụng của NH.
- Nguyên tắc 2: Tuân thủ các quy tắc tín dụng đề ra.
- Nguyên tắc 3: NH cần có một bộ phận quản trị RRTD riêng, hoạt động độc lập với các bộ phận kinh doanh khác, hay nói cách khác là đảm bảo sự độc lập của nhà quản trị rủi ro trong việc nhìn nhận ra các rủi ro riêng của từng bộ phận kinh doanh cũng như toàn cảnh rủi ro của NH.
- Nguyên tắc 4: Thực hiện nguyên tắc “hai tay, bốn mắt” trong hoạt động quản trị RRTD.
- Nguyên tắc 5: Thực hiện phân cấp, phân quyền hợp lý, giải quyết hài hòa mối quan hệ lợi ích và trách nhiệm.
- Nguyên tắc 6: Quản trị RRTD được tiến hành đối với toàn bộ danh mục cho vay cũng như đối với mỗi khoản vay riêng lẻ.
- Nguyên tắc 7: Quản trị RRTD được xem xét trong mối quan hệ với các loại rủi ro khác.
- Nguyên tắc 8: Quản trị RRTD cần đồng thời thực hiện với các công việc như xác định, định lượng, giám sát và quản trị RRTD cũng như thực hiện dự phòng rủi ro để bù đắp khi có tổn thất xảy ra.
- Nguyên tắc 9: Nguyên tắc cân bằng giữa chi phí và lợi ích thu về. Chi phí cho công tác quản trị RRTD phải thấp hơn thu nhập mang lại từ hoạt động đó.
1.3.2.2. Phân tích rủi ro tín dụng
Phân tích tín dụng một cách đầy đủ và toàn diện sẽ giúp đánh giá khách hàng và tính hiệu quả của dự án trước khi khách hàng vay. Việc phân tích và thẩm định được thực hiện trước, trong và sau khi cấp tín dụng là yêu cầu bắt buộc đối với mỗi khoản tín dụng nhằm đảm bảo tính chính xác, tính kinh tế của đồng vốn đến được đúng đối tượng sử dụng vốn hiệu quả, nhằm đánh giá mức sinh lời vốn và đảm bảo mục đích kinh doanh của NH, xác định những tình huống có thể gây ra rủi ro cho NH, đồng thời đánh giá khả năng xử lý rủi ro của NH, dự kiến những biện pháp phòng ngừa và hạn chế thiệt hại có thể xảy ra.
Các mô hình được sử dụng để phân tích RRTD rất đa dạng, bao gồm các mô hình phản ánh về mặt định lượng (quantity models) và những mô hình phản ánh về mặt định tính - còn được gọi là phương pháp chất lượng, phương pháp chủ quan, phương pháp chuyên gia hay phương pháp truyền thống (quality, subjective, expert, or
traditional methods) của RRTD. Ngoài ra, các mô hình này không loại trừ lẫn nhau, nên một ngân hàng thường sử dụng cùng lúc nhiều mô hình để phân tích, đánh giá mức độ của RRTD.
❖ Mô hình định tính về RRTD
> Phân tích tín dụng
Ba nội dung cần đi sâu phân tích đó là:
Thứ nhất, Khách hàng xin vay có thể tín nhiệm không? Một khoản vay được xem là khả thi khi tất cả 6 tiêu chí (6C) sau: tư cách (Character); năng lực (Capacity); thu nhập (Cash); bảo đảm (Collateral); điều kiện (Conditional) và kiểm soát (Control) được đánh giá tốt.
(i) Tư cách người vay: Tinh thần trách nhiệm, tính trung thực, mục đích rõ ràng và thiện chí trả nợ của người vay được gọi chung là tư cách người vay. Cán bộ tín dụng phải chắc chắn rằng người vay có mục đích tín dụng rõ ràng, có thiện chí nghiêm chỉnh trả nợ khi đến hạn.
(ii) Năng lực của người vay: Cán bộ tín dụng phải chắc chắn rằng người xin vay có đủ năng lực hành vi và năng lực pháp lý để ký kết hợp đồng tín dụng.
(iii) Thu nhập của người vay: Tiêu chí này tập trung vào câu hỏi: người vay có khả năng tạo ra đủ tiền để trả nợ?
(iv) Bảo đảm tiền vay: Cần chú ý đến các yếu tố như tuổi thọ, điều kiện, mức độ chuyên dụng và công nghệ của tài sản bảo đảm.
(v) Các điều kiện: Cán bộ tín dụng phải biết được xu hướng hiện hành về công việc kinh doanh và ngành nghề của người vay, cũng như khi điều kiện kinh tế thay đổi sẽ có ảnh hưởng như thế nào đến khoản tín dụng.
(vi) Kiểm soát: Tập trung vào 2 vấn đề chính là: các thay đổi trong luật pháp và quy chế có ảnh hưởng đến người vay? Người vay có đáp ứng được các yêu cầu của ngân hàng và nhà quản trị về chất lượng tín dụng?
Thứ hai, Hợp đồng tín dụng có được ký kết đúng đắn và hợp lệ? Một hợp đồng tín dụng hợp lệ phải bảo vệ được quyền lợi của NH bằng cách quy định những điều khoản giới hạn hoạt động của người vay, nếu các hoạt động này đe dọa khả năng thu hồi vốn vay của NH. Quá trình cưỡng chế thu hồi nợ vay cũng phải được quy định cụ thể và rõ ràng trong hợp đồng tín dụng.
Thứ ba, Ngân hàng có thể đòi nợ thuận lợi bằng tài sản bảo đảm? Khi nhận bảo đảm tín dụng, NH phải xác định rõ ràng và chính xác những tài sản nào là đối tượng
có thể gán nợ và có thể bán được, đồng thời phải chứng minh được bằng văn bản cho các chủ nợ khác biết rằng mình là người hợp pháp có quyền chiếm đoạt tài sản nếu như người vay không trả được nợ. Khi nhận tài sản thế chấp NH sẽ có vị thế ưu tiên trong việc nhận gán nợ so với các chủ nợ khác và ngày cả với chủ sở hữu.
> Kiểm tra tín dụng
Các NH sử dụng rất nhiều quy trình khác nhau để kiểm tra tín dụng, tuy nhiên, nguyên lý chung đang được áp dụng bao gồm:
- Tiến hành kiểm tra định kỳ tất cả các loại tín dụng;
- Xây dựng chương trình, kế hoạch nội dung quá trình kiểm tra một cách thận trọng và chi tiết, bảo đảm rằng các khía cạnh quan trọng nhất của mỗi khoản tín dụng đều phải được kiểm tra;
- Kiểm tra thường xuyên các khoản tín dụng lớn vì nếu xảy ra rủi ro với các khoản vay này sẽ ảnh hưởng nghiêm trọng đến điều kiện tài chính của NH;
- Quản trị chặt chẽ, tăng cường kiểm tra, giám sát với các khoản tín dụng có vấn đề; - Tăng cường kiểm tra tín dụng khi nền kinh tế có những biểu hiện đi xuống hoặc ngành nghề kinh doanh có những vấn đề nghiêm trọng.
Kiểm tra tín dụng là công việc hết sức cần thiết để hình thành chính sách đi vay của NH một cách lành mạnh. Nó không những giúp cho nhà quản trị nhận ra những vấn đề một cách nhanh chóng mà còn có tác dụng kiểm tra thường xuyên xem cán bộ tín dụng có chấp hành đúng chính sách cho vay của NH hay không?
> Xử lý tín dụng có vấn đề
Cho dù NH có xây dựng một cơ chế bảo đảm an toàn tín dụng chặt chẽ nhưng không thể tránh khỏi một số khoản tín dụng có vấn đề. Những khoản này thường bao gồm các trường hợp: người vay không thể trả nợ đúng hạn một hay nhiều kỳ; tài sản bảo đảm tín dụng giảm giá một cách đáng kể. Trong khi nội dung tín dụng có vấn đề ít nhiều là khác nhau trong các tình huống khác nhau, nhưng một số đặc điểm chung cho hầu hết các khoản tín dụng có vấn đề có thể nêu ra như sau:
- Sự chậm trễ bất thường và không có lý do trong việc cung cấp các báo cáo tài chính và trả nợ theo lịch đã thỏa thuận; hoặc chậm trễ trong việc liên lạc với cán bộ tín dụng;
- Đối với tín dụng doanh nghiệp, bất cứ sự thay đổi bất thường nào trong khấu hao, kế hoạch trả lương và phụ cấp cho nhân viên, giá trị hàng tồn kho, việc cơ cấu lại nợ hay hạn chế thanh toán cổ tức,...;
- Giá cổ phiếu của công ty thay đổi bất lợi;
- Những thay đổi bất lợi trong cơ cấu nguồn vốn, thanh khoản, khả năng sinh lời (ROE, ROA) giảm,.;
- Những thay đổi bất ngờ, không dự kiến và không có lý do đối với số dư tiền gửi của khách hàng tại NH.
Các nhà quản trị NH phải tìm ra các giải pháp nhằm thu hồi những khoản tín dụng có vấn đề theo một số bước sau:
- Luôn luôn đặt mục tiêu tận dụng tối đa các cơ hội để thu hồi đầy đủ nợ đã cho vay.
- Khẩn trương khám phá và báo cáo kịp thời mọi vấn đề thực chất liên quan đến tín dụng, vì mọi chậm trễ đều làm tình hình tín dụng trở nên xấu hơn;
- Trách nhiệm lý tín dụng có vấn đề phải được độc lập với chức năng cho vay nhằm tránh những xung đột có thể xảy ra;
- Chuyên gia NH cần phân tích sơ bộ tín dụng có vấn đề và ghi chú những vấn đề đặc biệt được khám phá. Sau đó cần hội ý khẩn với khách hàng về các giải pháp có thể và xây dựng kế hoạch hành động sau khi xác định được rủi ro đối với NH và bổ sung hồ sơ tín dụng (đặc biệt là yêu cầu bổ sung tài sản đảm bảo để phù hợp tình hình mới);
- Dự tính những nguồn có thể dùng để thu nợ có vấn đề (bao gồm nguồn thu từ thanh lý tài sản và số dư tiền gửi tại NH);
- NH cần tiến hành nghiên cứu nghĩa vụ thuế và những tranh chấp xem khách hàng còn nghĩa vụ tài chính nào chưa thực hiện;
- NH cũng cần đánh giá chất lượng, năng lực và sự nhất quán trong quản trị, đồng thời trực tiếp tiến hành khảo sát các hoạt động và các tài sản của doanh nghiệp;
- Chuyên gia NH phải cân nhắc mọi phương án có thể để hoàn thành việc thu hồi nợ có vấn đề, bao gồm cả việc thỏa thuận gia hạn nợ tạm thời nếu khách hàng chỉ gặp khó khăn trước mắt, hoặc tìm kiếm giải pháp nhằm tăng cường lưu chuyển tiền tệ cho khách hàng. Các khả năng khác có thể là bổ sung tài sản đảm bảo tín dụng, yêu cầu có bảo lãnh của người thứ ba, cơ cấu lại doanh nghiệp, sát nhập, hay thanh lý công ty,.
Trong thực tế, một hợp đồng tín dụng được ký kết một cách đúng đắn, tuân thủ mọi điều kiện đặt ra trong chính sách tín dụng của NH, thì ít khi trở thành khoản tín dụng có vấn đề. Mặt khác, một hợp đồng tín dụng không đúng đắn, có sai sót có thể góp phần làm cho khách hàng gặp phải các vấn đề về tài chính và trở nên vỡ nợ.
> Hê thống chỉ tiêu tài chính đánh giá khách hàng
Hệ thống chỉ tiêu tài chính dùng để phân tích đánh giá tín dụng doanh nghiệp được chia thành bốn nhóm như sau:
- Nhóm chỉ tiêu thanh khoản (Liquidity ratios)
Nhóm chỉ tiêu này bao gồm:
T à i S ả n lưu độ n g C ó th ể C h U yể n th à n h ti ề n tức th ờ i C hỉ tiêu th a nh to án tức th ời =---:--- ---7— --- N ợ n gắ n h ạ n à ả ư độ C hỉ tiêu th a nh to án ngắn h ạn = — ---7— --- ợ ắ ạ
Vốn lưu động ròng = Tài sản lưu động - Nợ ngắn hạn
Doanh nghiệp phải duy trì chỉ tiêu thanh toán tức thời lớn hơn 1, trường hợp nhỏ hơn 1 hàm ý doanh nghiệp dễ gặp khó khăn trong việc trả nợ ngắn hạn đúng hạn. Bên cạnh đó còn cần thêm chỉ tiêu vốn lưu động ròng để phản ánh số chênh lệch tuyệt đối giữa tài sản lưu động và nợ ngắn hạn. Vốn lưu động ròng chính là phần tài sản lưu động được tài trợ bằng nguồn vốn có tính chất trung và dài hạn.
- Nhóm chỉ tiêu hoạt động (Activity ratios)
Nhóm chỉ tiêu hoạt động đo lường mức độ hiệu quả trong việc sử dụng tài sản của doanh nghiệp. Các chỉ tiêu chính là:
_ , ιι Doanhthuhangnam
Vò ng q u ay h à ng tồ n kh O = —---ɪ-———---— H à ng tồ n kh O b ì nh q U â n
Nếu chỉ tiêu này quá cao thì có thể doanh nghiệp không có đủ lượng hàng hóa dự trữ sẵn phục vụ cho hoạt động kinh doanh. Nhưng nếu quá thấp cũng không tốt vì tức là doanh nghiệp đã tồn kho quá nhiều nguyên vật liệu hoặc hàng hóa sản xuất ra không bán được.
, _ , Doanhthuhangnam
Vò ng qu ay tô ng tà i S ản = ----—---TT—■---- T ô n g tà i S ả n
Chỉ tiêu này là số vòng quay của doanh thu hàng năm trên tổng tài sản bình quân của doanh nghiệp, phản ánh năng lực của doanh nghiệp trong việc sử dụng tổng tài sản để tạo thành doanh thu là như thế nào. Chỉ tiêu này càng cao thì doanh nghiệp càng có lợi.
- Nhóm chỉ tiêu đòn bẩy (Leverage ratios)
Nhóm chỉ tiêu này phản ánh quy mô nợ so với vốn cổ phần của doanh nghiệp, đồng thời là bằng chứng về khả năng hoàn trả các khoản nợ của doanh nghiệp trong dài hạn. Tiêu biểu là:
X T ổ ng dư nợ Tỷ S ố nợ = J Γ "7
ổ ả
Tỷ số nợ càng cao phản ánh hoạt động của doanh nghiệp vào nguồn vốn vay càng lớn. Vì vậy NH phải xem xét thận trọng các doanh nghiệp có hệ số đòn bẩy quá cao so với mực bình quân của ngành.
- Nhóm chỉ tiêu khả năng sinh lời (Profitability ratios)
Nhóm chỉ tiêu này nhằm đánh giá tính hiệu quả trong việc sử dụng các nguồn lực của doanh nghiệp.
ợ ậ ế
Tỷ 1 ệ S i n h 1 ờ i tr ê n vố n C hủ S ở hữu ( R O E ) = —7———————— —
Vố n chủ S ở hữu bì nh q u â n
Chỉ tiêu này phản ánh tính hiệu quả trong việc sử dụng vốn chủ sở hữu của doanh nghiệp.
ợ ậ ế
Tỷ 1 ệ S i nh 1 ời tr ê n tổ ng tà i S ản ( RO A) = ———7————— —
ổ ả
Chỉ tiêu này phản ánh hiệu quả trong việc sử dụng tài sản của doanh nghiệp.