3.2.6.1. Kiểm định các khiếm khuyết của mô hình
Kiểm định hiện tượng phương sai thay đổi phần dư trên dữ liệu bảng
Phương sai thay đổi là hiện tượng phương sai của các phần dư không phải là hằng số, tức là phương sai sẽ khác nhau ở các quan sát khác nhau. Phương sai thay đổi đã vi phạm một trong những giả thiết quan trọng của mô hình tuyến tín cổ điểm. Việc mô hình ước lượng có hiện tượng phương sai thay đổi sẽ dẫn đến các hâu quả như: các ước lượng OLS vẫn là các ước lượng không chệch nhưng không còn hiệu quả, ước lượng của các phương sai sẽ bị chệnh nên sẽ làm mất hiệu lực của kiểm định hệ số hồi quy.
Để kiểm định có hay không xảy ra hiện tượng phương sai thay đổi, tác giả sẽ sử dụng kiểm định Wald trên dữ liệu bảng thu thập.
Sau khi kiểm tra các khiếm khuyết của mô hình thông qua kiểm định Wald đã cho thấy mô hình có xảy ra hiện tượng phương sai sai số thay đổi mà các mô hồi quy như Pooled OLS, FEM và REM đều không thể kiểm soát được. Vì thể tác giải sẽ xử lý bằng phương pháp GMM.
Phương pháp GMM là phương pháp tổng quát của rất nhiều phương pháp ước lượng phổ biến như OLS, FEM, REM, GLS, 2SLS, v.v… Phương pháp ước lượng GMM là một phương pháp hiệu quả, kh c phục được nhiều vấn đề như tự tương quan, phương sai thay đổi, nội sinh. Sử dụng phương pháp này cho ra các hệ số ước lượng vững, không chệch và hiệu quả. Thông qua kiểm định qua thống kê của Arellano-Bond và Sargan test đã chứng minh được sự hợp lý của các biến công cụ được sử dụng trong phương pháp GMM.
Kết luận chƣơng 3
Chương 3 trình bày việc xây dựng các biến, quy trình thu thập và xử lý dự liệu, xây dựng mô hình nghiên cứu và chọn lựa phương pháp ước lượng phù hợp. Về mô hình nghiên cứu, chương này cũng đã đưa ra được mô hình ước lượng, đo lường sự ảnh hưởng của các yếu tố và nhằm kiểm định các giả thuyết nghiên cứu đã được nêu ra.
Trên cơ sở kiểm định các khiếm khuyết cửa dữ liệu trong mô hình nghiên cứu, bao gồm kiểm định phương sai thay đổi, đa cộng tuyến, phân tích ma trận hệ số tương quan, phương pháp GMM để ước lượng hồi quy các mô hình nghiên cứu để cho kết quả nghiên cứu có độ tin cậy cao.
CHƢƠNG 4: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN RỦI RO TÍN DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI VIỆT NAM