Tỷ lệ cấp tín dụng trên nguồn vốn huy động (LDR) tại các thời điểm cho thấy SCB duy trì mức hợp lý dưới 100%, không vượt quy định của NHNN kể cả khi Thông tư số 22/2011-TT-NHNN ngày 13/08/2011 sửa đổi Thông tư 13 (hủy bỏ tỷ lệ cấp tín dụng trên nguồn vốn huy động tối đa 80%). Tuy nhiên, vẫn vượt ngưỡng cảnh báo theo quy định nội bộ của SCB là giới hạn tối đa 80% (Quyết định 354/2012/QĐ-SCB- HĐQT về quy định các tỷ lệ an toàn hoạt động của SCB). Điều này là do SCB đang trong giai đoạn củng cố, tái cơ cấu sau hợp nhất nên việc cấp tín dụng bị hạn chế, chủ yếu xử lý các khoản tín dụng cũ nhằm tái cơ cấu nguồn và sử dụng nguồn vốn. Tại thời điểm quý 2/2013, LDR của SCB đã được đưa về dưới ngưỡng cảnh báo là 75,9% nhưng chỉ cách ngưỡng cảnh báo 4,1% và do vậy, SCB cần thận trọng hơn trong hoạt động cho vay nhằm kiểm soát LDR ở mức quy định, phù hợp với tình hình hoạt động của SCB sau hợp nhất và đang trong quá trình tái cơ cấu hoạt động.
Bảng 2.6: Chỉ số LDR của SCB từ 2011 đến Q2/2013
ĐVT: tỷ đồng
Chỉ tiêu Kỳ phân tích
Năm 2011 Năm 2012 Quý 1/2013 Quý 2/2013 1-Khoản mục cấp tín dụng
Chiết khấu GTCG, CC chuyển nhượng 828 97 84 38 Cho vay khách hàng 66.070 88.154 89.073 93.601 Chứng khoán đầu tư 13.899 11.315 11.682 11.159 Góp vốn Đầu tư dài hạn 542 72 72 72 Các cam kết tín dụng (BL; L/C) 750 237 224 318 Tổng cấp tín dụng (1) 82.088 99.875 101.135 105.187 2-Khoản mục nguồn huy động
Tiền gửi của và vay TCTD khác 33.899 18.251 18.197 15.394 Tiền gửi của khách hàng 58.633 79.193 106.174 122.927 Phát hành giấy tờ có giá 19.331 11.949 1.249 215 Tổng nguồn huy động (2) 111.864 109.393 125.620 138.536
LDR (%) [(1)/(2)] 73,4 91,3 80,5 75,9 Nguồn: Tính toán của tác giả từ số liệu BCTN, BCTC năm 2011, 2012 và BCTC, Thuyết minh BCTC
quý 1, 2/2013 của SCB [16]
Bảng 2.7: Chỉ số LDR* của SCB từ 2011 – Q2/2013
ĐVT: tỷ đồng
Chỉ tiêu Kỳ phân tích
Năm 2011 Năm 2012 Quý 1/2013 Quý 2/2013 Cho vay khách hàng 66.070 88.154 89.073 93.601 Chứng khoán đầu tư 13.899 11.315 11.682 11.159 Tổng Cho vay và đầu tư 79.969 99.469 100.755 104.760 Tiền gửi của khách hàng 58.633 79.193 106.174 122.927 Phát hành giấy tờ có giá 19.331 11.949 1.249 215 Tổng Tiền gửi TT1 77.965 91.142 107.423 123.143
LDR* (%) 102,57 109,14 93,79 85,07 Nguồn: Tính toán của tác giả từ số liệu BCTN, BCTC năm 2011, 2012 và BCTC, Thuyết minh BCTC
quý 1, 2/2013 của SCB [16]
Riêng đối với tổng cho vay và đầu tư trên tiền gửi thị trường 1 (gọi là chỉ số LDR*), tỷ lệ này trên 100% vào thời điểm mới hợp nhất và đã được cải thiện giảm xuống còn 85,7% vào quý 2/2013. Tỷ lệ này cho thấy tại thời điểm đầu năm và cuối năm 2012, SCB đã sử dụng nguồn tiền gửi để cho vay vượt trên 100% ngay trong giai
đoạn tình hình kinh tế đang khó khăn và SCB vừa mới hợp nhất, buộc phải sử dụng nguồn tiền gửi và vay từ các TCTD khác để cân đối nguồn vốn (trong đó nguồn này chiếm đến hơn 30% tổng huy động vốn). Bước sang năm 2013, do tăng mạnh nguồn tiền gửi khách hàng, SCB đã giảm được nguồn huy động thị trường 2 và tất toán nguồn tiền gửi vàng, kéo các tỷ lệ về dưới 100% nhưng vẫn cao hơn ngưỡng cảnh báo nội bộ của SCB là 85%.
Bảng 2.8: Chỉ số LDR và LDR* của SCB, EIB, STB, ACB từ 2011 đến Quý 2/2013
ĐVT: % Chỉ số SCB EIB Năm 2011 Năm 2012 Quý 1/2013 Quý 2/2013 Năm 2011 Năm 2012 Quý 1/2013 Quý 2/2013 LDR 73,4 91,3 80,5 75,9 78,2 66,7 68,2 73,9 LDR* 102,6 109,1 93,8 85,1 137,8 104,5 104,4 104,6 Chỉ số STB ACB Năm 2011 Năm 2012 Quý 1/2013 Quý 2/2013 Năm 2011 Năm 2012 Quý 1/2013 Quý 2/2013 LDR 110,3 102,5 100,5 103,5 50,2 79,7 85,7 91,9 LDR* 112,1 99,2 96,0 99,6 66,3 85,9 89,6 94,0
Nguồn: tính toán từ số liệu BCTN, BCTC năm 2011, 2012 và BCTC, Thuyết minh BCTC quý 1, quý 2/2013 của SCB, EIB, STB, ACB [14; 15; 16; 17; 18; 19]
Bảng tổng hợp chỉ số LDR và LDR* của các NHTMCP trong nhóm khảo sát, có thể nhận thấy trong giai đoạn 2011 đến 2012, EIB qua các thời điểm 2011, 2012 và Quý 1-2/2013 đều có chỉ số LDR* vượt mức 100% trong khi chỉ số LDR chỉ nằm ở mức trung bình khoảng 72%. Điều này cho thấy qua các thời điểm trên, EIB sử dụng một lượng vốn huy động từ TT2 để cho vay các ngân hàng khác (trên thị trường liên ngân hàng) thay vì cho vay khách hàng là cá nhân và tổ chức kinh tế và hoạt động mạnh trên thị trường liên ngân hàng. ACB có chỉ số LDR và LDR* luôn thấp hơn 100% trong giai đoạn 20011 đến hết Quý 2/2013 với vốn huy động từ tiền gửi của và vay các ngân hàng khác vào năm 2011 lên đến hơn 81.000 tỷ đồng, cho thấy ACB cũng tập trung huy động từ các ngân hàng để cho vay trên thị trường 2 (Phụ lục 2 tính toán và số liệu hoạt động cụ thể của các ngân hàng trong nhóm khảo sát).
Trong nhóm khảo sát chỉ có STB vẫn duy trì mức LDR và LDR* quanh mức trên dưới 100%, trong khi tiền gửi và vay từ các TCTD khác của STB chỉ nằm ở mức trung bình khoảng 7.000 tỷ, như vậy chỉ số LDR và LDR* cũng cho thấy rằng STB đang duy trì hoạt động tín dụng truyền thống và giao dịch thị trường liên ngân hàng ở mức ổn định hơn các ngân hàng còn lại trong nhóm khảo sát.
2.2.3. Tỷ lệ vốn huy động trên thị trường liên ngân hàng
Bảng 2.9: Tỷ lệ vốn huy động trên TT1 và TT2 của SCB từ 2011 đến Quý 2/2013
ĐVT: tỷ đồng
Chỉ tiêu Kỳ phân tích
Năm 2011 Năm 2012 Quý 1/2013 Quý 2/2013
Tổng nguồn vốn huy động 129.998 119.165 128.420 141.336 1- Tiền gửi TT 1 77.965 91.142 107.423 123.143
1.1 Tiền gửi của Khách hàng 58.633 79.193 106.174 122.927 1.2 Phát hành giấy tờ có giá 19.331 11.949 1.249 215 2- Tiền gửi TT 2 33.899 18.251 18.197 15.394
2.1 TG của TCTD khác 30.807 15.370 15.315 10.251 2.2 Vay từ TCTD khác 3.092 2.881 2.882 5.143 3- Vay NHNN 18.134 9.772 2.800 2.800 Tỷ lệ Tiền gửi TT2/Tổng nguồn huy động (%) 26,1 15,3 14,2 10,9 Tỷ lệ Tiền gửi TT1/ Tổng nguồn huy động (%) 60,0 76,5 83,6 87,1 Nguồn: Tính toán của tác giả từ số liệu BCTN, BCTC năm 2011, 2012 và BCTC, Thuyết minh BCTC
quý 1, 2/2013 của SCB [16]
Tỷ lệ vốn huy động trên thị trường liên ngân hàng (TT2) của SCB chiếm đến gần 30% tổng huy động vào thời điểm mới hợp nhất (đầu năm 2012). Tỷ lệ này đã giảm xuống dần qua các kỳ cuối năm 2012 và quý 1, 2/2013 ở mức 10,9% trên tổng nguồn vốn huy động. Điều này cho thấy SCB đã giảm dần sự phụ thuộc vào nguồn vốn thị trường liên ngân hàng thông qua việc tăng cường TT1 từ năm 2012 đến quý 2/2013. Có thể coi đây là một sự chuyển dịch mạnh mẽ của SCB trong quá trình tái cấu trúc tài sản Có và tài sản Nợ (Bảng 2.9).
Nếu xét các NHTMCP trong nhóm khảo sát thì mức độ phụ thuộc TT2 trong cơ cấu vốn huy động, EIB cao nhất với tỷ lệ lên đến gần 50% trong năm 2011 và giảm dần về 36,9% thời điểm Quý 2/2013, tuy nhiên vẫn là một tỷ lệ khá cao. Đối với ACB
và STB, tỷ lệ này duy trì ở mức trên dưới 10% và giảm về dưới 5% đến Quý 2/2013 cho thấy hai NH này đã có sự điều chỉnh cụ thể trong cơ cấu nguồn vốn huy động khi giảm dần sự lệ thuộc vào TT2 (Bảng 2.10).
Bảng 2.10: Tỷ lệ huy động vốn trên TT1 và TT2 của SCB, EIB, STB, ACB giai đoạn 2011 đến quý 2/2013 ĐVT: % Chỉ tiêu SCB EIB Năm 2011 Năm 2012 Qúy 1/2013 Quý 2/2013 Năm 2011 Năm 2012 Qúy 1/2013 Quý 2/2013 Huy động vốn trên TT2 26,1 15,3 14,2 10,9 49,2 41,3 40,7 36,9 Huy động vốn trên TT1 60,0 76,5 83,6 87,1 49,9 58,6 59,2 63,1 Chỉ tiêu STB ACB Năm 2011 Năm 2012 Qúy 1/2013 Quý 2/2013 Năm 2011 Năm 2012 Qúy 1/2013 Quý 2/2013 Huy động vốn trên TT2 11,9 3,9 2,8 3,8 14,8 8,7 7,0 4,7 Huy động vốn trên TT1 86,2 96,1 97,2 96,2 82,4 91,3 93,0 95,3
Nguồn: tính toán từ số liệu BCTN, BCTC năm 2011, 2012 và BCTC, Thuyết minh BCTC quý 1, quý 2/2013 của SCB, EIB, STB, ACB [14; 15; 16; 17; 18; 19]
Ngoài ra, Thông tư số 21/2012/TT-NHNN ngày 18/06/2013 của NHNN cũng quy định chặt chẽ hoạt động cho vay, đi vay và mua bán giấy tờ có giá có kỳ hạn giữa các TCTD, nên nhu cầu vốn trên TT2 giữa các TCTD cũng giảm mạnh do lãi suất giảm và các NHTM buộc phải trích lập dự phòng rủi ro cho các khoản vay này theo quy định tại Thông tư 21 đã hạn chế rất lớn việc gửi và vay vốn trên TT2. Tuy NHNN không quy định tỷ lệ tối đa giao dịch huy động và vay trên TT2, nhưng các NHTMCP trong nhóm khảo sát và SCB vẫn chủ động điều chỉnh giảm thị trường này bằng cách bù đắp từ nguồn huy động TT1 từ sự điều tiết này. Riêng đối với SCB, do tăng cường mạnh nguồn vốn huy động TT1 nên vấn đề thanh khoản của SCB cũng đã được giải quyết và nguồn thanh khoản ổn định hơn thời điểm đầu năm 2012 khi mới hợp nhất và SCB cũng đã giảm sự phụ thuộc vào nguồn huy động TT2.
Bên cạnh đó, theo yêu cầu của NHNN, các NHTM phải tất toán trạng thái vàng vào thời điểm 30/06/2013 (thực hiện Nghị định 24/2012/NĐ-CP ngày 03/4/2012 của
Chính phủ về quản lý thị trường vàng) việc giảm phát hành giấy tờ có giá (chủ yếu là tất toán các chứng chỉ gửi vàng) cũng đã được thực hiện nghiêm túc, đến thời điểm quý 2/2013 SCB chỉ còn khoảng 215 tỷ đồng chứng chỉ tiền gửi và đã tất toán toàn bộ trạng thái âm nguồn vàng. Điều này là do chính việc tích cực tăng cường huy động TT1, không chỉ giúp SCB thanh toán khoản vay tái cấp vốn từ NHNN, trả nợ vay TT2 mà còn bù đắp nguồn vốn từ vàng huy động buộc phải tất toán trạng thái tại thời điểm 30/06/2013.