6 Bố cục đề tài
1.2.3 Khả năng sinhlời
Để đánh giá được lợi nhuận của ngân hàng phải đánh giá qua tình hình thu nhập và chi phí. Trong đó:
Các khoản thu nhập của ngân hàng gồm có: Thu lãi từ hoạt động tín dụng, Thu về dịch vụ thah toán và ngân quỹ, Thu từ các hoạt động khác: kinh doanh vàng, ngoại hối, đầu tư chứng khoán, góp vốn cổ phần, Các khoản thu bất thường khác
Các khoản chi phí của ngân hàng gồm có: Chi về các hoạt động vay vốn, Chi về dịch vụ thanh toán và ngân quỹ, Chi các hoạt động khác: kinh doanh vàng, ngoại hối, đầu tư chứng khoán, góp vốn cổ phần.. .Chi nộp thuế và các khoản lệ phí, Chi phí cho nhân viên, Chi về tài sản, Chi dự phòng, bảo đảm tiền gửi, Chi bất thường
Ta có bộ các chỉ tiêu đánh giá khả năng sinh lời như sau: Phân tích về quy mô, xu hướng tăng trưởng:
Thu nh p(t)-Thu nh p(t-1)ậ ậ
- T c đ tăng t ng thu nh p = ố ộ ổ ậ ---±—,; z. ^∙---
■ g g ∙p Thu nh p(t-1)ậ
rp>A' ,λ .x._______.χ_________.. . , _ Chi ph (t)-Chi phí(t-1)ι
- T c đ tăng t ng chi phí = ố ộ ổ ---"--- Chi phí(t-1)
Hai tỷ lệ này nên được điều chỉnh theo xu hướng ngược chiều thì tốt, thu nhập 14
- T tr ng t ng kho n chi phí = ỷ ọ, . .Vừ , , ả, , . , , ----— ——Giá tr kho n chi phí iị ■ả ---- T ng chi phíổ
Phân tích chất lượng thu nhập:
- T l sinh l i t HĐTD = —— ỷ ệ ờ ừ Thu nhập từ Iai —_
T ng d n tín d ng bình quânổ ư ợ ụ
Tỷ lệ này càng cao cho thấy ngân hàng đang đầu tư mạnh vào mảng hoạt động - rrT l thu nh p lãi c n biên (NIM) = ,9ỷ ệ1A .1 1_ __ 1~- _ _.Ạậ Ạậ zxττw<x Thu nh p lãi- Chi phí lãi"...,. ʃ Aậ
■ Tài s n sinh l i bình quânả ờ
- T l thu nh p ngoài lãi c n biên (NNIM) =ỷ ệ,A ,ɛ ,A__________V, ,~,ậ A I -Aậ ∕lτ∣,r.><∖ ---Thu nh p ngoài lãi- Chi phí ngoài lãiậ Tài s n sinh l i bình quânả ờ
Hai tỷ lệ giúp đánh giá tỷ suất sinh lợi từ lãi và ngoài lãi tính trên tài sản sinh lời.
- Lãi suãt đâu ra bình quân = ———.Thu nh p lãiậ '—— Tài s n sinh l i bình quânả ờ
- T .≈:Lãi suãt đâu vào bình quân = -—;—-—,.IA.. I.1..I_______A_______ Chi phí lãi ,—— Nguon von ch u lãi bình quânị
Tỷ lệ này càng cao càng tốt, điều đó cho thấy chất lượng điều hành chính sách
-
Phân tích khả năng kiêm soát, quản lí chi phí:
T l chi phí thu nh p = ỷ ệ ậ Chi ph^
Thu nh pậ
Tỷ lệ này cho biết lượng chi phí phát sinh để thu được một đồng lợi nhuân
- /-1.: ..1..-1-: →'A , ,_________A Chi phí tr lãiả
Chi phí lãi đâu vào bình quân = -—;—„ , ~———— Ngu n v n huy đ ng bình quânồ ố ộ
- T l chi phí huy-I’.-, ,^. ..1.: „1..-1ỷ ệι _______.1.^______ 4.„đ ngộ A„ 4-A’___________...'A„ ..A_________ Chitrên t ngổ ngu n v nồ ố phí tr lãi= —ả ^ ' ^ ,——
- T l chi phí huy đ ng trên t ’ng TSC sinh l i =ỷ ệ ộ ổ ờ 5hi.ph,1.ưả lã\.;
j■ p yvg g T ng TSCsinh l iổ ờ
Các chỉ tiêu đưa ra nhằm đánh giá mối tương quan giữa chi phí trả lãi và quy tín dụng, tuy nhiên chưa thể kết luận về rủi ro tiềm tàng.
đầu vào bình quân.
lãi suất từ nguồn thu lãi là có hiệu quả.
bình, là phép so sánh toàn diện giữa đầu ra và đầu vào của NHTM. Tỷ số này cao cho thấy khả năng quản lí chi phí của ngân hàng hiện nay chưa tốt, cần đưa ra biện pháp quản lí chi phí.
các khoản mục vốn của NHTM.
T.'. 1^ .:,.1. .: ∣λ t^.. 1-Λ___________ì.'.: /im ,O _ L i nhu n sau thuợ ậ ế
- T l sinh l i trên t ng tài s n(ROA) =ỷ ệj ờ ổ ả “ ... ,---
■ g V √ T ng tài s nổ ả
Tỷ lệ này cho biết trung bình một đồng tài sản bỏ ra thì thu về bao nhiêu đồng lợi
nhuận sau thuế. Nó cung cấp cho các nhà phân tích cái nhìn về hiệu quả kinh doanh 15
NHTM đứng trên góc độ tài sản. về cơ bản thì tỷ lệ này càng cao thị càng cho thấy bộ máy ngân hàng hoạt động hiệu quả.
' √. .^∣ ι - U 1X∙ 4^________A'_____L.’. 1-.-..../IWM-A _ L i nhu n sauợ ậ thuế
T l sinh l i trênỷ ệ ờ v nố chủs h u(ROE) =ơ ữ ———, ' ,, ^— V n ch s h uố ủ ơ ữ
Tỷ lệ này cho biết trung bình một đồng vốn chủ sở hữu bỏ ra thì thu về bao nhiêu
đồng lợi nhuận sau thuế. Đối với các nhà đầu tư trên thị trường chứng khoán thì chỉ tiêu
này rất được quan tâm, vì nó phản ảnh hiệu quả sử dụng vốn chủ sở hữu tạo lợi nhuận cho ngân hàng. Tỷ lệ này càng cao cho thấy ngân hàng đang cân đối tốt giữa việc sử dụng vốn CSH và nguồn vốn bên ngoài và gia tăng niềm tin của nhà đầu tư.
Ngoài ra, có thể thực hiện phân tích Dupont cho các chỉ tiêu ROA, ROE:
Bằng việc phân tách các chỉ tiêu trên, ta có thể biết được nhân tố nào đã tác ROA = L i nhu n sau thuợ ậ ế
ROA=
T ng tài s nổ ả
T ngổ thu nh p T ngậ ổ chi phí Thuế
ROA=
T ng tài s nổ ả T ng tài s n T ng tài s nổ ả ổ ả
Thu nh pậ lãi-Chi phí lãi Thu ngoài lãi-Chi ngoài lãi Thuế
T ng tài s nổ ả T ng tài s nổ ả T ng tài s nổ ả
Ta thấy nhân tố làm thay đổi ROA có thể là tổng thu nhập, tổng chi phí, hoặc các
khoản được chi nhỏ hơn như trên. Chẳng hạn, ROA tăng do ngân hàng có chính sách giúp tăng thu nhập, giảm chi phí, điều đó cho thấy một dấu hiệu tích cực từ phía ngân hàng mà cần phát huy.ROE = L i nhu n sau thuợ ậ ế
ROE =
V n ch s h uố ủ ơ ữ
L iợ nhu nậ sau thuế T ngổ thu nh pậ T ngổ tài s nả bình quân T ng thu nh pổ ậ T ng tài s n bình quân V n ch s h u bình quânổ ả ố ủ ơ ữ
Tương đương:
ROE = T l sinh l i x Hi u su t s d ng tài s n x H s nhân v nỷ ệ ờ ệ ấ ử ụ ả ệ ố ố
Bằng việc phân tích ROE thành tích số các tỷ lệ khác ta có thể dễ dàng phân tích các nhân tố tác động làm thay đổi ROE. Tỷ lệ sinh lời phản ánh trung bình một đồng thu
nhập thì có bao nhiêu đồng lợi nhuận cho ngân hàng, đồng thời cho thấy năng lực quản lí chi phí của ngân hàng. Hiệu suất sử dụng tài sản cho biết một đồng tài sản trung bình ngân hàng mang đầu tư thì thu được bao nhiêu đồng thu nhập, từ đó cho thấy năng lực hoạt động của tài sản của ngân hàng và năng lực quản lí tài sản của ngân hàng. Cuối cùng, phân tích hệ số nhân vốn ta có thể đánh giá được tỷ lệ đòn bẩy tài chính mà ngân hàng đang áp dụng để tạo lợi nhuận, nếu tỷ lệ này quá cao có thể gây rủi ro ngân hàng tuy nhên nếu quá thấp cho thấy ngân hàng đang sử dụng vốn chưa hiệu quả. Qua việc phân tích gián tiếp các tỷ lệ trên, có thể biết được nguyên nhân nào tác động làm biến
thiên ROE, ngân hàng hiện đang bị kém trong khâu quản lí nào, từ đó đưa ra phương hướng cải thiện.