5. Quản lý nguồn tiền gửi
5.1.Quản lý lói suất:
Giỏ trong kinh doanh NH chủ yếu bao gồm phớ và lói suất, tạo nờn thu nhập và chi phớ của NH khi thực hiện việc cung cấp cỏc sản phẩm tiền gửi và cho vay để đỏp ứng nhu cầu của khỏch hàng. Cỏc sản phẩm NH thực hiện rất phong phỳ và đa dạng. Việc định giỏ cho cỏc sản phẩm này là một vấn đề phức tạp và khú khăn, vỡ một mặt NH phải đảm bảo duy trỡ được lợi nhuận, mặt khỏc phải đảm bảo giỏ của sản phẩm đủ sức cạnh tranh.
Cú thể núi, yếu tố cấu thành giỏ của sản phẩm tiền gửi của khỏch hàng và cho vay khỏch hàng là lói suất. Núi cỏch khỏc, lói suất là yếu tố cơ bản để huy động vốn và cho vay ngõn hàng.
5.1.1. Định nghĩa:
Quản lý lói suất của cỏc khoản nợ là xỏc định cỏc loại và cơ cấu lói suất trả cho cỏc nguồn tiền khỏc nhau nhằm đảm bảo duy trỡ quy mụ và kết cấu nguồn phự hợ với yờu cầu sinh lợi của NH.
5.1.2. Nguyờn nhõn phải quản lý lói suất:
Hiện nay, hầu hết cỏc NH ở Việt Nam cũng như trờn thế giới đang phải đối mặt với sự cạnh tranh thu hỳt khỏch hàng về phớa mỡnh trong việc định giỏ cỏc dịch vụ liờn quan đến tiền gửi, một loại nguồn vốn chủ yếu của NH. Một mặt, NH phải trả một mức lói suất đủ lớn để thu hỳt và phải cố gắng hạn chế việc trả lói suất quỏ cao bởi điều này sẽ làm giảm mức thu nhập tiềm năng của NH. NH thường phải lựa chọn giữa 2 mục tiờu tăng trưởng và khả năng sinh lời. Trả lói quỏ cao cho cỏc khoản tiền gửi và cỏc nguồn vốn khỏc giỳp cho NH tăng trưởng nhanh, nhưng chiến lược cạnh tranh này khiến cho lợi nhuận của NH suy giảm nghiờm trọng. Do đú phải quản lý lói suất và đưa ra được mức lói suất phự hợp.
NH khụng thể tự xỏc định mức lói suất hoặc dự đoỏn chắc chắn về xu hướng vận động của lói suất. Núi cỏch khỏc, NH khụng thể là người “tạo
giỏ” mà chỉ là người “chấp nhận giỏ”, chấp nhận và lập kế hoạch hoạt động trờn cơ sở mức độ hiện tại và khuynh hướng vận động của lói suất. Quỏ trỡnh chuyển hoỏ tài sản bao gồm việc sử dụng vốn và huy động vốn thường khụng cõn xứng nhau về kỳ hạn và độ thanh khoản, làm NH phải chịu rủi ro nhiều về lói suất hoặc cú thể nõng cao được lợi nhuận. Lói suất thực sự là giỏ cả của tiền tệ được hỡnh thành chủ yếu do quan hệ cung cầu vốn trờn thị trường. Đõy là điều kiện để cỏc NHTM nõng cao tớnh tự chủ trong định giỏ cỏc sản phẩm NH, nõng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của mỡnh, thớch nghi với cơ chế lói suất thị trường. Giỏ cả (lói suất) chớnh là cụng cụ mà mỗi NH cú thể chọn để nõng cao khả năng sinh lợi và cỏc mục tiờu khỏc, dự rằng mỗi NH khụng thể tự quyết định giỏ mà là do thị trường dẫn dắt.
Một lói suất hợp lý (cao hoặc thấp) đều cú ảnh hưởng tiờu cực đến hoạt động của DN. Khi lói suất quỏ cao, cỏc DN sẽ khụng dỏm vay vốn của NH, nhiều dự ỏn cú hiệu quả cao sẽ khụng được thực thi, nhiều cơ hội kinh doanh của DN sẽ bị mai một mất. Khi đú nguồn vốn NH sẽ ứ đọng, dẫn đến giảm sỳt lợi nhuận, thậm chớ là thua lỗ.
Ngược lại, nếu lói suất quy định quỏ thấp, cỏc DN sẽ dễ dàng vay được vốn, thậm chớ vay vốn khụng sử dụng đỳng mục đớch, dẫn đến sử dụng vốn lóng phớ, khụng hiệu quả. Sự rủi ro của DN sẽ kộo theo sự rủi ro của NH và ảnh hưởng khụng ớt đến cả sự phỏt triển chung của nền kinh tế. Do đú, NH cần phải cú sự quản lý lói suất. Với một lói suất hợp lý cho phộp cỏc DN tớnh toỏn được lợi nhuận thu về từ cỏc dự ỏn khả thi vỡ vậy sẽ chiếm lĩnh được cơ hội kinh doanh. Đồng thời với một lói suất hợp lý, DN sẽ cú lợi nhuận sau khi trừ chi phớ lói tiền vay, kớch thớch cỏc DN mở rộng danh mục đầu tư, thực hiện tỏi sản xuất, đẩy mạnh cỏc hoạt động của DN.
Mục tiờu quản lý lói suất là nhằm hạn chế tối đa tổn thất về thu nhập do sự thay đổi của lói suất thị trường, hay núi cỏch khỏc khi lói suất thị trường thay đổi sẽ khụng ảnh hưởng đến mức chờnh lệch giữa thu nhập lói và chi phớ lói và giỏ trị vốn chủ sở hữu.
Cỏc nhà quản lý thường sử dụng hệ số chờnh lệch lói rũng để đo lường và so sỏnh sự thay đổi của thu nhập khi cú biến động của lói suất thị trường. Nhiệm vụ của quản lý rủi ro lói suất là kiểm soỏt quy mụ của hệ số thu nhập lói rũng bằng cỏch tỏc động đến cấu trỳc của danh mục tài sản nợ và nợ nhạy cảm lói suất của ngõn hàng.
5.1.4. Nội dung của quản lý lói suất: * Thực hiện đa dạng hoỏ lói suất:
Do cỏc nhõn tố ảnh hưởng đến chớnh sỏch lói suất của mỗi hệ thống NH là khỏc nhau nờn quan điểm điều hành lói suất của mỗi nhà quản lý ngõn hàng cũng khỏc nhau. Vỡ vậy, lói suất ở cỏc hệ thống ngõn hàng cũng khụng dập khuụn, tạo cho khỏch hàng cú nhiều cơ hội lựa chọn ngõn hàng để gửi tiền và vay tiền. Để cú thể huy động được vốn, lói suất của mỗi loại tiền gửi cũng phải khỏc nhau. Cụ thể như sau:
- Lói suất tiền gửi giao dịch (tiền gửi thanh toỏn).
Lói suất tiền gửi thanh toỏn dựng trong cỏc doanh nghiệp khụng được hưởng lói trực tiếp mà người gửi chỉ hưởng lói giỏn tiếp thụng qua cỏc dịch vụ thanh toỏn miễn phớ của NH. Tài khoản tiền gửi thanh toỏn dựng cho cỏ nhõn được NH trả lói, nhưng lói suất cho loại tiền gửi này thường thấp hơn lói suất tiền gửi định kỳ.
- Lói suất tiền gửi phi giao dịch ( tiền gửi cú kỳ hạn và tiền gửi tiết kiệm)
Khỏc với tiền gửi thanh toỏn, tiền gửi định kỳ là tiền tạm thời chưa sử dụng hoặc tiền để dành của cỏ nhõn. Vỡ vậy, mục đớch gửi tiền vào NH là nhằm tỡm kiếm lói.
Đối với NH, tiền gửi định kỳ là nguồn vốn ổn định trong kinh doanh. Do đú, NH thường trả lói suất cho tiền gửi cú kỳ hạn cao hơn lói suất chi trả cho tiền gửi thanh toỏn của cỏ nhõn. Hỡnh thức ỏp dụng tiền gửi cú kỳ hạn tại cỏc NH rất đa dạng, cú loại kỳ hạn 1 thỏng, 3 thỏng, 6 thỏng, 1 năm… Thời hạn càng dài, lói suất càng cao. Lói suất tiền gửi cú kỳ hạn cú thể tớnh theo phương phỏp lói suất đơn hoặc lói suất tớch hợp và ỏp dụng lói suất cố định hoặc lói suất thả nổi. Nếu ỏp dụng lói suất thả nổi thỡ thường lấy lói suất thị trường liờn NH làm cơ sở cho việc xỏc định lói suất.
NH cũn trả lói cho cỏc loại tiền gửi tiết kiệm khụng kỳ hạn, tiền gửi tiết kiệm cú kỳ hạn. Riờng đối với tiền gửi tiết kiệm cú kỳ hạn, ngoài lói suất được hưởng, người gửi cũn cú thể được thưởng dưới hỡnh thức bằng tiền hoặc hiện vật, thụng qua xổ số theo định kỳ. Ngoài ra, NH cũn phỏt hành cỏc giấy nợ dưới hỡnh thức kỳ phiếu (hoặc trỏi phiếu). Lói suất đối với những khoản tiền cú quy mụ lớn sẽ được ỏp dụng khỏc với lói suất những khoản tiền cú quy mụ nhỏ.
Nhỡn chung, tiện ớch mà NH cung cấp cho người gửi tiền và người cho vay càng cao thỡ lói suất càng thấp. Một số nguồn tiền lói suất NH trả bằng 0 và người gửi phải trả phớ để được hưởng tiện ớch của NH. Một NH cú thể đưa ra lói suất danh nghĩa cao hơn cỏc NH khỏc, tức là đó tạo ra lói suất cạnh tranh bằng cỏc phương phỏp khỏc nhau như trả lói làm nhiều lần trong kỳ hoặc trả lói trước.
Khi trả lói nhiều lần trong kỳ, lói suất tương đương (A) sẽ lớn hơn lói suất danh nghĩa mà ngõn hàng cam kết trả.
A (NEC) = (1 + i/n)n – 1 i: lói suất danh nghĩa trong kỳ n: số lần trả lói
Khi trả lói trước: B = 1/ (1 – i) i : lói suất trả trước
NH thường dựng phương phỏp trờn trong điều kiện bị khống chế về lói suất tối đa, hoặc để thay đổi tạm thời quy mụ của cỏc khoản mục chi phớ trả lói trong kỳ.
=> Tiền gửi là nguồn vốn lớn nhất của cỏc NHTM. Việc duy trỡ và mở rộng tiền gửi cú ý nghĩa đặc biệt quan trọng trong việc mở rộng kinh doanh và gia tăng lợi nhuận của NH. Do vậy, quản lý lói suất tiền gửi và cỏc chớnh sỏch cú liờn quan phự hợp sẽ tạo điều kiện cho NH tập trung mọi nguồn vốn nhàn rỗi trong xó hội với chi phớ thấp nhất.
Lói suất NH luụn đổi mới theo hướng đa dạng hoỏ, linh hoạt nhằm thoả món nhu cầu của khỏch hàng, tạo điều kiện cho ngõn hàng tối thiểu hoỏ chi phớ đầu vào, hạ thấp chi phớ đầu ra, gúp phần tối đa hoỏ lợi nhuận. Khụng nờn cú bảng lói suất cố định cho tất cả mọi khỏch hàng. Điều đú sẽ khụng thu hỳt được cỏc khỏch hàng làm ăn tốt vỡ thụng thường, khỏch hàng làm ăn tốt sẽ mang lại nhiều khoản lợi tức ngoài lợi tức cho vay.
5.1.5. Cỏc cỏch quản lý lói suất: * Cố định lói suất
Đõy là cỏch làm cổ điển nhất. NH đưa ra thang lói suất đó lập sẵn để thụng bỏo cho cỏc khỏch hàng cú nhu cầu vay vốn từ NH hoặc gửi tiền cho NH.
- Ưu điểm:
+ Ngõn hàng ước tớnh được khỏ chớnh xỏc lợi nhuận từ mỗi khoản cho vay (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
+ Chủ động tớnh được lói suất cần đưa ra để huy động tiền gửi và cỏc loại tài sản nợ khỏc
+ Việc làm này, ngõn hàng đó tự hạn chế mỡnh về khả năng cho vay và đầu tư -> xảy ra tỡnh trạng thừa vốn mà khụng thể hoặc khụng dỏm đầu tư.
+ Làm mất khả năng thương lượng vốn giữa người vay và người muốn cho vay (NH)
+ Ngõn hàng phải chạy theo khỏch hàng + Khả năng rủi ro trong cho vay lớn hơn
+ Khú đầu tư vào chứng khoỏn vỡ lói suất chứng khoỏn do cung cầu quyết định
* Thả nổi lói suất:
Khi NH thực hiện thả nổi lói suất, NH quản lý được tài sản và lợi nhuận theo hướng thương lượng giữa NH và khỏch hàng. Sẽ cú nhiều khỏch hàng tỡm đến với NH hơn và NH sẽ cú nhiều cơ hội tạo lợi nhuận hơn.
* Kết hợp cả 2 phương phỏp quản lý trờn