Thứ nhất, phối hợp nhiều phương pháp phân tích khi thực hiện XHTD
Phương pháp dùng trong phân tích, XHTD doanh nghiệp của BIDV chủ yếu dựa vào phương pháp so sánh mà chưa có sự phối hợp các phương pháp khác. Việc sử dụng chỉ phương pháp so sánh sẽ làm ảnh hưởng đến các khâu trong quá trình phân tích cũng như tính chính xác của kết quả XH. Như đối với các chỉ tiêu đểđối chiếu, so sánh là các chỉ tiêu cố định, không thay đổi cho phù hợp với thực tế luôn diễn biến phức tạp và đa dạng. Để khắc phục tồn tại này, khóa luận đưa ra giải pháp như sau:
Đối với việc xây dựng bảng chỉ số tài chính thuộc các ngành kinh tế, ngoài việc phải thu thập BCTC tích lũy sau nhiều năm và bao trùm các ngành kinh tế như đã có giải pháp ở phần trên thì BIDV nên sử dụng phương pháp chủ yếu trong lĩnh vực này là phương pháp thống kê và phương pháp chuyên gia. Bảng chấm điểm cho các ngành phải được thay đổi định kỳ hàng năm. Để làm được việc này, ngân hàng phải nghiên cứu tình hình hoạt động thực tế của từng ngành kinh tế, nắm rõ những thay đổi, những thuận lợi, khó khăn, những biến động của từng ngành, trên cơ sởđó kết hợp các yếu tố cần thiết khác, xây dựng bảng một bộ chỉ tiêu cho từng ngành kinh tế riêng lẻ chứ không phải nhóm ngành như hiện
Vũ Kim Anh NHD K11 nay. Ngân hàng phải thực hiện thống kê cơ sở dữ liệu của tất cả khách hàng có cùng ngành nghề kinh doanh theo các chỉ tiêu: vốn chủ sở hữu, số lượng lao động bình quân, doanh thu thuần và tổng tài sản. Tóm lại, ngân hàng phải xây dựng bộ chỉ tiêu để xác định quy mô, các chỉ tiêu tài chính và phi tài chính của doanh nghiệp theo ngành nghề đã được phân loại, phù hợp với đặc điểm hoạt động của doanh nghiệp để chấm điểm khách hàng theo bộ chỉ tiêu tài chính
Thứ hai, bổ sung hệ thống chỉ tiêu phân tích Đối với nhóm chỉ tiêu tài chính
Khóa luận cũng đề xuất thêm về 1 số chỉ tiêu đánh giá khả năng định giá trên thịtrường:
Tỷ lệ giá cả thu nhập trên một cổ phần (P/E):
/ = á ổ ℎ ế
ℎ ℎậ ủ ộ ổ ℎ ế
Chỉ số này so sánh giá cổ phiếu với thu nhập tính trên một cổ phần. Tỷ lệ giá trên thu nhập một cổ phần càng cao thì doanh nghiệp ngày càng được đánh giá cao, bởi P/E không chỉ phản ánh mức sinh lời hiện tại mà còn cho thấy khả năng sinh lời tương lai của doanh nghiệp.
Tỷ lệ giá cả trên giá trị ghi sổ (P/B):
/ = á ổ ℎ ế
á ị ℎ ổ ò ủ ộ ổ ℎ ế
Đối với nhóm chỉ tiêu phi tài chính
Khóa luận đề xuất đưa thêm nhóm chỉ tiêu phản ánh mức độ tài sản đảm bảo
Vũ Kim Anh NHD K11 Thực chất của công tác xếp hạng tín dụng là đánh giá tổng quan một doanh nghiệp và căn cứ vào kết quả xếp hạng để cấp tín dụng, giám sát và quản trị rủi ro. Tài sản đảm bảo là một yếu tố quan trọng quyết định mức độ rủi ro của một khoản tín dụng. Chính vì vậy một doanh nghiệp tuy hoạt động sản xuất kinh doanh không xuất sắc nhưng có đầy đủ tài sản đảm bảo thì ngân hàng vẫn có thể cân nhắc tạo điều kiện cho doanh nghiệp vay vốn. Chính vì vậy, khóa luận đề nghịđưa một số chỉ tiêu sau vào bảng chấm điểm xếp hạng tín dụng:
Giá trịTSĐB
Tỷ lệ giá trịTSĐB trên dư nợ
Tỷ lệdư nợcó TSĐB trên tổng dư nợ
Khóa luận cũng đề nghị đưa thêm một số chỉ tiêu đánh giá đặc điểm kinh doanh của doanh nghiệp
Ảnh hưởng của thị trường xuất/nhập khẩu đến sản phẩm của doanh nghiệp:
Nhiều doanh nghiệp sản xuất sản phẩm để xuất khẩu thì sự ảnh hưởng từ phía thị trường đối tác là rất lớn. Bất kỳ một sự thay đổi nào về hành lang pháp lý cũng có thểảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp. Chính vì vậy, đánh giá thị trường xuất khẩu là cần thiết đối với các doanh nghiệp xuất khẩu. Nhiều doanh nghiệp sản xuất hướng tới thị trường tiêu thụ là Việt Nam nhưng nguyên liệu hoặc có thể là kinh doanh sản phẩm nhập khẩu từ nước ngoài nên cũng có thể chịu ảnh hưởng do các điều kiện khách quan từ phía thịtrường.
Các lợi thế về vịtrí địa lý ảnh hưởng đến khả năng kinh doanh của doanh nghiệp:
Các thuận lợi về vị trí địa lý cũng là một chỉ tiêu nên cân nhắc do ảnh hưởng trực tiếp tới thị trường tiêu thụ, chi phí vận chuyển nguyên liệu, chi phí phân phối sản phẩm và khảnăng tiêu thụ của sản phẩm.
Vũ Kim Anh NHD K11 Một doanh nghiệp có chiến lược Marketing tốt, đưa được thương hiệu đến với đông đảo người tiêu dùng cũng cần được cân nhắc điều chỉnh mức điểm xếp hạng. Trong thời đại toàn cầu hòa, công nghệđã giúp xóa mờđi mọi khoảng cách vềđịa lý và không gian và marketing chính là một công cụ hữu hiệu để các doanh nghiệp bứt phá về lợi nhuận và đưa thương hiệu của mình trở thành một thương hiệu toàn cầu.
Thứ ba, bổ sung các ngành nghề còn thiếu
Hiện nay có nhiều ngành nghề mới phát triển nằm ngoài phạm vi của danh sách ngành kinh tế áp dụng trong hệ thống chấm điểm tín dụng nội bộ của ngân hàng như các công ty tổ chức sự kiện, môi giới chứng khoán...