HỘI ĐỒNG QUẢN TRỊ
4.3.3.Tỷ suất sinh lời tổng tài sản (ROA)
Biểu đồ ROA Techcombank
Nhận xét chung:
Hệ số khả năng sinh lời tổng tài sản phản ánh khả năng của hội đồng quản trị trong việc chuyển tài sản của ngân hàng thành thu nhập ròng. Chỉ tiêu này càng cao càng tốt.
Trong thời gian từ năm 2011 tới nay, khả năng sinh lời tổng tài sản của Techcombank đạt mức cao nhất năm 2011 trong vòng 3 năm trở lại đây với 1,907% trước khi sụt giảm mạnh còn 0,425% vào năm 2012 và 0,389% vào năm 2013. Năm 2014, tình hình này đã được cải thiện và đạt ở mức 0,449% tính trong 6 tháng đầu năm, cao hơn 0,169% so với cùng kì năm 2013.
Phân tích:
Để biết cụ thể các nhân tố nào ảnh hưởng đến sự biến động trong khả năng sinh lời tổng tài sản (ROA), ta áp dụng mô hình Duppont như sau:
ROA = NPM x AU Năm 2011: 1,91% = 13,51% x 14,11% Năm 2012: 0,43% = 3,70% x 11,41% Năm 2013: 0,39% = 3,94 % x 9,68% 6 tháng đầu năm 2013: 0,28% = 5,64% x 5,00% 6 tháng đầu năm 2014: 0,45% = 9,08% x 4,91% a Năm 2011
Năm 2011, ROA của Techcombank ở mức cao 1,83%, tức 100 đồng tổng tài sản sẽ tạo ra 1,83 đồng lợi nhuận sau thuế; đồng thời lợi nhuận trước thuế đạt kỷ lục
với hơn 4.221 tỷ đồng và cao nhất thị trường. Trong năm này hoạt động của ngân hàng đạt hiệu quả cao trong tất cả các mảng tài chính cá nhân với sản phẩm đa dạng, ấn tượng, đầu tư công nghệ cao, mảng dịch vụ khách hàng doanh nghiệp với các sản phẩm chuyên biệt theo ngành kinh tế cùng các chương trình ưu đãi theo Nghị quyết 11 của Chính phủ nhằm hỗ trợ các lĩnh vực nông-lâm-thuỷ sản, dịch vụ e-banking... Việc trở thành thành viên của Western Union đã đẩy doanh số giao dịch tăng mạnh, cộng với bộ máy quản trị rủi ro hiệu quả đã giúp cho khả năng sinh lời hoạt động của Techcombank ở mức cao. Bên cạnh đó, ngân hàng cũng sử dụng hiệu quả tài sản trong việc tạo ra thu nhập, cứ 100 đồng tổng tài sản bình quân tạo ra 14,11 đồng thu nhập. Khả năng sinh lời hoạt động của ngân hàng cũng ở mức cao(NPM= 14,19%). So sánh với mức ROA của trung bình ngành là 1,09% thì ROA của ngân hàng Techcombank (1,91%) ở mức cao hơn, chứng tỏ ngân hàng đã sử dụng hiệu quả tài sản trong việc tạo ra lợi nhuận sau thuế, kết quả hoạt động kinh doanh tốt.
b Năm 2012:
Tỷ lệ sinh lời hoạt động năm 2012 giảm tới 9,81% so với năm 2011, cùng với sự suy giảm 2,698% của hiệu suất sử dụng tổng tài sản đã làm cho ROA năm 2012 thấp hơn những 1,482% so với năm 2011. Sự tăng trưởng tín dụng quá nóng vào những năm trước và bong bóng bất động sản đã đẩy hệ thống ngân hàng nói chung vào tình trạng nợ xấu tăng cao, từ 3,3% năm 2011 lên tới 10% (tính đến tháng 6/2012). Điều này đã làm cho hoạt động của các ngân hàng, trong đó có Techcombank trở nên kém hiệu quả hơn, thu nhập giảm 11,41% và chi phí tăng 5,57% so với năm 2011. Quy mô hoạt động bị thu hẹp lại, tỷ suất sinh lời hoạt động giảm mạnh. Tổng tài sản tăng trong khi thu nhập giảm khiến cho hiệu suất sử dụng tổng tài sản của Techcombank giảm, cứ 100 đồng tổng tài sản bình quân chỉ tạo ra 11,41 đồng thu nhập. ROA của ngân hàng Techcombank năm 2012 ở mức 0,43%, trong khi đó ROA trung bình ngành là 0,6%, của các ngân hàng TMCP là 0,49% và của các ngân hàng TMCP Nhà nước là 0,79% chứng tỏ hoạt động tạo lợi nhuận của Techcombank hiệu quả còn chưa cao. Nguyê n nhân là do: (i) tăng trưởng tín dụng thấp; (ii) lãi suất cho vay đã hạ nhiệt so với năm 2011; (iii) ngân hàng tăng mạnh chi phí dự phòng.
Năm 2013, tỷ lệ sinh lời hoạt động đã được cải thiện, tăng 0,30% so với năm 2012, tuy nhiên tốc độ tăng này thấp hơn tốc độ giảm của hiệu suất sử dụng tổng tài sản(giảm 1,732%) khiến cho khả năng sinh lời tổng tài sản tiếp tục giảm xuống mức 0,389%. Tỷ lệ sinh lời hoạt động tăng nhưng thực chất là do cả thu nhập và lợi nhuận sau thuế đều giảm, điều này là không tốt đối với hoạt động của ngân hàng, làm quy mô hoạt động của ngân hàng bị thu hẹp. Tổng tài sản bình quân giảm 6%, nhưng thu nhập giảm 19,069%, vì vậy mà hiệu suất sử dụng tổng tài sản của ngân hàng tiếp tục giảm, ngân hàng trở nên kém hiệu quả khi sử dụng tài sản trong việc tạo ra thu nhập, cứ 100 đồng tổng tài sản chỉ tạo ra 0,389 đồng lợi nhuận sau thuế. Trong năm 2013, so với ROA trung bình của các ngân hàng TMCP là 0,31%, của các ngân hàng TMCP nhà nước là 0,67% thì việc tạo lợi nhuận sau thuế từ tổng tài sản của Techcombank đã hiệu quả hơn so với trung bình các ngân hàng TMCP , tuy nhiên vẫn thấp hơn rất nhiều so với các ngân hàng TMCP nhà nước.