KINH NGHIỆM QUỐC TẾ VỀ CÁC QUY ĐỊNH KIỂM SOÁT TẬP TRUNG KINH TẾ ĐỂ XÂY DỰNG HƯỚNG DẪN CHI TIẾT THI HÀNH CÁC QUY ĐỊNH VỀ TTKT TRONG LUẬT CẠNH TRANH 2018 CỦA VIỆT NAM

Aus4Reform Program CHƯƠNG TRÌNH AUSTRALIA HỖ TRỢ CẢI CÁCH KINH TẾ VIỆT NAM BÁO CÁO KINH NGHIỆM QUỐC TẾ: KINH NGHIỆM QUỐC TẾ VỀ CÁC QUY ĐỊNH KIỂM SOÁT TẬP TRUNG KINH TẾ ĐỂ XÂY DỰNG HƯỚNG DẪN CHI TIẾT THI HÀNH CÁC QUY ĐỊNH VỀ TTKT TRONG LUẬT CẠNH TRANH 2018 CỦA VIỆT NAM Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương LỜI CẢM ƠN Năm 2018, với hỗ trợ Chương trình Australia hỗ trợ cải cách kinh tế Việt Nam (Aus4Reform), Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương thực Báo cáo “Kinh nghiệm quốc tế quy định kiểm soát tập trung kinh tế để xây dựng hướng dẫn chi tiết thi hành quy định tập trung kinh tế Luật cạnh tranh 2018 Việt Nam” Ngày 12 tháng năm 2018, Luật Cạnh tranh 2018 Quốc hội khóa XIV thơng qua kỳ họp thứ5 với 95,28% đại biểu biểu tán thành So với Luật Cạnh tranh năm 2004, Luật Cạnh tranh 2018 xây dựng dựa kết hợp chặt chẽ tư kinh tế tư pháp lý, nhấn mạnh yêu cầu tăng cường hiệu thực thi Liên quan đến kiểm soát tập trung kinh tế, Luật Cạnh tranh 2018 đã: (i) Bổ sung tiêu chí xác định sức mạnh thị trường đáng kể cách đầy đủ, phù hợp, giúp phản ánh xác vị doanh nghiệp thực tiễn cạnh tranh thị trường làm sở xác định doanh nghiệp, nhóm doanh nghiệp có vị trí thống lĩnh, vị trí độc quyền; (ii) Thay đổi cách tiếp cận để hồn thiện quy định kiểm sốt tập trung kinh tế trao quyền cho quan cạnh tranh việc đánh giá tác động cạnh tranh việc tập trung kinh tế tăng cường chủ động doanh nghiệp việc thực thủ tục thông báo với quan cạnh tranh mở rộng yếu tố đánh giá vụ việc tập trung kinh tế Báo cáo đưa kinh nghiệm quốc tế kiểm sốt tập trung kinh tế để từ đề xuất xây dựng hướng dẫn chi tiết thi hành quy định tập trung kinh tế Luật Cạnh tranh 2018 tập trung vào nội dung nội dung đánh giá tác động khả gây tác động hạn chế cạnh tranh đáng kể tác động tích cực vụ việc tập trung kinh tế Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng xin chân thành cảm ơn Chương trình Australia hỗ trợ cải cách kinh tế Việt Nam, cộng tác đóng góp nội dung, sở liệu từ quan hữu quan có liên quan, chuyên gia tư vấn nước lĩnh vực nghiên cứu Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng luôn mong muốn tiếp tục nhận đánh giá, ý kiến đóng góp từ quan, đơn vị, chuyên gia,…để hoàn thiện tốt chất lượng Báo cáo Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương MỤC LỤC Lời mở đầu I Tổng quan Cơ sở lý luận thực tiễn 1.1 Tập trung kinh tế hình thức tập trung kinh tế 1.2 Mục tiêu kiểm soát TTKT 11 1.3 Các cách tiếp cận nguyên tắc đánh giá tác động hạn chế cạnh tranh TTKT 14 1.4 Cách tiếp cận kiểm soát TTKT Luật Cạnh tranh (sửa đổi) Việt Nam 18 II Kinh nghiệm quốc tế kiểm soát tập trung kinh tế 19 Cơ chế giám sát, rà soát tập trung kinh tế 19 1.1 Ngưỡng thông báo tập trung kinh tế 19 1.2 Quy trình thơng báo tập trung kinh tế 22 Đánh giá tác động hạn chế cạnh tranh tập trung kinh tế 28 2.1 Các tiêu chí định lượng 28 2.2 Các tiêu chí định tính 32 III Đề xuất xây dựng Dự thảo Nghị định hướng dẫn thi hành quy định TTKT Luật Cạnh tranh (sửa đổi) Việt Nam 59 Đánh giá tác động khả gây tác động hạn chế cạnh tranh việc tập trung kinh tế 59 1.1 Việc tập trung kinh tế không gây tác động khơng có khả gây tác động hạn chế cạnh tranh cách đáng kể 59 1.2 Đánh giá tác động hạn chế cạnh tranh cách đáng kể q trình thẩm định thức 61 Đánh giá tác động tích cực việc tập trung kinh tế 70 2.1 Các tác động tích cực việc tập trung kinh tế 70 2.2 Tái cấu trúc doanh nghiệp lâm vào tình trạng khó khăn phá sản nhằm phục vụ mục tiêu phát triển ngành, lĩnh vực 71 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương Lời mở đầu Luật Cạnh tranh 2004 Quốc hội thông qua vào ngày 03 tháng 12 năm 2004 thức có hiệu lực thi hành kể từ ngày 01 tháng năm 2005 Sau 12 năm thi hành, Luật Cạnh tranh 2004 tạo hành lang pháp lý quan trọng, góp phần tạo lập trì mơi trường kinh doanh bình đẳng, từ tạo điều kiện phát triển kinh tế đất nước, phân bổ hiệu nguồn lực xã hội Tuy nhiên, với hội nhập kinh tế quốc tế sâu rộng phát triển kinh tế - xã hội nhanh chóng năm vừa qua khiến môi trường kinh doanh môi trường pháp lý nước có nhiều thay đổi so với thời điểm Luật Cạnh tranh 2004 ban hành, điều đặt khó khăn, thách thức cho trình thực thi pháp luật cạnh tranh Thứ nhất, bối cảnh kinh tế - xã hội Việt Nam năm qua có nhiều thay đổi, đặc biệt Việt Nam hội nhập sâu, rộng với kinh tế giới, cụ thể: Năm 2007, Việt Nam thức gia nhập Tổ chức Thương mại giới WTO; tháng 12 năm 2015, Cộng đồng kinh tế ASEAN (AEC) thức thành lập Việt Nam số quốc gia thành viên Bên cạnh đó, Việt Nam gia nhập tham gia đàm phán ký kết nhiều hiệp định thương mại tự song phương, đa phương khu vực Những thay đổi đáng kể bối cảnh kinh tế - xã hội làm cho số nội dung Luật Cạnh tranh 2004 khơng cịn phù hợp Thứ hai, thời gian qua, có nhiều văn quy phạm pháp luật (đặc biệt quy định điều tiết ngành doanh nghiệp, tập đoàn nhà nước) ban hành, bổ sung sửa đổi Do đặc thù riêng, thông lệ kinh doanh riêng số ngành, lĩnh vực tài chính, ngân hàng, bảo hiểm, viễn thông… quan chức quy định thêm nhiều nội dung điều chỉnh hoạt động cạnh tranh doanh nghiệp ngành Ngoài ra, Bộ luật Hình năm 2015 bổ sung quy định Điều 217 tội hình vi phạm pháp luật cạnh tranh Vì vậy, để tránh chồng chéo, mâu thuẫn đảm bảo hài hòa mục tiêu phát triển ngành mục tiêu tạo lập, trì thúc đẩy mơi trường cạnh tranh hiệu quả, đảm bảo tính đồng bộ, thống hệ thống pháp luật đòi hỏi cần có điều chỉnh tương ứng pháp luật cạnh tranh Ngày 12 tháng năm 2018, Luật Cạnh tranh 2018 Quốc hội khóa XIV thơng qua kỳ họp thứ5 với 95,28% đại biểu biểu tán thành So với Luật Cạnh tranh năm 2004, Luật Cạnh tranh 2018 xây dựng dựa kết hợp chặt Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương chẽ tư kinh tế tư pháp lý, nhấn mạnh yêu cầu tăng cường hiệu thực thi Luật Cạnh tranh 2018 đãthay đổi cách tiếp cận kiểm sốt tập trung kinh tế thừa nhận tập trung kinh tế quyền tự doanh nghiệp nhằm nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh Do đó, Luật Cạnh tranh 2018 khơng quy định cấm tập trung kinh tế cách máy móc dựa mức thị phần kết hợp doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế chiếm 50% thị trường liên quan qui định Luật Cạnh tranh năm 2004 Ngược lại, Luật Cạnh tranh 2018 quy định cấm doanh nghiệp thực tập trung kinh tế hành vi tập trung kinh tế gây tác động có khả gây tác động hạn chế cạnh tranh cách đáng kể thị trường I Tổng quan Cơ sở lý luận thực tiễn 1.1 Tập trung kinh tế hình thức tập trung kinh tế 1.1.1 Khái niệm tập trung kinh tế Hiện nay, khái niệm tập trung kinh tế nhìn nhận nhiều góc độ khác Tập trung kinh tế hiểu q trình mà số lượng doanh nghiệp độc lập cạnh tranh thị trường bị giảm thông qua hành vi sáp nhập (theo nghĩa rộng) thông qua tăng trưởng nội sinh doanh nghiệp sở mở rộng lực sản xuất Hoặc, tập trung kinh tế hiểu tăng thêm tư hợp nhiều tư lại tư thu hút tư khác Trong kinh tế học khoa học pháp lý, khái niệm tập trung kinh tế bình luận nhiều góc độ khác Trong đó, có ba cách tiếp cận bản: Một là, với tư cách trình gắn liền với việc hình thành thay đổi cấu trúc thị trường, tập trung kinh tế thị trường hiểu trình mà số lượng doanh nghiệp độc lập cạnh tranh thị trường bị giảm thông qua hành vi sáp nhập (theo nghĩa rộng) thông qua tăng trưởng nội sinh doanh nghiệp sở mở rộng lực sản xuất Cách nhìn nhận làm rõ nguyên nhân hậu tập trung kinh tế cấu trúc thị trường cạnh tranh Từ đó, nhà hoạch định sách cạnh tranh bóc tách yếu tố kinh tế để tìm kiếm chất pháp lý tượng tập trung kinh tế nhằm tìm chế điều chỉnh phù hợp Tuy nhiên, dường quan điểm coi tượng tích tụ tư phần khái niệm tập trung kinh tế Hai là, với tư cách hành vi doanh nghiệp, tập trung kinh tế (còn gọi tập trung tư bản) hiểu theo từ điển tiếng việt tăng thêm tư hợp Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương nhiều tư lại tư thu hút tư khác Khái niệm không đưa biểu cụ thể tập trung kinh tế, lại cho thấy chất phương thức tượng Ba là, góc độ pháp luật, Luật cạnh tranh 2004 khơng quy định tập trung kinh tế mà liệt kê hành vi coi tập trung kinh tế, cụ thể, điều 16 quy định tập trung kinh tế hành vi doanh nghiệp bao gồm: (i) sáp nhập doanh nghiệp; (ii) hợp doanh nghiệp; (iii) mua lại doanh nghiệp; (iv) liên doanh doanh nghiệp; (v) hành vi tập trung khác theo quy định pháp luật Sự liệt kê làm rõ hình thức tập trung kinh tế mà quan điểm thứ hai chưa làm rõ Cho dù nhìn nhận từ nhiều góc độ khác diễn tả ngôn ngữ pháp lý khác nhau, song nhà khoa học thống với chất tập trung kinh tế nội dung sau: Thứ nhất, chủ thể tập trung kinh tế doanh nghiệp hoạt động thị trường Kinh tế học rằng, doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế doanh nghiệp họat động không thị trường liên quan Luật cạnh tranh năm 2004 quy định phạm vi khái niệm doanh nghiệp bao gồm doanh nghiệp thuộc thành phần kinh tế hộ kinh doanh cá thể Song điều khơng có nghĩa doanh nghiệp tham gia vào tập trung kinh tế Giới hạn chủ thể tham gia vào hành vi tập trung kinh tế phụ thuộc vào quy định pháp luật doanh nghiệp Ví dụ, theo quy định Điều 152 153 Luật Doanh nghiệp 2014, chủ thể hành vi sáp nhập, hợp là: (i) loại công ty theo Luật doanh nghiệp 2014 (công ty cổ phần, công ty hợp danh, công ty TNHH 2- 50 thành viên, công ty TNHH thành viên); (ii) Các Hợp tác xã theo Luật Hợp tác xã Thứ hai, hình thức tập trung kinh tế bao gồm: sáp nhập, hợp nhất, mua lại liên doanh doanh nghiệp Phân tích chất tượng tập trung kinh tế thấy để tập trung kinh tế diễn cần có tồn nhiều doanh nghiệp khác thị trường Nói cách khác, hành vi tập trung kinh tế hành vi đơn phương doanh nghiệp Vì vậy, hành vi đầu tư vốn để thành lập công ty TNHH thành viên doanh nghiệp tạo nhóm kinh doanh khơng tượng tập trung kinh tế theo Luật cạnh tranh Bằng việc sáp nhập, hợp nhất, liên doanh, mua lại, doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế chủ động tích tụ nguồn lực kinh tế vốn, lao động, kỹ thuật, lực quản lý, tổ chức kinh doanh… mà chúng nắm giữ riêng lẻ để Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Cơng Thương hình thành khối thống phối hợp hình thành nhóm doanh nghiệp, tập đồn kinh tế Dấu hiệu giúp khoa học pháp lý phân biệt tập trung kinh tế với việc tích tụ tư kinh tế học Theo từ điển tiếng Việt, tích tụ tư tăng thêm tư dựa vào tích lũy giá trị thặng dư, biến phần giá trị thặng dư thành tư Có thể thấy rằng, tích tụ tư q trình phát triển nội sinh doanh nghiệp theo thời gian kết kinh doanh Theo đó, việc sử dụng giá trị thặng dư kinh doanh (lợi nhuận) để tái đầu tư tăng vốn, doanh nghiệp nâng cao lực kinh doanh Một doanh nghiệp tích tụ tư để có vị trí đáng kể thị trường, song để điều xảy địi hỏi thời gian dài Trong đó, tập trung kinh tế có dấu hiệu tích tụ khơng từ kết kinh doanh mà từ hành vi doanh nghiệp Thứ ba, tập trung kinh tế hình thành nên doanh nghiệp có lực cạnh tranh tổng hợp liên kết thành nhóm doanh nghiệp, tập đồn kinh tế Từ làm thay đổi cấu trúc thị trường tương quan cạnh tranh có thị trường Các hình thức sáp nhập, hợp làm cấu trúc thị trường thay đổi theo hướng giảm số lượng doanh nghiệp họat động cách dồn tất lực vào doanh nghiệp (doanh nghiệp sáp nhập doanh nghiệp hình thành) Việc mua lại liên doanh hình thành nên liên kết doanh nghiệp độc lập theo mơ hình sở hữu để tạo nhóm kinh doanh theo kiểu tập đồn Vì vậy, cho dù tập trung thực theo mơ hình tích tụ hay liên kết lực kinh doanh cuối dẫn đến kết tương quan cạnh tranh thị trường sau tập trung kinh tế thay đổi so với trước Bởi lúc này, thị trường đột ngột xuất doanh nghiệp, nhóm doanh nghiệp có tiềm lực kinh doanh lớn trước mà trải qua trình tích tụ tư Cần phải khẳng định rằng, việc tập trung kinh tế không làm cho thị phần doanh nghiệp lại thị trường giảm đi, song lại làm thay đổi vị trí cạnh tranh chúng so sánh với doanh nghiệp hình thành từ tập trung kinh tế Một nguyên nhân khiến doanh nghiệp thường có xu hướng tập trung kinh tế mong muốn “tăng trưởng” Bằng nhiều phương thức khác phát triển hoạt động sản xuất, áp dụng công nghệ mới, cải tiến máy quản lý, nâng cao chất lượng sản phẩm… hay nói cách khác thực q trình “tăng trưởng nội sinh”, doanh nghiệp nâng cao lực cạnh tranh thị trường Thực tăng trưởng nội sinh gây tốn mặt thời gian chi phí cho doanh nghiệp khơng đạt hiệu doanh nghiệp khơng có chiến lược phát triển phù hợp Thay vào đó, doanh nghiệp tiến hành tập Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương trung theo phương thức “tăng trưởng ngoại sinh” thể qua hành vi sáp nhập, hợp nhất, mua lại liên doanh Tuy nhiên, thực q trình này, doanh nghiệp có khả tiến tới độc quyền giữ vị trí thống lĩnh thị trường, từ dễ xảy hành vi lạm dụng vị trí thống lĩnh vị trí độc quyền để gây hại đến doanh nghiệp khác, ảnh hưởng đến trật tự cạnh tranh quyền lợi người tiêu dùng Lúc này, tập trung kinh tế hiểu hành vi doanh nghiệp để thực trình tăng trưởng ngoại sinh gây hạn chế cạnh tranh cần pháp luật điều chỉnh 1.1.2 Các hình thức TTKT Để nhận dạng chất hành vi tập trung kinh tế, ngồi việc phân tích khái niệm, lý thuyết kinh tế luận thuyết pháp luật cạnh tranh địi hỏi phải nhận dạng hình thức biểu chúng Trong kinh tế học, tồn nhiều tiêu chí để xem xét hình thức tập trung kinh tế Dựa vào mức độ liên kết từ hành vi tập trung kinh tế người ta chia thành hai loại tập trung kinh tế chặt chẽ (hoặc cịn gọi tổ hợp) tập trung khơng chặt chẽ (gọi liên minh lý tài) Hình thức tập trung chặt chẽ hay cịn gọi hình thức tờ- rớt (trust) việc doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế chấm dứt tồn để hình thành nên doanh nghiệp thống Như vậy, việc thống hoàn thành phương diện pháp lý lẫn quản trị doanh nghiệp Hình thức tập trung kinh tế thường thực biện pháp sáp nhập, hợp doanh nghiệp Hình thức tập trung không chặt chẽ việc doanh nghiệp tham gia chủ thể độc lập góc độ pháp luật, song chúng chịu chi phối doanh nghiệp khác Bằng hành vi mua lại liên doanh, doanh nghiệp thiết lập mối quan hệ với để tạo thành liên minh nhóm doanh nghiệp theo mơ hình tập đồn Trong đó, quyền chủ sở hữu, doanh nghiệp chi phối doanh nghiệp khác mà có phần vốn góp cổ phần Dựa vào vị trí doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế cấp độ kinh doanh ngành kinh tế – kỹ thuật, tập trung kinh tế bao gồm tập trung theo chiều ngang, tập trung theo chiều dọc tập trung theo đường chéo (tập trung hỗn hợp) TTKT theo chiều ngang Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương Hình thức bao gồm vụ TTKT doanh nghiệp tham gia cung ứng loại sản phẩm sản phẩm có khả thay mật thiết cho Khái niệm TTKT theo chiều ngang ngầm ý doanh nghiệp tồn cấp chuỗi sản xuất, cung ứng sản phẩm Trước thực TTKT, doanh nghiệp thường đối thủ cạnh tranh trực tiếp đối thủ tiềm Mục tiêu hình thức là: thực hiệu theo quy mô (economies of scale), thực mục tiêu chiến lược thị trường (khống chế thị trường tạo rào cản thị trường) … Tập trung theo chiều ngang, lý thuyết, tạo tác động tích cực tiêu cực Theo lý thuyết cạnh tranh gia tăng tập trung theo chiều ngang tạo điều kiện thuận lợi cho việc phối hợp hành động doanh nghiệp từ dẫn đến hạn chế cạnh tranh theo giá Về nguyên tắc, số lượng doanh nghiệp hoạt động thị trường lớn (hoặc mức độ tập trung kinh tế nhỏ) nguy để xuất lực khống chế thị trường nhỏ Chính vậy, việc tập trung kinh tế tạo doanh nghiệp có qui mơ vượt qua mức giới hạn việc Nhà nước kiểm sốt tập trung đó, đánh giá tác động quan trọng để từ định cho phép hay không cho phép doanh nghiệp tập trung với Sáp nhập theo chiều ngang coi có khả gây quan ngại đến cạnh tranh thị trường việc TTKT trực tiếp làm suy giảm số lượng đối thủ cạnh tranh độc lập thị trường TTKT theo chiều dọc Hình thức bao gồm vụ TTKT doanh nghiệp cấp độ khác chuỗi sản xuất, cung ứng sản phẩm Nói cách khác, vụ việc phát sinh doanh nghiệp có mối quan hệ mua - bán sản phẩm thực TTKT Không giống vụ việc TTKT theo chiều ngang, vụ TTKT theo chiều dọc không làm giảm số lượng đối thủ cạnh tranh thị trường liên quan, nhiên, gây quan ngại đáng kể cạnh tranh thị trường Quan ngại nghiêm trọng liên quan tới cạnh tranh vụ việc TTKT gây tác động đóng cửa thị trường, ví dụ, trường hợp doanh nghiệp sản xuất tiến hành TTKT với nhà cung cấp nguyên liệu đầu vào thiết yếu từ chối cung cấp nguyên liệu thiết yếu cho đối thủ cạnh tranh khác Mục tiêu hợp thường nhằm giảm chi phí giao dịch (transaction cost economies) thực Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương mục tiêu chiến lược thị trường (đảm bảo nguồn cung ứng nguồn tiêu thụ, ngăn cản đối thủ cạnh tranh mở rộng thị trường dựng rào cản gia nhập thị trường) Hình thức tập trung theo chiều dọc dẫn đến tác động tiêu cực ảnh hưởng đến cạnh tranh, kể đến: (1) Khi doanh nghiệp có vị mạnh khâu (theo nghĩa thị trường sản phẩm ) chu trình kinh doanh họ tận dụng quyền lực để gây sức ép khâu có liên quan trước sau (thị trường người cung ứng người tiêu thụ) Thơng qua đó, doanh nghiệp gây khó khăn cho người cạnh tranh khơng liên kết với họ; (2) Về bản, tập trung kinh tế theo chiều dọc doanh nghiệp gây khó khăn cho người gia nhập thị trường khả nâng cao lực hỗ trợ tài bí kỹ thuật khu vực thị trường TTKT theo dạng hỗn hợp Hình thức bao gồm vụ TTKT bên tham gia hoạt động sản xuất kinh doanh lĩnh vực khác Điển hình công ty không sản xuất loại sản phẩm, khơng có mối quan hệ mua – bán hữu tiềm Các vụ sáp nhập theo dạng tổ hợp coi hình thức TTKT gây quan ngại đến cạnh tranh thị trường thường miễn trừ quy định Luật Cạnh tranh Lý thuyết hình thái thị trường độc quyền độc quyền nhóm (monopoly oligopoly) khơng nghiên cứu ảnh hưởng hình thức tập trung kiểu này, song thực tiễn cho thấy, chúng gây tác động tiêu cực đến môi trường cạnh tranh Cụ thể là: (1) doanh nghiệp tham gia tập trung dạng conglomerate có lợi cạnh tranh việc tiết kiệm chi phí có nhu cầu tín dụng, bảo hiểm, quảng cáo vận tải sở tiềm lực hùng mạnh tài chính, doanh nghiệp hợp gây ảnh hưởng đến trị, vận động hậu trường,… công tác đối ngoại, quan hệ công cộng (public relation) (2) Thông qua hoạt động kinh doanh, giao dịch qua lại doanh nghiệp hợp dạng conglomerate có điều kiện để đưa hạch toán hỗn hợp, hạn chế rủi ro chi phí thị trường, có điều kiện kinh doanh thuận tiện gây bất lợi cho đối thủ cạnh tranh nhỏ Hiện tượng làm vô hiệu hoá nguyên lý hiệu với tư cách nguyên tắc chọn lọc kinh tế thị trường (3) Về bản, xã hội không mong muốn việc hình thành lực hùng mạnh thị trường, đe doạ kiếm sốt thơng qua chế thị trường thông qua hợp tác Nhà nước hiệp hội Sự tập trung dạng conglomerate mối đe doạ 10 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương Thứ tư, trường hợp doanh nghiệp sau TTKT khơng thuộc nhóm 05 doanh nghiệp có thị phần từ 85% trở lên thị trường liên quan Nghĩa thị phần kết hợp doanh nghiệp tham gia TTKT 15% thị trường liên quan khơng thuộc nhóm 05 doanh nghiệp dẫn dầu thị trường Sơ đồ 1: Tập trung kinh tế theo chiều ngang (Nguồn: Cục Cạnh tranh Bảo vệ Người tiêu dùng) 1.1.2 Trường hợp doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế không hoạt động thị trường liên quannhưng có ngành, nghề kinh doanh đầu vào bổ trợ cho Các doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế có quan hệ với chuỗi sản xuất, phân phối, cung ứng loại hàng hóa, dịch vụ định ngành, nghề kinh doanh doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế đầu vào bổ trợ cho có thị phần thấp 30% thị trường liên quan Thị phần doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế 30% thị trường liên quan tổng bình phương thị phần doanh nghiệp thị trường liên quan sau tập trung kinh tế từ 1.800 trở lên mức tăng tổng bình phương thị phần doanh nghiệp thị trường liên quan sau tập trung kinh tế từ 150 trở lên Thị phần doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế thấp 30% thị trường liên quan tổng thị phần hai, ba, bốn năm doanh 60 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương nghiệp lớn thị trường liên quan từ 50%, 65%, 75% 85% trở lên Ngoài trường hợp nêu tập trung kinh tế phải thẩm định thức theo quy định điểm b khoản Điều 36 LCT Sơ đồ 2: Tập trung kinh tế theo chiều dọc (Nguồn: Cục Cạnh tranh Bảo vệ Người tiêu dùng) 1.1.3 Trường hợp doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế vừa có hoạt động thị trường liên quan vừa có ngành, nghề kinh doanh đầu vào bổ trợ cho Chỉ tiến hành thẩm định thức (các) ngành, nghề kinh doanh phải thực TTKT.Nếu có sức mạnh thị trường tiềm lực tài tương lai TTKT thẩm định thức trường hợp cụ thể, không thiết với trường hợp Nếu khơng có thì, UBCTQG thơng báo việc tập trung kinh tế thực theo quy định điểm a khoản Điều 36 thực theo khoản Điều 36 1.2 Đánh giá tác động hạn chế cạnh tranh cách đáng kể q trình thẩm định thức 1.2.1 Đánh giá tác động đơn phương Tạo tăng cường vị trí thống lĩnh thị trường Ủy ban Cạnh tranh Quốc gia đánh giá tác động khả tác động hạn chế cạnh tranh cách đáng kể việc tập trung kinh tế vào yếu tố kết hợp yếu tố sau đây: (i) Thị phần kết hợp doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế chiếm 50% thị trường liên quan;(ii) Thị phần kết hợp doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế từ 30% đến 50% thị trường 61 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương liên quan tổng bình phương thị phần doanh nghiệp thị trường liên quan sau tập trung kinh tế từ 2.000 trở lên mức tăng tổng bình phương thị phần doanh nghiệp thị trường liên quan trước sau tập trung kinh tế từ 200 trở lên; (iii)Doanh nghiệp sau tập trung kinh tế có thị phần từ 30% trở lên thị trường liên quan thuộc nhóm doanh nghiệp có thị phần từ 75% trở lên thị trường liên quan; (iv) Các doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế có quan hệ với chuỗi sản xuất, phân phối, cung ứng loại hàng hóa, dịch vụ định ngành, nghề kinh doanh doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế đầu vào bổ trợ cho có thị phần chiếm 50% thị trường liên quan; (v) Đánh giá sức mạnh thị trường doanh nghiệp tạo từ việc tập trung kinh tế theo Điều 26 Luật Cạnh tranh; (vi) Xác định thay đổi khoảng cách doanh nghiệp có thị phần lớn doanh nghiệp có thị phần thứ hai thị trường; (vii) Xem xét độc quyền sở hữu trí tuệ, doanh nghiệp tham gia TTKT sở hữu phát minh, sáng chế khơng chia sẻ không cho doanh nghiệp khác tiếp cận phát minh, sáng chế Khả thay hàng hóa thị trường sản phẩm khác biệt Xem xét khả thay hàng hóa thị trường sản phẩm có khác biệt vị trí địa lý, thương hiệu, đặc điểm khác sản phẩm (đặc tính kỹ thuật, chất lượng, dịch vụ,…) Quá trình thẩm định xem xét khả việc tập trung kinh tế tạo tăng cường sức mạnh thị trường sản phẩm doanh nghiệp tham gia có thay gần nhau) UBCTQG yêu cầu doanh nghiệp cung cấp thông tin giá, chi phí sản phẩm Nếu UBCTQG có thơng tin đủ để xác định giá, chi phí sản phẩm tỷ lệ chuyển đổi bên tham gia áp dụng số UPPI nhằm định lượng tác động Khi tỷ lệ chuyển đổi cao có nghĩa bên tham gia tập trung kinh tế có khả tăng giá đơn phương Đặc điểm doanh nghiệp cạnh tranh khác (đối thủ cạnh tranh) thị trường liên quan UBCTQG đánh giá tập quán kinh doanh phổ biến thị trường liên quan, đặc biệt tập quán liên quan đến sách định giá giảm giá sản phẩm, kỹ thuật tiếp thị, sách quảng cáo, phân phối giao hàng, việc cung cấp dịch vụ bổ trợ Nếu cạnh tranh khía cạnh đáng kể có đa số đối thủ cạnh tranh sử dụng xác định việc tập trung kinh tế có khả gây tác động hạn chế cạnh tranh đơn phương Ngược lại, doanh nghiệp cạnh tranh có xu hướng chấp nhận ổn định theo chiến lược doanh nghiệp 62 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Cơng Thương dẫn đầu việc tập trung kinh tế có khả gây tác động hạn chế cạnh tranh đơn phương Khả loại bỏ doanh nghiệp cạnh tranh mạnh mẽ hiệu Nếu việc tập trung kinh tế có tham gia doanh nghiệp có đặc điểm sau việc tập trung kinh tế có khả gây tác động hạn chế cạnh tranh đơn phương: (i) Doanh nghiệp sau tập trung kinh tế có khả kiểm soát yếu tố đầu vào cần thiết tăng giá bán lại cho bên trung gian tăng chi phí đầu vào doanh nghiệp khác hoạt động thị trường liên quan; (ii) Lợi doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế sản phẩm, hệ thống phân phối, tiếp thị, quảng cáo; (iii) Doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế thuộc nhóm doanh nghiệp dẫn đầu thị trường có mức thị phần tăng liên tiếp năm trước năm thực tập trung kinh tế thị phần có khả gia tăng năm sau tập trung kinh tế; (iv) Diễn biến giá mua vào bán doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế tương quan giá mua vào bán so với doanh nghiệp khác thị trường liên quan; (v) Phương thức cạnh tranh lịch sử hành vi cạnh tranh doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế; (vi) Rào cản gia nhập thị trường 1.2.2 Tác động phối hợp Khả có hành vi thỏa thuận hạn chế cạnh tranh lạm dụng vị trí thống lĩnh thị trường nhóm doanh nghiệp UBCTQG đánh giá thị trường có đặc điểm sau: (i) Nếu việc tập trung kinh tế làm số lượng doanh nghiệp giảm xuống làm cho doanh nghiệp có tương đồng quy mô sản xuất, đồng sản phẩm có khả xảy hành vi thỏa thuận hạn chế cạnh tranh lạm dụng vị trí thống lĩnh thị trường nhóm doanh nghiệp (ii) UBCTQG xem xét lịch sử hành vi (lịch sử hoạt động cạnh tranh, phương thức cạnh tranh) doanh nghiệp ngành có thị trường liên quan, vụ việc hạn chế cạnh tranh xảy khứ; (iii)UBCTQG xem xét yếu tố tiềm ẩn thỏa thuận hạn chế cạnh tranh thực thông qua mua bán sáp nhập Quy mô tương đối doanh nghiệp Trường hợp doanh nghiệp có thị phần lớn tham gia tập trung kinh tế với doanh nghiệp có thị phần nhỏ doanh nghiệp có thị phần lớn trở thành doanh nghiệp dẫn dắt hình thành thỏa thuận hạn chế cạnh tranh.Trường hợp hai số doanh nghiệp có thị phần nhỏ làm giảm vị doanh nghiệp lớn có khả làm tăng cạnh tranh Trao đổi thông tin thị trường liên quan 63 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương UBCTQG xác định việc trao đổi thông tin thị trường liên quan lượng thông tin doanh nghiệp hoạt động thị trường liên quan mà doanh nghiệp tiếp cận được, bao gồm thông tin mức giá sản lượng bán ra, mức độ sáng tạo, chất lượng đặc tính sản phẩm dịch vụ, (chẳng hạn thơng qua hiệp hội ngành hàng ấn phẩm chun ngành).Nếu mức trao đổi thơng tin cao tiềm ẩn khả hình thành tác động phối hợp gây hạn chế cạnh tranh Tối đa hóa cơng suất đầu UBCTQG xem xét chênh lệch công suất cao doanh nghiệp hoạt động thị trường số lượng thực tế sản xuất bán thị trường khoảng thời gian định Một thị trường mà có vượt q cơng suất khó có khả hình thành thỏa thuận hạn chế cạnh tranh, đặc biệt doanh nghiệp nhỏ nắm giữ đáng kể phần công suất dư thừa Trong tình này, doanh nghiệp nhỏ có động mạnh việc tăng sản lượng mà doanh nghiệp lớn cố gắng hạn chế nguồn cung dựa vào để tăng giá thị trường Tuy nhiên, số trường hợp định, việc vượt q cơng suất động lực phục vụ mục đích trì thỏa thuận theo chiều ngang sản lượng sản xuất Vì lý này, mức tối đa hóa cơng suất phải phân tích trường hợp cụ thể (đối với sản phẩm hàng hóa) 1.2.3 Sự gia nhập thị trường doanh nghiệp cạnh tranh rào cản gia nhập thị trường liên quan UBCTQG đánh giá khả tham gia thị trường liên quan doanh nghiệp bao gồm doanh nghiệp có đặc điểm sau: (i) Các doanh nghiệp bán sản phẩm liên quan khu vực địa lý xung quanh thị trường phân tích; (ii) Các doanh nghiệp sử dụng công nghệ tương tự cần thiết cho việc cung ứng sản phẩm liên quan; (iii) Các doanh nghiệp hoạt động thị trường đầu vào thị trường đầu ra; (iv) Các doanh nghiệp sử dụng kênh phân phối tiếp thị tương tự, kỹ thuật xúc tiến tiếp thị tương tự với công cụ khác sử dụng thị trường liên quan.UBCTQG đánh giá khả tham gia thị trường liên quan doanh nghiệp theo tiêu chí sau: Tính kịp thời: Khoảng thời gian mà đối thủ cạnh tranh cần thâm nhập thị trường gây ảnh hưởng đáng kể lên mức giá Việc gia nhập thị trường liên quan xem kịp thời đáp ứng thời hạn tính từ định xâm nhập thị trường đưa sản phẩm liên quan tiếp thị thực tế khơng vượt q thời gian địi hỏi doanh nghiệp hành để đáp ứng với hành vi doanh nghiệp đối thủ cạnh tranh 64 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương Trong trường hợp, khía cạnh thời gian tương ứng liên quan tới chất trình sản xuất tiếp thị thị trường liên quan Tính khả thi: Phân tích khả thu lợi nhuận gia nhập đối thủ cạnh tranh Để đánh giá vấn đề này, việc ước tính mức doanh thu kỳ vọng đối thủ cạnh tranh cần thiết, điều phụ thuộc vào khả đáp ứng lượng cầu nhà sản xuất hành giảm mức sản xuất họ Khả bị giới hạn bởi: (i) xu hướng giảm cầu, (ii) mối quan hệ dựa hợp đồng trung hạn dài hạn người mua doanh nghiệp hành, (iii) sách giá doanh nghiệp hoạt động nhằm đối phó với gia nhập thị trường đối thủ cạnh tranh Tính đầy đủ: Ngay việc gia nhập thị trường diễn kịp thời khả thi thị trường định phải đầy đủ để ảnh hưởng lên giá thị trường liên quan Ngoài ra, mối nguy hại tiềm việc tập trung kinh tế khơng đồng tồn thị trường, đặc tính đa dạng sản phẩm cung ứng đối thủ cạnh tranh gia nhập thị trường cần phải đầy đủ để đối kháng với mối quan ngại cạnh tranh cụ thể việc tập trung kinh tế gây UBCTQG xem xét yếu tố sau để đánh giá rào cản gia nhập thị trường liên quan: Sự hạn chế mặt pháp lý thực tế: (a) giới hạn khả cung ứng sản phẩm liên quan (ví dụ: số tổ chức cá nhân), (b) áp đặt chi phí phát sinh đối thủ cạnh tranh (so với doanh nghiệp ngành mà phải đối mặt); (c) yêu cầu cấp phép việc cung ứng sản phẩm liên quan Chi phí chìm cao để gia nhập thị trường liên quan như: thiết kế sản phẩm thử nghiệm, lắp đặt thiết bị, thuê đào tạo nhân viên, phát triển kênh phân phối, khoản đầu tư cần thiết để khắc phục lợi xuất phát từ khác biệt hóa sản phẩm mà doanh nghiệp hoạt động ngành có (đặc biệt trường hợp chất lượng hàng hóa lưu thơng phải xác minh thông qua việc sử dụng, điều ngày ngụ ý người tiêu dùng coi trọng thương hiệu danh tiếng) Thực tế doanh nghiệp ngành phải tiêu tốn số chi phí cố định quan trọng có nghĩa định định giá họ khơng tính đến chi phí Tình trạng bất cân đối thông thường ngụ ý rủi ro lớn lợi nhuận thấp đối thủ cạnh tranh Nhìn chung, tỷ lệ chi phí chìm chi phí gia nhập thị trường tăng lên rủi ro bất định mà đối thủ cạnh tranh 65 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương gặp phải tăng lên, theo tính khả thi việc gia nhập thị trường giảm xuống 1.2.4 Nắm giữ cổ phần doanh nghiệp cạnh tranh thị trường liên quan (cổ đơng lớn quyền phủ quyết) Ngồi việc mua lại cổ phần doanh nghiệp để trở thành cổ đơng lớn/có quyền phủ (theo quy định Luật Doanh nghiệp), UBCTQG xem xét việc TTKT doanh nghiệp nắm giữ cổ phần (cổ đơng lớn/có quyền phủ quyết) doanh nghiệp khác với doanh nghiệp hoạt động thị trường liên quan Nếu khơng có khả xuất yếu tố tác động kết hợp UBCTQG thơng báo việc TTKT thực Cuối cùng, thân việc tập trung kinh tế doanh nghiệp tạo rào cản gia nhập thị trường (rào cản hành vi), ngăn chặn nguồn đáng kể nguồn lực thiết yếu kênh phân phối quan trọng Việc hình thành rào cản gia nhập thị trường xảy hậu việc tập trung kinh tế, quy mô tối thiểu cần thiết cho việc gia nhập hiệu tăng lên đáng kể 1.2.5 Các yếu tố khác 1.2.5.1 Cạnh tranh với hàng hóa nhập UBCTQG xem xét mức thuế suất nhập thời điểm doanh nghiệp tập trung kinh tế lộ trình điều chỉnh theo dự kiến mức thuế suất nhập sở hiệp định thương mại mà Việt Nam tham gia Ngoài mức thuế nhập khẩu, yếu tố sau (trong số yếu tố khác) làm suy giảm đáng kể cạnh tranh xuất phát từ hàng hóa nhập khẩu: (i) Chi phí vận chuyển bảo hiểm; (ii) Các loại thuế khác chi phí hải quan (ví dụ: chi phí hậu cần cảng); (iii) Các quy định tiêu chuẩn điều kiện tối thiểu chất lượng, nhận dạng sản phẩm, loại giấy phép đặc biệt; (iv) Dịch vụ hậu cần phân phối sản phẩm liên quan; (v) Việc mua phụ tùng dịch vụ chăm sóc khách hàng sau mua hàng hàng hóa nhập khẩu; (vi) Các sách nhà nước việc thúc đẩy tiêu thụ hàng hóa nước; (vii) Biến động tỷ giá hối đối (nếu có); (viii) Các thỏa thuận thức khơng thức liên quan đến phân chia thị trường giới công ty đa quốc gia có hoạt động Việt Nam, công ty đa quốc gia với nhau; (ix)Các hợp đồng li-xăng, nhượng quyền thương mại “thỏa thuận phi cạnh tranh” doanh nghiệp nước công ty thành viên lãnh thổ Việt Nam; (x) Khả sản xuất quốc gia khác có tác động lên hàng hóa nhập vào Việt Nam 66 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương Sức mạnh thị trường người mua Trong trường hợp hàng hóa thị trường liên quan đầu vào để sản xuất hàng hóa khác khách hàng doanh nghiệp UBCTQG xem xét đánh giá có tồn sức mạnh thị trường người mua với yếu tố sau: (i) Khả chuyển đổi cầu, phần cầu, khách hàng sang nhà cung cấp khác; (ii) Khả khách hàng áp đặt chi phí đáng kể lên nhà cung cấp, ví dụ, cách từ chối mua sản phẩm khác nhà cung cấp sản xuất; (iii) Khả khách hàng tự gia nhập thị trường hỗ trợ nhà cung cấp khác gia nhập thị trường; (iv)Khả khách hàng đàm phán giá tập thể với nhà cung cấp; (v) Phương thức mua sản phẩm liên quan khách hàng (đấu giá, đấu thầu, tổ chức thi tuyển) Sơ đồ 3: Sơ đồ thẩm định tập trung kinh tế theo chiều ngang 67 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương (Nguồn: Cục Cạnh tranh Bảo vệ Người tiêu dùng) 1.2.6 Tập trung kinh tế theo chiều dọc Đối với trường hợp tập trung kinh tế doanh nghiệp có ngành, nghề kinh doanh đầu vào bổ trợ cho UBCTQG xem xét yếu tố sau: Thứ nhất, việc tập trung kinh tế làm loại bỏ nhà cung cấp độc lập điều cản trở hạn chế tiếp cận đối thủ cạnh tranh bên tập trung kinh tế tới thị trường đầu vào, tới hàng hóa bán thị trường Điều xảy doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế tăng giá, giảm sản lượng, làm cho điều kiện cung cấp ưu đãi hơn, làm trì hỗn cung sản phẩm, từ chối cung cấp sản phẩm Thứ hai, việc tập trung kinh tế làm loại bỏ nhà phân phối độc lập, ngăn cản hạn chế đáng kể đối thủ cạnh tranh tiếp cận thị trường đầu ra, tới khách hàng mua hàng hóa Điều xảy nguyên nhân tập trung kinh tế, nhà sản xuất kiểm soát khách hàng kênh phân phối quan trọng Thứ ba, việc tập trung kinh tế làm tăng đáng kể rào cản gia nhập đối thủ cạnh tranh Điều đặc biệt quan trọng đối thủ cạnh tranh tiềm tàng mong muốn gia nhập thị trường sản phẩm đầu vào đầu mà phải gia nhập lúc hai thị trường, điều hàm ý chi phí gia tăng đáng kể cho đối thủ cạnh tranh tiềm tàng Thứ tư, việc tập trung kinh tế tạo thuận lợi cho việc hình thành thỏa thuận doanh nghiệp tích hợp đầu vào – đầu sản phẩm liên quan, tạo thuận lợi cho việc tiếp cận thông tin nhạy cảm đối thủ cạnh tranh, làm giảm sức mạnh thị trường người mua doanh nghiệp khác,… Nếu doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế có mối quan hệ người mua – người bán (theo chiều dọc) trước (ví dụ doanh nghiệp nhà sản xuất sản phẩm nhà phân phối độc quyền nhà sản xuất đó) việc TTKT không tạo hạn chế cạnh tranh 68 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương Sơ đồ 4: Sơ đồ thẩm định tập trung kinh tế theo chiều dọc (Nguồn: Cục Cạnh tranh Bảo vệ Người tiêu dùng) 1.2.7 Tập trung kinh tế dạng tổ hợp TTKT dạng tổ hợp trường hợp doanh nghiệp tham gia TTKT không hoạt động thị trường liên quan, thị trường có tích hợp theo chiều dọc Về nguyên tắc, vụ TTKT không bị cấm coi có tiềm ẩn tác động tiêu cực số trường hợp đặc thù sau: Thứ loại bỏ đối thủ cạnh tranh tiềm tàng Trường hợp xảy doanh nghiệp tham gia vào thị trường việc mua lại doanh nghiệp hoạt động, thay thực cách độc lập (đặc biệt thị trường có mức độ tập trung kinh tế cao trước TTKT) Nếu doanh nghiệp trực tiếp tham gia vào thị trường cách nhanh chóng, khả thi với quy mơ đủ lớn, việc mua lại dạng tổ hợp tương tự vụ TTKT theo chiều ngang, có hàm ý loại bỏ đối thủ cạnh tranh tiềm tàng doanh nghiệp bị mua lại Trong trường hợp đó, vụ mua lại cần phải 69 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Cơng Thương đánh giá theo tiêu chí chung vụ TTKT theo chiều ngang, cuối gây tổn hại tới cạnh tranh số tác động đơn phương phối hợp Thứ hai hiệu ứng danh mục Một doanh nghiệp hưởng lợi ích từ hiệu ứng danh mục tham gia vào số thị trường khác cho phép thu lợi nhuận nhiều doanh nghiệp khác hoạt động riêng biệt thị trường Nhìn chung, hiệu ứng danh mục có liên quan đến khả giảm chi phí thơng qua sử dụng lợi kinh tế theo phạm vi (economies of scope) Tuy nhiên, tác động kết hành vi “mở rộng sức mạnh thị trường”, theo doanh nghiệp có sức mạnh độc quyền thị trường mở rộng sức mạnh thị trường khác Một trường hợp đặc biệt mở rộng sức mạnh thị trường xảy doanh nghiệp tham gia TTKT bắt đầu “bán kèm” sản phẩm sau vụ TTKT Trong số trường hợp, việc hàm ý doanh nghiệp tham gia TTKT hạn chế hành động số đối thủ cạnh tranh ngăn cản việc gia nhập thị trường đối thủ cạnh tranh tiềm tàng Trong trường hợp đó, vụ TTKT tổ hợp cho phép doanh nghiệp có vị trí thống lĩnh thị trường mở rộng vị trí tới thị trường khác mà “kèm” với cách nhân tạo.Trong trường hợp đó, việc TTKT dạng tổ hợp gây tác động hạn chế cạnh tranh tương tự số trường hợp TTKT theo chiều dọc UBCTQCT xem xét hiệu ứng bên tham gia TTKT có vị trí thống lĩnh thị trường, mở rộng vị trí sang thị trường khác mà doanh nghiệp tham gia TTKT khác hoạt động Đánh giá tác động tích cực việc tập trung kinh tế 2.1 Các tác động tích cực việc tập trung kinh tế UBCTQG phân tích lợi ích hiệu kinh tế có từ việc tập trung kinh tế theo tiêu chuẩn sau: Thứ nhất, lợi ích hiệu tạo trực tiếp từ việc tập trung kinh tế, khơng thể có khơng tiến hành TTKT, xem xét Để điều xảy ra, cần phải cho thấy khơng có lựa chọn thay thực tế khả thi để trì lợi ích có tổn hại việc tập trung kinh tế xem xét Thứ hai, cần phải chứng minh lợi ích hiệu có nhanh chóng Cũng cần phải chứng minh lợi ích tăng cường hiệu doanh nghiệp tham gia tập trung kinh tế để cạnh tranh với doanh nghiệp khác trì mức độ cạnh tranh thị trường 70 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương Thứ ba, hiệu ước đốn, chung chung khơng kiểm chứng khơng xem xét (chỉ xem xét hiệu số cụ thể tốc độ tăng trưởng ngành/lĩnh vực; tăng suất; tỷ lệ đóng góp cấu kinh tế;.v.v) Thứ tư, giảm chi phí hàm ý chuyển giao hai tác nhân kinh tế trở lên coi lợi ích hiệu Đó trường hợp giảm chi phí khơng hàm ý tiết kiệm nguồn lực thực tế đến từ gia tăng sức mạnh đàm phán doanh nghiệp tập trung kinh tế Chẳng hạn, doanh nghiệp tập trung kinh tế tăng khả giảm lương nhân viên, giảm chi phí khơng coi lợi ích hiệu Lý tương tự áp dụng cho giảm chi phí mà tập trung kinh tế có lý thuế (Giảm chi phí khơng giảm lương nhân viên, giảm tiền thuế đóng cho nhà nước, giảm phúc lợi cho người tiêu dùng,.v.v) Ngược lại, lợi ích hiệu chấp nhận trường hợp sau: (i) Khi số lượng, chất lượng chủng loại sản phẩm doanh nghiệp tập trung kinh tế cung cấp trì sử dụng mức nguồn lực thấp; (ii) Khi số lượng, chất lượng chủng loại sản phẩm doanh nghiệp tập trung kinh tế cung cấp cung cấp gia tăng với nguồn lực sử dụng; (iii) Khi doanh nghiệp tập trung kinh tế cho phép giảm chi phí tài tăng khả tiếp cận thị trường vốn 2.2 Tái cấu trúc doanh nghiệp lâm vào tình trạng khó khăn phá sản nhằm phục vụ mục tiêu phát triển ngành, lĩnh vực UBCTQG xem xét việc tập trung kinh tế coi có tác động tích cực chất việc tái cấu trúc doanh nghiệp lâm vào tình trạng khó khăn phá sản (một bên tham gia việc tập trung kinh tế lâm vào tình trạng khó khăn phá sản) với yếu tố sau: (i) Nếu khó khăn doanh nghiệp phá sản tạo rút lui khỏi thị trường; (ii) Nếu có người mua thay đảm bảo phát triển ngành; (iii) Nếu rút lui doanh nghiệp khó khăn tạo tổn hại lớn người tiêu dùng bị đối thủ cạnh tranh mua lại (như lĩnh vực ngân hàng, tài chính, bảo hiểm, việc rút lui doanh nghiệp dẫn đến tác động bất lợi cho người tiêu dùng 71 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO Nguyễn Thị Bảo Ánh (2006), Một số vấn đề pháp lý tập trung kinh tế theo luật cạnh tranh Việt Nam, Luận văn thạc sĩ Luật học, trường Đại học Luật Hà Nội Bộ Công thương (2009), Báo cáo tập trung kinh tế Việt Nam - Hiện trạng dự báo, Hà Nội Phạm Hùng (2007), "Tổng quan kiểm soát tập trung kinh tế giới", opera.com, tháng 12 Ngân hàng giới (WB), Tổ chức hợp tác phát triển kinh tế OECD, Khuôn khổ cho việc xây dựng thực thi Luật Chính sách cạnh tranh Nguyễn Ngọc Sơn (2006), "Kiểm soát tập trung kinh tế theo pháp luật cạnh tranh vấn đề Việt Nam", Nghiên cứu lập pháp, Tổ chức Thương mại phát triển Liên Hợp Quốc (2003), Luật mẫu cạnh tranh, Loạt cơng trình nghiên cứu UNCTAD vấn đề đề cập luật sách cạnh tranh Viện Nghiên cứu Quản lý kinh tế Trung ương (2005), Các vấn đề pháp lý thể chế sách cạnh tranh kiểm sốt độc quyền kinh doanh, Hà Nội Agrawal, A., Jaffe, J F & Mandelker, G N 1992, ‘The Post-Merger Performance of Acquiring Firms: A Re-examination of an Anomaly’, Journal of Finance, Vol 47, pp 1605-1621 Amaro de Matos, J 2001, Theoretical Foundations of Corporate Finance, Princeton University Press, New Jersey 10 Andrade, G., Mitchell, M., Stafford, E 2001, ‘New evidence and perspectives on mergers’, Journal of Economic Perspectives, Vol 15, No (Spring), pp 103-120 11 Ansoff, H I., Brandenburg, R G., Portner, F E., Radosevich, R 1971, Acquisition Behaviour of US Manufacturing Firms, 1946-1965, 12 Vanderbilt University Press, Nashville Argus, J and Flynn, F J 1991, ‘Analysis of the determinants of aggregate takeover activity’, in Proceedings of Second International Conference on Asian-Pacific Financial Markets, 12-14 September, Hong Kong 13 Asquith, P 1983, ‘Merger bids, uncertainty, and stockholder returns’, Journal of Financial Economics, Vol 11, Issue 1-4, pp 51-83 14 Asquith, P., Bruner, R F and Mullins, D Jr 1983, ‘The gains to bidding firms from merger’, Journal of Financial Economics, Vol 11, Issue 1-4 (April), pp 121-139 72 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương 15 Barber, B M., Palmer, D., Wallace, J 1995, ‘Determinants of conglomerate and predatory acquisitions: Evidence from the 1960s’, Journal of Corporate Finance, Vol 1, pp 283-318 16 Barney, J B 1986, ‘Strategic factor markets: Expectations, luck, and business strategy’, Management Science, Vol 32, No 10 pp 1231-1241 17 Barney, J B 1988, ‘Returns to bidding firms in mergers and acquisitions: Reconciling the relatedness hypothesis’, Strategic Management Journal, Vol 9, Special Issue (Summer), pp 71-78 18 Baumol, , St Leonards, NSW Black, B S 2000, ‘The first international merger wave (and the fifth and last U.S wave)’, University of Miami Law Review, Vol 54, pp 799-818 19 Blackburn, K & Ravn, M O 1992, ‘Business cycles in the United Kingdom: Facts and fictions’, Economica, Vol 59, pp 383-401 20 Boehm, E A and Summers, P M 1999, Analysing and Forecasting Business Cycles with the Aid of Economic Indicators, Melbourne Institute Working Paper No 18/99, Melbourne Institute of Applied Economic and Social Research, The University of Melbourne 21 Basedow, Jurgen and Pankoke, Stefan L., "General Report" in Jurgen Basedow, Ed., Limits and Control of Competition with View to International Harmonization, (The Hague: Kluwer Law International, 2002) 22 Budzinski, Oliver, "Toward an International Governance of Transborder Mergers? Competition Networks and Institutions Between Centralism and Decentralism", NYU Journal ofInternational Law and Politics 23 Budzinski, Oliver, (2004) "The International Competition Network as an International Merger Control Institution" in John-Ren Chen, ed., International Institutions and Multilateral Enterprises : Global Players, Global Markets, 24 Maria Coppola (2011), US Federal Trade Commission, ‘ICN Best Practice: Soft Law’, CPI Antitrust Chronicle 25 Jonathan Galloway (2009), ‘Convergence in International Merger Control’, The Competition Review, Volume 5, Issue 2, pp 179–192 26 The 10 ASEAN member states include Brunei, Indonesia, Cambodia, Laos, Malaysia, Myanmar, Philippines, Singapore, Thailand and Vietnam 27 Darren Shiau, Elsa Chen (2014) ‘ASEAN Developments in Merger Control’, Journal of European Competition Law & Practice, Volume 5, Number 3, pp 149–157 28 ACCC Merger Guidelines, November 2008, p 59 73 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương 29 The Target Test de minimis exemption is currently scheduled to expire on March 2016 30 Interim Provisions on the Standards Applicable to Simple Cases in Concentrations of Undertakings (12 February 2014) and Guidelines for Notification of Concentration of Undertakings Under Simplified Merger Review Procedure 31 Memorandum on Cooperation Between the Fair Trade Commission of Japan and the Fair Trade Commission of the Republic of Korea, available at: www.jftc.go.jp/en/pressreleases/yearly-2014/July/140725.files/140725_2.pdf 32 Egge, Michael G.(2000), "The Harmonization of Competition Laws Worldwide", Richmond Journal of Global Law & Business, [Vol 2:1, 2001] Fiebig, Andre, "A Role for the WTO in International Merger Control" 33 Halverson, James T (1991), "Harmonization and Coordination ofInternational Merger Procedures" 74 Cục Cạnh tranh Bảo vệ người tiêu dùng – Bộ Công Thương