Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm Q3/2021

Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm Q3/2021 Ngành Bảo hiểm Báo cáo cập nhật Nghiệp vụ bán buôn dẫn dắt tăng trưởng tháng cuối năm 23/08/2021 CẬP NHẬT KẾT QUẢ KINH DOANH THÁNG ĐẦU NĂM Trong tháng đầu năm, tổng doanh thu phí bảo hiểm ước tính tồn thị trường đạt 102.614 tỷ đồng, tăng trưởng 23,6% so với kỳ năm 2020, tổng doanh thu phí bảo hiểm phi nhân thọ ước đạt 29.592 tỷ đồng (+9,31% yoy), doanh thu phí bảo hiểm nhân thọ ước đạt 73.022 tỷ đồng (+30,5% yoy) TRIỂN VỌNG KINH DOANH THÁNG CUỐI NĂM Thu nhập người dân giảm sút thách thức lớn cho hoạt động khai thác bảo hiểm Theo số liệu Tổng cục Thống kê, tính riêng quý 1/2021, số người bị giảm thu nhập lên tới 6,5 triệu người (xấp xỉ 1/3 tổng số người bị ảnh hưởng năm 2020) Thống kê cho thấy túi tiền khách hàng thực trở nên eo hẹp nhiều so với năm trước, dẫn đến nhu cầu cho sản phẩm bảo hiểm cá nhân tạm thời giảm sút giai đoạn này, biện pháp giãn cách tiếp tục áp dụng, kéo dài hết Q3/2021 Nghiệp vụ bán bn dẫn dắt tăng trưởng doanh thu phí PNT tháng cuối năm Trong sản phẩm cá nhân tăng trưởng chậm lại, sản phẩm bảo hiểm bán buôn bảo hiểm tài sản, bảo hiểm hàng hóa dẫn dắt tăng trưởng tồn ngành nhờ hưởng lợi gián tiếp từ giải pháp hỗ trợ cho doanh nghiệp; mở rộng hoạt động thương mại, tận dụng hội từ FTA, đẩy mạnh giải ngân vốn đầu tư công; đặc biệt hoạt động xuất nhập Tính chung năm 2021, tổng doanh thu phí BHPNT đạt 58.798 tỷ VNĐ (+5,4% yoy) Lãi suất tiền gửi thấp ảnh hưởng đến hiệu hoạt động đầu tư tài doanh nghiệp bảo hiểm Hiện 60% lợi nhuận trước thuế doanh nghiệp bảo hiểm đến từ lợi nhuận Trong điều kiện lãi suất Chuyên viên phân tích Đỗ Long Khánh (84 4) 3928 8080 ext 209 dolongkhanh@baoviet.com.vn trì mức thấp để hỗ trợ doanh nghiệp vượt qua đại dịch, AUM tăng trưởng chậm lại hoạt động khai thác gặp nhiều khó khăn, lợi suất đầu tư DNBH năm 2021 ước tính giảm 70-120 bps so với năm 2020 Tỷ lệ bồi thường thấp giúp bù đắp lợi nhuận Trong nửa đầu năm 2021, tỉ lệ bồi thường toàn ngành 32,7%, thấp kỳ năm 2020 (33,5%) Đây mức thấp vòng 10 năm trở lại BVSC cho việc giãn cách xã hội Q3 số tỉnh thành khiến tỉ lệ bồi thường cịn thấp nửa cuối năm Ước tính tỉ lệ bồi thường năm 2021 giảm xuống 32%, tác động tích cực đến doanh nghiệp có tỉ trọng sản phẩm bảo hiểm cá nhân lớn 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm CẬP NHẬT KẾT QUẢ KINH DOANH THÁNG ĐẦU NĂM Theo số liệu ước tính Hiệp hội Bảo hiểm Việt Nam tháng đầu năm, tổng doanh thu phí bảo hiểm ước tính tồn thị trường đạt 102.614 tỷ đồng, tăng trưởng 23,6% so với kỳ năm 2020, tổng doanh thu phí bảo hiểm phi nhân thọ ước đạt 29.592 tỷ đồng (+9,31% yoy), doanh thu phí bảo hiểm nhân thọ ước đạt 73.022 tỷ đồng (+30,5% yoy) TĂNG TRƯỞNG DOANH THU PHÍ BẢO HIỂM THÁNG Nguồn: IAV, BVSC tổng hợp – Đơn vị: ‘000 tỷ VNĐ 120 Life Nonlife % YoY life % YoY Nonlife 40,0% % YOoY toàn ngành 35,0% 100 30,0% 80 25,0% 60 20,0% 15,0% 40 10,0% 20 5,0% 0,0% 1H2014 1H2015 1H2016 1H2017 1H2018 1H2019 1H2020 1H2021 Bảo hiểm Phi nhân thọ: Sản phẩm cá nhân ảnh hưởng đại dịch Tăng trưởng nghiệp vụ bán buôn cao 10 năm nhờ sách hỗ trợ Hai nghiệp vụ chiếm tỷ trọng doanh thu cao ngành bảo hiểm sức khỏe bảo hiểm xe giới (tổng tỉ trọng doanh thu 57,9%) ghi nhận mức tăng trưởng thấp vòng 10 năm, tăng 6,2% 1,6% so với kỳ Ngược lại, sản phẩm bán buôn bảo hiểm tài sản, bảo hiểm hàng hóa bảo hiểm cháy nổ ghi nhận mức tăng trưởng ấn tượng, tăng 17,7%/22,3%/16,44%, mức cao nhiều năm trở lại Điều tương đối dễ hiểu phủ có sách hỗ trợ doanh nghiệp giúp phục hồi lại hoạt động kinh doanh sau đại dịch, dự án đầu tư có giá trị lớn, hoạt động xuất nhập tăng mạnh,…đều làm gia tăng nhu cầu cho loại sản phẩm Trong đó, dịch bệnh làm ảnh hưởng tới thu nhập người dân, đồng thời hoạt động khai thác đại lý bị hạn chế, tạm thời làm giảm nhu cầu cho sản phẩm bảo hiểm cá nhân Chúng cho xu hướng tiếp tục tháng cuối năm, nhiên tốc độ tăng trưởng giảm đáng kể diễn biến phức tạp đợt dịch lần thứ 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm DOANH THU PHÍ BẢO HIỂM SỨC KHỎE DOANH THU PHÍ BẢO HIỂM XE CƠ GIỚI Nguồn: IAV – Đơn vị: Tỷ VNĐ Nguồn: IAV – Đơn vị: Tỷ VNĐ 10.000 9.000 8.000 7.000 6.000 5.000 4.000 3.000 2.000 1.000 - 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% Doanh thu phí % DT phí tồn TT 9.000 8.000 7.000 6.000 5.000 4.000 3.000 2.000 1.000 - Tăng trưởng 40% 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% Doanh thu phí % DT phí tồn TT Tăng trưởng DOANH THU PHÍ BẢO HIỂM TÀI SẢN DOANH THU PHÍ BẢO HIỂM HÀNG HĨA Nguồn: IAV – Đơn vị: Tỷ VNĐ Nguồn: IAV – Đơn vị: Tỷ VNĐ 5.000 4.500 4.000 3.500 3.000 2.500 2.000 1.500 1.000 500 - 25% 20% 15% 10% 5% 0% -5% -10% Doanh thu phí % DT phí tồn TT 1.600 1.400 1.200 1.000 800 600 400 200 - Tăng trưởng 25% 20% 15% 10% 5% 0% -5% -10% -15% Doanh thu phí % DT phí tồn TT Tăng trưởng Cạnh tranh ngành ngày căng gia tăng Có thể thấy, hầu hết doanh nghiệp bảo hiểm ngành bị ảnh hưởng đợt dịch, nhiên mức độ ảnh hưởng doanh nghiệp khác Trong doanh nghiệp có tỉ trọng sản phẩm bảo hiểm cá nhân lớn có tốc độ tăng trưởng doanh thu phí mức âm so với kỳ, doanh nghiệp nghiệp có sản phẩm đặc thù tác động Trong năm trở lại đây, cạnh tranh gay gắt ngành, doanh nghiệp top đầu có xu hướng tăng trưởng chậm lại để tập trung nhiều vào hiệu hoạt động kinh doanh, khiến thị phần liên tục bị chia sẻ cho doanh nghiệp nhỏ ngành 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm TĂNG TRƯỞNG DOANH THU PHÍ THÁNG QUA CÁC NĂM Nguồn: BVSC tổng hợp 1H2019 1H2020 1H2021 52% 42% 32% 22% 12% 2% -8% MIG PVI BMI BLI PTI ABI PGI BVH Bảo hiểm Nhân thọ: Sản phẩm liên kết đầu tư dẫn dắt tăng trưởng Các sản phẩm đầu tư giữ mức tăng trưởng tốt Trái với Phi nhân thọ, tháng đầu năm 2021, doanh thu phí bảo hiểm Nhân thọ ghi nhận mức tăng trưởng cao, đạt 73.022 tỷ đồng, tăng 30,5% so với kỳ Trong đó, sản phẩm liên kết đơn vị cho thấy tốc độ tăng trưởng đột biến, đạt 8.900 tỷ VNĐ (+135,5% yoy), nâng tỉ trọng tổng doanh thu phí từ mức 6,8% 1H2020 lên 12,2% Bảo hiểm liên kết chung có mức tăng trưởng thấp hơn, mức cao so với kỳ, đạt 40.162 tỷ VNĐ (+34,72% yoy) Do sản phẩm vừa có tính bảo hiểm, vừa có tính đầu tư (phần phí dành cho đầu tư thường nhiều hơn), nên dễ dàng thu hút khách hàng thị trường chứng khốn sơi động tháng đầu năm BVSC cho hai sản phẩm tiếp tục động lực dẫn dắt tăng trưởng ngành nửa cuối năm TĂNG TRƯỞNG DOANH THU PHÍ THÁNG CỦA MỘT SỐ SẢN PHẨM Nguồn: IAV 160% 1H2019 1H2020 CƠ CẤU DOANH THU PHÍ 6T2021 THEO SẢN PHẨM Nguồn: IAV 10,30% 140% 12,20% 120% 73.022 tỷ VNĐ 100% 80% (+30,5% yoy) 60% 55% 20,70% 40% 20% 0% -20% Bảo hiểm hỗn hợp Bảo hiểm liên kết chung Bảo hiểm liên kết đơn vị Bảo hiểm phụ Liên kết chung Bảo hiểm liên kết đơn vị Khác Bảo hiểm hỗn hợp Sản phẩm phụ 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm Manulife vươn lên mạnh mẽ, dần trở thành doanh nghiệp có thị phần lớn tổng doanh thu phí thị phần phí khai thác Bắt đầu từ năm 2019, với 17,7% thị phần, Manulife trở thành doanh nghiệp có thị phần phí khai thác lớn Việt Nam, liên tục tăng trưởng nhanh chóng Đến hết Q1/2021, thị phần doanh thu phí KTM Manulife đạt 22,7%, bỏ xa doanh nghiệp khác ngành Tính tổng doanh thu phí, tính đến hết tháng đầu năm 2021, thị phần Manulife đạt 19,1% Một nguyên nhân khiến thị phần Manulife liên tục tăng trưởng cao cơng ty có hợp đồng bán chéo bảo hiểm với ngân hàng tư nhân có tập khách hàng lớn ACB, TPB, TCB, SCB, ngân hàng nước ngồi có uy tín Shinhan Bank, ANZ, giúp đẩy nhanh hoạt động khai thác TRIỂN VỌNG KINH DOANH THÁNG CUỐI NĂM Thu nhập người dân giảm sút thách thức lớn cho hoạt động khai thác bảo hiểm Trong khảo sát Vietnam Report thực triển vọng thị trường tháng cuối năm, có thách thức lớn mà DNBH phải đối mặt bao gồm: (1) cạnh tranh tron ngành gia tăng; (2) rủi ro từ yếu tố thiên tai, dịch bệnh; (3) thu nhập khách hàng giảm sút (4) tượng trục lợi bảo hiểm Đây thách thức hữu ngành bảo hiểm nhiều năm qua, có xu hướng gia tăng so với năm trước Nhưng đáng ý cả, thách thức có gia tăng nhiều giảm sút thu nhập khách hàng (70,6% doanh nghiệp khảo sát đồng ý với thách thức này, tăng 32,5% so với kỳ năm trước) Điều hồn tồn có sở, đối chiếu với số liệu từ Tổng cục Thống kê, có khoảng 22,2 triệu người lao động bị giảm thu nhập tác động Covid-19 năm 2020 Xét riêng quý 1/2021, số lên tới 6,5 triệu người (xấp xỉ 1/3 tổng số người bị ảnh hưởng năm 2020) Thống kê cho thấy túi tiền khách hàng thực trở nên eo hẹp nhiều so với năm trước, dẫn đến nhu cầu cho sản phẩm bảo hiểm cá nhân tạm thời giảm sút giai đoạn này, biện pháp giãn cách tiếp tục áp dụng, kéo dài hết Q3 TOP THÁCH THỨC LỚN NHẤT MÀ DNBH PHẢI ĐỐI MẶT Nguồn: Vietnam Report – Đơn vị: % số DNBH 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 2020 2021 +17,9 +32,5 Cạnh tranh ngành gia Rủi ro từ yếu tố thiên tai, Thu nhập khách hàng giảm tăng dịch bệnh sút Trục lợi bảo hiểm Nghiệp vụ bán buôn dẫn dắt tăng trưởng doanh thu phí PNT tháng cuối năm 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm BVSC cho tháng cuối năm, kinh tế phụ thuộc nhiều vào tốc độ triển khai giải pháp hỗ trợ cho doanh nghiệp (DN); mở rộng hoạt động thương mại, tận dụng hội từ FTA, đẩy mạnh giải ngân vốn đầu tư công; đặc biệt hoạt động xuất nhập khẩu, kéo theo nhu cầu cho sản phẩm bán buôn bảo hiểm tài sản, bảo hiểm hàng hóa tăng cao Cho năm 2021, BVSC ước tính tốc độ tăng trưởng doanh thu phí bảo hiểm sức khỏe/xe giới/tài sản/hàng hóa/chạy nổ 1%/-2%/20%/25%/15% so với kỳ Tính chung năm, tổng doanh thu đạt 58.798 tỷ VNĐ (+5,4% yoy) DOANH THU PHÍ BẢO HIỂM PHI NHÂN THỌ THEO TỪNG NGHIỆP VỤ Nguồn: Cục Quản lý giám sát Bảo hiểm, BVSC – Đơn vị: Tỷ VNĐ 70.000 25,0% 60.000 20,0% 50.000 40.000 15,0% 30.000 10,0% 20.000 5,0% 10.000 0,0% 2012 2013 2014 Bảo hiểm sức khỏe người Bảo hiểm hàng hóa %yoy tổng DT 2015 2016 2017 Bảo hiểm xe giới Bảo hiểm cháy nổ 2018 2019 2020 2021F Bảo hiểm Tài sản Khác Lãi suất tiền gửi thấp ảnh hưởng đến hiệu hoạt động đầu tư tài doanh nghiệp bảo hiểm Trung bình 60% lợi nhuận trước thuế doanh nghiệp bảo hiểm đến từ lợi nhuận hoạt động tài chính, chủ yếu doanh thu tiền gửi (hơn 80% danh mục đầu tư doanh nghiệp bảo hiểm tiền gửi ngân hàng) Trong điều kiện thị trường cịn nhiều khó khăn ảnh hưởng đại dịch, chúng tơi cho sách hỗ trợ doanh nghiệp tiếp tục trì tháng cuối năm, lãi suất huy động tiếp tục trì mức thấp LÃI SUẤT HUY ĐỘNG 12M TRUNG BÌNH CỦA 25 NGÂN HÀNG Nguồn: BVSC tổng hợp - Đơn vị: %/năm 7,2 7,0 6,8 6,6 6,3 6,0 5,7 5,6 5,6 5,6 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm Tỷ lệ bồi thường thấp giúp bù đắp lợi nhuận Tuy tăng trưởng doanh thu phí lợi suất đầu tư mức thấp, lợi nhuận doanh nghiệp bảo hiểm phần bù đắp nhờ tỷ lệ bồi thường tiếp tục trì mức thấp Trong nửa đầu năm 2021, tỉ lệ bồi thường toàn ngành 32,7%, thấp kỳ năm 2020 (33,5%) Đây mức thấp vòng 10 năm trở lại BVSC cho việc giãn cách xã hội Q3 số tỉnh thành khiến tỉ lệ bồi thường cịn thấp nửa cuối năm Do đó, chúng tơi ước tính tỉ lệ bồi thường năm 2021 giảm xuống 32%, tác động tích cực đến doanh nghiệp có tỉ trọng sản phẩm bảo hiểm cá nhân lớn TỈ LỆ BỒI THƯỜNG TOÀN NGÀNH QUA CÁC NĂM Nguồn: IAV, BVSC tổng hợp Trung bình năm = 39,5% 42,7% 35,2% 38,4% 42,4% 39,2% 36,9% 32,7% 32,0% Q trình thối vốn doanh nghiệp tạo động lực tăng giá ngắn hạn Trong năm 2021, số doanh nghiệp có kế hoạch thối phần vốn BMI, PTI, BVH, MIG Đây động lực tăng giá ngắn hạn cho cổ phiếu thị trường chứng khoán, giá cổ phiếu thương vụ khứ thường trả mức PB cao so với mức giá giao dịch thị trường TRIỂN VỌNG NGÀNH BẢO HIỂM SAU ĐẠI DỊCH Dư địa tăng trưởng ngành lớn nhờ tỉ lệ thâm nhập mức thấp 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm Tăng trưởng DT phí (đã điều chỉnh lạm phát) > 9,3% 5,7% - 9,3% 2,8% - 5,7% 0% - 2,8% -1,5% to 0% -4,7% to -1,5% -78% to -4,7% < -78% Việt Nam nằm top quốc gia có tốc độ tăng trưởng doanh thu phí bảo hiểm cao giới, với tăng trưởng trung bình năm 9,3% Tuy liên tục ghi nhận tăng trưởng cao, tỷ lệ thâm nhập bảo hiểm Việt Nam có thấp, mức 2,7% tính đến năm 2019 (PNT 0,8%, NT 1,9%), thấp nhiều so với quốc gia khác khu vực (trung bình mức 3,3%) Trên sở BVSC tin ngành bảo hiểm Phi nhân thọ nhanh chóng quay trở lại mức tăng trưởng trung bình 15% giai đoạn trước, Bảo hiểm Nhân thọ giữ mức tăng trưởng cao 25-30%/năm TỶ LỆ THÂM NHẬP BẢO HIỂM CÁC QUỐC GIA NĂM 2019 (Phí BH/GDP) PHÍ BẢO HIỂM/NGƯỜI TRONG KHU VỰC 2019 Nguồn: Swiss Re, BVSC tổng hợp – Đơn vị: USD/người Nguồn: Swiss Re, BVSC tổng hợp Life 20% 18% 16% 14% 12% 10% 8% 6% 4% 2% 0% Life 600 500 400 300 200 100 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm Sản phẩm bảo hiểm cá nhân động lực tăng trưởng ngành bảo hiểm sau đại dịch Tính đến cuối năm 2020, hai nghiệp vụ bảo hiểm chiếm tỉ trọng lớn bảo hiểm sức khỏe (32%) bảo hiểm xe giới (31%) Tuy đại dịch ảnh hưởng tạm thời đến nhu cầu cho loại sản phẩm này, BVSC đánh giá nghiệp vụ có tốc độ tăng trưởng cao nhờ: (1) nhận thức người dân bảo hiểm ngày cải thiện; (2) thu nhập bình quân đầu người ngày căng tăng, giúp cao khả đáp ứng chi phí bảo hiểm; (3) dân số trẻ dễ dàng tiếp cận kênh phân phối bảo hiểm online TỈ TRỌNG CÁC NGHIỆP VỤ TRONG NĂM 2020 Nguồn: IAV, BVSC tổng hợp Khác 9% BH sức khỏe 32% BH hàng hóa vận chuyển 4% BH cháy nổ 11% BH tài sản BH thiệt hại 13% BH xe giới 31% Cũng báo cáo khảo sát Vietnam Report thực hiện, có động lực thức đẩy tăng trưởng doanh thu doanh nghiệp bảo hiểm giai đoạn bình thường mới, đó, theo 70,6% số doanh nghiệp bảo hiểm khảo sát nhận thức người dân cải thiện động lực quan trọng (tăng từ 61,9% năm 2020) 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm Bancassurance kênh kỹ thuật số kênh phân phối quan trọng doanh nghiệp tương lai Hiện sản phẩm bảo hiểm bán qua ngân hàng chủ yếu sản phẩm bảo hiểm nhân thọ Nếu tính riêng mảng này, đến hết năm 2020, tỉ lệ doanh thu phí khai thác (KTM) qua Bancassurance chiếm 31% tổng doanh thu phí, tăng gấp lần vòng năm Tuy có tốc độ tăng trưởng cao, tỷ lệ thâm nhập kênh Bancas thấp, mức 19% tổng phí tồn thị trường, thấp nhiều so với mức trung bình vào khoảng 60% quốc gia phát triển Nguyên nhân (1) chưa có nhiều sản phẩm chuyển biệt, đặc thù dành riêng cho kênh Bancas; (2) khách hàng cịn hiểu biết sản phẩm phân phối qua ngân hàng; (3) ngân hàng công ty bảo hiểm chưa giải tốt vấn đề đào tạo đỗi ngũ bán hàng; (4) tồn tình trạng chạy theo tiêu; (5) hệ thống pháp luật chưa ban hành đầy đủ, kịp thời Tuy vậy, vài năm trở lại đây, vấn đề dần doanh nghiệp bảo hiểm ngân hàng đối tác phối hợp giải quyết, dần cao hiệu khai thác qua Bancas (ví dụ trước tỉ lệ tái tục hợp đồng khai thác qua Bancas mức 70%, đến năm 2020, tỉ lệ tái tục trung bình tăng lên 80%, có doanh nghiệp có tỉ lệ tái tục 90%) Với sở đó, BVSC tin bancassurance kênh phân phối chủ đạo doanh nghiệp bảo hiểm nhân thọ thời gian tới 10 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm TỶ LỆ DOANH THU PHÍ KTM QUA BANCAS DOANH THU PHÍ KTM QUA BANCAS Nguồn: IAV, BVSC tổng hợp 100% Nguồn: IAV, BVSC tổng hợp 90% 80% 2019 2020 3T2021 35% 31% 10.000 29% 30% 70% 8.000 25% 60% 50% 21% 20% 6.000 40% 15% 30% 6% 20% 10% 0% 12% 4.000 8% 10% 2.000 5% 0% 2015 2016 DT phí 2017 2018 2019 2020 DT Banca/Tổng DT phí Cũng báo cáo VNR, động lực tăng trưởng khác ngành đến từ việc áp dụng công nghệ vào chuỗi giá trị ngành bảo hiểm Cùng với phát triển Cách mạng công nghiệp 4.0, kênh phân phối dịch vụ kỹ thuật số (Digital) dần thay kênh truyền thống, đem lại thuận tiên cho khách hàng, trừ sản phẩm có tính phức tạp kênh truyền thống đại lý bảo hiểm (Agency) khách hàng ưu tiên lựa chọn nhiều Trong đại dịch, lượng lớn khách hàng chuyển sang sử dụng dịch vụ kỹ thuật số họ quen với việc người quay lại thói quen trước họ Do đó, dịch bệnh đem lại nhiều khó khăn, hội cho doanh nghiệp bảo hiểm nghiên cứu đưa vào áp dụng công nghệ hoạt động khai thác Khảo sát rằng, từ đại dịch bùng phát, doanh thu từ kênh Digital tăng mạnh với 69,2% số DNBH Kênh phân phối qua ngân hàng (Bancassurance) ghi nhận doanh thu tăng trưởng chút (66,7%) Trong đó, doanh thu từ kênh Agency bị chững lại 46,7% số DNBH Số liệu thống kê cho thấy, so với thời điểm trước đại dịch bùng phát, doanh thu từ kênh bancassurance xấp xỉ doanh thu từ kênh agency 11 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm THAY ĐỔI DOANH THU CỦA DNBH THEO CÁC KÊNH PHÂN PHỐI TỪ KHI ĐẠI DỊCH BÙNG PHÁT Nguồn: VNR – Đơn vị: % số DNBH 70% Tăng lên Không đổi Giảm 50% 30% 69,20% 66,70% 40% 28,60% 10% -10% 23.1% 20.0% -30% 7.7% 13.3% 46.7% -50% 57,1% 13.3% 14.3% -70% Ký thuật số: Ứng dụng di động, thương mại điện tử, Bancassurance Tư vấn viên/Đại lý/Chi nhánh Môi giới bảo hiểm TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA MỘT SỐ DOANH NGHIỆP DT phí 6T2021 Tăng trưởng DT 6T2021 Tăng trưởng yoy ROE TTM ROA TTM Tỉ lệ bồi thường (tỷ VNĐ) (tỷ VNĐ) BVH 17.964 8,7% 941 45,1% 8,54% 1,23% 32,1% BMI 2.353 -2,2% 120 31,6% 9,77% 3,46% 32,9% BIC 1.207 17,6% 178 12,8% 12,61% 5,08% 31,2% MIG 1.258 34,7% 116 44,2% 14,84% 4,11% 31,2% PGI 1.637 13,0% 163 49,5% 14,96% 3,60% 39,3% PTI 2.886 -4,8% 96 -17,8% 10,65% 2,64% 39,4% PVI 4.439 15,0% 462 1,8% 11,02% 3,47% 31,5% Mà CP LNST 6T2021 (tỷ VNĐ) 12 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm TUYÊN BỐ TRÁCH NHIỆM Tôi, chuyên viên Đỗ Long Khánh xin khẳng định hoàn toàn trung thực khơng có động cá nhân thực báo cáo Tất thông tin nêu báo cáo thu thập từ nguồn tin cậy xem xét cẩn thận Tuy nhiên, tơi khơng đảm bảo tính đầy đủ xác tuyệt đối thơng tin nêu Các quan điểm, nhận định báo cáo quan điểm riêng cá nhân mà không hàm ý chào bán, lôi kéo nhà đầu tư mua, bán hay nắm giữ chứng khoán Báo cáo nhằm mục đích cung cấp thơng tin nhà đầu tư nên sử dụng báo cáo phân tích nguồn tham khảo.Cá nhân Công ty Cổ phần Chứng khốn Bảo Việt khơng chịu trách nhiệm trước nhà đầu tư đối tượng nhắc đến báo cáo tổn thất xảy đầu tư thông tin sai lệch doanh nghiệp Báo cáo phần tài sản Công ty Cổ phần Chứng khoán Bảo Việt, tất hành vi chép, trích dẫn phần hay tồn báo cáo phải đồng ý Công ty Cổ phần Chứng khốn Bảo Việt LIÊN HỆ Phịng Phân tích Tư vấn đầu tư - Cơng ty Cổ phần Chứng khoán Bảo Việt Phạm Tiến Dũng Lưu Văn Lương Giám đốc khối Phó Giám đốc khối phamtiendung@baoviet.com.vn luuvanluong@baoviet.com.vn Trần Phương Thảo Nguyễn Chí Hồng Ngọc Ngơ Trí Vinh VLXD, Bất động sản, Cao su tự nhiên Bất động sản Hàng tiêu dung, Tài chính, Chứng khốn tranphuongthaoa@baoviet.com.vn nguyenchihongngoc@baoviet.com.vn ngotrivinh@baoviet.com.vn Hoàng Bảo Ngọc Trương Sỹ Phú Trần Hải Yến Công nghệ thông tin, Cảng biển Hàng tiêu dùng Chuyên viên vĩ mô nguyenbinhnguyen@baoviet.com.vn truongsyphu@baoviet.com.vn tranhaiyen@baoviet.com.vn Nguyễn Hà Minh Anh Lê Thanh Hòa Trần Xuân Bách Hàng tiêu dung, Tiện ích cơng cộng Vật liệu xây dựng Phân tích kỹ thuật nguyenhaminhanh@baoviet.com.vn lethanhhoa@baoviet.com.vn tranxuanbach@baoviet.com.vn Đỗ Long Khánh Nguyễn Đức Hồng Lê Hồng Phương Hàng khơng, Bảo hiểm Thép, Phân bón Chuyên viên chiến lược thị trường dolongkhanh@baoviet.com.vn nguyenduchoang@baoviet.com.vn lehoangphuong@baoviet.com.vn Phạm Lê An Thuận Trần Đăng Mạnh Dược, Thủy sản Xây dựng phamleanthuan@baoviet.com.vn trandangmanh@baoviet.com.vn 13 23/08/2021 Báo cáo cập nhật ngành Bảo hiểm Cơng ty Cổ phần Chứng khốn Bảo Việt Trụ sở chính: Chi nhánh: ▪ 72 Trần Hưng Đạo, Hoàn Kiếm, Hà Nội ▪ Tầng 8, 233 Đồng Khởi, Quận 1, Tp HCM ▪ Tel: (84 24) 928 8080 ▪ Tel: (02 8) 914 6888 14