Đang tải... (xem toàn văn)
Giao dịch trực tuyến là hành vi mua, bán tiền tệ, cổ phiếu, trái phiếu và các công cụ tài chính qua Internet, thông thường với một công ty môi giới nào đó. Công ty môi giới trực tuyến sẽ đưa ra tài khoản demo miễn phí cho phép bất kỳ ai kết nối với Internet, từ đó có khả năng kinh doanh ảo.
Đề tài 5: Pháp luật giao dịch chứng khoán trực tuyến thực trạng giao dịch chứng khoán trực tuyến Việt Nam Danh sách nhóm STT Họ Tên Nguyễn Minh Thư Nguyễn Thị Thùy Dung Nguyễn Thị Thanh Thư Hoàng Thị Thu Trang Tống Thị Phương Anh Hoàng Thị Thúy Nguyễn Hồng Sơn Mã sv 11164983 11160986 11164995 11165351 11160410 11165050 11133820 Bảng từ viết tắt Từ viết tắt TTCK GDCK GDCKTT CTCK SGDCK TTLKCK CTĐC UBCKNN CBTT ĐTNN QTCT CTQLQ Từ đầy đủ Thị trường Chứng khoán Giao dịch chứng khốn Giao dịch chứng khốn trực tuyến Cơng ty chứng khoán Sở giao dịch chứng khoán Trung tâm lưu ký chứng khốn Cơng ty đại chúng Ủy ban chứng khốn nhà nước Cơng bố thơng tin Đầu tư nước ngồi Quản trị cơng ty Cơng ty quản lý quỹ Mục Lục Contents Lời mở đầu I Cơ sở lý luận Các khái niệm Nguyên tắc giao dịch điện tử thị trường chứng khoán Giải thích từ ngữ .5 II Cơ sở pháp lý .6 Quy định yêu cầu dịch vụ, hạ tầng kỹ thuật, an ninh bảo mật lưu trữ liệu Đăng ký, thu hồi chấp thuận cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến 10 Báo cáo công bố thông tin hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến 12 Hoạt động trao đổi thông tin điện tử 14 Trách nhiệm quan, tổ chức, cá nhân tham gia hoạt động giao dịch điện tử thị trường chứng khoán 14 III Thực tiễn thi hành Việt Nam 16 IV Kiến nghị giải pháp 18 Kiến nghị 18 Giải pháp 20 Kết luận .23 Danh mục tài liệu tham khảo 24 Lời mở đầu Mở đầu việc thành lập Ủy ban Chứng khoán Nhà nước Việt Nam vào ngày 28-11-1996 theo Nghị định số 75/CP Chính phủ Tính đến nay, năm 2019 năm thứ 23 thị trường chứng khoán (TTCK) Việt Nam hình thành phát triển, mở kênh huy động vốn trung dài hạn, hiệu cho đầu tư phát triển, góp phần đẩy mạnh cơng nghiệp hóa, đại hóa đất nước Qua 23 năm hoạt động phát triển, thị trường chứng khoán (TTCK) Việt Nam ngày khẳng định vai trò kênh dẫn vốn cho kinh tế, giảm bớt phụ thuộc vào nguồn vốn truyền thống từ ngân hàng, hỗ trợ tích cực cho cơng cải cách cổ phần hóa doanh nghiệp Nhà nước, giúp kinh tế Việt Nam phát triển hội nhập sâu rộng vào kinh tế giới Thị trường chứng khoán Việt Nam 2019 có 2,28 triệu tài khoản nhà đầu tư, với 750 công ty niêm yết Tính đến cuối năm 2018, quy mơ vốn hóa thị trường cổ phiếu đạt 3,9 triệu tỷ đồng, tương đương với 71,6% GDP năm 2018; thị trường Upcom có 804 mã cổ phiếu, giá trị vốn hóa gần 894.000 tỷ đồng; trái phiếu Chính phủ với giá trị niêm yết đạt 1,1 triệu tỷ đồng, tương đương 20,3% GDP năm 2018 Cùng với phát triển cơng nghệ thơng tin Internet, phương thức GDCK nhà đầu tư với định chế tài trung gian (đặc biệt cơng ty chứng khốn - CTCK) có nhiều thay đổi, từ giao dịch sàn đến GDCK trực tuyến (GDCKTT) Tuy nhiên, bối cảnh công nghệ phát triển vượt bậc nay, thương mại điện tử tăng trưởng mạnh mẽ, với hiểm họa đe dọa an tồn thơng tin Vấn đề đảm bảo an tồn an ninh thông tin, bảo mật thương mại điện tử đặt thiết Và hoạt động GDCKTT bộc lộ số vấn đề cần điều chỉnh, từ hoàn thiện khung pháp lý vấn đề an toàn, bảo mật giao dịch, đảm bảo quyền lợi hợp pháp bên GDCK Vì nhóm tìm hiểu lựa chọn đề tài: Pháp luật giao dịch chứng khoán trực tuyến thực trạng Việt Nam để làm rõ vấn đề vướng mắc đưa kiến nghị, giải pháp phù hợp hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến I Cơ sở lý luận Các khái niệm 1.1 Giao dịch trực tuyến Giao dịch trực tuyến hành vi mua, bán tiền tệ, cổ phiếu, trái phiếu công cụ tài qua Internet, thơng thường với cơng ty mơi giới Cơng ty mơi giới trực tuyến đưa tài khoản demo miễn phí cho phép kết nối với Internet, từ có khả kinh doanh ảo Để quản lý giao dịch trực tuyến này, bạn cần phải có hai loại tài khoản sau đây: Tài khoản Demat: Nó phục vụ ngân hàng - nơi bạn mua cổ phiếu đặt cổ phiếu bạn bán rút Tài khoản giao dịch: Đây tài khoản thơng qua bạn đạo đơn đặt hàng thị trường chứng khốn Nó giúp đo lường hiệu giao dịch thực hiện, cách trình bày tỷ lệ cổ phiếu bán lợi nhuận thu lại qua chúng 1.2 Hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến Theo Khoản Điều Thông Tư số 134/2017/TT-BTC “Hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến hoạt động giao dịch chứng khốn thực thơng qua hệ thống công nghệ thông tin môi trường mạng Internet, mạng viễn thông mạng mở khác, bao gồm: Giao dịch chứng khoán nhà đầu tư tổ chức cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến; giao dịch chứng khoán thành viên giao dịch Sở giao dịch chứng khoán; giao dịch liên quan đến chứng khoán thành viên lưu ký, thành viên bù trừ Trung tâm lưu ký chứng khoán Việt Nam.” Các chứng khoán phép thực dịch vụ giao dịch trực tuyến chứng khoán niêm yết Sở Giao dịch Chứng khoán, Trung tâm Giao dịch Chứng khốn chứng khốn cơng ty đại chúng giao dịch đầu mối Phương thức giao dịch CKTT: phương thức Đó là: Qua internet Qua điện thoại Các kênh giao dịch chứng khốn trực tuyến: Gồm kênh Đó là: Kênh đặt lệnh máy tính cá nhân Kênh đặt lệnh thiết bị di động 1.3 Kênh gọi điện thoại cho nhân viên quản lý tài khoản Kênh gọi điện thoại đến tổng đài Hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến Theo Khoản Điều Thông Tư số 134/2017/TT-BTC “Hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến hệ thống phục vụ quản lý thực hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến, bao gồm: Trang thiết bị phần cứng, phần mềm, sở liệu, hệ thống mạng viễn thông, mạng Internet, mạng máy tính.” 1.4 Dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến - Dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến dịch vụ tổ chức cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến cung cấp cho nhà đầu tư để mở tài khoản, đặt lệnh, đưa yêu cầu giao dịch chứng khốn nhận kết giao dịch thơng qua mạng Internet điện thoại - Tổ chức cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến cơng ty chứng khốn, cơng ty quản lý quỹ đại lý phân phối chứng quỹ cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến (1 số tổ chức cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến nay: CTCK VNDIRECT, CTCK FPT, CTCK Ngân hàng Công Thương Việt Nam, …) Nguyên tắc giao dịch điện tử thị trường chứng khoán Giao dịch điện tử thị trường chứng khoán phải đảm bảo nguyên tắc xác, cơng bằng, cơng khai, minh bạch, an toàn, hiệu phù hợp với quy định pháp luật có liên quan Giải thích từ ngữ - Chứng quỹ loại chứng khoán xác nhận quyền sở hữu nhà đầu tư phần vốn góp quỹ đại chúng - Nhà đầu tư tổ chức, cá nhân Việt Nam tổ chức, cá nhân nước tham gia đầu tư thị trường chứng khoán - Niêm yết chứng khoán việc đưa chứng khốn có đủ điều kiện vào giao dịch Sở giao dịch chứng khoán Trung tâm giao dịch chứng khoán II - Lưu ký chứng khoán việc nhận ký gửi, bảo quản, chuyển giao chứng khoán cho khách hàng, giúp khách hàng thực quyền liên quan đến sở hữu chứng khoán - Thành viên lưu ký cơng ty chứng khốn, ngân hàng thương mại hoạt động Việt Nam Ủy ban Chứng khoán Nhà nước cấp Giấy chứng nhận đăng ký hoạt động lưu ký chứng khoán Trung tâm lưu ký chứng khoán Việt Nam chấp thuận trở thành thành viên lưu ký - Thành viên bù trừ cơng ty chứng khốn, ngân hàng thương mại, chi nhánh ngân hàng nước thực bù trừ, toán giao dịch chứng khoán phái sinh Cơ sở pháp lý Ngày 19/12/2017, Bộ Tài ban hành Thông tư số 134/2017/TT-BTC (Thông tư 134) thay Thông tư 87 hướng dẫn giao dịch điện tử TTCK Thông tư 134 bao gồm nhiều nội dung mới, có kế thừa bổ sung, thay quy định Thông tư 87 Quy định yêu cầu dịch vụ, hạ tầng kỹ thuật, an ninh bảo mật lưu trữ liệu 1.1 Yêu cầu dịch vụ • Đối với Sở giao dịch chứng khốn Trung tâm lưu ký chứng khoán Việt Nam: a) Xây dựng, ban hành quy định kết nối hệ thống giao dịch chứng khốn trực tuyến, quy trình xử lý cố, dự phịng hệ thống, kiểm sốt rủi ro hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến phù hợp với Luật Giao dịch điện tử, Luật An tồn thơng tin mạng, văn hướng dẫn thi hành quy định Thông tư này; b) Đảm bảo cung cấp hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến cơng khai, cơng bằng, minh bạch, an tồn hiệu cho thành viên sử dụng loại dịch vụ • Đối với cơng ty chứng khốn cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến: a) Trực tiếp cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến cho nhà đầu tư; b) Xây dựng trang thông tin điện tử với tên miền đăng ký mạng Internet để cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến Các chương trình, ứng dụng dùng để giao dịch chứng khoán trực tuyến phải đăng tải tích hợp trang thơng tin điện tử này; c) Ban hành quy trình thực dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến bao gồm: Quy trình vận hành theo dõi quản trị hàng ngày; quy trình đăng ký, hủy sử dụng dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến; quy trình xử lý cố; quy trình lưu dự phịng hệ thống, liệu; quy trình kiểm sốt rủi ro hoạt động cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến cho nhà đầu tư d) Bố trí đội ngũ nhân viên có cấp, chứng cơng nghệ thơng tin quản trị phần mềm, quản trị hệ thống an ninh thông tin để quản lý giám sát hoạt động hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến đảm bảo liên tục thông suốt; đ) Việc cung cấp sử dụng dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến với nhà đầu tư phải thể hợp đồng điều khoản hợp đồng mở tài khoản giao dịch chứng khốn, quy định cụ thể phương thức giao dịch chứng khoán trực tuyến, rủi ro xảy thực giao dịch chứng khoán trực tuyến, trách nhiệm bồi thường bên xảy rủi ro trách nhiệm khác liên quan đến hoạt động giao dịch chứng khốn trực tuyến; e) Ghi nhận thơng tin yêu cầu giao dịch nhà đầu tư hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến Các thông tin phải lưu trữ để tra cứu theo thời gian, phiên đăng nhập, kết thực giao dịch, số dư phát sinh trước sau giao dịch tài khoản nhà đầu tư; g) Thông báo kết thực lệnh giao dịch cho nhà đầu tư sau lệnh khớp hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến (Điều TT 134/2017/TT-BTC) 1.2 Yêu cầu hạ tầng, kỹ thuật hệ thống giao dịch chứng khốn trực tuyến • Đối với cơng ty chứng khốn cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến: a) Hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến phải tách biệt mặt vật lý với hệ thống kinh doanh khác công ty để đảm bảo an tồn thơng tin mạng, giảm thiểu rủi ro tránh xung đột hệ thống; b) Trang bị máy chủ chuyên dùng cho hệ thống giao dịch chứng khốn trực tuyến, khơng sử dụng máy tính cá nhân đóng vai trị máy chủ không sử dụng chung với máy chủ đơn vị công ty khác Trang thiết bị công nghệ thông tin chuyên dùng cho hệ thống giao dịch chứng khốn trực tuyến phải có dự phịng; c) Khu vực đặt hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến phải bảo đảm điều kiện an ninh, môi trường an tồn hệ thống: Khu vực riêng biệt, có hệ thống khóa từ thiết bị tương đương kiểm sốt vào ra, hệ thống ghi hình; hệ thống báo cháy chữa cháy chun dụng; hệ thống điều hịa khơng khí, theo dõi kiểm sốt nhiệt độ độ ẩm; hệ thống lưu điện máy phát điện dự phòng chuyên dụng; hệ thống chống sét lan truyền; d) Công ty thuê chỗ đặt hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến trung tâm liệu (Data Center) Các trung tâm liệu phải đảm bảo tuân thủ theo quy định pháp luật hoạt động Data Center Hệ thống giao dịch chứng khốn trực tuyến đặt Data Center phải có giải pháp đảm bảo tránh truy cập khai thác liệu bất hợp pháp; đ) Hệ thống giao dịch chứng khốn trực tuyến phải tích hợp giải pháp có sử dụng chứng thư số, chữ ký số tổ chức cung cấp dịch vụ chứng thực chữ ký số công cộng e) Cung cấp phương thức giao dịch qua điện thoại phải trang bị hệ thống tổng đài có chức ghi âm, quản lý, tra cứu gọi có dự phịng Mọi gọi đặt lệnh nhà đầu tư phải ghi âm lưu trữ đầy đủ phải đảm bảo an ninh thông tin bảo mật liệu; g) Áp dụng biện pháp kỹ thuật quản lý để thiết lập mức giới hạn mua bán chứng khoán theo quy định pháp luật cho nhà đầu tư tham gia dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến • Sở giao dịch chứng khoán, Trung tâm lưu ký chứng khoán Việt Nam, tổ chức cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến phải có phương án dự phịng cho hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến cung cấp phương thức giao dịch thay trường hợp hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến gặp cố (Điều TT 134/2017/TT-BTC) 1.3 Quy định an ninh bảo mật thông tin lưu trữ liệu tổ chức cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến - Trang thơng tin điện tử, hệ thống thư điện tử tổ chức cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến phải xác thực chứng thư số - Hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến phải thiết lập để ngăn chặn việc truy cập bất hợp pháp vào hệ thống kinh doanh nội thông qua hoạt động giao dịch trực tuyến phải phân quyền hệ thống phận nghiệp vụ có tiềm ẩn xung đột lợi ích theo quy trình kiểm sốt nội - Hệ thống phần mềm ứng dụng trước đưa vào khai thác, vận hành phải rà soát, quét lỗ hổng bảo mật có báo cáo đánh giá biên Môi trường vận hành hệ thống phần mềm giao dịch chứng khoán trực tuyến phải tách biệt với môi trường kiểm thử, môi trường phát triển phần mềm Định đánh giá rủi ro an toàn thơng tin mạng hệ thống giao dịch chứng khốn trực tuyến (01) năm (01) lần - Hệ thống giao dịch chứng khốn trực tuyến phải có giải pháp kỹ thuật đảm bảo an tồn thơng tin mạng bảo mật liệu hệ thống - Các chứng từ điện tử, phiếu lệnh điện tử, liệu điện tử ghi âm gọi đặt lệnh khách hàng, bao gồm lệnh hủy phải lưu trữ mười (10) năm dạng nguyên - Thông tin khách hàng sử dụng dịch vụ giao dịch trực tuyến, lệnh giao dịch thông tin trao đổi hệ thống phải mã hóa đường truyền mức ứng dụng, bảo mật theo quy định pháp luật trừ có yêu cầu từ quan quản lý nhà nước có thẩm quyền (Điều TT 134/2017/TT-BTC) 1.4 Quy định xác thực - Các giải pháp xác thực áp dụng giao dịch chứng khốn trực tuyến phải có độ an toàn tối thiểu tương đương giải pháp xác thực hai yếu tố trở lên, chủ yếu gồm: Giải pháp xác thực hai yếu tố; Giải pháp xác thực sử dụng chứng thư số; - Khi đặt lệnh qua điện thoại, nhà đầu tư phải sử dụng số điện thoại đặt lệnh cung cấp tối thiểu thông tin sau: số tài khoản giao dịch, thông tin xác thực Giao dịch thực thông tin nhà đầu tư cung cấp so khớp với thông tin nhà đầu tư đăng ký lưu hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến - Nhà đầu tư lựa chọn giải pháp xác thực tổ chức cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến cung cấp đăng ký sử dụng dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến đăng ký lại giải pháp xác thực có nhu cầu (Điều TT 134/2017/TT-BTC) 1.5 Quy định phiếu lệnh điện tử - Phiếu lệnh điện tử phải có tối thiểu thơng tin: số hiệu lệnh, loại lệnh, số tài khoản đặt lệnh, phương thức giao dịch, mã chứng khoán tên chứng khoán, số lượng giá giao dịch, thời gian giao dịch (năm, tháng, ngày, giờ, phút), thiết bị đặt lệnh, địa vật lý thiết bị đặt lệnh thông tin nhận dạng khác đảm bảo tính thiết bị đặt lệnh - Phiếu lệnh hủy phải có thơng tin số hiệu lệnh, khối lượng hủy xác nhận lệnh hủy - Phiếu lệnh điện tử phải ký chữ ký số gắn liền, kết hợp cách lơ gíc với thơng tin xác thực nhà đầu tư trước gửi vào hệ thống - Phiếu lệnh điện tử giao dịch chứng quỹ phải đảm bảo đầy đủ thông tin theo quy định pháp luật giao dịch chứng quỹ (Điều TT 134/2017/TT-BTC) - Với điểm đây, Thơng tư 134 góp phần bước hồn thiện khung pháp lý hoạt động GDCKTT, giúp cho TTCK hoạt động ngày công bằng, hiệu quả, an tồn minh bạch, phù hợp với thơng lệ quốc tế Đăng ký, thu hồi chấp thuận cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến 2.1 Đối tượng đăng ký cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến - Đối tượng đăng ký cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến cơng ty chứng khốn thành viên Sở giao dịch chứng khoán, thực kết nối với hệ thống giao dịch Sở giao dịch chứng khốn khơng thuộc trường hợp sau: - Đang trình giải thể, phá sản, tạm ngừng hoạt động bị ngừng giao dịch để chấm dứt tư cách thành viên Sở giao dịch chứng khoán - Bị rút nghiệp vụ môi giới thực thủ tục rút nghiệp vụ mơi giới - Bị kiểm sốt, kiểm sốt đặc biệt (Điều 10 TT 134/2017/TT-BTC) 2.2 Hồ sơ đăng ký cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến - Đơn đăng ký cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến theo mẫu quy định Phụ lục số 01 ban hành kèm theo Thông tư 134/2017/TTBTC) - Danh sách tên lý lịch chuyên gia quản lý hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến theo mẫu quy định Phụ lục số 02 ban hành kèm theo Thông tư 134/2017/TT-BTC) - Báo cáo thiết kế hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến theo mẫu quy định Phụ lục số 03 ban hành kèm theo Thơng tư 134/2017/TT-BTC) - Bản có chứng thực văn chấp thuận biên kiểm tra hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến Sở giao dịch chứng khoán thành viên giao dịch (Điều 11 TT 134/2017/TT-BTC) 2.3 Thủ tục chấp thuận cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến - Cơng ty chứng khốn lập hồ sơ theo quy định Điều 11 Thông tư 134/2017/TT-BTC lựa chọn phương thức giải thủ tục với Ủy ban Chứng khốn Nhà nước thơng qua hệ thống dịch vụ cơng trực tuyến Ủy ban Chứng khoán Nhà nước nộp hồ sơ trực tiếp dịch vụ bưu cơng ích - Trong thời hạn năm (05) ngày làm việc kể từ ngày nhận hồ sơ, trường hợp hồ sơ cần sửa đổi bổ sung, Ủy ban Chứng khốn Nhà nước có văn u cầu bổ sung giải trình văn trường hợp hồ sơ chưa hợp lệ - Trong thời hạn mười (10) ngày làm việc kể từ ngày nhận văn yêu cầu sửa đổi, bổ sung hồ sơ Ủy ban Chứng khốn Nhà nước, cơng ty chứng khốn phải hoàn chỉnh hồ sơ theo yêu cầu gửi Ủy ban Chứng khoán Nhà nước Sau thời hạn cơng ty chứng khốn khơng bổ sung hồ sơ theo u cầu, Ủy ban Chứng khốn Nhà nước có quyền từ chối chấp thuận - Trong thời hạn hai mươi (20) ngày làm việc, kể từ ngày nhận hồ sơ đầy đủ, hợp lệ, Ủy ban Chứng khoán Nhà nước xem xét định chấp thuận cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến cho cơng ty chứng khoán Trường hợp từ chối, Ủy ban Chứng khoán Nhà nước phải trả lời văn nêu rõ lý (Điều 12 TT 134/2017/TT-BTC) 2.4 Thu hồi định chấp thuận, tạm dừng cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến - Trường hợp cơng ty chứng khốn bị tạm ngừng hoạt động bị đình hoạt động mơi giới chứng khốn bị đình tồn hoạt động, cơng ty chứng khoán phải tạm dừng cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến khắc phục tình trạng - Cơng ty chứng khốn bị thu hồi Quyết định chấp thuận cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến trường hợp sau: Đã đăng ký rút nghiệp vụ môi giới chứng khoán chấp thuận Ủy ban Chứng khoán Nhà nước; Bị rút nghiệp vụ mơi giới chứng khốn; Bị chấm dứt tư cách thành viên với Sở giao dịch chứng khoán; Bị sáp nhập, bị chia, bị hợp nhất; Bị giải thể, bị phá sản, thu hồi Giấy phép thành lập hoạt động; Khơng trì, đáp ứng quy định khoản Điều 5, khoản khoản Điều 6, Điều 7, khoản Điều khoản Điều Thông tư 134/2017/TT-BTC Hồ sơ đăng ký cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến có thơng tin sai thật; Các trường hợp khác yêu cầu từ phía quan quản lý cơng ty tự nguyện nộp đơn xin ngừng cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến - Trình tự thu hồi định chấp thuận cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến cơng ty chứng khốn thực theo hướng dẫn Ủy ban Chứng khoán Nhà nước (Điều 13 TT 134/2017/TT-BTC) Báo cáo công bố thông tin hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến 3.1 Quy định báo cáo hoạt động giao dịch chứng khốn trực tuyến - Cơng ty chứng khoán chấp thuận cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến phải gửi Ủy ban Chứng khoán Nhà nước báo cáo sau: Báo cáo năm hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến theo mẫu quy định Phụ lục số 04 ban hành kèm theo Thơng tư 134/2017/TT-BTC vịng ba mươi (30) ngày kể từ ngày kết thúc năm; Báo cáo kèm theo tài liệu liên quan có nâng cấp, thay đổi hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến: Thay đổi core hệ thống, thay đổi phương thức giao dịch, thay đổi nhân công nghệ thông tin, thay đổi địa điểm đặt hệ thống theo mẫu quy định Phụ lục số 08 ban hành kèm theo Thông tư 134/2017/TT-BTC Thời hạn nộp báo cáo vịng bảy (07) ngày làm việc sau cơng ty chứng khoán thực nâng cấp thay đổi - Sở giao dịch chứng khoán gửi Ủy ban Chứng khoán Nhà nước báo cáo sau: Báo cáo năm hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến theo mẫu quy định Phụ lục số 05 ban hành kèm theo Thơng tư 134/2017/TTBTC vịng ba mươi (30) ngày kể từ ngày kết thúc năm; Báo cáo thay đổi quy định tiêu chuẩn công nghệ thành viên giao dịch Sở giao dịch chứng khốn Thời hạn báo cáo vịng bảy (07) ngày làm việc sau có thay đổi - Trung tâm lưu ký chứng khoán Việt Nam gửi Ủy ban Chứng khốn Nhà nước báo cáo năm tình hình giao dịch chứng khốn trực tuyến theo mẫu quy định Phụ lục số 06 ban hành kèm theo Thơng tư 134/2017/TT-BTC vịng ba mươi (30) ngày kể từ ngày kết thúc năm - Trong vòng hai mươi bốn (24) kể từ xảy cố nghiêm trọng liên quan đến hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến, Sở giao dịch chứng khoán, Trung tâm lưu ký chứng khốn Việt Nam, cơng ty chứng khoán phải gửi báo cáo theo mẫu quy định Phụ lục số 07 ban hành kèm theo Thông tư 134/2017/TT-BTC - Công ty quản lý quỹ, đại lý phân phối chứng quỹ phải báo cáo Ủy ban Chứng khoán Nhà nước tài liệu quy định khoản Điều 11 Thông tư 134/2017/TT-BTC tối thiểu năm (05) ngày làm việc trước ngày triển khai hệ thống giao dịch chứng khoán trực tuyến cho nhà đầu tư; thực báo cáo năm hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến theo mẫu quy định Phụ lục số 04 ban hành kèm theo Thơng tư 134/2017/TT-BTC vịng ba mươi (30) ngày kể từ ngày kết thúc năm - Báo cáo phải gửi điện tử hệ thống trao đổi thông tin điện tử theo hướng dẫn Ủy ban Chứng khoán Nhà nước (Điều 14 TT 134/2017/TT-BTC) 3.2 Công bố thông tin hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến - Trang thơng tin điện tử thức phần mềm ứng dụng phục vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến cho nhà đầu tư cơng ty chứng khốn, cơng ty quản lý quỹ, đại lý phân phối chứng quỹ phải công bố quy định dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến rủi ro xảy nhà đầu tư thực giao dịch chứng khoán trực tuyến - Sở giao dịch chứng khốn cơng bố trang thơng tin điện tử Sở giao dịch chứng khoán quy định pháp luật liên quan đến giao dịch điện tử thị trường chứng khoán - Trung tâm lưu ký chứng khoán Việt Nam công bố trang thông tin điện tử Trung tâm lưu ký chứng khoán Việt Nam danh sách sản phẩm, dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến phép cung cấp; quy định pháp luật liên quan đến giao dịch điện tử thị trường chứng khoán văn quy định hoạt động giao dịch điện tử Trung tâm lưu ký chứng khoán Việt Nam ban hành - Ủy ban Chứng khoán Nhà nước đăng tải cổng thông tin điện tử Ủy ban Chứng khốn Nhà nước danh sách cơng ty chứng khoán phép cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến, thủ tục, quy định hồ sơ đăng ký cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến, danh sách cơng ty chứng khốn bị thu hồi định chấp thuận cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến (Điều 15 TT 134/2017/TT-BTC) Hoạt động trao đổi thông tin điện tử - Nội dung trao đổi thông tin điện tử bao gồm thông tin trao đổi qua Internet mạng riêng liên quan đến hoạt động sau: Chào bán chứng khoán cơng chúng, đăng ký chứng khốn, lưu ký chứng khoán, niêm yết, đăng ký giao dịch giao dịch chứng khoán; Hoạt động quản lý tổ chức, cá nhân theo quy định khoản Điều Thông tư 134/2017/TT-BTC Hoạt động công bố thông tin thị trường chứng khoán; Hoạt động khác liên quan đến thị trường chứng khoán theo quy định pháp luật chứng khoán - Tổ chức cung cấp dịch vụ trao đổi thơng tin điện tử có trách nhiệm: Tạo lập trang thông tin điện tử mạng Internet đóng vai trị cổng vào cho dịch vụ trao đổi thông tin điện tử; Bảo mật thông tin cho đối tượng đăng ký sử dụng dịch vụ đảm bảo an tồn thơng tin cho hệ thống trao đổi thông tin điện tử; Ban hành quy chế hướng dẫn dịch vụ trao đổi thông tin điện tử - Đối tượng tham gia trao đổi thông tin điện tử đăng ký sử dụng dịch vụ thực theo quy chế hướng dẫn tổ chức cung cấp dịch vụ trao đổi thông tin điện tử - Việc sử dụng chứng thư số, chữ ký số hoạt động trao đổi thông tin điện tử thực theo quy định pháp luật giao dịch điện tử hoạt động tài Điều 16 TT 134/2017/TT-BTC) Trách nhiệm quan, tổ chức, cá nhân tham gia hoạt động giao dịch điện tử thị trường chứng khoán 5.1 - - - - - - Trách nhiệm tổ chức, cá nhân tham gia hoạt động giao dịch điện tử thị trường chứng khoán Tuân thủ quy định hoạt động giao dịch chứng khoán thị trường chứng khốn Tn thủ quy định bảo vệ thơng tin hoạt động giao dịch điện tử quy định an toàn bảo mật, nhân sự, hệ thống liệu Thực lưu giữ đầy đủ hồ sơ, tài liệu chứng từ liên quan đến hoạt động giao dịch chứng khốn trực tuyến cơng ty; Lập, xác nhận hồ sơ đăng ký cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến có thơng tin xác, thực sửa đổi, bổ sung hồ sơ phát thơng tin khơng xác khơng bỏ sót nội dung quan trọng theo quy định; Thực lưu giữ thông tin báo cáo theo quy định pháp luật Cơng ty chứng khốn khơng cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khốn trực tuyến chưa Ủy ban Chứng khoán Nhà nước chấp thuận định chấp thuận bị thu hồi Thực báo cáo thời hạn, báo cáo đầy đủ nội dung theo quy định pháp luật theo yêu cầu Ủy ban Chứng khoán Nhà nước (Điều 17 TT 134/2017/TT-BTC) 5.2 Kiểm tra, giám sát hoạt động giao dịch điện tử thị trường chứng khốn Ủy ban Chứng khốn Nhà nước có trách nhiệm giám sát, kiểm tra định kỳ bất thường Sở giao dịch chứng khoán, Trung tâm lưu ký chứng khốn Việt Nam, cơng ty chứng khốn, cơng ty quản lý quỹ, đại lý phân phối chứng quỹ tổ chức, cá nhân khác thực giao dịch điện tử thị trường chứng khoán theo quy định xảy cố ảnh hưởng đến quyền lợi nhà đầu tư an tồn thị trường chứng khốn Sở giao dịch chứng khoán, Trung tâm lưu ký chứng khoán Việt Nam có trách nhiệm phối hợp giám sát hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến tổ chức cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến tổ chức, cá nhân có liên quan theo yêu cầu Ủy ban Chứng khoán Nhà nước Tổ chức, cá nhân tham gia giao dịch điện tử thị trường chứng khốn có trách nhiệm cung cấp đầy đủ, kịp thời thông tin, liệu tài liệu liên quan đến hoạt động giao dịch điện tử có yêu cầu quan có thẩm quyền (Điều 18 TT 134/2017/TT-BTC) III Thực tiễn thi hành Việt Nam Hoạt động cung cấp dịch vụ GDCKTT CTCK thời gian qua có đặc điểm số hạn chế sau: Thứ nhất, hệ thống kỹ thuật phục vụ GDCKTT: Hệ thống GDCKTT CTCK nhìn chung đầu tư thiết bị tương đối bản, có hệ thống hệ thống dự phịng, đáp ứng yêu cầu lực hệ thống giao dịch trực tuyến Các cơng ty có giải pháp an tồn bảo mật thơng tin để chống xâm nhập trái phép thất thoát liệu; hệ thống phần mềm cung cấp chức phục vụ GDCKTT nâng cấp, thay đổi core hệ thống giao dịch cho phù hợp với yêu cầu thực tế công ty Tuy nhiên, việc đầu tư hệ thống có khoảng cách lớn CTCK Các cơng ty có tiềm lực tài chính, có chỗ đứng vững thị trường đầu tư xây dựng hệ thống CNTT có chiều sâu, hướng đến tiện dụng an toàn khách hàng Trong đó, cơng ty khả tài chính, hoạt động cầm chừng trang bị hệ thống mức tối thiểu để tiết kiệm chi phí Vì cần phải có quy định cụ thể trang thiết bị hạ tầng kỹ thuật CNTT, yêu cầu phòng máy chủ trụ sở CTCK thuê đặt chỗ trung tâm liệu Thứ hai, dịch vụ GDCKTT: Thống kê cho thấy khoảng 95% GDCK thị trường sử dụng giao dịch trực tuyến Đến hết năm 2017, tổng số tài khoản đăng ký tham gia GDCKTT 1,7 triệu tài khoản Tính riêng năm 2017 có 22 triệu lệnh GDCKTT với tổng giá trị giao dịch trung bình 2.200 nghìn tỷ đồng Việc đặt lệnh nhà đầu tư thông qua hệ thống GDCKTT CTCK theo quy trình sau: nhà đầu tư truy cập vào hệ thống GDCKTT thông qua tên mật truy cập Sau đặt lệnh giao dịch, nhà đầu tư xác thực đặt lệnh thông qua phương thức xác thực khác tùy thuộc vào thỏa thuận cung cấp dịch vụ nhà đầu tư CTCK Các lệnh nhà đầu tư chuyển vào hệ thống giao dịch Sở Giao dịch Chứng khoán (SGDCK) Việc toán tiền chứng khốn sau thực qua Trung tâm Lưu ký Chứng khốn (TTLKCK) Như vậy, chu trình GDCK có tham gia nhiều bên, từ nhà đầu tư, tổ chức cung cấp dịch vụ, SGDCK, TTLKCK Tuy nhiên, quy định hệ thống GDCKTT SGDCK, TTLKCK tổ chức trung gian khác chưa đầy đủ Ngoài ra, TTCK thị trường đặc biệt với hàng hóa cổ phiếu, trái phiếu doanh nghiệp, trái phiếu phủ trái phiếu quyền địa phương, chứng quỹ, chứng khoán phái sinh Tuy nhiên, quy định giao dịch điện tử TTCK ràng buộc “các chứng khoán phép thực dịch vụ giao dịch trực tuyến chứng khoán giao dịch SGDCK” (khoản Điều 5, Thơng tư 87) Do đó, hạn chế số sản phẩm chứng khốn khơng thực giao dịch trực tuyến Thứ ba, an toàn bảo mật GDCKTT: Theo thống kê cho thấy, CTCK chủ yếu cung cấp giải pháp xác thực đặt lệnh GDCKTT cho nhà đầu tư như: Tên đăng nhập/ mật khẩu; OTP (One Time Password – mật sử dụng lần), thẻ ma trận; số CTCK cung cấp giải pháp có áp dụng chữ ký số Trong số giải pháp trên, giải pháp xác thực Tên đăng nhập/ mật (xác thực yếu tố) giải pháp đa số CTCK cung cấp cho nhà đầu tư đặt lệnh trực tuyến qua internet Nhà đầu tư thực qua hai lần nhập mật gồm mật đăng nhập mật đặt lệnh Phần lớn CTCK cho phép nhà đầu tư sử dụng mật đăng nhập mật đặt lệnh giống Điều làm giảm hiệu an toàn bảo mật tiềm ẩn rủi ro mật đăng nhập khách hàng bị lộ Trong môi trường mạng internet với nhiều hiểm họa công mạng ngày tinh vi nay, chế xác thực yếu tố sử dụng tên người dùng mật không phù hợp cho giao dịch nhạy cảm GDCKTT khả người dùng bị giả mạo hay chiếm mật dễ dàng Các CTCK không yêu cầu khách hàng đặt lệnh trực tuyến phải ký phiếu lệnh giấy (bản cứng) Nếu nhà đầu tư sử dụng phiếu lệnh điện tử GDCKTT, phiếu lệnh phải ký chữ ký điện tử nhà đầu tư lệnh đặt có giá trị pháp lý Phương thức xác thực nêu chưa đảm bảo yêu cầu phiếu lệnh điện tử, lý thuyết, giao dịch bị hai bên chối bỏ Điều tiềm ẩn rủi ro cao cho nhà đầu tư CTCK có xảy tranh chấp khơng có phân xử Xét khía cạnh người dùng nhà đầu tư, họ thường chọn phương thức giao dịch đơn giản, thuận tiện, nhanh chóng tin tưởng dịch vụ CTCK cung cấp chưa đánh giá hết rủi ro xảy tranh chấp Tuy nhiên, chưa có quy định hướng dẫn cụ thể việc xác thực danh tính nhà đầu tư thực giao dịch mua bán chứng khoán trực tuyến, dẫn đến việc CTCK đặt nặng việc chọn giải pháp đơn giản, thuận tiện cho nhà đầu tư cao vấn đề an tồn giao dịch Từ tiềm ẩn nhiều rủi ro cho nhà đầu tư tham gia GDCKTT, đồng thời không tạo công tổ chức cung cấp dịch vụ GDCKTT Thực tế có CTCK đầu tư tốt, có giải pháp an tồn giao dịch cho nhà đầu tư phải từ bỏ để chọn giải pháp đơn giản nhằm tránh bị khách hàng Thứ tư, báo cáo công bố thông tin hoạt động GDCKTT: Dữ liệu báo cáo tình hình GDCKTT đặc biệt có cố thông tin quan trọng cho việc lập quy hoạch, phục vụ công tác quản lý nhà nước TTCK đề giải pháp xử lý nhằm ngăn chặn kịp thời nguy tiềm ẩn rủi ro giao dịch điện tử TTCK Tuy nhiên, chưa có quy định báo cáo trường hợp có cố gây an tồn gây ảnh hưởng nghiêm trọng đến hoạt động GDCKTT Nội dung báo cáo định kỳ CTCK, SGDCK, TTLKCK cịn mang tính định tính Các hạn chế cho thấy cần hoàn thiện sở pháp lý cho việc quản lý, giám sát hoạt động giao dịch điện tử TTCK hiệu hơn, góp phần đảm bảo cho hoạt động giao dịch điện tử trị trường an tồn, bảo mật, cơng bằng, minh bạch, hiệu quả, đồng thời tăng tính thuận tiện, an toàn cho người dùng sử dụng dịch vụ GDCKTT IV Kiến nghị giải pháp Kiến nghị Trên sở tổng kết thực Luật Chứng khoán năm 2006 Luật sửa đổi, bổ sung số điều Luật Chứng khoán năm 2010, UBCKNN tham mưu giúp Bộ Tài xây dựng trình Chính phủ nhóm sách đề nghị sửa đổi, bổ sung Luật Chứng khốn Cụ thể sau: Một nhóm sách hàng hóa TTCK, nhằm cải thiện chất lượng hàng hóa TTCK, đề xuất sửa đổi, bổ sung số điều kiện cụ thể việc chào bán/phát hành chứng khốn; bổ sung, luật hóa quy định phát hành chứng khoán số loại chứng khốn khác ngồi cổ phiếu, trái phiếu; sửa đổi quy định CTĐC, bao gồm điều kiện để trở thành CTĐC; quyền nghĩa vụ CTĐC (trong có vấn đề QTCT, kiểm tốn, CBTT) Hai nhóm sách thị trường giao dịch chứng khốn, nhằm tổ chức thị trường giao dịch chứng khốn cơng bằng, công khai, minh bạch hiệu quả, đề xuất sửa đổi quy định mơ hình tổ chức, hoạt động SGDCK Theo SGDCK Việt Nam tổ chức hình thức cơng ty trách nhiệm hữu hạn (TNHH) cơng ty cổ phần (CTCP) với mơ hình công ty mẹ - công ty con; SGDCK Việt Nam hoạt động khơng mục đích lợi nhuận; máy quản lý, điều hành SGDCK tổ chức phù hợp với Luật Doanh nghiệp văn có liên quan Đồng thời, sửa đổi làm rõ nghĩa vụ giám sát SGDCK; quy định rõ khu vực thị trường cổ phiếu, trái phiếu, TTCKPS Xác định giải pháp, nhiệm vụ, quyền hạn SGDCK, TTLKCK, quan quản lý nhà nước chứng khoán quan, tổ chức có liên quan việc phịng ngừa, xử lý rủi ro, khủng hoảng nhằm bảo đảm an tồn TTCK Ba nhóm sách đăng ký, lưu ký, bù trừ toán chứng khoán, nhằm củng cố tổ chức, nâng cao chất lượng hoạt động cung cấp dịch vụ liên quan đến quản lý chứng khoán nhà đầu tư, đề xuất sửa đổi mơ hình hoạt động tổ chức lưu ký bù trừ chứng khoán Việt Nam Tổ chức hoạt động hình thức CTCP cơng ty TNHH với mơ hình tổng cơng ty, có cơng ty thành viên thực tách bạch hoạt động bù trừ toán chứng khoán với hoạt động lưu ký chứng khốn; hoạt động khơng mục đích lợi nhuận; máy quản lý, điều hành tổ chức phù hợp theo Luật Doanh nghiệp văn pháp luật có liên quan Bên cạnh đó, bổ sung quy định toán giao dịch chứng khoán phái sinh, tổ chức hoạt động mơ hình tốn đối tác trung tâm quy định phòng ngừa rủi ro, bảo đảm khả toán Bốn nhóm sách thu hút ĐTNN TTCK Việt Nam, để tạo điều kiện thu hút vốn đầu tư nhà ĐTNN TTCK Việt Nam, đề xuất rà sốt, cải cách, sửa đổi điều kiện, trình tự, thủ tục nhà ĐTNN tham gia đầu tư TTCK Việt Nam Đối với quy định sở hữu nhà nước CTĐC, sửa đổi quy định hành theo hướng: (1) Cam kết quốc tế có quy định sở hữu nước ngồi thực theo cam kết; (2) Pháp luật chuyên ngành quy định tỷ lệ sở hữu nước ngồi thực theo pháp luật chuyên ngành; (3) Các ngành nghề kinh doanh có điều kiện cần quy định rõ ngành nghề tỷ lệ sở hữu; (4) Các ngành nghề mà pháp luật chuyên ngành không chưa quy định tỷ lệ sở hữu khơng hạn chế tỷ lệ tham gia nhà ĐTNN Năm nhóm sách QTCT, nhằm nâng cao chất lượng doanh nghiệp TTCK, đề xuất chuẩn hóa quy định quản trị CTĐC, quản trị CTCK, công ty quản lý quỹ (CTQLQ) theo thông lệ quốc tế Xác định rõ nguyên tắc thực QTCT, theo doanh nghiệp thực QTCT theo Luật Doanh nghiệp quy định Luật Chứng khốn Sáu nhóm sách tổ chức kinh doanh chứng khoán, để đáp ứng yêu cầu thống nhất, đồng quản lý tổ chức kinh doanh chứng khốn, nâng cao vị trí, vai trị doanh nghiệp TTCK, đề xuất sửa đổi việc cấp giấy phép theo hướng doanh nghiệp đăng ký kinh doanh theo quy định Luật Doanh nghiệp, Luật Đầu tư Cơ quan quản lý nhà nước TTCK cấp giấy phép hoạt động tổ chức kinh doanh chứng khoán Bổ sung quy định quyền hạn, trách nhiệm CTCK, CTQLQ việc giám sát đảm bảo khách hàng tuân thủ quy định giao dịch chứng khốn; đồng thời, CTCK có trách nhiệm phối hợp với quan quản lý nhà nước, SGDCK việc kiểm tra, giám sát Bảy nhóm sách CBTT, nhằm tăng cường tính cơng khai, minh bạch TTCK, tiếp cận với chuẩn mực thông lệ quốc tế CBTT TTCK, bảo vệ quyền lợi ích hợp pháp nhà đầu tư niềm tin thị trường, đề xuất chuẩn hóa quy định CBTT TTCK Việt Nam; bổ sung trách nhiệm CBTT cổ đông lớn/nhà đầu tư sở hữu từ 5% trở lên cổ phiếu, chứng quỹ đầu tư; nhóm người có liên quan người nội công ty; quy định tiêu chuẩn CBTT theo nhóm cơng ty dựa quy mơ vốn tính đại chúng Tám nhóm sách hồn thiện nhiệm vụ, quyền hạn UBCKNN, nhằm bảo đảm cho UBCKNN có đủ thẩm quyền việc tra, kiểm tra, giám sát cưỡng chế thực thi, giúp hoạt động TTCK lành mạnh, tuân thủ pháp luật, giữ nghiêm kỷ luật thị trường, đề xuất bổ sung số quy định thẩm quyền UBCKNN tiến hành tra, kiểm tra, xử lý vi phạm yêu cầu tổ chức, cá nhân liên quan cung cấp thông tin, tài liệu phục vụ tra, kiểm tra, giám sát, xác minh vi phạm; yêu cầu tổ chức, cá nhân có biểu vi phạm giải trình, đối chất; đồng thời, bổ sung thẩm quyền xử phạt xử lý vi phạm pháp luật chứng khoán Ngày 31/8/2017, Chính phủ thơng qua sách đề nghị xây dựng Luật Chứng khoán (sửa đổi) Nghị số 83/NQ-CP phiên họp Chính phủ chuyên đề xây dựng pháp luật tháng 8/2017 để trình Quốc hội xem xét Việc xây dựng trình Chính phủ thơng qua sách đề nghị xây dựng Luật Chứng khoán (sửa đổi) điểm nhấn quan trọng cơng tác xây dựng hồn thiện pháp luật chứng khoán TTCK Đây định hướng cho việc hồn thiện Luật Chứng khốn thời gian tới, góp phần hồn thiện thể chế, ổn định môi trường pháp lý cho phát triển mạnh mẽ TTCK, đáp ứng yêu cầu hội nhập, bảo đảm TTCK kênh huy động vốn trung dài hạn quan trọng kinh tế, bảo đảm ổn định kinh tế vĩ mơ, an tồn hệ thống tài chính, thị trường vốn mà trọng tâm TTCK Giải pháp Một là, cần bổ sung thành phần tham gia vào hoạt động GDCKTT TTCK, bao gồm văn phịng đại diện, chi nhánh cơng ty quản lý quỹ (CTQLQ) nước ngồi Việt Nam, cơng ty đại chúng, ngân hàng lưu ký, ngân hàng giám sát, chi nhánh ngân hàng nước Việt Nam Đây tổ chức trung gian tham gia vào trình vận hành TTCK, chịu quản lý giám sát quan nhà nước có thẩm quyền Hai là, quy định hệ thống GDCKTT phải có giải pháp xác thực có độ an tồn tối thiểu tương đương giải pháp xác thực hai yếu tố trở lên, bao gồm: Giải pháp xác thực hai yếu tố; giải pháp xác thực sử dụng chứng thư số; giải pháp xác thực khác pháp luật cho phép phù hợp với quy định quan có thẩm quyền Đồng thời, thơng tin phiếu lệnh điện tử phải có thơng tin thiết bị đặt lệnh, địa vật lý thiết bị đặt lệnh thơng tin nhận dạng khác đảm bảo tính thiết bị đặt lệnh Phiếu lệnh điện tử phải ký chữ ký số gắn liền, kết hợp cách lơ gíc với thơng tin xác thực nhà đầu tư theo quy định Điều Thông tư trước gửi vào hệ thống Ba là, cần loại bỏ, gộp số nội dung quy định thủ tục, hồ sơ theo hướng đơn giản, thuận tiện cho doanh nghiệp, sở rút ngắn thời gian xử lý hồ sơ Cụ thể rút gọn thành phần hồ sơ đăng ký từ 09 đầu mục tài liệu xuống 04 đầu mục tài liệu, rút gọn thời gian giải thủ tục từ 35 ngày làm việc xuống 20 ngày làm việc Bốn là, bổ sung nghĩa vụ cung cấp thông tin, liệu điện tử cho quan quản lý nhằm hỗ trợ công tác tra, giám sát ngăn chặn hành vi thao túng thị trường, giao dịch nội gián phù hợp với quy định hành thực tế hoạt động giao dịch điện tử TTCK Năm là, tăng cường công tác tra, giám sát hoạt động tổ chức tham gia thị trường, xử lý nghiêm vi phạm cá nhân, tổ chức, doanh nghiệp sử dụng phương tiện truyền thơng (báo chí, trang tin…) đưa thông tin sai lệch, thông tin thiếu đầy đủ, làm méo mó thơng tin, đưa thơng tin bất lợi cho thị trường mà không rõ nguồn gốc Sáu là, tạo hàng hóa có chất lượng tốt cho thị trường Việc thực cổ phần hóa (CPH) doanh nghiệp nhà nước (DNNN) cần gắn với niêm yết để tạo hàng hóa có chất lượng cho TTCK Bảy là, tiếp tục hồn thiện ngun tắc, khn khổ pháp lý để thúc đẩy TTCK phát triển cách sâu, rộng theo hướng minh bạch, đồng bộ, đảm bảo quyền lợi ích hợp pháp cho nhà đầu tư phù hợp với chuẩn mực quốc tế Kết luận Việc nắm bắt, tận dụng khai thác có hiệu thành khoa học – kỹ thuật CMCN 4.0 hỗ trợ công tác quản lý, phát triển thị trường dịch vụ tài hoạt động an toàn, minh bạch, hiệu quả, gắn liền với phát triển lĩnh vực tài – ngân sách kinh tế Hướng tới thị trường tài Việt Nam hoạt động an toàn, minh bạch, hiệu bối cảnh CMCN 4.0 đòi hỏi tham gia chủ động, tích cực tất cá nhân, tổ chức hoạt động lĩnh vực Trong đó, quan quản lý nhà nước phải đóng vai trò kiến tạo, chủ động định hướng, dẫn dắt hoạt động thị trường Việt Nam dần hướng tới kỉ nguyên phát triển, trở thành biểu tượng “CON RỒNG ĐƠNG NAM Á” vươn trỗi dậy mạnh mẽ, đầu phát triển kinh tế số Cùng với Thị trường chứng khốn Việt Nam trở thành thị trường sôi động giới 1 Danh mục tài liệu tham khảo Thông Tư số 134/2017/TT-BTC hướng dẫn giao dịch điện tử thị trường chứng khốn ban hành ngày 19/12/2017, có hiệu lực thi hành kể từ ngày 01/03/2018 Nghị định số 165/2018/NĐ-CP Giao dịch điện tử hoạt động tài ban hành ngày 24/12/2018, có hiệu lực thi hành từ 10/02/2019 “Nâng cao tính an tồn, bảo mật giao dịch chứng khốn trực tuyến” theo Tạp chí Chứng khốn 03/2018 “Thị trường chứng khốn Việt Nam: Quy mơ vốn hóa đạt 3,9 triệu tỷ đồng” theo BD (T/h) đăng tapchitaichinh.vn “Quy định giao dịch điện tử thị trường chứng khốn” theo Tạp chí Chứng khốn 1/2018 “Phát triển thị trường dịch vụ tài Việt Nam kỷ nguyên Cách mạng công nghiệp 4.0” - Bài đăng Tạp chí Tài kỳ tháng 10/2019 ... chứng khoán Việt Nam. ” Các chứng khoán phép thực dịch vụ giao dịch trực tuyến chứng khoán niêm yết Sở Giao dịch Chứng khoán, Trung tâm Giao dịch Chứng khốn chứng khốn cơng ty đại chúng giao dịch. .. nhà đầu tư tổ chức cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến; giao dịch chứng khoán thành viên giao dịch Sở giao dịch chứng khoán; giao dịch liên quan đến chứng khoán thành viên lưu ký,... hoạt động giao dịch chứng khoán trực tuyến 3.1 Quy định báo cáo hoạt động giao dịch chứng khốn trực tuyến - Cơng ty chứng khoán chấp thuận cung cấp dịch vụ giao dịch chứng khoán trực tuyến phải