Nhận thấy đây là một vấn đề cấp thiết nên tác giả thực hiện bài nghiên cứu nhằm kiểm định mối quan hệ giữa hai biến số kinh tế đó ở Việt Nam, đây là bằng chứng thực nghiệm tại Việt N[r]
(1)ỨNG DỤNG MƠ HÌNH VECTOR TỰ HỒI QUY (VAR)
ĐỂ ĐỊNH LƯỢNG MỐI LIÊN HỆ CỦA HAI BIẾN SỐ TĂNG TRƯỞNG VÀ XUẤT KHẨU TẠI VIỆT NAM GIAI ĐOẠN 2000-2018
APPLYING THE VECTOR AUTOREGRESSION (VAR) MODEL TO QUANTIFY THE RELATIONSHIP BETWEEN GROWTH AND EXPORT VARIABLES IN VIETNAM DURING THE PERIOD FROM 2000 TO 2018
TRẦN NGỌC HƯNG
Khoa Kinh tế, Trường Đại học Hàng hải Việt Nam Email liên hệ: hungtn.ktcb@vimaru.edu.vn
1 Đặt vấn đề
Đứng trước bối cảnh nước toàn giới tham gia vào hoạt động hợp tác kinh tế sâu rộng mối quan hệ EX GROWTH chủ đề thường xuyên thảo luận Xuất thúc đẩy doanh nghiệp nước sử dụng nguồn lực tối ưu, đem lại thu nhập ngoại hối từ kích thích kinh tế tăng trưởng Bên cạnh quốc gia có tốc độ tăng trưởng hợp lý bền vững tạo điều kiện, sở vững để tác nhân kinh tế nhà sản xuất, người tiêu dùng, nhà đầu tư,… tin tưởng thực hoạt động sản xuất kinh doanh đầu tư Việt Nam từ tạo tảng gia tăng giá trị EX Hiện có nhiều nhìn khác giới mối quan hệ hai biến số kinh tế Một số nghiên cứu tồn mối quan hệ đơn chiều từ GROWTH đến EX (Ahdi 2013, Tahir & Khan 2015), số lại cho tồn ảnh hưởng EX đến GROWTH (Kalaitzi 2013, Nguyễn Thanh Hải 2016) có quan điểm cho tồn mối quan hệ nhân hai chiều hai biến số trên, có kết luận khơng có mối quan hệ hai biến số Ở Việt Nam việc nghiên cứu vấn đề chủ yếu nghiên cứu mang nặng định tính mà thiếu nghiên cứu mang tính lượng hóa Nhận thấy vấn đề cấp thiết nên tác giả thực nghiên cứu nhằm kiểm định mối quan hệ hai biến số kinh tế Việt Nam, chứng thực nghiệm Việt Nam nên mang giá trị thiết thực có ý nghĩa giúp bên liên quan có nhìn tổng qt mối quan hệ biến số kinh tế từ có sách phù hợp mở lý luận hướng nghiên cứu
2 Nội dung nghiên cứu
2.1 Tổng quan phương pháp
Khi xác định tương quan mối liên hệ EX GROWTH nhiều tác giả thực kinh tế khác đa số cho tồn mối Tóm tắt
Bài viết nhằm tiến hành xác định mối liên hệ 2 biến số kinh tế quan trọng xuất (EX) tăng trường (GROWTH) Việt Nam sở dữ liệu mà tác giả thu thập từ quý năm 2000 đến quý năm 2018 Tác giả ứng dụng mơ hình VAR để phân tích kết cho thấy có tồn mối quan hệ nhân EX đến GROWTH tác động ngược lại từ biến GROWTH đến EX chưa thực rõ ràng Đồng thời, xuất tăng trưởng kinh tế bị tác động cú sốc thân biến số khứ Kết viết sở góp phần giúp nhà quản lý, người làm sách như nhà nghiên cứu thấy rõ mối quan hệ giữa hai biến số từ có sách thích hợp đẩy mạnh kinh tế tăng trưởng như mở nghiên cứu
Từ khóa: Vector tự hồi quy, tăng trưởng, xuất
khẩu
Abstract
The paper aims to determine the relationship between two important economic variables, exports (EX) and growth (GROWTH) in Vietnam, based on data collected by the author from the 1st quarter of 2000 to the 4th quarter of 2018 The author applied the VAR model for analysis and the results showed that there is a causal relationship of EX to GROWTH but the opposite effect from GROWTH to EX variables is not really clear At the same time, exports and economic growth are also affected by the shocks themselves in the past The result of the paper is a basis to help managers, policy makers and researchers to have clear outlook the relationship between the two variables and thereby have appropriate policies to boost the economy growth as well as opening up further research
(2)quan hệ nhân có tác động chiều Điều cho thấy thúc đẩy xuất giúp sử dụng có hiệu triệt để nguồn lực, thúc đẩy tính chun mơn hóa,… dẫn tới việc sử dụng nguồn lực cách có hiệu quả, đem lại nguồn ngoại hối từ tạo tăng trưởng kinh tế Bên cạnh quốc gia có tốc độ tăng trưởng ổn định điều kiện thuận lợi cho chương trình hợp tác song phương, đa phương để huy động nguồn lực nước mở nhiều hội gia tăng giá trị xuất
Để xét tác động qua lại mối quan hệ hai biến số EX GROWTH, tác giả áp dụng mơ hình VAR với phương trình sau:
GROWTHt = α0 + ∑𝑛𝑖=1α1i.GROWTHt-i +
∑𝑛𝑖=1α2i.EXt-i + i
EXt = α + ∑𝑛𝑖=1α1i.EXt-i + ∑𝑛𝑖=1α2i.GDPt-i + i
Trong đó, GROWTHt tỷ lệ tăng trưởng liên hoàn
GDP Việt Nam thời điểm t, EX giá trị hàng xuất khẩu, i sai số ngẫu nhiên
Nguồn số liệu tác giả tiến hành thu thập xử lý theo quý năm 2000 đến năm 2018, giá trị tổng sản phẩm quốc nội (GDP) thu thập từ Tổng cục thống kê, giá trị hàng xuất thu thập từ nguồn Tổng cục Hải Quan Việt Nam
2.2 Tổng quan xuất tăng trưởng GDP Việt Nam
Yếu tố quan trọng xem động lực để giúp kinh tế tăng trưởng xuất Việt Nam có bước chuyển biến mạnh mẽ thực mơ hình kinh tế mở cửa tăng cường giao lưu, thúc đẩy hợp tác quốc tế tăng cường xuất Giá trị hàng xuất có xu hướng tăng thời gian qua thể biểu đồ Hình
Khi xét đóng góp thành phần kinh tế có 60% tổng giá trị hàng xuất khối khu vực kinh tế có yếu tố nước ngồi, phần cịn lại phần đóng góp doanh nghiệp nước
Khi xét tỷ trọng xuất theo cấu nhóm
hàng ta có biểu đồ tỷ trọng Hình Hình Giá trị xuất giai đoạn 2000Q1-2018Q4
0 10 20 30 40 50 60 70
Q1
0
0
0
Q
4
0
0
0
Q3
0
0
1
Q2
0
0
2
Q1
0
0
3
Q4
0
0
3
Q3
0
0
4
Q2
0
0
5
Q1
0
0
6
Q4
0
0
6
Q3
0
0
7
Q2
0
0
8
Q1
0
0
9
Q4
0
0
9
Q3
0
1
0
Q2
0
1
1
Q1
0
1
2
Q4
0
1
2
Q3
0
1
3
Q2
0
1
4
Q1
0
1
5
Q4
0
1
5
Q3
0
1
6
Q2
0
1
7
Q1
0
1
8
Q4
0
1
8
109 USD
Hình Cơ cấu tỷ trọng giá trị theo nhóm hàng
0 20 40 60 80 100 120
(3)Khi xét biến động GDP Việt Nam suốt giai đoạn từ 2000Q1 đến 2018Q4 nhìn chung giá trị có xu hướng tăng (Hình 3)
Nếu xét tốc độ tăng trưởng liên hồn nhìn chung Việt Nam có xu hướng tăng trưởng dương qua kỳ, số liệu kết tăng trưởng sử dụng để xem xét tác động giá trị xuất đến tăng trưởng kinh tế (Hình 4)
2.3 Kiểm định tính dừng
Với việc sử dụng kiểm định Dickey-Fuller để xác định tính dừng biến kinh tế, với giả thiết H0
là chuỗi liệu khơng có tính dừng
Bảng cho thấy chuỗi số liệu EX GROWTH khơng có tính dừng, với việc thực lấy giá trị sai phân bậc chuối số liệu có tính dừng độ tin cậy 95%
2.4 Kết mơ hình VAR
Qua q trình kiểu định độ trễ mơ hình VAR, tác giả định sử dụng mơ hình độ trễ (Lag) với tiêu chí sử dụng dựa kết Bảng
Kết thu từ kiểm định ổn định mơ hình cho thấy nghiệm nằm phía vịng trịn đơn vị nên ta nói việc áp dụng mơ hình VAR với độ trễ (Lag) có tính ổn định phù hợp
2.5 Kiểm định Granger
Với việc sử dụng Granger nhằm mục đích xác định xem biến số có mối quan hệ nhân hay khơng tác giả có thu lại kết Bảng
Nhìn vào thơng số kết Bảng 4, ta có sở để nói với mức ý nghĩa 5% EX có ảnh hưởng nhân đến GROWTH GROWTH lại khơng có ảnh hưởng đến EX
Nguồn: Tổng cục thống kê Hình Giá trị tổng sản phẩm quốc nội GDP giai đoạn 2000Q1-2018Q4
0 10 20 30 40 50 60 70 Q1 0 Q1 0 Q1 0 Q1 0 Q1 0 Q1 0 Q1 0 Q1 0 Q1 0 Q1 0 Q1 Q1 1 Q1 2 Q1 Q1 Q1 Q1 Q1 Q1 109 USD
Hình Tốc độ tăng trưởng liên hoàn
-2 10 12 Q1 0 Q3 0 Q1 0 Q3 0 Q1 0 Q3 0 Q1 0 Q3 0 Q 0 Q3 0 Q1 0 Q3 0 Q1 0 Q3 0 Q1 0 Q 0 Q1 0 Q3 0 Q1 0 Q3 0 Q1 Q3 Q 1 Q3 1 Q1 2 Q3 2 Q1 Q3 Q1 Q Q1 Q3 Q1 Q3 Q1 Q3 Q Q3
Bảng Kiểm định tính dừng
Biến Chuỗi liệu gốc Chuỗi liệu sai phân bậc
GROWTH 0,4939 0,0000
EX 1,0000 0,0373
(4)2.5 Thảo luận kết nghiên cứu
Kết thu từ mơ hình VAR phân tích hàm phản ứng đẩy cho ta thấy:
- Tác động GROWTH khứ đến GROWTH
Từ đồ thị Response of DGROWTH to DGROWTH quan sát thấy GROWTH bị tác động chiều với cú sốc yếu tố khứ với độ trễ sau quý Điều cho thấy tăng trưởng kinh tế tốt khứ giúp kinh tế tăng trưởng theo tác động rõ rệt sau quý ngược lại
- Tác động EX đến GROWTH
Theo đồ thị Response of DEX to DGROWTH cho kết giá trị xuất tăng khứ trước tác động đến tăng trưởng giai đoạn sau độ trễ quý
- Tác động GROWTH đến EX
Theo đồ thị Response of DGROWTH to DEX cho kết rằng, số liệu thu thập giai đoạn 2000Q1-2018Q4 Việt Nam tăng trưởng kinh tế
hầu khơng có tác động rõ rệt đến giá trị xuất khẩu, kết phù hợp với kết nhận kiểm định Granger
-1.5 -1.0 -0.5 0.0 0.5 1.0 1.5
-1.5 -1.0 -0.5 0.0 0.5 1.0 1.5
Nguồn: Tổng hợp từ phần mềm Eviews 10 Hình Kiểm định đơn vị
- Tác động EX khứ đến EX
Theo đồ thị thu Response of DEX to DEX, nói giá trị xuất Bảng Kiểm định độ trễ cho mơ hình VAR
Lag LogL LR FPE AIC SC HQ
0 -1731,956 NA 1,12e+19 49,54160 49,60584 49,56712
1 -1728,519 6,578642 1,14e+19 49,55770 49,75042 49,63425 -1722,809 10,60517 1,09e+19 49,50882 49,83004 49,63641 -1720,415 4,309375 1,14e+19 49,55471 50,00441 49,73333 -1690,049 52,92281* 5,38e+18* 48,80141* 49,37959* 49,03107*
Nguồn: Tổng hợp từ phần mềm Eviews 10 Bảng Kết mô hình VAR
Biến Dgrowth DEX
C 0,0838749392126 587112736,385
Dgrowth(-1) - 0,210066782613 88369218,186
Dgrowth(-2) - 0,0138422185414 341027432,582
Dgrowth(-3) 0,0505602805014 13593504,9546
Dgrowth(-4) - 0,459706407515 232364251,298
DEX(-1) 5,67716601173e-12 - 0,0611755873961
DEX(-2) - 3,29776287935e-12 - 0,233988091722
DEX(-3) - 2,56228415925e-11 - 0,0917222712649
DEX(-4) - 5,43115461917e-11 0,696800365131
Nguồn: Tổng hợp từ phần mềm Eviews 10 Bảng Kết granger
H0: DGROWTH khơng có mối quan hệ
Granger với DEX
H0: DEX khơng có mối quan hệ
Granger với DGROWTH
Giá trị Granger 0,9773 0,0145
(5)chịu chi phối xuất khứ thể rõ rệt sau khoảng thời gian từ đến quý tác động ngược chiều lại chiều sau khoảng thời gian quý Điều đồng nghĩa với việc hoạt động xuất Việt Nam biến động khó lường gặp nhiều khó khăn tác động bất thường kinh tế nước giới
3 Kết luận từ nghiên cứu
Để đảm bảo thực mục tiêu kiểm định mối liên hệ qua lại hai chiều EX GROWTH Việt Nam giai đoạn 2000Q1 đến 2018Q4, tác giả ứng dụng mơ hình VAR để làm sáng tỏ vấn đề Qua kết thu giai đoạn khảo sát tồn mối liên hệ nhân mật thiết xuất đến tăng trưởng kinh tế, cịn chiều ngược lại tăng trưởng kinh tế có quan hệ nhân mờ nhạt đến xuất Tác động giá trị xuất đến tăng trưởng kinh tế thể rõ rệt sau khoảng thời gian quý, biến số kinh tế chịu tác động thân biến số kinh tế khứ tăng trưởng kinh tế chiều với tăng trưởng kinh tế khứ với độ trễ quý xuất khứ có ảnh hưởng đến xuất giai đoạn sau quý
Điều thể chiến lược đẩy mạnh công tác xuất phủ Việt Nam hồn toàn đắn nhằm đẩy mạnh tốc độ tăng trưởng kinh tế Mức độ đóng góp vào tăng trưởng GDP xuất lớn địi hỏi phủ cần có biện pháp đẩy mạnh xuất Tuy nhiên, giá trị xuất Việt Nam tập trung vào chiều rộng mà chưa trọng phát triển chiều sâu, nhiều hàng hóa thâm dụng sức lao động tham gia vào khâu gia cơng có giá trị gia tăng không cao
Thiết nghĩ để đẩy mạnh xuất chiều rộng
và chiều sâu, phủ Việt Nam cần tăng cường tham gia mối quan hệ quốc tế để tăng thị phần xuất tăng cường đầu tư vào ngành có hàm lượng chất xám ngành cơng nghiệp chế biến, chế tạo, nhóm hàng cơng nghiệp nặng,… Bên cạnh cần có sách phù hợp để tạo tảng cho tăng trưởng bền vững, tạo thuận lợi cho nhà đầu tư từ tác động tích cực đến xuất
Bài báo công bố đề tài nghiên cứu khoa học cấp Trường năm học 2019-2020: “Ứng dụng phương
pháp phân tích định lượng theo mơ hình véc-tơ tự hồi quy (VAR) để kiểm định mối quan hệ xuất và tăng trưởng kinh tế Việt Nam”
TÀI LIỆU THAM KHẢO
[1] Nguyen Thanh Hai, “Impact of Export on Economic Growth in Vietnam: Empirical Research and Recommendations” International Business and Management, Vol.13, 2016
[2] Ahdi, Causality between Exports and Economic Growth in South Africa: Evidence from Linear and Nonlinear Tests, Working papers 201339, University of Pretoria, Department of Economics, 2013 [3] Alaoui, Causality and Co-intergration between
Export, Import, and Economic growth: evidence from Morocco, MPRA paper 65431, University Library of Munich, Germany, 2015
[4] Kalaitzi, Exports and Economic Growth in the United Arab Emirates, submitted to RIBM Doctoral Symposium, Manchester Metropolitian University Business School, 2013
Nguồn: Tổng hợp từ phần mềm Eviews 10 Hình Impulse response to Cholesky One S.D Innovations
-0.8 -0.4 0.0 0.4 0.8 1.2 1.6
1 10
Response of DGROWTH to DGROWTH
-0.8 -0.4 0.0 0.4 0.8 1.2 1.6
1 10
Response of DGROWTH to DEX
-8.0E+08 -4.0E+08 0.0E+00 4.0E+08 8.0E+08 1.2E+09 1.6E+09
1 10
Response of DEX to DGROWTH
-8.0E+08 -4.0E+08 0.0E+00 4.0E+08 8.0E+08 1.2E+09 1.6E+09
1 10
Response of DEX to DEX
Response to Cholesky One S.D Innovations