Tác động của việc chấm dứt cho vay và huy động vốn bằng vàng đến các tổ chức và cá nhân có kinh doanh vàng

TRƯỜNG ĐẠI HỌC AN GIANG KHOA KINH TẾ - QUẢN TRỊ KINH DOANH NGUYỄN THỊ PHƯƠNG TRANG TÁC ĐỘNG CỦA VIỆC CHẤM DỨT CHO VAY VÀ HUY ĐỘNG VỐN BẰNG VÀNG ĐẾN CÁC TỔ CHỨC VÀ CÁ NHÂN CÓ KINH DOANH VÀNG CHUYÊN ĐỀ NĂM Chuyên ngành: Tài Ngân hàng Long Xuyên, tháng 7/2011 TRƯỜNG ĐẠI HỌC AN GIANG KHOA KINH TẾ - QUẢN TRỊ KINH DOANH TÁC ĐỘNG CỦA VIỆC CHẤM DỨT CHO VAY VÀ HUY ĐỘNG VỐN BẰNG VÀNG ĐẾN CÁC TỔ CHỨC VÀ CÁ NHÂN CĨ KINH DOANH VÀNG Chun ngành: Tài Ngân hàng Sinh viên thực hiện: NGUYỄN THỊ PHƯƠNG TRANG Lớp: DH9NH – MSSV: DNH083269 Người hướng dẫn: Ths Đặng Anh Tài Long Xuyên, tháng 7/2011 TÓM TẮT Đề tài nghiên cứu nhằm mục tiêu tìm hiểu tác động việc Ngân hàng Nhà nước (NHNN) ban hành Thông tư số 11/2011/TT-NHNN để chấm dứt việc huy động cho vay vốn vàng tổ chức tín dụng (TCTD) đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng Qua đó, thấy lợi ích mà Thơng tư mang lại khó khăn mà ngân hàng thương mại (NHTM), doanh nghiệp cá nhân có kinh doanh vàng gặp phải thi hành Thông tư Sau khoảng thời gian nghiên cứu, kết cho thấy việc NHNN ban hành Thông tư chấm dứt huy động cho vay vốn vàng TCTD có tác động lớn đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng Thơng tư mang lại nhiều lợi ích đem đến cho NHTM, doanh nghiệp cá nhân có kinh doanh vàng khơng vấn đề khó giải như: NHTM phải đối mặt với vấn đề xử lý số vàng tồn kho, giải vấn đề khoản, doanh nghiệp kinh doanh vàng phải tìm nguồn vốn để phục vụ cho hoạt động kinh doanh,… Do đó, NHNN cần nhanh chóng ban hành sách để hỗ trợ tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng giải vấn đề khó khăn mà Thơng tư số 11/2011/TT-NHNN mang lại MỤC LỤC CHƯƠNG 1: MỞ ĐẦU 1.1 Cở sở hình thành đề tài 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.3 Phương pháp nhiên cứu 1.4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.5 Ý nghĩa nghiên cứu CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT 2.1 Nghiệp vụ huy động vốn 2.2 Nghiệp vụ cho vay 2.3 Nghiệp vụ kinh doanh vàng 2.3.1 Tổ chức hoạt động kinh doanh vàng NHTM 2.3.2 Các dịch vụ ngân hàng liên quan đến giao dịch vàng 2.4 Hoạt động huy động cho vay vốn vàng TCTD 2.5 Quy định việc chấm dứt huy động cho vay vốn vàng TCTD CHƯƠNG 3: TÁC ĐỘNG CỦA VIỆC CHẤM DỨT CHO VAY VÀ HUY ĐỘNG VỐN BẰNG VÀNG ĐẾN CÁC TỔ CHỨC VÀ CÁ NHÂN CĨ KINH DOANH VÀNG 3.1 Thực trạng tình hình kinh doanh vàng NHTM doanh nghiệp Việt Nam năm từ 2007 đến 2010 3.2 Mục đích việc NHNN chấm dứt hoạt động cho vay huy động vốn vàng TCTD 12 3.3 Tác động viêc chấm dứt cho vay huy dộng vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng 13 3.4 Tình hình thực việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng TCTD 18 CHƯƠNG 4: KẾT LUẬN 22 CÁC TỪ VIẾT TẮT ABBANK : An Binh Commercial Joint Stock Bank (Ngân hàng Thương mại Cổ phần An Bình) ACB : Asia Commercial Bank (Ngân hàng Thương mại Cổ phần Á Châu) Agribank : Vietnam Bank of Agriculture and Rural Development (Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển nông thôn Việt Nam) DongA Bank : Dong A Commercial Joint Stock Bank (Ngân hàng Thương mại Cổ phần Đông Á) Eximbank : Vietnam Export Import Bank (Ngân hàng Thương mại Cổ phần Xuất Nhập Khẩu Việt Nam) HDBank : Housing Development Joint Stock Bank (Ngân hàng Thương mại Cổ phần phát triển nhà TP HCM) NHNN : Ngân hàng Nhà nước NHTM : Ngân hàng thương mại NXB : Nhà xuất OCB : Orient Commercial Joint Stock Bank (Ngân hàng Thương mại Cổ phần Phương Đông) PNJ : PhuNhuan Jewelry Joint Stock Company (Công ty Cổ Phần Vàng Bạc Đá Quý Phú Nhuận) Sacombank : Saigon Thuong Tin Commercial Joint Stock Bank (Ngân hàng Thương mại Cổ phần Sài Gịn Thương Tín) SCB : Sai Gon Commercial Joint Stock Bank (Ngân hàng Thương mại Cổ phần Sài Gòn) SJC : SaiGon Jewelry Company Limited (Công ty Trách nhiệm hữu hạn thành viên Vàng Bạc Đá Quý Sài Gòn) Southern Bank : Southern Commercial Joint Stock Bank (Ngân hàng Thương mại Cổ phần Phương Nam) TCTD : Tổ chức tín dụng TP HCM : Thành phố Hồ Chí Minh TT : Thông tư USD : United States dollar (đô la Mỹ) VietABank : Vietnam Asia Commercial Joint Stock Bank (Ngân hàng Thương mại Cổ phần Việt Á) Vietinbank : Vietnam Bank for Industry and Trade (Ngân hàng Thương mại Cổ phần Công Thương Việt Nam) VNĐ : Ký hiệu tiền tệ Việt Nam (Việt Nam đồng) Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng CHƢƠNG 1: MỞ ĐẦU 1.1 Cở sở hình thành đề tài Trong khoảng thời gian từ 2008 đến tháng 11/2010, giá vàng không ngừng biến động theo chiều hướng tăng dần thường xuyên đạt mức kỷ lục Theo số liệu từ NHTM Cổ phần Á Châu (ACB), vào ngày 17/03 ngày 15/07/2008 giá vàng cơng ty Vàng Bạc Đá Q Sài Gịn (SJC) đạt mức cao kỷ lục 19,35 triệu đồng/lượng Tính bình quân năm 2008, giá vàng dao động quanh mức 17,64 triệu đồng/lượng (Quang Sơn, 2008) Đến năm 2009, theo nhà kinh doanh vàng, năm giá vàng tăng nhanh mạnh chưa có Chỉ vài đồng hồ buổi sáng ngày 11/11/2009, giá vàng chinh phục mốc giá 27, 28 29 triệu đồng/lượng Trong đó, đầu năm 2009 giá vàng đứng mức gần 18 triệu đồng/lượng Tuy giá vàng năm 2009 tăng liên tục có thời điểm giảm nhẹ Ngày 29/12/2009, giá vàng mức 26,7 triệu đồng/lượng (Kiều Oanh, 2009) Đến năm 2010, giá vàng lại tiếp tục biến động theo chiều hướng bất thường Vào ngày 09/11/010, giá vàng SJC đạt mức 38,9 triệu đồng/lượng đến ngày 17/11/2010 giá vàng nước giảm 4,5 triệu đồng/lượng 34,44 triệu đồng/lượng (Sieuthisanvang, 2010) Trước đợt biến động mạnh giá vàng, nhiều nhà đầu tư tìm đến kênh đầu tư vàng Điều khiến cho nhu cầu mua vàng khách hàng tăng mạnh Đồng thời vào thời điểm tháng 09/2008 vừa qua, thị trường vàng lên xuống bất thường trước bối cảnh bất ổn thị trường tài Triển vọng kinh tế khả quan xa, hệ thống tài nước phương Tây cịn tình trạng khó khăn, thị trường chưa phục hồi niềm tin vào tài sản tiền mặt Vì với tư cách công cụ đầu tư sinh lời cao, thấy nhu cầu vay vàng để kinh doanh tăng lên nhanh chóng (Quang Sơn, 2008) Thật vậy, sáng ngày 11/11/2009 09/11/2010 lượng vàng giao dịch tăng đột biến gấp hai, ba lần so với ngày thường Người dân đổ xô đến cửa hàng vàng để cố mua cho vài lượng vàng, điều khiến cho nguồn cung hầu hết cửa hàng kinh doanh vàng cạn kiệt (Đ.Khanh, 2011) Để đáp ứng nhu cầu vàng doanh nghiệp người dân, nhiều ngân hàng tăng mức lãi suất huy động vàng để thu hút thêm nguồn vàng gửi tiết kiệm Vào ngày 28/05/2009, ngân hàng phát triển nhà TP HCM (HDBank) đưa mức lãi suất huy động vàng cao thị trường, với 4,6%/năm kỳ hạn tháng Trước HDBank ngày, NHTM Cổ phần Xuất Nhập Khẩu Việt Nam (Eximbank) thông báo tăng lãi suất tiết kiệm vàng kỳ hạn tháng lên 4,5%/năm (Chi Sơn, 2009) Đến năm 2010, mức lãi suất huy động vàng giảm so với trước đủ sức hấp dẫn nhà đầu tư Vào ngày 21/10/2010, NHTM Cổ phần Sài Gòn (SCB) đưa mức lãi suất huy động vàng cao thị trường 3%/năm kỳ hạn tháng, 2,76%/năm kỳ hạn tháng 2,88%/năm kỳ hạn tháng (Minh Đức, 2010) Từ thực tế cho thấy vàng trở thành kênh đầu tư hấp dẫn NHTM nhiều người dân Việt Nam Nhưng đến ngày 29/04/2011, NHNN ban hành Thông tư số 11/2011/TT-NHNN quy định việc chấm dứt việc huy động cho vay vàng TCTD NHNN ban hành thông tư nhằm xóa bỏ việc huy động vốn cho vay vàng TCTD nhằm tránh tượng đầu cơ, hạn chế việc ngân hàng gặp rủi ro khoản giá vàng “lên đỉnh” (Mỹ Dung, 2011) Việc ban hành quy định khiến cho NHTM nhiều tổ chức, cá nhân kênh đầu tư hấp dẫn Vậy việc ban SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng hành quy định NHNN có ảnh hưởng NHTM, doanh nghiệp cá nhân có kinh doanh vàng (Bảo Minh, 2011) Xuất phát từ tình hình thực tế đó, tơi chọn đề tài “Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng” 1.2 Mục tiêu nghiên cứu Tìm hiểu tác động việc chấm dứt huy động cho vay vốn vàng đến NHTM, doanh nghiệp cá nhân có kinh doanh vàng 1.3 1.4 Phƣơng pháp nghiên cứu  Phƣơng pháp thu thập thơng tin: thu thập thơng tin có liên quan đến việc huy động cho vay vốn vàng, chấm dứt huy động cho vay vốn vàng NHTM, việc kinh doanh vàng doanh nghiệp người dân, quy định NHNN, với sách điều hành Chính phủ quan khác thơng qua báo, tạp chí, internet,…  Phƣơng pháp nghiên cứu: tổng hợp thông tin thu thập trình bày thơng tin theo trình tự hợp lý để đạt mục tiêu đề tài đặt Đối tƣợng phạm vi nghiên cứu  Đối tƣợng nghiên cứu: tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến NHTM, doanh nghiệp cá nhân có kinh doanh vàng  Phạm vi nghiên cứu:  Không gian: đề tài tập trung nghiên cứu NHTM, doanh nghiệp cá nhân có kinh doanh vàng Việt Nam  Thời gian: từ 2007 đến quý 2/2011 1.5 Ý nghĩa nghiên cứu Đề tài giúp cho thân thấy tác động việc cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng Đồng thời, cịn cho thấy lợi ích mà Thơng tư số 11/2011/TT-NHNN mang lại khó khăn mà NHTM, doanh nghiệp cá nhân có kinh doanh vàng gặp phải thi hành sách Đề tài nguồn tài liệu tham khảo cho nghiên cứu có liên quan SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng CHƢƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT 2.1 Nghiệp vụ huy động vốn Theo Phan Thị Thu Hà (2009: 37) Ngân hàng kinh doanh tiền tệ hình thức huy động, cho vay, đầu tư cung cấp dịch vụ khác Huy động vốn – hoạt động tạo nguồn vốn cho NHTM – đóng vai trị quan trọng, ảnh hưởng tới chất lượng hoạt động ngân hàng Trương Thị Hồng (2004: 33) trình bày: “Vốn huy động nguồn vốn chủ yếu, chiếm tỷ trọng lớn ngân hàng Nếu ngân hàng phát huy tốt công tác huy động vốn mở rộng công tác cho vay, tăng cường vốn cho kinh tế mà mang đến cho ngân hàng nhiều lợi nhuận” Theo Trương Thị Hồng (2004: 33-35) Vốn huy động tồn nhiều hình thức, hay nói cách khác ngân hàng huy động vốn từ nhiều nguồn khác nhau, phổ biến nguồn sau đây:  Tiền gửi không kỳ hạn  Tiền gửi tiết kiệm không kỳ hạn  Tiền gửi tiết kiệm định kỳ (có kỳ hạn)  Tiền gửi có kỳ hạn  Các loại vốn huy động khác 2.2 Nghiệp vụ cho vay Nguyễn Minh Kiều (2007: 184) trình bày: “Tín dụng quan hệ chuyển nhượng quyền sử dụng vốn từ ngân hàng cho khách hàng thời gian xác định với khoản chi phí định” Theo Nguyễn Minh Kiều (2007: 32) NHTM cấp tín dụng cho tổ chức, cá nhân hình thức cho vay, chiết khấu thương phiếu giấy tờ có giá khác, bảo lãnh, cho th tài hình thức khác theo quy định NHNN bao toán, tài trợ nhập khẩu, cho vay thấu chi, cho vay theo hạn mức tín dụng, hạn mức tín dụng dự phịng,… Trong hoạt động tín dụng, cho vay hoạt động quan trọng chiếm tỷ trọng lớn Luật số 47/2010/QH12 ngày 16/06/2010 Quốc hội ban hành giải thích: Cho vay hình thức cấp tín dụng, theo bên cho vay giao cam kết giao cho khách hàng khoản tiền để sử dụng vào mục đích xác định thời gian định theo thỏa thuận với ngun tắc có hồn trả gốc lãi (Quốc hội, 2010: 4) SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng tăng cao chưa có biện pháp khả thi để phòng ngừa rủi ro giá vàng (Bắc Nam, 2011) Thật vậy, thời gian qua, việc kinh doanh vàng khiến cho doanh thu ngân hàng doanh nghiệp tăng lên nhanh chóng mang lại cho ngân hàng doanh nghiệp khơng rủi ro Cho nên, việc NHNN chấm dứt hoạt động cho vay huy động vốn vàng TCTD việc làm cần thiết Ngoài ra, ơng Võ Trí Thành cịn cho rằng: “Khơng cho phép huy động lẫn cho vay vàng có hay có dở, nhiên, đưa định, NHNN cần cân nhắc kỹ tác động hiệu lên kinh tế” (Thủy Triều, 2010) Kể từ ngày 01/05/2011, NHNN quy định TCTD không phép cho vay vốn vàng kể nhu cầu chế tác nữ trang Mặc dù, việc góp phần làm giảm rủi ro cho doanh nghiệp vay vàng gây khơng khó khăn cho nhiều công ty kinh doanh vàng nữ trang Thật vậy, từ trước đến nay, công ty thường vay vàng từ ngân hàng để chế tác nữ trang bán số vốn vay chiếm phần đáng kể tổng nguồn vốn công ty Theo bà Nguyễn Thị Cúc, Phó Tổng giám đốc Công ty PNJ, vàng nữ trang, công ty thường phải chơn lượng vốn vào sau chế tác nữ trang phải để thời gian dài cửa hàng chờ bán, lượng vốn vàng thường vốn vay từ phía ngân hàng với lãi suất không cao Việc NHNN quy định cấm ngân hàng cho vay vàng kể việc cho vay để chế tác nữ trang làm cho công ty kinh doanh nữ trang PNJ phải tự xoay xở nguồn vốn để đảm bảo cho hoạt động (Tập đồn Bưu Viễn thông Việt Nam, 2011) Đồng thời, Thông tư số 11/2011/TT-NHNN cịn quy định TCTD khơng thực cho vay vàng hợp đồng vay vàng ký chưa giải ngân giải ngân phần (NHNN, 2011) Đối với quy định NHNN, thân không hiểu NHTM giải với hợp đồng giải ngân hay chưa giải ngân Các NHTM ngưng việc giải ngân thu hồi vốn cho vay tiếp tục cho khách hàng sử dụng số vốn giải ngân đáo hạn, hủy hợp đồng bồi thường Nhưng phải tính đến việc bồi thường người chịu trách nhiệm bồi thường Đồng thời, doanh nghiệp gặp khó khăn lượng khách hàng giao dịch giảm mạnh Theo Ông Trần Thanh Hải, Tổng Giám đốc Công ty Cổ phần Kinh doanh đầu tư Vàng Việt Nam, kể từ ngày 29/04/2011 NHNN ban hành văn thức việc chấm dứt huy động cho vay vốn vàng TCTD, làm cho thị trường vàng khơng cịn sôi động trước nên nhiều doanh nghiệp kinh doanh vàng gặp khó khăn tính đến việc chuyển hướng kinh doanh Ở thời điểm này, nhiều doanh nghiệp kinh doanh vàng bắt đầu tìm kiếm hướng đầu tư (M.Thảo Y.Trang, 2011) Theo ông Vũ Minh Châu, Giám đốc Bảo Tín Minh Châu, ảnh hưởng việc ngừng huy động cho vay vàng tới hoạt động doanh nghiệp kinh doanh vàng khiến cho người dân khơng cịn “mặn mà” với vàng, có giao dịch, mua bán cầm chừng, không trước có tiền họ mua vàng tiết kiệm Một nhu cầu vàng người dân giảm doanh nghiệp kinh doanh vàng khó tồn Ơng Châu cho biết, từ có thơng tin ngân hàng ngừng huy động cho vay vàng, lượng vàng giao dịch doanh nghiệp bị sụt giảm khoảng 30 – 50% so với trước Lại có ý kiến khác từ ơng Lưu Quang Điền, Giám đốc SJC Hà Nội, hàng năm, doanh nghiệp kinh doanh, chế tác vàng nộp cho ngân sách Nhà nước khoản thuế đáng kể Thế nên, hoạt động kinh doanh doanh nghiệp vàng bị giảm sút phần ảnh hưởng tới ngân sách Nhà nước (Thu Hạ Mỹ Dung, 2011) Nhưng tơi nghĩ tình trạng khách hàng giảm việc mua bán vàng không kéo dài Thật ra, tình trạng xảy ngân hàng khơng cịn huy động SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 14 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng vàng giá vàng phần điều chỉnh nên nhu cầu mua vàng người dân bị giảm sút Nhưng thói quen người dân mua vàng để dự trữ nên thời gian tới nhu cầu mua vàng người dân trở lại bình thường Đồng thời, người dân có nhu cầu mua vàng nữ trang để sử dụng Vì thế, doanh nghiệp tiếp tục việc sản xuất vàng nữ trang để đáp ứng nhu cầu người dân Bên cạnh đó, khơng thể phủ nhận tác động tích cực việc NHNN chấm dứt huy động cho vay vốn vàng TCTD Theo Tiến sĩ Lê Thẩm Dương, Trưởng khoa Quản trị kinh doanh, Đại học Ngân hàng TP HCM, chấm dứt huy động cho vay vốn vàng biện pháp cần thiết để ổn định thị trường vàng, giống chủ trương đóng cửa sàn vàng Chính phủ vào ngày 30/12/2009 (Thùy Duyên, 2009), giúp giá vàng nước ngang giá giới quy đổi mà thấp (Lệ Chi Phương Thảo, 2010) Vào cuối ngày 21/04/2011, giá vàng nước bán mức 37,68 triệu đồng/lượng Giá vàng giới mức 1.506,6 USD/ounce, quy đổi theo tỉ giá 20.900 đồng/USD giá vàng nước thấp gần 300.000 đồng/lượng so với giới (A.H, 2011) Ngoài ra, ông Dương cho rằng, biện pháp ngăn chặn số ngân hàng lợi dụng huy động cho vay vàng để kinh doanh hình thức khác đầu tư vàng vật chất kỳ hạn… Chính tình trạng khiến cho giá vàng tăng nhanh năm 2009 làm nhiều doanh nghiệp gần phá sản Mặc khác, xét yếu tố vĩ mô, quản lý vàng chặt chẽ đảm bảo mục tiêu ổn định, đưa giá vàng nước sát với giá giới mà hạn chế tình trạng nhập lậu vàng, góp phần cân đối cán cân thương mại (Lệ Chi Phương Thảo, 2010) Ngoài ra, kể từ Thống đốc NHNN công bố thông tin giảm dần tiến tới cấm huy động cho vay vốn vàng, với thơng tin Chính phủ cân nhắc việc ban hành chủ trương xóa bỏ việc kinh doanh vàng miếng thị trường Điều khiến cho thị trường vàng nước khơng cịn bất ổn thời gian trước Giá vàng nước ln có dấu hiệu biến động ngược chiều so với xu hướng biến động giá vàng giới Trong giá vàng giới liên tiếp tăng mạnh, giá vàng nước tăng nhẹ có xu hướng xuống Ở phiên giao dịch đầu tháng 03/2011 vừa qua, giá vàng giới mức 1.430 USD/ounce, giá vàng nước mức 37,47 triệu đồng/lượng Trong phiên giao dịch ngày 05/04/2011, giá vàng giới tăng lên mức 1.437 USD/ounce, giá vàng nước lại xuống mức 36,79 triệu đồng/lượng Mức giá kỷ lục gần 39 triệu đồng/lượng trước hoàn toàn biến (Đinh Bách, 2011) Diễn biến thị trường vàng thời gian cho thấy sách quản lý thị trường vàng Chính phủ có tác động mạnh mẽ đến biến động giá vàng nước, góp phần khơng nhỏ việc ổn định thị trường vàng thị trường tiền tệ Việc chấm dứt huy động cho vay vốn vàng TCTD góp phần làm giảm rủi ro cho “nhà đầu giá xuống” Vì việc đầu tư mạo hiểm, nhà đầu tư xác định không thời điểm giá vàng xuống thấp dẫn đến việc thua lỗ Thậm chí, có cịn dẫn đến việc phá sản giá vàng tăng mức Theo ông Cao Sỹ Kiêm, chuyên gia tài ngân hàng, giá trị vàng thay đổi nhanh, việc đầu vàng tạo rủi ro lớn thân vàng vật trung gian sản xuất kinh doanh Việc cho vay vàng biến động khôn lường, người này, mai người khác Đây vật dễ bị đầu cơ, dễ bị nắm giữ, công cụ cho lừa lọc, khả người cho vay phải gánh chịu nhiều nợ hạn, chí khả khơng thu hồi nợ lớn Ơng cho rằng, vàng khơng phải tín hiệu để phục phục vụ cho đời sống, phục vụ cho sản xuất, tạo công ăn việc làm Hơn nữa, việc chấm dứt cho vay huy động vốn không ảnh hưởng đến vàng dân, SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 15 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng người dân nắm giữ, mua bán vàng Chỉ khác trước chỗ người dân muốn bán vàng phải bán cho tổ chức Nhà nước cấp giấy phép kinh doanh mua theo giá thị trường (Minh Thúy, 2011) Mặc dù vậy, người dân than phiền NHTM khơng cịn huy động vốn vàng nữa, người dân buộc phải giữ vàng nhà, mang đến nhiều rủi ro Và có khả xảy tình trạng trộm cướp làm ảnh hưởng đến tình hình an ninh trật tự Vậy việc ngừng huy động vốn làm cho người dân nơi cất trữ vàng đảm bảo an toàn Tuy việc chấm cho vay huy động vốn vàng có nhiều tác động tích cực cho kinh tế, chưa giải hết vấn đề liên quan đến kinh doanh vàng Việt Nam Vấn đề quan tâm nhiều vấn đề xử lý số vàng dân để chuyển hoá thành nguồn vốn đầu tư cho kinh tế? (Bắc Nam, 2011) Tiến sĩ Vũ Đình Ánh, Phó Viện trưởng Viện nghiên cứu khoa học thị trường giá cả, Bộ Tài chính, cho biết, Việt Nam, có khoảng 45% tiền để dành người dân dạng vàng, cụ thể có khoảng 400 vàng, tương đương gần 20 tỷ USD nằm dân Ngoài ra, việc ngừng huy động, cho vay vàng cịn biến nguồn lực tài dạng vàng dân trở thành tài sản "chết" Ông Huỳnh Trung Khánh, thành viên Hội đồng vàng giới, Phó chủ tịch Hiệp hội kinh doanh vàng Việt Nam nói: “Vàng nằm ngân hàng, dễ kiểm soát dễ sử dụng nguồn vốn để vàng nằm trôi dân” (Huyền Anh, 2011) Trong bối cảnh kinh tế cần nguồn vốn đầu tư lớn mà nguồn lực lại nằm dân gây thiệt hại cho kinh tế Hơn nữa, việc không huy động cho vay vàng khiến cho vàng nước chảy nước ngồi cách hay cách khác Khi đó, Nhà nước khó mà kiểm sốt Vì khơng huy động cho vay vàng phải tìm biện pháp khác để sử dụng nguồn lực ấy, tránh để lãng phí vơ ích Để minh họa cho ý kiến này, ơng cho biết, lịch sử có thời gian nước ta không huy động vàng kết cho thấy nguồn vốn dân bị lãng phí lớn Trong hàng năm phải huy động, vay tiền từ nước qua nhiều kênh khác lại có hàng tỷ USD nằm dân không huy động (Thu Hạ Mỹ Dung, 2011) Vì vấn đề sau chấm huy động vốn vàng làm cách để khai thác nguồn vốn dân cư Nếu không có lãng phí nguồn lực, kinh tế năm 2011 cịn nhiều khó khăn (Thùy Vinh, 2011) Từ ý kiến cho thấy Chính phủ NHNN cần nhanh chóng tìm biện pháp huy động số vàng nằm dân làm ảnh hưởng đến giá vàng, đến kinh tế Đây điều mà NHNN cần phải đối mặt giải đưa chủ trương chấm dứt hoạt động cho vay huy động vốn vàng TCTD Nhưng NHTM, theo ông Nguyễn Ngọc Tâm, Phó tổng giám đốc ngân hàng Nam Á, việc bỏ hoạt động huy động cho vay vàng ảnh hưởng đến lợi nhuận ngân hàng không lớn, tương lai vấn đề tất yếu Vì quan điểm Chính phủ hướng tới vật ngang giá chung đồng Việt Nam Ơng cịn nói rằng: “Khi Chính phủ hướng giao dịch thị trường theo vật ngang giá nhu cầu vay vàng để kinh doanh, mua nhà… dần Và nhu cầu vay vàng khơng cịn ngân hàng khơng muốn huy động vàng làm nữa” (Thủy Triều, 2010) Theo ông Cao Sỹ Kiêm, thành viên Hội đồng tư vấn sách tiền tệ quốc gia, “Một số ngân hàng huy động vàng mức thấp cho vay, đến giá vàng tăng vọt, khách hàng khả toán Tại thời điểm mà diễn biến giá vàng khôn lường nay, việc khiến rủi ro khoản hệ thống ngân hàng tăng cao” Vì thế, ơng Kiêm cho việc Chính phủ định dừng cho vay SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 16 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng huy động vàng việc làm cần thiết, để ngăn chặn rủi ro khoản hệ thống ngân hàng (Phương Nhi, 2011) Tuy việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng mang đến nhiều lợi ích, gây nhiều khó khăn cho NHTM việc phải đối mặt với vấn đề giải đầu cho lượng vốn huy động vàng Bên cạnh việc ngưng cho vay vàng, ngân hàng bán vàng để chuyển sang tiền đồng trước hiệu hoạt động ngân hàng mạnh vàng thời gian tới bị ảnh hưởng lượng vàng tồn kho mà không làm (Tập đồn Bưu Viễn thơng Việt Nam, 2011) Đến cuối tháng 9/2010, có 23 TCTD huy động cho vay vàng, số dư huy động vốn vàng 92,6 tương đương 73.000 tỷ đồng, TCTD cho vay chiếm 60% so với vốn huy động vàng (Nguyễn Hồi, 2010b) Ơng Trương Văn Phước, Tổng Giám đốc Eximbank cho biết, Ngân hàng ông quản lý khối lượng vàng 13 tấn, bao gồm huy động từ khách hàng nguồn khác, dùng vay phần tồn lại khoảng Hoạt động kinh doanh vàng Eximbank thời gian qua không hiệu cao chưa đến mức bị lỗ (Xuân Anh, 2011) ACB ngân hàng chịu ảnh hưởng nhiều chủ trương Thời gian qua, tỷ trọng cho vay ngoại tệ vàng chiếm khoảng 25% tổng dư nợ ACB Ngay 860 tỷ đồng lợi nhuận trước thuế từ kết kinh doanh hợp quý I ACB, thu nhập từ hoạt động kinh doanh vàng chiếm khoảng 15 20% Theo ông Lý Xuân Hải, Tổng giám đốc ACB, tỷ trọng năm 2010 Cũng theo ông Hải, điều kiện NHNN hạn chế hoạt động kinh doanh vàng, cấm cho vay, có lượng lớn tài sản vàng huy động không dễ xử lý, ảnh hưởng không tốt tới thu nhập Ngân hàng (Vân Linh, 2011) Vấn đề đặt ngân hàng giải lượng vàng tồn kho Nếu ngân hàng giải không khéo, khơng giúp mà cịn gây gánh nặng cho ngân hàng Vậy NHNN có nghĩ đến việc làm để giải vấn đề NHTM hay không? Mặt khác, nội dung Thông tư số 11/2011/TT-NHNN cho phép TCTD phát hành chứng ngắn hạn vàng để chi trả vàng theo yêu cầu khách hàng số vàng thu nợ tồn quỹ không đủ để chi trả; việc phát hành chứng ngắn hạn vàng TCTD chấm dứt vào ngày 01/05/2012 Điều cho thấy tính khoản việc huy động cho vay vốn vàng TCTD có vấn đề Nhiều khả khoản cho vay vàng thường có kỳ hạn dài (như việc cho vay mua bất động sản) Vì vậy, việc ngưng hồn tồn hoạt động cho vay huy động vốn vàng khiến cho nhiều NHTM gặp khó khăn việc chi trả khoản huy động vàng đáo hạn (Bắc nam, 2011) Và để giải vấn đề khoản, việc phát hành chứng huy động vàng NHTM cịn triển khai hình thức mua vàng từ khách hàng để giảm bớt tình trạng khách hàng đến rút vàng Từ khó khăn ngân hàng cho thấy việc chấm dứt cho vay huy động vốn nhiều bất cập cần giải Thực tế cho thấy, có số ngân hàng phải đối mặt với tình trạng vàng tồn kho, số ngân hàng khơng có đủ vàng để chi trả cho khách hàng Nhưng nội dung Thông tư số 11/2011/TT-NHNN lại quy định TCTD không thực cho vay vốn vàng khách hàng TCTD khác; đồng thời không gửi vàng TCTD khác Các TCTD không chuyển đổi vốn huy động vàng trước thành đồng Việt Nam hình thức tiền khác Vì thế, nguồn vốn khơng thể ln chuyển ngân hàng mà chuyển đổi thành tiền đồng, buộc ngân hàng phải tự xoay xở SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 17 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng việc giải vấn đề nguồn vốn Các NHTM đành phải chờ đợi sách NHNN để giải vấn đề Việc NHNN chấm dứt hoạt động cho vay huy động vốn vàng TCTD cần thiết, mang đến cho tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng khơng khó khăn Vì thế, Chính phủ NHNN cần nhanh chóng ban hành sách để giải khó khăn, bất cập xảy (Bắc Nam, 2011) Theo kiến nghị số chuyên gia tài chính, cấm cho vay huy động vàng cần phải mở sàn vàng để đáp ứng nhu cầu người dân Sàn vàng sàn vàng vật chất, mua thật - bán thật vàng ảo Nhà đầu tư có vàng mở tài khoản vàng ngân hàng Sàn đứng định số NHTM lớn, khoản tốt làm trung gian toán Sau phát triển, mở rộng quy mơ hướng đến khách hàng cá nhân (Tầm Nhìn, 2011) Nhưng điều cho thấy không phù hợp với sách quản lý nhằm ổn định thị trường tiền tệ Nhà nước thời gian qua Vì cho sàn vàng hoạt động trở lại, người dân tiếp tục thực việc mua bán đầu vàng Việc khiến cho giá vàng nước tiếp tục leo thang, tình hình nhập lậu vàng gia tăng ảnh hưởng tới tỷ giá hối đoái, phá vỡ cân đối việc điều tiết cung cầu ngoại tệ Tiến sĩ Trần Hoàng Nhân, thành viên Hội đồng tư vấn sách tiền tệ Quốc gia, cho chấm dứt hoạt động huy động cho vay vàng NHTM tốt cho kinh tế Đồng thời, theo ơng “Chính phủ nên xem xét phát hành trái phiếu vàng Điều vừa tăng khoản vàng, vừa giúp ngân sách Nhà nước tăng thêm vốn cho đầu tư sản xuất, tăng nguồn dự trữ ngoại hối, giảm lượng ngoại tệ để nhập vàng” (Lệ Chi Phương Thảo, 2010) Tuy nhiên, giá vàng biến động khó lường thực sách NHNN nên cân nhắc đề biện pháp phịng ngừa rủi ro cho ngân hàng Ngồi ra, cịn có ý kiến cho nên giao cho NHNN mua vàng dự trữ dân, hoán đổi ngoại tệ bổ sung cho quỹ ngoại hối dự trữ Nhà nước, góp phần cân đối cung cầu ngoại tệ, giảm sức ép lên tỷ giá Nhưng để thực biện pháp này, NHNN cần phải xem xét mức độ ảnh hưởng nó, từ rút mặt lợi, mặt hại vấn đề này, nhằm đưa định đắn Thật vậy, việc mang lại nhiều lợi ích khơng thiếu khó khăn, vướng mắc Vì muốn mua lại lượng vàng dân NHNN phải phát hành lượng tiền lớn ảnh hưởng đến số giá tiêu dùng, mà việc không phù hợp với chủ trương tập trung kiềm chế lạm phát Nhà nước giai đoạn Nhưng phân tích khía cạnh sâu việc cung ứng tiền để mua vàng, lượng tiền đảm bảo vàng, ngoại tệ nên việc ảnh hưởng khơng nhiều đến tình hình lạm phát (Phí Đăng Minh, 2011) Vì thế, NHNN cần cân nhắc xem xét nhiều mặt để đưa sách phù hợp với tình hình thực tế Đồng thời, NHNN chọn biện pháp mua vàng dự trữ dân, hoán đổi ngoại tệ bổ sung cho quỹ ngoại hối dự trữ Nhà nước, NHNN nên xem xét đến vấn đề mua lại lượng vàng tồn kho NHTM để giảm bớt gánh nặng cho ngân hàng 3.4 Tình hình thực việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng TCTD Tại họp với 22 TCTD thực huy động cho vay vốn vàng, tất ủng hộ, trí chủ trương chấm dứt huy động, cho vay vốn vàng Chính phủ NHNN Đồng thời, TCTD nêu lên số khó khăn đề xuất biện pháp xử lý Chẳng hạn việc doanh nghiệp chế tác vàng chuyển sang vay tiền đồng Vì cần phải cấu lại nguồn vốn huy động VNĐ để bù đắp cho việc SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 18 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng giảm vốn huy động vàng Bên cạnh cần mở rộng thực dịch vụ bảo quản vật quý, cho thuê két sắt để đáp ứng nhu cầu người dân (Bảo Minh, 2011) Nhưng lại có nguồn thơng tin khác cho rằng, hai ngày sau NHNN yêu cầu NHTM ngừng huy động cho vay vàng, nhiều ngân hàng chưa chấp hành Các ngân hàng mạnh việc kinh doanh vàng tiếp tục huy động vàng, dù lãi suất xuống thấp Tại ngân hàng A., lãi suất huy động vàng 0,1%/năm chứng vàng kỳ hạn tháng; ngân hàng S., kỳ hạn mức lãi suất 0,1%/năm (Thu Hạ Mỹ Dung, 2011) Tuy nhiên, nguồn tin cần phải xem xét lại, tác giả chưa nêu xác tên ngân hàng Bên cạnh đó, việc ngân hàng cịn huy động vàng khơng thể nói ngân hàng chưa chấp hành quy định NHNN Vì việc huy động thực thơng qua phát hành giấy tờ có giá, điều NHNN cho phép NHTM thực ngày 01/05/2012 Thực tế cho thấy sau ban hành Thông tư số 22/2010/TT-NHNN nhằm thu hẹp dần hoạt động huy động cho vay vốn vàng NHTM thời gian, NHNN lại tiếp tục đưa thơng tin tính tốn thời gian thuận lợi để chấm dứt huy động cho vay vốn vàng TCTD Điều này, khiến cho NHTM đồng loạt cắt giảm lãi suất huy động vàng xuống mức thấp 1%/năm, số kỳ hạn lãi suất mức 0,2 - 0,5%/năm Các ngân hàng mạnh vàng VietABank giảm lãi suất huy động vàng, mức cao 1%/năm kỳ hạn tháng 0,5%/năm cho kỳ hạn tháng Tại Eximbank, lãi suất vay vàng giảm nửa so với năm trước (Huyền Anh, 2011) Ngay từ đầu tháng 04/2011, ngân hàng An Bình (ABBANK) điều chỉnh giảm lãi suất tiền gửi vàng mức 0,5%/năm cho tất kỳ hạn (Đinh Bách, 2011) Thậm chí, có ngân hàng cịn điều chỉnh lãi suất huy động gần 0% lượng vàng gửi vào ngân hàng chưa có dấu hiệu sụt giảm Thật vậy, anh Nguyễn Hữu Đoàn, gửi vàng Eximbank, khẳng định: “Gửi vàng khơng lãi suất, mà “nhờ” ngân hàng giữ giùm vàng để an toàn” (Phương Nhi, 2011) Vì thế, người gửi vàng gần khơng quan tâm nhiều đến phần lời mà ngân hàng trả cho họ lòng tin vào ngân hàng nên họ đem vàng vào ngân hàng gửi để đảm bảo an tồn (Huyền Anh, 2011) Chính vấn đề khiến cho số NHTM gặp khó khăn đầu lượng vàng huy động khơng cịn nên lượng vàng huy động trở thành lượng vàng tồn khó xử lý Vậy ngân hàng làm để giải vấn đề vàng tồn kho Thật vậy, thực Thông tư 11/2011/TT-NHNN, ngân hàng cho dừng cho vay vàng khơng khó, xử lý số dư vàng huy động khơng đơn giản Tại Eximbank, số lượng vàng tồn kho lên đến khoảng Mặc dù, lãi suất huy động vốn vàng Ngân hàng điều chỉnh giảm mức gần 0%/năm, thói quen người Việt Nam giữ “của để dành” dạng vàng, áp lực vấn đề lạm phát nên nhu cầu gửi vàng vào ngân hàng để đảm bảo an tồn người dân cịn cao Eximbank triển khai chương trình “Ưu đãi bán vàng, gửi VNĐ”, khách hàng cá nhân gửi vàng Ngân hàng có nhu cầu bán vàng để gửi tiết kiệm VNĐ với kỳ hạn tháng, tháng, tháng Ngân hàng mua lại với giá cao 0,15% so với giá Ngân hàng niêm yết Ngân hàng triển khai chương trình với kỳ vọng phần giải lượng vàng tồn kho (Vân Linh, 2011) Nhưng theo tôi, việc làm Eximbank khơng giải tình trạng vàng tồn kho mà làm cho lượng vàng Ngân hàng gia tăng thêm Vậy việc Eximbank triển khai chương trình nhằm mục đích gì? Có phải Ngân hàng muốn chuyển đổi lượng vàng huy động sang tiền đồng để giảm bớt gánh nặng nợ vàng Đồng thời, cấu lại nguồn vốn huy động VNĐ, lượng SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 19 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng vàng tồn kho Ngân hàng chờ đến NHNN có sách để xử lý Theo Nguyễn Dương, ngân hàng khuyến khích người dân chuyển số vàng gửi ngân hàng thành tiền đồng, nhằm phần bù đắp cho 30% số lượng vàng mà trước ngân hàng chuyển thành tiền VNĐ vay Số lại số vàng mà người dân bán lại cho ngân hàng phải có cách giải khác (Nguyễn Dương, 2011) Sacombank cho biết, thời gian qua, vốn huy động vàng Ngân hàng khó tìm đầu Bởi biến động khó lường giá vàng nên người dân khơng cịn nhu cầu vay lúc trước (Thùy Vinh, 2011) Vì thế, NHTM kỳ vọng NHNN sớm có sách để giải lượng vàng tồn kho Ngồi ra, thơng tư chấm dứt huy động cho vay vốn vàng có hiệu lực thi hành, NHTM phép huy động vốn vàng chưa thu hồi số vàng cho vay số vàng huy động không đủ chi trả cho khách hàng Ngân hàng muốn huy động vàng để chi trả cho khách hàng phải chấp thuận quan quản lý thời gian số vàng huy động; việc huy động chấm dứt vào ngày 01/05/2011; TCTD không phép gửi vàng TCTD khác Trong đó, việc huy động vốn vàng lại bị hạn chế chấm dứt thời gian tới, khách hàng rút vàng lúc làm ngân hàng cân đối số vàng vào làm ảnh hưởng tới tính khoản Vì thế, với kỳ vọng phần giải vấn đề khoản, số ngân hàng triển khai hình thức thu mua vàng với giá cao mức giá ngân hàng công bố thời điểm giao dịch kèm điều kiện Cụ thể khách hàng cũ, VietABank mua vàng với giá cao giá niêm yết 0,4%, khách hàng mua với mức giá cao 0,35% với điểu kiện bên bán cam kết gửi tiết kiệm VNĐ Ngân hàng (Thy Thư, 2011) Theo lãnh đạo nhiều ngân hàng, việc ngân hàng thu mua vàng với giá cao giá niêm yết kích thích người bán vàng gửi tiết kiệm VNĐ, đem lại cho ngân hàng lợi ích kép Bởi người bán vàng gửi lại tiết kiệm VNĐ với lãi suất thấp 14%/năm, lãi suất huy động vốn VNĐ thực tế thấp lên tới 16%/năm Đồng thời, ngân hàng giảm thiểu số lượng khách hàng bất ngờ rút vàng, chuẩn bị từ xa số vàng chi trả cho khách hàng gửi vào ngân hàng (Thy Thư, 2011) Đối với thông tin này, theo thân tơi có điều khơng hợp lý ngân hàng triển khai hình thức mua vàng với giá cao để giải vấn đề khoản để giảm thiểu số lượng khách hàng bất ngờ rút vàng Nên ngân hàng quy định mức lãi suất khách hàng bán vàng gửi tiết kiệm VNĐ thấp mức lãi suất huy động VNĐ thực tế Vì thế, khơng giữ chân khách hàng Khách hàng rút vàng đem bán lấy tiền đồng đem vào ngân hàng gửi tiết kiệm nhằm hưởng mức lãi suất lãi suất huy động VNĐ thực tế ngân hàng Mặt khác, từ NHNN ban hành Thông tư số 22/2010/TT-NHNN, NHTM không phép cho vay để kinh doanh vàng miếng nên ngân hàng bước thu hẹp việc huy động vàng cách bỏ kỳ hạn dài Kể từ tháng 1/2011, ACB cơng bố biểu lãi suất huy động mới, kỳ hạn huy động từ 12 tháng trở lên không mà kỳ hạn 1, 2, 3, tháng Lãi suất cao mức 1,1%/năm kỳ hạn tháng chứng huy động vàng ACB; thấp 0,65%/năm cho kỳ hạn tháng vàng SJC Vào ngày 06/01/2011, Eximbank rút bớt kỳ hạn huy động dài 12 tháng, 18 tháng 60 tháng, lại kỳ hạn 1, 2, 3, tháng 365 ngày, với lãi suất cao 1%/năm, thấp mức 0,2%/năm Cũng ngày này, Sacombank công bố biểu lãi suất huy động vàng mức thấp 0,01%/năm áp dụng cho tất kỳ hạn (Hoàng Ly, 2011) Tại họp NHNN ngày 21/04/2011 vừa qua, Thống đốc NHNN có kết luận, SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 20 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng lộ trình có thời hạn hai năm để ngân hàng bước thu hẹp ngừng hẳn huy động cho vay vàng Như vậy, tháng 05/2013 NHTM phải ngừng hẳn việc huy động vàng Ngay sau kết luận trên, ngân hàng thông báo giảm lãi suất, nhiều ngân hàng khác có phương án điều chỉnh lãi suất chứng huy động vàng So với năm 2008, thời điểm mức huy động vàng giảm khoảng 6% Trong năm 2008, lãi suất huy động vàng NHTM tăng cách đột biến, mức cao lên tới 6,5%/năm (Đinh Bách, 2011) Tuy nhiên, mức lãi suất huy động vàng chưa đáng tin cậy, chưa nêu lên mức lãi suất ngân hàng áp dụng Những hành động NHTM cho thấy đến NHNN ban hành Thơng tư số 11/2011/TT-NHNN, NHTM có hành động để chấm dứt việc cho vay huy động vốn vàng mà trước NHTM có hành động nhằm giảm bớt hoạt động huy động vốn Hành động cho thấy NHTM sức thực sách, chủ trương NHNN nhằm giúp cho thị trường tiền tệ ngày ổn định Cùng với việc bước cắt giảm lãi suất kỳ hạn huy động vàng, ngân hàng triển khai thêm dịch vụ giữ hộ vàng cho khách hàng có nhu cầu Điển Eximbank dừng huy động vàng Ngân hàng nhận giữ hộ vàng khách hàng có nhu cầu, khơng thu phí Khách hàng khơng hưởng lãi thời gian Ngân hàng nhận giữ hộ Loại vàng nhận giữ hộ vàng miếng SJC rồng vàng 99,99, số lượng tối thiểu Một lãnh đạo Sacombank cho biết, có khả thời gian tới, ngân hàng giữ hộ vàng cho khách hàng, cịn thu phí hay khơng, ngân hàng chưa tính tới (Thùy Vinh, 2011) Việc khơng giúp ngân hàng giữ chân khách hàng mà cịn giúp cho khách hàng có nơi cất giữ vàng an tồn Ngồi ra, có thu phí dịch vụ hoạt động mang đến nguồn thu cho ngân hàng Đồng thời, số ngân hàng phát hành chứng tiền gửi ngắn hạn vàng để bổ sung nguồn chi trả cho khách hàng có nhu cầu rút vàng số vàng thu nợ tồn quỹ không đủ chi trả Southern Bank phát hành chứng vàng kỳ hạn từ – tháng với mức lãi suất 1,3%/năm, kỳ hạn từ tháng đến 11 tháng với lãi suất tối đa 1,5%/năm Tại DongA Bank, lãi suất chứng tiền gửi vàng cao 0,4%/năm kỳ hạn tháng (Thái Phương, 2011) Tuy nhiên, việc phát hành chứng ngắn hạn vàng ngân hàng phải chấm dứt vào ngày 01/05/2012 Tại ngân hàng ACB, lãi suất áp dụng chứng huy động vàng dao động từ mức 0,1 đến 0,7%/năm, kỳ hạn huy động cao có 11 tháng Nhằm đáp ứng quy định dừng hẳn việc phát hành chứng huy động vốn vàng vào ngày 01/05/2012 Thông tư số 11/2011/TT-NNHN (Thùy Vinh, 2011) Nhìn chung, từ Thơng tư số 22/2010/TT-NHNN Thông tư số 11/2011/TTNHNN ban hành, NHTM đề nhiều biện pháp để thực sách NHNN Việc NHNN ban hành thông tư chấm dứt huy động cho vay vốn vàng TCTD mang đến nhiều lợi ích cho ngân hàng thực Thơng tư ngân hàng phải đối mặt với nhiều vấn đề khó giải Vì thế, NHNN nên xem xét tình hình thực tế ngân hàng để nhanh chóng đề sách nhằm giải khó khăn mà NHTM gặp phải SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 21 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng CHƢƠNG 4: KẾT LUẬN Việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng TCTD có tác động, ảnh hưởng lớn kinh tế chủ thể có liên quan (NHTM, doanh nghiệp cá nhân có kinh doanh vàng) Việc đem đến nhiều lợi ích gây khơng khó khăn Đối với kinh tế, giúp cho thị trường vàng nước ngày ổn định hơn, khiến cho giá vàng khơng cịn biến động bất thường trước nữa, lại làm cho đất nước lãng phí nguồn lực lớn nằm dạng vàng cất trữ dân Việc chấm dứt cho vay vàng giúp làm giảm rủi ro cho doanh nghiệp vay vàng để kinh doanh, doanh nghiệp lại cảm thấy khó khăn nhu cầu vàng người dân khơng cịn cao trước, khiến cho lượng vàng giao dịch giảm mạnh Đồng thời, không vay vàng doanh nghiệp buộc phải chuyển sang vay VNĐ với lãi suất cao lãi suất vay vàng để sản xuất kinh doanh Việc làm ảnh hưởng đến kết hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Ngoài ra, người dân than phiền, lo lắng ngân hàng không huy động vốn vàng nữa, người dân phải cất trữ vàng nhà thiếu an toàn, xảy trộm cướp ảnh hưởng đến tình hình an ninh trật tự Nhưng trước biến động giá vàng, việc chấm dứt cho vay vàng TCTD hạn chế rủi ro cho tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng NHTM đối tượng chịu tác động nhiều chủ trương chấm dứt cho vay huy động vốn vàng NHNN ban hành Chủ trương giúp ngân hàng ngăn chặn rủi ro việc khoản, giá vàng tăng nhanh Tuy nhiên, thực chủ trương này, NHTM phải đối mặt với nhiều rắc rối việc giải lượng vàng tồn kho tiếp tục cho vay vàng, ảnh hưởng tới hoạt động kinh doanh ngân hàng Trong đó, số ngân hàng khác lại phải đối mặt với vấn đề khoản số vàng ngân hàng không đủ chi trả theo yêu cầu khách hàng Mặc dù, việc NHNN ban hành Thông tư chấm dứt huy động cho vay vốn vàng TCTD gây nhiều tác động tiêu cực cho kinh tế chủ thể có liên quan khơng thể phủ nhận tác động tích cực Đồng thời, trước biến động bất thường giá vàng thời gian qua với chủ trương tập trung kiềm chế lạm phát Nhà nước cho thấy việc NHNN ban hành Thông tư số 11/2011/TT-NHNN cần thiết Tuy nhiên, Chính phủ NHNN cần nhanh chóng ban hành sách để giải khó khăn, vướng mắc mà chủ thể có liên quan phải đối mặt thực Thông tư Bên cạnh đó, sớm tìm biện pháp huy động nguồn vốn vàng nằm dân nhằm mục đích phục vụ cho phát triển kinh tế đất nước, để tránh tình trạng lãng phí nguồn lực vơ ích Trong q trình thực nghiên cứu, tơi cảm thấy làm tơi cịn nhiều hạn chế vướng mắc chưa giải Do hạn chế lực thời gian thực nghiên cứu, nên việc thu thập thơng tin cịn nhiều thiếu sót, số liệu dẫn chứng xác mức độ tương đối, ngân hàng doanh nghiệp kinh doanh vàng nêu ngân hàng doanh nghiệp tiêu biểu, chưa thể tìm hiểu hết ngân hàng doanh nghiệp có kinh doanh vàng Việt Nam Ngồi ra, nơi tơi thực nghiên cứu thành phố nhỏ nên hoạt động kinh doanh vàng NHTM phát triển Vì thế, khơng thể tiếp xúc trực tiếp với tình hình thực tế ngân hàng Đồng thời, chưa thể cập nhật kịp SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 22 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng thời sách thực việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng cụ thể ngân hàng Và giới hạn trình độ hiểu biết nên nghiên cứu chưa thể giải khó khăn mà việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng gây cho chủ thể có liên quan như: việc giải lượng vàng tồn kho NHTM, biện pháp để huy động lượng vàng nằm dân để phục vụ cho đất nước mà không ảnh hưởng đến kinh tế, vấn đề tìm nguồn vốn cho doanh nghiệp kinh doanh vàng hoạt động có hiệu tương đương với việc sử dụng nguồn vốn vay vàng,… Đây vấn đề cho nghiên cứu SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 23 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng TÀI LIỆU THAM KHẢO A.H 21.05.2007 Lần Việt Nam có sàn giao dịch vàng [trực tuyến] Tin nhanh Việt Nam Đọc từ: http://vnexpress.net/gl/kinh-doanh/2007/05/3b9f628f/ (đọc ngày 20.06.2011) A.H 22.04.2011 Sẽ dừng huy động vàng [trực tuyến] Đồn Thanh niên Cộng sản Hồ Chí Minh TP HCM Đọc từ: http://tuoitre.vn/Kinh-te/434645/Se-dung-huy-dongvang.html (đọc ngày 21.06.2011) ACB Không ngày tháng Dịch giữ hộ vàng [trực tuyến] ACB Đọc từ: http://www.acb.com.vn/khcn/cn_dichvuguihovang.jsp (đọc ngày 12.06.2011) An Hạ 19.02.2009 Giá vàng lập kỷ lục với 1,975 triệu đồng/chỉ [trực tuyến] Báo điện tử Dân Trí Đọc từ: http://dantri.com.vn/c25/s76-309274/gia-vang-lap-ky-luc-voi1975-trieu-dongchi.htm (đọc ngày 20.06.2011) Bắc Nam 04.05.2011 Chấm dứt huy động cho vay vốn vàng - Cần có sách chu chuyển vàng [trực tuyến] Báo điện tử Sài Gòn Tiếp Thị Media Đọc từ: http://www.sgtt.com.vn/Goc-nhin/144111/Can-co-chinh-sach-chu-chuyenvang.html (đọc ngày 03.06.2011) Bảo Minh 01.05.2011 Việc chấm dứt huy động cho vay vàng - Đảm bảo lợi ích dân, ổn định kinh tế [trực tuyến] Báo Sài Gịn Giải Phóng Đọc từ: http://www.sggp.org.vn/taichinhnganhangchungkhoan/2011/5/256519/ (đọc ngày 24.5.2011) Chính Phủ 2000 Nghị định 49/2000/NĐ-CP ngày 12.09.2000 Hà Nội Đ.Khanh 02.01.2011 Giá vàng bất ổn- tác động hệ lụy [trực tuyến] Báo điện tử Đài TNVN Đọc từ: http://www.baomoi.com/Home/TaiChinh/vovnews.vn/Giavang-bat-on-tac-dong-va-nhung-he-luy/5481618.epi (đọc ngày 26.06.2011) Đinh Bách 20.4.2011 Nghịch lý thị trường vàng nước [trực tuyến] Tập đoàn Bưu Viễn thơng Việt Nam Đọc từ: http://www6.vnmedia.vn/VN/nghich_ly_thi_truong_vang_trong_nuoc_13_220629.h tml (đọc ngày 19.06.2011) Đỗ Thị Thủy Không ngày tháng Tác động thị trường vàng năm 2010 đến sách tiền tệ NHTM [trực tuyến] Vietinbank Đọc từ: http://www.vietinbank.vn/web/home/vn/research/11/110113.html (đọc ngày 20.05.2011) Eximbank Không ngày thàng “Dịch vụ giữ hộ vàng” miễn phí Eximbank [trực tuyến] Eximbank Đọc từ: http://www.eximbank.com.vn/vn/cn_tietkiem_vang.aspx (đọc ngày 12.06.2011) Hoàng Ly 23.01.2011 Ngân hàng thu hẹp huy động vàng [trực tuyến] Tin nhanh Việt Nam Đọc từ: http://vnexpress.net/gl/kinh-doanh/2011/01/3ba25ba2/ (đọc ngày 12.06.2011) Hoàng Thế Thỏa Không ngày tháng.Tăng cường quản lý hoạt động kinh doanh vàng để hạn chế rủi ro [trực tuyến] NHNN Việt Nam Đọc từ: SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 24 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng http://www.sbv.gov.vn/wps/portal/!ut/p/c4/04_SB8K8xLLM9MSSzPy8xBz9CP0os 3gDFxNLczdTEwMLQ1dLA09_X-AYNcAQwNzA_2CbEdFAFjmS9E!/?WCM_PORTLET=PC_7_0D497F540O8A7 0IOVKL3FS1GE5_WCM&WCM_GLOBAL_CONTEXT=/wps/wcm/connect/sbv_ vn/sbv_vn/vn.sbv.research/vn.sbv.research.research/mfupysn-ekpekhevlfffizm201003-05-05-30-40 (đọc ngày 20.06.2011) Huyền Anh 20.04.2011 Sắp dừng huy động cho vay vàng: Thêm liều thuốc bình ổn thị trường [trực tuyến] UBND thành phố Hà Nội Đọc từ: http://www.baomoi.com/Home/TaiChinh/www.ktdt.com.vn/Sap-dung-huy-dong-vacho-vay-vang-Them-lieu-thuoc-binh-on-thi-truong/6100083.epi (đọc ngày 20.06.2011) Khánh Linh 11.05.2011 Cần xây dựng thị trường vàng chuẩn để tận dụng số vàng dự trữ dân [trực tuyến] Thị trường tài online Đọc từ: http://thitruongtaichinh.vn/?p=54778 (đọc ngày 08.06.2011) Khổng Nhung 01.03.2011 Bỏ kinh doanh vàng miếng: “Lỗ hà lỗ hỏng”? [trực tuyến] Tập đồn Bưu Viễn thơng Việt Nam Đọc từ: http://www.baomoi.com/Home/TaiChinh/www6.vnmedia.vn/Bo-kinh-doanh-vangmieng-Lo-ha-ra-lo-hong/5787866.epi (đọc ngày 27.06.2011) Kiều Oanh 25.12.2009 vấn đề bật thị trường vàng năm 2009 [trực tuyến] Báo điện tử - Thời báo Kinh tế Việt Nam Đọc từ: http://vneconomy.vn/20091224053953471P0C6/9-van-de-noi-bat-cua-thi-truongvang-nam-2009.htm (đọc ngày 25.05.2011) Kỳ Duyên 12.01.2010 Rà soát hoạt động cho vay huy động vàng [trực tuyến] Ebank Đọc từ: http://ebank.vnexpress.net/GL/Ebank/Tin-tuc/2010/01/3BA17A2C/ (đọc ngày 03.06.2011) Lệ Chi Phương Thảo 08.04.2010 Ngân hàng ngừng huy động, cho vay vàng [trực tuyến] Ebank Đọc từ: http://ebank.vnexpress.net/GL/Ebank/Tintuc/2010/04/3BA1A939/ (đọc ngày 03.06.2011) Lê Hoàng Nga Hoàng Phương Linh Không ngày tháng Quản lý thị trường Vàng Việt Nam [trực tuyến] Vietinbank Đọc từ: http://www.vietinbankschool.edu.vn/Home/Article.aspx?Id=657 (đọc ngày 25.06.2011) M.Thảo Y.Trang 10.05.2011 Gửi vàng: Rủi ro khó lường [trực tuyến] Sở tư pháp Thành phố Hồ Chí Minh Đọc từ: http://www.baomoi.com/Home/TaiChinh/www.phapluattp.vn/Gui-vang-Rui-ro-kholuong/6221347.epi (đọc ngày 10.06.2011) Minh Đức 04.11.2010 Lãi suất huy động vàng khơng “bình thản” [trực tuyến] Báo điện tử - Thời báo Kinh tế Việt Nam Đọc từ: http://vneconomy.vn/2010110402306757P0C6/lai-suat-huy-dong-vang-khong-binhthan.htm (đọc ngày 24.05.2011) Minh Đức 07.03.2008 “Mùa vàng” kinh doanh vàng [trực tuyến] Báo điện tử - Thời báo kinh tế Việt Nam Đọc từ: http://vneconomy.vn/61647P0C6/mua-vang-kinhdoanh-vang.htm (đọc ngày 20.06.2011) SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 25 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng Minh Thúy 23.04.2011 Dừng huy động cho vay vàng để tránh rủi ro [trực tuyến] Vietnamplus Đọc từ: http://www.vietnamplus.vn/Home/Dung-huy-dong-va-chovay-vang-de-tranh-rui-ro/20114/86690.vnplus (đọc ngày 10.06.2011) Mỹ Dung 18.04.2011 Tại người dân 'lao' vào 'ôm' vàng? [trực tuyến] Báo Đất Việt Đọc từ: http://baodatviet.vn/Home/kinhte/Tai-sao-nguoi-dan-lao-vao-omvang/20114/141065.datviet (đọc ngày 24.05.2011) Nguyễn Đăng Dờn 2009 Nghiệp vụ ngân hàng thương mại TP HCM: NXB Đại học quốc gia TP HCM Nguyễn Dương 10.05.2011 Tìm hướng cho lượng vàng tồn kho [trực tuyến] Báo điện tử Đài TNVN Đọc từ: http://vov.vn/Home/Tim-huong-cho-vang-tonkho/20115/174653.vov (đọc ngày 27.06.2011) Nguyễn Hoài 08.11.2010a Vàng “nổi loạn” câu chuyện Việt Nam [trực tuyến] Báo điện tử - Thời báo Kinh tế Việt Nam Đọc từ: http://vneconomy.vn/20101108084717431p0c6/vang-noi-loan-va-cau-chuyen-cuaviet-nam.htm (đọc ngày 25.06.2011) Nguyễn Hoài 28.10.2010b Huy động cho vay vốn vàng: Vì phải siết? [trực tuyến] Báo điện tử - Thời báo Kinh tế Việt Nam Đọc từ: http://vneconomy.vn/20101028080510651P0C6/huy-dong-va-cho-vay-von-bangvang-vi-sao-phai-siet.htm (đọc ngày 10.06.2011) Nguyễn Minh Kiều 2007 Nghiệp vụ ngân hàng đại TP HCM: NXB Thống Kê Nguyễn Thị Thanh Hương Không ngày tháng Quản lý hoạt động kinh doanh vàng giải pháp đồng [trực tuyến] NHNN Việt Nam Đọc từ: http://www.sbv.gov.vn/wps/portal/!ut/p/c4/04_SB8K8xLLM9MSSzPy8xBz9CP0os 3gDFxNLczdTEwMLQ1dLA09_X-AYNcAQwNzA_2CbEdFAFjmS9E!/?WCM_PORTLET=PC_7_0D497F540O8A7 0IOVKL3FS1GE5_WCM&WCM_GLOBAL_CONTEXT=/wps/wcm/connect/sbv_ vn/sbv_vn/vn.sbv.research/vn.sbv.research.research/d67a350045315773a5c9bd9c7e faecbb (đọc ngày 19.06.2011) Nhật Minh 29.10.2010 Thu hẹp huy động, cho vay vàng để chống đơla hóa [trực tuyến] Ebank Đọc từ: http://ebank.vnexpress.net/GL/Ebank/Tin-tuc/Nha-dautu/2010/10/3BA223C7/ (đọc ngày 03.06.2011) NHNN 2010 Thông tư số 22/2010/TT-NHNN ngày 29.10.2010 Hà Nội NHNN 2011 Thông tư số 11/2011/TT-NHNN ngày 29.04.2011 Hà Nội P.Lan 03.06.2009 Nhu cầu vay vàng nóng lên [trực tuyến] Báo Diễn Đàn Doanh Nghiệp điện tử Đọc từ: http://dddn.com.vn/2009060209035415cat91/nhucau-vay-vang-dang-nong-len.htm (đọc ngày 25.05.2011) Phan Thị Thu Hà 2009 Quản trị ngân hàng thương mại TPHCM: NXB Giao thơng vận tải Phí Đăng Minh 01.04.2011 khó khăn Nhà nước tích trữ vàng thay dân [trực tuyến] Tin nhanh Việt Nam Đọc từ: http://vnexpress.net/gl/kinh-doanh/2011/04/3kho-khan-khi-nha-nuoc-tich-tru-vang-thay-dan/ (đọc ngày 08.06.2011) SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 26 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng Phương Nhi 26.04.2011 Phải „dọn‟ sẵn nơi gửi vàng cho dân [trực tuyến] Báo Đất Việt Đọc từ: http://baodatviet.vn/Home/kinhte/Phai-don-san-noi-gui-vang-chodan/20114/142674.datviet (đọc ngày 08.06.2011) Quang Sơn 31.12.2008 Tổng quan thị trường vàng năm 2008 [trực tuyến] Giá vàng Đọc từ: http://giavang.com.vn/home/2008/12/31/article/tong-quan-thi-truongvang-trong-nam-2008 (đọc ngày 25.05.2011) Quốc hội 2010 Luật số 47/2010/QH12 ngày 16/06/2010 Hà Nội Sieuthisanvang 18.11.2010 Xu hướng giá vàng? [trực tuyến] Công ty TNHH thương mại Tài Phát Đọc từ: http://thongtingia.com/xuantai/san-pham/1788/xu-huong-giavang.html (đọc ngày 26.05.2011) Tầm Nhìn 23.04.2011 Lộ trình năm chấm dứt huy động, cho vay vàng [trực tuyến] Vinacorp Đọc từ: http://www.vinacorp.vn/news/lo-trinh-2-nam-cham-duthuy-dong-cho-vay-bang-vang/ct-449168 (đọc ngày 11.06.2011) Tập đồn Bưu Viễn thông Việt Nam 05.05.2011 Công ty nữ trang khốn đốn lệnh ngưng cho vay vàng [trực tuyến] Báo điện tử VnMedia Đọc từ: http://www6.vnmedia.vn/VN/cong_ty_nu_trang_kho_n_do_n_vi_le_nh_ngung_cho _vay_va_ng_25_222900.html (đọc ngày 03.06.2011) Thái Phương 09.06.2011 “Đua” huy động vàng qua chứng [trực tuyến] Báo Người Lao Động Điện tử Đọc từ: http://nld.com.vn/20110609094242235p0c1014/dua-huy-dong-vang-qua-chungchi.htm (đọc ngày 10.06.2011) Thông tin nhanh cho thành công 28.05.2009 Nhu cầu vay vàng ngân hàng tăng cao [trực tuyến] Thông tin nhanh cho thành công Đọc từ: https://infotv.vn/vang/tintuc/7864-nhu-cau-vay-vang-tai-ngan-hang-tang-cao (đọc ngày 20.06.2011) Thu Hạ Mỹ Dung 06.05.2011 'Không phục' ngừng huy động cho vay vàng? [trực tuyến] Báo Đất Việt Đọc từ: http://www.baomoi.com/Home/TaiChinh/www.baodatviet.vn/Khong-phuc-ngunghuy-dong-va-cho-vay-vang/6199055.epi (đọc ngày 08.06.2011) Thùy Duyên 30.12.2009 Chấm dứt hoạt động sàn giao dịch vàng toàn quốc [trực tuyến] Báo điện tử - Thời báo Kinh tế Việt Nam Đọc từ: http://vneconomy.vn/2009123009357978p0c6/cham-dut-hoat-dong-cac-san-giaodich-vang-tren-toan-quoc.htm (đọc ngày 08.06.2011) Thủy Triều 05.04.2010 Cân nhắc ngừng huy động cho vay vàng [trực tuyến] Sở Công thương TPHCM Đọc từ: http://www.thesaigontimes.vn/Home/taichinh/tiente/32289/ (đọc ngày 03.06.2011) Thùy Vinh 12.05.2011 Huy động vàng rút lui bước [trực tuyến] Đầu tư Chứng khoán điện tử Đọc từ: http://www.baomoi.com/Home/TaiChinh/tinnhanhchungkhoan.vn/Huy-dong-vangrut-lui-tung-buoc/6239596.epi (đọc ngày 08.06.2011) Thy Thư 06.05.2011 Ngân hàng mạnh tay thu mua vàng [trực tuyến] Công ty Cổ phần Tài Việt Đọc từ: http://vietstock.vn/ChannelID/757/Tin-tuc/188397-nganhang-manh-tay-thu-mua-vang.aspx (đọc ngày 19.06.2011) Trang tin điện tử NHNN Việt Nam Không ngày tháng Lãi suấ [trực tuyến] NHNN Việt Nam Đọc từ: SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 27 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng http://www.sbv.gov.vn/wps/portal/!ut/p/c5/04_SB8K8xLLM9MSSzPy8xBz9CP0os 3hnd0cPE3MfAwN3r0BnA093r2ALEydDAwMLM_1wkA7cKgxMIfIGOICjgb6fR 35uqn5Bdnaao6OiIgCws9R4/dl3/d3/L2dJQSEvUUt3QS9ZQnZ3LzZfMEQ0OTdG NTQwR0YyNzBJT1JFUVNBRDJTRDQ!/?WCM_GLOBAL_CONTEXT=/wps/w cm/connect/sbv_vn/sbv_vn/vn.sbv.currency/vn.sbv.currency.profit/vn.sbv.currency profit1.cnt (đọc ngày 10.07.2011) Trùng Dương 09.11.2011 Người dân đổ xô mua vàng [trực tuyến] Thanh Niên Online Đọc từ: http://www.thanhnien.com.vn/Pages/20101109/thong-doc-nhnn-chonhap-khau-vang-gia-vang-ha-nhiet.aspx (đọc ngày 25.06.2011) Tuệ Minh Lệ Chi 10.05.2011 Nhà băng giữ vàng cho khách [trực tuyến] Ebank Đọc từ: http://ebank.vnexpress.net/gl/ebank/thi-truong/2011/05/nha-bang-giu-vangcho-khach/ (đọc ngày 21.06.2011) Vân Linh 06.05.2011 Xử lý với số vàng huy động tồn kho? [trực tuyến] Báo Đầu tư Đọc từ: http://tinnhanhchungkhoan.vn/RC/N/CGBFCA/xu-ly-the-nao-voiso-vang-huy-dong-ton-kho.html (đọc ngày 05.06.2011) VietABank Không ngày tháng Lãi suất cho vay [trực tuyến] VietABank Đọc từ: http://www.vietabank.com.vn/Default.aspx?tabid=140 (đọc ngày 08.06.2011) Xuân Anh 23.04.2011 Eximbank quản lý 13 vàng [trực tuyến] Công ty Cổ phần Tài Việt Đọc từ: http://www.baomoi.com/Home/ChungKhoan/www.vietstock.vn/EIB-hien-quan-lyhon-13-tan-vang/6123808.epi (đọc ngày 08.06.2011) SVTH: Nguyễn Thị Phương Trang Trang 28 ... vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng CHƢƠNG 3: TÁC ĐỘNG CỦA VIỆC CHẤM DỨT CHO VAY VÀ HUY ĐỘNG VỐN BẰNG VÀNG ĐẾN CÁC TỔ CHỨC VÀ CÁ NHÂN CÓ KINH DOANH VÀNG 3.1 Thực trạng tình hình kinh. .. tài ? ?Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng? ?? 1.2 Mục tiêu nghiên cứu Tìm hiểu tác động việc chấm dứt huy động cho vay vốn vàng đến NHTM, doanh. .. Trang 21 Tác động việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng đến tổ chức cá nhân có kinh doanh vàng CHƢƠNG 4: KẾT LUẬN Việc chấm dứt cho vay huy động vốn vàng TCTD có tác động, ảnh hưởng lớn kinh tế