Mối quan hệ giữa tài sản đảm bảo và rủi ro tín dụng tại hệ thống ngân hàng thương mại việt nam hiện nay

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HCM VÕ HUYỀN ANH MỐI QUAN HỆ GIỮA TÀI SẢN ĐẢM BẢO VÀ RỦI RO TÍN DỤNG TẠI HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM HIỆN NAY LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ TP.Hồ Chí Minh - năm 2020 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HCM - VÕ HUYỀN ANH MỐI QUAN HỆ GIỮA TÀI SẢN ĐẢM BẢO VÀ RỦI RO TÍN DỤNG TẠI HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM HIỆN NAY Chuyên ngành : Tài – Ngân hàng Hướng đào tạo : Hướng ứng dụng Mã số : 8340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Người hướng dẫn khoa học: TS VŨ VIỆT QUẢNG TP Hồ Chí Minh - năm 2020 LỜI CAM ĐOAN Tơi xin cam đoan luận văn “Mối quan hệ tài sản đảm bảo rủi ro tín dụng hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam nay” ”là nghiên cứu tơi Ngoại trừ tài liệu tham khảo trích dẫn luận văn này, tơi cam đoan dẫn chứng lý lẽ luận văn chưa công bố hay sử dụng để nhận cấp nơi khác Không có nghiên cứu tác giả khác sử dụng luận văn mà khơng trích dẫn theo quy định Bài luận văn chưa nộp để nhận cấp trường đại học sở đào tạo khác TP HCM, ngày tháng năm 2020 Học viên thực Võ Huyền Anh MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA LỜI CAM ĐOAN MỤC LỤC DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT DANH MỤC BẢNG TÓM TẮT LUẬN VĂN ABSTRACT CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI 1.1 Đặt vấn đề 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.5 Phương pháp nghiên cứu 1.6 Ý nghĩa đề tài nghiên cứu 1.7 Kết cấu luận văn CHƯƠNG 2: NGHIÊN CỨU LÝ THUYẾT VÀ THỰC NGHIỆM TRƯỚC ĐÂY, XÂY DỰNG GIẢ THIẾT NGHIÊN CỨU 2.1 Rủi ro tín dụng 2.1.1 Khái niệm rủi ro tín dụng 2.1.2 Nguyên nhân dẫn đến rủi ro tín dụng 2.1.3 Các tiêu để đo lường RRTD 2.2 Tài sản bảo đảm 2.2.1 Khái niệm tài sản đảm bảo 2.2.2 Phân loại tài sản đảm bảo……………………………………………7 2.3 Nghiên cứu lý thuyết nghiên cứu thực nghiệm trước mối quan hệ tài sản đảm bảo rủi ro tín dụng ……………………………… … 2.3.1 Nghiên cứu lý thuyết tác động tài sản đảm bảo đến rủi ro tín dụng Ngân hàng Thương mại……………………………………………… 2.3.2 Nghiên cứu thực nghiệm mối quan hệ tài sản đảm bảo rủi ro tín dụng 10 2.4 Khoảng trống nghiên cứu xây dựng giả thiết nghiên cứu 12 Tóm tắt chương 13 CHƯƠNG 3: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 14 3.1 Xây dựng mô hình nghiên cứu 14 3.2 Thu thập liệu nghiên cứu 19 3.3 Phương pháp nghiên cứu 19 3.3.1 Xử lý liệu nghiên cứu 20 3.3.2 Phương pháp ước lượng hồi quy 20 3.3.2.1 Phương pháp ước lượng hồi quy Pool Regression (OLS cho liệu bảng) 19 3.3.2.2 Phương pháp ước lượng hồi quy Fixed Effect Method (FEM) 20 3.3.2.3 Phương pháp ước lượng hồi quy Random Effect Method (REM).20 3.3.3 Các kiểm định để lựa chọn mơ hình 21 3.3.3.1 Kiểm định nhân tử Lagrange Breusch-Pagan cho việc lựa chọn OLS REM .21 3.3.3.2 Kiểm định Hausman Test cho việc lựa chon REM FEM 21 3.3.4 Trình tự thực nghiên cứu định lượng 21 Tóm tắt chương 23 CHƯƠNG 4: PHÂN TÍCH DỮ LIỆU VÀ TRÌNH BÀY KẾT QUẢ 24 4.1 Thống kê mô tả 24 4.2 Ma trận hệ số tương quan biến 26 4.3 Thảo luận kết hồi quy mơ hình nghiên cứu 27 4.3.1 Kiểm định giả thiết 1: Liệu có tồn tác động tài sản đảm bảo đến rủi ro tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam………… … 27 4.3.2 Kiểm định giả thiết : Liệu có tồn tác động Basel đến mối quan hệ tài sản đảm bảo rủi ro tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam…………………………………… ………………………… ………… 27 4.4 Kết lựa chọn mơ hình nghiên cứu ….30 4.4.1 Kết lựa chọn mơ hình nghiên cứu theo giả thiết 30 4.4.2 Kết lựa chọn mơ hình nghiên cứu theo giả thiết 35 Tóm tắt chương ….38 CHƯƠNG 5: KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ 39 5.1 Kết luận 39 5.2 Kiến nghị 42 5.2.1 Nâng cao công tác quản trị rủi ro tín dụng 42 5.2.2 Nâng cao cơng tác thẩm định tín dụng tăng cường kiểm sốt quy trình tín dụng 42 5.2.3 Xây dựng hệ thống quản trị rủi ro tín dụng theo chuẩn mực Basel 43 5.2.4 Giám sát, kiểm tra khắc phục hậu rủi ro tín dụng 43 5.3 Hạn chế hướng nghiên cứu 44 TÓM TẮT CHƯƠNG 5……………………………………………………….45 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT NHTM : Ngân hàng thương mại NHTMCP : Ngân hàng thương mại cổ phần NHNN : Ngân hàng Nhà nước DANH MỤC BẢNG Bảng 3.1 Mô tả biến sử dụng mơ hình Bảng 4.1 Thống kê mơ tả Bảng 4.2 Bảng ma trận hệ số tương quan biến mơ hình nghiên cứu Bảng 4.3 Kết hồi quy giả thiết theo OLS, REM FEM Bảng 4.4 Kết hồi quy giả thiết theo OLS, REM FEM Bảng 4.5 Kết kiểm định lựa chọn phương pháp ước lượng mơ hình nghiên cứu theo giả thiết Bảng 4.6 Kết hồi quy biến độc lập Mơ hình nghiên cứu Bảng 4.7 Kết kiểm định lựa chọn phương pháp ước lượng mơ hình nghiên cứu theo giả thiết TĨM TẮT LUẬN VĂN a/ Tiêu đề: Mối quan hệ tài sản đảm bảo rủi ro tín dụng hệ thống Ngân hàng thương mại Việt Nam b/ Tóm tắt + Lý chọn đề tài nghiên cứu: NHTM nay, vấn đề quản trị rủi ro tín dụng giảm thiểu tỷ lệ nợ xấu quan trọng + Mục tiêu nghiên cứu: xác định mối quan hệ tài sản đảm bảo rủi ro tín dụng nghiên cứu tác động Basel II đến mối quan hệ tài sản đảm bảo rủi ro tín dụng, đồng thời đề xuất kiến nghị giải pháp nhằm hạn chế rủi ro tín dụng từ tài sản đảm bảo tình trạng thơng tin bất cân xứng tín dụng cho vay hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam + Phương pháp nghiên cứu: qúa trình tính tốn, kiểm định sử dụng phần mềm Stata phiên 12 Sử dụng phương pháp định lượng, thu thập liệu 30 ngân hàng Việt Nam, với số lượng mẫu 240 + Kết nghiên cứu: kết cho thấy rủi ro tín dụng hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam chịu tác động tài sản đảm bảo cố định, tài sản đảm bảo vơ hình yếu tố khác như: quy mô ngân hàng , tỷ lệ vốn chủ sở hữu, Phân loại ngân hàng Sau kết hồi quy, ta thấy yếu tố có tác động cao đến rủi ro tín dụng tài sản cố định yếu tố có tỷ trọng ảnh hưởng thấp quy mô ngân hàng + Kết luận hàm ý: kết nghiên cứu góp phần xác định nhân tố có tác động đến rủi ro tín dụng, từ đề xuất giải pháp quản trị rủi ro đắn cho ngân hàng thương mại Việt Nam c/ Từ khóa: tài sản đảm bảo, rủi ro tín dụng, Basel 2, quy mơ ngân hàng, tỷ lệ vốn chủ sở hữu, phân loại ngân hàng ABSTRACT a / Title: The relationship between collaterals and credit risks at the current Vietnam commercial banking system b / Abstracct + Reasons for writing: For commercial banks now, the issue of governance on credit risk and reduction of bad debt ratio is very important + Problem: identify the relationship between collaterals and credit risks and study the impact of Basel II on the relationship between collaterals and credit risks, and propose recommendations recommendations and solutions to limit credit risks from collaterals and asymmetric information status in lending credits in Vietnam's commercial banking system + Method: the calculation and verification process was used on Stata software version 12 Using quantitative methods, data collection of 30 banks in Vietnam, with the sample number of 240 + Results: The results show that credit risk at the Vietnamese commercial banking system is affected by fixed assets, intangible collateral and other factors such as scale bank, equity ratio, bank classification After the regression results, we find that the factors that have the highest impact on credit risk are fixed assets and the lowest proportion of influence is bank size + Conclusion: The results of the study contribute to identifying which factors affect credit risk, thereby proposing proper risk management solutions for Vietnamese commercial banks c / Keywords: collaterals, credit risks, Basel II, bank size, equity ratio, bank classification Nguyễn Thanh Tú Nguyến Thị Hồng Nhung, 2013 Thực trạng nợ xấu tổ chức tín dụng Việt Nam – Nguyên nhân số giải pháp từ sách pháp luật 10 Nguyễn Thị Kim Nhung, ThS Phạm Thị Thu Hiền, Nguyễn Thị Thúy Quỳnh, 2017 Một số vấn đề rủi ro tín dụng ngân hàng thương mại, Tạp chí tài [online] Available at: http://tapchitaichinh.vn/kinh-te-vi-mo/mot-so-van-de-ve-ruiro-tin-dung-cua-ngan-hang-thuong-mai-133627.html 23/12/2017 PHỤ LỤC KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 1: Thống kê mô tả biến mơ hình sum npl TSĐB_cốđịnh TSĐB_vơhình size vcsh typebank Basel2 Variable | Obs Mean Std Dev Min Max -+ -NPL | 240 0217919 0154014 0880662 TSB_cnh | 240 6.267836 1.176861 3.928942 8.818675 TSB_vhnh | 240 8.327155 1.412524 4.887017 10.82969 Size | 240 5.442325 3.062763 1.805503 13.82193 VCSH | 240 0928883 0399069 0326 2384 -+ -Typebank | 240 300627 Basel2 | 240 15 3578177 2: Bảng ma trận tương quan pwcorr TSĐB_cốđịnh TSĐB_vơhình size vcsh typebank | TSĐB_c~h TSĐB_v~h size vcsh typebank -+ TSĐB_cốđịnh | 1.0000 TSĐB_vơhình | 0.6693 1.0000 size | 0.1307 0.1247 1.0000 vcsh | -0.3670 -0.3364 -0.0639 1.0000 typebank | -0.3096 -0.0655 -0.0481 0.0918 1.0000 Lựa chọn phương pháp ước lượng Hồi quy theo phương pháp ước lượng pols reg npl TSĐB_cốđịnh TSĐB_vơhình size vcsh typebank (giả thiết 1) Source | SS df MS -+ Number of obs = 240 F(5, 234) = 22.10 Model | 002430285 000486057 Prob > F = 0.0668 Residual | 05428257 234 000231977 R-squared = 0.2429 Adj R-squared = 0.2224 Root MSE = 41523 -+ -Total | 056712855 239 000237292 -npl | Coef Std Err t P>|t| [95% Conf Interval] -+ -TSĐB_cốđịnh | 0703015 0012307 1.24 0.087 -.0021231 0027261 TSĐB_vơhình | -.0602903 0009676 -1.30 0.064 -.0021966 001616 size | 0002289 0003249 0.70 0.482 -.0004113 000869 vcsh | 0600078 026773 2.24 0.026 0072608 1127548 typebank | 006341 0035186 1.80 0.073 -.0005912 0132732 _cons | 0097959 0090676 1.08 0.281 -.0080687 0276605 reg NPL TSB_cnh TSB_cnhxBasel2 TSB_vhnh TSB_vhnhxBasel2 Size SizexBasel2 VCSH VCSHxBasel2 Typebank TypebankxBasel2 Basel2 (giả thiết 2) Source | SS df MS -+ Number of obs = F( 10, 240 229) = 21.78 Model | 004081265 10 000408127 Prob > F = 0.0659 Residual | 052610456 229 00022974 R-squared = 0.0720 Adj R-squared = 0.3315 Root MSE 01516 -+ -Total | 056691722 239 000237204 = NPL | Coef Std Err t P>|t| [95% Conf Interval] + -TSB_cố định | 0662604 0014006 0.89 0.053 -.0030201 0024994 TSB_cố địnhxBasel2 | 0009383 0027137 0.35 0.030 -.0044087 0062853 TSBĐ_vơ hình | 0003224 0010396 0.31 0.077 -.0023708 0017259 TSBĐ_vơ hìnhxBasel2 | 0049255 0040388 1.22 0.034 -.0030324 0128834 Size | 0000878 0003308 0.27 0.791 -.0005641 0007397 SizexBasel2 | 0020595 0034905 0.59 0.556 -.0048182 0089371 VCSH | 0468846 0277315 1.69 0.092 -.0077568 101526 VCSHxBasel2 | 0977706 1766623 1.12 0.064 -.1503208 5458621 Typebank | 0046807 003567 1.31 0.191 -.0023476 011709 TypebankxBasel2 | -.0766791 0373139 -2.05 0.041 -.1502015 -.0031567 Basel2 | 0845671 0.03457 -1.56 0.022 0095290 101529 _cons | 0176584 0095829 1.84 0.067 -.0012235 0365404 -  Hồi quy theo phương pháp ước lượng REM xtreg npl TSĐB_cốđịnh TSĐB_vơhình size vcsh typebank, re (giả thiết 1) Random-effects GLS regression Number of obs = 240 Group variable: year Number of groups = R-sq: Obs per group: within = 0.2207 = 30 between = 0.2989 avg = 30.0 overall = 0.2429 max = 30 corr(u_i, X) = (assumed) Wald chi2(5) = Prob > chi2 = 110.48 0.0628 -np | Coef Std Err z P>|z| [95% Conf Interval] -+ -TSĐB_cốđịnh | 0703015 0012307 1.24 0.080 -.0021106 0027136 TSĐB_vơhình | -.0602903 0009676 -1.30 0.076 -.0021867 0016062 size | 0002289 0003249 0.70 0.481 -.000408 0008657 vcsh | 0600078 026773 2.24 0.025 0075336 112482 typebank | 006341 0035186 1.80 0.072 -.0005554 0132374 _cons | 0097959 0090676 1.08 0.280 -.0079763 0275681 -+ -sigma_u | sigma_e | 01428901 rho | (fraction of variance due to u_i) - xtreg NPL TSBĐ_cố định TSBĐ_cố địnhxBasel2 TSBĐ_vơ hình TSBĐ_vơ hìnhxBasel2 Size SizexBasel2 VCSH VCSHxBasel2 Typebank TypebankxBasel2 Basel2,re (giả thiết 2) Random-effects GLS regression Number of obs = 240 Group variable: year Number of groups = 30 R-sq: within = 0.9924 Obs per group: = between = 0.0350 avg = 8.0 overall = 0.0655 max = Wald chi2(10) = 90.17 Prob > chi2 = 0.0277 corr(u_i, X) = (assumed) NPL | Coef Std Err z P>|z| [95% Conf Interval] + -TSBĐ_cố định | -.0007759 | 0112347 TSBĐ_cố định x Basel2 0016798 0026536 -0.46 0.47 0.044 0.042 0040682 0039662 0025164 0064356 TSBĐ_vơ hình | TSBĐ_vơ hình x Basel2 -.0911041 0013165 -0.08 0.037 0026845 0024763 | 0038875 0039165 0.99 0.011 0037887 0115636 Size | -.0953455 0003071 0.02 0.381 0005947 0006092 SizexBasel2 | 0026372 0035944 0.73 0.463 -.0044077 0096821 VCSH | 0705905 0327587 2.15 0.031 0063847 1347964 VCSHxBasel2 | 3037406 1751493 1.73 0.083 0395458 6470269 Typebank | 0038425 0057486 0.67 0.004 -.0074245 0151094 TypebankxBasel2 | -.0791918 0371762 -2.13 0.033 -.1520557 -.0063278 Basel2 | 0734919 0300935 -1.52 0.082 -.2457678 -.0056324 _cons | 0180421 0132322 1.36 0.173 -.0078925 0439767 + -sigma_u | 00769286 sigma_e | 0136701 rho | 24051884 (fraction of variance due to u_i) Hồi quy theo phương pháp ước lượng FEM xtreg npl TSĐB_cốđịnh TSĐB_vơhình size vcsh typebank, fe (giả thiết 1) Fixed-effects (within) regression Number of obs = 240 Group variable: year Number of groups = R-sq: Obs per group: = 0.2317 = 30 between = 0.2268 avg = 30.0 overall = 0.2259 max = 30 within corr(u_i, Xb) = -0.1785 F(5,227) = Prob > F = 31.49 0.0000 -npl | Coef Std Err t P>|t| [95% Conf Interval] -+ -TSĐB_cốđịnh | -.0700906 0011585 -1.08 0.093 -.0023734 0021922 TSĐB_vơhình | -.0604205 0009433 -1.45 0.065 -.0022793 0014383 size | 0008821 0006019 1.47 0.144 -.000304 0020682 vcsh | 0296497 0275832 1.07 0.284 -.0247021 0840014 typebank | 006516 0033017 1.97 0.050 0000102 0130218 _cons | 0124458 0086125 1.45 0.150 -.0045249 0294164 -+ -sigma_u | 00661458 sigma_e | 01428901 rho | 17647292 (fraction of variance due to u_i) -F test that all u_i=0: F(7, 227) = 0.55 Prob > F = 0.9656 xtreg NPL TSB_cnh TSB_cnhxBasel2 TSB_vhnh TSB_vhnhxBasel2 Size SizexBasel2 VCSH VCSHxBasel2 Typebank TypebankxBasel2 Basel2,fe (giả thiết 2) Fixed-effects (within) regression Number of obs = 240 Group variable: year Number of groups = 30 R-sq: = 0.1011 Obs per group: = between = 0.0063 avg = 8.0 overall = 0.0372 max = within corr(u_i, Xb) = -0.4462 F(9,201) = Prob > F = 20.51 0.0006 NPL | Coef Std Err t P>|t| [95% Conf Interval] + -TSĐB_cố định | 0122976 0021995 -1.04 0.098 006634 00204 TSĐB_cố địnhxBasel2 | 0124015 0029125 0.82 0.011 0033414 0081445 TSĐB_vơ hình | -.0010617 0019516 -0.54 0.087 0049099 0027866 TSĐB_vơ hìnhxBasel2 | 0037533 0041176 0.91 0.063 004366 Size | -.0002134 0003382 -0.63 0.529 -.0008803 0004534 SizexBasel2 | 0009741 0041329 0.24 0.814 -.0071752 0091235 VCSH | 1029336 0399926 2.57 0.011 0240747 1817926 VCSHxBasel2 | 3533833 1846004 1.91 0.057 -.0106186 7173851 Typebank | 0138689 1768601 2.19 0.023 1879799 8757776 TypebankxBasel2 | -.0799592 0394044 -2.03 0.044 -.1576584 -.0022601 Basel2 | 0016878 0471004 0.91 0.009 0106186 7173851 _cons | 0369236 0193111 1.91 0.057 -.0011548 075002 0118725 + -sigma_u | 00957115 sigma_e | 0136701 rho | 32895528 (fraction of variance due to u_i) F test that all u_i=0: F(29, 201) = 2.85 Prob > F = 0.0000 So sánh phù hợp REM POLS xttest0 (giả thiết 1) Breusch and Pagan Lagrangian multiplier test for random effects np[year,t] = Xb + u[year] + e[year,t] Estimated results: | Var sd = sqrt(Var) -+ - Test: np | 0002373 0154043 e | 0002042 014289 u | 0 Var(u) = chibar2(01) = 21.00 Prob > chibar2 = 0.0000 xttest0 (giả thiết 2) Breusch and Pagan Lagrangian multiplier test for random effects NPL[NAME1,t] = Xb + u[NAME1] + e[NAME1,t] Estimated results: | Var sd = sqrt(Var) -+ - Test: NPL | 0002372 0154014 e | 0001869 0136701 u | 0000592 0076929 Var(u) = chibar2(01) = 21.57 Prob > chibar2 = 0.0000 Kiểm định Hausman để lựa chọn phương pháp ước lượng FEM-REM: hausman fem rem (giả thiết 1) Coefficients -| (b) (B) (b-B) sqrt(diag(V_b-V_B)) | fem rem Difference S.E -+ -TSĐB_cốđịnh | -.0700906 0703015 -.0003921 TSĐB_vơhình | -.0604205 -.0602903 -.0001303 size | 0008821 0002289 0006532 0005067 vcsh | 0296497 0600078 -.0303581 0066359 typebank | 006516 006341 000175 -b = consistent under Ho and Ha; obtained from xtreg B = inconsistent under Ha, efficient under Ho; obtained from xtreg Test: Ho: difference in coefficients not systematic chi2(5) = (b-B)'[(V_b-V_B)^(-1)](b-B) = Prob>chi2 = 57.34 0.9741 hausman fem rem (giả thiết 2) Coefficients -| (b) (B) (b-B) sqrt(diag(V_b-V_B)) | fem rem Difference S.E -+ -TSĐB_cố định | -.002297 TSĐB_cố địnhxBasel2 | TSĐB_vơ hình | -.0007759 0024015 -.0010617 TSĐB_vơ hìnhxBasel2 | 0012347 -.0001041 0037533 -.0015211 0011668 -.0009576 0038875 -.0001342 0014199 0012005 0014407 0012712 Size | -.0002134 7.26e-06 -.0002207 0001416 SizexBasel2 | 0009741 0026372 -.001663 0020399 VCSH | 1029336 0705905 0323431 0229408 VCSHxBasel2 | 3533833 3037406 0496427 0583099 TypebankxBasel2 | -.0799592 -.0791918 -.0007675 013063 -b = consistent under Ho and Ha; obtained from xtreg B = inconsistent under Ha, efficient under Ho; obtained from xtreg Test: Ho: difference in1 coefficients not systematic chi2(9) = (b-B)'[(V_b-V_B)^(-1)](b-B) = Prob>chi2 = 52.84 0.7563 Kiểm định phương sai sai số thay đổi xttest3 (giả thiết 1) Modified Wald test for groupwise heteroskedasticity in fixed effect regression model H0: sigma(i)^2 = sigma^2 for all i chi2 (8) = 114.62 Prob>chi2 = 0.0000 xttest3 (giả thiết 2) Modified Wald test for groupwise heteroskedasticity in fixed effect regression model H0: sigma(i)^2 = sigma^2 for all i chi2 (30) Prob>chi2 = = 11425.07 0.0827 Kiểm định tự tương quan xtserial np TSĐB_cốđịnh TSĐB_vơhình size vcsh typebank (giả thiết 1) Wooldridge test for autocorrelation in panel data H0: no first-order autocorrelation F( 1, 7) = Prob > F = xtserial NPL TSB_cnh 54.191 0.0002 TSB_cnhxBasel2 TSB_vhnh TSB_vhnhxBasel2 SizexBasel2 VCSH VCSHxBasel2 Typebank TypebankxBasel2 Basel2 (giả thiết 2) Wooldridge test for autocorrelation in panel data H0: no first-order autocorrelation F( 1, 7) = 172.918 Prob > F = 0.0067 Size Ước lượng vững ma trận hiệp phương sai xtreg npl TSĐB_cốđịnh TSĐB_vơhình size vcsh typebank, fe vce (robust) Fixed-effects (within) regression Number of obs = 240 Group variable: year Number of groups = R-sq: Obs per group: = 0.2317 = 30 between = 0.2268 avg = 30.0 overall = 0.2259 max = 30 F(5,7) = 24.64 Prob > F = 0.0003 within corr(u_i, Xb) = -0.1785 (Std Err adjusted for clusters in year) -| np | Robust Coef Std Err t P>|t| [95% Conf Interval] -+ -TSĐB_cốđịnh | -.0800906 0007118 -1.13 0.090 -.0017738 0015925 TSĐB_vơhình | -.0704205 0001652 -2.55 0.038 -.0008112 -.0000299 size | 0008821 0004049 2.18 0.066 -.0000754 0018395 vcsh | 0296497 0308931 0.96 0.369 -.043401 1027003 typebank | 006516 0019733 3.30 0.013 0018499 011182 _cons | 0124458 0070075 1.78 0.119 -.0041244 0290159 -+ -sigma_u | 00661458 sigma_e | 01428901 rho | 17647292 (fraction of variance due to u_i) ... động tài sản đảm bảo đến rủi ro tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam Gỉa thiết 2: Liệu có tồn tác động Basel II đến mối quan hệ tài sản đảm bảo rủi ro tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam. .. đề tài nghiên cứu chọn là: ? ?Mối quan hệ tài sản đảm bảo đến rủi ro tín dụng hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam nay? ?? 1.2 Mục tiêu nghiên cứu − Tìm hiểu mối quan hệ tài sản đảm bảo tới rủi ro. .. nghiệm trước mối quan hệ tài sản đảm bảo rủi ro tín dụng 2.3.1 Nghiên cứu lý thuyết tác động tài sản đảm bảo đến rủi ro tín dụng Ngân hàng Thương mại Tác động tài sản chấp rủi ro tín dụng chủ đề