Mô hình xếp hạng tín dụng các ngân hàng TMCP việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH LÊ THỊ CẨM NHUNG MƠ HÌNH XẾP HẠNG TÍN DỤNG CÁC NGÂN HÀNG TMCP VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SỸ KINH TẾ BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH Ÿ LÊ THỊ CẨM NHUNG MƠ HÌNH XẾP HẠNG TÍN DỤNG NGÂN HÀNG TMCP VIỆT NAM Chuyên ngành : TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG Mã số : 60340201 LUẬN VĂN THẠC SỸ KINH TẾ Người hướng dẫn khoa học: PGS TS Nguyễn Văn Sĩ LỜI CAM ĐOAN Tơi xin cam đoan cơng trình nghiên cứu tôi, hướng dẫn PGS TS Nguyễn Văn Sĩ Các số liệu bảng biểu phục vụ cho việc phân tích, nhận xét, đánh giá tác giả thu thập từ nguồn khác có ghi phần tài liệu tham khảo Ngồi ra, luận văn cịn sử dụng số nhận xét, đánh số liệu tác giả khác có thích nguồn gốc sau trích dẫn để kiểm chứng Các số liệu, kết luận văn trung thực chưa cơng bố cơng trình khác Tôi xin chịu trách nhiệm nội dung tơi trình bày luận văn Tác giả LÊ THỊ CẨM NHUNG LỜI CẢM ƠN Đầu tiên, xin chân thành cảm ơn thầy Nguyễn Văn Sĩ tận tình hướng dẫn tơi suốt q trình thực luận văn thầy cô truyền đạt kiến thức cho tơi q trình học cao học trường Đại học Kinh tế Thành phố Hồ Chí Minh Tơi xin cảm ơn anh chị đồng nghiệp Ngân hàng TMCP Kỹ thương Việt Nam anh chị đồng nghiệp Khối Định chế tài ngân hàng hỗ trợ tạo điều kiện thuận lợi cho suốt trình thực nghiên cứu Cuối cùng, tơi xin cảm ơn gia đình bạn bè quan tâm tạo điều kiện để tơi hồn thành khóa luận tốt nghiệp LÊ THỊ CẨM NHUNG MỤC LỤC DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT VÀ KÝ HIỆU i DANH MỤC BẢNG BIỂU ii TÓM TẮT LỜI MỞ ĐẦU Vấn đề nghiên cứu 2 Mục tiêu nghiên cứu Dữ liệu nghiên cứu Phương pháp nghiên cứu Đóng góp đề tài Kết cấu đề tài Chương TỔNG QUAN VỀ XẾP HẠNG TÍN DỤNG 1.1 Rủi ro tín dụng 1.1.1 Khái niệm 1.1.2 Đặc điểm 1.1.3 Các hình thức rủi ro tín dụng: 1.1.4 Phân loại 1.1.5 Nguyên nhân 1.1.5.1 Nguyên nhân khách quan 1.1.5.2 Nguyên nhân chủ quan 1.1.6 Tác động rủi ro tín dụng 1.1.6.1 Đối với thân ngân hàng 1.1.6.2 Đối với kinh tế 1.1.6.3 Đối với khách hàng 1.1.7 Các biện pháp kiểm sốt rủi ro tín dụng 1.1.7.1 Quy định Basel 1.1.7.2 Cụ thể hóa biện pháp kiểm sốt rủi ro tín dụng hoạt động ngân hàng: 1.2 Xếp hạng tín dụng 1.2.1 Định nghĩa 1.2.2 Đối tượng xếp hạng tín dụng: 1.2.3 Vai trò xếp hạng tín dụng 10 1.2.4 Phân loại phương pháp xếp hạng tín dụng 11 1.2.5 Nguyên tắc xếp hạng tín dụng 11 1.2.6 Xếp hạng tín dụng giới 12 1.2.6.1 Mô hình quốc gia 12 Mơ hình Edward I Altman 18 1.2.6.2 Mơ hình tổ chức xếp hạng Moodys, S&P & Fitch 19 Moody’s: 19 S&P: 20 Fitch: 21 Chương THỰC TRẠNG XẾP HẠNG TÍN DỤNG CÁC NGÂN HÀNG TMCP VIỆT NAM 23 2.1 Một số nét hệ thống ngân hàng TMCP Việt Nam 23 2.1.1 Tổng quan 23 2.1.2 Hoạt động tín dụng 24 2.1.3 Xếp hạng ngân hàng Việt Nam Moodys đánh giá 24 2.2 Thực trạng xếp hạng tín dụng Việt Nam 25 2.2.1 Hệ thống Pháp luật điều chỉnh 25 2.2.1.1 Về quản trị rủi ro nói chung: 25 2.2.1.2 Về xếp hạng tín dụng nói riêng 26 2.2.2 Hệ thống xếp hạng tín dụng số tổ chức 26 2.2.2.1 Trung tâm Thơng tin tín dụng NHNN (CIC) 26 2.2.2.2 Hệ thống xếp hạng tín dụng Cơng ty Cổ phần Xếp hạng tín dụng doanh nghiệp (CRV) 27 2.2.2.3 Tại hệ thống ngân hàng TMCP Việt Nam 28 2.2.3 Mơ hình sử dụng xếp hạng tín dụng 29 2.2.4 Các kết đạt 30 2.2.5 Các hạn chế xếp hạng tín dụng Việt Nam 30 Chương MƠ HÌNH XẾP HẠNG TÍN DỤNG NGÂN HÀNG TMCP VIỆT NAM 32 3.1 Đối tượng nội dung chấm điểm 32 3.1.1 Đối tượng 32 3.1.2 Nội dung chấm điểm 3.2.Quy trình xếp hạng 3.3.Mơ hình xếp hạng 3.4.Cấu trúc thang điểm tiêu 3.4.1 Các tiêu tài 3.4.2 Các tiêu phi tài 3.5.Kiểm định mơ hình Chương ỨNG DỤNG MƠ HÌNH XẾP HẠNG TÍN DỤNG 4.1.Định hướng phát triển ngành ngân hàng Việt N 4.2.Các gợi ý từ kết nghiên cứu 4.3.Ứng dụng mơ hình 4.4.Các giải pháp để ứng dụng mơ hình 4.4.1 Hồn thiện mơ hình tổ chức nhân 4.4.2 Hoàn thiện phương pháp xếp hạng tín dụng 4.4.3 Xây dựng hạ tầng công nghệ thông tin sở liệu đồng 4.4.4 Giám sát việc triển khai ứng dụng xếp hạng tín dụng hoạt động tín dụng 4.4.5 NHNN quan quản lý nhanh chóng hồn thiện khung pháp lý 4.4.6 Nghiêm chỉnh chất hành quy định hạch toán kế toán hành 4.4.7 Nâng cao chất lượng thông tin tổ chức CIC 4.5.Hạn chế đề tài – Đề xuất hướng nghiên cứu 4.5.1 Hạn ch 4.5.2 Đề xuấ KẾT LUẬN TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC 1: DIỄN GIẢI CÁC CHỈ TIÊU TÀI CHÍNH PHỤ LỤC 2: CÁCH XÁC ĐỊNH TỶ LỆ AN TOÀN VỐN TỐI THIỂU THEO QUYẾT ĐỊNH 457/2005/QĐ-NHNN VÀ QUYẾT ĐỊNH 03/2007/QĐ-NHNN DANH M Basel : Hiệp ước v CIC : FDIC : Federal De FED : Fitch : HĐQT : Hội đồng q Moody’s : NHNN : Ngân hàng NHTM : Ngân hàng S&P : TCTD : Tổ chức tín TMCP : Trang ii DANH MỤC BẢNG BIỂU Bảng Bảng 1.1 Chức mơ hình xếp hạng tín dụng Bảng 1.2 Các cơng cụ xếp hạng tín dụng & cảnh báo rủi ro quốc gia G10 Bảng 1.3 Xếp hạng dài hạn Moodys Bảng 1.4 Ý nghĩa xếp hạng S&P Bảng 2.1 Xếp hạng ngân hàng TMCP CRV Bảng 3.1 Xếp loại ngân hàng Bảng 3.2 Thang điểm xếp loại ngân hàng tham khảo Bảng 3.3 Các tiêu tài Bảng 3.4 Ý nghĩa tiêu tài Bảng 3.5 Các tiêu phi tài Biểu Biểu 1.1 Phân loại rủi ro tín dụng Biểu 2.1 Một số tiêu tài tổ chức tín dụng Biểu 2.2 Tổng tài sản tổ chức tín dụng Biểu 3.1 Quy trình xếp hạng ngân hàng Biểu 3.2 Quy trình chấm điểm tài Biểu 3.3 Quy trình chấm điểm phi tài Trang TĨM TẮT Thị trường liên ngân hàng nơi gặp gỡ nhu cầu vốn bù đắp thiếu hụt khoản nhu cầu sử dụng đồng vốn dư thừa hiệu định chế tài Tại Việt Nam, đối tượng tham gia thị trường chủ yếu ngân hàng Những số lên đến hàng ngàn tỷ đồng giao dịch khoảng thời gian ngắn đem lại lợi nhuận lớn rủi ro theo mà gia tăng Khác với việc thẩm định cá nhân hay doanh nghiệp vay, việc thẩm định định chế tài nói chung hay ngân hàng nói riêng địi hỏi thơng tin, u cầu khác biệt, mang tính đặc thù ngành nghề kinh doanh tiền tệ Và xếp hạng tín dụng xem công cụ giúp tạo sở cho việc định cho vay đầu tư nhanh chóng xác Trong phạm vi nghiên cứu đề tài, tác giả tập trung vào xây dựng mơ hình xếp hạng tín dụng ngân hàng TMCP Việt Nam, nhằm phục vụ mục đích cho vay liên ngân hàng, với giả định đơn vị xếp hạng ngân hàng đóng vai trị người cho vay Trang v PHỤ LỤC 2: CÁCH XÁC ĐỊNH TỶ LỆ AN TOÀN VỐN TỐI THIỂU THEO QUYẾT ĐỊNH 457/2005/QĐ-NHNN VÀ QUYẾT ĐỊNH 03/2007/QĐ-NHNN A Vốn tự có để tính tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu Ngân hàng thương mại A thời điểm 01/01/2013 Vốn cấp 1: Khoản mục a- Vốn điều lệ (vốn cấp, vốn góp) b- Quỹ dự trữ bổ sung vốn điều lệ c- Quỹ dự phịng tài d- Quỹ đầu tư phát triển nghiệp vụ e- Lợi nhuận không chia Tổng cộng Ÿ Giới hạn xác định vốn cấp 1: NHTM A mua lại khoản tài sản tài doanh nghiệp B với số tiền 100 tỷ đồng Giá trị sổ sách khoản tài sản tài doanh nghiệp B thời điểm mua lại 50 tỷ đồng Vậy lợi thương mại doanh nghiệp B 50 tỷ đồng (100 tỷ đồng - 50 tỷ đồng) Vốn cấp NHTM A là: 300 tỷ đồng - 50 tỷ đồng = 250 tỷ đồng Lưu ý: Trường hợp có thặng dư bán trái phiếu mà chưa dùng để chia lãi khoản thặng dư coi thuộc vốn cấp I (tính chất tương tự lợi nhuận để lại) có văn xác nhận lãi để lại thức NH đối tác Trang vi Vốn cấp 2: a- Giá trị tăng thêm TSCĐ định giá lại theo quy định pháp luật b- Giá trị tăng thêm loại chứng khoán đầu tư (kể cổ phiếu đầu tư, vốn góp) định giá lại theo quy định pháp luật c- Trái phiếu chuyển đổi cổ phiếu ưu đãi TCTD phát hành có thời hạn cịn lại năm d- Trái phiếu chuyển đổi có thời hạn lại 36 tháng trước chuyển đổi thành cổ phiếu phổ thơng đ- Các cơng cụ nợ khác có thời hạn lại e- năm Dự phòng chung Ghi chú: - Tổng số tiền khoản mục c, d đ nói 34 tỷ đồng (15 tỷ đồng + tỷ đồng + 15 tỷ đồng), 13,6% vốn cấp (34 tỷ đồng/250 tỷ đồng, nhỏ 50% vốn cấp 1) đáp ứng quy định điểm a khoản 2.2 Điều - Trái phiếu chuyển đổi có thời hạn cịn lại năm Số tiền trái phiếu chuyển đổi tính vào vốn cấp 40% theo quy định điểm 2.2.b Điều tỷ - Các công cụ nợ khác có thời hạn cịn lại năm tính 100% - Số tiền dự phịng chung trích lập theo quy định Quyết định số 493/2005/QĐ-NHNN ngày 22/4/2005 Thống đốc NHNN 10 tỷ đồng Tổng TSC rủi ro mục B C 2.351,6 tỷ đồng 1,25% tổng TSC tổng TSC rủi Trang vii ro 29,39 tỷ đồng (2.351,6 tỷ đồng x 1,25%) Số tiền dự phòng chung nhỏ 1,25% tổng TSC rủi ro thời điểm tính tốn nên tính 100% vào vốn cấp Vốn tự có (A) NHTM A thời điểm 1/1/2012 = Vốn cấp + Vốn cấp = 250 + 79 = 329 (tỷ đồng) Các khoản phải loại trừ khỏi vốn tự có: Phần giá trị giảm TSCĐ định giá lại theo quy định pháp luật: - Phần giá trị giảm loại chứng khoán đầu tư (kể cổ phiếu đầu tư, vốn góp) định giá lại theo quy định pháp luật: - Tổng số vốn TCTD đầu tư vào TCTD khác hình thức góp vốn, mua cổ phần: + NHTM A mua cổ phần TCTD khác với tổng số tiền là: 40 tỷ đồng - Tổng số vốn TCTD đầu tư nhằm nắm quyền kiểm soát vào doanh nghiệp khác hoạt động lĩnh vực bảo hiểm, chứng khoán, bất động sản: 15 tỷ đồng, bao gồm khoản sau: + NHTM A góp vốn với NHTM D thành lập Cơng ty chứng khốn với số tiền tỷ đồng, chiếm 30% vốn điều lệ Cơng ty chứng khốn + NHTM A góp vốn với NHTM B thành lập Công ty bảo hiểm C với số tiền 10 tỷ đồng, chiếm 51% vốn điều lệ Công ty bảo hiểm C - Đối với khoản góp vốn, mua cổ phần doanh nghiệp, quỹ đầu tư (trừ tổ chức tín dụng) vượt mức 15% vốn tự có NHTM A: Mức vốn tự có NHTM A thời điểm 1/1/2007 329 tỷ đồng Mức 15% vốn tự có 49,35 tỷ đồng NHTM A góp vốn với doanh nghiệp E để thành lập công ty liên doanh Việt Nam với số tiền 60 tỷ đồng, 18.24% vốn tự có NHTM A (60 tỷ đồng/329 tỷ đồng) Phần vượt mức 15% phải trừ vào vốn tự có NHTM A 3,24% với số tiền 10.65 tỷ đồng ( 60 tỷ đồng – 49,35 tỷ đồng) - Đối với tổng khoản góp vốn, mua cổ phần vào doanh nghiệp, quỹ đầu tư: Ngồi phần góp vốn vào doanh nghiệp D nêu trên, NHTM A có khoản góp vốn, mua cổ phần vào DN hai quỹ đầu tư khác nhau, số tiền góp vốn, mua cổ phần Trang viii DN, quỹ đầu tư 13 tỷ đồng, 3,95% vốn tự có NHTM A (13 tỷ đồng/329 tỷ đồng) Tổng số tiền góp vốn, mua cổ phần NHTM A vào doanh nghiệp, quỹ đầu tư (ngoại trừ phần vượt mức 15% vốn tự có trừ trên) 140,35 tỷ đồng, 42,66% vốn tự có, vượt mức 40% theo quy định Như vậy, phần vượt mức 40% phải trừ vào vốn tự có NHTM A 2,66% với số tiền 8,75 tỷ đồng Vốn tự có (A) để tính tỷ lệ bảo đảm an tồn NHTM A = Vốn tự có – khoản phải trừ A = 329 – 40 – 15 – 10.65 – 8.75 = 254.6 (tỷ đồng) B Giá trị tài sản "Có" rủi ro nội bảng (B) Đơn vị tính: tỷ đồng Khoản mục 1- Nhóm TS “Có” có hệ số rủi ro % a- Tiền mặt b- Vàng c- Tiền gửi NHCSXH theo Nghị định số 78/2002/NĐ-CP ngày 4/10/2002 Chính phủ d- Các khoản cho vay vốn tài trợ, uỷ thác đầu tư theo hợp đồng uỷ thác, TCTD hưởng phí uỷ thác không chịu rủi ro đ- Đầu tư vào trái phiếu Chính phủ, tín phiếu NHNN VN, Đồng Việt Nam e- Các khoản chiết khấu, tái chiết khấu giấy tờ có giá TCTD phát hành g- Các khoản phải địi Chính phủ Trung ương, ngân hàng Trung ương nước thuộc khối OECD h- Các khoản phải địi bảo đảm chứng khốn Chính phủ Trung ương nước thuộc khối OECD bảo lãnh Chính phủ Trang ix Khoản mục Trung ương nước thuộc khối OECD 2- Nhóm tài sản "Có" có hệ số rủi ro 20% a- Các khoản phải đòi TCTD khác nước nước loại đồng tiền b- Các khoản phải đòi UBND tỉnh, thành phố trực thuộc Trung ương; Các khoản phải đòi ngoại tệ Chính phủ Việt Nam, NHNN Việt Nam 20% 20 20% 20 20% 10 20% e- Tiền mặt trình thu 20% g- Các khoản phải đòi ngân hàng IBRD, IADB, ADB, AfDB, EIB, EBRD khoản phải đòi ngân hàng bảo lãnh bảo đảm chứng khoán ngân hàng phát hành 20% h- Các khoản phải đòi ngân hàng thành lập nước thuộc khối OECD khoản phải đòi bảo lãnh ngân hàng 20% i- Các khoản phải địi cơng ty chứng khốn thành lập nước thuộc khối OECD có tuân thủ thoả thuận quản lý giám sát vốn sở rủi ro khoản phải đòi công ty bảo lãnh 20% c- Các khoản phải đòi bảo đảm giấy tờ có giá TCTD khác thành lập Việt Nam phát hành d- Các khoản phải đòi tổ chức tài nhà nước; khoản phải địi bảo đảm giấy tờ có giá tổ chức tài nhà nước phát hành đ-Kim loại quý (trừ vàng), đá quý k- Các khoản phải đòi ngân hàng thành lập nước thuộc khối OECD, có thời hạn cịn lại năm khoản phải địi có thời hạn cịn lại năm ngân hàng bảo Trang x Khoản mục lãnh 3- Nhóm tài sản "Có" có hệ số rủi ro 50% a- Các khoản đầu tư dự án theo hợp đồng, quy định Nghị định số 79/2002/NĐ-CP ngày 25/10/2002 Chính phủ tổ chức hoạt động cơng ty tài b- Các khoản phải địi có bảo đảm bất động sản bên vay 4- Nhóm tài sản "Có" có hệ số rủi ro 100% a- Các khoản cấp vốn điều lệ cho công ty trực thuộc TCTD, có tư cách pháp nhân, hạch tốn độc lập c- Các khoản phải đòi ngân hàng thành lập khơng thuộc khối OECD, có thời hạn lại từ năm trở lên khoản phải địi có thời hạn cịn lại từ năm trở lên ngân hàng bảo lãnh d- Các khoản phải địi quyền trung ương nước không thuộc khối OECD, trừ trường hợp cho vay đồng tệ nguồn cho vay đồng tệ nước đ- Bất động sản, máy móc, thiết bị TSCĐ khác e- Các khoản phải địi khác ngồi khoản phải đòi quy định khoản 1, khoản khoản Điều QĐ 457 5- Nhóm TSC có hệ số rủi ro 150% a- Các khoản cho vay để đầu tư vào chứng khoán; b- Các khoản cho vay cơng ty chứng khốn với mục đích kinh doanh, mua bán chứng khoán c- Các khoản cho vay doanh nghiệp mà tổ chức 50% 100% 100% 100% 300 100% 400 400 750 100% 1.000 150% 75 300 150% 300 150% 150 Trang xi Khoản mục tín dụng nắm quyền kiểm sốt d- Các khoản góp vốn, mua cổ phần vào doanh nghiệp, quỹ đầu tư, dự án đầu tư sau trừ khỏi vốn tự có phần góp vốn, mua cổ phần (nếu có) quy định Điểm 3.4 Khoản Điều Quy định Tổng cộng (B) C Giá trị tài sản "Có" rủi ro cam kết ngoại bảng (C) Các cam kết bảo lãnh, tài trợ cho khách hàng (C1): Đơn vị tính: tỷ đồng Khoản mục a- B ảo lãnh cho Công ty B vay vốn theo định Chính phủ b- Bảo lãnh khơng thể huỷ ngang cho Cơng ty B tốn tiền hàng nhập c- Phát hành thư tín dụng dự phịng bảo lãnh tài cho Cơng ty A phát hành chứng khốn d- Bảo lãnh cho Cơng ty B thực hợp đồng theo định Chính phủ đ- Bảo lãnh huỷ ngang cho Công ty B dự thầu eCác cam kết khác huỷ ngang trách nhiệm trả thay TCT D, có thời hạn ban đầu từ năm Giá trị sổ sách 100 200 150 100 100 80 Trang xii Khoản mục trở lên g- Phát hành thư tín dụng huỷ ngang cho Công ty B để nhập hàng hoá h- Chấp nhận toán hối phiếu thương mại ngắn hạn, có bảo đảm hàng hố i- Bảo lãnh giao hàng k- Các cam kết khác liên quan đến thương mại l- Mở thư tín dụng huỷ ngang cho Cơng ty B nhập hàng hố m- Các cam kết huỷ ngang vô điều kiện khác Tổng cộng (C1): Hợp đồng giao dịch lãi suất, hợp đồng giao dịch ngoại tệ (C2) Đơn vị tính: Tỷ đồng Hợp đồng hốn đổi lãi suất, có kỳ hạn ban đầu tháng với ngân hàng X Khoản mục Trang xiii Hợp đồng hốn đổi lãi suất có kỳ hạn ban đầu 18 tháng với ngân hàng X Hợp đồng hoán đổi lãi suất có kỳ hạn ban đầu 30 tháng với ngân hàng X Hợp đồng hoán đổi ngoại tệ có kỳ hạn ban đầu tháng với ngân hàng X Hợp đồng hốn đổi ngoại tệ có kỳ hạn ban đầu 18 tháng với ngân hàng X Hợp đồng hốn đổi ngoại tệ có kỳ hạn ban đầu năm với ngân háng X Tổng cộng (C2) C = C1 + C2 = 496 + 68 = 564 tỷ đồng D Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu: D= ... ro tín dụng xếp hạng tín dụng Chương 2: trình bày thực trạng xếp hạng tín dụng giới ngân hàng TMCP Việt Nam Chương 3: trình bày chi tiết Nghiên cứu mơ hình xếp hạng tín dụng ngân hàng TMCP Việt. .. hình xếp hạng tín dụng ngân hàng TMCP Việt Nam? ?? Mục tiêu nghiên cứu Với mong muốn xây dựng mơ hình xếp hạng rủi ro tín dụng cho ngân hàng Việt Nam để làm sở khoa học cho hoạt động liên ngân hàng. .. thống ngân hàng TMCP Việt Nam 28 2.2.3 Mơ hình sử dụng xếp hạng tín dụng 29 2.2.4 Các kết đạt 30 2.2.5 Các hạn chế xếp hạng tín dụng Việt Nam 30 Chương MƠ HÌNH XẾP