Giải pháp tăng vốn tự có của các Ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam đến năm 2015

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM - ĐÀO XUÂN HẠNH GIẢI PHÁP TĂNG VỐN TỰ CÓ CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM ĐẾN NĂM 2015 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ TP.HỒ CHÍ MINH – NĂM 2011 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM - ĐÀO XUÂN HẠNH GIẢI PHÁP TĂNG VỐN TỰ CÓ CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM ĐẾN NĂM 2015 Chuyên ngành: Kinh tế tài – Ngân hàng Mã số: 60.31.12 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS.TS NGUYỄN ĐĂNG DỜN TP.HỒ CHÍ MINH – NĂM 2011 MỤC LỤC Trang phụ bìa Lời cam đoan Mục lục Danh mục ký hiệu, chữ viết tắt Danh mục bảng số liệu, biểu đồ đồ thị Phần mở đầu LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan đề tài nghiên cứu riêng Các số liệu viết trung thực có nguồn gốc cụ thể, rõ ràng Tơi xin chịu hồn tồn trách nhiệm khơng thật NGƯỜI CAM ĐOAN ĐÀO XUÂN HẠNH CHƯƠNG TỔNG QUAN VỀ VỐN TỰ CÓ CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 1.1 Tổng quan vốn tự có ngân hàng thương mại 1.1.1 Khái niệm vốn tự có - 1.1.2 Đặc điểm vốn tự có 1.1.3 Chức vốn tự có 1.1.4 Thành phần vốn tự có - 1.1.5 Đo lường quy mơ vốn tự có 24 1.1.6 Vốn ngân hàng rủi ro 25 1.2 Sự cần thiết phải tăng vốn ngân hàng thương mại 1.2.1 Các áp lực buộc ngân hàng phải tăng vốn tự có 27 1.2.2 Các yếu tố ảnh hưởng đến việc lựa chọn phương pháp tăng vốn tự có 28 1.2.3 Hoạch định nhu cầu vốn Ngân hàng 29 KẾT LUẬN CHƯƠNG o0o CHƯƠNG THỰC TRẠNG VỐN TỰ CÓ CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 2.1 Quá trình tăng vốn hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 2.1.1 Thời kỳ từ năm 1987 đến năm 1997 33 2.1.2 Thời kỳ từ năm 1998 đến năm 2006 36 2.1.3 Thời kỳ từ năm 2007 đến 38 2.2 Nền kinh tế nguyên nhân buộc ngân hàng thương mại phải tăng vốn tự có 2.2.1 Sơ lược bối cảnh kinh tế năm 2010 41 2.2.2 Nguyên nhân buộc ngân hàng thương mại phải tăng vốn tự có - 43 2.2.3 Tình hình tăng vốn tự có ngân hàng thương mại 47 2.3 Kết đạt q trình tăng vốn tự có ngân hàng thương mại -2.3.1 Ưu điểm - 50 2.3.2 Những hạn chế 59 2.4 Những tồn q trình tăng vốn tự có thời gian qua 2.4.1 Phương diện Chính phủ 60 2.4.2 Phương diện Ngân hàng Nhà nước - 60 2.4.3 Phương diện Ngân hàng thương mại - 61 KẾT LUẬN CHƯƠNG o0o CHƯƠNG GIẢI PHÁP TĂNG VỐN TỰ CÓ CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM ĐẾN NĂM 2015 3.1 Điểm mạnh, điểm yếu, thời thách thức ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam -3.1.1 Điểm mạnh - 63 3.1.2 Điểm yếu - 64 3.1.3 Thời - 65 3.1.4 Thách thức - 66 3.2 Những giải pháp tăng vốn tự có ngân hàng thương mại cổ phần - 3.2.1 Tăng từ nguồn vốn bên 68 3.2.2 Tăng từ nguồn vốn bên 71 3.2.3 Sáp nhập, hợp nhất, mua lại 73 3.2.4 Bài học từ Malaysia - 74 3.3 Các giải pháp Nhà nước Chính phủ - 3.3.1 Hoàn thiện hệ thống pháp luật phù hợp với thông lệ quốc tế 75 3.3.2 Phát triển thị trường chứng khoán 76 3.3.3 Ổn định chế sách mơi trường đầu tư lĩnh vực Ngân hàng 76 3.4 Các giải pháp Ngân hàng Nhà nước - 3.4.1 Lành mạnh hóa mơi trường kinh doanh Ngân hàng 77 3.4.2 Đẩy mạnh chương trình cải cách, cấu lại hệ thống ngân hàng 77 3.4.3 Từng bước thiết lập chế đánh giá vốn tự có theo chuẩn quốc tế 77 3.4.4 Tăng cường công tác tra, giám sát - 78 3.5 Giải pháp hỗ trợ khác ngân hàng thương mại cổ phần - 3.5.1 Tiếp tục thực cấu lại hoạt động Ngân hàng 78 3.5.2 Xây dựng chiến lược phát triển nhân 79 3.5.3 Đầu tư phát triển công nghệ thông tin lĩnh vực Ngân hàng 79 KẾT LUẬN CHƯƠNG -KẾT LUẬN Tài liệu tham khảo DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU, CHỮ VIẾT TẮT STT Ký hiệu, viết tắt Tên đầy đủ STB Ngân hàng TMCP Sài Gịn Thương tín Eximbank Ngân hàng TMCP Xuất nhập Việt Nam ACB Ngân hàng TMCP Á Châu Techcombank Ngân hàng TMCP Kỹ thương Việt Nam MB Ngân hàng TMCP Quân Đội VIB Ngân hàng TMCP Quốc tế Maritime Bank Ngân hàng TMCP Hàng hải Việt Nam SeABank Ngân hàng TMCP Đông Nam Á DongA Bank Ngân hàng TMCP Đông Á 10 SCB Ngân hàng TMCP Sài Gịn 11 ABBank Ngân hàng TMCP An Bình 12 SHB Ngân hàng TMCP Sài Gòn Hà Nội 13 MD Bank Ngân hàng TMCP Phát triển Mê Kông 14 PhuongNam Bank Ngân hàng TMCP Phương Nam 15 Habubank Ngân hàng TMCP Nhà Hà Nội 16 Saigon Bank Ngân hàng TMCP Sài Gịn Cơng thương 17 Kiên Long Bank Ngân hàng TMCP Kiên Long 18 VietA bank Ngân hàng TMCP Việt Á 19 Nam A Bank Ngân hàng TMCP Nam Á 20 PG Bank Ngân hàng TMCP Xăng dầu Petrolimex 21 Wester Bank Ngân hàng TMCP Phương Tây 22 GiaDinhBank Ngân hàng TMCP Gia Định 23 Navi Bank Ngân hàng TMCP Nam Việt 24 BaoViet Bank Ngân hàng TMCP Bảo Việt 25 VTC Vốn tự có 26 VĐL Vốn điều lệ 27 VPĐ Vốn pháp định 28 VCSH Vốn chủ sở hữu 29 NH Ngân hàng 30 NHNN Ngân hàng Nhà nước 31 NHTM Ngân hàng thương mại 32 NHTMCP Ngân hàng thương mại cổ phần 33 TCTD Tổ chức tín dụng 34 NHTƯ Ngân hàng Trung ương DANH MỤC BẢNG SỐ LIỆU, BIỂU ĐỒ VÀ ĐỒ THỊ Bảng 1.1: Mức vốn pháp định TCTD Bảng 1.2: Thực thi Basel II số nước Châu Á Bảng 2.1: Mức VĐL tối thiểu giai đoạn 1994-1996 Bảng 2.2: Mức VĐL tối thiểu TCTD thành lập từ năm 1996 Bảng 2.3: Mức VPĐ tối thiểu NHTM từ năm 2001 Bảng 2.4: Mức VPĐ áp dụng từ năm 2008 đến Bảng 2.5: Danh mục VPĐ dự kiến Bảng 2.6: Quy mô VĐL số NHTM quốc gia khu vực Bảng 2.7: Quá trình tăng vốn Ngân hàng Bảng 2.8: Thống kê VPĐ Bảng 2.9: Quy mô VCSH NHTMCP Việt Nam qua năm Biểu đồ 2.1: Các NHTMCP có VCSH 3.000 tỷ đồng Biểu đồ 2.2: Các NHTMCP có VCSH từ 3.000 đến 5.000 tỷ đồng Biểu đồ 2.3: Các NHTMCP có VCSH 5.000 tỷ đồng 68 3.2.1 Tăng từ nguồn bên trong: Chủ yếu tăng lợi nhuận giữ lại Đây lợi nhuận ngân hàng đạt năm, không chia cho cổ đông mà giữ lại để tăng vốn Cách thức có ưu nhược điểm sau: Ưu điểm: Phương pháp giúp ngân hàng tăng vốn tự có mà không phụ thuộc vào thị trường vốn nên tránh chi phí huy động vốn thả nổi, khơng tốn chi phí, khơng phải hồn trả đồng thời khơng làm pha lỗng quyền kiểm sốt cổ đông hữu Nhược điểm: Chỉ áp dụng với ngân hàng lớn, làm ăn có lãi liên tục đặn Hình thức khơng thể áp dụng thường xun làm ảnh hưởng đến quyền lợi cổ đơng Tăng vốn từ bên có nhiều bất lợi thuế chịu ảnh hưởng nặng nề thay đổi lãi suất điều kiện kinh tế mà ngân hàng khơng thể kiểm sốt trực tiếp Sự tăng trưởng lợi nhuận ngân hàng năm gần bị giảm sút so với trước, buộc nhiều ngân hàng phải phát hành cổ phiếu giấy nợ khơng đảm bảo (nguồn vốn bên ngồi), để phụ thêm vào nguồn vốn tạo từ bên Phương thức phụ thuộc vào: a Chính sách cổ tức ngân hàng: Dựa vào mức tăng trưởng lợi nhuận ròng để đáp ứng nhu cầu vốn, tức ngân hàng phải đưa định liên quan đến mức lợi nhuận thời cần phải giữ lại để kinh doanh mức lợi nhuận chi trả cho cổ đơng hình thức cổ tức Như vậy, Hội đồng quản trị ban giám đốc ngân hàng phải thống tỷ lệ trì tốn thích hợp từ thu nhập rịng ngân hàng Chính sách cho biết ngân hàng cần phải giữ lại thu nhập để tăng vốn phục vụ mở rộng kinh doanh thu nhập chia cho cổ đơng Ta có: Tỷ lệ thu nhập giữ lại (lợi nhuận không chia) = Mức thu nhập giữ lại Thu nhập sau thuế x 100% 69 Tỷ lệ chi trả cổ tức = Tổng giá trị cổ tức x 100% Thu nhập sau thuế Tỷ lệ thu nhập giữ lại thấp làm cho mức tăng trưởng vốn ngân hàng chậm, làm giảm khả mở rộng tài sản sinh lời, tăng rủi ro phá sản Ngược lại, tỷ lệ thu nhập giữ lại lớn làm giảm thu nhập cổ đông dẫn đến thị giá cổ phiếu ngân hàng bị giảm b Tốc độ tăng vốn từ nguồn nội bộ: Một tỷ lệ tăng trưởng vốn từ nguồn nội lý tưởng phải đáp ứng hai yêu cầu: Một là, ngân hàng tăng trưởng tài sản có (đặc biệt khoản cho vay); Hai là, không làm suy giảm mức tỷ số vốn/tài sản ngân hàng Ta có: Tỷ lệ tăng vốn từ nguồn nội (Internal capital growth rate – ICGR) ICGR = ROE = Thu nhập giữ lại Vốn cổ phần Tỷ lệ lợi nhuận cân biên x = ROE x Tỷ lệ thu nhập giữ lại Hiệu sử dụng tài sản Tỷ trọng vốn chủ x sở hữu Như ta có: Tỷ lệ lợi ICGR = nhuận cận biên X Hiệu sử dụng tài sản X Tỷ trọng vốn chủ sở hữu X Tỷ lệ thu nhập giữ lại Công thức cho thấy muốn tăng quy mơ từ nguồn nội phải tăng thu nhập rịng (thơng qua tỷ lệ lợi nhuận cận biên, tỷ lệ hiệu sử dụng tài sản tỷ trọng vốn chủ sở hữu) tăng tỷ lệ thu nhập giữ lại, tiến hành đồng thời hai Điều có ý nghĩa đặc biệt quan trọng ban giám đốc ngân hàng cố gắng đạt thành tích phân phối cổ tức ổn định Nếu vậy, nhà đầu tư hưởng lãi cảm nhận có rủi ro toán cổ tức họ ngân hàng có sức hấp dẫn nhiều nhà đầu tư Nhiều công trình nghiên 70 cứu ngân hàng Tây âu cho thấy có tượng lặp lặp lại giá cổ phiếu ngân hàng giảm nhanh (thường vịng tuần) sau có thơng báo cắt giảm phân phối cổ tức Điều không làm thất vọng cổ đơng thời mà cịn gây nản lòng người mua tiềm cổ phiếu ngân hàng Một sách cổ tức tối ưu cho ngân hàng sách tối đa hố giá trị đầu tư cổ đơng, cho ngân hàng thu hút cổ đông giữ chân cổ đông suất thu lợi VTC sở hữu chủ với tỷ suất lợi nhuận tạo từ hội đầu tư khác có rủi ro tương đương Bên cạnh đó, nguồn vốn từ bên cịn bổ sung thơng qua quỹ dự trữ nguồn thặng dư vốn Muốn đạt điều ngân hàng cần làm việc sau: Tiết giảm chi phí để tăng lợi nhuận Đây nguyên tắc muốn tăng lợi nhuận Tuy nhiên, việc thực lại trình đầy khó khăn, phức tạp Tuỳ thuộc vào tình hình thực tế ngân hàng mà có giải pháp khác thường tập trung vào số vấn đề sau: chi phí quản lý, chi phí văn phịng tác nghiệp, cắt giảm phận khơng cần thiết Phát triển nghiệp vụ, dịch vụ truyền thống có đồng thời triển khai sản phẩm dịch vụ đại với việc đổi cơng nghệ, nhanh chóng thiết lập chiến lược khách hàng theo hướng đa dạng hóa đối tượng khách hàng nhằm giảm thiểu rủi ro tăng lợi nhuận Phát triển nghiên cứu phân loại thị trường thị trường mục tiêu, thị trường tiềm xác định rõ lợi so sánh cạnh tranh với ngân hàng nước để kế hoạch mở rộng địa bàn hoạt động thực có hiệu Nếu ngân hàng làm đồng thời việc số tài cải thiện đó, động tác hỗ trợ việc huy động vốn từ nguồn bên Nguồn bên ngồi từ phát hành cổ phiếu thành cơng việc tăng giá trị thặng dư vốn tất yếu Như vậy, cải thiện để tăng nguồn vốn từ bên 71 có tác dụng bổ trợ cho kế hoạch, phương án tăng VTC từ huy động thị trường ngược lại 3.2.2 Tăng vốn từ nguồn bên ngồi Nếu ngân hàng có nhu cầu tăng vốn từ nguồn bên ngồi, lựa chọn cách sau: a Phát hành cổ phiếu thường: việc bán cổ phiếu nhìn chung phương thức huy động nguồn vốn từ bên tốn (trên phương diện chi phí giao dịch) tạo rủi ro thu nhập cao cổ đông so với việc nắm giữ chứng khốn Nếu cổ đơng khơng có khả mua tồn cổ phiếu phát hành việc phát hành cổ phiếu làm pha loảng quyền sở hữu ngân hàng Hơn nữa, thu nhập cổ phiếu giảm xuống thu nhập từ nguồn vốn bổ sung khơng bù chi phí phát hành Phát hành cổ phiếu làm giảm tỷ lệ địn bẩy tài mà ngân hàng tận dụng Thuận lợi phương thức quy mô vốn tăng lên tăng cường khả vay nợ tương lai ngân hàng b Phát hành cổ phiếu ưu đãi: cổ phiếu ưu đãi giống cổ phiếu thường, nhìn chung chúng nguồn vốn mang chi phí giao dịch cao ngân hàng Bởi vì, người nắm giữ cố phiếu ưu đãi có quyền thu nhập trước người nắm giữ cổ phiếu thường cổ tức dành cho cổ đông sở hữu cổ phiếu thường giảm sau cổ phiếu ưu đãi phát hành Tuy nhiên, cổ phiếu ưu đãi có thuận lợi so với khoản nợ chỗ cổ phiếu ưu đãi có tính linh hoạt cao (vì cổ tức khơng cần phải trả ngay) thêm vào tăng cường lực vay nợ tương lai ngân hàng) c Phát hành giấy nợ thứ cấp: sử dụng phương pháp nâng cao địn bẩy tài chính, tăng thu nhập cho cổ phiếu thu nhập từ số vốn vượt chi phí huy động vốn (ở chủ yếu chi phí trả lãi) Hơn nữa, chi phí trả lãi chứng khốn nợ khấu trừ thuế Tuy nhiên, khoản nợ thứ cấp lại làm tăng thêm rủi ro thu nhập rủi ro phá sản ngân hàng, chúng gây khơng khó khăn cho ngân hàng việc bán cổ phiếu sau 72 d Bán tài sản thuê lại: ngân hàng có bán tất phần phương tiện văn phịng th lại từ người chủ để phục vụ cho hoạt động Với giao dịch vậy, ngân hàng thường thu dịng tiền mặt lớn (có thể tái đầu tư với lãi suất tại) cố sức mạnh vốn Thành công lớn giao dịch bán – thuê lại xảy lạm phát tăng trưởng kinh tế đạt mức cao làm tăng giá trị thị trường tài sản so với giá trị sổ sách ghi nhận báo cáo tài e Chuyển đổi chứng khoán nợ thành cổ phiếu: ngân hàng tăng vốn hoạt động bán cổ phiếu để mua lại chứng khoán nợ thị trường Tuy nhiên, việc mua-bán tương lai khơng cịn cần thiết ngân hàng thực chuyển đổi chứng khoán nợ thành cổ phiếu Việc tăng nguồn vốn từ bên NH TMCP thời gian tới có cạnh tranh khốc liệt Điều cần thiết phải minh bạch thông tin hoạt động kết kinh doanh, nâng cao chất lượng dịch vụ an toàn kinh doanh để đẩy nhanh tiến độ tham gia niêm yết cổ phiếu thị trường chứng khoán, nhằm nâng cao uy tín kinh doanh cơng chúng tạo tính khoản cổ phiếu Một điểm lưu ý ngân hàng phải đảm bảo tuân thủ thực theo phương án phát hành cổ phiếu, trái phiếu xây dựng trước phát hành, tránh tình trạng huy động xong sử dụng vốn sai mục đích Ngân hàng nên đưa nhiều phương án dự phòng để tránh rơi vào bị động, dụng vốn hiệu Trong thời gian tới, cấu VTC NHTMCP Việt Nam khơng có thay đổi lớn, chủ yếu gồm cổ phiếu, lợi nhuận để lại, thặng dư vốn, quỹ, phần chứng khốn nợ chuyển đổi trái phiếu dài hạn Tìm kiếm đối tác chiến lược nước xu hướng hệ thống NHTMCP, bán cổ phần cho nước ngoài, NHTMCP nước tăng cường khả quản trị, công nghệ, quản trị rủi ro ngân hàng phải kiểm soát định đầu tư mang tính áp đặt cổ đơng lớn nhằm tránh bị thâu tóm bước Do đó, 73 NHTMCP cần phải thận trọng đề mục tiêu mà mong muốn đối tác để chọn cho phù hợp Có thể dựa vào ba mục tiêu sau: - Mục tiêu mong muốn tăng cường vốn từ đối tác Với mục tiêu ngân hàng chọn đối tác mà khơng có ý muốn nắm quyền điều hành chọn nhiều đối tác với tỷ lệ góp vốn đối tác mức độ vừa phải - Mục tiêu tìm kiếm kinh nghiệm quản trị Theo đuổi mục tiêu ngân hàng chọn đối tác có uy tín lớn thị trường, công nghệ quản lý đại - Mục tiêu chia thị trường Ngân hàng tìm kiếm đối tác mà họ mong muốn chia thị trường với ngân hàng hợp tác 3.2.3 Sáp nhập, hợp nhất, mua lại Song song với việc yêu cầu NHTM phải tăng vốn theo lộ trình ngày 11/02/2010 NHNN ban hành Thông tư số 04/2010/TT-NHNN quy định việc sáp nhập, hợp nhất, mua lại tổ chức tín dụng lời cảnh báo xu mà Ngân hàng nhỏ, yếu tiềm lực tài phải trãi qua Khi ngân hàng có kế hoạch tăng vốn, yếu tố thường xem xét: Một nội lực cổ đơng, hai bán cổ phiếu bên ngồi ba chào bán cổ phần cho nhà đầu tư/ ngân hàng nước Hai phương án đầu ngân hàng nước áp dụng không thành cơng, cịn phương án bán cổ phần cho nhà đầu tư nước sáp nhập với ngân hàng khác (xu M&A) khả thi hoàn cảnh Xu hướng mua lại, sáp nhập, hợp khơng cịn nước phát triển, Việt Nam chưa có thương vụ thực đáng kể, lĩnh vực tài ngân hàng Chính vậy, theo nhận định chung đại diện NHNN, Nghị định 141/NĐ-CP tạo sáp nhập để đáp ứng đủ vốn điều lệ, qua nâng cao lực khối ngân hàng thương mại Việt Nam vốn nhỏ bé, sản phẩm dịch vụ thiếu sức cạnh tranh khu vực 74 NHNN tỏ cương với trường hợp khơng có khả tăng vốn để đảm bảo vốn pháp định Nếu hạn cuối ngày 30/9/2010, ngân hàng khơng bổ sung kịp vốn điều lệ phải có phương án chấm dứt tư cách pháp nhân tự chọn cho hình thức như: sáp nhập, hợp nhất, mua lại, tự giải thể… Tuy việc tăng vốn NHNN gia hạn đến hết năm 2011, theo tình hình nay, xu hướng mua lại, sáp nhập, hợp có khả diễn mạnh mẽ sau năm 2011 Bà Dương Thu Hương, Tổng Thư ký Hiệp hội NH, cho biết khó NH lộ trình tăng vốn từ 3.000 tỷ đồng lên 5.000 tỷ đồng tương lai không xa Nhưng tâm lý NH không muốn thương hiệu năm gầy dựng bị mua bán, sáp nhập TS Lê Thẩm Dương, Trưởng Khoa Kinh doanh Trường ĐH Ngân hàng TPHCM, cho mua bán, sáp nhập NH thường xem điều nhạy cảm dễ gây tâm lý “dị ứng” điều bình thường, chí tốt NH đuối sức việc tăng vốn TS Lê Thẩm Dương cho biết thông tư hướng dẫn việc mua bán, sáp nhập, giải thể NH hướng dẫn cụ thể vấn đề dễ dàng Bởi việc tăng vốn phải chịu thêm áp lực khác quản trị cho tốt vốn lớn, quy mơ lớn đồng nghĩa với rủi ro cao, địi hỏi phải có điều hành quản lý chuyên nghiệp Mặt khác, hai NH nhỏ, nhập lại với gần người “đi hai dép trái” nên không thuận lợi Còn NH nhỏ sáp nhập NH lớn dễ xảy chuyện NH lớn muốn thơn tính Chưa kể, mặt kỹ thuật, hình thức sáp nhập nhiêu khê, đánh giá lực nội NH, khoản nợ xấu, nợ hạn 3.2.4 Bài học từ Malaysia Từ hệ thống tài bị tổn thương sau khủng khoảng tài tiền tệ châu Á năm 1997-1998, với đời Kế hoạch tổng thể phát triển khu vực tài giai đoạn 2001-2010, Malaysia tạo lập hệ thống tài đa dạng, hiệu quả, vững mạnh, ổn định, hoạt động động thị trường tài 75 khu vực giới với tiềm lực cạnh tranh mạnh mẽ, phục vụ đắc lực cho phát triển kinh tế đất nước Khu vực ngân hàng Malaysia giữ vai trò trung gian tài quan chủ yếu cung cấp tài cho kinh tế nội địa, chiếm tới 70% tổng tài sản hệ thống tài Cuối năm 2000, hệ thống bao gồm 31 ngân hàng thương mại, 14 ngân hàng hồn tồn thuộc sở hữu nước ngồi, 19 cơng ty tài chính, 12 ngân hàng đầu tư trung tâm chiết khấu Các định chế ngân hàng nội địa (không kể trung tâm chiết khấu) kiểm soát 75% thị phần ngân hàng xét tổng tài sản tổng tiền gửi Cho dù áp đảo định chế nội địa, 14 ngân hàng nước thể diện mạnh mẽ khu vực ngân hàng nội địa, vượt trội ngân hàng nội địa thu nhập tài sản, hiệu hoạt động sản phẩm công nghệ tiên tiến thị trường Vấn đề đặt cho phát triển khu vực ngân hàng Malaysia phải thu hẹp khoảng cách định chế nội địa nước ngoài, phát triển bước để có khu vực ngân hàng nội địa vững mạnh hiệu Sau trình củng cố tái cấu trúc, đến năm 2009, hệ thống ngân hàng Malaysia có thay đổi lớn Khu vực ngân hàng nội địa cịn lại tập đồn ngân hàng thương mại lớn với lực tài hùng mạnh phạm vi hoạt động tồn cầu, khơng cịn cơng ty tài sáp nhâp vào tập đoàn ngân hàng, 11 ngân hàng hồi giáo, 15 ngân hàng đầu tư, khơng cịn trung tâm chiết khấu sáp nhập vào ngân hàng đầu tư, 25 công ty bảo hiểm, với ngân hàng nước cấp phép thành lập Như vậy, sáp nhập biện pháp mà Malaysia lựa chọn để tăng cường lực cho định chế nội địa 3.3 Các giải pháp Nhà nước Chính Phủ 3.3.1 Hoàn thiện hệ thống pháp luật phù hợp với thông lệ quốc tế Việc chỉnh sửa, bổ sung, ban hành văn phù hợp với thông lệ quốc tế quan trọng cần thiết Thực tế thời gian qua, văn quy phạm pháp luật ngành Ngân hàng liên tục cập nhật, thay đổi, sửa đổi phù hợp với nguyên tắc chung Luật NHNN năm 2010 Luật TCTD năm 2010 có hiệu lực từ ngày 01/01/2011 nổ lực quan quản lý nhằm 76 hoàn thiện hành lang pháp lý cho hoạt động Ngân hàng Tuy nhiên, vai trò tác dụng Luật giai đoạn kiểm định Ngồi ra, Nhà nước Chính phủ nên xem xét nhằm cải cách NHNN thành NHTƯ thực thụ 3.3.2 Phát triển thị trường chứng khoán Thị trường chứng khoán phát triển thuận lợi cho NHTMCP phát hành cổ phiếu để tăng vốn nâng cao lực tài Giữa ngân hàng thị trường chứng khốn có mối quan hệ tương hỗ tác động khắng khít với Thị trường chứng khoán vừa nơi thu hút vốn làm giảm nguồn huy động tiền gửi ngân hàng nơi sử dụng vốn ngân hàng Khi thị trường chứng khoán phát triển lành mạnh tác động tích cực đến doanh nghiệp có cổ phiếu niêm yết nói chung ngành ngân hàng nói riêng Tuy nhiên, cần xem xét thận trọng việc phát hành cổ phiếu để thu hút vốn phải dựa yêu cầu tăng vốn ngân hàng, phải tránh tư tưởng tăng vốn mục đích thặng dư vốn trước đây, làm nản lịng nhà đầu tư Ngồi ra, việc cho vay mua chứng khoán phải tuân thủ yêu cầu pháp luật an toàn hoạt động ngân hàng, phòng ngừa rủi ro thị trường chứng khốn có biến động lớn 3.3 Ổn định chế sách mơi trường đầu tư lĩnh vực ngân hàng Chính phủ NHNN nên có thơng điệp rõ ràng chủ trương, sách lớn hoạt động tiền tệ, tín dụng, ngân hàng để NHTM có định hướng hoạt động Chính phủ nên đạo NHNN nghiên cứu phối hợp với Bộ, ngành liên quan có điều chỉnh cho phù hợp, thống với xu hướng phát triển kinh tế hoạt động ngành ngân hàng Ngoài ra, Việt Nam trình xây dựng phát triển sở hạ tầng nên NHTMCP có nhiều hội tham gia vào dự án đầu tư thuộc công trình trọng điểm quốc gia cần vay vốn ngân hàng Vì vậy, Chính phủ nên cơng khai cơng trình trọng điểm Bên cạnh đó, Chính phủ nên ban hành sách khuyến khích phát triển, hợp tác liên kết nhà đầu tư nước sở môi trường đầu tư ổn định Điều 77 gián tiếp hỗ trợ ngân hàng phát triển sản phẩm dịch vụ mở rộng hội thu hút đầu tư 3.4 Các giải pháp với Ngân hàng Nhà nước 3.4.1 Lành mạnh hóa môi trường kinh doanh ngân hàng Ngân hàng Nhà nước với vai trò Nhà điều hành trực tiếp lĩnh vực ngân hàng cần xem xét, đánh giá, kiến nghị sửa đối cần thiết để Luật hỗ trợ tốt an toàn cho phát triển ngành ngân hàng nói riêng kinh tế nói chung Bên cạnh đó, quy định pháp luật cần phải nâng cao tính chế tài, đảm bảo tuân thủ đối tượng điều chỉnh tránh không quán quan điểm làm uy tín cấp quản lý 3.4.2 Đẩy mạnh chương trình cải cách, cấu lại hệ thống ngân hàng NHNN cần phối hợp với Bộ tài xây dựng thực đề án tái cấu trúc hệ thống NHTM, thực tốt việc cổ phần hóa NHTMNN Việc cấu lại hệ thống NHTM cần tiếp tục đẩy mạnh nhằm nâng cao lực sức cạnh tranh cho TCTD nói chung NH TMCP nói riêng Xúc tiến xây dựng phát triển hệ thống quản trị rủi ro, quản lý tài sản nợ, tài sản có, hệ thống thơng tin quản lý hệ thống kiểm sốt nội q trình tiến hành cải cách Khuyến khích NHTM tăng cường lực quản trị điều hành thông qua việc nghiên cứu mô hình quản trị kinh doanh an tồn đề án tái cấu NHTMNN đồng thời triển khai dịch vụ, tiện ích ngân hàng đại đáp ứng yêu cầu kinh tế 3.4.3 Từng bước thiết lập chế đánh giá vốn tự có theo chuẩn quốc tế Ngày nay, ảnh hưởng rủi ro hoạt động hệ thống tài khơng phạm vi quốc gia mà có cịn tác động đến khu vực, chí quy mơ tồn cầu Ngành ngân hàng Việt Nam phạm vi ảnh hướng không lớn hội nhập vào hệ thống tài tồn cầu tác động ảnh hưởng dây chuyền điều khó tránh Vì vậy, NHNN cần xây dựng chế đánh giá VTC theo 78 chuẩn mực quốc tế đảm bảo an toàn cho hệ thống tạo điều kiện để NH TMCP bước chuẩn hoá hoạt động so với ngân hàng khu vực Thông tư 13/2010/TT-NHNN ngày 20/05/2010 quy định tỷ lệ đảm bảo an tồn TCTD Thơng tư 19/2010/TT-NHNN ngày 27/09/2010 sửa đổi bổ sung Thông tư 13 xem công cụ mà NH TMCP dựa vào để đánh giá mức độ đảm bảo an toàn VTC hoạt động Tuy nhiên, NHTM gặp khó khăn việc thực khó áp dụng Đơn cử theo định trước số 457/2005/QĐ-NHNN ngày 19/04/2005 NHTM áp dụng cách xác rõ ràng với khái niệm tỷ lệ an tồn tối thiểu Nay Thơng tư cịn thêm khái niệm tỷ lệ an toàn riêng lẽ tỷ lệ an toàn hợp nhất, hẵn Ngân hàng gặp khó khăn việc áp dụng Chính lẽ đó, hầu hết NH TMCP cơng bố VTC hầu hết VTC cấp 3.4.4 Tăng cường công tác tra, giám sát Việc tra giám sát nhằm đảm bảo an toàn cho hệ thống ngân hàng tạo niềm tin cho công chúng NHNN giám sát từ xa tra trực tiếp giúp phát hiện, phòng ngừa kịp thời rủi ro đánh giá cơng cụ an tồn hệ thống ngân hàng Xây dựng hệ thống cảnh báo sớm rủi ro tín dụng hồn tất quy trình tra ngân hàng nguồn thu chủ yếu NHTMCP tập trung vào tín dụng mãng tín dụng bị rủi ro có nhiều hệ luỵ khó lường kéo theo Ngồi ra, NH phối hợp với quan kiểm tốn, quan an ninh mạng quan giám sát công tác vốn để ngăn chặn khả rủi ro đạo đức, gây hậu nghiêm trọng đến an toàn ngân hàng hệ thống 3.5 Giải pháp hỗ trợ khác ngân hàng thương mại cổ phần 3.5.1 Tiếp tục thực cấu lại hoạt động ngân hàng Trong trình tăng vốn theo lộ trình đặt ra, NHTMCP cần thày đổi mặt sau: 79 Thứ nhất, cấu lại nguồn tài Bên cạnh nguồn VTC hoạt động ngân hàng tiến hành sở nguồn vốn huy động tiền gửi có kỳ hạn chiếm dụng vốn từ tài khoản tiền gửi toán tổ chức cá nhân Nâng cao hiệu đồng vốn ngân hàng phải tích cực tìm kiếm đồng vốn rẽ ổn định nguồn huy động kỳ hạn dài Nguồn vốn giá rẽ thực thông qua phát triển hệ thống ATM, trả lương qua tài khoản, trung gian tốn, liên thơng với thị trường chứng khoán, … Thứ hai, cấu lại tài sản có Tài sản có NHTMCP Việt Nam chủ yếu tập trung vào mãng tín dụng, mãng đầu tư khác hạn chế Để tránh rủi ro tín dụng bên cạnh khoản tín dụng phải cấu lại dư nợ, ngân hàng cần xây dựng chiến lược ngành hàng khách hàng rõ ràng, hoàn thiện hệ thống đánh giá nhu cầu khách hàng để thiết kế sản phẩm tín dụng phù hợp với mức giá hợp lý Thứ ba, bước tạo lập thị trường thứ cấp Bên cạnh thị trường thức nêm yết cổ phiếu sàn, ngân hàng chứng khốn hóa tài sản có chất lượng cao để đa dạng hóa sản phẩm cung ứng cho thị trường tăng tính khoản cho 3.5.2 Xây dựng chiến lược nhân Nhân xem yếu tố cốt lõi cho phát triển tổ chức nào, Ngành ngân hàng cần coi trọng yếu tố cốt lõi Hiện nay, số ngân hàng thành lập trung tâm đào tạo riêng lâu dài nên gắn chiến lược hợp lý đảm bảo nguồn nhân ổn định có chất lượng cao, có tính kế thừa, tránh xáo trộn nhân quan trọng, giai đoạn gần diễn tình trạng thu hút nhân lẫn ngân hàng điều gây ảnh hưởng khơng nhỏ đến tính bền vững ổn định ngân hàng mà gây tâm lý hoang mang cho người lao động 3.5.3 Đầu tư phát triển công nghệ 80 Phát triển sở hạ tầng kỹ thuật ứng dụng cơng nghệ kinh doanh đại có ý nghĩa định đến phát triển ngân hàng Đây điều kiện để triển khai thực hoạt động dịch vụ, cung ứng sản phẩm tiện ích cho khách hàng Tùy theo điều kiện cụ thể khả tài chính, nguồn lực, mạng lưới hoạt động,… ngân hàng có bước phát triển đầu tư khác Thông thường, phần VTC dùng để đầu tư vào khoản mục xét khía cạnh kinh doanh khoản mục khơng trực tiếp tạo lợi nhuận lại quan trọng sở để phát triển sản phẩm dịch vụ Đầu tư vào công nghệ đại làm tăng chi phí ban đầu giảm chi phí nghiệp vụ dài hạn, thu hút thêm khách hàng, quản trị rủi ro tác nghiệp, thông tin nhanh chóng Vì vậy, phát triển cơng nghệ cách gián tiếp tạo lợi nhuận Do đó, dựa vào khả ngân hàng đầu tư hợp lý cách nhà quản trị sử dụng hiệu nguồn VTC Thời gian qua, nhiều ngân hàng triển khai phần mềm đại với chức hoạt động trực tuyến, tạo thêm nhiều sản phẩm gia tăng cho khách hàng trình giao dịch với ngân hàng Các phần mềm mà số NHTM ứng dụng phầm hệ nhiều ngân hàng giới sử dụng tốc độ triển khai cịn chậm, khơng đồng chưa tạo chế vận hành khai thác hiệu cơng nghệ Do vậy, thời gian tới, NH TMCP phải tích cực hồn thiện hệ thống công nghệ KẾT LUẬN CHƯƠNG Nội dung trình bày Chương cho thấy điểm mạnh, yếu, thời thách thức mà hệ thống Ngân hàng phải đối mặt Bên cạnh đó, tác giả viết đề xuất biện pháp để tăng VTC cho ngân hàng Đồng thời, đưa kiến nghị cấp quản lý nội lực ngân hàng nhằm đạt đến hiệu tốt cho hoạt động ngân hàng, suy cho góp phần ổn định hệ thống tài chính, phát huy vai trị điều tiết dòng vốn phát huy hiệu tối đa, phát triển kinh tế quốc gia KẾT LUẬN Trong khuôn khổ nghiên cứu Luận văn, tác giả mong muốn mang đến cho người đọc sở lý luận vốn ngân hàng, nghiên cứu khơng ngồi mục đích tìm giải pháp giúp hệ thống NHTM ngày phát triển bền vững Tác giả chân thành cảm ơn để thời gian quý báu để xem qua viết Đồng thời, mong muốn nhận đóng góp ý kiến để đề tài hồn thiện hơn, mang tính khoa học từ người viết có thêm phần kiến thức quý báu Hơn hết, Tác giả cảm ơn Quý thấy cô trường Đại Học Kinh Tế TP.HCM TÀI LIỆU THAM KHẢO Tài liệu tiếng việt:  Quản trị Ngân hàng, NXB Lao động Xã hội, năm 2007, PGS.TS Trần Huy Hoàng  Định vị hệ thống ngân hàng Việt Nam so với kinh tế khu vực giới tác giả Lê Thu Hằng Đỗ Thị Bích Hồng (Viện Chiến lược Ngân hàng, NHNN)  PGS.TS Trần Huy Hoàng, Quản trị Ngân hàng, NXB Lao động Xã hội, năm 2007  Quản trị ngân hàng thương mại, NXB Tài Chính, năm 2004, Peter S.Rose Tạp chí trang web:  www.sbv.gov.vn/  http://www.saga.vn/  http://cafef.vn/  http://www.sbv.gov.vn/  http://www.nganphu.com/vn  http://atpvietnam.com/  http://www.ffb.edu.vn/  http://www.baohoabinh.com.vn/  http://www.baomoi.com/  http://www.bmt7.vn/  http://vnbusiness.vn/  http://vneconomy.vn/