CÔNG TY CP XÂY DỰNG VÀ PHÁT TRIỂN ĐÔ THỊ TỈNH BÀ RỊA VŨNG TÀU (gọi tắc là UDEC) được chuyển đổi và hình thành từ doanh nghiệp nhà nước hạng I trực thuộc UBND tỉnh Bà Rịa Vũng Tàu. Tên tiếng Anh: Urban Development and Construction Corporation Tên Viết Tắt: UDEC Mã chứng khoán: UDC Địa chỉ: Số 37, đường 3 tháng 2, phường 8, TP.Vũng Tàu Điện thoại: (064) 859 617 Fax: (064) 859 618 Vốn điều lệ: 350.000.000.000 VNĐ Website: www.udec.com.vn Email: udecbrvtvnn.vn
1 BÀI THUYẾT TRÌNH MƠN: Quản Trị Tài Chính PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CƠNG TY UDEC 01 GIỚI THIỆU VỀ UDEC GIỚI THIỆU VỀ UDEC CÔNG TY CP XÂY DỰNG VÀ PHÁT TRIỂN ĐÔ THỊ TỈNH BÀ RỊA VŨNG TÀU * CÔNG TY CP XÂY DỰNG VÀ PHÁT TRIỂN ĐÔ THỊ TỈNH BÀ RỊA VŨNG TÀU (gọi tắc UDEC) chuyển đổi hình thành từ doanh nghiệp nhà nước hạng I trực thuộc UBND tỉnh Bà Rịa Vũng Tàu * Tên tiếng Anh: Urban Development and Construction Corporation * Tên Viết Tắt: UDEC * Mã chứng khoán: UDC * Địa chỉ: Số 37, đường tháng 2, phường 8, TP.Vũng Tàu * Điện thoại: (064) 859 617 * Fax: (064) 859 618 * Vốn điều lệ: 350.000.000.000 VNĐ * Website: www.udec.com.vn * Email: udec-brvt@vnn.vn GIỚI THIỆU VỀ UDEC 1.1 Lịch sử hình thành phát triển • Hơn 28 năm hoạt động, từ Xí nghiệp Xây lắp có quy mơ nhỏ, với kinh nghiệm, chiến lược kinh doanh phát triển phù hợp • Năm 2009 thức chuyển đổi cấu kinh doanh sang công ty cổ phần 6 GIỚI THIỆU VỀ UDEC 1.2 Lĩnh vực hoạt động kinh doanh - Đầu tư, xây dựng cơng trình thị - Kinh Doanh dịch vụ du lịch, sản phẩm dầu khí - Sản xuất, kinh doanh vật liệu xây dựng - Bất động sản - Khai thác đá, cát, đất sét - Nông nghiệp dịch vụ kèm theo GIỚI THIỆU VỀ UDEC 1.3 Tình hình thị trường • Hiện địa bàn tỉnh, UDEC xếp vào đơn vị xây dựng hàng đầu tỉnh Bà Rịa Vũng Tàu • Ngồi ra, Công ty ký kết nhiều hợp đồng tỉnh Long An, Ninh Thuận • Hiện xây dựng dự án như: Bệnh viện đa khoa Vũng Tàu, Dự án nông nghiệp Châu Đức… • Bất động sản lĩnh vực UDEC đẩy mạnh đầu tư mua bán 8 02 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CƠNG TY UDEC BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN (THEO CHIỀU NGANG) Đơn vị: triệu đồng Tài sản A Tài sản ngắn hạn Tiền khoản tương đương tiền Các khoản đầu tư tài ngắn hạn Phải thu khách hàng Hàng tồn kho Tài sản ngắn hạn khác B Tài sản dài hạn Các khoản phải thu dài hạn Tài sản cố định Bất động sản đầu tư Tài sản dở dang dài hạn Tài sản dài hạn khác Tổng tài sản A Nợ phải trả Nợ ngắn hạn Vay nợ ngắn hạn Phải trả cho người bán Người mua trả tiền trước Nợ dài hạn Vay nợ dài hạn B Nguồn vốn chủ sở hữu I Nguồn vốn chủ sở hữu II Nguồn kinh phí quỹ khác Tổng nguồn vốn 2016 503.816 42.727 400 209.834 222.064 28.792 575.169 6.775 77.697 90.567 386.908 13.222 1.078.985 669.297 396.116 105.371 107.802 57.394 273.181 191.254 409.688 409.688 1.078.985 2017 553.255 30.720 700 298.176 200.611 23.049 601.185 8.018 131.903 414.236 29.029 17.999 1.154.440 741.173 485.921 122.029 113.894 130.752 255.252 162.842 413.267 413.267 1.154.440 Tăng (giảm) Tỷ lệ (%) 49.439 (12.007) 300 88.342 (21.453) (5.743) 26.016 1.242 54.206 323.669 (357.879) 4.777 75.455 71.876 89.805 16.658 6.092 73.358 (17.929) (28.412) 3.579 3.579 9,81 (28,10) 75,00 42,10 (9,66) (19,95) 4,52 18,34 69,77 357,38 (92,50) 36,13 6,99 10,74 22,67 15,81 5,65 127,82 (6,56) (14,86) 0,87 0,87 75.455 6,99 10 BIỂU ĐỒ CÂN ĐỐI KẾ TOÁN THEO NĂM 20162017 800,000 741,173 700,000 669,297 600,000 500,000 553,255 575,169 601,185 503,816 409,688 413,267 400,000 300,000 200,000 100,000 Tài sản ngắn hạn Tài sản dài hạn 2016 Nợ phải trả 2017 Nguồn vốn chủ sở hữu 11 BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN (THEO CHIỀU DỌC) Đơn vị: triệu đồng Khoản mục A Tài sản ngắn hạn Tiền khoản tương đương tiền Các khoản đầu tư tài ngắn hạn Phải thu khách hàng Hàng tồn kho Tài sản ngắn hạn khác B Tài sản dài hạn Các khoản phải thu dài hạn Tài sản cố định Bất động sản đầu tư Tài sản dở dang dài hạn Tài sản dài hạn khác Tổng tài sản A Nợ phải trả Nợ ngắn hạn Vay nợ ngắn hạn Phải trả cho người bán Người mua trả tiền trước Nợ dài hạn Vay nợ dài hạn B Nguồn vốn chủ sở hữu I Nguồn vốn chủ sở hữu II Nguồn kinh phí quỹ khác Tổng nguồn vốn 2016 2017 503.816 42.727 400 209.834 222.064 28.792 575.169 6.775 77.697 90.567 386.908 13.222 1.078.985 669.297 396.116 105.371 107.802 57.394 273.181 191.254 409.688 409.688 553.255 30.720 700 298.176 200.611 23.049 601.185 8.018 131.903 414.236 29.029 17.999 1.154.440 741.173 485.921 122.029 113.894 130.752 255.252 162.842 413.267 413.267 1.078.985 1.154.440 Quan hệ kết cấu % 2016 2017 46,69 47,92 3,96 2,66 0,04 0,06 19,45 25,83 20,58 17,38 2,67 2,00 53,31 52,08 0,63 0,69 7,20 11,43 8,39 35,88 35,86 2,51 1,23 1,56 100,00 100,00 62,03 64,20 36,71 42,09 9,77 10,57 9,99 9,87 5,32 11,33 25,32 22,11 17,73 14,11 37,97 35,80 37,97 35,80 100,00 100,00 12 BIỂU ĐỒ TÀI SẢN THEO NĂM 2016-2017 2016 2017 46.69% 52.08% 53.31% Tài sản ngắn hạn Tài sản dài hạn Tài sản ngắn hạn 47.92% Tài sản dài hạn 13 BIỂU ĐỒ NGUỒN VỐN THEO NĂM 2016-2017 2016 2017 37.97% 35.80% 64.20% 62.03% Nợ phải trả Nguốn vốn chủ sở hữu Nợ phải trả Nguốn vốn chủ sở hữu 14 BÁO CÁO KẾT QUẢ KINH DOANH Đơn vị: triệu đồng Khoản mục Doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ Các khoản giảm trừ Doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ Giá vốn hàng bán Lợi nhuận gộp bán hàng cung cấp dịch vụ Doanh thu hoạt động tài Chi phí tài Trong đó: Chi phí lãi vay Chi phí bán hàng 9.Chi phí quản lý doanh nghiệp 10 Lợi nhuận từ HĐKD 11 Thu nhập khác 12 Chi phí khác 13 Lợi nhuận khác 14 Tổng lợi nhuận kế tốn trƣớc thuế 15 Chi phí thuế TNDN hành 16 Chi phí thuế TNDN hỗn lại 17 Lợi nhuận sau thuế thu nhập DN 17.1 Lợi ích cổ đông thiểu số 17.2 Lợi nhuận sau thuê công ty mẹ 18 Lãi cổ phiếu Năm 2016 978.217 Năm 2017 468.560 468.560 396.811 71.748 501 19.858 19.858 3.577 38.789 10.025 1.459 1.028 431 10.456 3.521 978.217 919.748 58.469 822 23.259 23.259 4.610 28.366 3.057 7.646 3.437 4.209 7.265 1.100 6.166 1.160 5.006 0,000144 6.935 1.733 5.201 0,000150 15 BÁO CÁO KẾT QUẢ KINH DOANH THEO CHIỀU NGANG Đơn vị: triệu đồng 2017 Tăng (giảm) (VNĐ) Tỷ lệ (%) 1,600,000 978.217 978.217 919.748 23.259 4.610 28.366 3.057 7.646 3.437 4.209 7.265 1.100 6.166 468.560 468.560 396.811 19.858 3.577 38.789 10.025 1.459 1.028 431 10.456 3.521 6.935 (509.658) (509.658) (522.937) (3.401) (1.033) 10.423 6.968 (6.187) (2.409) (3.778) 3.190 2.421 769 (52,10) (52,10) (56,86) (14,62) (22,40) 36,74 227,98 (80,92) (70,08) (89,76) 43,91 220,11 12,48 1,400,000 1,200,000 1,000,000 800,000 600,000 400,000 200,000 hà nh iều bá n 2016 Ch ip hí đ hà ng vố n Gi th u th uầ n an h Tổng doanh thu hoạt động kinh doanh Doanh thu Giá vốn hàng bán Chi phí điều hành Chi phí bán hàng Chi phí quản lý doanh nghiệp Lợi nhuận từ HĐKD Thu nhập khác Chi phí khác Lợi nhuận khác Tổng lợi nhuận kế toán trước thuế Chi phí thuế TNDN hành Lợi nhuận sau thuế thu nhập DN 2016 Do Khoản mục 2017 16 BÁO CÁO KẾT QUẢ KINH DOANH THEO CHIỀU DỌC Đơn vị: triệu đồng Chỉ tiêu Doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ Giá vốn hàng bán Lợi nhuận gộp bán hàng cung cấp dịch vụ Chi phí tài Chi phí bán hàng Chi phí quản lý doanh nghiệp Lợi nhuận từ HĐKD Thu nhập khác Chi phí khác Lợi nhuận khác Tổng lợi nhuận kế tốn trước thuế Chi phí thuế TNDN hành Lợi nhuận sau thuế thu nhập DN 2016 2017 978.217 468.560 919.748 396.811 58.469 71.748 23.259 19.858 4.610 3.577 28.366 38.789 3.057 10.025 7.646 1.459 3.437 1.028 4.209 431 7.265 10.456 1.100 3.521 6.166 6.935 Quan hệ kết cấu % 2016 2017 100% 100% 94,02% 84,69% 5,98% 15,31% 2,38% 4,24% 0,47% 0,76% 2,90% 8,28% 0,31% 2,14% 0,78% 0,31% 0,35% 0,22% 0,43% 0,09% 0,74% 2,23% 0,11% 0,75% 0,63% 1,48% 2016 Giá vốn hàng bán Lợi nhuận gộp 2017 Giá vốn hàng bán Lợi nhuận gộp 17 NHÓM CHỈ SỐ THANH TOÁN Đơn vị: triệu đồng 600,000 500,000 400,000 Khoản mục 2016 2017 Tài sản nhanh 252.960 200.611 Nợ ngắn hạn Tỷ số toán nhanh (QR) (lần) 396.116 0,64 485.921 0,41 300,000 200,000 100,000 Tài sản nhanh 2016 Nợ ngắn hạn 2017 600,000 Khoản mục 2016 2017 500,000 Tài sản ngắn hạn 503.816 553.255 400,000 Nợ ngắn hạn 396.116 485.921 1,14 300,000 Tỷ số toán thời (CR) 1,27 200,000 100,000 Tài sản ngắn hạn 2016 Nợ ngắn hạn 2017 18 NHÓM CHỈ SỐ CƠ CẤU TÀI CHÍNH Đơn vị: triệu đồng Tài sản 2016 Vay nợ ngắn hạn 2017 Tăng (giảm) Tỷ lệ (%) 16.658 105.371 122.029 Vay nợ dài hạn 191.254 162.842 (28.412) (14,86) Vốn vay 296.625 284.870 (11.754) (3,96) Nguồn vốn chủ sở hữu 409.688 413.267 3.579 Tỷ lệ vốn vay vốn chủ số hữu 72% 69% 15,81 0,87 -3% (4,79) 450,000 400,000 350,000 300,000 250,000 200,000 150,000 100,000 50,000 Vốn vay 2016 Tài sản 2016 Nợ phải trả 669.297 Tổng tài sản Tỷ số nợ 1.078.985 62% 2017 Tăng (giảm) Tỷ lệ (%) 741.173 71.876 10,74 1.154.440 64% 75.455 2% 6,99 3,50 1,400,000 1,200,000 1,000,000 800,000 600,000 400,000 200,000 Nguồn vốn chủ sở hữu 2017 Nợ phải trả 2016 Tổng tài sản 2017 19 NHÓM CHỈ SỐ HOẠT ĐỘNG Đơn vị: triệu đồng Khoản mục Giá vốn hàng bán Hàng tồn kho Vòng quay hàng tồn kho 2016 2017 919.748 396.811 222.064 162.842 4,14 2,44 Tăng (giảm) Tỷ lệ (%) (522.937) 43% (59.222) 73% (1,71) 59% 1,000,000 900,000 800,000 700,000 600,000 500,000 400,000 300,000 200,000 100,000 Giá vốn hàng bán 2016 Hàng tồn kho 2017 1,200,000 Khoản mục Phải thu khách hàng Doanh thu Kỳ thu tiền bình quân 2016 2017 209.834 298.176 978.217 77 468.560 229 Tăng (giảm) Tỷ lệ (%) 1,000,000 88.342 142% 800,000 (509.658) 48% 600,000 152,00 297% 400,000 200,000 Phải thu khách hàng 2016 2017 Doanh thu 20 NHÓM CHỈ SỐ SINH LỜI Đơn vị: triệu đồng Khoản mục 2016 2017 Lợi nhuận sau thuế 6.166 Doanh thu 978.217 468.560 Tổng tài sản 1.078.98 1.154.440 Vốn chủ sở hữu ROS ROA ROE 6.935 409.688 413.267 0,63% 1,48% 0,57% 0,60% 1,50% 1,68% Tăng (giảm) Tỷ lệ (%) 1,400,000 1,200,000 769 112% (509.658) 48% 1,000,000 75.455 107% 800,000 3.578 101% 0,85% 0,03% 0,17% 235% 105% 112% 600,000 400,000 200,000 2016 2017 21 PHÂN TÍCH DUPONT Khoản mục 2016 2017 Tăng (giảm) Tỷ lệ (%) EAT 6.166 6.935 769 12,48 DTT 978.217 468.560 (509.658) (52,10) TTS 1.078.985 1.154.440 75.455 6,99 E 409.688 413.267 3.578,9 0,87 0,63% 1,48% 0,85% DTT/TTS 0,91 0,41 (0,50) (55,23) TTS/E 2,63 2,79 0,16 6,07 ROE 1,50 1,68 0,17 11,50 EAT/DTT (%) 134,82 - - Số nhân VCSH 2017 cao 2016 6.07% đòn bẩy tài 2017 cao hơn, rủi ro nợ vay cao 2016 Vòng quay TTS 2017 thấp 2016 55.23% -> công ty chưa tận dụng hiệu tài sản để tăng doanh thu 22 MỘT SỐ GIẢI PHÁP VÀ KIẾN NGHỊ 23 MỘT SỐ GIẢI PHÁP Xác định cấu sản phẩm công ty điều kiện kinh tế khủng hoảng Tạm thời thay đổi phương án đầu tư, chuyển nhượng dự án, hướng mục tiêu dự án theo hướng khác Giảm chi phí sản xuất Mục tiêu biện pháp: Giảm giá thành xây dựng =>giá bán giảm, đẩy hàng tồn kho thị trường, thu hồi vốn cho công ty Cơ sở biện pháp: - Tìm biện pháp để giảm chi phí, đồng thời khơng làm ảnh hưởng tới chất lượng sản phẩm - Đầu tư thiết bị máy móc đại 24 MỘT SỐ GIẢI PHÁP Đa dạng hóa nguồn huy động vốn Mục tiêu : huy động nguồn vốn đáp ứng nhu cầu sản xuất kinh doanh điều kiện thắt chặt cho vay Biện pháp: - Giảm chi phí vốn, tăng tiêu hiệu quả; - Hồn thành cơng trình, đưa cơng trình vào hoạt động, thu hồi nguồn vốn đầu tư Nâng cao trình độ quản lý, giảm chi phí quản lý - Hình thành cấu lao động tối ưu, phù hợp với lực, nguyện vọng người sở toàn đội ngũ lao động - Xác định rõ mức lao động cho công việc, phận - Tổ chức sách đào tạo tái đào tạo cho đội ngũ CB.CNV - Giảm số lượng nhân viên làm việc không hiệu làm việc nhiệm - Thu thập ý kiến, đóng góp, phê bình nhân viên 25 TRÂN TRỌNG CẢM ƠN ... CHÍNH CƠNG TY UDEC 01 GIỚI THIỆU VỀ UDEC GIỚI THIỆU VỀ UDEC CÔNG TY CP XÂY DỰNG VÀ PHÁT TRIỂN ĐÔ THỊ TỈNH BÀ RỊA VŨNG TÀU * CÔNG TY CP XÂY DỰNG VÀ PHÁT TRIỂN ĐÔ THỊ TỈNH BÀ RỊA VŨNG TÀU (gọi tắc... kèm theo GIỚI THIỆU VỀ UDEC 1.3 Tình hình thị trường • Hiện địa bàn tỉnh, UDEC xếp vào đơn vị xây dựng hàng đầu tỉnh Bà Rịa Vũng Tàu • Ngồi ra, Công ty ký kết nhiều hợp đồng tỉnh Long An, Ninh... thành phát triển • Hơn 28 năm hoạt động, từ Xí nghiệp Xây lắp có quy mơ nhỏ, với kinh nghiệm, chiến lược kinh doanh phát triển phù hợp • Năm 2009 thức chuyển đổi cấu kinh doanh sang công ty cổ