Mua bán, sáp nhập và tự tái cấu trúc các ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam

Header Page of 237 ĐẠI HỌC QUỐC GIA HÀ NỘI TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ o0o - PHẠM LAN HƯƠNG MUA BÁN, SÁP NHẬP VÀ TỰ TÁI CẤU TRÚC CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG Hà Nội - 2016 Footer Page of 237 Header Page of 237 ĐẠI HỌC QUỐC GIA HÀ NỘI TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ o0o - PHẠM LAN HƯƠNG MUA BÁN, SÁP NHẬP VÀ TỰ TÁI CẤU TRÚC CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM Chuyên ngành: Tài – Ngân hàng Mã số: 60 34 02 01 LUẬN VĂN THẠC SĨ TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS.TS TRỊNH THỊ HOA MAI XÁC NHẬN CỦA CÁN BỘ HƢỚNG DẪN XÁC NHẬN CỦA CHỦ TỊCH HĐ CHẤM LUẬN VĂN PGS.TS TRỊNH THỊ HOA MAI TS LÊ TRUNG THÀNH Hà Nội – 2016 Footer Page of 237 Header Page of 237 LỜI CAM ĐOAN Tác giả luận văn: Tôi – Phạm Lan Hƣơng, xin cam đoan: Những nội dung luận văn, cụ thể phân tích, đánh giá thực trạng tự tái cấu trúc NHTM sau sáp nhập, giải pháp thúc đẩy trình tự tái cấu trúc thành công sau M&A tự nghiên cứu thực hiện, không chép nội dung công trình nghiên cứu Các tài liệu tham khảo để thực luận văn đƣợc trích dẫn nguồn gốc đầy đủ rõ ràng Footer Page of 237 Header Page of 237 LỜI CẢM ƠN Tôi xin chân thành cảm ơn Quý thầy cô, Giảng viên Trƣờng Đại học kinh tế Đại học Quốc gia Hà Nội tận tình giảng dạy hƣớng dẫn cho tơi nhiều kiến thức bổ ích suốt thời gian tham gia lớp cao học Tài – Ngân hàng Khóa 22 đƣợc tổ chức Hà Nội 2013-2015 Đặc biệt, Tôi xin trân trọng cảm ơn Cô giáo – PGS.TS Trịnh Thị Hoa Mai, ngƣời nhiệt tình hƣớng dẫn tơi hồn thành tốt luận văn Ngồi ra, tơi xin dành lời cảm ơn sâu sắc tới thầy cô hội đồng chấm luận văn tốt nghiệp có nhận xét đóng góp thiết thực giúp cho luận văn tơi thêm hồn chỉnh Cuối cùng, xin bày tỏ lời cảm ơn tới Các cán bộ, nhân viên của ngân hàng tham gia khảo sát, góp ý kiến để tơi hồn thành luận văn Footer Page of 237 Header Page of 237 MỤC LỤC DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT DANH MỤC BẢNG DANH MỤC HÌNH VẼ Error! Bookmark not defined PHẦN MỞ ĐẦU Error! Bookmark not defined CHƢƠNG 1: TỔNG QUAN TÌNH HÌNH NGHIÊN CỨU, CƠ SỞ LÝ LUẬN VÀ THỰC TIỄN VỀ HOẠT ĐỘNG M&A VÀ TỰ TÁI CẤU TRÚC NGÂN HÀNG Error! Bookmark not defined 1.1 Tổng quan tình hình nghiên cứu hoạt động M&A tự tái cấu trúc ngân hàng Error! Bookmark not defined 1.2 Một số vấn đề chung M&A ngân hàng Error! Bookmark not defined 1.2.1 Khái niệm sáp nhập mua bán ngân hàngError! Bookmark not defined 1.2.2 Các lợi ích sáp nhập mua bán ngân hàngError! Bookmark not defined 1.2.3 Những hạn chế sáp nhập mua bán ngân hàngError! Bookmark not defined 1.2.4 Các phương thức thực sáp nhập mua bán ngân hàng 15 1.3 Một số vấn đề tự tái cấu trúc NHTM Error! Bookmark not defined 1.3.1 Khái niệm tự tái cấu trúc Error! Bookmark not defined 1.3.2 Mục tiêu tự tái cấu trúc Error! Bookmark not defined 1.3.3 Vai trò tự tái cấu trúc NHTM Error! Bookmark not defined 1.3.4 Nội dung tự tái cấu trúc Error! Bookmark not defined 1.4 Quan hệ M&A ngân hàng tiến trình tự tái cấu trúc NHTM Error! Bookmark not defined 1.4.1 M&A ngân hàng tự tái cấu trúc tài Error! Bookmark not defined 1.4.2 M&A ngân hàng tự tái cấu trúc hoạt động kinh doanhError! Bookmark not defined Footer Page of 237 Header Page of 237 1.4.3 M&A ngân hàng tự tái cấu trúc hệ thống quản trịError! Bookmark not defined 1.4.4 M&A ngân hàng tự tái cấu trúc sở hữu Error! Bookmark not defined 1.5 Điều kiện thực Error! Bookmark not defined 1.6 M&A tự tái cấu trúc ngân hàng số quốc giaError! Bookmark not defined 1.6.1 Thực tiễn số quốc gia Error! Bookmark not defined 1.6.2 Bài học kinh nghiệm Error! Bookmark not defined CHƢƠNG 2: PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU VÀ THIẾT KẾ LUẬN VĂN Error! Bookmark not defined 2.1 Phƣơng pháp nghiên cứu Error! Bookmark not defined 2.1.1 Phương pháp nghiên cứu chung Error! Bookmark not defined 2.1.2 Phương pháp nghiên cứu luận văn Error! Bookmark not defined 2.2 Thiết kế quy trình viết luận văn Error! Bookmark not defined 2.2.1 Viết đề cương Error! Bookmark not defined 2.2.2 Thu thập liệu xử lý liệu thu thập đượcError! Bookmark not defined 2.2.3 Tiến hành hoàn thiện luận văn Error! Bookmark not defined CHƢƠNG 3: M&A VÀ TỰ TÁI CẤU TRÚC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM Error! Bookmark not defined 3.1 Bức tranh chung Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam Error! Bookmark not defined 3.1.1 Quy mô khả huy động vốn Error! Bookmark not defined 3.1.2 Lĩnh vực hoạt động kinh doanh Error! Bookmark not defined 3.1.3 Kết hoạt động kinh doanh Error! Bookmark not defined 3.1.4 Mức độ an toàn hoạt động Error! Bookmark not defined 3.1.5 Đánh giá chung Error! Bookmark not defined 3.2 Hoạt động mua bán sáp nhập tiến trình tự tái cấu trúc ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam Error! Bookmark not defined Footer Page of 237 Header Page of 237 3.2.1 Các thương vụ M&A tiêu biểu Error! Bookmark not defined 3.2.2 Vai trò M&A tự tái cấu trúc NHTMCPError! Bookmark not defined 3.3 Đánh giá chung tác động M&A đến hoạt động tự tái cấu trúc NHTM Error! Bookmark not defined 3.3.1 Mặt thành công Error! Bookmark not defined 3.3.2 Mặt hạn chế nguyên nhân Error! Bookmark not defined CHƢƠNG 4: ĐỊNH HƢỚNG VÀ MỘT SỐ GIẢI PHÁP THÚC ĐẨY QUÁ TRÌNH TỰ TÁI CẤU TRÚC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM Error! Bookmark not defined 4.1 Định hƣớng, lộ trình tái cấu trúc Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam Error! Bookmark not defined 4.1.1 Đi ̣nh hướng phát triể n ngành ngân hàng đế n năm2020Error! Bookmark not defined 4.1.2 Lộ trình tái cấu trúc Ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam Error! Bookmark not defined 4.2 Một số giải pháp thúc đẩy trình tự tái cấu trúc ngân hàng thƣơng ma ̣i sau sáp nhâ ̣p Error! Bookmark not defined 4.2.1 Giải pháp về tài chính Error! Bookmark not defined 4.2.2 Tăng cường giải pháp quản trị rủi ro Error! Bookmark not defined 4.2.3 Phát triển sản phẩm, dịch vụ Error! Bookmark not defined 4.2.4 Các giải pháp phát triển nguồn nhân lực Error! Bookmark not defined 4.2.5 Các giải pháp phát triển công nghệ Error! Bookmark not defined 4.2.6 Các giải pháp phát triển mơ hình tổ chức Error! Bookmark not defined 4.3 Kiến nghị với Chính phủ Ngân hàng Nhà nƣớcError! Bookmark not defined 4.3.1 Hồn thiện mơi trường pháp lý Error! Bookmark not defined 4.3.2 Nâng cao vai trò định hướng, quản lý, giám sát NHNN Chính phủ Error! Bookmark not defined Footer Page of 237 Header Page of 237 4.3.3 Đối với việc xử lý nợ xấu Error! Bookmark not defined 4.3.4 Minh bạch thông tin tổ chức tín dụngError! Bookmark not defined KẾT LUẬN Error! Bookmark not defined TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC Footer Page of 237 Header Page of 237 DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT STT NGUYÊN NGHĨA KÍ HIỆU Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Á Châu ACB BIDV CNTT Công nghệ thông tin CTG Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Công thƣơng Viê ̣t Nam HĐQT Hô ̣i đồ ng quản tri ̣ HSBC Ngân hàng Hongkong và Thƣơ ̣ng Hải M&A Mua bán và sáp nhâ ̣p MBB Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Quân đô ̣i NH Ngân hàng 10 NHNN Ngân hàng nhà nƣớc 11 NHTM Ngân hàng thƣơng mại 12 NHTMCP Ngân hàng thƣơng mại cổ phần 13 NHTMNN Ngân hàng thƣơng mại nhà nƣớc 14 NHTMVN Ngân hàng thƣơng ma ̣i Viê ̣t Nam 15 QLRR Quản lý rủi ro 16 QTRR Quản trị rủi ro 17 SHB Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Sài Gòn – Hà Nội 18 TCTD Tổ chức tín dụng 19 TMCP Thƣơng mại cổ phần 20 VCB Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Ngoa ̣i thƣơng Viê ̣t Nam Footer Page of 237 Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Đầ u tƣ và phát triể n Viê ̣t Nam Header Page 10 of 237 DANH MỤC BẢNG STT Bảng Nội dung Bảng 3.1 Bảng 3.2 Bảng 3.3 Bảng 3.4 Bảng 3.5 Bảng 3.6 Bảng 3.7 Bảng 3.8 Bảng 3.9 10 Bảng 3.10 11 Bảng 3.11 M&A số tổ chức tín dụng Việt Nam 12 Bảng 3.12 Số lƣợng ngân hàng thƣơng mại Việt Nam giai đoạn 2010 -2014 Huy động vốn số ngân hàng thƣơng mại Việt Nam năm 2014 Cho vay quan hệ so sánh với tổng tài sản tiền gửi giai đoạn 2010 – 2014 Tỷ lệ nợ xấu số ngân hàng thƣơng mại Việt Nam giai đoạn 2010 – 2014 Lợi nhuận trƣớc thuế NHTM Việt Nam giai đoạn 2010 – 2014 Lợi nhuận trƣớc thuế số NHTM Việt Nam năm 2014 Tỷ suất sinh lời số NHTM Việt Nam giai đoạn 2010 – 2014 Trang 38 40 43 46 48 49 50 Quy mô vốn điều lệ ngân hàng thƣơng mại Footer Page 10 of 237 Việt Nam giai đoạn 2010 -2014 Tốc độ tăng/giảm vốn điều lệ ngân hàng thƣơng mại Việt Nam giai đoạn 2010 – 2014 Hệ số an toàn vốn tối thiểu số ngân hàng thƣơng mại Việt Nam giai đoạn 2010 - 2014 Tình hình vốn chủ sở hữu H DBank qua các năm 2010-2014 51 52 54 57 59 Header Page 11 of 237 13 Bảng 3.13 Chỉ số CAR HDBank qua năm 2010-2014 59 14 Bảng 3.14 Tình hình dƣ nợ tín dụng HDBank giai đoạn 2010-2014 60 15 Bảng 3.15 16 Bảng 3.16 17 Bảng 3.17 Tình hình vốn chủ sở hữu SHB qua 2010-2014 năm 67 18 Bảng 3.18 Chỉ số CAR SHB qua năm 2010-2014 67 19 Bảng 3.19 20 Bảng 3.20 Các tiêu sinh lời SHB giai đoạn 2010-1014 Footer Page 11 of 237 Kế t quả hoa ̣t đô ̣ng kinh doanh của HDBank tƣ̀ 2010 đến năm 2014 Các tiêu sinh lời HDBank giai đoạn 2010-1014 Kế t quả hoa ̣t đô ̣ ng kinh doanh của SHB tƣ̀ 2010 đến năm 2014 63 65 74 74 Header Page 12 of 237 TÀI LIỆU THAM KHẢO Tiếng Việt Chính phủ, 2012 Đề án Cơ cấu lại hệ thống TCTD giai đoạn 2011-2015 ban hành kèm theo QĐ số 254/QĐ-TTg ngày 01/03/2012 Hà Nội, tháng năm 2012 Chính phủ, 2011 Nghị định Về việc bổ sung số điều Nghị định số 141/2006/NĐ-CP ngày 22 tháng 11 năm 2006 ban hành Danh mục mức vốn pháp định tổ chức tín dụng kèm theo NĐ số 10/2011/NĐ-CP ngày 26/01/2011 Hà Nội, tháng năm 2011 Chính phủ, 2006 Nghị định Về ban hành Danh mục mức vốn pháp định tổ chức tín dụng ban hành kèm theo NĐ số 141/2006/NĐ-CP ngày 22/11/2006 Hà Nội, tháng 11 năm 2006 Nguyễn Tuyết Dƣơng, 2014 Tái cấu NHTM–Kết bước đầu thách thức đặt Hà Nội, tháng năm 2014 Ngân hàng An Bình, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội Ngân hàng Bắc Á, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội Ngân hàng Bản Việt, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội Ngân hàng Bảo Việt, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội Ngân hàng Bƣu điện Liên Việt, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 10 Ngân hàng Công thƣơng, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 11 Ngân hàng Công nghiệp phát triển nông thôn Việt Nam, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 12 Ngân hàng Đại Dƣơng, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 13 Ngân hàng Đ ầu tƣ phát triển Việt Nam, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 14 Ngân hàng Đông Nam Á, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 15 Ngân hàng Hàng Hải, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 16 Ngân hàng Kiên Long, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội Footer Page 12 of 237 Header Page 13 of 237 17 Ngân hàng Kỷ Thƣơng, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 18 Ngân hàng Nam Á, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 19 Ngân hàng nhà nƣớc Việt Nam, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 20 Ngân hàng nhà nƣớc, 2010 Thông tư Quy định tỷ lệ bảo đảm an toàn hoạt động tổ chức tín dụng ban hành kèm theo TT số 13/2010/TTNHNN ngày 20/05/2010 Hà Nội, tháng năm 2010 21 Ngân hàng nhà nƣớc, 2013 Thông tư Quy định việc kiểm sốt đặc biệt tổ chức tín dụng ban hành kèm theo TT số 07/2013/TT-NHNN ngày 14/03/2013 Hà Nội, tháng năm 2013 22 Ngân hàng nhà nƣớc, 2014 Kết điều hành sách tiền tệ hoạt động ngân hàng năm 2014, định hướng giải pháp điều hành năm 2015 Hà Nội, tháng 12 năm 2014 23 Ngân hàng nhà nƣớc, 2011 Thông tư Quy định mức lãi suất huy động vốn tối đa đồng Việt Nam ban hành kèm theo TT số 02/2011/TT-NHNN ngày 03/03/2011 Hà Nội, tháng năm 2011 24 Ngân hàng Phát tri ển nhà đồng sông Cửu Long, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 25 Ngân hàng Phát tri ển thành phố Hồ Chí Minh, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 26 Ngân hàng P hƣơng Đông Việt Nam, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 27 Ngân hàng Quân đội, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 28 Ngân hàng Quốc dân, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 29 Ngân hàng Quốc tế, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 30 Ngân hàng Sài Gòn, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 31 Ngân hàng Sài Gòn công thƣơng , 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 32 Ngân hàng Sài Gòn – Hà Nội, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 33 Ngân hàng Sài Gòn thƣờng tín, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 34 Ngân hàng Tiên Phong, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội Footer Page 13 of 237 Header Page 14 of 237 35 Ngân hàng Việt Á, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 36 Ngân hàng Việt Nam thịnh vƣợng, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 37 Ngân hàng Xăng dầu Petrolimex, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 38 Ngân hàng Xuất nhập khẩu, 2010-2014 Các báo cáo thường niên Hà Nội 39 Ngô Đức Huyền Ngân, 2009 Sáp nhập mua lại Ngân hàng thương mại Việt Nam Luận văn thạc sĩ kinh tế Trƣờng Đại học kinh tế Thành phố Hồ Chí Minh 40 Cao Thị Ý Nhi, 2007 Cơ cấu lại ngân hàng thương mại Nhà nước Việt Nam giai đoạn Luận án tiến sĩ kinh tế Trƣờng Đại học Kinh tế quốc dân 41 Phan Diên Vỹ, 2013 Sáp nhập, hợp mua bán Ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam Luận án tiến sĩ kinh tế Trƣờng Đại học Ngân hàng Thành phố Hồ Chí Minh 42 Nguyễn Thị Hải Yến, 2012 Thực trạng M&A lĩnh vực Ngân hàng Việt Nam - Trường hợp ngân hàng Đệ Nhất - Tính Nghĩa Sài Gòn Luận văn thạc sĩ ngành Tài - Ngân hàng Trƣờng Đại học Kinh tế - Đại học quốc gia Hà Nội 43 Tiếng Anh 44 Alessandro Carretta, Vincenzo Farina and Paola Schwizer, 2007 M&A and post merger integration in banking industry: the missing link of corporate culture Munich Personal RePEc Archive 45 Website 46 Nguyễn Hồng Sơn, 2011 Tái cấu trúc hệ thống ngân hàng: Kinh nghiệm quốc tế số hàm ý tư cho Việt Nam [Ngày truy cập: 21 tháng 12 năm 2011] Footer Page 14 of 237 Header Page 15 of 237 47 Ngọc Thùy , 2014 M&A ngân hàng : Những biế n động lớn [Ngày truy cập: 07 tháng 08 năm 2014] 48 Sameer Goyal, 2011 Tái cấu trúc ngân hàng có vấn đề, học từ kinh nghiệm toàn cầu [Ngày truy cập: 21 tháng 07 năm 2015] 49 The Banker, 2014 Top 50 World Banks in 2014 [online] Available at: [Access 28 July 2015] Footer Page 15 of 237  ... HƢỚNG VÀ MỘT SỐ GIẢI PHÁP THÚC ĐẨY QUÁ TRÌNH TỰ TÁI CẤU TRÚC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM Error! Bookmark not defined 4.1 Định hƣớng, lộ trình tái cấu trúc Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt. .. defined CHƢƠNG 3: M&A VÀ TỰ TÁI CẤU TRÚC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM Error! Bookmark not defined 3.1 Bức tranh chung Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam Error! Bookmark not... PHẠM LAN HƯƠNG MUA BÁN, SÁP NHẬP VÀ TỰ TÁI CẤU TRÚC CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM Chuyên ngành: Tài – Ngân hàng Mã số: 60 34 02 01 LUẬN VĂN THẠC SĨ TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG NGƯỜI HƯỚNG