Lớp Môi Giới Và Tư Vấn Các Biện Pháp Phòng Ngừa Và Xử Lý Xung Đột Lợi Ích Giữa Khách Hàng Và Công Ty Chứng Khoán

GiẢNG VIÊN: NGUYỄN TRUNG DŨNG THẠC SỸ QTKD HOA KỲ Xung đột trình quản lý tài khoản Xung đột trình thực lệnh giao dịch Xung đột lợi ích CTCK nhà đầu tư Xung đột lợi ích CTCK có khách hàng tư vấn TCDN doanh nghiệp niêm yết Xung đột mục tiêu doanh thu phí giao dịch Xung đột q trình cung cấp thơng tin Xung đột quy trình bảo mật thơng tin - Khơng tách biệt tài khoản NĐT TK công ty - Công ty CK dùng tiền CK NĐT phát triển dịch vụ phái sinh - Quản lý kiểm soát nội không tốt  nhân viên sử dụng tài khoản NĐT vào mục đích cá nhân - Khơng cung cấp kê tài khoản trạng thái tài khoản thường xuyên - Cung cấp kê không rõ ràng Quá trình lưu giữ hồ sơ lịch sử giao dịch KH không đầy đủ Công ty chứng khoán bị tố tự ý rút tiền nhà đầu tư Theo bà Nguyễn Thị An, chủ tài khoản số C010016 Cơng ty chứng khốn VNS, ngày 27/1/2010, bà nộp 100 triệu đồng vào tài khoản để giao dịch Tuy nhiên, đến ngày 29/01, kiểm tra bà phát bị thiếu hụt số tiền 60 triệu đồng …… Xác nhận với VnExpress.net việc nói trên, đại diện VNS cho biết tài khoản C010053 bị thiếu hụt tiền có lệnh rút tiền mặt 60 triệu đồng thực vào ngày 2/3/2009 Người nhận tiền, theo VNS, bà Nguyễn Thị An Chuyển tài khoản nhà đầu tư từ công ty chứng khốn sang ngân hàng: Khơng làm hay khơng muốn làm? Khơng nhân viên CTCK tự ý mượn tạm khoản tiền để đầu tư Chỉ tính riêng thời điểm thị trường coi tồi tệ CTCK nhỏ quản lý 2-3 tỷ đồng tài khoản NĐT, CTCK trung bình, số tiền hàng trăm tỷ đồng, CTCK lớn số chưa 500 tỷ đồng, chí lên tới hàng ngàn tỷ đồng Ngày 19/8, UBCK ban hành Quyết định số 526/QĐ-UBCK xử phạt vi phạm hành CTCK Châu Á - Thái Bình Dương (APECS) Biên kiểm tra ngày 6/1/2009 UBCK APECS cho thấy: trình thực cung cấp dịch vụ cho khách hàng (tài khoản 030C003535, 030C003663, 030C003232), APECS vi phạm quy định pháp luật chứng khoán TTCK Cụ thể, APECS khơng thiết lập hệ thống kiểm sốt nội bộ, quản trị rủi ro giám sát giao dịch cổ phiếu MIC, VIC, VPL; … APECS bị xử phạt tổng cộng 40 triệu đồng Một trường hợp khác CTCK Ngân hàng Ngoài quốc doanh (VPBS) Trong trình cung cấp dịch vụ cho khách hàng (tài khoản 026C007997), VPBS khơng kiểm sốt nội bộ, quản trị rủi ro không giám sát, ngăn ngừa xung đột lợi ích Cơng ty dẫn đến bị phạt 20 triệu đồng CTCK Hải Phòng (HPSC) nằm số CTCK bị phạt Trong khoảng thời gian từ ngày 24/2/2009 đến ngày 28/5/2009, HPSC phản ánh không xác giao dịch khách hàng số mã tài khoản, vi phạm quy định Khoản Điều 71 Luật Chứng khốn Xét tính chất mức độ vi phạm, UBCK phạt tiền 20 triệu đồng HPSC - Mục III, khoản Thông tư 57/2004/TT-BTC Bộ Tài Hướng dẫn Cơng bố thơng tin thị trường chứng khốn ban hành ngày 17/06/2004: - Cung cấp thông tin Thông tin tổ chức niêm yết (cổ tức, cổ phiếu thưởng, quyền mua cổ phiếu…) - Thông tin công ty quản lý quỹ Quỹ đầu tư chứng khốn - Cơng ty chứng khốn có trách nhiệm cơng khai thơng tin hình thức dịch vụ: phương thức đặt lệnh, nhận lệnh, thực lệnh; mức phí giao dịch; danh sách thành viên Hội đồng quản trị, Ban Giám đốc; địa trụ sở giao dịch thay đổi liên quan đến nội dung cho nhà đầu tư biết - Hệ thống trình chiếu, bảng điện tử  Bốn nhà đầu tư gồm: Nguyễn Bá Phong, Đồng Thị Phương Thanh, Nguyễn Thanh Hải, Nguyễn Thị Thu Hà mở tài khoản tham gia giao dịch sàn OTC WSS Đến ngày 11/6, họ có đơn trình báo đề nghị xử lý giao dịch gây thiệt hại lớn cho họ ngày 5/6 Theo đơn này, từ 9h15 ngày 5/6, sàn giao dịch OTC WSS chủ động cho bảng giao dịch điện tử dừng hoạt động đến 11h30, đẩy giá cổ phiếu Ngân hàng Quân đội (MB) lúc 9h15 từ 29.310 đồng lên 38.050 đồng lúc giao dịch cuối ngày, gây thiệt hại khoảng tỷ đồng cho nhà đầu tư.  Trong đơn tố cáo, bà Thanh cho rằng: “Việc làm mờ ám, không minh bạch bất công Công ty WSS vi phạm pháp luật nghiêm trọng”  (theo www.sanotc.com) - Phân quyền hệ thống CNTT thấp  nhân viên thơng thường lấy báo cáo số dư TK tất KH - Nhiều nhân viên cung cấp danh mục đầu tư khách hàng cho NĐT khác - Tách biệt tài khoản NĐT TK công ty - Nâng cấp kết nối CTCK ngân hàng - Cung cấp cung khai biểu phí, thời gian áp dụng Các cơng thức tính kê rõ ràng minh bạch - Chủ động cung cấp kê tài khoản KH theo định kỳ - Trong trường hợp CTCK dùng TK tổng chưa tách biệt với TK NĐT: Tạo điều kiện cho KH thuận lợi việc kiểm tra số dư tài khoản - Đảm bảo TK KH không bị lợi dụng Ít có phận bao gồm MG toán bù trừ theo dõi TK khách hàng So sánh báo cáo cuối ngày phận  kiểm tra chéo - Có quy trình quy chế chặt chẽ việc quản lý TK, có phận KSNB theo dõi việc tuân thủ quy trình quy chế phận Cung cấp kê tài khoản trạng thái tài khoản thường xuyên - Kiểm tra kỹ thông tin phiếu lệnh  Đặt lệnh thông tin rõ ràng, cần lưu lại phiếu lệnh gốc trả lại cho KH copy - Quá trình đặt lệnh: Giao dịch viên  Kiểm soát viên  chuyển vào hệ thống - Xác nhận tình trạng lệnh: treo lệnh hay khớp Tình trạng khớp lệnh phần hay khớp toàn Giá khớp lệnh Có thể dùng kênh thơng tin hệ thống SMS gửi tin nhắn khớp lênh cho KH - Tách biệt hoạt động tự doanh chứng khoán với hoạt động môi giới - Tách biệt phận phân tích phục vụ NĐT phận phân tích phục vụ cho hoạt động tự doanh - Công khai doanh nghiệp niêm yết mà CTCK làm tư vấn, có dự án - Có quy chế xử lý nghiêm khắc nhân viên lợi dụng thông tin nội gián để đầu tư cá nhân - Đối với doanh nghiệp bảo lãnh phát hành, nên cung cấp cho NĐT bảng đánh giá doanh nghiệp độc lập với bảng cáo bạch - Với doanh nghiệp chuẩn bị niêm yết, có road shows PR CTCK phận MG nên gửi đánh giá khách quan tới NĐT Xác định lợi ích lâu dài công ty - Đa dạng tiêu cho NV MG - - - Phí mơi giới Danh sách khách hàng tiềm Sales call Số TK mở Trang bị hệ thống CNTT hiệu khớp lệnh cao - Tuân thủ quy chế công bố thông tin theo Mục III, khoản Thông tư 57/2004/TT-BTC Bộ Tài Hướng dẫn Cơng bố thơng tin thị trường chứng khốn ban hành ngày 17/06/2004: - - - Hệ thống trình chiếu đặt lệnh trực tuyến: - Phải có hệ thống thay trường hợp có cố - Trong trường hợp có cố, phải có hướng dẫn cho KH dùng biện pháp thay - Cử nhân viên trực theo dõi hệ thống - Cảnh báo tin nhắn cho KH trường hợp có cố Lắng nghe góp ý KH để cải thiện nâng cấp hệ thống Có quy trình trình duyệt cập nhật thông tin website Phân quyền hệ thống CNTT cịn thấp  nhân viên thơng thường lấy báo cáo số dư TK tất KH - Nếu khơng có trách nhiệm kể nhân viên khơng có quyền xem báo cáo tk khách hàng - Không cung cấp thông tin KH cho đối tác khác đồng ý KH -  Ý kiến khác ??? Thank you! ...1 Xung đột trình quản lý tài khoản Xung đột trình thực lệnh giao dịch Xung đột lợi ích CTCK nhà đầu tư Xung đột lợi ích CTCK có khách hàng tư vấn TCDN doanh nghiệp niêm yết 5 Xung đột mục... lệnh  ưu tiên khách hàng lớn, ưu tiên lệnh lớn Nhiều cơng ty chứng khốn cài đặt hệ thống lọc lệnh ưu tiên cho khách hàng VIP đua lệnh Tăng số khách hàng - Thông tin tư vấn đầu tư: - Thông tin... CTCK tư vấn, làm PR cho doanh nghiệp - Các phân tích ngành, phân tích cơng ty, phân tích cổ phiếu - Mục III, khoản Thông tư 57/2004/TT-BTC Bộ Tài Hướng dẫn Cơng bố thơng tin thị trường chứng khoán