Nâng cao hiệu quả đầu tư tại Tổng công ty Bảo hiểm Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam

ĐẠI HỌC THÁI NGUYÊN TRƢỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ & QTKD ––––––––––––––––––––– NGUYỄN ĐỨC KIÊN NÂNG CAO HIỆU QUẢ ĐẦU TƢ TẠI TỔNG CÔNG TY BẢO HIỂM NGÂN HÀNG ĐẦU TƢ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ CHUYÊN NGÀNH: QUẢN LÝ KINH TẾ THÁI NGUYÊN - 2012 Số hóa Trung tâm Học liệu – Đại học Thái Nguyên http://www.lrc-tnu.edu.vn ĐẠI HỌC THÁI NGUYÊN TRƢỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ & QTKD ––––––––––––––––––––– NGUYỄN ĐỨC KIÊN NÂNG CAO HIỆU QUẢ ĐẦU TƢ TẠI TỔNG CÔNG TY BẢO HIỂM NGÂN HÀNG ĐẦU TƢ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM Chuyên ngành: Quản lý kinh tế Mã số: 60.34.01 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Ngƣời hƣớng dẫn khoa học: TS Nguyễn Tiến Mạnh THÁI NGUYÊN - 2012 Số hóa Trung tâm Học liệu – Đại học Thái Nguyên http://www.lrc-tnu.edu.vn i LỜI CAM ÐOAN Tôi xin cam đoan luận văn thực hiện, hướng dẫn khoa học TS Nguyễn Tiến Mạnh Số liệu kết nghiên cứu luận văn hoàn toàn trung thực chưa sử dụng để bảo vệ công trình khoa học khác, thông tin, tài liệu trích dẫn luận văn rõ nguồn gốc Mọi giúp đỡ cho việc hoàn thành luận văn cảm ơn Tôi xin chịu trách nhiệm lời cam đoan Thái Nguyên, ngày tháng năm 2012 Học viên Nguyễn Đức Kiên Số hóa Trung tâm Học liệu – Đại học Thái Nguyên http://www.lrc-tnu.edu.vn ii LỜI CẢM ƠN Để hoàn thành luận văn này, xin chân thành cảm ơn Ban Giám hiệu, Phòng Đào tạo, Khoa Sau Đại học, thầy, cô giáo trường Đại học Kinh tế Quản trị Kinh doanh Thái Nguyên tận tình giúp đỡ, tạo điều kiện cho trình học tập thực đề tài Đặc biệt xin chân thành cảm ơn TS Nguyễn Tiến Mạnh trực tiếp hướng dẫn, bảo tận tình đóng góp nhiều ý kiến quý báu, giúp đỡ hoàn thành luận văn tốt nghiệp Tôi xin chân thành cảm ơn cán bộ, lãnh đạo Tổng Công ty Bảo hiểm BIDV (BIC), đơn vị cung cấp thông tin tạo điều kiện giúp đỡ cho hoàn thành luận văn Cuối xin chân thành cảm ơn quan, gia đình, bạn bè, đồng nghiệp động viên, giúp đỡ hoàn thành luận văn Thái Nguyên, ngày tháng năm 2012 Tác giả luận văn Nguyễn Đức Kiên Số hóa Trung tâm Học liệu – Đại học Thái Nguyên http://www.lrc-tnu.edu.vn iii MỤC LỤC Lời cam đoan i Lời cảm ơn ii Mục lục iii Danh mục chữ viết tắt vii Danh mục bảng viii Danh mục hình ix PHẦN MỞ ĐẦU 1 Tính cấp thiết vấn đề nghiên cứu Mục tiêu nghiên cứu đề tài 2.1 Mục tiêu chung 2.2 Mục tiêu cụ thể Đối tượng phạm vi nghiên cứu Đóng góp luận văn Kết cấu luận văn Chƣơng 1: NHỮNG LÝ LUẬN CƠ BẢN VỀ ĐẦU TƢ TẠI DOANH NGHIỆP BẢO HIỂM PHI NHÂN THỌ 1.1 Hoạt động đầu tư doanh nghiệp bảo hiểm phi nhân thọ 1.1.1 Khái quát doanh nghiệp bảo hiểm Phi nhân thọ 1.1.2 Hoạt động doanh nghiệp bảo hiểm phi nhân thọ 1.1.3 Hoạt động đầu tư doanh nghiệp bảo hiểm phi nhân thọ 1.1.3.1 Vai trò hoạt động đầu tư doanh nghiệp bảo hiểm phi nhân thọ 1.1.3.2 Nguồn vốn đầu tư doanh nghiệp bảo hiểm phi nhân thọ 10 1.1.3.3 Các nguyên tắc đầu tư doanh nghiệp bảo hiểm phi nhân thọ 13 1.1.3.4 Các hình thức đầu tư doanh nghiệp bảo hiểm phi nhân thọ 15 1.2 Hiệu đầu tư doanh nghiệp bảo hiểm phi nhân thọ 21 1.2.1 Khái niệm hiệu đầu tư DNBHPNT 21 1.2.2 Các tiêu đánh giá hiệu đầu tư DNBHPNT 22 1.2.2.1 Tỷ suất lợi nhuận đầu tư 22 Số hóa Trung tâm Học liệu – Đại học Thái Nguyên http://www.lrc-tnu.edu.vn iv 1.2.2.2 Tỷ suất lợi nhuận đầu tư vốn chủ sở hữu 22 1.2.2.3 Tỷ suất lợi nhuận đầu tư tổng tài sản 22 1.2.2.4 Tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận đầu tư tài 23 1.3 Các nhân tố ảnh hưởng tới hiệu đầu tư DNBHPNT 23 1.3.1 Các nhân tố chủ quan 23 1.3.1.1 Quy mô vốn đầu tư 23 1.3.1.2 Quan điểm đầu tư 23 1.3.1.3 Trình độ cán thực đầu tư 24 1.3.1.4 Tổ chức hoạt động đầu tư 24 1.3.1.5 Quản trị rủi ro 25 1.3.2 Các nhân tố khách quan 25 1.3.2.1 Cạnh tranh doanh nghiệp bảo hiểm 26 1.3.2.2 Sự phát triển thị trường chứng khoán 27 1.3.2.3 Môi trường pháp lý 27 Chƣơng 2: PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 29 2.1 Các câu hỏi nghiên cứu 29 2.2 Các phương pháp nghiên cứu: 29 2.2.1 Phương pháp luận 29 2.2.2 Phương pháp thu thập thông tin 29 2.2.2.1 Phương pháp thu thập thông tin thứ cấp 29 2.2.2.2 Thu thập thông tin sơ cấp: 29 2.2.3 Phương pháp xử lý thông tin 30 2.2.4 Phương pháp phân tích thông tin 30 2.2.4.1 Phương pháp phân tổ thống kê 30 2.2.4.2 Phương pháp so sánh 30 2.2.4.3 Phương pháp thống kê mô tả 30 2.2.4.4 Phương pháp đồ thị 30 2.2.4.5 Phương pháp SWOT 30 2.3 Hệ thống tiêu nghiên cứu: 31 Số hóa Trung tâm Học liệu – Đại học Thái Nguyên http://www.lrc-tnu.edu.vn v Chƣơng 3: THỰC TRẠNG HIỆU QUẢ ĐẦU TƢ TẠI TỔNG CÔNG TY BẢO HIỂM NGÂN HÀNG ĐẦU TƢ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM 32 3.1 Khái quát Tổng công ty bảo hiểm BIDV 32 3.1.1 Quá trình hình thành phát triển Tổng công ty Bảo hiểm BIDV 32 3.1.2 Mô hình tổ chức hoạt động Tổng công ty Bảo hiểm BIDV 34 3.1.3 Kết hoạt động kinh doanh Tổng công ty Bảo hiểm BIDV 36 3.2 Thực trạng quản lý đầu tư Tổng công ty bảo hiểm BIDV 40 3.2.1 Hoạt động đầu tư Tổng công ty Bảo hiểm BIDV 40 3.2.1.1 Cơ cấu tổ chức hoạt động đầu tư Tổng công ty Bảo hiểm BIDV 41 3.2.1.2 Quy định đầu tư tài Tổng công ty Bảo hiểm BIDV 42 3.2.1.3 Vốn đầu tư Tổng Công ty Bảo hiểm BIDV 44 3.2.1.4 Cơ cấu danh mục đầu tư Tổng Công ty Bảo hiểm BIDV 47 3.2.2 Thực trạng hiệu đầu tư Tổng công ty Bảo hiểm BIDV 54 3.3 Đánh giá thực trạng hiệu hoạt động đầu tư Tổng công ty bảo hiểm BIDV giai đoạn 2007 - 2011 65 3.3.1 Kết đạt 65 3.3.2 Hạn chế nguyên nhân 68 3.3.2.1 Hạn chế 68 3.3.2.2 Nguyên nhân 69 Chƣơng 4: NHỮNG GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ ĐẦU TƢ TẠI TỔNG CÔNG TY BẢO HIỂM NGÂN HÀNG ĐẦU TƢ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM 73 4.1 Định hướng hoạt động đầu tư Tổng công ty Bảo hiểm BIDV 73 4.1.1 Cơ hội thách thức Tổng công ty Bảo hiểm BIDV 73 4.1.2 Định hướng hoạt động đầu tư Tổng công ty Bảo hiểm BIDV 75 4.2 Các giải pháp nhằm nâng cao hiệu đầu tư Tổng công ty Bảo hiểm BIDV 78 4.2.1 Tăng nguồn vốn đầu tư 78 4.2.1.1 Đẩy mạnh hoạt động khai thác bảo hiểm gốc để tạo quỹ dự phòng nghiệp vụ lớn 78 4.2.1.2 Trích lập dự phòng nghiệp vụ mức an toàn, thông lệ 81 Số hóa Trung tâm Học liệu – Đại học Thái Nguyên http://www.lrc-tnu.edu.vn vi 4.2.1.3 Quản lý hiệu tối ưu hóa dòng tiền 82 4.2.2 Đổi cấu tổ chức đào tạo nâng cao trình độ cán 83 4.2.2.1 Đổi cấu tổ chức hoạt động đầu tư 83 4.2.2.2 Đào tạo nâng cao trình độ cán 84 4.2.3 Đa dạng hóa danh mục đầu tư 84 4.2.4 Hạn chế rủi ro hoạt động đầu tư 85 4.3 Kiến nghị 87 4.3.1 Kiến nghị với BIDV 87 4.3.2 Kiến nghị với Nhà nước 87 4.3.2.1 Xây dựng sách phát triển nghành bảo hiểm 87 4.3.2.2 Nhà nước cần tạo điều kiện để thúc đẩy thị trường tài phát triển nhằm tạo thuận lợi hoạt động đầu tư nói chung hoạt động đầu tư DNBHPNT nói riêng 88 4.3.3.3 Tiếp tục hoàn thiện môi trường pháp lý, chế, sách khuyến khích tạo điều kiện thuận lợi cho hoạt động đầu tư doanh nghiệp bảo hiểm 89 KẾT LUẬN 91 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 92 Số hóa Trung tâm Học liệu – Đại học Thái Nguyên http://www.lrc-tnu.edu.vn vii DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT BIC : Tổng công ty Bảo hiểm Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt Nam BIDV : Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt Nam DNBHPNT : Doanh nghiệp Bảo hiểm phi nhân thọ TTBQ : Tăng trưởng bình quân DPNV : Dự phòng nghiệp vụ UTĐT : Ủy thác đầu tư CTCP : Công ty cổ phần Số hóa Trung tâm Học liệu – Đại học Thái Nguyên http://www.lrc-tnu.edu.vn viii DANH MỤC CÁC BẢNG Bảng 1.1: Doanh nghiệp bảo hiểm thị trường bảo hiểm Việt Nam năm 2011 26 Bảng 3.1: Các tiêu tài chủ yếu BIC (2007 – 2011) 36 Bảng 3.2: Doanh thu phí bảo hiểm gốc theo nhóm sản phẩm 38 Bảng 3.3: Chi phí hoạt động kinh doanh BIC (2007 – 2011) 39 Bảng 3.4: Nguồn vốn đầu tư BIC (2007 – 2011) 45 Bảng 3.5: Tình hình quỹ DPNV BIC (2007 - 2011) 46 Bảng 3.6: Danh mục đầu tư tài BIC theo đối tượng đầu tư (2008-2011) 50 Bảng 3.7: Danh mục đầu tư tài BIC theo thời hạn đầu tư (2007-2011) .51 Bảng 3.8: Chi tiết danh mục đầu tư tài BIC theo thời hạn đầu tư (2007 - 2011) 53 Bảng 3.9: Kết hiệu hoạt động đầu tư DNBHPNT (2007 - 2011) .54 Bảng 3.10: Kết hiệu hoạt động đầu tư BIC (2007 - 2011) 55 Bảng 3.11: Hiệu suất sử dụng vốn BIC (2007 - 2011) 56 Bảng 3.12: Cơ cấu doanh thu hoạt động đầu tư BIC (2007 – 2011) 57 Bảng 3.13: Hiệu sử dụng vốn đầu tư theo danh mục đầu tư 58 Bảng 3.14: Lợi nhuận DNBHPNT BIC (2007 – 2011) 60 Bảng 3.15: Tỷ suất lợi nhuận DNBHPNT BIC (2007 - 2011) 61 Bảng 3.16: Hiệu đầu tư Công ty Bảo hiểm Bảo Việt (2007 - 2011) 63 Bảng 3.17: Hiệu đầu tư Tổng CTCP Bảo hiểm Dầu khí Việt Nam (2007 - 2011) 63 Bảng 3.18: Hiệu đầu tư Tổng CTCP Bảo Minh (2007 – 2011) 64 Số hóa Trung tâm Học liệu – Đại học Thái Nguyên http://www.lrc-tnu.edu.vn data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read data error !!! can't not read ... HIỆU QUẢ ĐẦU TƢ TẠI TỔNG CÔNG TY BẢO HIỂM NGÂN HÀNG ĐẦU TƢ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM 32 3.1 Khái quát Tổng công ty bảo hiểm BIDV 32 3.1.1 Quá trình hình thành phát triển Tổng công ty Bảo. .. NHỮNG GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ ĐẦU TƢ TẠI TỔNG CÔNG TY BẢO HIỂM NGÂN HÀNG ĐẦU TƢ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM 73 4.1 Định hướng hoạt động đầu tư Tổng công ty Bảo hiểm BIDV 73 4.1.1... ty Bảo hiểm BIDV 42 3.2.1.3 Vốn đầu tư Tổng Công ty Bảo hiểm BIDV 44 3.2.1.4 Cơ cấu danh mục đầu tư Tổng Công ty Bảo hiểm BIDV 47 3.2.2 Thực trạng hiệu đầu tư Tổng công ty Bảo hiểm BIDV