Phân tích tình hình tài chính công ty cổ phần thăng long số 9

BỘ GIÁO DỤC ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC THĂNG LONG -o0o - KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐỀ TÀI PH N T CH T NH H NH TÀI CH NH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN THĂNG LONG SỐ SINH VIÊN THỰC HIỆN: TRẦN BẢO ANH MÃ SINH VIÊN: A18600 CHUYÊN NGÀNH: TÀI CHÍNH HÀ NỘI – 2015 BỘ GIÁO DỤC ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC THĂNG LONG -o0o - KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐỀ TÀI PH N T CH T NH H NH TÀI CH NH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN THĂNG LONG SỐ Giáo viên hƣớng dẫn Sinh viên thực Mã sinh viên Chuyên ngành : TS Trần Đình Toàn : Trần Bảo Anh : A18600 : Tài HÀ NỘI – 2015 Thang Long University Library LỜI CẢM ƠN Đầu tiên, với tình cảm chân thành em xin gửi lời cảm ơn sâu sắc đến thầy giáo Tiến Sĩ Trần Đình Toàn tận tình hướng dẫn em suốt trình viết khóa luận tốt nghiệp vừa qua Em xin chân thành cảm ơn quý Thầy, Cô khoa Quản lý, trường Đại học Thăng Long tận tình truyền đạt kiến thức cho em suốt năm học tập trường Với vốn kiến thúc tiếp thu trình học không tảng cho trình nghiên cứu khóa luận mà hành trang để em bước vào môi trường làm việc cách vững Em xin chân thành cảm ơn bác, cô, chú, anh chị nhân viên Công ty cổ phần Thăng Long số tận tình giúp đỡ em trình thực tập doanh nghiệp tận tình giúp đỡ em hoàn thành đề tài: “Phân tích tình hình tài Công ty cổ phần Thăng Long số 9” Trong trình thực tập trình làm khóa luận, trình độ lý luận kinh nghiệm thực tiễn hạn chế, khó tránh khỏi sai sót, mong Thầy, Cô bỏ qua Em mong nhận ý kiến đóng góp Thầy, Cô để em học thêm nhiều kinh nghiệm kiến thức em lĩnh vực hoàn thiện Em xin chân thành cảm ơn! Hà Nội, ngày tháng năm 2015 Sinh viên Trần Bảo Anh LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan Khóa luận tốt nghiệp tự thân thực có hỗ trợ từ giáo viên hướng dẫn không chép công trình nghiên cứu người khác Các liệu thông tin thứ cấp sử dụng Khóa luận có nguồn gốc trích dẫn rõ ràng Tôi xin chịu hoàn toàn trách nhiệm lời cam đoan này! Sinh viên Trần Bảo Anh Thang Long University Library MỤC LỤC LỜI MỞ ĐẦU CHƢƠNG TỔNG QUAN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP VÀ PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1 Nội dung tài doanh nghiệp 1.2 Phân tích tình hình tài doanh nghiệp 1.2.1 Mục tiêu phân tích tài 1.2.2 Vai trò quản lý tài doanh nghiệp .2 1.2.3 Nguồn thông tin sử dụng phân tích tài doanh nghiệp 1.2.4 Phương pháp phân tích tài 1.2.5 Nội dung phân tích tài .6 CHƢƠNG PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN THĂNG LONG SỐ 17 2.1 Tổng quan Công ty cổ phẩn Thăng Long số 17 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển 17 2.1.2 Cơ cấu tổ chức Công ty cổ phần Thăng Long số 18 2.1.3 Chức năng, nhiệm vụ phòng ban .18 2.2 Phân tích tình hình tài công ty cổ phần Thăng Long số 20 2.2.1 Khái quát kết hoạt động sản xuất kinh doanh công ty .20 2.2.2 Phân tích tình hình biến động tài sản – nguồn vốn công ty 25 2.2.3 Phân tích nhóm tiêu tài .33 2.2.4 Phân tích tình hình tài chung công ty thông qua số Z – score 42 2.3 Kết luận .43 2.3.1 Những kết đạt .43 2.3.2 Những hạn chế 44 CHƢƠNG MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM CẢI THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN THĂNG LONG SỐ 45 3.1 Giải pháp giảm thiểu chi phí công ty 45 3.1.1 Giảm thiểu chi phí nguyên vật liệu .45 3.1.2 Nâng cao trình độ, tay nghề người lao động .45 3.1.3 Ứng dụng khoa học kỹ thuật vào thi công .46 3.1.4 Nâng cao lực quản lý tài sản công ty 46 3.2 Nâng cao hiệu quản lý tiền mặt 47 3.3 Nâng cao hiệu quản lý khoản phải thu 47 3.4 Nâng cao hiệu quản lý hàng tồn kho 48 KẾT LUẬN TÀI LIỆU THAM KHẢO Thang Long University Library DANH MỤC VIẾT TẮT BCĐKT B BCKQKD B BCLCTT B BCTC B ROS T ROA T ROE T TSCĐ T TSLĐ T TSNH T TSDH T VCSH XHCN GVHB Giá vốn hàng bán ĐHĐCĐ Đại hộ ồng cổ ô DANH MỤC SƠ ĐỒ, BẢNG BIỂU Bảng 1.1 Bảng xếp hạng doanh nghiệp theo số Z – score 16 Bảng 2.1 Tình hình doanh thu, chi phí lợi nhuận Công ty cổ phần Thăng Long số giai đoan 2012 – 2014 20 Bảng 2.2 Tốc độ tăng doanh thu, tổng chi phí, lợi nhuận 20 Bảng 2.3 Báo cáo kết hoạt động kinh doanh công ty cổ phần Thăng Long số .21 Bảng 2.4 Tỷ trọng cấu tài sản công ty cổ phần Thăng Long số 25 Bảng 2.5 Tình hình biến động cấu tài sản .26 Biểu đồ 2.1 Biểu đồ TSDH năm 2012 - 2014 29 Bảng 2.6 Tỷ trọng cấu nguồn vốn công ty cổ phần Thăng Long số .30 Bảng 2.7 Tình hình biến động cấu nguồn vốn .31 Bảng 2.8 Chỉ tiêu đánh giá khả toán 34 Bảng 2.9 Chỉ tiêu đánh giá hiệu dụng vốn 36 Bảng 2.10 Chỉ tiêu đánh giá hiệu sử dụng tài sản 38 Bảng 2.11 Chỉ tiêu đánh giá khả sinh lời 40 Bảng 2.12 Bảng phân tích nguy phá sản công ty giai đoạn 2012 - 2014 42 Thang Long University Library LỜI MỞ ĐẦU Lí chọn đề tài Hiện với đổi kinh tế thị trường cạnh tranh ngày liệt thành phần kinh tế gây khó khăn thách thức cho doanh nghiệp Việt Nam Trong bối cảnh để khẳng định doanh nghiệp cần phải nắm vững tình hình tài kết hoạt động sản xuất kinh doanh Để đạt điều đó, doanh nghiệp phải quan tâm đến tình hình tài có quan hệ trực tiếp tới hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp ngược lại iệc thường xuyên tiến hành phân tích tình hình tài s giúp doanh nghiệp thấy r thực trạng hoạt động tài chính, kết hoạt động kinh doanh k doanh nghiệp xác đinh cách đầy đủ, đắn nguyên nhân mức độ ảnh hưởng yếu tố để giúp doanh nghiệp đưa giải pháp hữu hiệu, định xác nh m nâng cao công tác quản lý, nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Nhận thức tầm quan trọng việc phân tích tình hình tài doanh nghiệp, chọn đề tài khóa luận tốt nghiệp : “Phân tích tình hình tài Công ty cổ phần Thăng Long số 9” Mục đích nghiên cứu uất phát từ nhu cầu quản lý kinh tế ngày cao, công ty có mối quan tâm đến tình hình tài Luận văn “Phân tích tình hình tài Công ty cổ phần Thăng Long số 9” hướng tới mục tiêu sau đây:  Làm rõ vấn đề lý luận tình hình tài doanh nghiệp  Phân tích đánh giá thực trạng tài Công ty cổ phần Thăng Long số  Đề xuất số giải pháp nh m cải thiện tình hình tài Công ty cổ phần Thăng Long số Đối tƣợng phạm vi nghiên cứu Đối tượng nghiên cứu: Tình hình tài Công ty cổ phần Thăng Long số Phạm vi nghiên cứu: Phân tích vấn đề tài Công ty cổ phần Thăng Long số giai đoạn 2012 – 2014 thông qua Báo cáo tài Tổng quan nghiên cứu Với đề tài nghiên cứu: “Phân tích tình hình tài chính”, có nhiều đề tài nghiên cứu vấn đề Tuy nhiên doanh nghiệp lại có đặc thù sản xuất kinh doanh khác dẫn đến tình hình tài khác Qua việc nghiên cứu đề tài tác giả: Đỗ Thị Hiền (2014), Phân tích tình hình tài công ty TNHH viện công nghiệp Giấy Xenluylo [1]; Lê Ngọc Phương (2014), Phân tích tình hình tài công ty vật tư kỹ thuật nông nghiệp Hà Tây [2]; Nguyễn Trọng Hiệp (2014), Phân tích tình hình tài công ty TNHH Hành Trình Exotic [3] Ở công trình khoa học tác giả lại có cách tiếp cận nội dung nghiên cứu khác tùy vào tình hình thực tế đặc điểm loại hình doanh nghiệp công ty tác giả hướng đến khái niệm chung tài doanh nghiệp Đó là: Tài doanh nghiệp toàn quan hệ tài biểu qua trình huy động sử dụng vốn để tối đa hóa giá trị doanh nghiệp Để phục vụ cho việc phân tích tình hình tài doanh nghiệp, hầu hết tác giả vận dụng phương pháp so sánh, tỷ số dupont để thực điều Các tác giả đánh giá biến động khoản mục CĐKT, CKQKD CLCTT thông qua việc so sánh giá trị năm với Các nhóm tiêu tài tác giả sử dụng hệ thống thành nhóm, tác giả phân tích nhóm tiêu tài nhóm tiêu khả toán, cấu tài chính, khả quản lý tài sản khả sinh lời Ngoài tác giả Đỗ Thị Hiền Lê Ngọc Phương sử dụng số Z – score (Hệ số nguy phá sản) để đánh giá tình hình tài doanh nghiệp công trình nghiên cứu  Với đề tài : “Phân tích tình hình tài Công ty cổ phần Thăng Long số 9” đề tài nh m mục đích phân tích tình hình tài tìm giải pháp nh m nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh cho công ty Với đặc thù hoạt động đa ngành nghề hoạt động lĩnh vực phân phối thiết bị giáo dục, xây dựng sửa chữa công trình dân dụng, công nghiệp, thi công lắp đặt hệ thống âm thanh, ánh sáng hội trường, việc phân tích tình hình tài đưa giải pháp nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh Công ty cổ phần Thăng Long số s có nhiểu điểm khác biệt với nghiên cứu trước Đề tài s tập trung phân tích tình hình tài Công ty cổ phần Thăng Long số thông qua biến động khoản mục CĐKT, CKQKD, CLCTT, nhiên, tác giả tập trung vào nhóm tiêu nhóm tiêu khả toán, nhóm tiêu phản án hiệu sử dụng vốn, nhóm tiêu phản ánh hiệu tài sản nhóm tiêu phản án khả sinh lời Cuối c ng s tác giả s phân tích số thấy nhìn cách tổng quát tình hình tài Công ty cổ phần Thăng Long số Thang Long University Library thiếu nguồn vốn đầu tư vào dự án, công trình công ty tăng chi phí quản lý khoản phải thu, tăng gánh nặng tài lên công ty  Vòng quay hàng tồn kho: Vòng quay hàng tồn kho công ty năm 2012 – 2014 có xu hướng tăng lên Cụ thể năm 2012 vòng quay hàng tồn kho 4,01 vòng sang năm 2013 lên đến 5,45 vòng tương đương mức tăng 1,44 vòng Sang năm 2014 tiếp tục tăng 0,6 vòng lên mức 6,05 vòng Vòng quay hàng tồn kho có xu hướng tăng lên năm 2014 giá vốn hàng bán tăng 1.531.892.228 ND từ 14.368.107.772 VND lên mức 15.900.000.000 ND hàng tồn kho giảm 7.379.772 ND từ 2.637.599.772 ND xuống 2.630.220.000 ND khiến vòng quay hàng tồn kho tăng lên Hệ số vòng quay hàng tồn kho tăng lên qua năm cho thấy tốc độ vòng quay hàng tồn kho nhanh Từ thấy hàng tồn kho công ty không bị ứ đọng nhiều, công ty s gặp rủi ro ên cạch công ty không nên để vòng quay hàng tồn kho nhanh s dẫn đến lượng hàng kho không nhiều Nếu dự án, công trình tăng đột ngột s khiến công ty cung cấp dẫn đến rơi dự án vào tay đối thủ cạnh tranh thị trường ên cạnh đó, vòng quay hàng tồn kho công ty liên tục tăng giai đoạn 2012 – 2014 đồng nghĩa với việc thời gian luân chuyển kho trung bình công ty liên tục giảm năm 2012 mức 89,83 ngày xuống 66,09 ngày vào năm 2013 giảm xuống 59,55 ngày năm 2014 Nguyên nhân giá vốn hàng bán năm liên tục tăng hàng tồn kho có xu hướng giảm Số ngày tồn kho giảm xuống giúp công ty không bị ứ động hàng tồn kho nhiều Công ty s gặp rủi ro  Hệ số trả nợ: Năm 2012 hệ số 6,8 đồng Năm 2013 hệ số trả nợ tăng lên 8,93 đồng giảm xuống 5,35 đồng năm 2014 Có tăng giảm qua năm có thay đổi tốc độ giá vốn hàng bán tốc độ phải trả người bán qua năm Năm 2013 giá vốn hàng bán tăng lên 2.302.719.797 ND từ 12.065.387.975 VND lên đến 14.368.107.772 ND Trong phải trả người bán giảm 207.352.155 xuống 1.746.608.998 VND ên cạnh có mức giảm thuế khoản nộp nhà nước từ 7.665.096 ND xuống 6.929.726 VND Hệ số trả nợ tăng năm làm cho thời gian trả nợ công ty giảm xuống Năm 2012 thời gian trả nợ 52,92 ngày Năm 2013 xuống 40,33 ngày Năm 2014 hệ số trả nợ giảm phải trả người bán tăng 83,40 % lên mức 3.203.366.000 ND mức tăng giá vốn hàng bán đạt 1.531.892.228 ND tương đương 10,66 % lên mức 15.900.000.000 VND Hệ số trả nợ công ty thay đổi qua năm nguyên nhân dẫn đến thời gian trả nợ công ty tăng giảm qua năm Năm 2012 thời gian trả nợ 37 52,92 ngày Năm 2013 xuống 40,33 ngày Sang năm 2014 tăng lên thành 67,26 ngày Hệ số trả nợ giảm chứng tỏ công ty có xu hướng chiếm dụng vốn để thực dự án, công trình đảm bảo khả trả nợ v ng an toàn  Thời gian vòng quay tiền : Thời gian vòng quay tiền cho biết số ngày kể từ chi tiền thực tế đến thu tiền về, mà tiêu thấp tốt Từ bảng ta thấy thời gian vòng quay tiền công ty có xu hướng giảm dần qua năm Năm 2012 thời gian vòng quay tiền mức 59,37 ngày Năm 2013 giảm xuống 50 ngày Đến năm 2014 18,83 ngày Như phân tích hệ số thấp tốt Có xu hướng giảm qua năm doanh nghiệp tận dụng vốn tốt, không để tình trạng ứ đọng vốn nhiều ên cạnh công ty chiếm dụng vốn để đầu tư vào dự án, công trình tạo thêm lợi nhuận òng quay tiền giai đoạn công ty mức an toàn ới thời gian luân chuyển tiền ngắn, thấp tương đương thời gian trả nợ giúp thu hồi vốn nhanh Trong năm công ty nên trì nâng cao hiệu quản lý vòng quay tiền 2.2.3.3 Phân tích nhóm tiêu phản ánh hiệu sử dụng tài sản Bảng 2.10 Chỉ tiêu đánh giá hiệu sử dụng tài sản (Đơn vị tính: Đồng) Năm Chỉ tiêu Chênh lệch 2014 2013 Hiệu suất sử dụng TSCĐ 97,16 133,72 93,48 (36,56) 40,24 Hiệu suất sử dụng TSNH 3,25 3,67 3,20 (0,41) 0,47 Hiệu suất sử dụng TSDH 97,16 123,62 79,29 (26,46) 44,33 3,15 3,56 3,07 (0,41) 0,49 Hiệu suất sử dụng tổng tài sản 2012 2014 - 2013 2013 - 2012 (Nguồn: Số liệu tính toán từ CTC năm 2012 – 2014)  Hiệu suất sử dụng TSCĐ: Hiệu suất sử dụng TSCĐ qua năm không ổn định Năm 2012 đồng TSCĐ tạo 93,48 đồng doanh thu Năm 2013 tăng 40,24 đồng lên mức 133,72 đồng Nguyên nhân doanh thu tăng 2.352.900.000 ND tương đương mức tăng 7,47% TSCĐ lại giảm từ 337.135.159 VND xuống 253.271.241 ND tương đương mức giảm 83.863.918 VND Tử số tăng mẫu số giảm điều lý giải năm 2013 hiệu suất sử dụng TSCĐ tăng Năm 2013 – 2014 đồng TSCĐ tạo 97,16 đồng doanh thu thuần, giảm 36,56 đồng Có 38 Thang Long University Library giảm năm 2014 TSCĐ công ty tăng lên 106.958.759 ND tương đương 42,23 % tốc độ tăng doanh thu thấp đạt 3,34 % Điều cho thấy năm 2013 công ty sử dụng TSCĐ tốt năm 2014  Hiệu suất sử dụng TSNH: Hiệu suất sử dụng TSNH công ty tương đối ổn định qua năm Trung bình đồng TSNH taọ đồng doanh thu Cụ thể năm 2012 hiệu suất sử dụng TSNH mức 3,2 đồng Năm 2013 tăng 0,47 đồng lên 3,67 đồng Điều cho thấy công ty tận dụng TSNH hiệu Nhưng sang năm 2014 đồng TSNH tạo 3,25 đồng doanh thu thuần, giảm 0,41 đồng Có sụt giảm tốc độ tăng tài sản ngắn hạn nhanh tốc độ tăng doanh thu Năm 2014 tài sản ngắn hạn tăng 16,51 % từ 9.237.519.849 ND lên mức 10.762.636.000 VND doanh thu tăng 3,34 % từ 33.867.900.000 ND lên mức 35.000.000.000 ND Tuy giảm thấy hiệu sử dụng TSNH công ty tốt đồng TSNH tạo 3,25 đồng Chính sánh quản lý TSNH mức tốt Nhưng để tạo doanh thu cao công ty cần thêm biện pháp quản lý TSNH cho hiệu sử dụng đạt đến mức tối đa  Hiệu suất sử dụng TSDH: Hiệu suất sử dụng TSDH công ty mức cao Cụ thể năm 2012 đồng TSDH tạo 79,29 đồng doanh thu Năm 2013 tăng 44,33 đồng lên mức 123,62 đồng Sang đến năm 2014 giảm 26,46 VND xuống 97,16 đồng Có hiệu suất cao TSDH công ty chiếm tỷ trọng nhỏ so với khoản mục doanh thu TSDH tăng giảm qua năm khiến hệ số thay đổi theo năm D có giảm năm 2014 đồng TSDH trung bình tạo 97,16 đồng doanh thu Có mức cao TSDH doanh thu c ng tăng doanh thu có tỷ trọng lớn so TSDH Dù hiệu mức cao công ty cần có giải pháp để tối ưu hóa sử dụng TSDH có hiệu năm  Hiệu suất sử dụng tổng tài sản: Hiệu suất sử dụng tổng tài sản công ty thay đổi qua năm Năm 2013 hiệu suất sử dụng tổng tài sản tăng 0,49 đồng từ 3,07 đồng năm 2012 lên 3,56 đồng Điều cho thấy năm 2013 công ty sử dụng tốt tổng tài sản mà năm 2012 đồng tổng tài sản tạo 3,07 đồng doanh thu đến năm 2013 thêm 0,49 đồng doanh thu Tuy nhiên sang năm 2014 lại giảm 0,41 đồng xuống 3,15 đồng, cho thấy công ty không quản lý tốt tài sản so với năm 2013 Nguyên nhân tốc độ tăng doanh thu chậm tốc độ tăng tài sản năm 2014 Hay nói cách khác giai đoạn doanh thu tổng tài sản tăng tốc 39 độ tăng doanh thu chậm so với tốc độ tăng tổng tài sản D giảm hiệu suất sử dụng tổng tài sản công ty tương đối tốt đồng tổng tài sản tạo lớn đồng doanh thu D đạt hiệu suất cao công ty phải trọng nâng cao hiệu sử dụng tổng tài sản bên cạnh cần có chiến lượng quản lý nh m nâng cao tối đa khả sinh lời đồng vốn kinh doanh 2.2.3.4 Phân tích nhóm tiêu phản ánh khả sinh lời Ta phân tích tiêu phản ánh khả sinh lời để thấy r hiệu hoạt động kinh doanh công ty cổ phần Thăng Long số giai đoan 2012 – 2014 Bảng 2.11 Chỉ tiêu đánh giá khả sinh lời (Đơn vị tính: %) Chỉ tiêu Năm Chênh lệch 2014 2013 2012 2014 - 2013 2013 - 2012 ROS 43,54 43,05 46,14 0,49 (3,09) ROA 137,02 153,27 141,8 (16,25) 11,47 ROE 193,16 188,4 184,29 04,76 4,11 (Nguồn: Số liệu tính toán từ CTC năm 2012 – 2014)  ROS: Tỷ suất sinh lời doanh thu cho ta biết 100 đồng doanh thu công ty tạo đồng lợi nhuận sau thuế Nhìn chung tỷ suất sinh lời doanh thu công ty năm tương đối ổn định Năm 2012 tỷ suất sinh lời doanh thu mức 46,14% Năm 2013 giảm xuống 43,05% tương đương mức giảm 3,09%.Nguyên nhân doanh thu tăng nhanh lợi nhuận sau thuế tăng chậm khiến tỷ suất sinh lời doanh thu bị sụt giảm Doanh thu năm 2013 tăng 2.352.900.000 ND tương đương mức tăng 7,47 % lợi nhuận sau tăng 35.919.178 ND tương đương 0,25% Doanh thu tăng nhanh lợi nhuận ròng tăng chậm chứng tỏ chi phí hoạt động công ty tăng lên, bên cạnh có tăng giá vốn hàng bán làm cho lợi nhuận ròng công ty dừng lại mức tăng nhẹ Đây nguyên nhân khiến tỷ suất sinh lời doanh thu 2013 giảm so với năm 2012 Năm 2014 tăng nhẹ lên mức 43,54% tương đương mức tăng 0,49% tức 100 đồng doanh thu tạo 43,54 đồng lợi nhuận sau thuế Có mức tăng tốc độ tăng lợi nhuận ròng mức 4,54% tương đương 662.046.615 VND lớn tốc độ tăng doanh thu mức 3,34 % tương đương 1.132.100.000 VND Để tỷ suất sinh lời công ty năm mức dương giai đoạn 40 Thang Long University Library kinh tế nhiều khó khăn chứng tỏ khả quản lý doanh thu, chi phí công ty có hiệu Doanh thu đủ b đắp chi phí Đây dấu hiệu tốt công ty cổ phần Thăng Long số  ROA: Tỷ suất sinh lời tổng tài sản cho biết 100 đồng tổng tài sản công ty có đồng lợi nhuận sau thuế Năm 2012 tỷ suất sinh lời tổng tài sản đạt 141,8% Sang năm 2013 tiêu tiếp tục tăng 11,47% lên mức 153,27% có nghĩa 100 đồng tổng tài sản công thì có 153,27 đồng lợi nhuận sau thuế Chỉ số tăng chứng tỏ việc đầu tư vào tài sản phát huy hiệu cao Đặc biệt tài sản ngắn hạn Như cho thấy hiệu sử dụng tổng tài sản cao s dẫn đến hiệu sinh lời cao Tỷ suất lợi nhuận tổng tài sản tăng chứng tỏ năm 2013 công ty cải thiện khả quản lý tài công ty so với năm 2012 Năm 2014 tỷ suất sinh lời tổng tài sản giảm xuống 137,02%, tức 100 đồng tài sản công ty tạo 137,02 đồng lợi nhuận sau thuế Mặc d tỷ suất bị giảm 16,25 đồng so với năm 2013 chứng tỏ tình hình kinh doanh công ty mức tốt Mặc d kinh tế khó khăn song công ty giữ tỷ suất lớn 130% chứng tỏ công ty có chiến lược nh m thu hút dự án, công trình nâng cao doanh thu, tiết kiệm chi phí, nâng cao lợi nhuận giúp công ty ngày phát triển tình trạng khó khăn kinh tế  ROE: Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu cho biết 100 đồng vốn chủ sở hữu bỏ công ty s thu cho đồng lợi nhuận sau thuế Năm 2012 theo số liệu tính toán, 100 đồng vốn chủ sở hữu tạo 184,29 đồng lợi nhuận sau thuế Sang năm 2013 tăng nhẹ 100 đồng vốn chủ sở hữu tạo 188,4 đồng lợi nhuận sau thuế, tăng 04,76 đồng so với năm 2012 Có mức tăng lợi nhuận sau thuế tăng 35.919.178 ND tương đương mức tăng 0,25% vốn chủ sở hữu giảm 1,94% tương đương giảm 153.243.082 ND Tử số tăng mẫu số giảm nguyên nhân dẫn đến tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu tăng năm 2013 Sang năm 2014 tỷ suất có xu hướng tăng lên mức 193,16%, tức 100 vốn chủ sở hữu bỏ thu 193,13 đồng lợi nhuận sau thuế, tăng 4,76 đồng so với năm 2013 Tổng quan năm tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu có xu hướng tăng dần Do hoạt động kinh doanh công ty mang lại hiệu cao làm tăng lợi nhuận Chủ sở hữu không tăng vốn chủ mà huy động vốn từ nợ ngắn hạn, chiếm dụng vốn bạn hàng để kinh doanh Do thấy công ty dần tối đa hóa giá trị CSH, tăng lợi nhuận CSH 41 2.2.4 Phân tích tình hình tài chung công ty thông qua số Z – score Hệ số nguy phá sản Z – score công cụ phổ biến giới nh m phát hiện, đánh giá nguy phá sản tương lai gần công ty, doanh nghiệp nhà phân tích tài Hệ số phù hợp với loại hình doanh nghiệp, loại ngành nghề Hệ số phản ánh xác tình hình nguy phá sản tương lai Do hệ số Z – score sở để đánh giá toàn tình hình tài công ty cổ phần Thăng Long số giai đoạn 2012 – 2014 Bảng 2.12 Bảng phân tích nguy phá sản công ty giai đoạn 2012 - 2014 Năm Chỉ tiêu 2014 2013 2012 A1 0,68 0,78 0,73 A2 0,17 0,18 0,18 A3 1,60 1,92 1,77 A4 2,44 4,36 3,34 21,57 26,45 24,06 Z’’-score có điều chỉnh (Nguồn: Số liệu tính toán từ BCTC năm 2012 – 2014) Từ bảng ta thấy giai đoạn 2012 – 2013 hệ số nguy phá sản ’’- score công ty có giá trị cao, n m ’’-score >2,6 Điều cho thấy tình hình tài công ty ngưỡng an toàn, chưa có nguy phá sản Cả năm hệ số nguy phá sản ’’ - socre đạt giá trị cao d có tăng giảm qua năm Cụ thể năm 2012 hệ số nguy phá sản ’’ – socre đạt giá trị 24,06 Sang năm 2013 hệ số nguy phá sản tăng lên đạt giá trị 26,45 Nguyên nhân năm 2012 2013 công ty đạt hiệu hoạt động kinh doanh, liên tục trúng thầu dự án lớn mang lại hiệu quả, làm cho lợi nhuận tăng lên khiến cho tiêu A1, 2, tăng lên năm 2013 Hệ số nguy phá sản ’’- score giảm xuống đạt giá trị 21,57 năm 2014 Có giảm tiêu 1, 2, 3, giảm Trong năm 2014 doanh thu tăng cao so với năm 2013 lợi nhuận sau thuế công ty tăng nhẹ Nguyên nhân chủ yếu gia tăng chi phí phát sinh, đặc biệt giá vốn hàng bán năm 2014 D năm hệ số nguy phá sản ’’ – socre thay đổi nhìn chung hệ số nguy phá sản công mức cao, công ty n m v ng an toàn Theo bảng 1.1 tình hình tài công ty năm xếp hạng , mức độ xếp hạng cao theo S&P Đây kết tốt sau cố gắng toàn thể công nhân viên công ty cổ phần Thăng Long số Trong năm công ty cần có 42 Thang Long University Library sách nh m giữ vững tình hình tài an toàn khỏe mạnh năm vừa qua 2.3 Kết luận Sau phân tích tình hình tài công ty cổ phần Thăng Long số thông qua báo cáo tài chính, tiêu đánh giá khả toán, khả hiệu sử dụng vốn, khả hiệu sử dụng tài sản, khả sinh lời hệ số phá sản Phần s tập hợp lại kết phân tích phía trên, sau số kết hạn chế 2.3.1 Những kết đạt  D kinh tế thời k lạm phát mức 6%, sánh kinh tế thắt chặt, bên cạnh thị trường cạnh tranh ngày gay gắt, nhờ uy tín kinh nghiệm năm hoạt động ngành mà công ty gia tăng số lượng công trình bàn giao, doanh thu cao có mức tăng trưởng ổn định giai đoạn 2012 – 2014.1  Việc giữ lượng tiền mặt lớn công ty giúp thuận lợi việc toán khoản giao dịch vừa nhỏ, chủ động chi tiêu trả khoản chi phí cho công ty, dự trữ để công ty kịp xử lý tình cấp bách.2  Công tác quản lý hàng tồn kho công ty tốt, dù giảm lượng nguyên vật liệu kho đảm bảo đầy đủ công ty thực dự án, công trình ký kết đồng thời giảm chi phí bảo quản, chi phí lưu kho.3  Nắm giữ nhiều tiền mặt khoản tương đương tiền khiến cho công ty tăng hội đầu tư, tăng khả toán cho công ty.4  Nguồn vốn công ty chủ yếu đến từ vốn chủ sở hữu, giúp công ty dễ dàng việc huy động vốn hoạt động kinh doanh.5  Được hưởng khoản tín dụng từ người bán s tốt cho công ty phát triển mở rộng quy mô hoạt động kinh doanh, từ s mang lại nhiều thuận lợi cho công ty, hưởng tín dụng từ người cung cấp gián tiếp sử dụng vốn họ mà không khoản chi phí lãi nên công ty sử dụng tín dụng không phi.6 tr.22 tr.26 tr.27 tr.29 tr.30 tr.31 43  Hệ số vòng quay hàng tồn kho tăng lên qua năm cho thấy tốc độ vòng quay hàng tồn kho nhanh Từ thấy hàng tồn kho công ty không bị ứ đọng nhiều, công ty s gặp rủi ro hơn.7  Để tỷ suất sinh lời công ty năm mức dương giai đoạn kinh tế nhiều khó khăn chứng tỏ khả quản lý doanh thu, chi phí công ty có hiệu quả.8  Tình hình tài công ty năm xếp hạng AAA, mức độ xếp hạng cao theo S&P.9 2.3.2 Những hạn chế  Các khoản chi phí công ty chiếm tỷ trọng cao so với doanh thu Đặc biệt giá vốn hàng bán chi phí quản lý kinh doanh Chi phí có tăng lên chủ yếu từ giá vốn hàng bán chi phí quản lý kinh doanh 10  Giữ nhiều tiền không sinh lãi nhiều chi phí bảo quản giữ tiền công ty.11  Do đặc thù kinh doanh công ty thi công dự án, công trình nên khách hàng s trả tiền theo hạng mục dự án, công trình trả số tiền lại dự án, công trình nghiệm thu bàn giao cho khách hàng nên công ty có nhiều khoản phải thu khách hàng khoản phải thu khác.12  Tỷ trọng hàng tồn kho tổng tài sản mức cao 28% ới mức đầu tư lớn vào hàng tồn kho, chi phí gia tăng, tạo gánh nặng cho công ty việc huy động vốn.13 tr.36 tr.40 tr.42 10 tr.23 – tr24 11 tr.26 12 tr.26 13 tr.27 44 Thang Long University Library CHƢƠNG MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM CẢI THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN THĂNG LONG SỐ Chương tập trung đưa giải pháp nh m khắc phục, cải thiện hạn chế công ty cổ phần Thăng Long số trình bày chương 3.1 Giải pháp giảm thiểu chi phí công ty Như phân tích chương 2, ta thấy doanh thu công ty lớn giá vốn hàng bán chi phí quản lý doanh nghiệp lớn khiến lợi nhuận sau thuế công ty sụt giảm nhiều so với tổng doanh thu Chi phí giá vốn bao gồm khoản chi phí nguyên vật liệu, chi phí công nhân chi phí sản xuất chung Việc sử dụng lãng phí nguyên vật liệu, tiến độ dự án bị chậm trễ, chất lượng công trình giảm nguồn lao động trình độ thấp công ty trực tiếp thi công công trình gây ra, bên cạnh việc ứng dụng trình độ khoa học kỹ thuật vào thi công công trình chưa công ty áp dụng 3.1.1 Giảm thiểu chi phí nguyên vật liệu Trong công ty việc tiết kiệm chi phí sản xuất kinh doanh quan trọng Nó định đến tồn phát triển công ty Công ty cần phân tích đánh giá hiệu chi phí sản xuất kinh doanh giá thành thời gian qua Chính tầm quan trọng mà ban lãnh đão công ty cổ phần Thăng Long số cần chủ động đến công tác tiết kiệm chi phí nguyên vật liệu phục vự dự án, công trình để tăng doanh thu lợi nhuận Qua nh m hạ giá thành sản phẩm tăng sức cạnh tranh với đối thủ thị trường Bên cạnh đó, công ty cần tìm thêm công ty cung ứng nguồn nguyên vật liệu nh m tìm nguồn nguyên vật liệu có giá tốt mà đảm bảo chất lượng Đối với công ty cung ứng nguyên vật liệu cũ, công ty cần có sách mua nguyên vật liệu để tiết kiệm chi phí nguyên vật liệu Góp phần giảm thiểu chi phí nguyên vật liệu đầu vào qua nâng cao doanh thu lợi nhuận cho công ty tương lai 3.1.2 Nâng cao trình độ, tay nghề người lao động Trên doanh nghiệp, yếu tố người yếu tố định nhiều lĩnh vực Chất lượng dự án, công trình phụ thuộc nhiều yếu tố yếu tố người có vai trọng quan trọng Nếu việc vận hành máy móc, thi công giao cho công nhân có chuyên môn nghiệp vụ không tốt, thiếu đầu óc quan sát dù tất bước từ thiết mua vật liệu tốt chắn kết công trình, dự án không đạt yêu cầu đề ra, dẫn đến công trình chất lượng, nhanh xuống cấp, ảnh hưởng đến uy tín công ty Do công ty cần trọng vào công tác tuyển chọn nhân viên thật kỹ càng, tuyển trọn lao động lành nghề, có nhân 45 thân tốt Đào tạo lại trình độ nhân viên cũ có yếu Tuy nhiên, đào tạo cán cho cho công ty công việc không đơn giản, cần có cán trẻ, động cho người trước Do vậy, công ty cần có đầu tư thích đáng thời gian tiền cho nguồn nhân lực phục vụ cho công tác  Công ty tổ chức khoá học ngắn hạn bồi dưỡng nghiệp vụ chuyên môn cho cán quản lý nhân để họ tuyển công nhân có kinh nghiệm, ý thức tốt Tuyển thêm cán trẻ có nghiệp vụ cao chuyên quản lý làm dồi thêm cho nguồn nhân Đa phần lao động phổ thông thường thi công theo kinh nghiệm, công ty cần đào tạo cán chuyên nghiên cứu lĩnh vực thi công công trình, sau cán truyền đạt, hướng dẫn cho công nhân thi công để việc thi công đạt hiệu cao  Bên cạnh đó, công tác chi trả lương yếu tổ ảnh hưởng đến tâm lý người lao động Do công ty cần phải xây dựng đơn giá tiền lương, thường xuyên kiểm tra định mức lao động, đơn giá tiền lương, đảm bảo tốc độ tăng suất lao động tốc độ tăng thu nhập thực tế có mối quan hệ tỷ lệ phù hợp Cần toán hạn đầy đủ để đảm bảo quyền lợi người lao động làm việc cho công ty Đây yếu tố quan trọng nh m giữ chân lao động tốt công ty thu hút thêm nhiều lao động có tay nghề Áp dụng biện pháp thưởng, phạt vật chất việc bảo quản tài sản công ty để tăng cường ý thức, trách nhiệm đễn cá nhân công ty Góp phần nâng cao hiệu sử dụng tài sản, qua giảm thiểu chi phí không cần thiết qua nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh 3.1.3 Ứng dụng khoa học kỹ thuật vào thi công Việc áp dụng khoa học kỹ thuật vào trình thi công dự án, công trình tránh gây lãng phí nguyên vật liệu, bên cạnh giúp tiết kiệm tiền bạc thời gian nhân lực cho công ty  Việc trộm nguyên vật liệu xây dựng điều diễn phổ biến công trình xây dựng công ty nên trang bị camera an ninh kho, bãi vật liệu lắp đặt hình tổ bảo vệ Việc giúp phát nhanh chóng hành vi trộm cắp xác định thủ phạm Bên cạnh đó, lắp camera phương tiện vận tải công ty để tránh bị cắp trang thiết bị tránh trường hợp công nhân sử dụng phương tiện công ty vào việc riêng 3.1.4 Nâng cao lực quản lý tài sản công ty Quản lý chặt ch , huy động tối đa tài sản có vào hoạt động kinh doanh để góp phần nâng cao hiệu suất sử dụng vốn kinh doanh 46 Thang Long University Library  Cần lập hồ sơ, đánh số, mở sổ theo dõi, quản lý tài sản kinh doanh, theo nguyên tắc tài sản cố định phải cá nhân phận chịu trách nhiệm quản lý, sử dụng Thường xuyên kiểm tra, giám sát tình hình sử dụng tài sản để có biện pháp huy động cao độ tài sản có vào hoạt động kinh doanh  Thực đình k kiểm tra tài sản, xác định số lượng trạng tài sản (TSCĐ đầu tư ngắn hạn, tài sản cố định đầu tư dài hạn) Đối chiếu công nợ phải thu, phải trả khóa sổ kế toán để lập báo cáo tài có biện pháp xử lý tổn thất tài sản  Thực đổi tài sản cố định kịp thời, hợp lý, Xí nghiệp tăng lực sản xuất kinh doanh, nâng cao chất lượng, độ bền công trình, cải tiến, tiết kiệm chi phí nguyên vật liệu, tiền công, tăng sức cạnh tranh công trình từ mở rộng thị phần tiêu thụ, tăng doanh thu lợi nhuận 3.2 Nâng cao hiệu quản lý tiền mặt Tiền mặt liên quan đến nhiều hoạt động Công ty đặc biệt có vai trò quan trọng toán tức thời cúa Công ty Chính vậy, Công ty nên xác định lực lượng dự trữ tiền mặt hợp lý tối ưu để vừa đảm bảo khả toán nhanh trường hợp cần thiết vừa tránh lãng phí chi phí dự trữ tiền mặt Nhưng bên cạnh đó, mặt quản lý, Công ty cần phải thực biện pháp quản lý tiền theo hướng kiểm tra chặt ch khoản thu chi hàng ngày để hạn chế tình trạng thất thoát tiền mặt Thủ quỹ có nhiệm vụ kiểm kê số tiền tồn quỹ đối chiếu sổ sách để kịp thời điều chỉnh chênh lệch Để đạt mức cân b ng lượng vốn b ng tiền Công ty sử dụng biện pháp đây:  ác định nhu cầu vốn b ng tiền thời gian vốn b ng tiền cần tài trợ Để làm điều phải thực tốt công tác quan sát, nghiên cứu vạch rõ quy luật việc thu chi  Thêm vào đó, Công ty nên có biện pháp rút ngắn chu k vận động tiền mặt nhiều tốt để tăng lợi nhuận, b ng cách giảm thời gian thu hồi khoản thu, giảm thời gian lưu kho, kéo dài thời gian trả khoản phải trả Tuy nhiên việc kéo dài thời gian trả nợ làm cho doanh nghiệp uy tín, cần tìm thời gian chiếm dụng vốn cách hợp lý để vừa rút ngắn thời gian quay vòng tiền mà giữ uy tín cho doanh nghiệp 3.3 Nâng cao hiệu quản lý khoản phải thu Công tác quản trị khoản phải thu bao gồm công việc xây dựng sách tín dụng hiệu quả; xây dựng ngân hàng thông tin tín dụng khách hàng; thiết lập 47 sách thu hồi nợ nhanh chóng, xác cuối c ng đánh giá lại công tác quản trị khoản phải thu nh m hoàn thiện công tác quản trị Công ty Để b đắp phần phí thực sách nới lỏng việc quản lý khoản phải thu, công ty áp dụng số biện pháp sau:  Với khách hàng nhỏ, công ty nên thực sách “mua đứt bán đoạn” không để nợ cung cấp chiết khấu mức thấp với khách hàng nhỏ thường xuyên  Với khách hàng lớn, trước ký hợp đồng, công ty cần phân loại khách hàng, tìm hiểu kỹ khả toán họ Hợp đồng phải quy định chặt ch thời gian, phương thức toán hình thức phạt vi phạm hợp đồng  Mở sổ theo dõi chi tiết khoản nợ, tiến hành xếp khoản phải thu theo tuổi Việc giúp công ty biết cách dễ dàng khoản đến hạn để có biện pháp hối thúc khách hàng trả tiền Định k , công ty cần tổng kết công tác tiêu thụ, kiểm tra khách hàng nợ số lượng thời gian toán, tránh tình trạng để khoản thu rơi vào tình trạng nợ khó đòi 3.4 Nâng cao hiệu quản lý hàng tồn kho Như xem xét Chương 2, thấy r ng, hàng tồn kho công ty chiếm tỷ không nhỏ tổng vốn lưu động Với lượng dự trữ nhiều hàng hóa Công ty s phải tốn khoản chi phí không nhỏ cho việc cất trữ bảo quản kho, với đó, Công ty phải đối mặt với rủi ro giảm chất lượng sản phẩm Bởi vậy, việc đưa giải pháp điều cần thiết quản lý kho Một số giải pháp giúp Công ty quản lý tốt hàng tồn kho như:  Lập kế hoạch cho hoạt động kinh doanh cở sở tình hình năm báo cáo, chi tiết số lượng theo tháng, quý Kiểm tra chất lượng nguyên vật liệu nhập Nếu hàng nhập phẩm chất phải đề nghị người bán đền bù tránh thiệt hại cho Công ty  Bảo quản tốt hàng tồn kho Hàng tháng, kế toán hàng hóa cần đối chiếu sổ sách, phát số hàng tồn đọng để xử lý, tìm biện pháp để giải phóng số hàng hóa tồn đọng để nhanh chóng thu hồi vốn  Thường xuyên theo dõi biến động thị trường hàng hóa Từ đó, dự đoán định điều chỉnh kịp thời việc nhập lượng hàng hóa kho trước biến động thị trường Đây biện pháp quan trọng để bảo toàn vốn Công ty  Áp dụng mô hình quản lý hàng tồn kho hiệu (EOQ) 48 Thang Long University Library PHỤ LỤC Báo cáo kết hoạt động kinh doanh năm 2012, 2013, 2014 ảng cân đối kế toán năm 2012, 2013, 2014 KẾT LUẬN Qua trình phân tích em nhận thấy tình hình tài Công ty cổ phần Thăng Long số giai đoạn 2012 – 2014 mức an toàn Đây thành công lớn mà công ty đạt giai đoạn vừa qua Tài tốt tạo thuận lợi việc phát triển hoạt động kinh doanh Một số giải pháp nh m nâng cao tình hình tài công ty giúp ích phần cho công ty tiếp tục nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh năm tới Thêm vào đó, với kinh nghiệm hoạt động uy tín công ty với nỗ lực hội đồng quản trị toàn thể công nhân viên s đưa công ty ngày phát triển Trong trình hoàn thành khóa luận, hiểu biết khả áp dụng lý thuyết vào thực tế hạn chế nên khóa luận em không tránh khỏi thiếu sót Vì vây, em kính mong nhận thông cảm bổ sung, góp ý quý giá từ thầy, cô để viết em hoàn thiện Một lần nữa, em xin gửi lời cảm ơn tới thầy giáo, cô giáo giảng dạy trường Đại học Thăng Long truyền cho em kiến thức vô c ng quý báu, đặc biệt hướng dẫn tận tình giáo viên hướng dẫn TS Trần Đình Toàn bảo tận tình giúp đỡ em hoàn thành khóa luận tốt nghiệp Hà Nội, ngày tháng năm 2015 Sinh viên Trần Bảo Anh Thang Long University Library TÀI LIỆU THAM KHẢO Đỗ Thị Hiền (2014), Phân tích tình hình tài công ty TNHH viện công nghiệp Giấy Xenluylo Lê Ngọc Phương (2014), Phân tích tình hình tài công ty vật tư kỹ thuật nông nghiệp Hà Tây Nguyễn Trọng Hiệp (2014), Phân tích tình hình tài công ty TNHH Hành Trình Exotic P S.TS Lưu Thị Hương, P S.TS ũ Duy Hào (2011), Giáo trình Tài doanh nghiệp, Nhà xuất Đại học kinh tế Quốc dân PGS.TS Nguyễn Năng Phúc (2013), iáo trình phân tích báo cáo tài chính, Nhà xuất Đại học Kinh Tế Quốc Dân PGS.TS Nguyễn Ngọc Quang (2011), Phân tích Báo cáo tài chính, Nhà xuất tài PGS.TS Lưu Thị Hương (2005), iáo trình tài doanh nghiệp, Nhà xuất Thống Kê TS Nguyễn Minh Kiều (2011), Tài doanh nghiệp bản, Nhà xuất Lao động xã hội [...]... nội bộ và quản lý tài sản 19 2.2 Phân tích tình hình tài chính tại công ty cổ phần Thăng Long số 9 2.2.1 Khái quát kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty Trong suốt quá trình hình thành và phát triển, công ty cổ phần Thăng Long số 9 đã không ngừng khẳng định vị thế của công ty Dưới đây là bảng tình hình doanh thu, chi phí và lợi nhuận của công ty từ 2012 – 2014 Bảng 2.1 Tình hình doanh thu,... giải pháp nhằm cải thiện tình hình tài chính tại Công ty cổ phần Thăng Long số 9 CHƢƠNG 1 TỔNG QUAN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP VÀ PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP Chương 1 s tập trung đưa các cơ sở lý thuyết chung cũng như cơ sở lý thuyết được sử dụng để phân tích về tình hình tài chính của doanh nghiệp 1.1 Nội dung tài chính doanh nghiệp [7, Tr.11-12] Tài chính doanh nghiệp được hiểu... Long University Library 2.2.2 Phân tích tình hình biến động tài sản – nguồn vốn của công ty 2.2.2.1 Phân tích tình hình biến động tài sản Cùng với báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh, số liệu của bảng cân đối kế toán cho ta biết thêm thông tin về tài chính của công ty, cụ thể là tình hình quản lý, sử dụng tài sản, nguồn vốn trong công ty Bảng 2.4 Tỷ trọng cơ cấu tài sản của công ty cổ phần Thăng Long. .. SỐ 9 2.1 Tổng quan về Công ty cổ phẩn Thăng Long số 9 2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển Công ty cổ phần Thăng Long số 9 được thành lập vào ngày 06/07/2010, tiền thân là Công ty TNHH tư vấn đầu tư Thành Trung, nay có trụ sở chính tại số 59, Láng Hạ, phường Thành Công, quận a Đình, thành phố Hà Nội Số điện thoại liên hệ của Công ty là 043.85868483 Mã số doanh nghiệp của Công ty là 01034623 59 Tên... đề tài là phương pháp so sánh, phương pháp tỷ số, phương pháp dupont và tổng hợp dựa trên số liệu thu thập được trong quá trình thực tập và tình hình thực tế tại công ty 6 Kết cấu khóa luận Khóa luận tốt nghiệp gồm 3 chương: Chƣơng 1: Tổng quan về tài chính doanh nghiệp và phân tích tài chính doanh nghiệp Chƣơng 2: Phân tích tình hình tài chính tại Công ty cổ phần Thăng Long số 9 Chƣơng 3: Một số giải... 33.867 .90 0.000 31.515.000.000 1.132.100.000 3,34 2.352 .90 0.000 7,47 35.000.000.000 33.867 .90 0.000 31.515.000.000 1.132.100.000 3,34 2.352 .90 0.000 7,47 15 .90 0.000.000 14.368.107.772 12.065.387 .97 5 1.531. 892 .228 10,66 2.302.7 19. 797 19, 09 19. 100.000.000 19. 499 . 792 .228 19. 4 49. 612.025 ( 399 . 792 .228) (2,05) 50.180.203 0,26 7.300.000 7.010. 392 6.402.167 2 89. 608 4,13 608.225 9, 50 1.285.000.000 1.283.710.8 89 1.277.821.433... doanh, giữa cổ đông và người quản lý, giữa cổ đông và chủ nợ, giữa quyền sử dụng vốn và quyền sở hữu vốn Các mối quan hệ này được thể hiện thông qua hàng loạt chính sách của doanh nghiệp như: chính sách cổ tức (phân phối thu nhập), chính sách đầu tư, chính sách về cơ cấu vốn, chi phí … 1.2 Phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp 1.2.1 Mục tiêu phân tích tài chính [4, Tr.66-67] Phân tích tài chính là... 1.283.710.8 89 1.277.821.433 1.2 89. 111 0,10 5.8 89. 456 0,46 17.822.300.000 18.223. 091 .731 18.178. 192 .7 59 (400. 791 .731) (2,20) 44. 898 .97 2 0,25 17.822.300.000 18.223. 091 .731 18.178. 192 .7 59 (400. 791 .731) (2,20) 44. 898 .97 2 0,25 3.635.638.552 (1.062.838.346) ( 29, 16) 8 .97 9. 794 0,25 4,54 35 .91 9.178 0,25 2.581.780.000 15.240.520.000 3.644.618.346 14.578.473.385 14.542.554.207 662.046.615 (Nguồn: Số liệu tính toán từ CTC... , tình hình các dòng tiền thu vào, chi ra và tình hình số dư tiền mặt cuối k của doanh nghiệp áo cáo lưu chuyển tiền tệ giúp phản ánh bổ sung tình hình tài chính doanh nghiệp mà bảng cân đối tài sản và báo cáo thu nhập chưa phản ánh hết được 1.2.4 Phương pháp phân tích tài chính Phương pháp phân tích tài chính là tổng hợp các cách thức, thủ pháp, công thức, mô hình, … được sử dụng trong quá trình phân. .. cáo tài chính mà chủ yếu là bảng cân đối kế toán và báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh là nguồn số liệu đáng tin cậy và chân thực nhất Chính vì thế, công ty cổ phần Thăng Long số 9 cũng chủ yếu dựa sử dụng số liệu từ hai báo cáo này Các báo cáo này được phòng kế toán tổng hợp và lập định k Số liệu trong phân tích thường được lấy là 2 hoặc 3 năm liền kề với năm phân tích 20 Thang Long University Library