NGHIỆP VỤ CHO THUÊ TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II – NGÂN HÀNG NÔNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM (ALC II) THỰC TRẠNG VÀ GIẢI PHÁP

- Những quy định liên quan đến nghiệp vụ cho thuê tài chính: Tại Việt Nam hiện nay đã có quy chế tạm thời về tổ chức và hoạt động cho thuê tài chính, ban hành kèm theo nghị định 64/CP n

KHOA KINH TẾ NGÀNH TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG

LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP

ĐỀ TÀI :

NGHIỆP VỤ CHO THUÊ TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II – NGÂN HÀNG NÔNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM (ALC II)

THỰC TRẠNG VÀ GIẢI PHÁP

GVHD: Th.s PHẠM ĐÌNH LONG

SVTH : NGUYỄN ĐÌNH LỆ THU MSSV : 04.1.0946Q

LỚP : 04K02N NIÊN KHÓA:2000-2004

Tp.HCM, tháng 08 năm 2004

CÁC TỪ VIẾT TẮT

-o0o -

 Ngân hàng Nông Nghiệp và Phát triển

 Công ty cho thuê tài chính II ALC II

 Doanh Nghiệp Nhà Nước DNNN

Em xin gởi lòng biết ơn sâu sắc đến :

 Ban giám hiệu, cùng toàn thể thầy cô giáo khoa kinh tế trường Đại học bán công Tôn Đức Thắng, những người đã truyền đạt những kiến thức quý báu và dìu dắt em trong suốt 4 năm học tập tại trường

 Đặc biệt là thầy Phạm Đình Long đã tận tình hướng dẫn, giúp

đỡ em kết nối những kiến thức được học tập ở trường với những công việc cụ thể ở thực tế để em hoàn thành luận văn tốt nghiệp của mình

 Ban giám đốc cùng toàn thể cán bộ công nhân viên phòng cho thuê Công ty cho thuê tài chính II đã tạo mọi điều kiện thuận lợi cho em hoàn thành luận văn của mình tại Công ty

 Đặc biệt là chị Nguyễn Thị Phương Nam - Phó trưởng phòng cho thuê đã tận tình hướng dẫn cho em hoàn thành luận văn này

Sinh viên Nguyễn Đình Lệ Thu

Tp HCM, ngày …… tháng …… năm

2004

GIÁO VIÊN HƯỚNG DẪN

Th.S Phạm Đình Long

Tp HCM, ngày …… tháng …… năm

2004

GIÁO VIÊN PHẢN BIỆN

Tp HCM, ngày …… tháng …… năm

2004

CTY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II

L ờ i m ở đ ầ u

-o0o -

au gần hai mươi năm đổi mới nền kinh tế nước ta có đà tăng trưởng nhanh và khá ổn định, tốc độ tăng trưởng ở mức cao, tình trạng lạm phát giữ ở mức cho phép

Xuất phát từ chiến lược phát triển kinh tế xã hội đến năm 2005 và những năm

kế tiếp với trọng tâm thực hiện công nghiệp hoá, hiện đại hoá đất nước Nét đặc trưng của thời đại ngày nay là sự tiến triển nhanh của quá trình tự do hoá thương mại trên thế giới Trong bối cảnh đó, nếu các doanh nghiệp Việt Nam không nâng cao sức cạnh tranh về hàng hoá và phương tiện hiện đại đáp ứng nhu cầu ngày càng cao của công nghệ thì dễ bị lạc hậu trong quá trình hội nhập đó và có thể mất dần cả thị trường trong nước Để đảm bảo cạnh tranh có hiệu quả, các ngành sản xuất kinh doanh nước ta cần chuyển hướng mạnh mẽ theo tiến trình công ngiệp hoá, hiện đại hoá đất nước

Tuy nhiên, vấn đề nan giải hiện nay cho việc đối mới và trang bị công nghệ hiện đại chính là nguồn vốn lấy từ đâu ra? sử dụng nguồn vốn như thế nào để có hiệu quả nhất? Vì các loại dự án đầu tư này thường đòi hỏi vốn lớn, thuộc loại đầu tư trung – dài hạn có nhiều rủi ro

Trước nhu cầu về vốn lớn cho nền kinh tế, nên thực tế đã hình thành và phát triển nhiều loại hình tài trợ bằng: nguồn vốn tự có, vay Ngân hàng, liên doanh liên doanh, liên kết, phát hành cổ – trái phiếu… và gần đây xuất hiện một loại hình tài trợ mới ở Việt Nam, đó là tài trợ bằng cho thuê tài chính (Finance Lease)

Vì vậy, có điều kiện thực tập tại Công ty cho thuê tài chính II – Ngân hàng

nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam Em đã mạnh dạn chọn đề tài :”

NGHIỆP VỤ CHO THUÊ TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II ( ALC II) – THỰC TRẠNG VÀ GIẢI PHÁP “ cho luận văn của mình,

nhằm hiểu rõ hơn về hoạt động cho thuê thuê tài chính ở Việt Nam

Đối tượng nghiên cứu:

 Nghiên cứu nội dung và phương thức cho thuê tài chính

 Nghiên cứu các định chế và văn bản pháp lý liên quan đến cho thuê tài chính

S

Kết cấu của luận văn gồm các chương sau:

Chương 1 : Cơ sở lý luận chung về lý thuyết cho thuê tài chính

Chương 2 : Giới thiệu khái quát về Công ty cho thuê tài chính II

Chương 3 : Phân tích tình hình hoạt động kinh doanh (cho thuê)

Tại Công ty cho thuê tài chính II

Chương 4 : Kiến nghị và giải pháp

MỤC LỤC



LỜI MỞ ĐẦU 1

CHƯƠNG 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN CHUNG 1

1.1- MỘT SỐ NỘI DUNG CHÍNH VỀ LÝ THUYẾT CHO THUÊ 1

1.1.1 -Vài nét về lịch sử hình thành và phát triển của cho thuê tài chính : 1

1.1.2 -Khái niệm về cho thuê tài chính: 2

1.1.2.1-Hợp đồng cho thuê: 2

1.1.2.1.1 - Cho thuê vận hành : 3

1.1.2.1.2 - Cho thuê tài chính : 3

1.2 - PHƯƠNG PHÁP TÍNH TIỀN THUÊ, THANH TOÁN TIỀN THUÊ 14

1.2.1 Định kỳ hạn trả nợ 14

1.2.1.1 Định kỳ hạn trả nợ gốc 14

1.2.1.2 Định kỳ hạn trả lãi 14

1.2.2 Phương pháp tính trả nợ gốc, trả lãi tiền thuê 14

1.2.2.1- Tổng số tiền gốc được chia đều cho số kỳ hạn thanh toán 14

1.2.2.2- Xác định số tiền trả đều nhau cho mỗi kỳ thanh toán 15

1.3 -NHỮNG LỢI ÍCH VÀ HẠN CHẾ CỦA CHO THUÊ TÀI CHÍNH 15

1.3.1-Lới ích của hoạt động cho thuê tài chính 15

1.3.1.1- Lợi ích đối với nền kinh tế 15

1.3.1.2- Lợi ích đối với bên cho thuê 16

1.3.1.3- Lơi ích đối với bên thuê 17

1.3.2 Những hạn chế của cho thuê tài chính 20

KẾT LUẬN CHƯƠNG 1 21

CHƯƠNG 2 : KHÁI QUÁT VỀ CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II- NHN O & PTNTVN 22

2.1 – GIỚI THIỆU VỀ CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II – NHN0 & PTNTVN 22

2.1.1- Lịch sử hình thành và phát triển 22

2.1.2 Chức năng và nhiệm vụ kinh doanh 22

2.1.3 Sơ đồ và cơ cấu tổ chức các phòng ban 23

2.1.4 Cơ sở pháp lý của cho thuê tài chính 23

2.2 - QUY TRÌNH VÀ THỦ TỤC CHO THUÊ 23

2.2.1.Các khái niệm 23

2.2.2 Quy trình cho thuê 26

2.2.2.1- Cho thuê trực tiếp 26

2.2.2.2- Cho thuê ủy thác: 29

KẾT LUẬN CHƯƠNG 2: 29

CHƯƠNG 3 – THỰC TRẠNG CHO THUÊ TÀI CHÍNH Ở CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II (ALC II) 30

3.1 - CHO THUÊ TÀI CHÍNH Ở VIỆT NAM 30

3.1.1 Sự hình thành Công ty cho thuê tài chính tại Việt Nam 30

3.1.2 Lợi ích và sự cần thiết của cho thuê tài chính ở nước ta 32

3.1.3 Những vướng mắc cần tháo gỡ trong hoạt động cho thuê tài chính ở Việt Nam 36

3.2 -TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG CỦA CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II – ALC II (2001-2003) 37

3.2.1.Thực trạng cho thuê ở công ty cho thuê tài chính II (2001-2003) 37

3.2.1.1 -Doanh số cho thuê 38

3.2.1.2 - Phân tích cơ cấu dư nợ cho thuê 40

3.2.1.2.1-Cơ cấu cho thuê theo loại hình doanh nghiệp 40

3.2.1.2.2 - Cơ cấu dư nợ cho thuê theo tài sản thuê 43

3.2.1.3 - Đánh giá hoạt động thu nợ – thu lãi tại Công ty ALC II (2001-2003) 45

3.2.1.3.1 - Hoạt động thu nợ: 45

3.2.1.3.2 - Hoạt động thu lãi 49

3.2.1.4 - Phân tích tình hình nợ quá hạn tại Công ty ALC II (2001-2003) 51

3.2.2 Những điểm mạnh và hạn chế trong hoạt động cho thuê của ALC II trong giai đoạn hiện nay 53

3.2.2.1 - Điểm mạnh 53

3.2.2.2 - Hạn chế trong công tác cho thuê 56

KẾT LUẬN CHƯƠNG 3: 58

CHƯƠNG 4 – GIẢI PHÁP VÀ KIẾN NGHỊ 59

4.1 - CÁC GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO CHẤT LƯỢNG CHO THUÊ TẠI CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II TRONG GIAI ĐOẠN HIỆN NAY 59

4.2 - Một vài kiến nghị 63

4.2.1 Đối với Nhà nước 63

4.2.2 Đối với NHNo & PTNTV 64

4.2.3 Đối với Công ty cho thuê tài chính II 64 KẾT LUẬN

PHỤ LỤC

Sơ đồ 1 : Cho thuê tài chính có sự tham gia của hai bên 6

Sơ đồ 2 : Thuê tài chính thuần 7

Sơ đồ 3 : Hình thức bán và tái thuê 10

Sơ đồ 4 : Hình thức cho thuê trả góp 12

Sơ đồ 5 : Hình thức cho thuê giáp lưng 13

Sơ đồ 6: Bộ máy tổ chức công ty 22

Sơ đồ 7 : Sơ đồ và cơ cấu tổ chức các phòng ban 23

Biểu đồ 1: Cơ cấu dư nợ các Công ty cho thuê tài chính trên địa bàn Tp.HCM 31

Bảng 1: Tình hình hoạt động kinh doanh tại ALC II (2001-2003) 38

Bảng 2: Doanh số cho thuê ở Công ty cho thuê tài chính II (2001-2003) 38

Biểu đồ 2: Doanh số cho thuê tại ALC II (2001-2003) 39

Bảng 3: Cơ cấu dư nợ cho thuê theo loại hình doanh nghiệp (2001-2003) 40

Bảng 4: Tình hình tăng/giảm cơ cấu dư nợ cho thuê theo loại hình DN 40

Biểu đồ 3: Biểu diễn cơ cấu dư nợ cho thuê theo loại hình doanh nghiệp 41

Bảng 5: Cơ cấu dư nợ cho thuê theo tài sản cho thuê (2001-2003) 43

Bảng 6: Tăng, giảm dư nợ cho thuê theo tài sản cho thuê (2001-2003) 43

Biểu đồ 4: Biểu diễn cơ cấu dư nợ theo tài sản cho thuê (2001-2003) 44

Bảng 7: Tình hình thu nợ tại Công ty ALC II (2001-2003) 46

Bảng 8 : Tỷ lệ tăng / giảm tình hình thu nợ tại ALC II (2001-2003) 47

Biểu đồ 5 : Biểu diễn doanh số thu nợ theo loại hình DN tại ALC II (2001-2003) 47

Bảng 9 : Diễn biến thu lãi năm 2001-2003 tại Công ty ALC II 50

Bảng 10 : Tỷ lệ tăng/giảm doanh số thu lãi tại ALC II(2001-2003) 50

Biểu đồ 6: Biểu diẽn doanh số thu lãi tại ALC II (2001-2003) 51

Bảng 11: Tình hình nợ quá hạn trên tổng dư nợ cho thuê tại ALC II 52

Biểu đồ 7: Biểu diễn dư nợ cho thuê trên nợ quá hạn (2001-2003) 52

CHƯƠNG 1 - CƠ SỞ LÝ LUẬN CHUNG 1.1- MỘT SỐ NỘI DUNG CHÍNH VỀ LÝ THUYẾT CHO THUÊ:

1.1.1 -Vài nét về lịch sử hình thành và phát triển của cho thuê tài chính:

Tiền đề của lịch sử cho thuê là thuê mướn Nó là một công cụ tài chính đã được sáng tạo ra từ rất sớm trong lịch sử văn minh nhân loại Hiểu một cách đơn giản, thuê mướn là thỏa thuận mà theo đó bên cho thuê chuyển cho bên thuê quyền sử dụng tài sản trong một thời gian nhất định để lấy tiền thuê Thuê mướn đã ra đời rất lâu trong lịch sử Theo nhiều tài liệu cổ đã ghi chép lại thì các giao dịch cho thuê mướn các công

cụ sản xuất nông nghiệp, đất đai, quyền sử dụng nước, súc vật làm sức kéo, nhà cửa… Tài liệu cổ nhất vể các giao dịch thuê mướn đã xuất hiện từ năm 2800 trước công nguyên tại thành phố Sumerian

Trong các nền văn minh cổ đại khác như Hy lạp, La mã hay Ai cập cũng đã từng xuất hiện các hình thức để tài trợ cho việc sử dụng đất đai, gia súc, công cụ sản xuất…

Tuy nhiên các giao dịch thuê tài sản thời cổ đại thì hình thức thuê mướn kiểu truyền thống (Tradition lease), phương thức giao dịch của hình thức này tương tự như thuê vận hành ngày nay và trong lịch sử hàng ngàn năm tồn tại của nó đã không có sự thay đổi lớn về tính chất giao dịch

Đến đầu thế kỷ XIX, sự phát triển của sản xuất công nghiệp, giao thông vận tải

đã mang lại nhiều loại thiết bị mới phù hợp để cho thuê Từ đó, số lượng và chủng loại thiết bị cho thuê đã có sự gia tăng đáng kể Thuê mướn phát triển dần trong môi trường cạnh tranh mỗi lúc một gia tăng buộc bên cho thuê phải tìm cách làm nổi bật sản phẩm của mình Một phương pháp làm nổi bật sản phẩm là chuyển phần lớn các rủi ro và lợi ích có được từ việc sở hữu tài sản từ bên cho thuê sang bên thuê Với phương pháp trên đã cho ra đời nghiệp vụ cho thuê tài chính Đây là một nghiệp vụ tài trợ vốn trung

và dài hạn dưới hình thức tài sản, xuất hịên ở My vào năm1952 tại công ty tên là

“Unitel States Leasing Corporation” Sau đó nghiệp vụ cho thuê tài chính phát triển sang Châu Au vào những năm 60 và đã được ghi vào luật thuê mua của Pháp với tên gọi”Credit Bail”cũng vào năm 60 Hợp đồng cho thuê đầu tiên được thảo ra ở Anh và tiếp tục lan rộng ra Châu Au và nhiều nước trên thế giới trong thập niên 70 Cho thuê tài chính đã có những bước phát triển nhanh về quy mô tài trợ

+ Ở Nhật, tỷ lệ gia tăng trung bình về giá trị thiết bị cho thuê trong 9 năm (1982-1991) là 16,5% mỗi năm, tỷ lệ này vượt xa tỷ lệ tăng về đầu tư tài sản tư nhân ở Nhật (trung bình 8% mỗi năm)

+ Ở Trung Quốc, đầu tư về cho thuê thiết bị của các nước vào năm 1981 chỉ đạt 136,2 triệu USD, sang đến năm1987 đã tăng lên 1 tỷ USD

năm 1993, tổng giá trị ngành công nghiệp thuê mua đạt 49 tỷ GBP

Tín dụng cho thuê cũng đã có những bước phát triển mạnh mẻ ở Châu Á và nhiều khu vực khác trên thế giới kể từ thập niên 70 Theo thống kê gần đây cho thấy ngành công nghiệp thuê mua trên thế giới có giá trị trao đối chiếm khoảng 350 tỷ USD vào năm 1994

Cùng với sự phát triển về mặt địa lý và qui mô tài trợ Sự phát triển chủng loại tài sản và hình thức tài trợ cũng hết sức sôi động Ngày nay, các công ty cho thuê tài chính có thể cho thuê từ thiết bị đơn lẻ cho đến cả những nhà máy hoàn chỉnh theo phương thức chìa khóa trao tay

Ngành cho thuê tài chính đã sáng tạo ra nhiều hình thức tài trợ rất đa dạng như bán và tái thuê (Sale and Lease back), cho thuê hợp tác (Leveraged Lease), cho thuê giáp lưng (Under Lease), cho thuê trả góp (Hire Purchase Lease) Nguyên nhân chính thúc đẩy hoạt động cho thuê tài chính có những bước phát triển mạnh mẽ là do bản thân phương thức này có tính an toàn cao, tiện lợi và hiệu quả đối với các bên tham gia

1.1.2 -Khái niệm về cho thuê tài chính:

1.1.2.1-Hợp đồng cho thuê:

 Khái niệm: Là một hợp đồng trong đó một bên là Bên cho thuê chuyển

quyền sử dụng tài sản của mình cho một người khác là Bên thuê trong một thời gian nhất định để nhận được những khoảng tiền thuê được xác định trước

Đứng ở các lĩnh vực, giác độ khác nhau thì người ta đưa ra những khái niệm liên quan đến các hoạt động cho thuê khác nhau Ở giác độ chung nhất và thông dụng

nhất, người ta chia ra làm 2 loại: Cho thuê vận hành (Gọi tắt là thuê vận hành) và cho thuê tài chính (gọi tắt là thuê tài chính)

1.1.2.1.1 - Cho thuê vận hành:

-Khái niệm: Cho thuê vận hành là hình thức tín dụng ngắn hạn trên cơ sở hợp

đồng cho thuê tài sản giữa bên cho thuê và bên đi thuê Khi kết thúc thời gian hạn thuê, bên đi thuê trả lại tài sản cho thuê hoặc tiếp tục thuê tài sản rheo các điều kiện đã thỏa thuận trong hợp đồng thuê Trong thời hạn cho thuê, bên đi thuê có quyền đơn phương hủy bỏ hợp đồng

Cho thuê vận hành đã có lịch sử tồn tại từ lâu đời cho nên còn gọi là cho nên được là Cho thuê truyền thống hoặc cho thuê dịch vụ Trước đây, các loại tài sản được

sử dụng để cho thuê vận hành là ruộng đất, công cụ lao động, nhà cửa, gia súc cày kéo… ngày nay, các tài sản được sử dụng để cho thuê vận hành như : nhà ở, phòng làm việc, máy móc thiết bị sản xuất, phương tiện vận tải, thiết bị văn phòng…

-Đặc điểm: Cho thuê vận hành có những đặc điểm sau:

 Tài sản thuê là bất động sản hoặc động sản do bên cho thuê mua hoặc sản xuất ra

 Người cho thuê là bất kỳ tổ chức, cá nhân nào được pháp luật bảo hộ và nắm giữ quyền sở hữu tài sản Họ phải chịu mọi chi phí vận hành, bảo trì, bảo hiểm và mọi rủi ro, thiệt hại không do bên thuê gây ra

 Thời hạn cho thuê ngắn hơn nhiều so với đời sống hữu ích của tài sản cho thuê

 Tổng số tiền thuê mà bên thuê phải trả cho bên cho thuê nhỏ hơn nhiều so với giá gốc của tài sản Bên thuê không được hạch toán toàn bộ giá trị tài sản thuê vào bảng tổng kết tài sản của mình

 Kết thúc thời hạn thuê, quyền định đoạt tài sản thuộc về bên cho thuê Bên thuê có thể thỏa thuận thuê tiếp tài sản đó nếu có nhu cầu

 Bên thuê có quyền hủy ngang hợp đồng, trả lại tài sản thuê trước khi hết hạn hợp đồng và chỉ cần báo trước một thời gian ngắn với bên cho thuê

1.1.2.1.2 - Cho thuê tài chính:

- Khái niệm: Cho thuê tài chính là hình thưc tín dụng trung hạn, dài hạn trên cơ

sở hợp đồng cho thuê tài sản giữa bên cho thuê và bên đi thuê Khi kết thúc thời hạn thuê, quyền sở hữu tài sản được chuyển sang cho bên thuê hoặc bên thuê được quyền chọn mua tài sản theo các điều kiện đã thỏa thuận trong hợp đồng thuê Trong thời hạn cho thuê, các bên không được đơn phương hủy bỏ hợp đồng

- Những quy định liên quan đến nghiệp vụ cho thuê tài chính:

Tại Việt Nam hiện nay đã có quy chế tạm thời về tổ chức và hoạt động cho thuê

tài chính, ban hành kèm theo nghị định 64/CP ngày 09/01/95 qui định tại điều 3 “Một

giao dịch cho thuê tài chính phải thõa mãn một trong những điều kiện sau:”

1) Quyền sở hữu tài sản thuê được tự động chuyển giao cho bên thuê khii thời hạn cho thuê kết thúc và bên thuê đã thanh toán đủ tiền thuê theo qui định 2) Hợp đồng cho thuê có qui định bên thuê có quyền chọn mua tài sản theo giá tượng trưng khi thời hạn cho thuê kết thúc và bên thuê đã thanh toán đủ tiền thuê theo qui định

3) Thời hạn cho thuê chiếm phần lớn thời gian hữu dụng của tài sản (trừ trường hợp tài sản cho thuê đã qua sử dụng)

4) Giá trị hiện tại của các khoản tiền cho thuê tối thiểu bằng hoặc lớn hơn giá trị thị trường của tài sản tại thời điểm ký hợp đồng thuê

-Trang 4-

Thông qua các điều kiện trên thực chất là định nghĩa cho thuê tài chính đứng trên góc độ quản lý Nhà nước Nhìn chung các điều kiện theo qui định của Việt Nam phù hợp với các điều kiện theo qui định của IASC (Ủy Ban Tiêu Chuẩn Kế Toán Quốc Tế)

- Đặc điểm:

1- Cho thuê tài chính là một hình thức tín dụng trung – dài hạn:

Cho thuê tài chính là một giao dịch mang đầy đủ các đặc điểm của quan hệ tín dụng

Thứ nhất, bên cho thuê chuyển giao có thời hạn cho bên thuê một lượng giá trị

thể hiện dưới hình thức hiện vật (tài sản)

Thứ hai, bên thuê được quyền sử dụng tài sản chuyển giao trong suốt thời hạn

thuê

Thứ ba, định kỳ bên thuê phải trả cho bên cho thuê một khoản tiền về thuê tài

sản, bao gồm tiền trả nợ gốc và tiền lãi

Mặt khác, tài sản tài trợ thường có thời gian hữu dụng dài, khả năng thu hồi vốn chậm, xuất phát từ các lý do trên nhằm đáp ứng tốt nhu cầu lưu chuyển tiền tệ của bên thuê, thời hạn cho thuê tài chính mang tính chất trung – dài hạn

2- Lượng giá trị chuyển giao thể hiện dưới hình thức thái hiện vật nhưng lượng giá trị hoàn trả chủ yếu thể hiện dưới hình thức thái tiền tệ:

Trong nghiệp vụ cho thuê tài chính, bên cho thuê tài trợ một lượng giá trị thể hiện dưới hình thức hiện vật (tài sản) Bên thuê được quyền sử dụng tài sản trong suốt thời hạn thuê và có nghĩa vụ thanh toán đầy đủ, đúng hạn tiền thuê theo quy định của hợp đồng Với số tiền cho thuê được bên cho thuê sẽ trích một phần để hoàn lại vốn đã

bỏ ra tài trợ Tiếp theo tùy thuộc vào cách xử lý khi chấm dứt hợp đồng mà việc hoàn trả có sự khác nhau

Trường hợp kết thúc hợp đồng bên thuê được chuyển quyền sở hữu hoặc đồng

ý mua lại tài sản thì sự hoàn trả được thực hiện toàn bộ dưới hình thái tiền tệ

Trường hợp bên thuê hoàn trả lại tài sản thì vốn được hoàn trả bằng tiền thông qua phần gốc của tiền cho thuê thu được và một phần bằng hiện vật (tài sản đã sử dụng) Khi đó, nếu bên thuê không tìm được khách hàng để tiếp tục cho thuê hoặc bán lại tài sản, hoặc trị giá trị thị thường của tài sản thấp hơn vốn tài trợ chưa thu hồi thì bên cho thuê đã vướng phải rủi ro Bên cho thuê cần lường trước và có giải pháp thích hợp để khắc phục rủi ro này

3- Cho thuê tài chính đã lẫn đến sự tách rời quyền sở hữu pháp lý và quyền

sở hữu kinh tế về tài sản cho thuê tài chính:

Khác với phương thức tài trợ cổ điển dưới hình thái tiền tệ, cho thuê tài chính được thể hiện dưới hình thái hiện vật (tài sản) Tài sản cho thuê ở mọi thời điểm trước

khi hợp đồng thuê kết thúc thuộc quyền sở hữu của bên cho thuê Bên thuê chỉ được quyền sử dụng tài sản mà không được quyền : bán, giao, thế chấp tài sản thuê hoặc dùng tài sản thuê làm vật thế nợ, thay đổi hình dáng hoặc chuyển tài sản khỏi địa điểm

đã quy định trong hợp đồng khi không có sự đồng ý của bên cho thuê, sử dụng tài sản thuê với những mục đích không được thiết kế hoặc không mong đợi Nếu bên cho thuê

vi phạm những quy định trên thì bên cho thuê dễ dàng lấy lại tài sản ngay với cương vị

là chủ sở hữu về mặt pháp lý đối với tài sản cho thuê

- Các hình thức cho thuê tài chính:

Nghiệp vụ cho thuê tài chính không giới hạn ở những hình thức cụ thể nhất định và các hình thức này lại đan xen vào nhau tạo ra những biến thể hết sức phong phú Do đó, khó có thể liệt kê được tất cả các hình thức cho thuê tài chính hiện hữu trong thực tế

Để đáp ứng nhu cầu riêng biệt của từng doanh nghiệp trong quá trình tài trợ đầu

tư Cho thuê tài chính được biểu hiện thông qua nhiều loại hình khác nhau Ta đi sâu phân tích một số loại hình tài trợ chính được áp dụng rộng rãi trên thế giới và có khả năng lớn trong việc vận dụng vào thực tiễn hoạt động kinh tế ở Việt Nam hiện nay Để

từ đó tìm ra loại hình tài trợ nào là phù hợp nhất cho doanh nghiệp

Cho thuê tài chính có sự tham gia của hai bên:

Theo hình thức này, trước khi giao dịch cho thuê tài chính diễn ra, tài sản tài trợ

đã có sẵn và thuộc quyền sở hữu của bên cho thuê Đây là một hình thức tài trợ mà các nhà sản xuất thường sử dụng để đẩy mạnh việc tiêu thụ sản phẩm Do thuê vận hành là hình thức có giá trị thấp hơn nhiều so với toàn bộ giá trị tài sản Khi hết hạn hợp đồng người chủ sở hữu có thể bán tài sản đó, hoặc gia hạn hợp đồng cho thuê hay tìm khách hàng thuê mới

Bên thuê có quyền sử dụng tài sản thuê trong thời gian thỏa thuận và có bổn phận trả tiền thuê Bên thuê không phải chịu các chi phí bảo trì vận hành hay những rủi ro liên quan đến tài sản nếu không phải lỗi của họ gây ra

Thông qua sơ đồ trên ta rút ra nhận xét:

Bên cho thuê (Lessor) Bên thuê (Lessee)

1 Nắm quyền sở hữu tài sản và đem cho thuê

trong thời hạn ngắn

1 Trả các khoản tiền thuê đủ đề

bù đắp các chi phí vận hành, bảo

BÊN CHO THUÊ

(1) Ký hợp đồng (2) Chuyển quyền sử dụng (3) Trả tiền thuê

(4) Kết thúc hợp đồng

Sơ đồ 1: CHO THUÊ TÀI CHÍNH CÓ SỰ THAM GIA CỦA HAI BÊN

-Trang 6-

2 Cung cấp toàn bộ các dịch vụ vận hành và

mọi chi phí phục vụ sự hoạt đồng của tài sản

(bảo trì, bảo hiểm, thuế tài sản)

3 Chịu mọi rủi ro và thiệt hại liên quan đến tài

sản cho thuê

4 Có quyền gia hạn thỏa thuận và định đoạt tài

sản khi kết thúc thời hạn cho thuê

- Về ưu nhược điểm của bên cho thuê:

+ Ưu điểm: Bên cho thuê được hưởng lợi do sự gia tăng giá trị của tài sản cùng

với những quyền lợi phụ như sự giảm thuế hay các chính sách khuyến khích khác của nhà nước

+ Nhược điểm: Bên cho thuê gánh chịu mọi thiệt hại và rủi ro cũng như việc

mua bảo hiểm, đóng thuế tài sản

Để tránh mọi thiệt hại, rủi ro bên cho thuê tính trước những chi phí này vào khoản tiền thuê Do đó, tài sản có mức độ rủi ro càng lớn thì giá thuê càng cao

- Về ưu nhược điểm của bên thuê:

+ Ưu điểm: Bên thuê không chịu rủi ro và thiệt hại đối với tài sản thuê, có

quyền hủy ngang hợp đồng, trả lại thiết bị trước khi hết hạn nếu nhận thấy tài sản thuê không khai thác tốt Đây là một lợi thế đối với bên thuê, bởi vì trong thời đại bùng nổ công nghệ ngày nay, các loại máy móc thiết bị có tốc độ lạc hậu rất nhanh chóng + Nhược điểm: Chi phí tiền thuê của thiết bị thuê còn quá cao, bị ràng buộc bởi

những điều kiện thanh toán thông qua những đặc trung chủ yếu trên, chúng ta thấy hình thức thuê vận hành là một thực tế rất phổ biến trong đời sống xã hội và hoạt động kinh doanh từ lâu đời và ngày nay chúng ta còn đang tồn tại một cách sinh động

Cho thuê tài chính có sự tham gia của ba bên: Hình thức cho thuê tài chính

này thường được gọi là thuê tài chính thuần (Net Finance Lease) Theo hình thức này, tài sản tài trợ chưa có sẵn, bên cho thuê sẽ mua hoặc thuê tài sản đúng yêu cầu của bên thuê

Sơ đồ 2 : THUÊ TÀI CHÍNH THUẦN (Net Finance Lease)

BÊN CHO THUÊ Hợp đồng mua tài sản

Quyền sở hữu tài sản

Trả tiền mua tài sản

Hợp đồng thuê tài sản Quyền sử dụng tài sản Trả tiền thuê tài sản Giao tài sản

Cung cấp bảo dưỡng Trả tiền bảo dưỡng

Thuê tài chính thuần là hình thức tài trợ được áp dụng phổ biến nhất vì nó có nhiều ưu điểm nổi bật

Thứ nhất, bên cho thuê không phải mua tài sản trước điều đó làm cho vòng

quay của vốn nhanh hơn vì không phải dự trữ tồn kho

Thứ hai, trong suốt thời gian diễn ra hoạt động thuê tài sản quyền sở hữu pháp

lý đối với tài sản thuộc về bên cho thuê Do giữ quyền sở hữu pháp lý đối với tài sản nên mọi ưu đãi về thuế và các khoản tiền bồi thường do công ty bảo hiểm trả cho tài sản bị thiệt hại đều do bên cho thuê hưởng Nhưng bên cho thuê thường chiết khấu tiền khuyến khích về thuế vào khoản tiền thuê mà bên thuê phải trả theo định kỳ, còn khoản tiền bồi thường của công ty bảo hiểm thường được bên cho thuê chuyển cho bên thuê sau khi bên thuê hoàn thành trọn vẹn mọi nghĩa vụ theo quy định của hợp đồng

Thứ ba, chính bên thuê chủ động đứng ra lựa chọn tài sản nên hạn chế được rủi

ro liên quan đến việc từ chối nhận tài sản của bên thuê

Thứ tư, bên cho thuê có thể được hưởng phần lợi nhuận từ khoản tiền tiết kiệm

thuế lợi tức do khấu hao tài sản cho thuê mang lại sau khi đã chiết khấu cho bên thuê theo thuế suất lợi tức của họ

Thứ năm, việc giao nhận tài sản được thực hiện trực tiếp giữa bên cung cấp và

bên thuê, đồng thời giữa họ cũng chịu trách nhiệm trực tiếp về tình trạng hoạt động của tài sản, cũng như thực hiện việc bảo hành, bảo dưỡng tài sản Như vậy bên cho thuê rảnh tay thực hiện các hợp đồng trong nhiều lĩnh vực khác

Thứ sáu, ngoài các lợi ích như gia tăng năng lực sản xuất, bên thuê còn được

hưởng các lợi thế như tỷ số nợ / vốn không thay đổi Đồng thời, ngoài những khoản

-Trang 8-

tiền chiết khấu do bên cho thuê chuyển cho, bên thuê còn được hưởng khoản tiền hoãn thuế do chi phí tiền thuê làm giảm thuế lợi tức

Thứ bảy, khi thời hạn thuê mua căn bản đáo hạn, bên thuê có quyền lựa chọn

một trong các hình thức mua lại tài sản với giá trị hợp lý hay giá thỏa thuận đã được

dữ liệu trước trong hợp đồng, hoặc bên thuê cũng có thể tiếp tục thuê tài sản hay nhận làm đại lý bán tài sản đó tùy theo sự ủy quyền của bên cho thuê

Các hình thức cho thuê tài chính đặc biệt:

 Bán và tái thuê (Sale and Leasseback)

Trong thực tiễn hợp đồng sản xuất kinh doanh, nhiều doanh nghiệp nhất là các doanh nghiệp vừa và nhỏ gặp rất nhiều khó khăn về vốn lưu động Vay vốn sẽ gặp phải nhiều thủ tục, điều kiện khắt khe mà các doanh nghiệp này khó có thể thỏa mãn Đồng thời trong điều kiện doanh nghiệp có nhu cầu phải duy trì năng lực sản xuất nên không thể bán bớt tài sản cố định để chuyển thành tài sản lưu động Trong bối cảnh đó hình thức giao dịch “Bán và tái thuê” đã được ra đời để đáp ứng nhu cầu này

Đặc trưng chủ yếu của phương thức “Bán và tái thuê” là: Bên thuê giữ lại quyền sử dụng tài sản và chuyển giao quyền sở hữu pháp lý cho bên cho thuê, đồng thời nhận được tiền bán tài sản

Bên thuê sử dụng tiền bán tài sản này với mục đích sản xuất kinh doanh của mình và tiến hành thanh toán tiền thuê tài sản cho bên cho thuê theo định kỳ được quy định trong hợp đồng cho thuê tài chính

Trong trường hợp này, bên thuê lần lượt giữ các vị thế: người chủ sở hữu ban

đầu – người sử dụng – người thuê Bên cho thuê, từ vị trí người mua thành người

cho thuê

Từ thời điểm này, mọi điều kiện sẽ diễn ra như một giao dịch thuê mua bình thường Điều đáng chú ý là những tài sản được sử dụng vào giao dịch này phải là những tài sản có giá trị sử dụng hữu ích Giá mua tài sản tùy thuộc vào giá cả hợp lý của tài sản trên thị trường ở thời điểm diễn ra hoạt động mua bán Các loại tài sản mới hay đã sử dụng đều có thể được bán và tái thuê, giá của tài sản mới thường được căn

cứ vào hóa đơn của nhà cung cấp, còn giá trị tài sản đã sử dụng thì cần phải được giám định giá độc lập của cơ quan giám định

Một trong những hình thức phổ biến của tài trợ bất động sản liên quan đến việc

sử dụng phương thức bán và tái thuê Những cửa hiệu bán lẻ, văn phòng làm việc, tòa nhà đa dụng… thường được tài trợ bằng phương thức này Bên cạnh đó những loại máy móc thiết bị có giá trị cũng được sử dụng trong giao dịch bán và tái thuê Để thấy

rõ tính hữu ích này chúng ta có thể diễn giải bằng sơ đồ sau:

Sơ đồ 3 : HÌNH THỨC BÁN VÀ TÁI THUÊ

(Sale and Lease back)

Hợp đồng mua bán tài sản (Asset Sale Contract) Mua thiết bị (Purchase of Equiment)

 Hình thức cho thuê trả góp (Hire Purchase Lease)

Đây là hình thức tài trợ có sự lai tạo giữa 2 loại hình: cho thuê tài chính và bán trả góp, quan hệ giao dịch cho thuê trả góp gồm 2 giai đoạn

- Giai đoạn đầu: Ap dụng hình thức cho thuê tài chính Vai trò nhiệm vụ của

bên thuê và bên cho thuê không có gì thay đổi so với hình thức cho thuê thuần

1.Mua tài sản từ nhà cung cấp và nhận

3 Thanh toán tiền thuê

-Giai đọan sau: Sau khi cho thuê một thời gian nhất định Bên cho thuê đã thu

hồi vốn đến một tỷ lệ nào đó sẽ tiến hành chuyển quyền sở hữu tài sản cho bên thuê

Do đó, có thể mang tài sản cầm cố, thế chấp cho khoản vay mới Lúc này đã co sự thay đổi tính chất pháp lý đối với tài sản của bên thuê và bên cho thuê

Bên cho thuê (bên bán) Bên thu (Bên mua)

1 Bán được tài sản với mức rủi ro 1 Trả tiền mua tài sản với giá thỏa thuận (giá

-Trang 10-

thấp

2 Chuyển quyền sở hữu tài sản

cho bên thuê

3 Thu hồi số tiền còn lại ở bên

thuê

tượng trưng) ở thời điểm kết thúc hợp đồng

2 Được quyền sử hữu tài sản đang sử dụng

3 Trách nhiệm thanh toán số tiền còn lại

Như vậy, với nhu cầu ngày càng đa dạng của các loại hình công ty trong việc tìm kiếm nguồn tài trợ, nghiệp vụ cho thuê đang từng bước hoàn thiện dần với những loại hình tài trợ phù hợp, giải quyết hài hòa lợi ích giữa bên tài trợ và bên nhận tài trợ

Hình thức cho thuê trả góp đạt ưu điểm hơn hình thức bán trả góp Điều này thể hiện ở chỗ: trong hình thức bán trả góp bắt buộc bên mua phải có một tỷ lệ vốn trong tài sản được tài trợ (thường từ 20%-30%), còn trong hình thức cho thuê trả góp, bên thuê có thể được tài trợ 100% Trong thời gian thuê, nếu bên thuê có thể thu hồi tài sản một cách dễ dàng Ngược lại, trong thời gian thuê nếu bên thuê trả đầy đủ thì đó chính

là cơ sở để cho bên cho thuê tin tưởng hơn khi chuyển quyền sở hữu tài sản

Thuận lợi chính của hình thức này là bên thuê sẽ được tăng vốn và có thể có ngay tài sản để sử dụng trong hoạt động kinh doanh mà không phải trả ngay những khoản tiền lớn Mặt khác, những chi phí trả cho nhà tài trợ theo phương thức khấu hao nhanh làm giảm lợi nhuận hàng năm do đó có tác dụng giúp công ty hoãn thuế lợi tức trong suốt những năm trả góp

Sơ đồ 4 :HÌNH THỨC CHO THUÊ TRẢ GÓP

NHÀ CUNG CẤP (Nhà sản xuất) Hợp đồng mua tài sản

Quyền sở hữu tài sản

Trả tiền mua tài sản

Giao tài sản Cung cấp và bảo dưỡng Trả tiền bảo dưỡng

BÊN CHO THUÊ

Hợp đồng cho thuê trả góp Quyền sử dụng tài sản Thanh toán tiền thuê Quyền sở hữu tài sản

 Hình thức cho thuê giáp lưng (Under Lease):

Cho thuê giáp lưng là phương thức tài trợ mà trong đó được sự thỏa thuận của bên cho thuê, bên thuê thứ nhất cho bên thuê thứ hai thuê lại tài sản mà bên thuê thứ nhất đã thuê từ bên cho thuê

Bên thuê thứ nhất mặc dù không chịu rủi ro liên quan trực tiếp đến tài sản thuê (vì đã chuyển giao cho bên thuê thứ hai) nhưng vẫn chịu trách nhiệm đối với hợp đồng thuê Vai trò của bên thuê thứ nhất vừa là bên thuê tài sản, vừa là bên cho thuê

Khi thực hiện được một phần hợp đồng, bên thuê thứ nhất không còn nhu cầu đối với tài sản thuê hay vì một lý do nào (mà hợp đồng là thỏa thuận không thể hủy ngang, nếu hủy ngang thì mọi chi phí phát sinh bên thuê phải chịu) nên họ phải tìm bên thuê thứ hai để chuyển giao hợp đồng hay nói một cách thực tế là họ tìm bên thuê thứ hai để trút bỏ gánh nặng về chi phí tiền thuê Bởi nếu không cho thuê tiếp được thì cho dù không sử dụng tài sản bên thuê thứ nhất vẫn phải trả tiền thuê

Thông qua sơ đồ ta có thể rút ra nhận xét:

Bên cho thuê Bên thuê thứ nhất Bên thuê thứ hai

1.Thuê tài sản từ bên cho thuê

2 Trả tiền thuê cho bên cho thuê

3.Cho bên thuê thứ hai thuê lại

4.Không chịu trách nhiệm trực

1 Thuê tài sản từ bên thuê thứ nhát

2.Trả tiền thuê cho bên thuê thứ nhất

3.Các nghĩa vụ, quyền

Sơ đồ 5 : HÌNH THỨC CHO THUÊ GIÁP LƯNG

BÊN THUÊ THỨ I Hợp đồng thuê tài sản

Quyền sử dụng TSTrả tiền thuê

Thỏa thuận thuê Quyền sử dụng TS Trả tiền thuê

-Trang 12-

3.Các quyền lợi và

nghĩa vụ khác như

trong thỏa thuận cho

thuê tái chính thuần

tiếp đối với các rủi ro, thiệt hại đối với tài sản thuê

5.Nhận tiền thuê từ bên thuê thừ hai

lợi không khác gì so với quyền và nghĩa vụ của bên trong cho thuê thuần

 Hình thức cho thuê hợp tác (Leveraged Lease):

Đây là hình thức cho thuê tài chính đặc biệt, là biến tướng của hình thức cho thuê thường Nó chỉ xuất phát từ thực tế là các công ty cho thuê tài chính có nững hạn chế về nguồn vốn, không đủ khả năng tự tài trợ cho khách hàng với những tài sản yêu cầu vốn lớn

Nó là hình thức cho thuê khá phức tạp với sự tham gia của bốn bên: 1 - bên cho thuê; 2 -Bên thuê; 3 - Nhà cung cấp; 4 -Nhà cho vay và bên cho thuê vẫn giữ vai trò

trung gian trong việc huy động vốn và đưa thiết bị (tài sản) về tay bên thuê

1.2 - PHƯƠNG PHÁP TÍNH TIỀN THUÊ, THANH TOÁN TIỀN THUÊ

1.2.1 Định kỳ hạn trả nợ

1.2.1.1 Định kỳ hạn trả nợ gốc:

- Căn cứ vào kế hoạch và khả năng thu nhập của mình, bên thuê và bên cho thuê thỏa thuận xác định phân kỳ trả nợ gốc cho phù hợp, nhưng tối đa không quá 6 tháng một kỳ

Đối với những tài sản cho thuê phải có thời gian lắp đặt, chạy thử, giới thiệu sản phẩm Bên cho thuê và bên thuê có thể thỏa thuận thời gian ân hạn cho phù hợp Trong thời gian ân hạn, bên cho thuê chưa thu nợ gốc

1.2.1.2 Định kỳ hạn trả lãi:

Lãi tiền thuê được trả theo định kỳ hàng tháng, hàng quý hoặc theo kỳ trả nợ gốc do hai bên thỏa thuận trong hợp đồng cho thuê

1.2.2 Phương pháp tính trả nợ gốc, trả lãi tiền thuê:

Phương thức tính trả nợ gốc, trả lại tiền thuê thực hiện một trong các cách sau :

1.2.2.1- Tổng số tiền gốc được chia đều cho số kỳ hạn thanh toán (áp dụng cho

trường hợp trả nợ gốc đều đặn theo định kỳ) :

a) Số tiền gốc trả mỗi kỳ tính như sau:

Trong đó : M là số nợ gốc tiền thuê phải trả mỗi kỳ thanh toán

A là tổng số nợ gốc tiền thuê

n là số kỳ thanh toán b) Số tiền lãi trả mỗi kỳ tính như sau:

- Trường hợp doanh thu của dự án thuê tài sản không thường xuyên phụ thuộc vào mùa vụ hoặc phụ thuộc vào chu kỳ sản xuất, Bên cho thuê và bên thuê có thể thỏa thuận phân chia số tiền gốc trả từng kỳ cụ thể Trong trường hợp này lãi tiền thuê vẫn được tính theo phương pháp nêu trên

1.2.2.2- Xác định số tiền trả đều nhau (cả gốc và lãi) cho mỗi kỳ thanh toán:

- Mỗi kỳ thanh toán, bên thuê trả cho bên cho thuê một số tiền cụ thể được xác định trước, bên cho thuê sẽ tính toán cụ thể để thu gốc và lãi

Tiền thuê trả mỗi kỳ tính theo công thức sau:

Trong đó:

P: là số tiền thuê trả cho mỗi kỳ r: là lãi suất cho thuê

thanh toán (cả gốc và lãi) n: là số kỳ thanh toán

1.3 -NHỮNG LỢI ÍCH VÀ HẠN CHẾ CỦA CHO THUÊ TÀI CHÍNH:

1.3.1-Lới ích của hoạt động cho thuê tài chính:

Một trong những nguyên nhân thúc hoạt động cho thuê tài chính phát triển mạnh mẽ trên thế giới, nhất là đối với nền kinh tế đang phát triển là do những lợi ích

ma chúng mang lại cho nền kinh tế nói chung và cho bên tham gia vào hình thức tài trợ tín dụng nói riêng

1.3.1.1- Lợi ích đối với nền kinh tế:

 Cho thuê thuê tài chính góp phần thu hút vốn đầu tư cho nền kinh tế:

- Do tính chất của hình thức cho thuê tài chính có mức độ rủi ro thấp, phạm vi tài trợ rộng rãi hơn các hình thức tín dụng khác Nên cho thuê tài chính có thể khuyến khích các thành phần kinh tế, cá nhân và nhất là các định chế tài chính đầu tư vốn để kinh doanh

-Nền kinh tế đất nước hiện nay đang đòi hỏi một lượng vốn lớn với nhu cầu phát triển cao Vốn có thể thu hút từ nhiều nguồn khác nhau, trong đó cho thuê tài chính là một trong những phương thức cung cấp vốn trung và dài hạn mới mẻ cho nền kinh tế Sự đa dạng và phong phú của loại hình cho thuê tài chính đã đáp ứng nhu cầu vốn riêng biệt cho từng doanh nghiệp trong việc đầu tư đổi mới thiết bị Đặc biệt thông

n

 Cho thuê tài chính góp phần thúc đẩy đổi mới công nghệ,thiết bị,cải tiến

khoa học kỹ thuật cho nền kinh tế, đã góp phần làm cho thị trường vốn nước ta thêm

sôi động và là cơ sở cho việc tạo lập một thị trường vốn vững chắc sau này

1.3.1.2- Lợi ích đối với bên cho thuê:

 Cho thuê tài chính là hình thức tài trợ có mức độ an toàn cao:

-Lợi ích cơ bản nhất của nghiệp vụ cho thuê tài chính đối với bên cho thuê là hình thức này rủi ro rất ít so với các hình thức tài trợ khác, trong suốt thời hạn cho thuê, bên cho thuê nắm quyền sở hữu pháp lý đối với tài sản cho thuê Do đó bên cho thuê có quyền chiếm hữu lại tài sản bất cứ lúc nào nếu xét thấy bên thuê có hành vi vi pham hợp đồng Nếu so sánh với các hình thức tài trợ thông dụng của ngân hàng, ta sẽ thấy tính ưu việt của nó Thật vậy, cho dù trong trường hợp doanh nghiệp đi thuê có lâm vào tình trạng phá sản thì thiết bị thuê không bị phát mãi mà vẫn đảm bảo tính sở hữu hợp pháp của chủ thể cho thuê đối với tài sản này Rõ ràng hình thức này ít rủi ro hơn nhiều so với hình thức cho vay của các ngân hàng

-Do tài trợ bằng hiên vật (tài sản) nên hạn chế được ảnh hưởng của lạm phát, không làm “teo” dần khoản vốn tài trợ

-Khi tiến hành tài trợ thông qua hình thức cho thuê tài chính sẽ đảm bảo cho khoản tiền tài trợ được sử dụng đúng mục đích mà bên thuê đã thỏa thuận trong hợp đồng, đảm bảo khả năng trả nợ của bên đi thuê

 Cho thuê tài chính là một hình thức tài trợ bổ sung bên cạnh những hình

thức tài trợ truyền thống mà ngân hàng đã có từ lâu: Do đó, nó làm cho hoạt động của

NH thêm phong phú (bởi vì Ngân hàng có thể mở thêm dịch vụ cho thuê tãi chính), việc sử dụng đồng vốn thêm linh hoạt và có hiệu quả cao

- Phương thức kinh doanh cho thuê tài chính cho phép bên cho thuê linh hoạt trong kinh doanh Trong thời gian diễn ra giao dịch cho thuê tài chính, vốn tài trợ được thu dần cho phép bên cho thuê tái đầu tư chúng vào hoạt động kinh doanh sinh lợi mà vẫn giữ được nhịp độ hoạt động của tài sản đi thuê

- Trên đây chỉ khát quát sơ qua những lợi ích của công ty cho thuê tài chính,

chính hình thức này có nhiều ưu điểm cho bên cho thuê nên các DN có thể nhận được

khoản tài trợ này một các nhanh chóng, bảo đảm tính khả thi và tính thời cơ của dự án

1.3.1.3- Lơi ích đối với bên thuê:

 Bên thuê được tài trợ toàn bộ số tiền đầu tư:

Thông qua tín dụng cho thuê, các DN có thể được tài trợ 100% tài sản họ muốn

sử dụng mà “có thể “ không cân thế chấp là do đặt tính riêng biệt của cho thuê tài

chính Từ tay không mà vẫn có thế có máy móc, thiết bị phục vụ yêu cầu của sản xuất

và sau một số năm có thể có được một tài sản tích lũy nhất định Trong phạm vi tín

dụng khó có thể tìm được sự dễ dãi nào hơn thế Nhờ tài trợ 100% vốn cho phép bên

thuê thực hiện những đầu tư cần thiết nhưng chưa được dự kiến và nắm bắt cơ hội tốt

nhất của thị trường mà không làm đảo lộn cơ cấu tài chính của doanh nghiệp

 Cho thuê tài chính giải quyết nhu cầu vốn lưu động:

- Thoạt đầu mới nghe qua ta thấy như đây là một sự nhầm lẫn vì cho thuê tài

chính chỉ áp dụng đối với các loại máy móc thiết bị trong sản xuất chứ không phải đối

tượng là vốn lưu động, nhưng ta phải thấy rằng một mặt cho thuê tài chính giải quyết

nhu cầu đâù tư dài hạn ở các doanh nghiệp sản xuất, mặt khác, từ hệ quả của nó, doanh

nghiệp rảnh tay để lo vốn lưu động, có những trường hợp doanh nghiệp có tài sản cố

định lớn nhưng không đủ vốn mua nguyên vật liệu, sức lao động…Thì có thể giải

quyết khó khăn này đó là liên hệ với công ty cho thuê tài chính thực hiện giao dịch bán

và tái thuê

- Phương thức này sẽ làm hài lòng cho cả hai bên Bên cho thuê có được khách

hàng, tìm kiềm lợi nhuận từ sự tài trợ, còn bên thuê sẽ có được tài sản cố định để sử

dụng, vừa có tiền để mua nguyên vật liệu và trả công nhân viên để phục vụ quá trình

sản xuất kinh doanh của mình Hay trong những trường hợp d oanh nghiệp gặp hạn chế khi vay vốn ngân hàng có thể khống chế vốn vay của DN

bằng các han mức tín dụng Mặt khác khi DN đã sử dụng hết vốn vay mà vẫn còn nhu

cầu vay vốn thì ngân hàng cũng không thể đáp ứng được Và trong những trường hợp

như thế mới thấy được lợi ích từ nghiệp vụ cho thuê tai chính mang lại

 Lợi ích về phương diện thuế cho bên thuê:

- Khi sử dụng hình thức cho thuê tài chính, bên thuê có thể nhận được những lợi

ích về mặt thuế Do các khoản tiền thuê phải trả hàng năm được tính vào khoản chi phí

của doanh nghiệp Vì vậy chúng giảm mức lợi nhuận của doanh nghiệp bằng chính

những khoản chi phí đó, đồng thời tài sản thuê sẽ được (khấu hao) qua các khoản tiền

thuê trả hằng năm cho công ty cho thuê, tài sản được tài trợ bằng cho thuê tài chính sẽ

được khấu hao nhanh, số tiền thanh toán từng kỳ lớn sẽ giúp làm giảm bớt cơ sở đánh

thuế của doanh nghiệp Việc khấu hao nhanh sẽ làm giảm lợi nhuận trong những năm

-Trang 16-

đầu của dự án giúp DN trì hoãn việc nộp thuế lợi tức từ đó thanh toán nhanh cho bên cho thuê nhằm giảm bớt chi phí trong cho thuê

 Cho thuê không ảnh hưởng đến Bảng tổng kết tài sản :

-Bởi vì tài sản thuê không phải ghi vào bên có, chỉ số tiền thuê được ghi vào tài khoản lãi, lỗ Do đó duy trì được thế cân bằng và tránh được tình trạng cơ cấu tổ chức

bị tác động nặng nề, nên các chỉ số tài chính vẫn lành mạnh, tạo điều kiện để nhận được các mức tín dụng của ngân hàng

- Ta có thể xem xét một ví dụ về vấn đề này như sau:

Bảng TKTS của hai DN A & B trước và sau khi gia tăng tài sản bằng phương thức thuê tài chính và phương thức vay nợ

Bảng TKTS của DN A Bảng TKTS của DN B:

(Gia tăng tài sản bằng thuê tài sản ) (Gia tăng tài sản bằng vay nợ)

+Trước khi gia tăng tài sản :

VỐN

VỐN TSLĐ : 600 trđ Nợ : 300 trđ TSLĐ : 600 trđ Nợ : 300 trđ TSCĐ : 400 trđ Nợ : 700 trđ TSCĐ : 400 trđ Nợ : 700 trđ

TSCĐ: 400trđ Nợ : 700 trđ TSCĐ: 800trđ Nợ : 700 trđ

TC : 1000 trđ TC : 1000 trđ TC : 1400 trđ TC : 1400 trđ

Ban đầu bảng TKTS của hai DN A&B là như nhau,có cùng:

Sau khi tăng tài sản thì hệ số nợ /vốn của DN A thấp hơn so với DN B:

Hệ số này làm giảm ưu thế trong giao dịch tài chính của DN B sau khi tăng tài sản Trái lại DN A vẫn giữ nguyên ưu thế như trước khi gia tăng tài sản Các hệ số hiệu quả sử dụng vốn cố định, vòng quay toàn bộ vốn và lợi nhuận trên vốn của doanh nghiệp đi thuê tài chính cao hơn doanh nghiệp đi vay để mua tài sản, các hệ số của doanh nghiệp đi thuê tài chính không đổi

Rõ ràng tình hình tài chính của doanh nghiệp A lành mạnh hơn tình hình tài chính của doanh nghiệp B

 Hồ sơ - thủ tục đơn giản:

Hồ sơ thuê mua tài chính đơn giản cho cả hai bên Bởi vì công ty tài trợ cho thuê chuyên môn hóa trong lĩnh vực cho thuê thiết bị (tài sản) Do vậy các công ty cho thuê có khả năng đưa ra quyết định nhanh hơn so với các nhà tài trợ khác

Hình thức tài trợ này thường không yêu cầu thế chấp tài sản, do đó công ty cho thuê không cần xem xét đánh giá kỹ lưỡng như hình thức tài trợ của ngân hàng, nên làm cho quá trình xử lý hồ sơ tài trợ được tiến hành nhanh chóng

 Máy móc hiện đại tránh hao mòn hữu hình và hao mòn vô hình:

Mới nghe qua tưởng như điều vô lý nhưng thực tế hiện nay do không có cơ quan thẩm định giá trị và kỹ thuật máy móc thiết bị thống nhất trong cả nước nên các doanh nghiệp tiến hành đổi mới máy móc thiết bị một cách tùy tiện, tràn lan.Trong thời gian vừa qua có một số doanh nghiệp phá sản do đầu tư mà ra, nhiều doanh nghiệp mua máy móc thiết bị hiện đại nhưng khi nhập về cho chạy thử mới biết chúng đã cũ kỹ và lạc hậu so với tiến độ phát triển khoa học kỹ thuật trên thế giới và ngược lại nhiều doanh nghiệp mua đúng máy móc thiết bị hiện đại nhưng với giá quá cao so với giá thị trường nên sản phẩm làm ra khó mà cạnh tranh do giá thành sản phẩm làm ra quá cao không được thị trường chấp nhận

Với hình thức tài trợ bằng cho thuê tài chính sẽ khắc phục được những nhược điểm cố hữu này Thật vậy, tài trợ bằng cho thuê tài chính có sự tham gia của ba bên công ty cho thuê, bên thuê và nhà cung cấp thiết bị Trong đó công ty cho thuê có chuyên môn hóa cao về lĩnh vực thiết bị và có đầy đủ thông tin về giá cả, kỹ thuật của thiết bị trên thị trường nên mô hình chung khi ký kết hợp đồng cho thuê tài chính, bên thuê hưởng lợi do công ty cho thuê thẩm định giá cả và kỹ thuật của thiết bị để đảm bảo tính hiệu quả của hợp đồng cho thuê tài chính Đây là ưu điểm lớn nhất trong thời buổi kinh tế thị trường hiện nay, khi các doanh nghiệp ở Việt Nam mở rộng qui mô kinh doanh với thị trường quốc tế nhưng thiếu kinh nghiệm và thiếu cả thông tin cần thiết Bên cạnh đó, tài sản được tài trợ bằng phương thức cho thuê tài chính cho phép doanh nghiệp tránh được yếu tố hao mòn hữu hình và hao mòn vô hình, thường xuyên đổi mới máy móc thiết bị, tiếp cận nhanh với sự phát triển của khoa học kỹ thuật thế giới, tăng khả năng cạnh tranh trên thị trường trong điều kiện khoa học kỹ thuật thế giới phát triển mạnh như hiện nay

1.3.2 Những hạn chế của cho thuê tài chính:

Bên cạnh những mặt mạnh, hoạt động cho thuê cũng còn một số hạn chế, từ thực tế hoạt động, có một số hạn chế như sau :

-Trang 18-

1- Lãi suất cho thuê: lãi suất cho thuê tài chính thường cao hơn lãi suất vay

vốn cùng loại của các Ngân hàng Khi thực hiện dự án, khách hàng luôn thực hiện bài

toán : chi phí tối thiểu – lợi nhuận tối đa Và trong điều kiện cạnh tranh gay gắt giữa

các tổ chức tín dụng, đây là một hạn chế lớn của nghiệp vụ này Làm giảm hấp dẫn đối với khách hàng đặc biệt là các khách hàng có nhu cầu vốn lớn, thời gian thực hiện dự

án dài

2- Cho thuê tài chính là nghiệp vụ mới, ngoài kiến thức về nghiệp vụ ngân hàng

còn cần có kiến thức của các nghiệp vụ khác như: bảo hiểm, nhập khẩu hàng hóa, thuế

… trong khi cán bộ mới được đào tạo chủ yếu về hoặc là kiến thức ngân hàng hoặc là quản lý kinh tế và nhiều chuyên ngành khác, đã thể hiện bất cập trong quá trình tác nghiệp thông qua việc chất lượng cho thuê chưa cao, quản lý dự án chưa chặt chẽ, sai sót phát sinh trong xử lý nghiệp vụ còn nhiều Đây chính là những hạn chế chủ quan làm ảnh hưởng tới việc mở rộng và phát triển nghiệp vụ này

Từ thực tế, đòi hỏi cán bộ trực tiếp làm công tác cho thuê phải được trang bị kiến thức và tự đổi mới kiến thức thông qua các kênh đào tạo của Công ty, tự học tập nghiên cứu, tập huấn chuyên đề

3- Sự cạnh tranh của các ngân hàng, các Công ty cho thuê tài chính và các tổ

chức tín dụng khác ngày càng tăng ở khu vực thành thị và nông thôn; các ngân hàng thương mại nới lỏng các điều kiện cho vay, thực hiện thế chấp tiền vay bằng tài sản hình thành từ vốn vay, cho vay tín chấp; thành lập các chi nhánh ở các khu vực có môi trường đầu tư thuận lợi, có tiềm năng kinh tê lớn, càng làm cho cạnh tranh trong đầu tư vốn gay gắt hơn

Trong điều kiện đó, một trong những biện pháp hữu hiệu và thiết thực nhất là nhanh chóng kiện toàn đội ngũ cán bộ cho thuê, nâng cao kiến thức chuyên môn và các kiến thức bổ trợ khác để có được chất lượng phục vụ tốt hơn Và phải xem đây là biện pháp chủ yếu để khắc phục những hạn chế của hoạt động cho thuê tài chính trong cạnh tranh với các ngân hàng tổ chức tín dụng và với các Công ty cho thuê tài chính khác

 KẾT LUẬN CHƯƠNG 1:

Cho thuê tài chính là nghiệp vụ còn khá mới mẻ nên việc tìm hiểu kỹ lý luận chung của lý thuyết cho thuê là rất cần thiết vì hiện nay cho thuê tài chính đã thực sự trở thành một bộ phận tài trợ tín dụng khá quan trọng đối với nền kinh tế Việt Nam.Việc tìm hiểu này cũng có tác dụng đặc biệt quan trọng đối với các doanh nghiệp cần đổi mới máy móc thiết bị nhưng không đáp ứng được điều kiện cho vay của các ngân hàng, và cả những doanh nghiệp chưa bao giờ tiếp xúc với hoạt động cho thuê tài chính và chưa hiểu cho thuê tài chính là gì

Cho thuê tài chính có một số lợi ích nhất định so với hình thức tài trợ tín dụng khác như đã phân tích Đồng thời hoạt động này cũng có hạn chế và rủi ro Để hiểu kỹ

ta sẽ đi sâu vào phân tích tình hình thực tế tại Công ty cho thuê tài chính II – Ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam

Tên đầy đủ của Công ty là: Công ty cho thuê tài chính II - NHN0 & PTNTVN, thường gọi tắt là Công ty cho thuê tài chính II

Tên giao dịch bằng tiếng Anh là Financial Leasing Company II of Vietnam Bank for Agriculture and Rural Development, gọi tắt là Agriculture Leasing Company

II, viết tắt là ALC II

Trụ sở chính đặt tại 422 Trần Hưng Đạo – Quận 5 – Tp HCM Công ty còn có một phòng giao dịch: Phòng giao dịch Nam Sài Gòn được thành lập năm 2003 và ba chi nhánh :

+ Chi nhánh Đà Nẵng được thành lập năm 2001

+ Chi nhánh Cần Thơ được thành lập năm 2002

+ Chi nhánh Bình Dương được thành lập năm 2003

2.1.2 Chức năng và nhiệm vụ kinh doanh

SƠ ĐỒ 6: BỘ MÁY TỔ CHỨC CÔNG TY

TRỤ SỞ CHÍNH

- Nhận tiền gởi có kỳ hạn từ 1 năm trở lên bằng ngoại tệ

- Phát hành trái phiếu, giấy tờ có giá bằng ngoại tệ, vay vốn bằng ngoại tệ của các tổ chức tín dụng trong và ngoài nước

- Cho thuê tài chính được thực hiện bằng ngoại tệ, bảo lãnh bằng ngoại tệ

- Thực hiện các dịch vụ uỷ thác và quản lý tài sản bằng ngoại tệ (theo giấy phép

số 04/GP-NHNN ngày 12/3/2003 của ngân hàng Nhà nước Việt Nam

2.1.3 Sơ đồ và cơ cấu tổ chức các phòng ban

2.1.4 Cơ sở pháp lý của cho thuê tài chính

Hiện nay hoạt động của Công ty cho thuê tài chính dựa trên cơ sở :

- Luật các tài chính tín dụng (điều 61, 62, 63) có hiệu lực từ 01/01/1998

- Nghị định số 16/2001/NĐ-CP ngày 02/05/2001 của chính phủ ban hành “ về

tổ chức hoạt động của công ty cho thuê tài chính”

- Thông tư số 08/2001/TT-NHNN ngày 06/09/2001 của ngân hàng Nhà Nước Việt Nam hướng dẫn thi hành nghị định 16/2001NĐ-CP

2.2 - QUY TRÌNH VÀ THỦ TỤC CHO THUÊ

2.2.1.Các khái niệm:

a Bên cho thuê: Là công ty cho thuê tài chính II thuộc Ngân Hàng Nông

nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam, bao gồm các đơn vị trực thuộc công ty cho thuê tài chính II và các chi nhánh ngân hàng nông nghiệp được ủy thác thực hiện nghiệp vụ cho thuê tài chính

b Bên thuê: Là các tổ chức, cá nhân hoạt động tại Việt Nam, trực tiếp sử dụng

tài sản thuê cho mục đích hoạt động của mình Bao gồm :

Phó giám đốc 4

SƠ ĐỒ 7 : SƠ ĐỒ VÀ CƠ CẤU TỔ CHỨC CÁC PHÒNG BAN

GIÁM ĐỐC Phó giám đốc 1 Phó giám đốc 2 Phó giám đốc 3

Phòng kiểm tra kiểm toán nội bộ

Phòng

kế toán

Phòng tổng hợp

+ Cá nhân có đăng ký kinh doanh

+ Hộ gia đình

+ Doanh nghiệp (DN nhà nước, doanh nghiệp tư nhân, Công ty TNHH, Công ty

cổ phần, Công ty liên doanh, doanh nghiệp có vốn đầu tư nước ngoài), hợp tác xã

+ Các tổ chức khác thuộc đối tượng được vay vốn của tổ chức tín dụng (tổ hợp tác, Công ty hợp danh…)

c Tài sản cho thuê: là máy móc, thiết bị, phương tiện vận chuyển và các động

sản khác

d Tiền thuê: là số tiền bên thuê phải trả cho bên cho thuê bao gồm : dư nợ cho

thuê và lãi tiền thuê chưa trả …

- Dư nợ cho thuê : là số nợ tiền thuê mà bên thuê phải trả cho bên cho thuê tại một thời điểm cụ thể

e Pháp nhân (theo điều 94 Bộ luật dân sự) : làm một tổ chức được công nhận

là pháp nhân khi có đủ các điều kiện sau :

+ Được cơ quan nhà nước có thẩm quyền thành lập, cho phép thành lập đăng ký hoặc công nhận

+ Có cơ cấu tổ chức chặt chẽ

+ Có tài sản độc lập với cá nhân, tổ chức khác và chịu trách nhiệm bằng tài sản

đó

+ Nhân danh mình tham gia các quan hệ pháp luật một cách độc lập

f Năng lực pháp luật dân sự của pháp nhân:

Năng lực pháp luật dân sự của pháp nhân là khả năng của pháp nhân có các quyền, nghĩa vụ dân sự phù hợp với mục đích của mình

Pháp nhân phải hoạt động đúng mục đích; khi thay đổi mục đích hoạt động thì phải xin phép, đăng ký tại cơ quan nhà nước có thẩm quyền

Trong trường hợp pháp nhân được thành lập theo quyết định của cơ quan nhà nước có thẩm quyền, thì việc thay đôi mục đích hoạt động phải tuân theo quyết định của cơ quan đó

Năng lực pháp luật dân sự của pháp nhân phát sinh từ thời điểm được cơ quan nhà nước có thẩm quyền thành lập hoặc cho phép thành lập; nếu pháp nhân phải đăng

ký hoạt động thì năng lực pháp luật dân sự của pháp nhân phát sinh từ thời điểm đăng

ký

Người đại diện theo pháp luật hoặc người đại diện theo ủy quyền của pháp nhân nhân danh pháp nhân trong quan hệ dân sự

g Đặt cọc: là việc bên thuê giao cho bên cho thuê một khoản tiền để thực hiện

hợp đồng, số tiền này được trừ vào nợ gốc tiền thuê khi nhận nợ và/ hoặc hoàn trả lại cho bên thuê sau khi nhận tài sản thuê theo thỏa thuận trong hợp đồng

-Trang 22-

k Ký cược: là việc bên thuê giao một khỏan tiền cho bên cho thuê để đảm bảo

việc thực hiện nghĩa vụ của mình trong suốt thời gian thực hiện hợp đồng Tiền ký cược có thể được dùng để thu nợ kỳ cuối cùng hoặc hoàn trả cho bên thuê khi đã hoàn thành các nghĩa vụ của mình Trong trường hợp bên thuê không thực hiện hoặc thực hiện không đúng nghĩa vụ của mình thì bên cho thuê có quyền dùng tiến ký cược để thu nợ hoặc bù đắp các chi phí phát sinh

l Thời gian ân hạn : là khoảng thời gian trước khi thanh toán số tiền gốc đầu

tiên của khoản vay vào ngày thanh toán ghi trên lịch trả nợ qui định tại hợp đồng cho thuê

m Đơn vị tiền tệ (theo điều 22 – Luật ngân hàng nhà nước Việt Nam: đơn vị

tiền tệ của nước Cộng hòa xã hội chủ nghĩa Việt Nam là “đồng”, ký hiệu quốc gia là

“đ”, ký hiệu quốc tế là “VND”; một đồng bằng mười hào, một hào bằng mười xu

n Tỷ giá hối đoái (theo điều 9 - Luật ngân hàng nhà nước Việt Nam): Là tỷ lệ

giữa giá trị của đồng Việt Nam với giá trị của tiền nước ngoài

o Lãi suất cho thuê (theo điều 9 - Luật ngân hàng nhà nước Việt Nam) : Là lãi

suất do ngân hàng nhà nước công bố làm cơ sở cho các tổ chức tín dụng ấn định lãi suất kinh doanh

Ở đây Công ty cho thuê tài chính II áp dụng lãi suất :

- Lãi suất tiền thuê : theo thông báo của Công ty Cho thuê tài chính II

Có 2 phương thức tính lãi tiền thuê :

+ Lãi suất cố định : xác định từ khi hợp đồng cho thuê được ký và mức lãi suất giữ nguyên trong suốt thời hạn thuê

+ Lãi suất có điều chỉnh : Lãi suất có điều chỉnh xác định bằng lãi suất điều vốn

do NHN0 & PTNTVN công bố tại thời điểm ký hợp đồng cho thuê cộng thêm tỷ lệ phí thuê tài chính cố định Mức lãi suất có điều chỉnh thay đổi theo thông báo điều chỉnh lãi suất điều vốn từng thời kỳ của NHN0 & PTNTVN

Lãi suất có điều chỉnh = Lãi suất điều vốn của NHN 0 + Tỷ lệ phí thuê tài chính cố định

Tùy theo tình hình thực tế của từng hợp đồng giám đốc Công ty sẽ áp dụng phương thức tính lãi suất tiền thuê thích hợp Hiện nay Công ty cho thuê tài chính II đang áp dụng phương thức lãi suất có điều chỉnh

Đối với món nợ đã chuyển nợ quá hạn thì phải chịu mức lãi suất nợ quá hạn theo qui định về lãi suất cho thuê của Giám đốc Công ty cho thuê tài chính II

- Lãi suất nợ quá hạn tối đa = 150% mức lãi suất cho thuê tại thời điểm chuyển nợ quá hạn

q Điều chỉnh kỳ hạn trả tiền thuê : là việc bên cho thuê và bên thuê thay đổi số

kỳ hạn và số tiền thuê phải trả mỗi kỳ nhưng không làm thay đổi thời hạn cho thuê đã thõa thuận trước đó trong hợp đồng

r Gia hạn thanh toán tiền thuê : là việc bên cho thuê chấp thuận kéo dài thêm

một khoảng thời gian ngoài thời hạn cho thuê đã thỏa thuận trước đó trong hợp đồng

2.2.2 Quy trình cho thuê

2.2.2.1 Cho thuê trực tiếp : Là việc thực hiện quy trình cho thuê tại Công ty

cho thuê tài chính II và các chi nhánh, phòng giao dịch

B1 : Nhận hồ sơ : Cán bộ cho thuê là người tiếp nhận hồ sơ thuê tài chính do

khách hàng gửi Khi nhận hồ sơ, người tiếp nhận phải kiểm tra và xác nhận với đại diện bên khách hàng các loại tài liệu đã nhận, ghi rõ ngày tháng tiếp nhận hồ sơ

B2 : Thẩm định : Đây là nội dung quan trọng nhất trong quy trình nghiệp vụ

Báo cáo thẩm định phải nêu rõ và chính xác một số nội dung cơ bản như sau :

+ Hồ sơ thuê tài chính: mẫu do Công ty cho thuê tài chính cung cấp, khách hàng lập hồ sơ theo các tiêu chí quy định

Cán bộ cho thuê là người trực tiếp hướng dẫn khách hàng thực hiện Sau khi nhận lại, cán bộ cho thuê phải kiểm tra và hướng dẫn khách hàng bổ sung, chỉnh sửa nội dung, số liệu chưa khớp đúng

+ Hồ sơ pháp lý của bên thuê tài chính phải hội đủ các loại tài liệu theo qui định bao gồm :

 Quyết định thành lập (giấy phép thành lập)

 Đăng ký kinh doanh (nếu có)

 Điều lệ hoặc quy chế tổ chức hoạt động

 Quyết định bổ nhiệm hoặc công nhận chủ tịch Hội đồng quản trị (nếu có) : Tổng giám đốc (giám đốc), thủ trưởng đơn vị, Ban quản trị và chủ nhiệm (đối với HTX), kế toán trưởng

 Giấy phép hành nghề (nếu có)

 Giấy phép đầu tư, hợp đồng hợp tác liên doanh (đối với doanh nghiệp

có vốn đầu tư nước ngoài)

 Biên bản góp vốn, danh sách thành viên sáng lập (Công ty cổ phần, Công ty TNHH, Công ty hợp danh)

Trong thời gian đang thực hiện hợp đồng, nếu có thay đổi, điều chỉnh những hồ

sơ nói trên Bên thuê phải bổ sung kịp thời cho bên cho thuê

Yêu cầu thẩm định hồ sơ pháp lý nhằm xác định khách hàng có đủ năng lực pháp luật dân sự , năng lực hành vi dân sự và chịu trách nhiệm dân sự theo qui định của pháp luật của doanh nghiệp, người đại diện hoặc thể nhân để lập quan hệ giao dịch cho thuê hay không Các tài liệu này phải tuân thủ nguyên tắc “đầy đủ – hợp lệ – hợp pháp”

+ Hồ sơ kinh tế do bên thuê cung cấp : phải đầy đủ theo qui định gồm :

-Trang 24-

 Bảng tổng kết tài sản hoặc bản cân đối nguồn vốn và sử dụng vốn, báo cáo kết quả kinh doanh của năm hoặc quý trước gần nhất với thời điểm đề nghị thuê

 Báo cáo kiểm toán (nếu có)

Hồ sơ này phải đảm bảo nguyên tắc “đầy đủ – hợp lệ – hợp pháp” và sự khớp đúng, chính xác của số liệu trong các báo biểu kế toán theo qui định tại pháp lệnh thống kê kế toán

Đây là tài liệu về lịch sử kinh doanh của doanh nghiệp, là cơ sở để thẩm định về tình hình nguồn vốn và sử dụng vốn

Nội dung cần phải xác định trong phần thẩm định này là những nhận xét, đánh giá về năng lực tài chính, tình hình sản xuất kinh doanh; công nợ của bên thuê Từng mục nhỏ trong phần này phải có đánh giá và nhận xét cụ thể

Khi thẩm định dự án, phải chú trọng phân tích tính tiên tiến của thiết bị cho thuê; loại sản phẩm sẽ được sản xuất ra và khả năng cạnh tranh của sản phẩm trên thị trường; tính phổ biến của tài sản hoặc phụ tùng thay thế; thương hiệu tài sản;

Việc phân tích, đánh giá hiệu quả, tính khả thi của dự án phải nêu được những nhận xét cụ thể, đặc trưng cho từng loại tài sản cho thuê Không đánh giá chung chung, sơ sài

B3 : Phê duyệt và thông báo : Sau khi hoàn thành báo cáo thẩm định dự án, cán

bộ cho thuê trình trưởng phòng cho thuê để kiểm tra và ký trình Giám đốc duyệt hồ sơ Nếu được chấp thuận cho thuê, cán bộ cho thuê tiếp tục thực hiện các bước tiếp theo

B4 : Đàm phán, ký hợp đồng cho thuê: Căn cứ phê duyệt của Giám đốc Công

ty, cán bộ cho thuê kiểm tra lại toàn bộ các nội dung được chấp thuận: loại tài sản cho thuê, lãi suất, thời hạn cho thuê, số tiền đặt cọc ký cược… và tiến hành đàm phán để thỏa thuận với khách hàng các điều khoản, lập hợp đồng cho thuê tài chính theo mẫu qui định

B5 : Ký kết và thực hiện hợp đồng mua bán tài sản, hoạt động bảo hiểm:

Căn cứ thỏa thuận giữa bên thuê và nhà cung cấp về việc lựa chọn tài sản thuê

và phê duyệt của Giám đốc Công ty, cán bộ cho thuê tiến hành đàm phán với nhà cung cấp để soạn thảo hợp đồng mua bán, trình trưởng phòng cho thuê kiểm soát và trình Giám đốc ký duyệt

Căn cứ loại tài sản cho thuê, cán bộ cho thuê phối hợp với bên thuê và Công ty bảo hiệm để lựa chọn loại hình bảo hiểm thích hợp, thỏa thuận các điều khoản trong hợp đồng bảo hiểm và trình ký

B6 : Giao nhận và đính ký hiệu sở hữu tài sản cho thuê: Căn cứ thời gian qui

định trong hợp đồng mua bán, cán bộ cho thuê phối hợp với nhà cung cấp để giao tài sản cho thuê theo các điều khoản đã ký kết

B7 : Chuyển giao hồ sơ cho thuê: Sau khi giao tài sản, cán bộ cho thuê tổng

hợp toàn bộ hồ sơ cho thuê, kiểm tra và phân loại hồ sơ lưu trữ theo qui định tại phòng cho thuê và phòng kế toán Việc bàn giao hồ sơ cho thuê đưa vào lưu trữ phải có biên bản ký nhân của các bên

B8 : Đăng ký tài sản cho thuê: Cán bộ cho thuê phối hợp với nhà cung cấp và

bên thuê tiến hành đăng ký tài sản cho thuê bằng cách đăng ký tại Cục đăng ký giao dịch đảm bảo Bộ tư pháp hoặc các chi nhánh

B9 : Kiểm tra sau khi cho thuê, xử lý gia hạn nợ, điều chỉnh kỳ hạn nợ, chuyển tiền thuê quá hạn: Phòng cho thuê thực hiện kiểm tra sau khi cho thuê, bao gồm kiểm

tra sử dụng tài sản thuê và kiểm tra tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh của bên thuê Việc kiểm tra được thực hiện định kỳ hoặc đột xuất

Kiểm tra định kỳ được thực hiện tối thiểu mỗi quý một lần

Kiểm tra đột xuất do phòng cho thuê đề xuất, Giám đốc Công ty quyết định

Mỗi lần kiểm tra cán bộ cho thuê phải lập biên bản, đề xuất các biện pháp xử lý (nếu có), báo cáo trưởng phòng cho thuê trình Giám đốc quyết định

Nội dung và mẫu biên bản kiểm tra do Giám đốc Công ty quy định Biên bản kiểm tra được lưu cùng hồ sơ cho thuê

Việc kiểm tra do bộ phận kiểm tra kiểm toán nội bộ thực hiện theo đề cương, chương trình riêng

B10 : Thu thập thông tin báo cáo của bên thuê: Phòng cho thuê có trách nhiệm

bổ sung hồ sơ cho thuê theo qui định khi có thay đổi phát sinh

Riêng báo cáo tài chính bổ sung theo định kỳ báo cáo của bên thuê

2.2.2.2- Cho thuê ủy thác: Là việc thực hiện quy trình cho thuê thông qua ủy thác đối với các chi nhánh NHNo Căn cứ theo hợp đồng ủy thác, tùy theo mức độ

thỏa thuận ủy thác từng phần hay toàn bộ quy trình cho thuê, các bước thực hiện giống cho thuê trực tiếp