NGHIỆP VỤ CHIẾT KHẤU GIẤY TỜ CÓ GIÁ

TRƯỜNG ĐẠI HỌC MỞ TP.HCM NGHIỆP VỤ CHIẾT KHẤU GIẤY TỜ CĨ GIÁ Ths Phan Ngọc Thùy Như, Ths Ngơ Thành Trung NỘI DUNG NHỮNG VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ CHIẾT KHẤU QUY TRÌNH CHIẾT KHẤU KĨ THUẬT CHIẾT KHẤU NHỮNG VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ CHIẾT KHẤU Nội dung 1.1 Khái niệm Nội dung 1.3 Rủi ro chiết khấu Nội dung 1.5 Điều kiện chiết khấu Nội dung 1.2 Ý nghĩa Chiết khấu Nội dung 1.4 Đối tượng chiết khấu Nội dung 1.6 Phương thức chiết khấu 1.1 Khái niệm Chiết khấu Theo Luật Các công cụ chuyển nhượng (2005): “Chiết khấu công cụ chuyển nhượng việc tổ chức tín dụng mua cơng cụ chuyển nhượng từ người thụ hưởng trước đến hạn toán” 1.1 Khái niệm Chiết khấu Theo Luật Các Tổ chức tín dụng(2010): “Chiết khấu việc mua có kz hạn mua có bảo lưu quyền truy địi cơng cụ chuyển nhượng, giấy tờ có giá khác người thụ hưởng trước đến hạn toán.” 1.2 Ý nghĩa Chiết khấu 01 02 ĐỐI VỚI NGƯỜI ĐỀ NGHỊ CHIẾT KHẤU Chuyển đổi GTCG thành tiền nhanh nhất, đáp ứng kịp thời nhu cầu vốn ĐỐI VỚI NGÂN HÀNG CHIẾT KHẤU - Tăng dự trữ thứ cấp ngân hàng - Đảm bảo an tồn tốn, chi trả cho khách hàng - Tăng thu nhập cho ngân hàng 1.3 Rủi ro Chiết khấu Cơ sở phát hành GTCG khơng tồn Người tốn GTCG khơng có khả tốn 1.4 Đối tượng chiết khấu THƯƠNG PHIẾU GIẤY TỜ CÓ GIÁ 1.5 Điều kiện chiết khấu 01 Phát hành hợp pháp Được phép giao dịch (mua, bán, chuyển nhượng…) Nguyên vẹn, không tẩy xóa, sửa chữa 02 03 04 05 Thuộc quyền sở hữu hợp pháp KH Chưa đến hạn toán 1.6 Phương thức chiết khấu MUA CÓ KZ HẠN MUA CĨ BẢO LƯU QUYỀN TRUY ĐỊI QUY TRÌNH CHIẾT KHẤU 01 - Hồ sơ pháp lý người đề nghị chiết khấu, - Giấy đề nghị chiết khấu, - Bảng kê chứng từ chiết khấu, - Giấy tờ có giá xin chiết khấu (bảng gốc) 02 - Tính hợp lệ, hợp pháp chứng từ - Thời hạn đáo hạn - Khả toán chứng từ đáo hạn - Mối quan hệ đối tượng liên quan 03 - Thực thủ tục chuyển giao GTCG - Ngân hàng tính tiền chiết khấu - Ngân hàng mở sổ theo dõi thời hạn đáo hạn chứng từ 04 - Gửi yêu cầu toán đến người có trách nhiệm tốn - Thực quyền truy đòi (nếu cần) 13 KĨ THUẬT CHIẾT KHẤU Nội dung 3.1 Nội dung 3.2 Thời hạn chiết khấu Giá chiết khấu Nội dung 3.3 Nội dung 3.4 Phí chiết khấu (P) Giá trị lại Nội dung 3.5 Giá mua lại 14 3.1 Thời hạn chiết khấu Thời hạn chiết khấu (Ti) khoảng thời gian Thời hạn chiết khấu (Ti) khoảng thời gian tính từ ngày tính từ ngày ngày nhận chiết khấu ngày nhận chiết khấu đến ngày khách đến ngày khách hàng phải thực nghĩa vụ hàng phải thực nghĩa vụ cam kết mua lại đến cam đến kết hạn muathanh lại đến ngày đếnghi hạn ngày tốn tồn số tiền giấy tốn tồn sốcả tiền ghi giấy lễ tờ có giá, bao tờ có giá, baobộ gồm ngày nghỉ ngày gồm ngày nghỉ ngày lễ 15 3.1 Thời hạn chiết khấu Do NH & KH thỏa thuận Thời hạn chiết khấu tối thiểu Là thời hạn tính lãi chiết khấu Ngày đáo hạn Tính theo số ngày thực tế Ngày thực chiết khấu 16 3.2 Giá chiết khấu CÁCH 1: Căn trị giá chứng từ đáo hạn Giá chiết khấu = Trị giá chứng từ - Lãi chiết khấu đáo hạn • Trị giá chứng từ đáo hạn bằng: - Mệnh giá (là thương phiếu) - Mệnh giá + Lãi hưởng (là giấy tờ có giá) 17 3.2 Giá chiết khấu CÁCH 1: Căn trị giá chứng từ đáo hạn • Lãi chiết khấu Trị giá chứng từ đáo hạn * Lãi suất chiết khấu * Ti 360 18 3.2 Giá chiết khấu CÁCH 2: Giá chiết khấu giá trị (hiện giá) khoản tiền thu tương lai từ việc sở hữu giấy tờ có giá 19 3.2 Giá chiết khấu Chiết khấu theo lãi đơn: n STi GCK   i 1 (1  Ti * Ls ) Chiết khấu theo lãi kép: n STi GCK   Ti (  Ls ) i 1 Với - STi : thu nhập phát sinh tương lai từ việc sở hữu giấy tờ có giá i - Ls: Lãi suất chiết khấu - Ti : Thời hạn chiết khấu giấy tờ có giá i 20 3.3 Phí chiết khấu (P) • Phí cố định: Phí chiết khấu ấn định số tiền cố định cho giấy tờ có giá • Phí tính mệnh giá: Mệnh giá * Tỷ lệ phí P = Phí cố định + Phí tính mệnh giá 21 3.4 Giá trị lại Giá trị lại số tiền toán cho người xin chiết khấu vào thời điểm chiết khấu GIÁ TRỊ CÒN LẠI = GIÁ CHIẾT KHẤU - PHÍ 22 3.5 Giá trị mua lại Giá mua lại giấy tờ có giá đến hạn chiết khấu số tiền người xin chiết khấu phải trả cho ngân hàng chiết khấu để mua lại giấy tờ có giá chiết khấu GM  GCK * (1  Ttt * Ls) Với: GM: Giá mua GCK: Giá chiết khấu Ttt: Thời hạn toán Ls: Lãi suất chiết khấu 23 Ví dụ: Ngày 10/1/2015 Cơng ty QS người sở hữu chứng từ đến ngân hàng ANBank đề nghị chiết khấu: Hối phiếu số 09/HP với nội dung sau: - Mệnh giá: 180.000.000 - Ngày ký phát: 8/4/2014 - Ngày chấp nhận hối phiếu: 15/4/2014 - Ngày toán: 19/7/2015 - Người k{ phát hối phiếu: Công ty BA - Người chấp nhận: Công ty VG - Người thụ hưởng: Công ty QS 24 Trái phiếu số 17/TP với nội dung sau: - Mệnh giá: 200.000.000 - Thời hạn năm, lãi suất 12%/năm - Ngày đáo hạn 7/9/2015 - Người mua trái phiếu: Công ty QS - Tiền mua trái phiếu lãi toán lần đáo hạn 25 Kỳ phiếu số AA/KP với nội dung sau: - Mệnh giá: 100.000.000 - Thời hạn năm, lãi suất 10%/năm, trả lãi trước - Ngày phát hành: 29/4/2014 - Ngày đáo hạn: 29/4/2015 - Đơn vị phát hành: Ngân hàng D - Người mua kz phiếu: Công ty QS 26 Sau thẩm định hồ sơ chiết khấu nói ngân hàng ANBank đồng { chiết khấu ngày - Lãi suất chiết khấu: 1,18%/tháng - Tỷ lệ hoa hồng phí chiết khấu 0,5% mệnh giá - Phí cố định thu 50.000 đ/chứng từ - Thời hạn chiết khấu tối thiểu 15 ngày Yêu cầu: Xác định số tiền ngân hàng ANBank tốn cho cơng ty QS 27