nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng tại agribank chi nhánh huyện diên khánh khánh hòa

Trong bối cảnh nợ xấu tại các Ngân hàng Thương mại Việt Nam có chiều hướng diễn biến phức tạp, do đó việc nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD là công việc cần thiết để Agribank Chi

BỘ TÀI CHÍNH TRƯỜNG ĐẠI HỌC TÀI CHÍNH – MARKETING

Mã số: 60.34.02.01

TP.HỒ CHÍ MINH - NĂM 2015

BỘ TÀI CHÍNH TRƯỜNG ĐẠI HỌC TÀI CHÍNH – MARKETING

NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: TS NGUYỄN THỊ MỸ DUNG

TP.HỒ CHÍ MINH - NĂM 2015

NHẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN HƯỚNG DẪN

Tp HCM, ngày …… tháng …… năm 20…

Giáo viên hướng dẫn

TS NGUYỄN THỊ MỸ DUNG

LỜI CAM ĐOAN

Tác giả xin cam đoan luận văn “Nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD tại Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa” là công trình nghiên cứu của tác giả dưới sự hướng dẫn của TS Nguyễn Thị Mỹ Dung

Các số liệu, kết quả trong luận văn là trung thực và chưa từng được công bố trong bất kỳ công trình nghiên cứu nào khác

Tác giả

Lê Hạ Vũ

DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT

1 Agribank : Ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam

3 CIC : Trung tâm thông tin tín dụng của NHNN

4 CNH, HĐH : Công nghiệp hóa, hiện đại hóa

DANH MỤC BẢNG

Bảng 3.1: Cơ cấu mẫu nghiên cứu

Bảng 3.2: Diễn giải các biến

Bảng 4.7: Kiểm tra mô hình

Bảng 4.8: Kiểm định Hosmer – Lemshow’s

Bảng 4.9: Kiểm định khả năng dự báo của mô hình

TÓM TẮT

Bài nghiên cứu này nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD tại Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa Trong đó, dữ liệu được thu thập từ các hồ sơ vay vốn của 166 khách hàng vay có tham khảo thêm ý kiến của CBTD quản lý trong giai đoạn từ năm 2000 đến năm 2013, sử dụng phương pháp ước lượng xác suất cực đại (Maximum Likelihood Estimation – MLE) để tiến hành chạy mô hình hồi quy logistic Kết quả nghiên cứu cho thấy 52,4% sự biến thiên của biến phụ thuộc là do các biến độc lập Trong sáu biến độc lập thì ba biến có tác động đến RRTD tại Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa với độ tin cậy 95% Cụ thể, có ba biến là việc sử dụng vốn của khách hàng (sudungvon), số lần kiểm tra món vay của CBTD (kiemsoat) và số lượng nguồn thu nhập của khách hàng (dadanghoa) có quan hệ tỷ lệ nghịch với RRTD Ba biến còn lại là kinh nghiệm CBTD (kncb), kinh nghiệm khách hàng vay (knkh)

và khả năng tài chính của khách hàng (tc) không có ý nghĩa thống kê

CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU NGHIÊN CỨU

1.1 Tính cấp thiết của đề tài

Trong những năm qua hệ thống NHTM đã có những đóng góp to lớn vào sự phát triển kinh tế nước nhà Quá trình hội nhập kinh tế thế giới đã tạo ra những cơ hội cũng như thách thức cho các NHTM Trong một môi trường cạnh tranh hết sức quyết liệt,

để tồn tại và phát triển các NHTM cần không ngừng nâng cao năng lực cạnh tranh của mình bằng cách đổi mới công nghệ, đào tạo nguồn nhân lực, mở rộng quy mô hoạt động,…

Đối với các NHTM, hoạt động quản trị rủi ro đóng vai trò quan trọng bật nhất Hoạt động tín dụng là nghiệp vụ chủ yếu của hệ thống NHTM Việt Nam, mang lại 80-90% thu nhập của mỗi ngân hàng, tuy nhiên rủi ro của nó cũng rất lớn RRTD cao quá mức sẽ ảnh hưởng rất lớn đến hoạt động kinh doanh ngân hàng Cùng với những thời

cơ và thách thức của hội nhập kinh tế quốc tế, nhất là diễn biến phức tạp và nguy cơ khủng hoảng tín dụng và kinh tế thế giới đang tăng cao, vấn đề nâng cao khả năng quản lý RRTD, hạn chế đến mức thấp nhất có thể những nguy cơ tiềm ẩn gây nên RRTD của các NHTM đang và ngày càng trở nên cấp thiết

Trong cuộc khủng hoảng tài chính ngân hàng khu vực châu Á thời kỳ 1997-1998,

và cuộc khủng hoảng tài chính - ngân hàng toàn cầu khởi đầu từ Mỹ những năm gần đây đã và đang cho thấy ngày càng nhiều ngân hàng trên thế giới công bố các khoản

nợ xấu và thua lỗ lớn kỷ lục, trong đó có rất nhiều ngân hàng trong khu vực và trên thế giới bị phá sản, kể cả những ngân hàng lớn tầm cỡ thế giới với bề dày hoạt động hàng trăm năm

Trong bối cảnh nợ xấu tại các Ngân hàng Thương mại Việt Nam có chiều hướng diễn biến phức tạp, do đó việc nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD là công việc cần thiết để Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa xây dựng thành công mô hình quản trị RRTD

Nhận thức được tầm quan trọng trên, tác giả lựa chọn và nghiên cứu đề tài

“Nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD tại Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa” làm luận văn thạc sĩ

1.2 Mục tiêu nghiên cứu

- Xác định các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD tại Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa

- Đo lường mức độ tác động của từng yếu tố đến RRTD tại Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa

- Từ đó đưa ra các giải pháp và các kiến nghị để góp phần xây dựng mô hình quản trị RRTD phù hợp với thực trạng Agrbank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa

1.3 Câu hỏi nghiên cứu

- Các yếu tố nào ảnh hưởng đến RRTD tại Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa?

- Mức độ ảnh hưởng của từng yếu tố đến RRTD tại Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa như thế nào?

- Giải pháp nào để nâng cao hiệu quả quản trị RRTD tại Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa

1.4 Đối tượng và phạm vi nghiên cứu

Đối tượng nghiên cứu: đề tài tập trung nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến

RRTD tại Chi nhánh bao gồm:

- Việc sử dụng vốn vay của khách hàng

- Đa dạng hóa hoạt động kinh doanh

- Kiểm tra kiểm soát món vay

- Kinh nghiệm của khách hàng vay trong ngành nghề sản xuất

- Kinh nghiệm của CBTD quản lý

- Khả năng tài chính của khách hàng vay

Phạm vi nghiên cứu: RRTD tại Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh

Hòa

Thời gian nghiên cứu: từ năm 2000 đến 31/12/ 2013

1.5 Phương pháp nghiên cứu

Luận văn sử dụng phương pháp nghiên cứu định lượng - phương pháp ước lượng hợp lý cực đại (Maximum-Likelihood Estimation - MLE) để chạy mô hình hồi quy logistic bằng phần mềm Stata

1.6 Ý nghĩa khoa học và thực tiễn của luận văn

- Hệ thống hóa các lý luận về RRTD

- Phân tích hiện trạng RRTD tại Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa

- Nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD tại Chi nhánh

- Giúp các nhà quản lý Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa có nhận thức tổng quát về các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD từ đó xây dựng hợp lý mô hình quản trị RRTD tại Chi nhánh

1.7 Bố cục của luận văn

Bố cục của luận văn bao gồm các nội dung cụ thể như sau:

Chương 1: Giới thiệu đề tài nghiên cứu

Chương 2: Tổng quan nghiên cứu và cơ sở lý luận

Chương 3: Mô hình nghiên cứu

Chương 4: Kết quả nghiên cứu

Chương 5: Kết luận và kiến nghị

CHƯƠNG 2: TỔNG QUAN VỀ NGHIÊN CỨU VÀ CƠ

sử dụng trong một thời gian nhất định, đồng thời bên nhận tiền hoặc tài sản cam kết hoàn trả theo thời hạn và lãi suất đã thoả thuận”

Quan hệ tín dụng được hình thành và ra đời từ rất lâu Cùng với sự phát

triển của nền kinh tế thị trường, các hình thức tín dụng mới ngày càng có trình độ cao hơn Trong thực tiễn đã có những hình thức tín dụng sau: tín dụng nặng lãi, tín dụng thương mại, tín dụng ngân hàng, tín dụng nhà nước và tín dụng tiêu dùng Trong các hình thức trên thì tín dụng ngân hàng là một hình thức vô cùng quan trọng, nó là mối quan hệ tín dụng chủ yếu, cung cấp phần lớn nhu cầu tín dụng cho các doanh nghiệp

và các thể nhân khác trong nền kinh tế Có thể hiểu rằng: “Tín dụng ngân hàng là quan

hệ tín dụng giữa một bên là ngân hàng, còn bên kia là các pháp nhân và thể nhân khác trong nền kinh tế”

Như vậy, tín dụng ngân hàng là quan hệ tín dụng giữa một bên là ngân hàng và một bên là các tổ chức kinh tế, doanh nghiệp và các cá nhân, bằng cách ngân hàng huy động vốn từ các nguồn nhàn rỗi trong nền kinh tế và cung cấp cho bên kia trong một khoảng thời gian nhất định Đến thời hạn nào đó do hai bên thỏa thuận, ngân hàng sẽ nhận được vốn và một phần tăng thêm gọi là phần lời và được tính theo lãi suất

Tín dụng ngân hàng có các đặc trưng cơ bản: Một là sự tin tưởng, tín nhiệm giữa ngân hàng và khách hàng; Hai là tính thời hạn và hoàn trả

“Sự tin tưởng”: giữa ngân hàng và khách hàng đòi hỏi mức độ tin tưởng cao, bởi lẽ trong quan hệ tín dụng mà không có sự tin tưởng thì tín dụng mang đầy rủi

ro và ảnh hưởng xấu là rất lớn Khách hàng vay không chỉ là người đáng tin cậy theo những tiêu thức đạo đức xã hội thuần tuý mà điều quan trọng hơn họ phải chứng minh được khả năng và ý chí trả nợ Sự tin tưởng của ngân hàng đối với khách hàng được đề cập ở đây chính là lòng tin hay cơ sở khẳng định về khả năng thu hồi vốn vay

cả gốc và lãi

“ Tính thời hạn và hoàn trả”: quan hệ tín dụng là sự vận động độc lập tương đối giữa quyền sở hữu và quyền sử dụng vốn Khách hàng phải có trách nhiệm hoàn trả khoản vay theo cam kết: đúng hạn cả gốc và lãi cho ngân hàng Tín dụng, chính vì đặc trưng này mà được xác định rõ ràng chỉ là quan hệ tạm thời và bao giờ việc chuyển giao quyền sử dụng vốn cũng gắn với một thời hạn nhất định, cho dù đó là thời hạn ngắn, trung bình hay dài hạn

Chính bởi vậy, khi một trong hai đặc trưng bị vi phạm sẽ dẫn tới RRTD cho ngân hàng Khi nói tới rủi ro tín dụng của ngân hàng, khái niệm đơn giản nhất được hiểu như sau: “Rủi ro tín dụng là loại rủi ro phát sinh trong quá trình cho vay của ngân hàng, biểu hiện thực tế qua việc khách hàng không trả được nợ hoặc trả nợ không đúng hạn cho ngân hàng”

Như vậy, khi đến hạn mà khách hàng trả chậm, trả không đúng hạn hoặc không trả thì có nghĩa là rủi ro tín dụng đã xảy ra

Ngoài khái niệm trên, theo Uỷ ban Basel về giám sát ngân hàng thì rủi ro tín dụng lại được hiểu là rủi ro thất thoát tài sản có thể phát sinh khi một bên đối tác không thực hiện nghĩa vụ tài chính hoặc nghĩa vụ theo hợp đồng đối với một ngân hàng, bao gồm cả việc không thực hiện thanh toán nợ cho dù đấy là nợ gốc hay nợ lãi khi khoản nợ đến hạn”

Theo quan điểm này, rủi ro tín dụng được đánh giá dựa trên việc thực hiện nghĩa vụ tài chính của khách hàng bao gồm việc trả gốc và thanh toán lãi

Thomas P.Fitch trong cuốn “ Dictionary of banking systems” lại định nghĩa rủi

ro tín dụng là loại rủi ro xảy ra khi người vay không thanh toán được nợ theo thỏa thuận hợp đồng dẫn đến sai hẹn trong nghĩa vụ trả nợ

Một cách hiểu khác theo cuốn Risk Management in Banking (2001) của Joel Bessis thì rủi ro tín dụng được hiểu là những tổn thất do khách hàng không trả đuợc nợ hoặc đó là sự giảm sút chất lượng tín dụng của những khoản vay”

RRTD là rủi ro phát sinh trong suốt quá trình cấp tín dụng của ngân hàng cho khách hàng Đây là loại rủi ro lớn nhất, quan trọng nhất trong hoạt động ngân hàng, là loại rủi ro chủ yếu của rủi ro trong hoạt động ngân hàng (Banking Risk)

RRTD là rủi ro tồn tại khách quan gắn liền với hoạt động ngân hàng RRTD chỉ

có thể kiềm chế không thể triệt tiêu vĩnh viễn, do đó chúng ta cần có chính sách chủ động nhận diện và lượng hóa, coi đây là một hiện tượng kinh tế, sẵn sàng tiếp nhận và

xử lý

Như vậy có thể nói rằng RRTD có thể xuất hiện trong các mối quan hệ mà trong đó ngân hàng là chủ nợ, khách hàng nợ lại không thực hiện hoặc không đủ khả năng thực hiện nghĩa vụ trả nợ khi đến hạn Nó diễn ra trong quá trình cho vay, chiết khấu công cụ chuyển nhượng và giấy tờ có giá, cho thuê tài chính, bảo lãnh, bao thanh toán của ngân hàng

2.1.1.2 Phân loại RRTDP0F

1

Nếu căn cứ vào nguyên nhân phát sinh, RRTD phân chia thành các loại sau:

Thứ nhất: Rủi ro giao dịch (Transactions Risk) Đây là một hình thức của

RRTD mà nguyên nhân phát sinh là do những hạn chế trong quá trình giao dịch và xét duyệt cho vay, đánh giá khách hàng Rủi ro giao dịch mang nặng tính chủ quan của bên cho vay trong quá trình tác nghiệp, bao gồm:

- Rủi ro lựa chọn: Rủi ro xuất hiện khi tác nghiệp do quá trình đánh giá, phân

tích, lựa chọn khách hàng, phương án vay vốn và phương án trả nợ chưa tốt

- Rủi ro đảm bảo: là rủi ro liên quan đến tài sản đảm bảo

1Nguyễn Đăng Dờn và cộng sự, 2011 Quản trị ngân hàng thương mại hiện đại Nhà

xuất bản Phương Đông.

- Rủi ro nghiệp vụ: là rủi ro liên quan đến công tác quản lý khoản vay và hoạt

động cho vay, bao gồm cả hệ thống xếp hạng rủi ro và kỹ thuật xử lý các khoản vay có

vấn đề

Thứ hai: Rủi ro danh mục (Porfolio Risk) Rủi ro danh mục là loại RRTD phát

sinh trong quản lý rủi ro danh mục cho vay của ngân hàng Rủi ro danh mục vừa mang tính chủ quan, vừa mang tính khách quan Rủi ro danh mục bao gồm rủi ro nội tại và rủi ro tập trung:

- Rủi ro nội tại: Rủi ro nội tại xuất phát từ các yếu tố, các đặc điểm riêng có,

mang tính riêng biệt bên trong mỗi chủ thể đi vay hoặc ngành, lĩnh vực kinh tế Nó xuất phát từ đặc điểm hoạt động hoặc đặc điểm sử dụng vốn của khách hàng vay vốn

- Rủi ro tập trung: là rủi ro phát sinh trong trường hợp ngân hàng tập trung

vốn cho vay quá nhiều đối với một số khách hàng, cho vay quá nhiều doanh nghiệp hoạt động trong cùng một ngành, lĩnh vực kinh tế; hoặc trong cùng một vùng địa lý nhất định; hoặc cùng một loại hình có rủi ro cao

2.1.1.3 Nguyên nhân RRTD

- Nhóm nguyên nhân thuộc về người đi vay: Đây là một trong những nguyên nhân chính gây ra rủi ro tín dụng cho ngân hàng Khách hàng có thể đem lại rủi ro cho các NHTM khi: (i) Vốn tự có tham gia vào sản xuất kinh doanh thấp so với nhu cầu vốn kinh doanh, buộc khách hàng phải đi huy động vốn (ii) Công nghệ sản xuất không

đủ khả năng tạo ra sản phẩm có tính cạnh tranh cao, khiến hoạt động kinh doanh của khách hàng gặp nhiều khó khăn, không thu được tiền bán sản phẩm như dự định (iii) Năng lực quản trị điều hành của bộ máy lãnh đạo các doanh nghiệp bị hạn chế, thiếu thông tin thị trường và các đối tác, bạn hàng, làm ảnh hưởng đến kế hoạch sản xuất kinh doanh, (iv) Thái độ thiếu thiện chí, bất hợp tác của người đi vay, (v) Hiện tượng lừa đảo, cố ý, người đi vay sử dụng vốn sai mục đích, không có thiện chí trả nợ vay

Đa số các khách hàng khi vay vốn ngân hàng đều có các phương án kinh doanh

cụ thể, khả thi Số khách hàng sử dụng vốn sai mục đích, có ý lừa đảo ngân hàng tuy không nhiều nhưng không phải không có, thậm chí có những vụ việc phát sinh hết sức

nghiêm trọng, liên quan đến uy tín các cán bộ, làm ảnh hưởng xấu đến khách hàng khác

Năng lực quản lý kinh doanh yếu kém cũng là lý do phát sinh rủi ro Nhiều khách hàng đầu tư vào nhiều lĩnh vực vượt quá khả năng quản lý Quy mô kinh doanh phình to vượt quá tư duy quản lý là nguyên nhân dẫn đến sự phá sản của các phương

án kinh doanh đầy khả thi mà lẽ ra nó phải thành công trên thực tế

Doanh nghiệp cùng lúc vay nhiều ngân hàng làm cho việc quản lý, theo dõi trở nên phức tạp, khó theo dõi được dòng tiền, dẫn đến việc sử dụng vốn vay chồng chéo

và mất khả năng thanh toán dây chuyền

Tình hình tài chính doanh nghiệp yếu kém, thiếu minh bạch Công tác quản lý

kế toán tài chính tùy tiện, thiếu đồng bộ, mang tính đối phó, làm thông tin ngân hàng

có được không chính xác, dẫn đến các báo cáo thẩm định cho vay của cán bộ ngân hàng thiếu tính thực tế và sai lệch quá nhiều Rủi ro xảy ra là đương nhiên

- Từ bản thân các ngân hàng: (i) chính sách tín dụng chưa hợp lý; (ii) chưa nêu cao tính tự chủ và tự chịu trách nhiệm trong hoạt động tín dụng; (iii) chưa xác định đúng quy mô và tốc độ tăng trưởng của tín dụng; (iv) chưa có chính sách khách hàng

và chiến lượtc marketing, chiến lược cạnh tranh hợp lý; (v) quy trình cho vay có nhiểu

kẻ hở để khách hàng lợi dụng; (vi) trình độ chuyên môn của cán bộ còn hạn chế; (vii) vấn đề đạo đức

Nhiều ngân hàng thiếu chính sách tín dụng nhất quán, các định hướng chung, chế độ tín dụng theo từng thời hạn cho vay, quy định đảm bảo tiền vay, danh mục lựa chọn khách hàng trong từng giai đoạn

Sự lơi lỏng trong quá trình giám sát trước, trong và sau khi cho vay dẫn đến không phát hiện kịp thời các vấn đề về sử dụng vốn vay sai mục đích

Năng lực chuyên môn và đạo đức nghề nghiệp của một số CBTD ngân hàng chưa theo kịp yêu cầu

Cạnh tranh giữa các ngân hàng quá gay gắt thậm chí chưa thật sự lành mạnh, việc chạy theo quy mô dẫn đến bỏ qua các tiêu chuẩn, điều kiện cho vay, thiếu quan

tâm chất lượng khoản vay, ngân hàng quá coi trọng vào tài sản thế chấp, xem đó là vật đảm bảo chắc chắn cho sự thu hồi vốn vay

- Từ phía môi trường kinh doanh: Môi trường kinh tế xã hội ảnh hưởng đến khách hàng và cũng dẫn đến rủi ro tín dụng cho ngân hàng; Các chính sách kinh tế vĩ

mô cũng ảnh hưởng không nhỏ đến hoạt động của các NHTM; Các nguyên nhân bất khả kháng (thiên tai, địch họa, thay đổi nhu cầu của người tiêu dùng hoặc về kỹ thuật công nghệ của một ngành nào đó) cũng có thể làm phá sản cả một hãng kinh doanh; Nguyên nhân thông tin không cân xứng; Môi trường pháp lý

2.1.2 Ảnh hưởng của RRTDP1F

2

2.1.2.1 Tác động đến hoạt động kinh doanh của ngân hàng

RRTD làm giảm thu nhập của ngân hàng: khi có một khoản nợ được coi là quá hạn, thu nhập của ngân hàng bị giảm sút ngay, một phần vì không thu được lãi hoặc nợ gốc như cam kết, trong khi vẫn phải trả lãi cho nguồn huy động, một phần do các chi phí quản lý, giám sát phát sinh Mặt khác nếu các khoản nợ quá hạn chuyển thành khó thu hoặc không thu được thì việc xử lý tài sản đảm bảo luôn gặp khó khăn về pháp lý

và định giá nên trường hợp ngân hàng có thể thu hồi được nợ khi phát mại tài sản là rất khó xảy ra

RRTD làm giảm khả năng thanh toán của ngân hàng Tỷ lệ nợ quá hạn trên tổng

dư nợ cao không những làm giảm thu nhập của ngân hàng mà cón làm giảm nguồn vốn, đồng thời làm giảm khả năng thanh toán của ngân hàng Khi đó ngân hàng sẽ phải

đi vay trên thị trường liên ngân hàng với lãi suất cao, bởi huy động từ tiền gởi dân cư thường mất rất nhiều thời gian Nếu tình trạng này kéo dài với việc hàng loạt người gởi tiền rút tiền, ngân hàng sẽ buộc phải đóng cửa và tuyên bố phá sản

RRTD làm giảm uy tín và năng lực cạnh tranh của ngân hàng Khi ngân hàng mất khả năng thanh toán, phải đi vay từ nhiều nguồn khác nhau, uy tín của ngân hàng trên thị trường tài chính sẽ bị giảm đi nghiêm trọng Hơn nữa tỷ lệ nợ quá hạn trên

2Nguyễn Đăng Dờn và cộng sự, 2011 Quản trị ngân hàng thương mại hiện đại Nhà

xuất bản Phương Đông.

tổng dư nợ cao cũng là một chỉ tiêu quan trọng để đánh giá không tốt về tình hình hoạt động của ngân hàng, điều này sẽ ảnh hưởng đến tâm lý đối tác của ngân hàng, dẫn đến việc huy động vốn trở nên khó khăn hơn và gặp nhiều trở ngại trong việc cạnh tranh với các ngân hàng khác

2.1.2.2 Tác động đến kinh tế xã hội

Hoạt động của NHTM mạng tính xã hội hóa cao vì nó liên quan đến nhiều ngành nghề và nhiều thành phần khác nhau trong nền kinh tế Do vậy khi một ngân hàng bị phá sản nó sẽ gây ảnh hưởng đến các bộ phận còn lại trong xã hội, trước tiên là các ngân hàng khác, bởi có quan hệ mật thiết với nhau trong hoạt động nên một ngân hàng sụp đỗ có thể dẫn đến sự sụp đổ của các ngân hàng còn lại Ngoài ra việc sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp bị gián đoạn do thiếu vốn, người gửi tiền không lấy lại tiền được Những hậu quả này còn giảm lòng tin của công chúng vào sự vững chắc

và lành mạnh của hệ thống tài chính, những như hiệu lực của các chính sách tiền tệ của Chính phủ

2.1.3 Các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD

Theo Trương Đông Lộc và Nguyễn Thị Tuyết (2011)P2F

3 P

, các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD bao gồm:

Thứ nhất: kinh nghiệm khách hàng vay vốn trong ngành nghề Kinh nghiệm

khách hàng vay đóng vai trò quan trọng trong hoạt động sản xuất kinh doanh của khách hàng Thiếu kinh nghiệm, khách hàng vay sẽ gặp nhiều khó khăn khi quản lý điều hành, khi thu thập thông tin thị trường và đối tác, phản ứng chậm khi thị trường biến đổi , gây ảnh hưởng lớn đến hoạt động sản xuất kinh doanh của khách hàng vay, ảnh hưởng khả năng trả nợ cho ngân hàng

Thứ 2: khả năng tài chính của khách hàng Nhân tố này biểu hiện ở vốn tự có

của khách hàng tham gia vào dự án, phương án sản xuất kinh doanh Thiếu vốn tự có, khách hàng vay buộc phải huy động vốn ở nhiều nguồn khác nhau, từ đó ảnh hưởng khả năng trả nợ cho ngân hàng

3 Trương Đông Lộc, Nguyễn Thị Tuyết, 2011, “Các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD của Ngân hàng thương mại

cổ phần Ngoại thương Chi nhánh thành phố Cần Thơ”, tạp chí ngân hàng, số 5, trang 38-41

Thứ 3: tài sản đảm bảo của khách hàng vay Xử lý tài sản đảm bảo là bước sau

cùng để ngân hàng thu hồi vốn vay Công việc này cần thời gian và phụ thuộc vào nhiều yếu tố như khả năng phát mãi, thị trường bất động sản, sự hợp tác của khách hàng vay

Thứ 4: sử dụng vốn vay Khi cấp tín dụng cho khách hàng, bất kỳ ngân hàng

nào cũng quan tâm liệu khách hàng vay có sử dụng vốn đúng mục đích hay không Sử dụng vốn đúng mục đích đảm bảo khách hàng vay có nguồn trả nợ kịp thời cho ngân hàng

Thứ 5: kinh nghiệm của CBTD

Thứ 6: đa dạng hóa hoạt động sản xuất kinh doanh

Thứ 7: việc kiểm tra kiểm soát món vay Trong hoạt động tín dụng, việc kiểm

tra trước và sau khi cho vay là nhiệm vụ bắt buộc đối với CBTD Kiểm tra sau thường xuyên giúp ngân hàng quản lý được việc sử dụng vốn vay của khách hàng đồng thời nắm bắt kịp thời những biến động trong hoạt động kinh doanh của khách hàng, từ đó

có hướng xử lý

2.1.4 Quản trị RRTD

Mô hình quản trị RRTD là hệ thống các chính sách về nhận diện rủi ro, đo lường rủi ro, quản lý rủi ro và kiểm soát và xử lý rủi ro được xây dựng và vận hành một cách đầy đủ và toàn diện trong hoạt động quản lý tín dụng của ngân hàng thương mại

Mô hình quản lý RRTD phản ánh một cách hệ thống các vấn đề về cơ chế, chính sách, quy trình nghiệp vụ nhằm thiết lập các giới hạn hoạt động an toàn và các chốt kiểm soát rủi ro trong một quy trình thực hiện nghiệp vụ; các công cụ đo lường, phát hiện rủi ro; các hoạt động giám sát sự tuân thủ và nhận diện kịp thời các loại rủi

ro mới phát sinh và các phương án, biện pháp chủ động phòng ngừa, đối phó một khi

có rủi ro xảy ra

Nhận diện rủi ro: Đây được coi là bước đầu tiên trong quá trình quản lý rủi ro

tín dụng tại ngân hàng Nhận biết rủi ro được xét trên hai góc độ: “Về phía ngân hàng“: rủi ro tín dụng sẽ được phản ánh rõ nét qua quy mô tín dụng, cơ cấu tín dụng,

nợ quá hạn, nợ xấu và DPRR “Về phía khách hàng“: Khi khách hàng có những dấu hiệu tiềm ẩn rủi ro, ngân hàng cần nhận biết được khả năng xảy ra rủi ro để ứng phó kịp thời

Các nội dung chủ yếu trong giai đoạn nhận biết rủi ro gồm có:

(i) Phân tích danh mục tín dụng của ngân hàng: để nhận biết những nguy cơ rủi ro phát sinh từ quy mô tín dụng, cơ cấu tín dụng, ngành nghề, loại tiền…

(ii) Phân tích đánh giá khách hàng: nhằm phát hiện những nguy cơ rủi ro trong từng khách hàng và từng khoản nợ cụ thể Phân tích đánh giá khách hàng là cả một quá trình từ khi tiếp xúc với khách hàng, tiếp nhận các thông tin từ phía khách hàng, tiến hành phân tích, thẩm định khách hàng trước, trong và sau khi cho vay

Đo lường rủi ro: Cách tiếp cận truyền thống thường đo lường rủi ro thông qua

các chỉ tiêu như tỷ lệ nợ quá hạn, tỷ lệ nợ xấu, hệ số rủi ro mất vốn, hệ số khả năng bù đắp rủi ro , trong đó phổ biến nhất là chỉ tiêu tỷ lệ nợ xấu, tỷ lệ nợ quá hạn, chỉ tiêu phản ánh rõ nét rủi ro của ngân hàng

Tỷ lệ nợ xấu = Tổng dư nợ xấu/ Tổng dư nợ

Tỷ lệ nợ quá hạn = Tổng dư nợ quá hạn/ Tổng dư nợ

Các ngân hàng có thể đo lường rủi ro khoản vay thông qua các mô hình cho điểm tín dụng, mô hình điểm số Z, và mô hình xếp hạng tín dụng nội bộ theo Basel II Nếu các mô hình cho điểm tín dụng đánh giá rủi ro của khách hàng trên cơ sở cho điểm khách hàng đó, xem khách hàng đang ở các mức rủi ro nào thì theo Basel II

có thể tính được tổn thất dự kiến (Expected loss - EL) Như vậy, nếu mỗi món vay được xem là một phép thử và có số liệu đầy đủ, chúng ta có thể xác định một cách tương đối chính xác xác suất rủi ro của từng loại tài sản của ngân hàng trong từng thời

kì, từng loại hình tín dụng, từng lĩnh vực đầu tư

Quản lý rủi ro: Sau khi nhận biết và hình thành các chỉ tiêu đo lường, rủi ro cần

phải được theo dõi thường xuyên Nội dung cơ bản của quản lý rủi ro được thể hiện như sau:

(i) Xây dựng chiến lược quản lý rủi ro: Ngân hàng cần xác định tầm nhìn, mục tiêu, sứ mệnh của ngân hàng để từ đó đưa ra chiến lược quản lý rủi ro phù hợp

(ii) Xây dựng chính sách quản lý rủi ro: Chính sách quản lý rủi ro tín dụng là cơ

sở để hình thành nên quy trình tín dụng với những hướng dẫn nghiệp vụ chi tiết, các bước cụ thể trong quá trình cấp tín dụng Chính sách quản lý rủi ro tín dụng cũng quy định giới hạn cho vay đối với khách hàng, phân loại nợ và trích lập DPRR

(iii) Quản lý danh mục cho vay và phân tán rủi ro: Ngân hàng phải thường xuyên phân tích và theo dõi danh mục tín dụng để có những biện pháp xử lý kịp thời khi có rủi ro xảy ra Để hoạt động quản lý rủi ro tín dụng có hiệu quả, các ngân hàng cần xây dựng một hệ thống thông tin tín dụng tập trung gồm các báo cáo định kì và đặc biệt

Báo cáo định kì có thể bao gồm các báo cáo liên quan đến các nội dung sau: Nhóm khách hàng có dư nợ tín dụng lớn nhất, các khoản dư nợ lớn nhất; Phân tích danh mục tín dụng …Ngoài ra, ngân hàng cũng phải thực hiện việc phân tán rủi ro bằng việc thực hiện cấp tín dụng cho nhiều ngành, nhiều lĩnh vực, đối tượng khách hàng và loại tiền…nhằm tránh những tổn thất cho ngân hàng thương mại

Kiểm soát và xử lý rủi ro

(i) Kiểm soát rủi ro: nhằm mục tiêu phòng chống và kiểm soát các rủi ro có thể phát sinh trong hoạt động ngân hàng, đảm bảo toàn bộ các bộ phận và cá nhân trong ngân hàng tuân thủ các quy định của pháp luật, thực hiện các chiến lược, chính sách đảm bảo mục tiêu an toàn và hiệu quả trong hoạt động ngân hàng Kiểm soát rủi ro tín dụng bao gồm kiểm soát trước, trong và sau khi cho vay

Kiểm soát trước khi cho vay bao gồm: kiểm soát quá trình thiết lập chính sách, thủ tục, quy trình cho vay; kiểm tra quá trình lập hồ sơ vay vốn và thẩm định, kiểm tra

tờ trình cho vay và các hồ sơ liên quan

Kiểm soát trong khi cho vay: kiểm soát một lần nữa hợp đồng tín dụng; kiểm tra quá trình giải ngân, điều tra việc sử dụng vốn vay của khách hàng có đúng mục đích xin vay hay không, giám sát thường xuyên khoản vay…

Kiểm soát sau khi cho vay: kiểm soát việc đôn đốc thu hồi nợ, kiểm soát tín dụng nội bộ độc lập, đánh giá lại chính sách tín dụng

(ii) Xử lý rủi ro: Khi một khoản vay bị xếp xuống nhóm nợ xấu thì ngân hàng

sẽ chuyển sang bộ phận xử lý nợ xấu giải quyết Bộ phận này sẽ thực hiện rà soát khoản vay, lập phương án gặp gỡ khách hàng để tìm hướng khắc phục thông qua các hình thức như: gia hạn nợ, chứng khoán hoá các khoản nợ Nếu khách hàng chấp thuận thực thi phương án khắc phục thì khoản nợ đó sẽ được chuyển sang hình thức theo dõi

nợ bình thường, còn không sẽ chuyển sang bộ phận xử lý nợ xấu

Hiện nay, đang tồn tại hai loại hình xử lý nợ Một là hình thức xử lý khai thác: bao gồm cho vay thêm, bổ sung tài sản bảo đảm, chuyển nợ quá hạn, thực hiện khoanh

nợ xoá nợ, chỉ định đại diện tham gia quản lý doanh nghiệp Hai là hình thức xử lý thanh lý: bao gồm xử lý nợ tồn đọng (bao gồm nợ tồn đọng có TSBĐ, và không TSBĐ), thanh lý doanh nghiệp, khởi kiện, bán nợ, sử dụng DPRR và sự trợ giúp của Chính phủ

Hiện tại có hai mô hình quản lý RRTD là mô hình quản lý rủi ro tập trung và

mô hình quản lý rủi ro phân tán

Mô hình quản lý rủi ro tập trung, thích hợp với các ngân hàng có quy mô lớn,

có sự tách biệt độc lập giữa 3 chức năng: quản lý rủi ro, kinh doanh và tác nghiệp Với

mô hình này các NHTM có thể quản lý rủi ro một cách hệ thống trên quy mô toàn ngân hàng, đảm bảo tính cạnh tranh lâu dài, thiết lập và duy trì môi trường quản lý rủi

ro đồng bộ, phù hợp với quy trình quản lý gắn với hoạt động của các bộ phận kinh doanh nâng cao năng lực đo lường giám sát rủi ro, xây dựng chính sách quản lý rủi ro thống nhất cho toàn hệ thống Tuy nhiên, việc xây dựng và triển khai mô hình quản lý tập trung này đòi hỏi phải đầu tư nhiều công sức và thời gian và yêu cầu đội ngũ cán

bộ phải có kiến thức cần thiết và biết áp dụng lý thuyết với thực tiễn

Với mô hình quản lý rủi ro phân tán, CBTD chịu trách nhiệm tiếp xúc khách hàng, thẩm định món vay và quản lý món vay cho đến khi hết nợ Mô hình này có ưu điểm: gọn nhẹ, cơ cấu tổ chức đơn giản, thích hợp với ngân hàng quy mô nhỏ Tuy nhiên điểm yếu của mô hình quản trị rủi ro này là: nhiều công việc tập trung hết một nơi, thiếu sự chuyên sâu; việc quản lý hoạt động tín dụng đều theo phương thức từ xa dựa trên số liệu chi nhánh báo cáo lên hoặc quản lý gián tiếp thông qua chính sách tín dụng

2.2 Tổng quan về một số nghiên cứu có liên quan đến RRTD

2.2.1 Một số mô hình nghiên cứu trên thế giới

- Nabila Zribi and Younes Boujelbène (2011), “The factors influencing bank

credit risk: the case of Tunisia”, Journal of Accounting and Taxation Vol 3(4), pp

thuận đến RRTD và các tỷ lệ an toàn vốn có ảnh hưởng tỷ lệ nghịch đến RRTD, các chỉ số kinh tế vĩ mô cũng ảnh hưởng đến RRTD ngân hàng

- Nor Hayati Ahmad* and Shahrul Nizam Ahmad (2004), “Key factors

influencing credit risk of Islamic bank: A Malaysian case”,The Journal of Muamalat and Islamic Finance Research pp 1-10 ISSN 1823-0754

Đề tài nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD tại các ngân hàng hồi giáo

ở Malaysia Do tính chất đặc thù của Ngân hàng Hồi giáo, các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD ở các ngân hàng này có sự khác biệt so với các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD tại các ngân hàng thông thường Các phân tích về nhân tố ảnh hưởng đến RRTD tại các ngân hàng thông thường làm nổi bật những điểm tương đồng và khác biệt giữa hai dòng ngân hàng Nghiên cứu cho thấy hiệu quả quản lý, tài sản rủi ro và kích thước của tổng tài sản có ảnh hưởng đáng kể đến RRTD của ngân hàng Hồi giáo, trong khi RRTD của ngân hàng thông thường bị ảnh hưởng đáng kể do cho vay các lĩnh vực có rủi ro, quản lý vốn, cho vay lỗ …Từ đó đề tài đã gợi ý một số chính sách quản trị RRTD tại các ngân hàng Hồi giáo

- Victor Castro (2012), University of Coimbra and NIPE, Portugal,

“Macroeconomic determinants of the credit risk in the banking system: The case of the GIPSI”

Đề tài tập trung nghiên cứu phân tích mối liên hệ giữa sự phát triển kinh tế vĩ

mô và RRTD ngân hàng trong một nhóm cụ thể của các nước - Hy Lạp, Ireland, Bồ Đào Nha, Tây Ban Nha và Ý (GIPSI), các nước gần đây bị ảnh hưởng bởi điều kiện kinh tế và tài chính không thuận lợi, trong giai đoạn từ quý 1 năm 1997 đến quý 3 năm

2011 Nghiên cứu chỉ ra rằng RRTD ngân hàng bị ảnh hưởng đáng kể bởi môi trường kinh tế vĩ mô: RRTD tăng lên khi GDP tăng và chỉ số giá nhà ở giảm, và tăng lên khi

tỷ lệ thất nghiệp, lãi suất, tăng trưởng tín dụng tăng; nó cũng bị ảnh hưởng một cách tích cực khi tỷ giá thực tế được đánh giá cao; khủng hoảng tài chính cũng ảnh hưởng đến RRTD Nghiên cứu đã đưa ra một số biện pháp chính sách có thể được thực hiện

để thúc đẩy tăng trưởng, việc làm, năng suất và năng lực cạnh tranh và giảm nợ nước ngoài và nợ công ở các nước này

Qua tham khảo một số nghiên cứu trên, ta có thể nhận ra rằng các nghiên cứu ở nước ngoài phần lớn tập trung vào sự ảnh hưởng của các yếu tố kinh tế vĩ mô đến RRTD ngân hàng mà ít đề cập đến các yếu tố thuộc về bản thân ngân hàng và khách hàng vay như nghiên cứu sau đây:

- Chabota Hillary Nketany (2007), The Copperbelt University, “Factors

affecting credit default: the case of Stanbic Bank – Copperbelt”

Đề tài tập trung nghiên cứu các yếu tố mà ngân hàng cho vay, ở đây cụ thể là Ngân hàng Stanbic Chi nhánh Copperbelt ở Kitwe, Ndola và Chingola, có thể chú ý để tránh các RRTD Nghiên cứu đã chỉ ra nền tảng kiến thức của khách hàng vay và kiến thức, kỹ năng của CBTD trong lĩnh vực cho vay là nhân tố quan trọng ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng vay Từ đó đưa ra các kiến nghị như: (i) trang bị kỹ năng và kiến thức cho CBTD, (ii) hoàn thiện quy trình cho vay, (iii) nền tảng kiến thức của khách hàng vay là quan trọng nhưng không nên phân biệt đối xử với các khách hàng có trình độ thấp, (iv) xem xét cẩn thận với các đề nghị xin vay Tuy nhiên do nghiên cứu chỉ tập trung ở một chi nhánh với số lượng phản hồi từ nhân viên (6) và khách hàng (55) thấp nên nghiên cứu còn nhiều hạn chế

- Rekha Arunkumar and G Kotreshwar (2006), Bapuji Institute of Engineering & Technology and University of Mysore, Risk Management in

Commercial Banks (A Case Study of Public and Private Sector Banks) Bài viết nghiên cứu các mục tiêu sau:

Phân tích diễn biến nợ xấu của các ngân hàng thương mại ở Ấn Độ

Phân tích các xu hướng đa dạng hóa danh mục đầu tư tín dụng trong thời kỳ

- Diksha Arora and Ravi Agarwal (2009), BIMTECH and O.P Jindal Global

University (JGU),Banking Risk Management in India and RBI Supervision Bài viết nghiên cứu về Quản trị rủi ro ngân hàng ở Ấn Độ và sự giám sát của Ngân hàng Trung Ương Ấn Độ (RBI) Bài viết nêu ra các lý thuyết về các loại rủi ro trong hệ thống ngân hàng như: RRTD (Credit risk), rủi ro thị trường (Market risk), rủi ro hoạt động (Operation risk) Từ các lý thuyết trên, RBI ban hành rộng rãi các nguyên tắc trong quản trị rủi ro ngân hàng ở Ấn Độ Điều này đặt ra cho Hội đồng quản trị các ngân hàng trách nhiệm phải đưa ra các thông số rủi ro và thiết lập hệ thống quản lý và kiểm soát rủi ro Tuy nhiên phải công nhận rằng, với sự khác biệt giữa các ngân hàng, có thể không cần thiết phải áp dụng một hệ thống quản lý rủi ro thống nhất Do đó việc thiết

kế các khuôn khổ trong hệ thống quản lý rủi ro dựa trên yêu cầu riêng của từng ngân hàng, quyết định bởi kích thước, độ phức tạp trong kinh doanh, triết lý về rủi ro, sự chấp nhận của thị trường và vốn Trong khi thực hiện, các ngân hàng có thể so sánh hệ thống quản lý của bản thân và các hướng dẫn của RBI, từ đó xác định các chính sách,

chiến lược phù hợp

2.2.2 Một số mô hình nghiên cứu trong nước

Trong thời gian qua đã có rất nhiều nghiên cứu về RRTD tại các NHTM, tác giả

có thể liệt kê một số nghiên cứu như sau:

- Nguyễn Thị Ngọc Diệp và Nguyễn Minh Kiều, 2015, “Ảnh hưởng của yếu

tố đặc điểm đến RRTD tại NHTM Việt Nam”, Tạp chí phát triển kinh tế, 26(3), 49-63 Nghiên cứu xác định nhóm yếu tố đặc điểm ngân hàng ảnh hưởng đến RRTD tại các NHTM Việt Nam bằng phương pháp bình phương bé nhất (OLS) Nghiên cứu đưa ra một số gợi ý cho các nhà đầu tư cá nhân và giúp các nhà quản lý ngân hàng nhận diện tác động tiêu cực của các yếu tố đặc điểm ngân hàng đến RRTD nhằm kiểm soát tốt các tác động từ việc đẩy mạnh cho vay Nghiên cứu sử dụng dữ liệu từ báo cáo tài chính của 32 NHTM VN từ năm 2010 – 2013 Nghiên cứu đã chỉ ra rằng tăng trưởng tín dụng luôn gây ra khả năng RRTD cao, quy mô ngân hàng càng lớn thì RRTD càng cao, tỷ lệ chi phí hoạt động trên thu nhập hoạt động cao thì RRTD cao

- Nghiên cứu của Trần Trung Tường trong luận án tiến sĩ “Quản trị tín dụng của các Ngân hàng thương mại cổ phần trên địa bàn thành phố Hồ Chí Minh” năm

2011 Trong nghiên cứu của mình, tác giả đã nêu lên những lý thuyết cơ bản về quản trị tín dụng NHTM cùng với bài học ở một số nước trên thế giới Nghiên cứu cũng đã

phân tích hiện trạng quản lý tín dụng tại các NHTM trên địa bàn thành phố Hồ Chí Minh, đã nêu các chính sách quản trị nguồn vốn, chính sách cho vay, chính sách đảm bảo tiền vay, chính sách phân cấp phán quyết tín dụng, phân loại nợ và trích lập dự phòng Nghiên cứu đã cho thấy những thành tựu cũng như hạn chế của thực trạng quản

lý tín dụng tại các NHTM ở thành phố Hồ Chí Minh, các nguyên nhân của hạn chế đó

Từ đó nghiên cứu đưa ra các giải pháp hoàn thiện quản lý tín dụng, các định hướng cho hoạt động tín dụng tại các NHTM và đưa ra một số ý kiến, giải pháp bổ trợ đối với Chính phủ, đối với NHNN, đối với thành phố Hồ Chí Minh

- Nguyễn Mạnh Phát, 2012, “Quản trị RRTD tại NHTM CP Sài gòn – Hà Nội”, tác giả tập trung làm rõ những hạn chế, thành tựu trong hoạt động RRTD tại NHTM CP Sài Gòn – Hà Nội, từ đó đưa ra những giải pháp, kiến nghị nhằm tăng cường chất lượng quản trị RRTD, giảm thiểu RRTD tại NHTM CP Sài Gòn – Hà Nội

- Tương tự là Nguyễn Anh Dũng, 2012, với luận văn “Quản trị RRTD tại Chi nhánh Ngân hàng Đầu tư và phát triển Bình Định” Tác giả nêu thực trạng công tác quản trị RRTD tại Chi nhánh Ngân hàng Đầu tư và phát triển Bình Định từ đó đề xuất một số ý kiến nhằm hoàn thiện mô hình quản trị RRTD tại Chi nhánh

- Nguyễn Hoàng Thụy Trâm, 2014, “Kiểm định RRTD cho các NHTM Việt Nam”, Tạp chí phát triển và hội nhập, số 14 (24) – Tháng 1-2/2014 Bài nghiên cứu sử dụng Stress test để xem xét tác động vĩ mô lên RRTD của các NHTM Việt Nam dựa trên phân tích viễn cảnh Kết quả cho thấy tồn tại mối tương quan âm giữa tỷ lệ nợ xấu

và tăng trưởng GDP với độ trễ là hai quý Nghiên cứu còn sử dụng CVaR (Credit Value at Risk) để tính toán khả năng vỡ nợ của khu vực NHTM và nhận thấy rằng các NHTM không thể hấp thụ được các khoản tổn thất tín dụng dưới các kịch bản vĩ mô bất lợi Điều này có thể đe dọa đến sự ổn định của hệ thống tài chính Những ước lượng này cũng rất hữu ích cho NHNN trong việc xác định mức độ RRTD và mức độ

an toàn vốn tối thiểu khi trường hợp xấu xảy ra

- Lê Bá Trực, 2015, “Giải pháp hạn chế RRTD ở các ngân hàng thương mại Việt Nam”, Tạp chí Kinh tế và dự báo - Số chuyên đề tháng 3.- Tr 14 – 16 Bài viết sử dụng dữ liệu bảng và mô hình bình phương tối thiểu tổng thể (GLS) để xác định các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD tại các NHTM Việt Nam trừ các ngân hàng liên doanh

và ngân hàng 100% vốn nước ngoài từ đó đưa ra giải pháp hạn chế RRTD Bài viết khám phá mối liên hệ giữa các yếu tố kinh tế vĩ mô và RRTD tại các NHTM Việt Nam Dữ liệu nghiên cứu được thu thập từ các báo cáo thường niên của 35 NHTM Việt Nam từ năm 2006 đến 2012 Các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD bao gồm: tốc độ tăng trưởng kinh tế, lạm phát, lãi suất, tỷ giá, cung tiền, tăng trưởng thị trường bất động sản, quy mô tín dụng, quy mô mạng lưới, quy mô vốn Kết quả cho thấy tăng trưởng bất động sản, cấu trúc vốn, quy mô mạng lưới có mối tương quan dương với RRTD Các biến tăng trưởng GDP, lạm phát, lãi suất cho vay, quy mô tín dụng, cung

tiền, khả năng sinh lời có mối tương quan âm với RRTD Từ đó nghiên cứu đưa ra một

số gợi ý cho chính sách

- Nghiên cứu của tiến sĩ Trương Đông Lộc, 2010, “Các nhân tố ảnh hưởng

đến RRTD của các NHTM nhà nước ở khu vực đồng bằng sông Cửu Long”, Tạp chí

Kinh tế và Phát triển, số 156, trang 49 – 52 Nghiên cứu sử dụng mô hình logit, số liệu

từ 4 NHTM nhà nước là Ngân hàng No&PTNT, Ngân hàng Đầu tư và phát triển, Ngân hàng Công Thương và Ngân hàng Phát triển nhà Đồng bằng Sông Cửu Long Kết quả cho thấy RRTD tăng khi tỷ lệ số tiền vay trên giá trị tài sản đảm bảo tăng Tương tự RRTD cũng tăng khi mục đích vay tiền để nuôi trồng thủy sản và sản xuất nông nghiệp Tuy nhiên, RRTD có mối tương quan tỷ lệ nghịch với các yếu tố: khả năng tài chính của người vay, quá trình kiểm tra giám sát của ngân hàng, kinh nghiệm của CBTD và kinh nghiệm của người vay

- Trương Đông Lộc, Nguyễn Thị Tuyết, 2011, “Các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD của NHTM cổ phần Ngoại thương Chi nhánh thành phố Cần Thơ”, Tạp chí

Ngân hàng, số 5, trang 38-41

- Trương Đông Lộc, Nguyễn Thanh Bình, 2011, “Các nhân tố ảnh hưởng đến

khả năng trả nợ vay đúng hạn của nông hộ ở tỉnh Hậu Giang”, Tạp chí Công nghệ

Ngân hàng, số 64, trang 3-7

Trong các nghiên cứu của mình, TS Trương Đông Lộc sử dụng mô hình hồi quy logistic, đã xác định một số yếu tố ảnh hưởng đến RRTD Cụ thể là nếu vốn tự có của khách hàng tham gia vào dự án càng lớn thì khả năng xảy ra rủi ro càng thấp và ngược lại Ngoài ra việc sử dụng vốn vay đúng mục đích có thể hạn chế RRTD Tương tự kinh nghiệm của CBTD và số lần kiểm tra kiểm soát món vay, các nhân tố tài sản đảm bảo, kinh nghiệm của khách hàng vay, việc đa dạng hóa hoạt động sản xuất kinh doanh cũng ảnh hưởng đến RRTD Tuy nhiên, theo các nghiên cứu trên thì mức độ ảnh hưởng của từng yếu tố đến RRTD là khác nhau khi nghiên cứu tại những ngân hàng khác nhau

Nhìn chung trong các nghiên cứu trên thế giới và Việt Nam tập trung nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD dựa trên hai nhóm nguyên nhân gây ra RRTD

là nguyên nhân từ môi trường kinh doanh: lạm phát, lãi suất, tốc độ tăng GDP và

nhóm nguyên nhân từ phía ngân hàng và khách hàng vay: kinh nghiệm khách hàng vay, kinh nghiệm CBTD, khả năng tài chính của khách hàng Đối với các ngân hàng lớn có lịch sử lâu năm, đã xây dựng được mô hình quản trị rủi ro chuyên nghiệp, RRTD xuất phát từ nguyên nhân khách hàng và ngân hàng hầu như không đáng kể, không gây ảnh hưởng đến tình hình kinh doanh của bản thân ngân hàng như RRTD xuất phát từ các yếu tố vĩ mô của nền kinh tế Đối với các ngân hàng có quy mô nhỏ như tại Việt Nam, mô hình quản trị rủi ro chưa được xây dựng phù hợp, thì ảnh hưởng của các yếu tố từ phía khách hàng và bản thân ngân hàng vay tác động rõ nét đến RRTD, gây ảnh hưởng đáng kể đến thu nhập của ngân hàng

KẾT LUẬN CHƯƠNG 2

Trong chương này tác giả đã hệ thống hóa được cơ sở lý luận về RRTD, tham khảo các nghiên cứu trước đây tại Việt Nam và thế giới về RRTD, các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD từ đó xác định hướng nghiên cứu cho đề tài

CHƯƠNG 3: THIẾT KẾ NGHIÊN CỨU

3.1 Quy trình nghiên cứu

Hình 3.1: Quy trình nghiên cứu

3.2 Mô hình và giả thuyết nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD

3.2.1 Mô hình nghiên cứu

Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa là một Chi nhánh nhỏ, dư

nợ cho vay dưới 300 tỷ đồng, ảnh hưởng của các yếu tố từ phía khách hàng và bản thân ngân hàng vay tác động rõ nét đến RRTD, do đó tác giả vận dụng mô hình nghiên cứu của TS Trương Đông Lộc và Nguyễn Thị Tuyết nghiên cứu tại NHTM CP Ngoại

Phân tích dữ liệu

Kiểm định giả thiết Thu thập dữ liệu

Cơ sở lý thuyết và các nghiên cứu trước đây Mục tiêu nghiên cứu

Kết luận và giải pháp

Mô hình nghiên cứu

Thương Chi nhánh Cần Thơ năm 2011 vào đề tài “Nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD tại Agribank Chi nhánh Huyện Diên Khánh Khánh Hòa”

Theo cơ sở lý luận đã nêu ở Chương 2, vấn đề tài sản đảm bảo không thuộc các nhóm nguyên nhân gây ra RRTD Xử lý tài sản đảm bảo là biện pháp cuối cùng để bù đắp RRTD chứ không ảnh hưởng đến khả năng phát sinh RRTD Thực tế theo kết quả nghiên cứu về các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD tại NHTM CP Ngoại Thương Chi nhánh Cần Thơ của TS Trương Đông Lộc và Nguyễn Thị Tuyết, việc tăng giảm tài sản đảm bảo cũng không có ảnh hưởng đến RRTD Vì vậy trong nghiên cứu của mình

tác giả loại biến tài sản đảm bảo ra khỏi mô hình nghiên cứu

Hình 3.2: Các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD

Nguồn: theo Trương Đông Lộc và Nguyễn Thị Tuyết (2011) và hệ thống lý luận đã

trình bày tại chương 2 của đề tài.

Theo lý thuyết và các nghiên cứu trước đây thì mối quan hệ giữa mức độ rủi ro của món vay và các yếu tố ảnh hưởng là mối quan hệ tuyến tính Do đó, mô hình hồi qui logistic với phương pháp ước lượng khả năng cực đại (Maximum Likelihood Estimation - MLE) được xây dựng cho mối quan hệ này có dạng tổng quát như sau:

Gọi P là xác suất xảy ra nợ xấu

Kiểm tra kiểm soát khoản vay

Kinh nghiệm khách hàng vay

Đa dạng hóa hoạt động kinh doanh

Sử dụng vốn vay

1 – P là xác suất không xảy ra nợ xấu

Mô hình logistic phát biểu rằng:

Logit (P) = α + a* dadanghoa + b* sudungvon + c* kiemsoat + d* knkh + e* kncb + f* tc + β

- α, a, b, c, d, e, f là các thông số cần ước tính từ dữ liệu

- dadanghoa, sudungvon, kiemsoat, kncb, knkh, tc: là các biến độc lập, được định nghĩa chi tiết ở Bảng 3.2

- Biến phụ thuộc noquahan là mức độ rủi ro của khoản vay được đo lường bằng 2 giá trị 1 và 0 (noquahan = 1 là có rủi ro, noquahan = 0 là không có rủi ro) Trong nghiên cứu này, tác giả xác định các khoản vay có rủi ro là các khoản vay phát sinh nợ quá hạn gốc hoặc lãi; các khoản vay không có rủi ro là các khoản vay có dư nợ trong hạn Việc xác định các khoản vay có rủi ro phù hợp với cơ sở lý luận về đo lường rủi ro được nêu tại Chương 2 của nghiên cứu

3.2.2 Giả thuyết nghiên cứu

Theo mô hình “Các nhân tố ảnh hưởng đến RRTD của NHTM CP Chi nhánh

áp dụng cho luận văn, các giả thuyết được đưa ra như sau:

Giả thuyết 1: Tình hình sử dụng vốn vay có quan hệ tỷ lệ nghịch với mức độ rủi

ro của món vay Khách hàng sử dụng vốn đúng mục đích cam kết trong hợp đồng tín dụng thì mức độ rủi ro càng giảm và ngược lại

Giả thuyết 2: Số nguồn thu nhập của khách hàng vay có quan hệ tỷ lệ nghịch

với mức độ rủi ro của món vay Khách hàng vay có càng nhiều nguồn thu nhập thì mức độ rủi ro của khoản vay càng giảm Đối với khách hàng doanh nghiệp, số nguồn thu nhập chính là số mặt hàng kinh doanh của khách hàng Đối với khách hàng là hộ gia đình, cá nhân, số nguồn thu nhập chính là ngành nghề đang kinh doanh và số người trong độ tuổi lao động đang làm việc trong gia đình theo Báo cáo thẩm định của người thẩm định

Giả thuyết 3: Số lần kiểm tra kiểm soát khoản vay có quan hệ tỷ lệ nghịch với

mức độ rủi ro của món vay Số lần CBTD kiểm tra món vay càng cao thị mức độ rủi ro của món vay càng giảm

G iả thuyết 4: Kinh nghiệm của khách hàng vay có quan hệ tỷ lệ nghịch với mức

độ rủi ro của món vay Số năm làm việc trong nghề càng cao thì mức độ rủi ro của món vay càng giảm

Giả thuyết 5: Kinh nghiệm của CBTD quản lý món vay có quan hệ tỷ lệ nghịch

với mức độ rủi ro của món vay Số năm làm việc của CBTD càng cao thì mức độ rủi

ro càng giảm

Giả thuyết 6: Khả năng tài chính của khách hàng vay có quan hệ tỷ lệ nghịch

với mức độ rủi ro của món vay Tỷ lệ vốn tự có tham gia vào dự án/ phương án vay vốn càng cao thì mức độ rủi ro của món vay càng giảm

Tóm tắt mối tương quan giữa các yếu tố và mức độ rủi ro của món vay Trong

đó dấu (+) thể hiện quan hệ tỷ lệ thuận và dấu (–) thể hiện quan hệ tỷ lệ nghịch