CHỦ đề 5 HOẠT ĐỘNG tài TRỢ NGOẠI THƯƠNG của NGÂN HÀNG THƯƠNG mại

CHỦ ĐỀ 5: HOẠT ĐỘNG TÀI TRỢ NGOẠI THƯƠNG CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI Thương mại quốc tế bao gồm mối quan hệ đa dạng phức tạp Với tư cách trung gian tài chính, n gân hàng đóng vai trị quan trọng việc đảm bảo cho hoạt động ngoại thương diễn liên tục, nhanh chóng thuận lợi cho nhà xuất nhập Có thể nói đời tài trợ ngoại thương ( tài trợ xuất nhập khẩu) yêu cầu tất yếu khách quan, gắn liền với quan hệ mua bán ngoại thương nước với Tài trợ ngoại thương ngân hàng thương mại dựa vào nguyên tắc bản: - Tiền vay phải hoàn trả hạn vốn lẫn lãi; - Vốn vay phải sử dụng mục đích; - Vốn vay phải có tài sản tương đương làm đảm bảo Các hình thức tài trợ xuất nhập Xu hướng kinh tế quốc gia phải gắn liền với kinh tế giới, nên hoạt động ngoại thương phát triển nhanh số lượng lẫn quy mơ, từ cần phải có tài trợ giúp đỡ ngân hàng vốn, kỹ thuật tốn Thơng thường nghiệp vụ tài trợ ngoại thương ngân hàng thương mại gắn liền với nghiệp vụ toán quốc tế, thực qua hai loại hình chủ yếu: • Tài trợ cách cho vay • Tài trợ cách bảo lãnh 1.1 Tài trợ cho vay: 1.1.1 Cho vay khuôn khổ phương thức tốn L/C Thư tín dụng ( L/C ) văn pháp lý ngân hàng cam kết trả số tiền điịnh cho nhà xuất chấp nhận hối phiếu người ký phát phạm vi số tiền người xuất trình cho ngân hàng chứng từ toán phù hợp với quy định đề L/C a) Đối với L/C toán hàng nhập khẩu: Ngân hàng gánh chịu rủi ro nhà nhập khơng có khả tốn, để đảm bảo uy tín ngân hàng mở L/C phải tốn cho phía nước ngồi, điều có nghĩa ngân hàng mở L/C cấp tín dụng cho nhà nhập Do đó, trước mở L/C, ngân hàng phải kiểm tra tình hình tài khả tốn, hoạt động nhà nhập …  Ký quỹ L/C: Ký quỹ quy định ngân hàng phát sinh trường hợp khách hàng xin mở L/C Khách hàng phải nộp khoản tiền định vào tài khoản họ ngân hàng mà họ xin mở L/C khoản tiền phong tỏa nghĩa vụ liên quan đến L/C ngân hàng chấm dứt Thường khoản tiền tính tỷ lệ với giá trị mà khách hàng xin mở L/C Trong trường hợp thiếu tin cậy hiệu thương vụ tiềm ẩn rủi ro cao, ngân hàng yêu cầu khách hàng ký quỹ 100% giá trị L/C Đối với nhứng khách hàng đáng tin cậy có quan hệ thường xun ngân hàng chấp nhậ mức ký quỹ thấp so với giá trị hợp đồng Thông thường mức ký quỹ L/C phụ thuộc vào yếu tố sau: - Khả toán khách hàng - Đối tượng khách hàng - Loại L/C : L/C trả chậm mức ký quỹ thấp; L/C trả bắt buộc mức ký quỹ cao - Loại hàng hóa nhập khẩu, khả tiêu thụ Trên cở sở yêu tố trên, ngân hàng định mức ký quỹ, khách hàng khơng đủ số dư tài khoản phải tiến hành làm đơn xin vay ngoại tệ ký quỹ L/C Việc ký quỹ có ý nghĩa sau đây: - Ký quỹ nhằm hạn chế rủi ro cho ngân hàng trình thực mở L/C cho khách hàng Trong trường hợp ngân hàng phải thực nghĩa vụ trả thay cho người mở L/C, tiền ký quỹ sử dụng trước để toán cho người thụ hưởng L/C, phần lại ngân hàng dùng vốn tốn sau - Ký quỹ nhằm khẳng định khách hàng có lực định vốn ràng buộc khách hàng làm tròn nghĩa vụ toán  Cho vay toán hàng nhập tài trợ toán chứng từ giao hàng: Theo hình thức này, khách hàng phải lập phương án sản xuất kinh doanh mang tính khả thi cho lơ hàng nhập phục vụ sản xuất kinh doanh Đồng thời, khách hàng phải lên kế hoạch tài nhằm xác định khả toán Khi đến thời điểm toán, khoản thiếu hụt số tiền phải tốn vốn tự có tham gia khỏan doanh nghiệp cần ngân hàng tài trợ Trên sở xem xét phân tích kế hoạch phương án khách hàng ngân hàng định tài trợ xác định mức ngân hàng chấp nhận tài trợ Tất công đoạn phải thực trước chứng từ giao hàng người xuất đến ngân hàng đứng tài trợ Khi hàng hóa, chứng từ đến nơi, nhà nhập nhận tài trợ ngân hàng thơng qua hình thức vay tốn L/C trường hợp L/C trả ngay, ngân hàng thay mặt nhà nhập ký nhận toán hối phiếu trường hợp L/C trả chậm  Cho vay bắt buộc: Về nội dung cho vay toán chứng từ giao hàng Tuy nhiên, tình trạng vay bắt buộc phát sinh người nhập khơng tốn khơng tập trung đủ tiền để tốn chứng từ giao hàng Ngân hàng cho vay giá trị tiền hàng thiếu để tốn hạn cho ngân hàng nước ngồi Nhà nhập nên tránh tình trạng phát sinh nợ vay bắt buộc họ phải chịu lãi suất vay cho khoản tiền tương ứng lãi suất vay bắt buộc nợ hạn Hơn nữa, thời gian vay bắt buộc thường không 30 ngày kể từ ngày ngân hàng trả thay, áp lực toán nợ vay cho ngân hàng lớn b) Đối với L/C toán hàng xuất khẩu:  Cho vay thực hàng xuất theo L/C mở: Khi nhận L/C ngân hàng mở L/C phát hành theo yêu cầu nhà nhập khẩu, nhà xuất đảm bảo tốn sau giao hàng xuất trình chứng từ hợp lý phù hợp với điều kiện ghi L/C Nhà xuất cịn dựa vào để nhờ ngân hàng phục vụ cấp khoản tín dụng để thực xuất hàng theo L/C quy định.Trên sở L/C chấp nhận ngân hàng cấp tín dụng cho nhà xuất để tiếp tục sản xuất, nghĩa sẵn sàng chấp nhập chiết khấu hối chiếu L/C Đối với L/C trả chậm sử dụng phương tiện vay Nhà xuất nhận tiền dạng tín dụng chuyển nhượng tồn quyền thụ hưởng L/C cho ngân hàng vay vốn, đặc biệt thuận lợi L/C trả chậm có xác nhận  Cho vay chiết khấu ứng trước chứng từ hàng xuất khẩu: Để đáp ứng nhu cầu vốn, nhà xuất sau giao hàng xong thương lượng với ngân hàng, thực chiết khấu chứng từ ứng trước tiền chứng từ toán Như vậy, nhà xuất khẩu, L/C công cụ đảm bảo tốn mà cịn cơng cụ đảm bảo tín dụng Chiết khấu tồn chứng từ xuất hình thức ngân hàng tài trợ nhà xuất thông qua việc mua lại cho vay sở giá trị chứng từ xuất hoàn hảo người xuất trình Có hình thức chiết khấu: - Chiết khấu miễn truy đòi (chiết khấu đóng): ngân hàng mua lại chứng từ xuất hoàn hảo người xuất Giá mua thấp giá trị chứng từ, ngân hàng tính trừ lại phí chiết khấu thời gian cần thiết trung bình để địi tiền người nhập nước ngồi Chiết khấu miễn truy địi có nghĩa người xuất bán hẳn chứng từ cho ngân hàng, nhận tiền khơng cịn trách nhiệm hồn trả, trách nhiệm thu tiền quyền sử dụng số tiền thu hoàn toàn thuộc ngân hàng - Chiết khấu phép truy đòi (chiết khấu mở): ngân hàng thực việc cho vay sở người xuất xuất trình chứng từ hồn hảo Thời gian cho vay tính thời gian cần thiết trung bình để địi tiền người nhập nước ngồi Khi đó, trách nhiệm người xuất ngân hàng đòi tiền từ người nhập Khi chiết khấu tính hình thức lãi chiết khấu, tính theo ngày mức phí dĩ nhiên thấp trường hợp chiết khấu miễn truy địi rủi ro ngân hàng phải chịu thấp trường hợp Tác dụng hoạt động chiết khấu ngân hàng nhằm tài trợ vốn lưu động cho người xuất để đảm bảo sản xuất kinh doanh liên tực, không bị gián đoạn thời gian chờ người nhập nước ngồi tốn tiền hàng  Tín dụng ứng trước tiền trước chứng từ tốn: việc tạm ứng cho quyền hưởng toán khn khổ tốn tín dụng chứng từ Thời gian chờ tốn q trình dài, nên nhà xuất cần khoản tài trợ ngân hàng, khoản tín dụng ứng trước Đối với tín dụng ứng trước loại này, giấy tờ có giá theo lệnh (order papers) giấy tờ vận đơn, hóa đơn thương mại, hợp đồng bảo hiểm… vật chấp cho ngân hàng, đó, tất giấy tờ có giá theo lệnh phải có mệnh đề chuyển nhượng khống (blank endorsement) chuyển nhượng cho ngân hàng cấp tín dụng ứng trước Mức độ cấp vốn ứng trước phụ thuộc vào yếu tố sau: - Khả toán nhà xuất khẩu; - Khả cạnh tranh hàng hóa giá trị hàng hóa dự kiến; - Chính sách kinh tế sách trị nước nhập ngân hàng nhà xuất khẩu; - Những rủi ro tỷ giá hối đối (đối với ngân hàng nhà nhập khẩu);  Tín dụng ứng trước hình thức mua lại chứng từ tốn: Sau hồn tất nghĩa vụ xuất chuyển hàng hóa cho người mua, người xuất lập chứng từ toán (bao gồm chứng từ liên quan tới hàng hóa hối phiếu thương mại), lúc người xuất có tồn quyền sở hữu chứng từ toán Đồng thời họ lại xuất nhu cầu bù đắp vốn để tiếp tục trình kinh doanh khoảng thời gian xuất chuyển hàng hóa đến nhà nhập chấp nhận chứng từ đồng ý trả tiền Trong trường hợp vậy, nhà xuất đem bán chứng từ toán cho ngân hàng Việc ngân hàng mua chứng từ toán tức chấp nhận cấp khoản tín dụng cho người xuất Trị giá khoản tín dụng ứng trước phụ thuộc vào trị giá chứng từ, loại hàng hóa mua bán thể chứng từ, chi phí theo quy định khả tốn tiền chứng từ người mua Thông thường ngân hàng mua với giá khoảng 70 – 90% trị giá tồn chứng từ Ngân hàng có quyền truy đòi người xuất khẩu, chứng từ gửi không thu tiền Tuy nhiên, hạn chế rủi ro tốt hơn, trường hợp ngân hàng mua lại chứng tư lập sở yêu cầu thư tín dụng 1.1.2 Cho vay khn khổ phương thức nhờ thu kèm chứng từ So với tín dụng chứng từ, nhờ thu sử dụng tốn phương thức tốn có lợi cho bên mua, thường áp dụng hai bên quen biết tin tưởng Từ lúc gởi chứng từ tới ngân hàng (ngân hàng bên nhà xuất khẩu) xuất trình với người tốn khoảng thời gian định Tài trợ ngân hàng phương thức nhờ thu kèm chứng từ sau: - Nhờ thu đến toán hàng nhập khẩu: ngân hàng tiếp nhận chứng từ từ ngân hàng nước ngồi, xuất trình hối phiếu địi tiền nhà nhập Nếu nhà nhập khơng đủ khả tốn, cần phải có tài trợ ngân hàng cho vay toán hàng nhập - Nhờ thu toán hàng xuất khẩu: tương tự phương thức tín dụng chứng từ, ngân hàng cho vay thu mua, sản xuất hàng xuất khẩu, chiết khấu ứng trước chứng từ hàng xuất 1.1.3 Cho vay sở hối phiếu Trong hoạt động tài trợ thương mại có hình thức tài trợ quan trọng xây dựng sở hối phiếu hay phụ thuộc vào việc tất tốn hối phiếu, là: • Tài trợ chiết khấu; • Tài trợ chấp nhận hối phiếu; • Tài trợ bao nợ chấp phiếu; • Cấp tài hối phiếu tự nhận nợ (Promissory notes); • Chấp phiếu ngân hàng (Bankers’ Acceptances); • Bao tồn toán a) Chiết khấu hối phiếu: Chiết khấu hối phiếu loại tín dụng ngân hàng cung cấp cho khách hàng hình thức mua lại hối phiếu trước đến hạn tốn, tức ngân hnagf mua lại khoản nợ phải đòi Chiết khấu hối phiếu tạo điều kiện cho nhà xuất nhận tiền sớm nhằm đáp ứng nhu cầu vốn khoản tín dụng cung ứng hàng mà cấp cho nhà nhập Cơ sở đề xác định khối lượn tín dụng giá trị hối phiếu sau trừ giá trị chiết khấu lệ phí nhờ thu mà ngân hàng chiết khấu hưởng Khối lượng tín dụng cấp xác định theo công thức: Tck =M (1 – Lck * ) – P Trong đó: Tck : Giá trị chiết khấu M : Mệnh giá hối phiếu Lck : Lãi suất chiết khấu t: Thời hạn chiết khấu ( ngày ) P : Lệ phí Khi kết thúc thời hạn chiết khấu, ngân hàng đòi tiền người có nhiệm vụ trả tiền hối phiếu Thơng thường, nghiệp vụ chiết khấu, ngân hàng gặp rủi ro trường hợp sau: • Người có nghĩa vụ trả tiền hối phiếu từ chối việc trả tiền khơng có khả tốn kịp thời hối phiếu đến hạn; • Chiết khấu hối phiếu không hợp lệ (được thành lập không sở hành vi thương mại) Vì thực nghiệp vụ chiết khấu, ngân hàng phải xem xét cách thận trọng để hạn chế rủi ro xảy b) Chấp nhận hối phiếu: Tài trợ chấp nhận hối phiếu khoản tài trợ mà ngân hàng ký chấp nhận hối phiếu Người vay nhà nhập khoản vay hình thức, đảm bảo tài chính, thực chất ngân hàng chưa phải xuất tiền thực cho người vay Tuy nhiên, đến hạn nhà nhập khơng đủ khả tốn, người cho vay (ngân hàng), người đứng chấp nhận hối phiếu phải trả nợ thay Đối với ngân hàng, kể từ ký chấp nhận trả tiền hối phiếu thời điểm bắt đầu gánh chịu rủi ro, bên mua khơng có tiền tốn cho bên bán hối phiếu đến hạn toán Đương nhiên, đến thời hạn toán hối phiếu mà bên mua có đủ tiền, ngân hàng thực khơng phải ứng tiền ra, khoản tài trợ hình thức, đảm bảo tài Trong thường hợp này, ngân hàng nhận khoản phí chấp nhận, khoản tiền bù đắp cho chi phí gánh chịu rủi ro tín dụng mà thơi 1.1.4 Một số hình thức tín dụng tài trợ xuất nhập khác: a) Bao toán (Factoring hay affacturage) Đây hình thức tài trợ đặc biệt dành cho xuất khẩu, ngân hàng tổ chức tài mua lại chứng từ tốn, khoản nợ chưa đến hạn toán để trở thành chủ nợ trực tiếp đứng đòi nợ nhà nhập nước ngồi Tùy theo tính chất hồn hảo chứng từ, tình hình tài khả toán người mắc nợ mà ngân hàng định tỷ lệ mua nợ cao hay thấp nhà xuất Có hai loại: - Factoring tương đối: ngân hàng, cơng ty Factoring tốn tiền cho nhà xuất khẩu, với thỏa thuận nhà xuất chịu trách nhiệm rủi ro nhà nhập không trả tiền - Factoring tuyệt đối: ngân hàng công ty Factoring gánh chịu rủi ro nhà nhập không trả tiền Factoring giúp nhà xuất có vốn để tiếp tục hoạt động kinh doanh dù bán thu tiền hay bán chịu, đồng thời giúp nhà xuất khơng phải bận tâm vào việc quản lý tốn phức tạp kéo dài thời gian Vì nhà xuất phải trả khoản phí cao bao toán b) Tài trợ thuê mua (Leasing) Tài trợ thuê mua hình thức cam kết người cho thuê người thuê để thuê tài sản định người thuê chọn lựa từ nhà sản xuất hay người bán, quyền sử dụng tài sản khoản thời gian định phải trả dần tiền kỳ hạn theo hợp đồng thuê mua Khi kết thúc hợp đồng, người thuê quyền chọn mua tài sản cho thuê theo giá ấn định Người cho thuê thường ngân hàng, công ty tài chính, cơng ty th mua Đây hình thức tài trợ trung dài hạn mua hàng theo phương thức đắt so với trả tiền ngay, tạo điều kiện cho doanh nghiệp đổi cơng nghệ, máy móc, thiết bị mà khơng phải trả tiền 1.2 Bảo lãnh tái bảo lãnh Trong thương mại quốc tế, rủi ro yếu tố luôn xuất thương vụ khác (rủi ro tốn, rủi ro khơng thực hợp đồng …) Từ nảy sinh nhu cầu bảo lãnh để hạn chế rủi ro Trong mua bán quốc tế, nhà xuất không nắm khả tài mức độ tín nhiệm nhà nhập khẩu, nhà xuất yêu cầu nhà nhập phải có tổ chức, thường ngân hàng, đứng bảo lãnh toán; Ngược lại, rõ không tin tưởng nhau, nhà nhập yêu cầu bên xuất có ngân hàng đứng bảo lãnh giao hàng bảo lãnh thực hợp đồng Ngân hàng nhận bảo lãnh theo yêu cầu khách hàng, dùng để vay vốn nước ngồi hình thức tín dụng thương mại tín dụng tài … Trách nhiệm ngân hàng bảo lãnh đảm bảo thi hành cam kết với nước trường hợp người xin bảo lãnh không thực đầy đủ nghiệp vụ với bên nước ngồi Bảo lãnh có nhiều hình thức khác nhau: - Mở thư tín dụng trả chậm; - Ký bảo lãnh hay ký chấp nhận hối phiếu; - Phát hành thu bảo lãnh với nước ngoài; - Lập giấy cam kết trả nợ với nước ngồi; Đối với tái bảo lãnh phát hành thư bảo lãnh với nước Các lợi bên liên quan nghiệp vụ này: Đối với nhà nhập (bên bảo lãnh): hưởng khoản vốn bên xuất mà trả lãi (thực chất giá bán tính lãi rồi), trả khoản phí cho người bảo lãnh - Đối với nhà xuất khẩu: hoàn toàn yên tâm đến hạn toán nợ Nếu cần tiền, nhà xuất đem chứng từ chiết khấu ngân hàng khác để đáp ứng nhu cầu vốn - Đối với ngân hàng bảo lãnh: với ngân hàng nào, tiến hành bảo lãnh, nghĩa tín nhiệm, tin tưởng uy tín bên xuất khẩu, bên nhập Khi bảo lãnh cho khách hàng, ngân hàng cho vay trừu tượng, nghĩa ngân hàng không bỏ khoản vốn cả, mà lấy uy tín, danh dự ngân hàng cho vay, làm sở cho vay Thủ tục bảo lãnh cho vay ngắn hạn theo phương thức cho vay thông thường, nghĩa kho bảo lãnh cho khách hàng khách hàng phải có mục đích xin vay, có khả tốn có tài sản chấp Khi đến hạn, nhà nhập khơng có khả tốn, phải làm thủ tục vay lãi ngân hàng Như mục đích bảo lãnh thực hiện, nghĩa ngân hàng bảo lãnh muốn khách hàng vay, nhằm thu thêm khoản lãi, có khách hàng mặt tín dụng chi phí bảo lãnh TỔNG KẾT: Để phát triển nhanh, mạnh bền vững môi trường kinh tế quốc tế động cạnh tranh khắc nghiệt ngày nay, bên cạnh nỗ lực phấn đấu mình, doanh nghiệp xuất nhập ln cần có hỗ trợ mạnh mẽ từ phía nhà nước, từ tổ chức kinh tế đặc biệt hỗ trợ NHTM vốn, tư vấn tài chính, cam kết, bảo lãnh, trung gian toán,…để thực nghĩa vụ quyền lợi với đối tác nước ngồi Hoạt động ngoại thương doanh nghiệp hoạt động kinh doanh đối ngoại NHTM có mối quan hệ mật thiết, tách rời Sự hỗ trợ, hợp tác phát triển doanh nghiệp xuất nhập NHTM giúp hai hoạt động hiệu qua góp phần thúc đẩy kinh tế phát triển  ... có tài trợ giúp đỡ ngân hàng vốn, kỹ thuật tốn Thơng thường nghiệp vụ tài trợ ngoại thương ngân hàng thương mại gắn liền với nghiệp vụ toán quốc tế, thực qua hai loại hình chủ yếu: • Tài trợ. .. cần ngân hàng tài trợ Trên sở xem xét phân tích kế hoạch phương án khách hàng ngân hàng định tài trợ xác định mức ngân hàng chấp nhận tài trợ Tất công đoạn phải thực trước chứng từ giao hàng. .. chứng từ, ngân hàng cho vay thu mua, sản xuất hàng xuất khẩu, chiết khấu ứng trước chứng từ hàng xuất 1.1.3 Cho vay sở hối phiếu Trong hoạt động tài trợ thương mại có hình thức tài trợ quan trọng